SOAL 1

PT Matahari menerbitkan obligasi senilai $ 500.000 tertanggal 1 Januari 2015, jatuh

tempo 1 Januari 2020 dengan tingkat bunga kupon 10% yang dibayarkan setiap
tahun (tanggal 1 Januari). Saat obligasi diterbitkan, suku bunga pasar yang berlaku
adalah 8 %. Obligasi ini akan jatuh tempo setiap tahun sebesar $100.000.

Tentukanlah :
a. Harga jual obligasi dan jurnal penerbitannya.
b. Tabel amortisasi.
c. Jurnal pembayaran bunga pertama kali.
d. Jurnal pelunasan obligasi pertama kali.

SOAL 2
PT Bulan menerbitkan obligasi senilai $ 500.000 tertanggal 1 Januari 2015, jatuh
tempo 1 Januari 2020 dengan tingkat bunga kupon 10% yang dibayarkan sekali
enam bulan setiap tanggal 1 Juli dan 1 Januari. Saat obligasi diterbitkan, suku bunga
pasar yang berlaku adalah 8%. Obligasi ini akan jatuh tempo setiap tahun sebesar
$100.000.

Tentukanlah :
a. Harga jual obligasi dan jurnal penerbitannya.
b. Tabel amortisasi.
c. Jurnal pembayaran bunga pertama kali.
d. Jurnal pelunasan obligasi pertama kali.
SOAL 1
JAWABAN TUGAS OBLIGASI BERSERI
Bunga dibayar 1x setahun - Dijual pada Nilai Diskonto

Jawab Soal 1 - PT. Matahari

Diket: NN 500.000 01/01/2015
TBO 10% Dibayar setiap 1 Januari
TBE 8% Jangka 5 thn
Nilai jatuh tempo 100.000 01/01/2020
Jawab :
1. Harga Pasar Obligasi
Seri Nilai Nominal Pokok Bunga Pokok + Bunga Faktor Jumlah Jika Pakai Rumus
1 500.000 100.000 50.000 150.000 0,92593 138.889 PV = 1 / (1+8%)^1
2 400.000 100.000 40.000 140.000 0,85734 120.027 PV = 1 / (1+8%)^2
3 300.000 100.000 30.000 130.000 0,79383 103.198 PV = 1 / (1+8%)^3
4 200.000 100.000 20.000 120.000 0,73503 88.204 PV = 1 / (1+8%)^4
5 100.000 100.000 10.000 110.000 0,68058 74.864 PV = 1 / (1+8%)^5
10% x sisa nilai nominal Harga Pasar 525.182
Nominal (500.000)
Premium 25.182

2. Mencatat penerbitan obligasi

02/01/2015 Kas 525.182
Premium Obligasi 25.182
Utang Obligasi 500.000

TABEL AMORTISASI PREMIUM

Kas yang Beban bunga Amortisasi Nominal yg
Tangal Pelunasan Nilai buku
dibayarkan (8%) Premium beredar
2015/01/01 $ 525.182 $ 500.000
2015/12/31 $ 50.000 $ 42.015 $ 7.985 $ 517.197
Pelunasan seri 1 $ 100.000 $ 417.197 $ 400.000
2016/12/31 $ 40.000 $ 33.376 $ 6.624 $ 410.573
Pelunasan seri 2 $ 100.000 $ 310.573 $ 300.000
2017/12/31 $ 30.000 $ 24.846 $ 5.154 $ 305.418
Pelunasan seri 3 $ 100.000 $ 205.418 $ 200.000
2018/12/31 $ 20.000 $ 16.433 $ 3.567 $ 201.852
Pelunasan seri 4 $ 100.000 $ 101.852 $ 100.000
2019/12/31 $ 10.000 $ 8.148 $ 1.852 $ 100.000
Pelunasan seri 5 $ 150.000 $ 124.818 $ 25.182 $ 100.000 -$ 0 $ -

3. Jurnal Pembayaran Bunga dan pembayaran utang obligasi ke-1

31/12/2016 Beban Bunga $ 42.015
Premium Obligasi $ 7.985
Utang Bunga Obligasi $ 50.000
(Mencatat penyesuaian bunga berjalan)

31/12/2016 Utang Obligasi $ 100.000

Utang Oblligasi Jangka Pendek $ 100.000
(Mencatat obligasi yg akan segera jatuh tempo)

01/01/2011 Utang Bunga Obligasi $ 50.000

Kas $ 50.000
(Mencatat pembayaran bunga berjalan)

01/01/2011 Utang Oblligasi Jangka Pendek $ 100.000

Kas $ 100.000
(Mencatat pembayaran ke-1 utang obligasi)

Begitu seterusnya - thn ke 5

SOAL 2
JAWABAN TUGAS OBLIGASI BERSERI
3. Bunga dibayar >1x setahun - Dijual pada Nilai Diskonto

SOAL 2
Obligasi nilai nominal Rp 500.000, bunga kupon 10% diterbitkan 1 Januari 2015, jatuh tempo 1 Januari 2020.
Obligasi ini akan jatuh tempo Rp 100.000 setiap tahun (tiap tgl 1 Januari.)
Bunga dibayar setiap tanggal 1 Juli dan 1 Januari.
Sedangkan tingkat bunga efektif adalah 8%.

Jawab Soal 1 - PT. Matahari

Diket : NN 500.000 01 Januari 2015
TBO 10%
TBE 8%
JKW 5 thn
Nilai jatuh tempo 100.000 per tahun 01-Jan
Bunga dibayar 01-Jul dan 01-Jan
Tgl jatuh tempo 01/01/2020

Jawab:
1. Harga pasar obligasi
Seri ke- Tanggal Nominal Pokok Bunga Pokok + Bunga Faktor Jumlah Ket :
0 1 Jan 2015 Faktor Pakai TBE
1 Juli 2015 500.000 25.000 $ 25.000 $ 0,9615 $ 24.038 PV = 1 / (1+8%)^1
1 1 Jan 2016 100.000 25.000 $ 125.000 $ 0,9246 $ 115.570 PV = 1 / (1+8%)^2
1 Juli 2016 400.000 20.000 $ 20.000 $ 0,8890 $ 17.780 PV = 1 / (1+8%)^3
2 1 Jan 2017 100.000 20.000 $ 120.000 $ 0,8548 $ 102.577 PV = 1 / (1+8%)^4
1 Juli 2017 300.000 15.000 $ 15.000 $ 0,8219 $ 12.329 PV = 1 / (1+8%)^5
3 1 Jan 2018 100.000 15.000 $ 115.000 $ 0,7903 $ 90.886 PV = 1 / (1+8%)^6
1 Juli 2018 200.000 10.000 $ 10.000 $ 0,7599 $ 7.599 PV = 1 / (1+8%)^7
4 1 Jan 2019 100.000 10.000 $ 110.000 $ 0,7307 $ 80.376 PV = 1 / (1+8%)^8
1 Juli 2019 100.000 5.000 $ 5.000 $ 0,7026 $ 3.513 PV = 1 / (1+8%)^9
5 1 Jan 2020 100.000 5.000 $ 105.000 $ 0,6756 $ 70.934 PV = 1 / (1+8%)^10
150.000 Harga Pasar $ 525.602
Ket : Nominal = NN - PokokS-1, dst Nominal -$ 500.000
Bunga = NNS-n x TBO x 6/12 Premium $ 25.602
Jumlah =Pokok & bunga x Faktor

2. Mencatat penerbitan obligasi

01/01/2010 Kas $ 525.602
Premium Obligasi $ 25.602
Utang Obligasi $ 500.000

Tabel Amortisasi
Kas yg dibayar Beban bunga Amortisasi Nominal yg
Seri ke- Tanggal Pelunasan Nilai buku
(10%) (8%) Diskonto beredar
0 01/01/2010 $ 525.602 $ 500.000
01/07/2010 $ 25.000 $ 21.024 $ 3.976 $ 521.626
01/01/2011 $ 25.000 $ 20.865 $ 4.135 $ 517.491
1 Pelunasan seri 1 (1 Januari 2011) $ 100.000 $ 417.491 $ 400.000
01/07/2011 $ 20.000 $ 16.700 $ 3.300 $ 414.191
01/01/2012 $ 20.000 $ 16.568 $ 3.432 $ 410.758
2 Pelunasan seri 2 (1 Januari 2012) $ 100.000 $ 310.758 $ 300.000
01/07/2012 $ 15.000 $ 12.430 $ 2.570 $ 308.188
01/01/2013 $ 15.000 $ 12.328 $ 2.672 $ 305.516
3 Pelunasan seri 3 (1 Januari 2013) $ 100.000 $ 205.516 $ 200.000
01/07/2013 $ 10.000 $ 8.221 $ 1.779 $ 203.737
01/01/2014 $ 10.000 $ 8.149 $ 1.851 $ 201.886
4 Pelunasan seri 4 (1 Januari 2014) $ 100.000 $ 101.886 $ 100.000
01/07/2014 $ 5.000 $ 4.075 $ 925 $ 100.962
01/01/2015 $ 5.000 $ 4.038 $ 962 $ 100.000
5 Pelunasan seri 5 (1 Januari 2015) $ 100.000 $ - $ -
$ 150.000 $ 124.398 $ 25.602 $ 500.000

Ket : Beban bunga (12%) = NBn-1 x TBE x 6/12

Amortisasi = Beban bunga (12%) - Kas dibayar (10%)
NB = NBn-1 + Amortisasi - Pelunasan
Nominal beredar = Nominal - pelunasan

3. Mencatat pembayaran bunga ke-1

01/07/2010 Beban Bunga $ 21.024
Premium Obligasi $ 3.976
Kas $ 25.000

4. Mencatat penyesuaian utang bunga obligasi

31/12/2010 Beban Bunga 20.865
Premium Obligasi $ 4.135
Utang Bunga Obligasi $ 25.000
(karena bunga dibayar tgl 1 jan)

31/12/2010 Utang Obligasi $ 100.000

Utang Oblligasi Jangka Pendek $ 100.000
(mencatat obligasi yg akan segera jatuh tempo - Reklasifikasi)

5. Mencatat pembayran bunga ke-2

01/01/2011 Utang Bunga Obligasi $ 25.000
Kas $ 25.000

6. Mencatat pembayaran obligasi seri ke-1

01/01/2011 Utang Oblligasi Jangka Pendek $ 100.000
Kas $ 100.000

Dan begitu seterusnya - thn ke 5