Ketika perusahaan memperoleh hak legal atas barang, ia harus mencatatnya sebagai pembelian
dalam periode fiskal tersebut, dengan asumsi sistem persediaan periodik (atau sebagai inventaris
dalam sistem perpetual). Dengan demikian, barang dikirim ke perusahaan f.o.b. shipping point,
tetapi dalam perjalanan pada akhir periode, adalah milik perusahaan.
Meskipun Sotheby memiliki kepemilikan fisik atas barang-barang tersebut, Sotheby tidak
memiliki kendali karena hak hukum dan risiko serta imbalan kepemilikan tetap ada pada
Williams. Williams dengan demikian memasukkan barang dalam persediaannya dengan harga
pembelian atau biaya produksi.