Obligasi yang dijual akan dicatat sebesar harga nominal. Selisih harga kurs diatas harga
nominal dicatat sebagai agio/premi, sedangkan selisih harga kurs dibawah harga nominal
dicatat sebagai disagio/diskonto. Terhadap obligasi yang dijual diantara tanggal pembayaran
bunga, maka harus diperhitungkan bunga yang telah berjalan.
Memang diakui bahwa agio bukan merupakan bunga yang dibayar dimuka atau disagio
bukan merupakan bunga yang diterima dimuka, akan tetapi agio atau disagio berkaitan
dengan bunga seperti dibahas diatas, maka pencatatannya dibebankan pada bunga selama
periode waktu obligasi beredar.
Contoh :
Pada tanggal 2 Januari 1997, Bank Artamara mengeluarkan obligasi jangka panjang sebanyak
1000 lembar, nominal per lembear Rp 1.000.000,00. Jangka waktu 5 tahun. Bunga Nominal
18% per tahun dibayarkan dibelakang setiap tanggal 31 Desember. Tingkan diskonto di pasar
16%
Untuk mencatat transaksi ini perlu diperhitungkan dahulu harga jualnya per lembar yaitu :
5
Rp 180.000,00 Rp 1.000.000,00
Harga Jual Obligasi = 5 + 5
=1 (1+0,16) (1+0,16)
Sedangkan harga tunai nominal obligasi adalah dengan tabel harga tubai Rp 1 untuk
N=5, karena nilai nominal hanya akan dibayarkan kembali sekali pada akhir tahun ke lima
saja. Nilai tabelnya adalah 0,519
Dengan demkian maka harga jual obligasi adalah (Rp 180.000,00 x 3,433) + (Rp
1.000.000,00 x 0,519) =Rp 629.740,00 + Rp 519.000,00 atau Rp 1.138.740,00. Perhitungan
ini dabat diubah menjadi harga kurs misalnya 113,9%
Tabel bunga sebagian, Nilai Tunai uang Rp 1
Tabel Sebagian, Nilai Tunai Anuitas akhir periode untuk tiap 1 rupiah
Berdasarkan perhitungn tersebut, ternyata terjadi agio atau premi obligasi, Premi/agio
per lembar dimaksud adlaah Rp1.138.740,00 Rp1.000.000,00 = Rp138.740,00. Agio ini
akan dibebankan ke biaya bunga selama lima tahun pada setiap akhir periode..
Pembayaran bunga :
Cr.Kas. Rp180.000.000,00
Untuk jurnal 31 Desember pada setiap tahun berikutnya adalah sama, hanya pada saat
jatuh tempo maka bank juga harus mendebet rekening Hutang Obligasi dan mengkredit
rekening lawan misalnya Kas ( kalau dibayar tunai)
Dr.Kas.. Rp..
Cr.Kas Rp