Resume Akuntansi Keuangan Lanjutan II

BAB 10 : TERJEMAHAN LAPORAN KEUANGAN

MATA UANG ASING

Disusun Oleh :
Usholia (142160089)

PROGRAM STUDI AKUNTANSI

FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS
UNIVERSITAS PEMBANGUNAN NASIONAL “VETERAN”
YOGYAKARTA
2019
 Bab Sepuluh
TERJEMAHAN LAPORAN KEUANGAN MATA UANG ASING

Laporan Keuangan Konsolidasian Seluruh Dunia

Untuk menyiapkan laporan keuangan konsolidasi dunia, perusahaan induk AS harus: (1)
mengkonversi laporan keuangan GAAP asing dari operasi asingnya ke US GAAP dan (2)
menerjemahkan laporan keuangan dari mata uang asing ke dalam dolar AS.
Proses konversi dan penerjemahan ini diperlukan apakah operasi asing adalah cabang, joint
venture, anak perusahaan yang dimiliki mayoritas, atau afiliasi yang dicatat dengan metode
ekuitas. Dua masalah utama terkait penerbitan teoritis adalah: (1) metode terjemahan mana
yang harus digunakan dan (2) di mana penyesuaian terjemahan yang dihasilkan harus
dilaporkan dalam laporan keuangan konsolidasian.

A. Metode Terjemahan: Temporal dan Current Rate

Dua metode terjemahan utama saat ini digunakan: (1) metode nilai tukar saat ini (atau
nilai penutupan) dan (2) metode temporal. Setiap metode disajikan dari perspektif
perusahaan multinasional yang berbasis di AS menerjemahkan laporan keuangan matauang
asing ke dalam dolar AS.
1. Perbandingan Dua Metode Terjemahan

1
 2. Perlakuan untuk Penyesuaian Terjemahan
Dua masalah muncul terkait dengan terjemahan laporan keuangan mata uang
asing: (1) memilih metode yang sesuai, (2) memutuskan di mana melaporkan
penyesuaian terjemahan yang dihasilkan dalam laporan keuangan konsolidasian.
Dua metode terjemahan utama dan dua kemungkinan perlakuan untuk
penyesuaian terjemahan menimbulkan empat kemungkinan kombinasi:

B. Dua Kombinasi Terjemahan

Beberapa kapal selam sangat terkait erat dengan orang tua AS mereka. Mereka
menggunakan perspektif dolar AS untuk menerjemahkan, sehingga sebagian besar
transaksi mereka dicatat dalam dolar AS menggunakan metode temporal.
Subs lainnya menggunakan perspektif mata uang lokal ; mereka beroperasi
relatif independen dari orang tua AS mereka dan menggunakan metode kurs saat ini untuk
terjemahan.
Penyesuaian terjemahan muncul di bagian ekuitas. FASB tidak menyatakan preferensi
untuk salah satu dari dua pandangan teoritis
1. Mata Uang Fungsional
Untuk menentukan apakah anak perusahaan terintegrasi dengan induk atau beroperasi
secara independen, kami melihat mata uang fungsional. Mata uang fungsional
perusahaan adalah mata uang utama dari lingkungan operasi entitas asing.
a. Menentukan Mata Uang Fungsional Anak Perusahaan
b. Terminologi Mata Uang Fungsional
 Mata uang pelaporan - mata uang di mana entitas menyiapkan laporan
keuangannya. Perusahaan berbasis di AS menggunakan dolar AS.
 Pengukuran kembali - Jika mata uang fungsional operasi asing adalah dolar AS,
saldo mata uang harus diukur kembali ke dalam dolar AS menggunakan metode
temporal yang menghasilkan keuntungan dan kerugian pengukuran kembali.

2
  Penyesuaian Terjemahan - Jika mata uang asing adalah mata uang fungsional
operasi asing, saldo mata uang harus diterjemahkan menggunakan metode kurs
saat ini dan penyesuaian terjemahan dilaporkan pada neraca.
2. Ekonomi Yang Sangat Inflasi
Dalam ekonomi yang sangat inflasi, Metode Temporal untuk terjemahan diperlukan.
Suatu negara memiliki ekonomi yang sangat inflasi ketika inflasi tiga tahun
kumulatifnya melebihi 100 persen. Dengan peracikan, itu setara dengan rata-rata
sekitar 26 persen per tahun selama tiga tahun berturut-turut. Suatu negara mungkin atau
mungkin tidak diklasifikasikan sebagai sangat inflasi, tergantung pada pengalaman tiga
tahun terbarunya dengan inflasi.
C. Metode Tingkat Saat Ini
Langkah pertama dalam menerjemahkan laporan keuangan mata uang asing adalah
menentukan mata uang fungsional. Berdasarkan metode kurs saat ini, semua pendapatan
dan pengeluaran dijabarkan menggunakan kurs yang berlaku pada tanggal pengakuan
akuntansi. Nilai tukar rata-rata tertimbang digunakan ketika pendapatan dan pengeluaran
telah diakui secara merata sepanjang tahun.
Namun, ketika akun pendapatan, seperti untung atau rugi, terjadi pada titik waktu
tertentu, nilai tukar pada tanggal tersebut diterapkan. Beban penyusutan dan amortisasi juga
dijabarkan dengan kurs rata-rata untuk tahun tersebut. Biaya ini bertambah merata
sepanjang tahun meskipun entri jurnal dapat ditunda hingga akhir tahun untuk kenyamanan.
D. Metode Temporal
1. Metode Temporal
Jika mata uang fungsional sub adalah dolar AS, maka setiap saldo dalam mata uang
lokal, harus diukur kembali. Pengukuran ulang membutuhkan penerapan metode
temporal. Keuntungan atau kerugian pengukuran ulang muncul pada laporan laba rugi.
Metode temporal mengukur uang tunai, piutang, dan kewajiban menjadi dolar AS
menggunakan nilai tukar saat ini. Persediaan, properti dan peralatan, paten, dan akun
modal kontribusi diukur kembali pada kurs historis yang menghasilkan perbedaan
dalam total aset dan kewajiban ditambah ekuitas yang harus direkonsiliasi
menghasilkan keuntungan atau kerugian pengukuran kembali.
Dalam mengukur kembali laporan arus kas, nilai dolar AS untuk laba bersih diambil
dari laporan laba rugi yang diukur kembali. Penyusutan dan amortisasi diukur kembali
menggunakan kurs yang digunakan dalam laporan laba rugi, dan kerugian pengukuran
kembali, item non-kas, ditambahkan kembali ke laba bersih. Peningkatan dalam
3
 piutang dan hutang, terkait dengan penjualan dan pembelian, diukur kembali pada
tingkat rata-rata. Peningkatan persediaan ditentukan oleh pengukuran kembali harga
pokok penjualan.
2. Saldo Mata Uang Nonlokal
Jika ada akun dari anak perusahaan asing dalam mata uang selain mata uang lokal,
mereka harus terlebih dahulu dinyatakan kembali ke dalam mata uang lokal.
Kedua keseimbangan mata uang asing dan keuntungan kurs terkait atau rugi kemudian
akan diterjemahkan (atau diukur kembali) ke dalam dolar AS.
3. Perbandingan Hasil dari Menerapkan Dua Metode
Penentuan mata uang fungsional anak perusahaan asing (dan penggunaan metode
terjemahan yang berbeda) dapat berdampak signifikan pada laporan keuangan
konsolidasian. Metode kurs saat ini tidak selalu menghasilkan laba bersih yang lebih
tinggi dan jumlah ekuitas yang lebih tinggi daripada metode temporal dan jumlah
ekuitas yang lebih tinggi daripada metode temporal.
Misalnya, perusahaan dengan franc Swiss sebagai mata uang lokal melaporkan
nilai untuk rasio keuangan tertentu yang dihitung dari laporan keuangan mata uang
asing asli dan dari laporan yang diterjemahkan dalam dolar AS menggunakan dua
metode terjemahan yang berbeda.
Metode temporal mendistorsi semua rasio yang diukur dalam mata uang
asing. Anak perusahaan tampaknya kurang likuid, lebih banyak leverage, dan lebih
menguntungkan daripada dalam hal franc Swiss. Metode kurs saat ini mempertahankan
tiga rasio pertama tetapi mendistorsi return on equity karena pendapatan diterjemahkan
pada nilai tukar rata-rata untuk periode tersebut, tetapi total ekuitas diterjemahkan pada
nilai tukar saat ini.
E. Paparan Neraca Lindung Nilai
Ketika dolar AS adalah mata uang fungsional atau ketika operasi asing berada dalam
ekonomi yang sangat inflasi, keuntungan dan kerugian pengukuran kembali dilaporkan
dalam laporan laba rugi konsolidasian. Penyesuaian translasi dan keuntungan atau kerugian
pengukuran kembali adalah fungsi dari dua faktor: (1) perubahan nilai tukar dan (2)
eksposur neraca.
1. Paparan Neraca Lindung Nilai
Eksposur neraca dapat dilindung nilai melalui derivatif (kontrak berjangka atau
opsi mata uang asing) atau melalui instrumen nonderivatif (pinjaman mata uang asing).
Ironisnya, dalam upaya menghindari penyesuaian terjemahan yang tidak direalisasi,

4
 keuntungan dan kerugian selisih kurs dapat terjadi. Sebuah perusahaan dapat
melakukan sedikit untuk mempengaruhi nilai tukar, tetapi perusahaan induk dapat
menggunakan beberapa teknik untuk lindung nilai eksposur neraca operasi asing
mereka.
Lindung nilai investasi bersih dalam operasi luar negeri menghilangkan
kemungkinan melaporkan penyesuaian terjemahan negatif pada Akumulasi
Penghasilan Komprehensif Lain, tetapi keuntungan dan kerugian yang direalisasikan
dalam bentuk tunai dapat terjadi. Standar saat ini menyatakan bahwa keuntungan atau
kerugian dari instrumen lindung nilai yang ditetapkan dan efektif sebagai lindung nilai
dari investasi bersih dalam operasi asing harus dilaporkan dengan cara yang sama
dengan penyesuaian terjemahan yang dilindung nilai.
Standar saat ini juga mengharuskan perusahaan untuk menyajikan analisis
perubahan dalam akun penyesuaian terjemahan kumulatif dalam laporan keuangan atau
catatannya. Banyak perusahaan mematuhi persyaratan ini secara langsung dalam
laporan pendapatan komprehensif mereka. Perusahaan lain memberikan pengungkapan
terpisah dalam catatan.
F. Konsolidasi Anak Perusahaan Asing
Pada 1 Januari 2014, Altman, Inc., sebuah perusahaan manufaktur yang berbasis di AS,
mengakuisisi 100 persen saham Bradford Ltd. di Inggris. Altman membayar 25 juta pound
Inggris (£ 25.000.000), yang setara dengan nilai wajar Bradford. Neraca Bradford pada 1
Januari 2014, adalah sebagai berikut:
Uang tunai . . . . . . ... . . . . . . . . £ 925.000 Hutang akun ... £ 675.000
Piutang . . . . . 1.400.000 Hutang jangka panjang. . . . .4.000.000
Persediaan . . . . . . . . . . . . 6.050.000 Saham biasa. . . . .20.000.000
Pabrik & peralatan (bersih) 19.000.000 Saldo laba. . 2,700,000
Total . . . . . . . . . . . . . . . £ 27.375.000 Total. . . . . . . . . . . . £ 27.375.000
Nilai wajar lebih dari £ 2.300.000 dari nilai buku dihasilkan dari tanah undervalued (bagian
dari pabrik dan peralatan) dan tidak dikenakan amortisasi. Altman menggunakan metode
ekuitas untuk memperhitungkan investasinya di Bradford.
Pada tanggal 31 Desember 2015, dua tahun setelah tanggal akuisisi, Bradford menyerahkan
neraca percobaan untuk konsolidasi (saldo kredit dalam tanda kurung):
Uang tunai . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . £ 600.000
Piutang . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2,700,000
Persediaan . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 9.000.000

5
Pabrik dan Peralatan (bersih). . . . . . . . . . . . . 17.200.000
Akun hutang. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . (500.000)
Hutang jangka panjang. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . (2.000.000)
Saham biasa . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . (20.000.000)
Saldo Laba, 1/1/15. . . . . . . . . . . . . . (3,800,000)
Penjualan . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . (13.900.000)
Harga pokok penjualan . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 8,100,000
Beban penyusutan. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 900.000
Biaya lainnya . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 950.000
Dividen Diumumkan, 6/30/15. . . . . . . . . . . . . . . 750.000
£ -0-
Meskipun Bradford menghasilkan laba bersih sebesar £ 1.100.000 pada tahun 2014, ia
menyatakan atau tidak membagikan dividen tahun itu. Selain pembayaran dividen pada
tahun 2015, tidak ada transaksi intra-entitas yang terjadi antara kedua afiliasi. Altman telah
menentukan pound Inggris sebagai mata uang fungsional Bradford.
Nilai tukar yang relevan untuk pound Inggris adalah:
1 Januari 30 Juni 31 Desember Rata-rata
2014 $ 1,51 –0– $ 1,56 $ 1,54
20156 $ 1,58 1,53 1,55
Langkah awal dalam mengkonsolidasikan anak perusahaan asing adalah menerjemahkan
saldo uji coba dari pound Inggris ke dolar AS. Karena pound Inggris adalah mata uang
fungsional, terjemahan menggunakan metode nilai tukar saat ini. Nilai tukar historis untuk
menerjemahkan saham biasa Bradford dan 1 Januari 2014, laba ditahan adalah nilai tukar
yang ada pada tanggal akuisisi— $ 1,51.
Penjabaran Neraca Saldo Anak Perusahaan Asing
Penyesuaian terjemahan kumulatif positif (saldo kredit) sebesar $ 401.500 diperlukan pada
tahun 2014 untuk membuat neraca percobaan benar-benar seimbang karena pound Inggris
terapresiasi terhadap dolar AS. Penyesuaian terjemahan pada tahun 2015 negatif karena
pound Inggris terdepresiasi terhadap dolar AS tahun itu.
1. Penentuan Saldo dalam Investasi
Sebagai hasil dari dua entri jurnal ini, Altman memiliki Penyesuaian Terjemahan
Kumulatif $ 401.500 pada neraca terpisah.
2. Investasi dalam Rekening Anak Perusahaan Asing

6
 Nilai tercatat akun investasi dalam dolar AS pada tanggal 31 Desember 2015 adalah $
44.783.000. Selain itu, Altman melaporkan pendapatan ekuitas pada tanggal 31
Desember 2015, saldo percobaan sebesar $ 6.122.500.
3. Lembar Kerja Konsolidasi dengan Anak Perusahaan Asing
4. Penyesuaian Terjemahan dengan Anak Perusahaan Asing
Ketika mata uang asing adalah mata uang fungsional, maka kelebihan diterjemahkan
pada nilai tukar saat ini dengan penyesuaian terjemahan yang dihasilkan. Baik induk
maupun anak perusahaan tidak mencatat penyesuaian terjemahan terkait dengan
kelebihan, dan itu juga harus dimasukkan dalam lembar kerja konsolidasi.