Ringkasan Materi Kuliah

oleh:

Azizah Syarif

A31108309

FAKULTAS EKONOMI

UNIVERSITAS HASANUDDIN

MAKASSAR

2010

Ch.18_Audit Investadi dan Saldo Kas__0

 Investasi dan Saldo Kas
 Investasi
Investasi merupakan penanaman uang di luar perusahaan, yang dapat berupa surat
berharga (sekuritas) atau aktiva lain yang tidak digunakan secara langsung dalam
kegiatan produktif perusahaan.
Akun- akun yang digunakan dalam transaksi sekuritas
• Investasi sekuritas ekuitas dan hutang (trading atau available for sale)

• Market Adjustment (akun aset)

• Cumulative unrealized holding gains and losses (available for sale) – akun
ekuitas
• Investment in equity securities (equity method)

• Investment in equity securities (cost method)

• Investment in equity securities (consolidation method)

• Investment in debt securities – held to maturity (amortized cost)

• Dividend revenue

• Interest revenue

• Realized gains and losses (transaksi investasi sekuritas ekuitas dan hutang)

• Unrealized holding gains and losses (trading – kalau ada perubahan harga pasar)

• Ekuitas dalam laba anak perusahaan

 Saldo Kas
Mencakup penerimaan yang belum disetor, kas di bank dalam rekening giro dan
tabungan, dana imprest seperti kas kecil dan giro gaji. Saldo kas tertentu seperti
sertifikat deposit, bond sinking fund cash, saldo valuta asing dan akun lain yang
terbatas penggunaannya biasanya disajikan sebagai investasi
Hubungan Saldo Kas dengan Siklus Transaksi
• Revenues cycle  Sales  AR  Cash

• Expenditures cycle  Pembelian  AP  Cash

• Financing cycle  emisi saham/obligasi  Cash

Ch.18_Audit Investadi dan Saldo Kas__1

 • Investing cycle  Pembelian/penjualan  Cash

• Personnel service cycle  Gaji  Cash

 Tujuan Audit
 Tujuan audit spesifik Investasi
Kategori Tujuan Audit atas Kelompok Tujuan Audit atas Kelompok
Asersi Transaksi Saldo
Pendapatan investasi, realisasi
laba dan rugi dan laba dan rugi
Catatan investasi jangka pendek
Eksistensi belum terealisasi yang
dan investasi jangka panjang
atau dicantumkan dalam statement
mencerminkan investasi yang ada
Keterjadian laba merupakan transaksi atau
dalam tanggal neraca
peristiwa yang terjadi dalam
periode audit
Statemen laba telah
Seluruh investasi jangka pendek
mencerminkan seluruh transaksi
Kelengkapan dan panjang telah dicantumkan
dan peristiwa yang harus masuk
dalam akun investasi di neraca
dalam statement laba
Hak dan Seluruh catatan investasi dimiliki
 
Kewajiban oleh entitas pelapor
Investasi dalam neraca sajikan
Pendapatan investasi, dan laba
dalam neraca pada harga pasar,
dan rugi yang sudah dan yang
Valuasi dan cost, amortized cost, atau jumlah
belum direalisasi telah
Alokasi yang ditetapkan berdasar metode
dilaporkan dalam jumlah yang
ekuitas, sesuai dengan
tetap
klasifikasinya
Penyajian dan   Saldo investasi telah diidentifikasi
Pengungkapan secara tepat
Pengungkapan yang cukup telah
dilakukan sehubungan dengan (1)
investasi pihak terkait, (2) dasar
penilaian, (3) jaminan sebagai

Ch.18_Audit Investadi dan Saldo Kas__2

 kolateral

 Tujuan Audit Spesifik Saldo Kas

o Existence or occurence Catatan saldo kas ada pada tanggal neraca
o Completeness Catatan kas mencakup seluruh kas yang ada
o Rights and Obligations Entitas memiliki seluruh kas yang ada
o Valuation or Allocation Realizable value dan sesuai dg skedul
o Presentation and Disclosures Identifikasi dan klasifikasi
Lines of credit, loan guarantee, saldo
kompensasi, restriksi saldo kas telah
diungkapkan
 Pengujian Substantif
 Investasi
Penentuan Risiko Deteksi
• Kombinasi penilaian risiko bawaan dan risiko kontrol dari transaksi
penerimaan dan pengeluaran kas dengan mempertimbangkan keunikan
transaksi investasi
• Perlu diperhatikan bila perusahaan memilik free cash flows yang cukup ->
meningkatkan volume transaksi investasi
• Bila volume transaksi rendah  menekankan pada pengujian substantif

• Kesulitan:

• Menentukan nilai wajar

• Ketepatan klasifikasi
Perancangan Pengujian Substantif
Prosedur Awal
1. Dapatkan pemahaman bisnis dan industri klien dan tentukan:
• Pentingnya saldo dan transaksi investasi pada entitas

• Kebijakan entitas terhadap surplus saldo kas

Ch.18_Audit Investadi dan Saldo Kas__3

 • Faktor ekonomi yang memicu perolehan investasi termasuk kemampuan
entitas untuk menggunakan arus kas dari aktivitas financing dan untuk
menghasilkan free cash flows
• Standar industri sejauh mana investasi penting dan pengaruhnya terhadap
laba
2. Lakukan prosedur awal pada saldo dan catatan investasi yang memerlukan
pengujian lebih lanjut.
• Trace saldo awal akun investasi dan ekuitas ke kertas kerja tahun lalu

• Review aktivitas atas seluruh saldo neraca dan laba-rugi yang terkait
dengan investasi yang tampak tidak biasa (sumber & jumlah)
• Dapatkan dari klien skedul investasi dan tentukan bahwa skedu tersebut
akurat mencerminkan catatan akuntansi yang digunakan sebagai dasar
penyusunan, dengan cara:
• Jumlah ke bawah dan ke samping dan lakukan rekonsiliasi total dengan
buku bantu dan buku besar
• Uji kecocokan pos-pos dalam skedul dengan ayat-ayat yang ada dalam
buku bantu dan buku besar
Prosedur Analitik:
Hitung rasio-rasio sbb:
• Investasi jangka pendek dengan aktiva lancar

• Investasi jangka panjang dg total aktiva

• Tingkat imbalan (return) per klasifikasi investasi

Analisis hasil rasio dengan membandingkan dengan ekspektasi yang didasarkan
pada tahun yang lalu, anggaran, atau data lain.
Pengujian Rinci Transaksi
Vouching ayat-ayat dalam akun-akun yang terkait dengan investasi dan ekuitas
• Efektif bila volume transaksi rendah

• Baik untuk transaksi debet maupun kredit

Ch.18_Audit Investadi dan Saldo Kas__4

 Debet/kredit transaksi perolehan/penjualan investasi ke broker’s advice dan
bukti kas keluar/kas masuk serta otorisasi notulen rapat direksi
Debet/kredit akun investasi dan market adjustment ke dokumen verifikasi
pengakuan kenaikan/penurunan harga pasar
Investasi dengan metode ekuitas

Pengujian Rinci Saldo

 Pengujian keberadaan
Memeriksa notulen rapat pemegang saham dan direksi ;Daftar surat berharga
klien, penghitungan dan inspeksi ;Konfirmasi tentang surat berharga klien yang
berada di pihak lain;Rekonsiliasi hasil konfirmasi dengan catatan di neraca
 Pengujian kepemilikan
Inspeksi dan pemeriksaan polis asuransi surat berharga; Konfirmasi tentang surat
berharga yang dijadikan jaminan hutang
 Pengujian penilaian
Membandingkan metode penilaian investasi dengan PABU; Membandingkan nilai
investasi dengan harga pasar surat berharga
Penyajian dan Pengungkapan
Bandingkan statemen penyajian dengan PABU: Tentukan bahwa saldo investasi
telah diidentifikasi dan diklasifikasi dalam statemen keuangan; Tentukan
kelayakan pengungkapan sehubungan dengan dasar penilaian untuk investasi,
komponen realized dan unrealized gain or losses, investasi pihat terkait, dan
investasi yang dijadikan jaminan

 Saldo Kas
Penentuan Risiko Deteksi
• Hati-hati  validitas saldo kas

• Fokus pada tes substantif

• Risiko bawaan biasanya tinggi

Ch.18_Audit Investadi dan Saldo Kas__5

 • Efektivitas prosedur analitik tergantung pada keakuratan anggaran atau
cash forecast
Perancangan Pengujian Substantif
Prosedur Awal
1. Dapatkan pemahaman bisnis dan industri dan tentukan:
• Pentingnya saldo dan transaksi kas bagi entitas

• Kebijakan entitas untuk meramalkan saldo kas dan surplus saldo kas
2. Lakukan prosedur awal untuk saldo dan catatan kas yang harus diaudit lebih
lanjut
• Usut saldo awal kas dan bank ke kertas kerja auidt tahun lalu

• Review aktivitas akun buku besar kas dan selidiki ayat-ayat yang tampak
tidak biasa
• Dapatkan ikhtisar kas dan bank yang disusun klien, verifikasi keakuratan
mathematikanya dan tentukan kecocokannya dengan buku besar
Prosedur Analitik
• Bandingkan saldo kas dengan jumlah anggarannya, saldo tahun lalu, dan
jumlah lain diperkirakan
• Hitung persentase kas terhadap aktiva lancar dan bandingkan dengan
ekspektasinya
Pengujian Rinci Transaksi
1. Melakukan verifikasi pisah batas (cut offf) transaksi penerimaan & pengeluaran
kas kas.
2. Membuat daftar transfer antar bank.
3. Analisis terhadap rekonsiliasi bank 4 kolom
Pengujian Rinci Saldo
Titik berat pada pengujian keberadaan :
Melakukan penghitungan fisik kas
Melakukan konfirmasi saldo kas di bank.
Mereview rekonsiliasi bank yang dibuat oleh klien

Ch.18_Audit Investadi dan Saldo Kas__6

 Penyajian dan Pengungkapan
Bandingkan statemen penyajian dengan PABU:
• Tentukan bahwa saldo kas telah diidentifikasi dan diklasifikasikan dg tepat

• Tentukan bahwa bank overdraft direklasifikasikan sbg hutang lancar

• Tanyakan pada manajemen, review korespondensi dg bank, dan review

notulen rapat direksi untuk menentukan hal-hal yang diperlukan dalam
pengungkapan seperti pagu kredit, jaminan pinjaman, dan restriksi-
restriksi lain terhadap saldo kas
Pertimbangan Lain
 Pengujian untuk mendeteksi lapping
Lapping adalah suatu ketidakberesan yang dilakukan dengan sengaja untuk
menyalahgunakan penerimaan kas untuk sementara waktu atau secara permanen.
Lapping dapat dilakukan kalau seseorang memiliki wewenang menerima kas dan
menyelenggarakan buku piutang. Auditor harus menilai kemungkinan terjadinya
lapping dengan memperoleh pemahaman tentang pemisahan tugas dalam
penerimaan dan pencatatan penagihan dari pelanggan.
 Prosedur audit untuk menemukan lapping:
 Lakukan konfirmasi piutang usaha
 Lakukan penghitungan kas secara mendadak
 Bandingkan rincian jurnal penerimaan kas dengan rincian slip
setoran harian
 Jasa Nilai Tambah yang Terkait Dengan Saldo Efek dan Kas
• Menentukan asumsi kunci sehubungan dengan penagihan dan pembayaran
biaya operasional yang mempengaruhi peramalan saldo kas
• Membantu manajemen dalam mengembangkan model untuk meramalkan
saldo kas
• Mengidentifikasi peluang untuk mengubah praktek bisnis, seperti
perubahan kebijakan kredit atau perubahan manajemen persediaan, yang
akan memperbaiki arus kas

Ch.18_Audit Investadi dan Saldo Kas__7

• Membantu manajemen dalam pengembangan kebijakan investasi jangka
pendek dari kelebihan kas
• Mengidentifikasi peluang untuk memperbaiki tingkat imbalan investasi
jangka pendek.

Ch.18_Audit Investadi dan Saldo Kas__8