C.

Menemukan Kesalahan
Bagian terakhir dari kertas kerja konsolidasi yang harus diselesaikan adalah bagian
neraca konsolidasi. Sebagian besar kesalahan yang dilakukan dalam mengkonsolidasikan
laporan keuangan akan muncul ketika neraca konsolidasi tidak seimbang. Jika neraca
konsolidasi gagal untuk menyeimbangkan setelah menghitung ulang total, maka kita harus
memeriksa setiap item untuk memastikan bahwa semua item telah dimasukkan. Kelalaian
yang melibatkan bagian kepentingan nonpengendali dalam laporan laba rugi konsolidasi dan
ekuitas kepentingan nonpengendali di neraca konsolidasi sering terjadi karena pos-pos ini
tidak muncul dalam laporan perusahaan terpisah. Kami memeriksa kesetaraan debit dan
kredit dalam entri kertas kerja dengan menjumlahkan kolom penyesuaian dan eliminasi.
Meskipun pengkodean yang tepat untuk setiap entri kertas kerja meminimalkan jenis
kesalahan ini, banyak akuntan lebih memilih untuk menjumlahkan kolom penyesuaian dan
eliminasi sebagai prosedur kertas kerja biasa.

D. Kelebihan yang Ditugaskan ke Aset Bersih yang Dapat Diidentifikasi

GAAP mengharuskan perusahaan untuk memberikan setidaknya ringkasan
pengungkapan mengenai alokasi harga pembelian anak perusahaan yang diakuisisi,
terutama yang terkait dengan goodwill yang diakuisisi dan aset tidak berwujud lainnya.
GAAP secara khusus mengharuskan perusahaan untuk mengungkapkan, pada tahun
akuisisi, nilai wajar dari perusahaan yang diakuisisi, neraca ringkas yang menunjukkan
jumlah yang ditetapkan untuk kelas utama aset dan kewajiban, jumlah penelitian dan
pengembangan yang dibeli dalam proses yang diperoleh, dan jumlah total ditugaskan ke
kategori aset tidak berwujud utama. GAAP lebih lanjut mensyaratkan bahwa jumlah goodwill
ditampilkan sebagai item baris neraca yang terpisah (dengan asumsi itu material).
Perusahaan juga harus mengungkapkan kepentingan nonpengendali yang material di
neraca dan melaporkan bagian kepentingan nonpengendali atas laba bersih konsolidasi.
Misalnya, laporan tahunan 2009 Walt Disney Company mengungkapkan niat baik
sebesar $21,7 miliar dan aset tak berwujud lainnya sebesar $2,2 miliar di neraca. Neraca
juga merinci hak minoritas sebesar $1,7 miliar. Pada tahun 2009, GE melaporkan goodwill
senilai $65,6 miliar dan aset tak berwujud lainnya senilai $11,9 miliar. Daftar terpisah dari
goodwill versus aset tidak berwujud lainnya mencerminkan persyaratan pengungkapan baru
untuk aset ini berdasarkan GAAP.
Diskusi sejauh ini mengasumsikan bahwa perusahaan menetapkan nilai wajar
berlebih baik untuk paten yang sebelumnya tidak tercatat atau untuk niat baik. Prosedur
kertas kerja konsolidasi untuk mengalokasikan kelebihan ke aset dan kewajiban tertentu
serupa dengan yang diilustrasikan untuk paten. Entri kertas kerja lebih kompleks, karena
mereka mempengaruhi lebih banyak akun dan memerlukan alokasi tambahan, amortisasi,
dan skema depresiasi. Kami mengilustrasikan kompleksitas kertas kerja tambahan ini di sini
untuk Pat Corporation dan anak perusahaannya yang 90 persen dimiliki, Sol Corporatio.
Pat mengakuisisi kepemilikan ekuitasnya di Sol pada tanggal 31 Desember 2011,
seharga $360.000 tunai, ketika ekuitas pemegang saham Sol terdiri dari $200.000 modal
saham dan $50.000 laba ditahan. Harga ini menyiratkan nilai wajar total $400.000 untuk Sol
($360.000 90%). Pada tanggal Sol menjadi anak perusahaan Pat, aset Sol berikut memiliki
nilai buku yang berbeda dari nilai wajarnya (jumlah dalam ribuan):
Fair Value Book Value Undervaluation
(Overvaluation)
Inventories $ 60 $ 50 $ 10
Land 60 30 30
Buildings – net 180 100 80
Equipment – net 70 90 (20)
$370 $270 $100
Berdasarkan informasi ini, Pat menetapkan kelebihan nilai wajar $150.000 untuk aset
dan goodwill yang dapat diidentifikasi, seperti yang ditunjukkan dalam skedul berikut:
Undervaluation Excess Amortization
(Overvaluation) Allocation Period
Inventories $ 10 $ 10 Sold in 2012
Land 30 30 None
Buildings – net 80 80 20 years
Equipment – net (20) (20) 10 years
Goodwill – remainder 50 None
$150
Jadwal juga menunjukkan periode amortisasi yang ditetapkan untuk aset yang dinilai
terlalu rendah dan dinilai terlalu tinggi.

Konsolidasi di Akuisisi
Tampilan 4-3 menunjukkan kertas kerja neraca konsolidasi untuk Pat Corporation
dan Anak Perusahaan segera setelah kombinasi bisnis pada tanggal 31 Desember 2011.
Alokasi nilai wajar berlebih cukup kompleks, jadi kami menggunakan akun kelebihan yang
belum diamortisasi dalam kertas kerja.
Entri kertas kerja pertama menghilangkan Investasi timbal balik di Sol dan akun
ekuitas pemegang saham Sol, memasukkan 10 persen kepentingan nonpengendali di Sol
(berdasarkan nilai wajar), dan mendebit akun kelebihan yang belum diamortisasi untuk
kelebihan nilai wajar $ 150.000 di atas nilai buku. Entri kertas kerja kedua memberikan
kelebihan ke aset bersih dan goodwill yang dapat diidentifikasi. Jumlah yang ditetapkan
dalam entri kertas kerja kedua adalah jumlah asli karena Pat dan Sol sedang
dikonsolidasikan segera setelah akuisisi.
Konsolidasi Setelah Akuisisi
Sol melaporkan laba bersih $60.000 untuk 2012 dan mengumumkan dividen $10.000
pada 1 Juni dan 1 Desember (total $20.000 untuk 2012). Sol membayar dividen 1 Juni pada
1 Juli, tetapi dividen 1 Desember tetap belum dibayarkan pada 31 Desember 2012. Selama
2012, Sol menjual barang-barang inventaris yang dinilai terlalu rendah, tetapi tanah dan
bangunan yang dinilai terlalu rendah dan peralatan yang dinilai terlalu tinggi masih
digunakan oleh Sol pada bulan Desember. 31, 2012. Pada tanggal akuisisi, bangunan
memiliki sisa umur manfaat 20 tahun, dan peralatan, 10 tahun.
Selama tahun 2012, Sol meminjam $20.000 dari Pat dengan wesel tanpa bunga. Sol
membayar kembali wesel tersebut pada tanggal 30 Desember, tetapi cek pembayaran
kepada Pat sedang dalam perjalanan dan tidak tercermin dalam neraca tingkat bunga
terpisah Pat pada tanggal 31 Desember 2012.

Pat membuat entri jurnal berikut pada tahun 2012 untuk memperhitungkan
investasinya di Sol:
July 1
Cash (+A) 9.000
Investment in Sol (-A) 9.000
(To record dividends from Sol ($10.000 x 90%))
December 31
Investment in Sol (+A) 43.200
Income from Sol (R, +SE) 43.200
To record investment income from Sol, determined as follows :
 Sol’s net income $60.000
Amortization of excess assigned to :
Inventories (100% recognized) -10.000
Buildings ($80.000 : 20 years) -4.000
Equipment ($20.000 : 10 years) +2.000
Adjusted Income from Sol for 2012 $48.000
Pat’s Share ($48.000 x 90%) $43.200

Entri-entri ini menunjukkan bahwa Pat telah menggunakan konsolidasi satu baris
dalam akuntansi untuk pendapatan $43.200 dari Sol untuk 2012, tetapi Pat gagal mengakui
deklarasi dividen 1 Desember Sol. Oleh karena itu, Pat telah melebih-lebihkan investasinya
di Sol pada tanggal 31 Desember 2012, sebesar $9.000 (90 persen dari deklarasi dividen 1
Desember Sol sebesar $10.000). Kertas kerja konsolidasi untuk Pat dan Subsidiary untuk
2012 dalam Tampilan 4-4 menunjukkan investasi Pat di Sol sebesar $394.200 (biaya
$360.000 ditambah pendapatan $43.200 dikurangi $9.000 dividen yang diterima),
sedangkan jumlah yang benar adalah $385.200. Pernyataan yang berlebihan dikoreksi
dalam entri kertas kerja a dari Tampilan 4-4 :
a. Dividends receivable (+A) 9.000
Investment in Sol (-A) 9.000
To correct investment balance for unrecorded dividends
receivable

Entri ini berbeda dari entri kertas kerja sebelumnya karena merupakan penyesuaian
nyata yang juga harus dicatat pada pembukuan Pat. Entri kertas kerja b menyesuaikan
dengan uang tunai $20,000 dalam perjalanan dari Sol ke Pat pada tanggal 31 Desember
2012:
b. Cash (+A) 20.000
Note receivable – Sol (-A) 20.000
To enter receipt of intercompany note receivable

Entri kertas kerja b juga merupakan penyesuaian nyata. Pat mencatat entri ini pada
pembukuannya yang terpisah, juga pada kertas kerja konsolidasi. Jika Pat gagal mencatat
entri a dan b sebagai entri koreksi pada pembukuannya yang terpisah, Pat akan
mencatatnya dalam rangkaian peristiwa normal pada tahun 2013 ketika Pat menerima
dividen $9.000 dan cek pembayaran wesel $20.000 dari Sol. Penting bagi kami untuk selalu
meninjau transaksi akhir tahun antara afiliasi untuk memastikan bahwa catatan induk dan
anak perusahaan mencerminkan peristiwa ini dengan benar.
Entri c menghilangkan pendapatan dari Sol dan 90 persen dari dividen Sol, dan itu
menyesuaikan akun Investasi di Sol ke saldo awal periode $360.000. Ayat jurnal d
menggabungkan kepentingan nonpengendali dalam laba bersih Sol dan bagian
nonpengendali dari dividen Sol. Entri e menghilangkan investasi timbal balik di akun Sol dan
akun ekuitas pemegang saham Sol, mencatat 10 persen kepentingan nonpengendali pada
awal periode, dan memasukkan $150.000 kelebihan yang belum diamortisasi :
c. Income from Sol (-R, -SE) 43.200
Dividends (+SE) 18.000
Investment in Sol (-A) 25.200
To eliminate income and dividends of Sol and return
Investment account to beginning-of-the-period-balance.
d. Noncontrolling interest share (-SE) 4.800
Dividends (+SE) 2.000
 Noncontrolling interest (+SE) 2.800
To enter noncontrolling interest share of subsidiary
income and dividends.
e. Retained earnings – Sol (-SE) 50.000
Capital stock – Sol (-SE) 200.000
Unamortized excess (+A) 150.000
Investment in Sol (-A) 360.000
Noncontrolling interest – January 1 (+SE) 40.000
To eliminate reciprocal investment and equity ammounts,
establish beginning noncontrolling interest, and enter
unamortized excess.

Kami menetapkan kelebihan yang belum diamortisasi yang dimasukkan ke dalam

jurnal e kertas kerja untuk aset teridentifikasi dan goodwill pada tanggal 31 Desember 2011,
di entri f dan mengamortisasinya di entri g dan h. Lebih mudah untuk menyiapkan jadwal
untuk mendukung alokasi dan amortisasi ini dalam menyiapkan entri kertas kerja dan untuk
menyediakan dokumentasi untuk konsolidasi berikutnya:
Unamortized Excess Amortizatio Unamortized Excess
December 31, 2011 n 2012 December 31, 2012
Inventories $ 10.000 $ 10.000 $ -
Land 30.000 - 30.000
Buildings – net 80.000 4.000 76.000
Equipment – net (20.000) (2.000) (18.000)
Goodwill 50.000 - 50.000
$150.000 $12.000 $ 138.000

Dengan pengecualian kelebihan $10.000 yang dibebankan pada harga pokok

penjualan, alokasi dalam entri kertas kerja f dari Tampilan 4-4 adalah sama dengan alokasi
dalam entri kertas kerja b dalam kertas kerja konsolidasi dari Exhibit 4-3 . Kami menetapkan
kelebihan $10.000 yang dibebankan ke persediaan ke beban pokok penjualan karena
persediaan yang dinilai terlalu rendah dari tanggal 31 Desember 2011, dijual pada tahun
2012, sehingga meningkatkan beban pokok penjualan pada laporan laba rugi konsolidasi
tahun 2012. Kami membuat jurnal entri kertas kerja f sebagai berikut :
f. Cost of goods sold ( E , − SE ) 10.000
Land (+ A ) 30.000
Building—net (+ A ) 80.000
Goodwill (+ A ) 50.000
Equipment—net (− A ) 20.000
Unamortized excess (− A ) 150.000
To assign unamortized excess to identifiable assets
 and goodwill.

Entri kertas kerja g dan h diperlukan untuk meningkatkan biaya operasional untuk
depresiasi atas kelebihan $80.000 yang dibebankan pada bangunan yang dinilai terlalu
rendah dan untuk mengurangi biaya operasional untuk depresiasi yang berlebihan atas
$20.000 yang dibebankan pada peralatan yang dinilai terlalu tinggi. Entri g untuk mencatat
penyusutan atas kelebihan yang dibebankan pada bangunan secara prosedural sama
dengan penyesuaian untuk paten yang ditunjukkan sebelumnya, kecuali bahwa kami
mengkredit bangunan—setelah dikurangi penyusutan. Kami juga dapat menunjukkan kredit
ke akumulasi penyusutan. Debit $2.000 ke peralatan—bersih dan kredit ke beban
operasional dalam entri kertas kerja h mengoreksi penyusutan yang berlebihan pada
peralatan yang dinilai terlalu tinggi. Secara prosedural, penyesuaian ini adalah kebalikan
dari entri g, yang mengoreksi underdepresiasi pada bangunan :
g. Operating expenses ( E , − SE ) 4.000
Buildings—net (− A ) 4.000
To enter current depreciation on excess assigned
to buildings.
h. Equipment—net (+ A ) 2.000
Operating expenses ( −E, + SE ) 2.000
To adjust current depreciation for excess assigned
to reduce equipment.

Entri kertas kerja i menghilangkan hutang dividen timbal balik dan jumlah piutang
dividen :
i. Dividends payable (− L ) 9.000
Dividends receivable (− A ) 9.000
To eliminate reciprocal receivables and payables.
Hutang dividen $1.000 dari Sol yang tidak dieliminasi adalah milik kepentingan
nonpengendali. Kami memasukkannya di antara kewajiban konsolidasi karena merupakan
jumlah yang harus dibayar di luar entitas konsolidasi.