Berwisata ke Dunia
Reksa Dana
Eko P. Pratomo
NAB/Unit,
Hasil Investasi
dan Kinerja
Reksa Dana
Memahami
Laporan Kinerja
Reksa Dana
Apakah Reksa
Dana Itu?
Investor
Penabung
Eko P. Pratomo
Memahami
Prospektus
Pengelolaan
Investasi
Reksa Dana
Memanfaatkan dan
Menjual
Reksa Dana
0-2
Menabung
? Ah, Itu Kuno
Menabung?
Berinvestasi
? Ini Baru Oke
Berinvestasi?
Melalui buku ini, kami akan mengajak Anda berwisata menjelajahi dunia reksa
dana. Anda akan kami perkenalkan dengan objek-objek menarik seputar dunia
reksa dana. Tentu, dengan harapan, Anda akan memahami dan menikmati "betapa
indahnya" dunia reksa dana itu.
Ada tujuh kota wisata yang bakal kita singgahi, yaitu Pengenalan Konsep Dasar
Investasi; Pengertian Reksa Dana; Prospektus Reksa Dana; NAB/Unit, Hasil
Investasi dan Kinerja Reksa Dana; Pengelolaan Investasi Reksa Dana; Laporan
Kinerja Reksa Dana; Pemanfaatan dan Penjualan Reksa Dana.
Tujuan lebih jauh, kami mengajak Anda menelusuri objek-objek wisata reksa dana
adalah ingin mengubah kebiasaan Anda: dari seorang penabung menjadi seorang
investor.
Selain itu, nantinya, Anda diharapkan mampu memanfaatkan reksa dana - sebagai
wahana investasi dengan segala potensi keuntungan dan risiko - dengan bijak.
Semoga!
Eko P. Pratomo
0-3
0-4
Eko P. Pratomo
0-5
NAB/Unit,
Hasil Investasi
dan Kinerja
Reksa Dana
Memahami
Laporan Kinerja
Reksa Dana
Apakah Reksa
Dana Itu?
Investor
Penabung
Eko P. Pratomo
Memahami
Prospektus
Pengelolaan
Investasi
Reksa Dana
Memanfaatkan dan
Menjual
Reksa Dana
0-7
Eko P. Pratomo
0-8
Bank
Eko P. Pratomo
0-9
Eko P. Pratomo
0-10
Eko P. Pratomo
0-11
Eko P. Pratomo
0-12
Kebutuhan
masa depan
Eko P. Pratomo
Inflasi membuat
harga-harga
menjadi mahal
Tersedianya pilihan
instrumen investasi
???????
0-13
Eko P. Pratomo
0-14
(15% p.a.)*
Bank
D E PO
SITO
(8% p.a.)*
Perusahaan
Investor
Eko P. Pratomo
0-15
Eko P. Pratomo
0-16
(15% p.a.)*
Perusahaan
D E PO
SITO
Bank
OBLI
GASI
(8% p.a.)*
(12.5% p.a.)*
Investor
Eko P. Pratomo
0-17
Eko P. Pratomo
0-18
(15% p.a.)*
Perusahaan
DEPOSITO
Bank
OBLIGASI
(8% p.a.)*
(12.5% p.a.)*
Investor
SA H AM
(18% p.a.)*
Eko P. Pratomo
0-19
Eko P. Pratomo
0-20
Return
Saham
Obligasi
Deposito
Risk
Eko P. Pratomo
0-21
Eko P. Pratomo
0-22
Pendapatan
/Variasi
Nilai
Pokok
Diperdagangkan
Hasil Investasi
Bulanan*
Risiko
Deposito /
Pendek
Bunga
- Tetap
Tetap
Tidak
0.5 0.9%
Rendah
Obligasi /
Menengah
Bervariasi
Ya
-3.0 3.5%
Menengah
Saham /
Panjang
Dividen dan
Capital Gain
- Bervariasi
Bervariasi
Ya
-10.0 25.0%
Tinggi
*) ilustrasi rentang minimum dan maksimum hasil investasi bulanan, menunjukkan risiko fluktuasi dalam jangka pendek
Eko P. Pratomo
0-23
Eko P. Pratomo
0-24
Diversifikasi Investasi
Eko P. Pratomo
0-25
Diversifikasi Investasi
Pepatah di atas sangat terkenal di dunia investasi: "Don't put all eggs in one
basket". Maksudnya adalah untuk mengurangi risiko, kita perlu menyebar
penempatan investasi, sehinga kita terhindar dari risiko kerugian secara total
(total loss).
Diversifikasi sebaiknya tidak hanya dilakukan untuk penempatan yang berlainan
dari satu jenis instrumen, misalnya deposito pada beberapa bank. Namun, juga
perlu dilakukan penyebaran pada beberapa instrumen yang berlainan, misalnya
deposito, obligasi, saham, dan properti. Lebih jauh lagi, diversifikasi juga perlu
dilakukan untuk beberapa sektor usaha yang berbeda, atau bahkan diversifikasi
pada lokasi geografis yang berbeda (international diversification).
Itulah sebabnya, pengelolaan investasi sering disebut dengan istilah manajemen
portofolio karena penempatan investasi akan berupa portofolio (kumpulan) dari
berbagai jenis instrumen dari berbagai perusahaan.
Eko P. Pratomo
0-26
Modal Awal
Jangka
Waktu
Nilai Investasi
Deposito
100,000,000.00
6.4%
15
253,585,501
Diversifikasi
Modal Awal
Jangka
Waktu
Nilai Investasi
Saham
20,000,000.00
15.00%
15
162,741,232
Obligasi
20,000,000.00
10.00%
15
83,544,963
Deposito
40,000,000.00
6.4%
15
101,434,200
Mendirikan
Usaha Sendiri
20,000,000.00
Total Lost
15
Total
347,720,395
Diversifikasi mengurangi risiko investasi, namun tidak ada jaminan bahwa investasi akan lebih baik
Eko P. Pratomo
0-27
Eko P. Pratomo
0-28
NAB/Unit,
Hasil Investasi
dan Kinerja
Reksa Dana
Memahami
Laporan Kinerja
Reksa Dana
Apakah
Reksa Dana
Itu?
Investor
Penabung
Eko P. Pratomo
Memahami
Prospektus
Pengelolaan
Investasi
Reksa Dana
Memanfaatkan dan
Menjual
Reksa Dana
0-30
Eko P. Pratomo
0-31
Cara Berinvestasi
Bank
su
Lang
ng
T/D, SBI
Obligasi
Broker
Saham
Investor
T
La ida
ng k
su
ng
T/D, SBI
Ask
Ask the
the Expert
Expert
-Reksa
-Reksa DanaDana-
Bank
Obligasi
Broker
Saham
Eko P. Pratomo
0-32
Cara Berinvestasi
Bagaimana kita dapat menerapkan prinsip diversifikasi dan sekaligus
memanfaatkan instrumen investasi yang tersedia di pasar?
Ada dua cara yang dapat kita lakukan:
Investasi secara langsung, yaitu dengan menghubungi bank atau pialang
(broker) untuk bertransaksi langsung ke dalam deposito, sertifikat Bank
Indonesia (SBI), obligasi, dan saham.
Ask the expert melalui reksa dana, yaitu dengan memanfaatkan jasa
manajer investasi, suatu perusahaan dengan izin Badan Pengawas Pasar
Modal (Bapepam), yang secara profesional akan menyediakan jasa
pengelolaan portofolio investasi bagi nasabah.
0-33
Bank
Obligasi
Investor
Saham
Broker
Eko P. Pratomo
0-34
0-35
Pengetahuan terbatas
Eko P. Pratomo
Informasi terbatas
Administrasi repot
SOLUSI ?
REKSA DANA
0-36
Eko P. Pratomo
0-37
Kumpulan Investor
T/D, SBI
Mengelola
Investasi
Manajer Investasi
Efek Hutang
REKSA
REKSA
DANA
DANA
KONTRAK
INVESTASI
KOLEKTIF
Mengelola
Administrasi &
Penyelesaian
Transaksi
Unit
Penyertaan
Obligasi
Efek Saham
Saham
Bank Kustodian
Eko P. Pratomo
0-38
Eko P. Pratomo
0-39
Likuiditas yang
relatif tinggi
portofolio investasi
dikelola scr profesional
Diversifikasi investasi
dengan biaya rendah
Investor
Akses ke dalam instrumen
investasi yang beragam
Eko P. Pratomo
TAX
Bebas pajak utk instrumen obligasi
(saat tulisan ini dibuat)
0-40
Eko P. Pratomo
0-41
Perusahaan
REKSA
REKSA
DANA
DANA
Investor
Pemerintah
Eko P. Pratomo
0-42
Eko P. Pratomo
0-43
BAPEPAM
Investor
Agen Penjual
Manajer Investasi
Broker
Eko P. Pratomo
Bank
Efek Saham
0-44
0-45
BAPEPAM
Manajer Investasi
Bank
Kustodian
Unit Penyertaan
& NAB/Unit
Investor
Efek Pasar Uang
Efek Hutang
Broker
Eko P. Pratomo
Bank
Efek Saham
0-46
0-47
Investor
Pengawasan
1, 10
2
Agen Penjual
12
REKSA DANA
MANAJER INVESTASI
4, 6
PIALANG/BANK
5
2,3
HARGA
PER UNIT
Kontrak
Investasi
Kolektif
7, 9
PASAR
UANG
6, 8
10
BANK KUSTODIAN
Eko P. Pratomo
11
PASAR
MODAL
SBI
Obligasi
T/D
Saham
Dll.
Dll.
0-48
Eko P. Pratomo
0-49
Pasar Uang
Rendah
Pendapatan Tetap
Sedang
Menengah 1 - 3 tahun
Campuran
Sedang / Tinggi
Menengah / Panjang
Saham
Tinggi
Eko P. Pratomo
0-50
0-51
vs
Penempatan
Penempatan Dana
Dana di
di Bank
Bank
Hasil
Hasil Investasi
Investasi (bunga)
(bunga) diketahui
diketahui (fix)
(fix)
dan
dijamin
Bank
dan dijamin Bank
Hasil
Hasil investasi
investasi dan
dan risiko
risiko rendah
rendah
Jangka
Jangka Waktu
Waktu tertentu
tertentu (pendek
(pendek :: 1,3,6
1,3,6 &
&
12
12 bln)
bln)
Biaya
Biaya biaya
biaya (administrasi)
(administrasi)
Tidak
Tidak ada
ada prospektus
prospektus
REKSA
REKSA
DANA
DANA
KONTRAK
INVESTASI
KOLEKTIF
Pembelian
Pembelian Unit
Unit Penyertaan
Penyertaan pada
pada harga
harga
NAB/Unit
NAB/Unit
Hasil
Hasil Investasi
Investasi bervariasi
bervariasi (( NAB/Unit
NAB/Unit
dapat
naik
/
turun)
dan
tidak
dapat naik / turun) dan tidak dijamin
dijamin
Hasil
Hasil investasi
investasi dan
dan risiko
risiko bisa
bisa lebih
lebih
tinggi
dari
deposito
(tergantung
tinggi dari deposito (tergantung jenis
jenis
Reksa
Dana)
Reksa Dana)
Tidak
Tidak ada
ada jangka
jangka waktu
waktu (bisa
(bisa
dikategorikan
dikategorikan jangka
jangka pendek,
pendek, menengah
menengah
&
panjang)
& panjang)
Biaya
Biaya biaya
biaya :: Pembelian,
Pembelian, Penjualan
Penjualan
kembali,
kembali, dll.
dll.
Prospektus
Prospektus Reksa
Reksa Dana
Dana
0-52