25/03/2012

1
3-2
Laporan Keuangan Konsolidasian:
Suatu Pengantar
Warsidi
Universitas Jenderal Soedirman
Purwokerto Indonesia
3-3
Tujuan Pembelajaran
1. Mengenali manfaat dan limitasi laporan keuangan
konsolidasian.
2. Memahami ketentuan-ketentuan untuk memasukkan
perusahaan anak dalam laporan keuangan
konsolidasian.
3. Menerapkan konsep-konsep konsolidasi untuk mencatat
investasi di perusahaan anak dari perspektif perusahaan
induk pada tanggal akuisisi.
4. Mengalokasi selisih lebih nilai wajar atas nilai buku
perusahaan anak pada tanggal akuisisi.
www.warsidi.com
25/03/2012
2
3-4
Tujuan Pembelajaran
5. Memahami konsep kepentingan non-pengendali ketika
perusahaan induk mengakuisisi kurang dari 100% saham
biasa perusahaan anak.
6. Mengamortisasi selisih lebih nilai wajar atas nilai buku
pada perioda-perioda setelah akuisisi.
7. Menyusun neraca konsolidasian setelah tanggal akuisisi,
yang mencakup penyiapan jurnal eliminasi.
8. Menerapkan konsep-konsep yang melandasi penyusunan
laporan laba-rugi konsolidasian.
3-5
Manfaat & Limitasi
Laporan Keuangan Konsolidasian: Suatu Pengantar
www.warsidi.com
25/03/2012
3
3-6
Akuisisi Bisnis
FASB Statement 141R
Kombinasi bisnis
Mengakuisisi kepentingan pengendali dalam saham
berhak suara
Lebih dari 50%
Kontrol bisa saja diperoleh melalui kepemilikan
tidak langsung
Laporan keuangan konsolidasian
Terutama disusun untuk kepentingan pemilik &
kreditor perusahaan induk
Bukan untuk kepentingan pemilik non-pengendali
atau kreditor perusahaan anak
3-7
Perusahaan Anak
Laporan Keuangan Konsolidasian: Suatu Pengantar
www.warsidi.com
25/03/2012
4
3-8
Apakah yang Dimaksud Perusahaan Anak?
ARB No. 51 memperbolehkan diskresi dalam arti luas
FASB Statement No. 94
Kendali berdasarkan pada kepemilikan saham
FASB Statement No. 160
Kendali keuangan
Perusahaan anak, atau afiliasi, tetap merupakan entitas yang
terpisah secara hukum serta menyiapkan laporan kepada
para pemilik, baik kepentingan pengendali maupun non-
pengendali.
3-9
Laporan Konsolidasian
Disusun oleh perusahaan induk
Perusahaan induk harus mengungkapkan
Kebijakan konsolidasi, Reg. S-X
Pengecualian-pengecualian terhadap konsolidasi,
kendali sementara, dan kewajiban yang timbul
untuk memperoleh kendali
Akhir tahun fiskal
Gunakan tahun fiskal perusahaan induk, tetapi
Boleh memasukkan laporan perusahaan anak yang
tahun fiskalnya tercakup 3 bulan dalam tahun fiskal
perusahaan induk.
Ungkapkan kejadian-kejadian material yang
mempengaruhi
www.warsidi.com
25/03/2012
5
3-10
Pencatatan di Pihak Perusahaan
Induk
Laporan Keuangan Konsolidasian: Suatu Pengantar
3-11
Penn Example: Kos Akuisisi =
Nilai Wajar = Nilai Buku
Penn mengakuisisi 100% saham
Skelly seharga $40, sama dengan
nilai buku dan nilai wajar aset netto
yang diakuisisi.
Kos akuisisi $40
(-) 100% nilai buku 40
Selisih kos atas nilai buku $0
Skelly BV=FV
Cash $10
Other current assets 15
Net plant assets 40
Total $65
Accounts payable $15
Other liabilities 10
Capital stock 30
Retained earnings 10
Total $65
Konsolidasi dilakukan dengan cara
mengeliminasi akun investasi dari
neraca Penn dan modal saham dan
laba ditahan dari nerada Skelly
www.warsidi.com
25/03/2012
6
3-12
Balance sheets Separate Consolidated
Penn Skelly Penn & Sub.
Cash $20 $10 $30
Other curr. assets 45 15 60
Net plant 60 40 100
Investment in Skelly 40 0 0
Total $165 $65 $190
Accounts payable $20 $15 $35
Other curr. liabilities 25 10 35
Capital stock 100 30 100
Retained earnings 20 10 20
Total $165 $65 $190
3-13
Proses Alokasi pada Tanggal Akuisisi
Laporan Keuangan Konsolidasian: Suatu Pengantar
www.warsidi.com
25/03/2012
7
3-14
Kos, Nilai Wajar, dan Nilai Buku
Kos akuisisi, nilai wajar aset netto teridentifikasi, dan nilai
buku mungkin saja berbeda.
Alokasikan selisih lebih atau selisih kurang kos atas
nilai buku dan tetapkan goodwill, jika ada.
Jika BV = FV, selisih lebihnya adalah goodwill.
Kos dikurangi BV = Selisih yang harus dialokasi
Alokasikan terlebih dahulu ke selisih FV-BV
Sisanya adalah goodwill (atau bargain purchase)
3-15
Contoh: BV FV tetapi Cost = FV
Piper mengakuisisi 100% Sandy seharga $310.
BV = 100 + 145 = $245
FV = 385 75 = $310
Cost FV = $0 goodwill
Sandy BV FV
Cash $40 $40
Receivables 30 30
Inventory 50 75
Plant, net 200 240
Total $320 $385
Liabilities $75 $75
Capital stock 100
Retained earnings 145
Total $320
Cost $310
100% BV 245
Excess of cost over BV $65
www.warsidi.com
25/03/2012
8
3-16
Piper & Sandy
Alokasikan ke: J ml Amort.
Inventory 100%(+25) 25 1st yr
Plant 100%(+40) 40 10 yrs
Total $65
Jurnal eliminasi pada lembar kerja konsolidasi
Piper:
Capital stock 100
Retained earnings 145
Inventory 25
Plant 40
Investment in Sandy 310
3-17
Contoh: BV FV dan Cost FV
Panda mengakuisisi 100% Salty seharga $530.
BV = 250 + 190 = $440
FV = 580 85 = $495
Cost FV = $35 goodwill
Salty BV FV
Cash $100 $100
Receivables 40 40
Inventory 250 250
Plant, net 130 190
Total $520 $580
Liabilities $80 $85
Capital stock 250
Retained earnings 190
Total $520
Cost $530
100% BV (250+190) 440
Excess of cost over BV $90
www.warsidi.com
25/03/2012
9
3-18
Panda & Salty
Jurnal eliminasi pada lembar kerja konsolidasi Panda:
Capital stock 250
Retained earnings 190
Plant 60
Goodwill 35
Liabilities 5
Investment in Salty 530
Alokasikan ke: J ml Amort.
Plant 60 4 yrs
Liabilities -5 5 yrs
Goodwill 35 -
Total $90
3-19
Contoh: BV FV dan Cost FV
Printemps mengakuisisi 100% Summer seharga
$185.
BV = 75 + 105 = $180
FV = 250 - 40 = $210
Cost $185
100% BV (75+105) 180
Excess of cost over BV $5
Summer BV FV
Cash $10 $10
Receivables 30 30
Inventory 80 90
Plant, net 100 120
Total $220 $250
Liabilities $40 $40
Capital stock 75
Retained earnings 105
Total $220
www.warsidi.com
25/03/2012
10
3-20
Printemps & Summer
Alokasikan ke: J ml Amort.
Inventory 10 1st yr
Plant, land 20 -
Bargain purchase (25) Gain
Total $5
Investment in Summer 210
Gain on Bargain purchase 25
Cash 185
Dengan asumsi akuisisi dilakukan secara tunai, Printemps
mencatat transaksi akuisisi Summer tersebut sebagai berikut.
Perhatikan, akun investasi dicatat dengan nilai wajarnya dan
bargain purchase diakui segera sebagai gain.
3-21
Jurnal Eliminasi Kertas Kerja
Jurnal eliminasi pada lembar kerja konsolidasi Printemps:
Capital stock 75
Retained earnings 105
Unamortized excess 30
Investment in Summer 210
Inventory 10
Plant 20
Unamortized excess 30
Selisih lebih yang belum diamortisasi sama dengan
$30 (gain sudah diakui)
$10 untuk sediaan yang dinilai terlalu rendah
$20 tanah (aset tetap) yang dinilai terlalu
rendah
www.warsidi.com
25/03/2012
11
3-22
Printemps Summer Adjustments Consol-
BV BV DR CR idated
Cash $30 $10 $40
Receivables 50 30 80
Inventory 100 80 10 190
Plant, net 450 100 20 570
Investment in
Summer 210 210 0
Unamortized excess 30 30
Total $840 $220 $880
Liabilities $270 $40 $310
Capital stock 200 75 75 200
Retained earnings 370 105 105 370
Total $840 $220 $880
240 240
3-23
Kepentingan Non-Pengendali
Laporan Keuangan Konsolidasian: Suatu Pengantar
www.warsidi.com
25/03/2012
12
3-24
Kepentingan Non-Pengendali
Kepemilikan perusahaan induk kurang dari 100%
Kepentingan non-pengendali merepresentasikan
pemegang saham minoritas
Dilaporkan sebagai bagian dari ekuitas pemegang
saham dalam neraca konsolidasi
Diukur dengan nilai wajar, berdasarkan harga
akuisisi dari perspektif perusahaan induk
Perusahaan induk membayar $40,000 untuk
mengakuisisi 85% kepemilikan
Secara implisit, nilai penuh perusahaan anak
adalah 40,000/85% = $47,059.
Saham minoritas = 15%(47,059) = $7,059.
3-25
Contoh: Kepentingan Non-Pengendali
Popo mengakuisisi 80% Sine seharga $400, nilai buku
modal saham Sine $200, sedangkan laba ditahan Sine
$175 pada tanggal akuisisi. Nilai buku aset dan
kewajiban Sine sudah sama dengan nilai wajarnya,
kecuali bangunan yang dinilai terlalu rendah $50. Sisa
masa manfaat bangunan diestimasi 10 tahun.
Cost of 80% of Sine $400
Implied value of Sine (400/80%) $500
Book value (200+175) 375
Excess over book value $125
Alokasikan ke:
Building $50
Goodwill 75
Total $125
www.warsidi.com
25/03/2012
13
3-26
Jurnal Eliminasi
Popo's elimination worksheet entry:
Capital stock 200
Retained earnings 175
Building 50
Goodwill 75
Investment in Sine 400
Noncontrolling interest 100
Akun unamortized excess bisa juga digunakan untuk selisih
lebih yang dialokasikan ke bangunan dan goodwill.
3-27
Popo Sine Adjustments Consol-
BV BV DR CR idated
Cash $50 $10 $60
Receivables 130 50 180
Inventory 80 100 180
Building, net 300 240 50 590
Investment in Sine 400 400 0
Goodwill 75 75
Total $960 $400 $1,085
Liabilities $150 $25 $175
Capital stock 250 200 200 250
Retained earnings 560 175 175 560
Noncontrolling interest 100 100
Total $960 $400 $1,085
500 500
www.warsidi.com
25/03/2012
14
3-28
Amortisasi setelah Akuisisi
Laporan Keuangan Konsolidasian: Suatu Pengantar
3-29
Unamortized Excess
Selisih lebih yang dialokasikan ke aset dan kewajiban
harus diamortisasi menurut jenis akunnya.
Akun neraca Period Amortisasi Akun Laba-Rugi
Sediaan dan aset
lancar lainnya
Umumnya di tahun
pertama
Kos penjualan dan
biaya lainnya
Bangunan,
peralatan, paten
Sisa masa manfaat
per tanggal
kombinasi bisnis
Depresiasi dan
biaya amortisasi
Tanah, copyrights Tidak diamortisasi
Utang jangka
panjang
Hingga jatuh tempo Biaya bunga
www.warsidi.com
25/03/2012
15
3-30
Piper & Sandy
Allocate to: Amt Amort.
Inventory 25 1st yr
Plant 40 10 yrs
Total $65
Cost $310
100% BV 245
Excess $65
Beginning
unamortized
excess
Current
year's
amortization
Ending
unamortized
excess
Inventory 25 (25) 0
Plant 40 (4) 36
Total 65 (29) 36
3-31
Panda & Salty
Beginning
unamortized
excess
Current
year's
amortization
Ending
unamortized
excess
Plant 60 (15) 45
Liabilities (5) 1 (4)
Goodwill 35 0 35
Total 90 14 76
Cost $530
100% BV 440
Excess $90
Allocate to: Amt Amort.
Plant 60 4 yrs
Liabilities -5 5 yrs
Goodwill 35 -
Total $90
www.warsidi.com
25/03/2012
16
3-32
Printemps & Summer
Beginning
unamortized
excess
Current
year's
amortization
Ending
unamortized
excess
Inventory 10 (10) 0
Land 20 0 20
Total 30 (10) 20
Cost $185
100% BV 180
Excess $5
Allocate to: Amt Amort.
Inventory 10 1st yr
Plant, land 20 -
Bargain purchase (25) Gain
Total $5
3-33
Neraca Setelah Akuisisi
Laporan Keuangan Konsolidasian: Suatu Pengantar
www.warsidi.com
25/03/2012
17
3-34
Neraca Setelah Akuisisi
Dalam menyusun neraca konsolidasian
Eliminasi akun investasi di perusahaan
anak dari neraca perusahaan induk
Eliminasi akun ekuitas perusahaan anak
(saham biasa, laba ditahan, dll.)
Sesuaikan akun-akun aset dan kewajiban
untuk selisih lebih yang belum
diamortisasi, jika ada
Catat goodwill, jika ada
Catat Kepentingan Non-pengendali, jika
ada
3-35
Popo & Sine
Cost of 80% of Sine $400
Implied value of Sine $500
Book value 375
Excess $125
Allocate to:
Building $50 10 yrs
Goodwill 75 -
Total $125
Beginning
unamortized
excess
Current
year's
amortization
Ending
unamortized
excess
Building 50 (5) 45
Goodwill 75 0 75
Total 125 (5) 120
www.warsidi.com
25/03/2012
18
3-36
After 1 year: Popo Sine
Cash $40 $15
Receivables 110 85
Inventory 90 100
Building, net 280 235
Investment in Sine 404
Total $924 $435
Popo Sine
Liabilities $100 $50
Capital stock 250 200
Retained earnings 574 185
Total $924 $435
Popo's elimination worksheet entry:
Capital stock 200
Retained earnings 185
Unamortized excess 120
Investment in Sine (80%) 404
Noncontrolling interest (20%) 101
Building 45
Goodwill 75
Unamortized excess 120
3-37
After 1 year: Popo Sine Adjustments Consol-
BV BV DR CR idated
Cash $40 $15 $55
Receivables 110 85 195
Inventory 90 100 190
Building, net 280 235 45 560
Investment in Sine 404 404 0
Goodwill 75 75
Unamortized excess 120 120
Total $924 $435 $1,075
Liabilities $100 $50 $150
Capital stock 250 200 200 250
Retained earnings 574 185 185 574
Noncontrolling interest 101 101
Total $924 $435 $1,075
505 505
www.warsidi.com
25/03/2012
19
3-38
Poin-Poin Terkait Neraca Konsolidasian
Akun Investment in Subsidiary tidak ada di
neraca konsolidasian
Ekuitas di neraca konsolidasian mencakup
ekuitas perusahaan induk dan kepentingan
non-pengendali.
Kepentingan non-pengendali bersifat
proporsional dengan akun Investment in
Subsidiary jika menggunakan metoda ekuitas.
$101 = $404 x .20/.80
LAPORAN LABA-RUGI
KONSOLIDASIAN
Laporan Keuangan Konsolidasian: Suatu Pengantar
www.warsidi.com
25/03/2012
20
Contoh komprehensif
Pada tanggal 31/12/2009, Pilot mengakuisisi 90% Sand
seharga Rp4.333. Pada saat tersebut, ekuitas Sand
mencakup saham biasa Rp4.000, agio saham biasa
Rp1,000, dan laba ditahan Rp900. Sementara itu, sediaan,
tanah, dan bangunan dalam catatan Sand dinilai terlalu
rendah masing-masing sebesar Rp100, Rp200, dan
Rp1.000, sedangkan peralatan dan utang usahanya dicatat
terlalu tinggi masing-masing sebesar Rp300 dan Rp100.
Alokasi & amortisasi
Kos 90% Sand Rp 10.200
Nilai implisit Sand 10.200/0,90 Rp 11.333
Nilai buku (4000+1000+900) 5.900
Selisih kos atas nilai buku Rp 5.433
Dialokasikan ke:
Sediaan Rp 100 Diamortisasi tahun pertama
Tanah 200 -
Bangunan 1.000 Diamortisasi 40 tahun
Peralatan (300) Diamortisasi 5 tahun
Utang wesel 100 Diamortisasi tahun pertama
Goodwill 4.333 -
Total Rp 5.433
www.warsidi.com
25/03/2012
21
Dialokasikan ke:
Sediaan Rp 100 Diamortisasi tahun pertama
Tanah 200 -
Bangunan 1.000 Diamortisasi 40 tahun
Peralatan (300) Diamortisasi 5 tahun
Utang wesel 100 Diamortisasi tahun pertama
Goodwill 4.333 -
Total Rp 5.433
Selisih lebih
yang belum
diamortisasi
1/1/10
Amortisasi tahun
ini
Selisih lebih
yang belum
diamortisasi
12/31/10
Sediaan 100 (100) 0
Tanah 200 0 200
Bangunan 1.000 (25) 975
Peralatan (300) 60 (240)
Utang usaha 100 (100) 0
Goodwill 4.333 0 4.333
Total 5.433 (165) 5.268
Pilot Sand Consol.*
Penjualan Rp9.523,50 Rp2.200,00 Rp11.723,50
Penghasilan dari Sand 571,50 0.00
Kos penjualan (4.000,00) (700,00) (4.800,00)
Depresiasi bangunan (200,00) (80,00) (305,00)
Depresiasi peralatan (700,00) (360,00) (1.000,00)
Biaya lainnya (1.800,00) (120,00) (1.920,00)
Biaya bunga (300,00) (140,00) (540,00)
Laba Rp3.095,00 Rp800,00
Total laba konsolidasian Rp3.158,50
Bagian kepentingan non-pengendali 63,50
Bagian kepentingan pengendali Rp3.095,00
* Pada laporan konsolidasi, kos penjualan, depresiasi bangunan, dan biaya bunga
masing-masing meningkat sebesar Rp100, Rp25, dan Rp100, sedangkan depresiasi
peralatan lebih rendah sebesar Rp60 dibandingkan dengan hasil penjumlahan Pilot
dan Sand untuk item-item yang bersangkutan.
www.warsidi.com
25/03/2012
22
Poin-Poin Terkait Laporan Laba-Rugi
Konsolidasian
Akun Income from Subsidiary dieliminasi.
Amortisasi perioda berjalan diperhitungkan dalam akun-
akun biaya yang sesuai.
Bagian laba untuk kepentingan non-pengendali besarnya
proporsional dengan jumlah Income from Subsidiary
menurut metoda ekuitas.
$571.50 x .10/.90
=$63.50
Push-Down Accounting
Ketentuan SEC
Perusahaan anak hampir dimiliki sepenuhnya (90%)
Tidak memiliki surat utang atau saham istimewa yang
diperdagangkan kepada publik
Pembukuan perusahaan anak disesuaikan
Aset-aset, termasuk goodwill, dan kewajiban direvalusi
berdasarkan harga akuisisi
Laba ditahan diganti dengan Push-Down Capital yang mencakup
laba ditahan dan penyesuaian-penyesuaianterkait penilaian
www.warsidi.com