PENGANTAR AKUNTANSI 2 – Asst.

Nabila & Naila

CHAPTER 14
FINANCIAL STATEMENT ANALYSIS

Basis Perbandingan
1. Intra-company Basis
Perbandingan dalam suatu perusahaan berguna untuk mendeteksi perubahan dalam
financial relationships dan tren yang signifikan.
2. Industry Averages
Perbandingan dengan rata-rata industri memberikan informasi tentang posisi relatif
perusahaan dalam industri tersebut.
3. Inter-company Basis
Perbandingan dengan perusahaan-perusahaan lain memberikan wawasan tentang
posisi kompetitif perusahaan.

Financial Statement Analysis, membantu untuk mengambil keputusan bagi:

a. Short-term creditor
b. Long-term creditor
c. Shareholder

Alat Analisis
1. Horizontal Analysis
Sebuah teknik untuk mengevaluasi
(Current Year Amount – Base Year
serangkaian data laporan keuangan selama
Amount)
jangka waktu tertentu. Tujuan alat analisis ini Base Year Amount
adalah untuk menentukan kenaikan atau
penurunan yang terjadi.

2. Vertical Analysis
Sebuah teknik yang menyatakan setiap item Amount of items
laporan keuangan sebagai persentase dari jumlah Total of Items
dasar (base amount).

3. Ratio Analysis

1
 PENGANTAR AKUNTANSI 2 – Asst. Nabila & Naila

Sebuah teknik yang mengevaluasi hubungan antara item-item laporan keuangan

yang dipilih. Hubungan tersebut dapat dinyatakan dalam bentuk percentage, rate, atau
proporsi sederhana.

Klasifikasi Rasio Keuangan

1. Liquidity Ratios: mengukur kemampuan perusahaan untuk membayar kewajiban jangka
pendek yang akan jatuh tempo dan kemampuan untuk memenuhi kebutuhan uang tunai
(cash) yang tidak terduga.
2. Profitability Ratio: mengukur keberhasilan pendapatan atau operasi suatu perusahaan
untuk suatu jangka waktu tertentu.
3. Solvency Ratios: mengukur kemampuan perusahaan untuk bertahan selama jangka
waktu yang panjang.
RATIO ANALYSIS

RATIO FORMULA PURPOSE OF USE

LIQUIDITY RATIOS
Current Ratio mengukur utang jangka
pendek - membayar
kewajiban
Acid-Test Ratio mengukur langsung
likuiditas jangka pendek

Account mengukur likuiditas piutang

Receivables
Turnover

Inventory mengukur likuiditas

Turnover persediaan

PROFITABILITY RATIOS

Profit Margin mengukur laba bersih yang

dihasilkan oleh setiap
unit mata uang penjualan
Asset Turnover mengukur seberapa

2
 PENGANTAR AKUNTANSI 2 – Asst. Nabila & Naila

efisien aset digunakan

untuk penjualan yang
dihasilkan
Return on Asset mengukur profitabilitas
keseluruhan asssets

Return on Equity mengukur profitabilitas

(Return on investasi pemilik
Ordinary
Shareholders’
Equity)

Earning per mengukur laba bersih

Share yang diperoleh pada
setiap saham biasa

Price-Earning mengukur rasio harga

Ratio pasar per saham
terhadap laba per saham
Payout Ratio mengukur persentase
laba yang dibagikan
dalam bentuk dividen
uang tunai
SOLVENCY RATIOS

Debt to Total mengukur persentase

Assets Ratio dari total aset yang
disediakan oleh kreditur
Time Interest mengukur kemampuan
Earned untuk memenuhi
pembayaran bunga pada
jatuh tempo

3
 PENGANTAR AKUNTANSI 2 – Asst. Nabila & Naila

LATIHAN SOAL

Soal 1 ( Soal yang dibahas)

MOON CORPORATION
Statement of Financial Position
At December 31, 2019

2019 2018
Land $45,000 $50,000
Building 90,000 100,000
Accumulated Depreciation – Building (15,000) (12,000)
Inventory 14,000 9,000
Accounts Receivable 47,000 30,000
Cash 15,000 5,000
Total $196,000 $182,000

Accounts Payable $48,000 $59,000

Share Capital – Ordinary 86,000 78,000
Retained Earnings 62,000 45,000
Total $196,000 $182,000

MOON CORPORATION`s 2019 income statement included net credit sales of $125,000, Net
sales $150,000 cost of goods sold of $80,000, and net income of $50,000

Instructions
Compute the following ratios for 2019
a. Current Ratio
b. Acid-test Ratio
c. Receivables Turnover
d. Inventory Turnover
e. Profit Margin
f. Asset Turnover
g. Return on Assets
h. Return on Equity
i. Debt to Total Assets Ratio

SOAL 2 (Soal yang dibahas)

Eco Corporation

4
 PENGANTAR AKUNTANSI 2 – Asst. Nabila & Naila

Comparative Income Statement

For the Years Ended December 31

2020 2019

Net Sales $ 500,000 $ 350,000

Cost of Goods Sold 250,000 200,000

Gross Profit 250,000 150,000

Operating Expense & Adm 50,000 40,000

Net Income $ 200,000 $ 110,000

a. Buatlah Horizontal Analysis dari income statement Eco Corporation dengan tahun
2019 sebagai dasar perhitungan!
b. Buatlah Vertical Analysis dari income statement Eco Corporation dari kedua tahun
yang disediakan oleh data diatas!

Soal 3 (Soal yang dikerjakan)

GAMORA CORPORATION
Statement of Financial Position

5
 PENGANTAR AKUNTANSI 2 – Asst. Nabila & Naila

At December 31, 2020

2020 2019
Land $35,000 $40,000
Building 70,000 60,000
Accumulated Depreciation – Building (14,000) (10,000)
Inventory 15,000 10,000
Accounts Receivable 30,000 25,000
Cash 10,000 6,000
Total $146,000 $131,000

Accounts Payable $35,000 $40,000

Share Capital – Ordinary 80,000 66,000
Retained Earnings 31,000 25,000
Total $146,000 $131,000

GAMORA CORPORATION`s 2020 income statement included net credit sales of $140,000,
Net sales $210,000, cost of goods sold of $60,000, and net income of $70,000

Instructions
Compute the following ratios for 2020
a) Current Ratio
b) Acid-test Ratio
c) Receivables Turnover
d) Inventory Turnover
e) Profit Margin
f) Asset Turnover
g) Return on Assets
h) Return on Equity
i) Debt to Total Assets Ratio

JAWABAN

Soal 1
a. Current Ratio

6
 PENGANTAR AKUNTANSI 2 – Asst. Nabila & Naila

Current Assets 15.000+47.000+14.000

= =1.58:1
Current Liabilities 48.000

b. Acid-test Ratio
Cash+ Receivables ( Net ) 15.000+ 47.000
= =1.29 :1
Current Liabilities 48.000

c. Receivables Turnover
Net Credit Sales 125.000
= =3.25׿
Beginning AR+ Ending AR 30.000+ 47.000
2 2

d. Inventory Turnover
Cost of Goods Sold 80.000
= =7׿
Beginning Inventory + Ending Inventory 9.000+14.000
2 2

e. Profit Margin
Net Income 50.000
= =33 %
Net Sales 150.000

f. Asset Turnover
Net Sales 150.000
= =0.80׿
Beginning Assets+ Ending Assets 182.000+196.000
2 2

g. Return on Assets
Net Income 50.000
= =26 %
Average Assets 189.000

h. Return on Equity
Net Income−Preference Dividends 50.000−0
= =61 %
BeginningOrdinary Equity+ Ending Ordiinary Equity 78.000+86.000
2 2

i. Debt to Total Assets Ratio

Total Debt 48.000
= =24.5 %
Total Assets 196.000

SOAL 2

7
 PENGANTAR AKUNTANSI 2 – Asst. Nabila & Naila

a. Eco Corporation
Comparative Income Statement – Horizontal Analysis

For the Years Ended December 31

Increase or (Decrease) during 2020

Items 2020 2019 Amount Percentage change
Net Sales 500,000 350,000 150,000 42,86%
Cost of Goods
Sold 250,000 200,000 50,000 25%
Gross Profit 250,000 150,000 100,000 66,67%
Operating
Expense & Adm 50,000 40,000 10,000 25%
Net Income 200,000 110,000 90,000 81,8%

Increase (decrease) = amount 2020 – amount 2019

Percentage change = ( amount during 2020 : amount 2019) x 100%

b. Eco Corporation

Comparative Income Statement – Vertical Analysis

For the Years Ended December 31

2020 Percent 2019 Percent

Net Sales 500,000 100% 350,000 100%
Cost of Goods
Sold 250,000 50% 200,000 57,14%
Gross Profit 250,000 50% 150,000 42,86%
Operating
Expenses & Adm 50,000 10% 40,000 11,43%
Net Income 200,000 40% 110,000 31,43%

Percent = ( items amount : net sales amount) x 100%

Catatan : untuk income statement, pembaginya adalah net sales (bukan net income) karena
perusahaan ingin menilai berapa besar (persen) setiap item yang dapat dihasilkan dari penjualan.

8
 PENGANTAR AKUNTANSI 2 – Asst. Nabila & Naila