UNIVERSITAS KHAIRUN

FAKULTAS EKONOMI
Program Studi S1 Akuntansi

Mata Kuliah : ANALISIS LAPORAN KEUANGAN

Kode MK / SKS : ……….. / 3 SKS
Pengajar : Tim Dosen
Semester : Genap

1. Deskripsi Mata Kuliah

Mata kuliah Analisa Laporan Keuangan dan Penilaian aset merupakan mata kuliah yang
bertujuan untuk memberikan konsep-konsep dan teknik-teknik analisa laporan keuangan dan
penilaian sekuritas yang digunakan oleh pihak eksternal perusahaan. Matakuliah ini bukan
semata-mata analisa rasio atau penilaian aset menggunakan discounted-cash flow
sebagaimana telah dipelajari dalam matakuliah manajemen keuangan. Matakuliah ini
merupakan gabungan antara disiplin akuntansi dan manajemen keuangan sekaligus.

Laporan keuangan sangat dipengaruhi oleh metoda pengakuan, pengukuran, dan pelaporan
yang diatur oleh IFRS. Variasi perlakuan akuntansi akan sangat mempengaruhi analisa
keuangan dan keputusan investasi. Oleh karena itu, mengetahui teknik-teknik perlakuan
akuntansi dan konsekuensinya terhadap keputusan investasi menjadi mutlak dibutuhkan.
Konsekuensi atas analisa laporan keuangan ini adalah adanya adjusment atas item-item dalam
laporan keuangan yang harus dilakukan sebelum menghitung rasio-rasio dan melakukan
penilaian (valuation).

Hasil akhir dari analisa laporan keuangan adalah memberikan informasi yang dibutuhkan
dalam berbagai aktivitas pengambilan keputusan individual yang membutuhkan keahlian
analisis. Sehingga dibutuhkan kemampuan proyeksi dan penguasaan teknik-teknik penilaian
(valuation) dan analisis. Berbagai teknik penilaian, analisis dan proyeksi dipelajari dan
didiskusikan dalam matakuliah ini.
 2. Tujuan Mata Kuliah
Setelah menempuh mata kuliah ini, mahasiswa diharapkan mampu menganalisa berbagai
metoda pengakuan, pengukuran, dan pelaporan item-item dalam laporan keuangan, mampu
memahami konsekuensi perlakuan akuntansi terhadap keputusan investasi, mampu
melakukan adjusment atas laporan keuangan untuk meminimalkan bias laporan keuangan dan
mampu melakukan proyeksi atau memahami berbagai teknik peramalan keuangan. Selain itu
mahasiswa juga diharapkan mampu memahami berbagai teknik-teknik penilaian aktivitas,
mampu mengidentifikasi permasalahan berbagai macam perlakuan akuntansi, menghitung
berbagai adjusment yang diperlukan dalam analisa laporan keuangan, memahami kasus-kasus
analisa laporan keuangan, melakukan analisa dan sintesa berbagai metode analisa laporan
keuangan, mengaplikasikan teknik-teknik peramalan dan penilaian saham dan melakukan
presentasi (oral dan tulisan)

3. Kompetensi Mata Kuliah

Mata kuliah ini diharapkan bisa memberikan kompetensi kepada mahasiswa dalam hal
sebagai berikut:
1. Mampu manganalisa laporan keuangan dari aktivitas pendanaan, aktivitas investasi
perusahaan, aktivitas investasi antar perusahaan, aktivitas operasi perusahaan dan sisi
arus kas.
2. Mampu mengaplikasikan proses proyeksi laporan dan analisisnya.
3. Mampu menjelaskan dan mengaplikasikan bagaimana melakukan analisis kredit.
4. Mampu menjelaskan topik-topik khusus dalam analisa laporan keuangan, seperti
analisa risiko dan pemberian pinjaman serta bagaimana menilai kesehatan sektor
perbankan.

4. Metode Pembelajaran
Metode pembelajaran yang digunakan adalah:
1. Ceramah
2. Diskusi
3. Pengerjaan dan pembahasan Latihan Soal dan Tugas (plus asistensi)
4. Studi kasus
 5. Sistem Penilaian
Sistem penilaian adalah sebagai berikut :
Partisipasi/Keaktifan 20%
Tugas Mandiri & Presentasi 20%
Quis 10%
Middle Test 25%
Final Test 25%

6. Bahan Acuan (Referensi)

a. Acuan Wajib:
1.Subramanyam, K.R; John J.Wild. 2008. Financial Statement Analysis 10th Edition.
McGrawHill (WSB) atau Subramanyam, K.R; John J.Wild. 2010. Analisis Laporan
Keuangan Edisi 10. Penerbit Salemba Empat. (WSB)
b. Acuan Anjuran:
1.Hanafi, Mamduh; Abdul Halim. 2009. Analisis Laporan Keuangan Edisi 4. UPP STIM
YKPN. (HAN)
2.Damodaran, Aswath.2006. Damodaran on Valuation Security Analysis for Investment
and Corporate Finance 2nd Edition.John Wiley & Sons. (DAM)

7. Topik Bahasan dan Bahan Acuan

Sesi Pokok Bahasan Sub Pokok Bahasan Ref

1 Overview dan Penjelasan • Penjelasan Silabus Silabus

Kontrak Perkuliahan • Aturan perkuliahan
• Sistem penilaian
2 Tinjauan Analisis • Analisis Bisnis WSB 1
Laporan Keuangan • Laporan Keuangan
• Pengantar Analisis Laporan Keuangan
3 Pelaporan dan Analisis • Lingkungan Pelaporan Keuangan WSB 2
Laporan Keuangan • Konsep Akrual, Laba dan Nilai Wajar
4 Analisis Aktivitas • Kewajiban WSB 3
Pendanaan • Pendanaan di Luar Neraca
• Ekuitas Pemegang Saham
5 Analisis Aktivitas • Aset Lancar dan Jangka Panjang WSB 4
Investasi • Aset Tak berwujud
6 Analisis Aktivitas • Sekuritas Investasi WSB 5
Investasi: Investasi Antar • Akuntansi Metode Ekuitas
perusahaan • Penggabungan Usaha
7 Analisis Aktivitas • Pengukuran Laba WSB 6
Operasi • Pengakuan Pendapatan, Beban yang
ditangguhkan dan Biaya Bunga
8 UJIAN TENGAH SEMESTER

9 Analisis Arus Kas • Laporan Arus Kas WSB 7

• Analisis Arus Kas dan Implikasi Arus
Kas
10 Pengembalian atas • Pentingnya Pengembalian Investasi WSB 8
Investasi Modal dan Modal
Analisis Profitabilitas • Komponen Pengembalian Investasi
Modal
• Pengembalian atas Aset Operasi Bersih

11 Analisis Prospektif • Proses Proyeksi Laporan Keuangan WSB 9

• Analisis Prospektif dalam Model
Penilaian Laba Sisa
12 Analisis Kredit • Likuiditas dan Modal Kerja WSB 10
• Analisis Likuiditas
• Struktur Modal dan Solvabilitas
• Cakupan Laba
13 Analisis dan Penilaian • Daya Tahan Laba WSB 11
Ekuitas • Penilaian Ekuitas Berbasis Laba
• Peramalan untuk Tujuan Penilaian

14 Topik Khusus: Analisis • Analisis Resiko HAN 10 &

Resiko dan Pemberian • Analisis Pemberian Pinjaman 14
Pinjaman
15 Topik Khusus: Penilaian • Penilaian Modal; Kualitas Aktiva; Peraturan
Kesehatan Bank Rentabilitas; Likuiditas; Resiko Pasar Bank
dan Manajemen Indonesia;
Surat
Edaran
Bank
Indonesia
16 Ujian Akhir Semester