TUGAS MATA KULIAH MANAJEMEN RISIKO

Rabu, 11 Mei 2022

1. Misalkan kita menghitung tingkat keuntungan selama 10 hari terakhir, seperti terlihat di
tabel berikut ini :

Tingkat Keuntungan (%)

1 -0,1
2 0,1
3 0,15
4 0,05
5 -0,05
6 0,125
7 0,2
8 -0,025
9 0
10 0,04

a. Hitung deviasi standar dan rata-rata tingkat keuntungan ?

b. Hitung VAR (value at Risk) 90% harian dengan menggunakan metode historis dan
analitik ?

2. Dari beberapa literature (artikel, jurnal, buku) disebutkan ada kelemahan VAR, sehingga
ada istilah “Risk at Value At Risk”. Jelaskan kelemahan-kelamahan VAR ?

3. Penelitian menyebutkan VAR sensitif terhadap beberapa asumsi yang digunakan.

Sebagai contoh, jika kita menggunakan periode harian, maka VAR yang dihitung akan
berbeda dengan VAR yang menggunakan periode mingguan, bulanan, dan tahunan.
Bagaimana memberi justifikasi terhadap penggunaan VAR jika nilainya bisa berubah-
ubah ?

4. Misalkan anda mempunyai data seperti berikut ini :

Tahun 2022 Frekuensi Nilai Kerugian (Rp)

Januari 4 12.000.000
Februari 6 13.000.000
Maret 5 13.000.000
April 4 14.000.000
Mei 6 15.000.000
 Juni 7 16.000.000
Juli 5 17.000.000
Agustus 6 18.000.000
September 4 18.000.000
Oktober 5 20.000.000
November 6 21.000.000
Desember 5 22.000.000

a. Berapa jumlah total kerugian yang diharapkan untuk bulan Januari mendatang ?.
b. Perhatikan tren mengingkat untuk severity kerugian tersebut, bagaimana
menggunakan informasi tersebut ?

5. Jelaskan apakah risiko berikut ini layak diasuransikan !

a. Perusahaan pakaian ingin mengasuransikan harga pakaiannya tidak turun lebih dari
10%. Jika turun lebih dari 10%, perusahaan asuransi akan membayar kerugian
tersebut.
b. Risiko dari kerugian karena pangsa pasar perusahaan direbut oleh pesaing yang
mempunyai produk yang baik.