Harga minyak, nilai tukar, dan pasar saham berkembang

No Penulis Tujuan Variabel Gap Gap Teori yang Metode Hasil

( Tahun ) Penelitian Penelitian Fenomena Empiris digunakan Penelitian Penelitian

1. Basher, Untuk Ketika Yang pertama . Kami

Syed mengetah 1.harga sentimen adalah menemukan
ui minyak, tinggi, menyusun bahwa
Abul hubungan pengembalian indeks sentimen
Haug, antara 2.aktiv di masa praktis global
Alfred A. harga itas depan rendah sentimen adalah
Sadorsky, minyak ekonomi pada relatif investor prediktor
dan riil sulit untuk untuk enam pelawan
Perry harga global, arbitrase pasar saham yang
saham 3.nilai dan sulit utama dan signifikan
pasar tukar, untuk pasar global secara
berkemba 4.harga menilai secara statistik
ng dan saham saham. keseluruhan; dari
2) pasar Aliran modal literatur pengembalia
hubungan berkemb swasta sebelumnya n pasar.
antara ang 5. tampaknya dan indeks Komponen
harga suku menjadi sentimen yang sentimen
minyak bunga. salah satu tersedia global dan
dan mekanisme berfokus pada lokal
nilai sentimen Amerika membantu
tukar, menyebar ke Serikat. memprediksi
pasar dan Secara deret waktu
membentuk khusus, kami penampang;
sentimen membuat yaitu,
indeks mereka
sentimen memprediksi
untuk Kanada, pengembalia
Prancis, n
Jerman, portofolio
Jepang, sentimen-
Inggris, dan beta tinggi
Amerika seperti
Serikat, dan yang
dari total termasuk
indeks
sentimen ini
kami
mengekstraksi
satu indeks
global dan
enam indeks
lokal, atau
spesifik
negara,.
Kedua, kami
menghubungkan
indeks ini
dengan harga
saham si
kembar siam,
memberikan
tingkat
validasi
 eksternal
yang tidak
dimiliki
literatur
sentimen yang
ada.
Kontribusi
ketiga dan
keempat dari
makalah ini
adalah untuk
mendokumentas
ikan bahwa
sentimen
investor
mempengaruhi
deret waktu
pengembalian
tingkat pasar
internasional
serta deret
waktu
penampang
pengembalian
saham
internasional

No Penulis Tujuan Variabel Gap Gap Teori yang Metode Hasil

( Tahun ) Penelitian Penelitian Fenomena Empiris digunakan Penelitian Penelitian

2 Brada, Makalah X= Kami Dalam kasus Dengan

Josef C. ini konflik menemukan negara- demikian,
meneliti bahwa aliran negara kami
Kutan, efek FDI ke Balkan, menemukan
Ali transisi X= ekonomi konflik dan bahwa
M.Yigit, dan ketidaksta transisi ketidakstab biaya
Taner M. ketidakst bilan tidak ilan ekonomi
abilan politk terpengaruh mengurangi ketidaksta
2007 politik oleh konflik aliran bilan di
pada dan masuk FDI Balkan
investasi Y=FDI ketidakstabil di bawah dalam hal
asing an politik apa yang FDI yang
langsung melebihi yang diharapkan hilang
(FDI) diharapkan dari telah
oleh negara- negara- cukup
negara Eropa negara tinggi.
Barat yang Eropa Barat JEL
sebanding. yang
Sukses dengan sebanding,
stabilisasi dan
dan reformasi kegagalan
meningkatkan reformasi
volume aliran dan
masuk FDI. stabilisasi
semakin
mengurangi
FDI ke
wilayah
tersebut.
No Penulis Tujuan Variabel Gap Gap Teori yang Metode Hasil
( Tahun ) Penelitian Penelitian Fenomena Empiris digunakan Penelitian Penelitian

3. Phylaktis, membahas Hasil untuk

Kate hubungan 1980-an
pasar menunjukkan
Ravazzol saham bahwa
o, dari pelonggaran
Fabiola sekelomp pembatasan
ok kepemilikan
negara asing tidak
Pasifik- cukup untuk
Cekungan menarik
dengan perhatian
AS dan investor
Jepang asing dan
dengan bahwa
memperki faktor-
rakan faktor lain
model pasti telah
kointegr mempengaruhi
asi keputusan
multivar diversifikas
iat i
dalam portofolio.
bentuk Hasil tahun
autoregr 1990-an
esif menunjukkan
(AR) dan bahwa
moving pelonggaran
average pembatasan
(MA) mungkin
selama memperkuat
periode hubungan
1980- pasar
1998. internasiona
l. Dana
Negara telah
menyediakan
akses ke
pasar modal
yang sangat
diatur.
No Penulis Tujuan Variabel Gap Gap Teori yang Metode Hasil
( Tahun ) Penelitian Penelitian Fenomena Empiris digunakan Penelitian Penelitian

4. Chau, Makalah X= Pertama, . Perbedaan Secara umum,

Frankie ini ketidaksta dengan tersebut hasil ini kuat
membahas membedakan
Deesom dampak
bilan antara
dikonfirmasi untuk
sak, ketidakpa indeks pasar oleh analisis memodelkan
Ratapor stian Y= saham lebih lanjut spesifikasi dan
n politik volatilitas konvensional dalam model konsisten
(yang pasar dan Islam, GARCH dengan
Wang,
disebabka kami
Jun saham multivariat. gagasan
n oleh menemukan
pemberont kawasan bahwa kedua Kedua, bahwa
akan Arab kelompok terlepas dari ketidakpastian
sipil di investasi dampaknya politik
Dunia ini bereaksi terhadap berkontribusi
Arab secara volatilitas, ada terhadap
yaitu, heterogen
"Musim terhadap sedikit bukti volatilitas
Semi kekacauan yang keuangan.
Arab") politik menunjukkan Secara
pada baru-baru bahwa pasar keseluruhan,
volatilit ini. Secara MENA telah temuan ini
as pasar khusus, kami
menjadi lebih penting dalam
saham mendokumenta
utama di sikan terintegrasi memahami
kawasan peningkatan dengan pasar peran
MENA signifikan internasional ketidakpastian
dalam setelah politik
volatilitas revolusi
indeks Islam
selama politik. Ketiga,
periode hasil serupa
kerusuhan tidak
politik
sedangkan
ditemukan
pemberontaka untuk indeks
n memiliki patokan yang
sedikit atau menunjukkan
tidak ada bahwa
pengaruh
perubahan
signifikan
terhadap adalah hasil
volatilitas dari
di pasar ketegangan
konvensional politik. Secara
pada umum, hasil
stabilitas
pasar saham ini kuat untuk
dan sangat memodelkan
penting bagi spesifikasi dan
investor dan konsisten
regulator dengan
pasar.
gagasan
bahwa
ketidakpastian
politik
berkontribusi
terhadap
volatilitas
keuangan.
Secara
keseluruhan,
temuan ini
penting dalam
memahami
peran
ketidakpastian
politik
No Penulis Tujuan Variabel Gap Gap Teori yang Metode Hasil
( Tahun ) Penelitian Penelitian Fenomena Empiris digunakan Penelitian Penelitian

5. Hong, untuk Y=pengem momentum

Harrison memperki balian jangka ); kami
rakan menengah dan juga
Stein, pengemba
saham pengembalian melihat
Jeremy lian pasca laba pembalikan
C. saham, X= melayang --- fundamenta
baik kecenderunga l jangka
dalam n untuk panjang --
deret saham yang -
waktu memiliki kecenderun
maupun pengembalian gan saham
penampan masa lalu `glamor
g yang luar 'dengan
biasa tinggi rasio
atau berita nilai
pendapatan pasar yang
yang baik tinggi
untuk terus terhadap
memberikan pendapatan
pengembalian , arus
yang relatif kas, atau
kuat selama nilai buku
enam hingga untuk
dua belas memberikan
bulan pengembali
berikutnya an yang
(dan lemah
sebaliknya selama
untuk saham beberapa
dengan tahun
 pengembalian berikutnya
masa lalu (dan
rendah atau sebaliknya
berita untuk`
pendapatan "nilai"
buruk saham
dengan
rasio
nilai
pasar
rendah
terhadap
fundamenta
l).

No Penulis Tujuan Variabel Gap Gap Teori yang Metode Hasil

( Tahun ) Penelitian Penelitian Fenomena Empiris digunakan Penelitian Penelitian

6. Bekaert, Kami Y= penularan

Geert menganal Portofolio dari AS dan Ini
isis sektor mengkonfir
Ehrmann, transmis keuangan masi
Michael i krisis X1 = global, hipotesis
Fratzsche keuangan keadaan pengaruhnya "wake-up
r, Marcel 2007 financial kecil. call",
hingga global Sebaliknya, dengan
Mehl, 2009 ke ada
X2=keada pasar
Arnaud 415 penularan lebih
portofol an substansial berfokus
io financial dari pasar pada
ekuitas us domestik ke karakteris
negara- X3=keada portofolio tik
industri an domestik spesifik
individu, negara
financial dengan selama
domestik tingkat krisis.
keparahannya
berbanding
terbalik
dengan
kualitas
fundamental
ekonomi
negara.