Bab 2 (Kelompok 2)
Bab 2 (Kelompok 2)
Laporan
Keuangan Makalu
Anggota:
Anna Santha Theresia Karo (200502060)
David Yusfantoro Trivena Simanjuntak (200502075)
Fairuz Yumna Pane (200502084)
Frysdha Lambon Gaol (200502087)
Yasinta Rulivia (200502045)
RETURN ON EQUITY
Laba Laba Laba
bersih 28.569.974 bersih 27.147.109 bersih 31.440.159
BCA
ROE 2019 0,13612867 13,61% ROE 2020 0,09105253 9,10% ROE 2021 0,13754861 13,75%
Bank BCA
17.00%
16.50%
16.00%
15.50%
15.00%
14.50%
14.00%
13.50%
ROE 2019 ROE 2020 ROE 2021
16.50%
16.00%
15.50%
15.00%
14.50%
14.00%
13.50%
ROE 2019 ROE 2020 ROE 2021
perusahaan 3
Hal ini tentunya menyebabkan investor
menunjukkan bahwa: akan lebih memilih bank BCA daripada
bank Mandiri untuk menginvestasikan
dana mereka karena lebih
menguntungkan. Apalagi banyak sumber
yang menyatakan bahwa jika ingin
berinvestasi di sektor perbankan
sebaiknya ROE di atas 15%. Hal ini
menyebabkan harga saham BBCA lebih
tinggi dari BMRI di Bursa Efek
Indonesia.
NET PROFIT MARGIN
2019
2019 BCA MANDIRI 2019
Laba bersih 28.569.974 Laba bersih 28.455.592
Revenue 63.837.795 Revenue 91.525.090
NPM 2019 0,44754011 44,75% 0,3109048
NPM 2019 2 31,09%
2020 2020
Laba bersih 27.147.109 Laba bersih 17.645.624
Revenue 65.403.161 Revenue 87.321.117
NPM 2020
0,4150733
5 41,50% NPM NPM 2020 0,2020774 20,20%
2021 2021
Laba bersih 31.440.159 Laba bersih 30.551.097
Revenue 65.626.976 Revenue 97.749.086
0,4790737 NPM 2021 0,31254611 31,25%
NPM 2021 1 47,90%
Net Profit Margin (NPM)
30.00%
48.00%
25.00%
46.00%
20.00%
44.00%
15.00%
42.00% 10.00%
40.00% 5.00%
0.00%
38.00% NPM 2019 NPM 2020 NPM 2021
NPM 2019 NPM 2020 NPM 2021
Rata-rata NPM bank BCA = 44,71% Rata-rata NPM bank Mandiri = 27,5%
Kesimpulan:
Bank BCA memiliki laba bersih yang lebih besar
1 daripada bank Mandiri.
REVENUE
EBIT 33,568,507
EBIT 23,298,041
Revenue 65,403,161
Revenue 87,321,117
Ebit Margin 2020 0.513255116 51.3%
Ebit Margin 2020 0.26680878 26.7%
EBIT 38,841,174
EBIT 38,358,421
Revenue 65,626,976
Revenue 97,749,086
Ebit Margin 2021 0.591847688 59.2%
Ebit Margin 2021 0.39241718 39.2%
EBIT
● EBIT merupakan singkatan dari Earning Before Interest and Taxes yang
dalam bahasa indonesia merupakan laba sebelum dikenakan beban pajak dan
bunga.
● EBIT Margin merupakan margin yang digunakan untuk mengukur
pendapatan perusahaan dari kegiatan operasionalnya tanpa dikenakan pajak
dan beban bunga.
Kesimpulan
● Berdasarkan data terlihat bahwa Bank BCA menghasilkan EBIT yang cukup besar yang
menandakan bahwa perusahaan ini dapat menghasilkan laba dari operasionalnya. Laba yang
dihasilkan juga meningkat konsisten seiring tahun berjalan yang menandakan penjualan dan
pendapatan meningkat secara konsisten dan hal tersebut merupakan indikator perusahaan
yang baik. EBIT Margin yang sudah berada di atas 50% menandakan bahwa Bank BCA
sudah mampu mengelola pengeluaraan selama operasional dengan efektif
● Berdasarkan data terliha bahwa Bank Mandiri menghasilkan EBIT yang tidak lebih besar
dari Bank BCA. Bahkan pada tahun 2020 sempat mengalami penurunan hampir 10%, hal ini
menandakan bahwa Bank Mandiri kurang konsisten dalam penjualan mereka. Dengan
keadaan yang seperti ini, keuangan perusahaan dapat dikatakan tidak dalam kondisi yang
baik dan investor akan sulit berinvestasi di perusahaan ini.
• EBIT/EBITDA MARGIN
EBITDA MARGIN EBITDA MARGIN = EBITDA
REVENUE
EBITDA Margin 2019 0.600030123 60% EBITDA Margin 2019 0.42076877 42.07%
EBITDA Margin 2020 0.552167502 55.21% EBITDA Margin 2020 0.29805276 29.80%
EBITDA Margin 2021 0.629137628 62.90% EBITDA Margin 2021 0.42965312 42.96%
EBITDA MARGIN
● EBITDA merupakan singkatan dari Earnings Before Interest, Taxes,
Depreciation and Amortization dan merupakan metrik yang digunakan untuk
mengevaluasi kinerja operasi perusahaan.
● Dalam bahasa Indonesiam EBITDA adalah pendapatan sebelum bunga,
pajak, depresiasi dan amortisasi. Hal ini dapat dilihat sebagai wakil arus kas
dari seluruh operasi perusahaan.
Kesimpulan
● Berdasarkan data, Bank BCA mengalami kenaikan pada EBITDA Margin pada tahun 2021,
tetapi mengalami penurunan pada tahun 2020. namun, perlu diperhatikan bahwa penurunan
tersebut tidak terlalu signifikan. Ini menandakan adanya peningkatan pada efektivitas
perusahaan, yaitu dalam upaya pemotongan biaya. Semakin tinggi EBITDA ini
menunjukkan bahwa perusahaan ini semakin menghemat biaya operasionalnya dari biaya
pendapatan total EBIT dari tahun 2019
● Berdasarkan data, Bank Mandiri mengalami penurunan pada Margin EBITDA dari 42,07%
di tahun 2019 menjadi 29,805 di tahun 2020. tetapi naik kembali diangka 42,96%. Pola ini
sam dengan Bank BCA, faktor penyebabnya adalah pandemi Covid-19, tetapi Bank Mandiri
mengalami penurunan yang signifikan yaitu kurang lebih 12%. Hal ini menandakan bahwa
Bank Mandiri tidak lebih baik dar Bank BCA untuk menghadapi tantangan yang datang
secara tiba-tiba, akhirnya membuat terjadinya ketidakefektifan pada operasional perusahaan.
ASSET TURN OVER
Laba Bersih BCA
2019 28.569.974
Total Aset 871.888.615
2019 Asset Turnover
BCA 2019 0,032767917 3,27%
1 2 3
Return on invesment (ROI) adalah rasio yang menunjukkan hasil dari jumlah aktiva yang digunakan
dalam perusahaan atau suatu ukuran tentang efisiensi manajemen. Rasio ini menunjukkan hasil dari seluruh
aktiva yang dikendalikan dengan mengabaikan sumber pendanaan, rasio ini biasanya diukur dengan
persentase.
Dalam banyak kasus, ROI digunakan untuk menghitung berapa nilai suatu investasi. Misalnya,
investor ingin mengetahui potensi ROI dari suatu investasi sebelum memberikan dana apa pun ke
perusahaan. Menghitung potensi atau return on investment keuangan aktual perusahaan biasanya melibatkan
pembagian pendapatan atau laba tahunan perusahaan dengan jumlah investasi awal atau saat ini.
ROI juga digunakan untuk menggambarkan “biaya peluang,” atau pengembalian yang diberikan
investor untuk berinvestasi di perusahaan. Jika seorang pemilik bisnis menginvestasikan uang mereka di
pasar saham, mereka dapat mengharapkan untuk menerima pengembalian tahunan minimal 5%.
Dengan menginvestasikan uang yang sama di sebuah perusahaan, pemilik akan mengharapkan untuk
melihat return on investment yang serupa, jika tidak lebih tinggi, untuk uang mereka. Perusahaan bahkan
menggunakan return on investment untuk mengukur keberhasilan proyek tertentu.
ROI Bank BCA
4.50%
4.00%
3.50%
3.00%
2.50%
2.00%
1.50%
1.00%
Rata-rata ROI Bank Mandiri = 2,34%
0.50%
0.00%
ROI BCA 2019 ROI BCA 2020 ROI BCA 2021
ROI Bank Mandiri
3.50%
2.50%
2.00%
1.50%
1.00%
0.50%
0.00%
ROI Mandiri 2019 ROI Mandiri 2020 ROI Mandiri 2021
Kesimpulan:
BCA MANDIRI
Laba Laba
sebelum sebelum
pajak 36.288.998 2019 2019 pajak 36.441.440
Total Aset 918.989.312 Total Aset 1.318.246.335
ROA 2019 0,039487943 3,95% ROA 2019 0,027643877 2,76%
Laba Laba
sebelum sebelum
pajak 33.568.507 2020 2020 pajak 23.298.041
Total Aset 1.075.570.256 Total Aset 1.429.334.484
ROA 2020 0,031209962 3,12% ROA 2020 0,016299922 1,63%
Laba Laba
sebelum sebelum
pajak 38.841.174 2021 2021 pajak 38.358.421
Total Aset 1.228.344.680 Total Aset 1.725.611.128
ROA 2021 0,031620745 3,16% ROA 2021 0,022228891 2,22%
RETURN ON ASSET (ROA)
● Rumus ROA akan memberi gambar bagi manajer, investor, atau analis
mengenai seberapa efisien manajemen perusahaan dalam menggunakan aset
untuk menghasilkan pendapatan.
● Dalam hal ini, melalui ROA, bisa terlihat kemampuan perusahaan
berdasarkan penghasilannya di masa lalu. Sehingga, hal tersebut bisa
dimanfaatkan diperiode sebelumnya. Berbeda dengan Return on Equity
(ROE), ROA tidak tidak memasukkan komponen utang perusahaan.
ROA Bank BCA
0.045
0.04
0.035
0.03
0.025
0.02 Rata-rata Return of Asset BCA selama 3 tahun =
0.015 3,41%
0.01
0.005
0
ROA 2019 ROA 2020 ROA 2021
0.025
0.02
Rata-rata Return of Asset Mandiri selama 3 tahun = 2,20%
0.015
0.01
0.005
0
ROA 2019 ROA 2020 ROA 2021
Kesimpulan:
1. Bank BCA lebih efisien daripada bank Mandiri padahal aset bank
Mandiri lebih besar dari bank BCA.
2. Bank Mandiri yang memiliki aset lebih besar dari bank Mandiri
tidak mampu mencetak laba yang nilainya lebih besar daripada
bank BCA.
3. ROA bank BCA cenderung stabil karena tidak pernah kurang dari
3%.
4. ROA bank Mandiri pada tahun 2020 mengalami penurunan yang
signifikan.
5. Hal ini menandakan bahwa bank BCA memiliki keunggulan
karena mampu menggunakan aset yang lebih sedikit dari bank
Mandiri, tetapi memiliki laba yang nilainya lebih tinggi daripada
bank Mandiri dan memiliki perbedaan sebanyak 1,20%
• RETURN ON CAPITAL
EMPLOYED (ROCE) Return on capital employed = laba sebelum pajak
Total aset - total kewajiban lancar
0.19 0.08
0.185
0.06
0.18
0.175 0.04
0.17 0.02
0.165
0
0.16 ROCE 2019 ROCE 2020 ROCE 2021
ROCE 2019 ROCE 2020 ROCE 2021
Rata-rata ROCE Bank BCA selama 3 tahun = 18,86% Rata-rata ROCE Bank Mandiri selama 3 tahun = 10,16%
Kesimpulan: