Accounting

measurement
systems
hello!
We are:
Kinanti Dipta
Diva Shafira
Ragil Anggi Pratiwi
M. Riandri Prasetya
LO 5

EXIT PRICE ACCOUNTING


Exit price accounting
merupakan sistem akuntansi
yang menggunakan harga jual
pasar (market selling prices)
untuk mengukur posisi
keuangan dan kinerja
keuangan perusahaan.
Objective of Accounting
Adaptive Decision Making

Chambers melihat perusahaan bisnis sebagai entitas yang

adaptif dan terlibat dalam kegiatan jual beli barang dan jasa.
Arguments for Exit Price Accounting
Arguments Against Exit Price Accounting

Profit Concept Additivity The valuation of Current Cost or Exit

Tidak Realistis Perhitungan yang Liabilities Price
Tidak akan dilakukan terlebih Utang obligasi Anomali revaluasi
menghasilkan dahulu tidak secara efektif dalam akusisi
profit yang berarti dapat merupakan bentuk Profit dari exit
ditambahkan ke modal yang price hanya
masa sekarang disajikan dengan diindikasikan untuk
Melanggar prinsip face value bukan short term
pengecualian market value mengakui
perhitungan Inkonsistensi operating profit
antisipatif sebelum kita
menjual suatu
barang
LO 6

VALUE IN USE VERSUS VALUE IN

EXCHANGE
Value in use versus value in exchange
Value in Use
Menggunakan investor eksternal atau
Asset memiliki 2 entitas yang berorientasi produk
komponen penting yaitu : sebagai tolak ukur.
1. Value in Use :
Value in Exchange
Menekankan pendekatan
Melihat sudut pandang dari manajer
jangka panjang
internal atau kreditor yang membuat
2. Value in exchange :
keputusan akan likuidasi
Menekankan pendekatan
jangka pendek
Faktor Staubus :
1. Up to Date
2. Reliability
3. Additivity
Barton

CCA > EXA dan CCA > CCA < EXA dan CCA > CCA < EXA dam CCA <
NPV NPV NPV

Maka : Maka : Maka :

Asset memiliki nilai dalam Asset akan melikuidasi Asset akan terlikuidasi
penggunaan saat ini saat digunakan
( Current Use)

Sehingga perusahaan Sehingga perusahaan Sehingga perusahaan

mempertahankan secara terus menerus tidak dapat menjalankan
Operasinya menyesuaikan asset operasinya
kepada investasi alternatif
LO 7

A GLOBAL PERSPECTIVE AND

INTERNATIONAL FINANCIAL
REPORTING STANDARDS
Current Cost in The United States

1979 1984
1976 FASB FASB
SEC mencabut ASR menerbitkan
mengeluarkan 190 dan Statement 82
Accounting menggantinya untuk
Series Release dengan menghapus
(ASR) 190 Statement 33 Statement 33
Current Cost in United Kingdom

1975 1980
The The
Sandilands Accounting
1985
Committee Standards
ASC menarik
merekomenda Committee
kembali SSAP
sikan sistem (ASC)
16
current cost mengeluarkan
accounting di statement
UK SSAP 16
Current Cost in Australia

1976 1983
Profesi akuntansi 1978 PAS 1
menerbitkan DPS Amandemen diterbitkan
1.1, Statement of PAS 1 dan namun belum
Provisional panduannya diadaptasi
Accounting secara luas di
Standards (PAS) Australia
International Accounting Standards and Current Costs

Tanggal 15 juli 2004, IASB Standards IAS 39/AASB 139

AASB mengadopsi menggunakan fair mendefinisikan nilai
standar akuntansi value dalam wajar sebagai jumlah
internasional untuk pengukurannya dimana suatu aset
semua entitas dapat dipertukarkan
pelaporan atau kewajiban
diselesaikan antara
pihak yang memiliki
pengetahuan yang
sama pada arms
lenght transaction
How is Historical Cost Applied?

Historical cost
intangible asset
Historical cost
Historical cost
inventory Semua biaya plant, property and
penelitian dan equipment
Cost of Purchase pengembangan
Cost of Conversion dengan
Other Cost pengecualian
Historical Cost Under Attack

Mix
Historical measurement
Cost Applied System
2004 Historical
IASB/FASB cost mulai
sepakat ditinggalkan
Subjektivita Exit price yang
bahwa nilai tersirat dalam
wajar s dalam
penentuan fair value
adalah approach di
dasar biaya
perolehan Int.Financial
pengukuran standard
terbaik dan
pengukuran Konsep teoritis
International Historical yang belum
Accounting Cost Under konsis
Standard Attack
LO 8

ISSUES FOR AUDITOR

Gather sufficient and appropriate
evidence
Increase audit risk from mixed
measurement model

Obtaining Independent expert

Risk of misstament are higher due to

involvement of related parties
 sumber
Godfrey, Jayne, Allan Hodgson, Ann Tarca, Jane Hamilton,
and Scott Holmes. Accounting Theory, 7th Ed. John Wiley
& Sons, Inc. 2010.
thanks!
Any questions?