SKRIPSI
Oleh
20181016031593
2022
Jurnal Manajemen Bisnis dan Kewirausahaan
http://ejournal.umm.ac.id/index.php/jamanika
Month Year Vol.xx No.xx
Abstract
This study aims to determine the variables that are able to distinguish the level of student financial
literacy into high and low groups. The sample used is active students of S1 Management at the
University of Muhammadiyah Malang and the State University of Malang who have taken all courses
on finance. The sampling technique used is purposive sampling by determining the number of samples
using the Slovin technique. The number of samples in this study were 100 students consisting of 69
UMM students and 31 UM students. The analysis technique used is multiple discriminant analysis.
The results showed that the three independent variables, namely gender, GPA, and learning in higher
education were jointly able to distinguish the level of financial literacy of students into high and low
groups. GPA is the distinguishing variable that gives the biggest contributionton distinguishing the
two groups.
Abstrak
Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui variabel-variabel yang mampu membedakan tingkat literasi
keuangan mahasiswa ke dalam kelompok tinggi dan rendah. Sampel yang digunakan adalah
mahasiswa aktif S1 Manajemen Universitas Muhammadiyah Malang dan Universitas Negeri Malang
yang telah menempuh seluruh mata kuliah tentang keuangan. Teknik sampel yang digunakan adalah
Purposive Sampling dengan penentuan jumlah sampel menggunakan Teknik Slovin. Jumlah sampel
pada penelitian ini adalah 100 mahasiswa yang terdiri dari 69 mahasiswa UMM dan 31 mahasiswa
UM. Teknik analisis yang digunakan adalah multiple discriminant analysis. Hasil penelitian
menunjukkan bahwa ketiga variabel independent yaitu gender, IPK dan pembelajaran di perguruan
tinggi secara bersama-sama mampu membedakan tingkat literasi keuangan mahasiswa ke dalam
kelompok tinggi dan rendah. IPK menjadi variabel pembeda yang memberikan kontribusi terbesar
dalam membedakan kedua kelompok tersebut.
Article info
Received (dd/month/year)
Revised (dd/ month/year)
Accepted (dd/month /year)
Corresponding_ author:khusnulrofida@umm.acid
Author Last Name Jamanika (Vol,Page,Year)
INTRODUCTION
Standar hidup masyarakat Malang yang tinggi, memaksa mahasiswa khususnya mereka yang
datang dari daerah perantauan untuk mengatur dan mengelola dengan baik keuangan mereka agar
tidak terjerumus dalam perilaku konsumtif. Menurut Sabri, et al. dalam Margaretha, F. & Pambudhi
(2015) mayoritas mahasiswa percaya bahwa masa kuliah adalah saat pertama mereka dituntut untuk
belajar mengelola keuangan sendiri tanpa orang tua. Mahasiswa akan menghadapi permasalahan baru
dan menghadapi lingkungan baru tanpa adanya pengawasan dari orang tua. Mahasiswa dituntut untuk
selalu mengelola keuangannya dengan baik dan memahami dengan benar pentingnya literasi
keuangan agar terhindar dari perilaku konsumtif. Pulungan & Febriaty (2018) menjelaskan dalam
penelitiannya bahwa tingkat literasi keuangan berpengaruh terhadap sikap mahasiswa dalam
mengolah keuangan. Mahasiswa yang memiliki tingkat literasi keuangan rendah akan membuat
keputusan yang salah dalam keuangan mereka sehingga cenderung lebih konsumtif. Mahasiswa
dengan literasi keuangan yang cukup tinggi akan lebih bijak dalam mengatur keuangannya sehingga
mereka dapat menghindari sikap boros dan konsumtif.
Gender menjadi salah satu faktor yang mempengaruhi tingkat literasi keuangan. Herawati
(2017)menemukan dalam penelitiannya bahwa gender berpengaruh secara signifikan terhadap tingkat
literasi keuangan mahasiswa, namun Apriyanti et al. (2021) mengungkapkan dalam penelitiannya
2
Author Last Name Jamanika (Vol,Page,Year)
bahwa gender tidak berpengaruh signifikan terhadap tingkat literasi keuangan mahasiswa. Indeks
Prestasi Kumulatif (IPK) merupakan faktor lain yang mempengaruhi tingkat literasi keuangan
mahasiswa. Margaretha, F. & Pambudhi (2015) menyatakan bahwa Indeks Prestasi Kumulatif (IPK)
memberikan perngaruh positif terhadap literasi keuangan, namun Rita & Persudo (2014) menyatakan
bahwa Indeks Prestasi Kumulatif (IPK) tidak memiliki pengaruh terhadap literasi keuangan.
Pembelajaran di perguruan tinggi juga menjadi faktor yang mempengaruhi tingkat literasi keuangan
mahasiswa. Semakin sederhana metode pengajaran dan referensi yang diberikan perguruan tinggi
maka akan semakin mudah pembelajaran untuk diterima oleh mahasiswa dan sebaliknya. Syuliswati
(2020) menyampaikan bahwa pembelajaran di perguruan tinggi memberikan pengaruh yang
signifikan terhadap literasi keuangan mahasiswa, namun Koto (2020) menyampaikan bahwa
pembelajaran di perguruan tinggi tidak memberikan pengaruh yang signifikan terhadap tingkat literasi
keuangan.
Menurut pencarian yang dilakukan oleh peneliti, belum ada penelitian yang menggambarkan
bagaimana perbedaan kondisi tingkat literasi keuangan mahasiswa dari Program Studi yang sama
dengan perguruan tinggi yang berbeda, sehingga penelitian ini bertujuan untuk menutup celah literatur
tersebut. Penelitian ini juga diharapkan dapat menjadi sebuah inovasi baru dalam penelitian yang
terkait dengan tingkat literasi keuangan khususnya dalam kalangan mahasiswa.
LITERATURE REVIEW
Literasi keuangan menurut Otoritas Jasa Keuangan merupakan pengetahuan, keterampilan,
dan keyakinan yang mempengaruhi sikap dan perilaku untuk meningkatkan kualitas pengambilan
keputusan dan pengelolaan keuangan dalam rangka mencapai kesejahteraan. Chen dan Volpe dalam
Latifiana (2016) mengartikan literasi keuangan sebagai kemampuanmengelola keuangan agar hidup
bisa lebih sejahtera dimasa yang akan datang. Kemampuan individu dalam mengelola keuangannya
akan memberikan dampak yang besar terhadap kesejahteraan hidupnya. Semakin baik individu dalam
mengelola keuangannya, maka semakin sejahtera kehidupannya dan sebaliknya, semakin tidak baik
individu dalam mengelola keuangannya, maka semakin tidak sejahtera pula kehidupannya.
Indikator literasi keuangan yang menjadi pengamatan dalam penelitian ini mengacu pada
Chen & Volpe dalam Maufur (2017) yaitu : (1) Pengetahuan umum tentang keuangan. Menurut
Wagland & Taylor dalam Yushita (2017) pengetahuan perihal keuangan meliputi pengetahuan
keuangan pribadi, yakni bagaimana mengatur pendapatan dan pengeluaran, dan memahami konsep
dasar keuangan. Konsep dasar keuangan tersebut meliputi perhitungan tingkat bunga sederhana,
bunga majemuk, dampak inflasi, opportunity cost, nilai waktu uang, likuiditas suatu aset, dan lain-
lain.(2) Tabungan dan pinjaman. Menurut Kapoor et al. dalam Warsono (2010) ketika memilih
tabungan, perlu diperhatikan enam faktor, yaitu: tingkat pengembalian, inflasi, pertimbangan-
pertimbangan pajak, likuiditas , keamanan, dan pembatasan-pembatasan. Pinjaman juga menjadi
bagian penting dari keuangan. Ketika seseorang membutuhkan uang untuk memenuhi kebutuhan
konsumsi atau investasinya, tidak jarang mereka mengambil pinjaman dari bank atau lembaga lain.
(3) Asuransi. Menurut Pasal 1 UU No. 40 Tahun 2014 tentang Perasuransian, asuransi adalah suatu
kesepakatan antara penanggung dan pemegang polis atau tertanggung, yang menjadi pedoman
penerimaan premi oleh penanggung sebagai timbal balik untuk memberikan ganti rugi kepada
tertanggung karena kerugian, kerusakan, biaya yang muncul, kehilangan keuntungan, atau tanggung
jawab hukum kepada pihak ketiga yang mungkin diderita tertanggung disebabkan suatu hal yang tidak
3
Author Last Name Jamanika (Vol,Page,Year)
terduga atau mengeluarkan biaya dikarenakan meninggalnya tertanggung atau pembayaran yang
didasarkan pada hidupnya tertanggung dengan hasil yang jumlahnya telah didasarkan pada hasil
pengelolaan dana. (4) Investasi. Menurut Garman dan Forgue dalam Yushita (2017) investasi adalah
menyimpan untuk mendapatkanuang lebih banyak. Cara yang sering digunakan seseorang dalam
berinvestasi yakni dengan menyimpan uang ke dalam surat berharga seperti saham, obligasi dan reksa
dana, atau dengan membeli property.
Mahasiswa Mahasiswa
Manajemen UMM Manajemen UM
Diskriminan
Gender (X1)
IPK (X2)
Pembelajaran di
perguruan tinggi (X3)
Literasi Keuangan
(Y)
Gambar 1. Kerangka Pikir Penelitian
Hipotesis yang dirumuskan dalam penelitian ini adalah sebagai berikut:
H1: Gender, IPK dan pembelajaran di perguruan tinggi secara bersama-sama dapat menjadi variabel
pembeda tingkat literasi mahasiswa yang tinggi dan rendah.
H2: Gender menjadi variabel pembeda terbesar di antara variabel pembeda lainnya.
4
Author Last Name Jamanika (Vol,Page,Year)
RESEARCH METHOD
Penelitian ini dilaksanakan FEB UMM dan FEB UM khususnya pada Program Studi
Manajemen. Penelitian ini merupakan survey dengan pendekatan kuantitatif dan menggunakan
kuisioner sebagai instrument penelitiannya. Pengambilan sampel menggunakan teknik purposive
sampling yaitu pengambilan sampel dengan kriteria tertentu. Kriteria sampel yang digunakan adalah
(1) Mahasiswa aktif S1 Manajemen Universitas Muhammadiyah Malang dan Universitas Negeri
Malang tahun 2022, (2) Telah menempuh seluruh mata kuliah yang berhubungan dengan keuangan
(manajemen keuangan, manajemen keuangan internasional, teori portofolio dan analisis investasi,
dan manajemen keuangan lembaga). Sampel penelitian yang digunakan berjumlah 100 mahasiswa
yang terdiri dari mahasiswa UMM dan UM. Model analisis data yang digunakan dalam penelitian
kuantitatif ini adalah Multiple Discriminant Analysis dengan menggunakan alat bantu berupa SPSS.
Analisis diskriminan dipilih karena dalam penelitian ini terdapat tiga variabel yang digunakan untuk
membedakan tingkat literasi keuangan mahasiswa dan ingin mengetahui variabel mana yang menjadi
variabel pembeda yang paling dominan dalam membedakan kedua kelompok mahasiswa tersebut.
RESULT AND DISCUSSION
Sampel dalam penelitian ini berjumlah 100 orang mahasiswa yang terdiri dari 69 mahasiswa
Manajemen UMM dan 31 orang mahasiswa Manajemen UM. Responden ini kemudian
dikelompokkan menurut gender, IPK, dan pembelajaran di perguruan tinggi. Data yang akan
dianalisis adalah hasil jawaban dari kuisioner yang telah disebarkan kepada responden melalui google
form.
Uji validitas dan reliabilitas
Tabel 1. Hasil Uji Validitas
No Variabel Y Item r Hitung r Tabel Keterangan
0.195
Y1 0.424 valid
Pengetahuan
1 umum tentang Y2 0.329 valid
keuangan Y3 0.47 valid
Y4 0.628 valid
Y5 0.221 valid
Tabungan dan Y6 0.244 valid
2
pinjaman Y7 0.551 valid
Y8 0.625 valid
Y9 0.642 valid
Y10 0.46 valid
3 Asuransi
Y11 0.48 valid
Y12 0.519 valid
Y13 0.53 valid
Y14 0.528 valid
4 Investasi
Y15 0.357 valid
Y16 0.395 valid
Sumber: Data diolah (2022)
Berdasarkan tabel 1 dapat diketahui bahwa seluruh item dari pengetahuan umum tentang
keuangan, tabungan dan pinjaman, asuransi dan investasi lolos uji validitas.
5
Author Last Name Jamanika (Vol,Page,Year)
Cronbach’s
Variabel Keterangan
Alpha
Literasi Keuangan 0.752 reliabel
Tabel 2 menjelaskan bahwa nilai Croncbach’s Alpha (0,752) dan melampaui batas koefisien
reliabilitas (0,60) sehingga item-item tersebut layak digunakan sebagai alar ukur.
6
Author Last Name Jamanika (Vol,Page,Year)
Tabel 5 menunjukkan bahwa nilai canonical correlation sebesar 0,715 dan apabila dikuadratkan
atau square canonical correlation (CR2) sebesar 0,511 dan dalam bentuk persen menjadi 51,1%.
Sehingga dapat disimpulkan bahwa 51,1% variasi antar kelompok mahasiswa dengan tingkat literasi
tinggi dan rendah dapat dijelaskan variabel diskriminannya yaitu variabel gender, IPK dan
pembelajaran di perguruan tinggi.
4. Model Persamaan Fungsi Analisis Diskriminan
Model dasar analisis diskriminan diperoleh dari nilai unstandardized coefficient discriminant
pada output canonical discriminant function coefficient.
Tabel 6. Canonical Discriminant Function Coefficients
Canonical Discriminant Function Coefficients
Function
1
JK -0.495
IPK 1.355
PPT 1.320
(Constant) -5.441
Unstandardized coefficients
Sumber: Data diolah (2022)
Berdasarkan tabel 6 dapat diketahui fungsi diskriminan yang terbentuk adalah:
Z = -5.441 – 0.495X1 + 1.355X2 + 1.320X3
5. Interpretasi hasil fungsi diskriminan
Interpretasi hasil dilakukan dengan cara membandingkan skor diskriminan Z dengan Zcu atau
cutting score.
n A Z A +n B Z B
ZCU =
n A + nB
Angka centroid untuk masing-masing kelompok ( Z A dzn Z B ¿ yang dibutuhkan untuk mencari
cutting score dapat dilihat pada tabel function at group centroids, sedangkan jumlah kelompok (
n A dan nB ¿ dapat dilihat pada tabel prior probabilities for group.
Tabel 7. Functions at Group Centroids
Functions at Group Centroids
LK Function 1
Rendah -0.761
Tinggi 0.124
Sumber: Data diolah (2022)
Tabel 7 menunjukkan nilai centroid untuk tingkat literasi keuangan tinggi ( Z A ¿ dan tingkat
literasi keuangan rendah ( Z B ¿ adalah 0,124 dan -0,761.
Tabel 8. Prior Probabilities for Groups
Prior Probabilities for Groups
Cases Used in Analysis
LK Prior
Unweighted Weighted
Rendah 0.5 14 14
Tinggi 0.5 86 86
Total 1 100 100
Sumber: Data diolah (2022)
7
Author Last Name Jamanika (Vol,Page,Year)
Tabel 8 menunjukkan mahasiswa dengan tingkat literasi keuangan tinggi adalah 86 orang dan
mahasiswa dengan tingkat literasi keuangan rendah adalah 14 orang. Perhitungan cutting score
dituliskan ke dalam rumus berikut:
86 ( 0,124 )+14 (−0.761 )
ZCU =
86+14
10,664−10,654
¿ =0,0001
100
Berdasarkan perhitungan di atas, diketahui bahwa cutting score yang digunakan untuk
membedakan kelompok mahasiswa dengan tingkat literasi keuangan tinggi dan rendah adalah 0,0001.
Kriteria perbandingannya adalah sebagai berikut: (1) Apabila Z ≥ 0,0001 , maka termasuk dalam
kategori tingkat literasi keuangan tinggi. (2) Apabila Z < 0,0001 , maka termasuk dalam kategori
tingkat literasi keuangan rendah.
6. Uji Ketepatan Hasil Klasifikasi
Tujuan dilakukannya uji ketepatan hasil klasifikasi adalah untuk mengukur seberapa tepat
klasifikasi atau untuk mengukur prosentase terjadnyai misklasifikasi pada proses klasifikasi ke dalam
kelompok literasi keuangan yang tinggi dan rendah. Tingkat keakuratan klasifikasi dapat dilihat pada
output cross-validated.
Tabel 9. Uji Ketepatan Hasil Klasifikasi
Classification Resultsa,c
Predicted Group
LK Membership Total
Rendah Tinggi
Rendah 11 3 14
Count
Tinggi 26 60 86
Original
Rendah 78.6 21.4 100
%
Tinggi 30.2 69.8 100
Rendah 8 6 14
Count
Cross- Tinggi 26 60 86
validatedb Rendah 57.1 42.9 100
%
Tinggi 30.2 69.8 100
a. 71.0% of original grouped cases correctly classified.
b. Cross validation is done only for those cases in the analysis. In cross validation,
each case is classified by the functions derived from all cases other than that case.
c. 68.0% of cross-validated grouped cases correctly classified.
Sumber: Data diolah (2022)
8
Author Last Name Jamanika (Vol,Page,Year)
dan tetap pada kelompok tinggi setelah dilakukan analisis diskriminan. Ketepatan prediksi
pengklasifikasian awal (original group) sebesar 71%, misclassification pada kategori error type I
sebesar 21,4% dan misclassification pada kategori error type II sebesar 30,2%. Tingkat ketepatan
prediksi pada kelompok tingkat literasi keuangan rendah adalah 78.6% dan ketepatan
pengklasifikasian pada kelompok tingkat literasi keuangan tinggi adalah 69,8%.
X1 adalah variabel gender, X2 adalah variabel IPK, dan X3 adalah variabel pembelajaran di
perguruan tinggi. Koefisien variabel terbesar adalah variabel IPK (X2) yaitu sebesar 1,355.
Kesimpulannya, variabel yang paling membedakan antara mahasiswa dengan tingkat literasi
keuangan tinggi dan rendah adalah variabel IPK atau Indeks Prestasi Kumulatif.
9
Author Last Name Jamanika (Vol,Page,Year)
Tabel 11 menunjukkan nilai sig. sebesar 0.076 lebih besar dari 0,05 sehingga dapat
disimpulkan bahwa matriks kovarian relatif sama atau homogen. Maka dari itu, asumsi analisis
diskriminan yang kedua juga terpenuhi.
3. Uji Multikolinearitas
Asumsi ketiga yang harus terpenuhi dalam analisis diskriminan adalah tidak ada korelasi
antar variabel independen (Lack Multicollinearity Among Independent Variables). jika nilai
Value Inflation Factor (VIF) < 10 maka dapat dikatakan tidak terjadi multikolinearitas dan
sebaliknya.
Tabel 12. Hasil Uji Multikolinearitas
Toleranc Nilai
Variabel Keterangan
e VIF
Tidak terjadi
Gender 0.967 1.034
multikolinearitas
Tidak terjadi
IPK 0.982 1.019
multikolinearitas
Pembelajara
n di Tidak terjadi
0.973 1.028
Perguruan multikolinearitas
Tinggi
Sumber: Data diolah (2022)
Tabel 12 menunjukkan bahwa tidak ada variable independent yang mempunyai nilai
tolerance < 0.10 yang berarti tidak ada korelasi antar variabel independent. Nilai Variance Inflation
Factor (VIF) juga menunjukkan tidak ada variabel independen yang mempunyai nilai VIF >10. Jadi
dapat disimpulkan bahwa tidak terjadi multikolinearitas antar variabel independen dalam fungsi
diskriminan.
CONCLUSION
Penelitian ini bertujuan untuk memprediksi tingkat literasi keuangan mahasiswa
menggunakan analisis diskriminan model multiple discriminant analysis. Berdasarkan rumusan
masalah penelitian dan pembahasan dapat diperoleh beberapa kesimpulan sebagai berikut:
1. Ketiga variabel independent yang digunakan dalam penelitian ini, terdiri dari gender (X1),
indeks prestasi kumulatif (X2) dan pembelajaran di perguruan tinggi (X3) terbukti secara
bersama-sama (simultan) mampu membedakan tingkat literasi keuangan mahasiswa yang tinggi
dan rendah sehingga hipotesis 1 diterima.
2. Variabel pembelajaran di perguruan tinggi (X3) menjadi variabel pembeda yang memberikan
kontribusi terbesar dalam membedakan tingkat literasi keuangan mahasiswa yang tinggi dan
rendah sehingga hipotesis 2 ditolak.
REFERENCES
Apriyanti et al. 2021. “Analisis Faktor-Faktor Yang Mempengaruhi Tingkat Literasi Keuangan
10
Author Last Name Jamanika (Vol,Page,Year)
Mahasiswa ( Studi Kasus Pada Mahasiswa Fakultas Ekonomi dan Bisnis UPN ‘ Veteran ’
Yogyakarta ).” Behavioral Accounting Journal 4(1): 276–86.
Dewi, N. &. Suarmanayasa, I. 2020. “Pengaruh Gender, Indeks Prestasi Kumulatif Serta Angkatan
Terhadap Literasi Keuangan Mahasiswa.” Bisma: Jurnal Manajemen 6(2): 198–206.
Herawati NT. 2017. “Tingkat Literasi Keuangan Mahasiswa Serta Faktor-Faktor Yang
Mempengaruhinya.” Seminar Nasional Riset Inovatif: 131–37.
Koto, M. 2020. “Analisis Faktor-Faktor Yang Mempengaruhi Literasi Keuangan Mahasiswa: Studi
Pada Mahasiswa Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Muhammadiyah Sumatera Utara.”
Jurnal AKMAMI (Akutansi, Manajemen, Ekonomi) 2(3): 588–97.
Kusumawardhani et al. 2020. “Analisis Perbedaan Tingkat Literasi Keuangan Antara Mahasiswa
Fakultas Ekonomi Dan Mahasiswa Fakultas Non-Ekonomi.” Mix Jurnal Ilmiah Manajemen
10(1): 15.
Latifiana, D. 2016. “Studi Literasi Keuangan Pengelola Usaha Kecil Menengah ( UKM).” frican
Journal of Economy and Management Studies 5(1).
Margaretha, F. & Pambudhi, R.A. 2015. “Tingkat Literasi Keuangan Pada Mahasiswa S-1 Fakultas
Ekonomi.” Jurnal Manajemen dan Kewirausahaan 17(1): 76–85.
Maufur, Miqdam. 2017. “Perbedaan Tingkat Literasi Keuangan Mahasiswa Jurusan Sosial Dan
Eksakta.” Journal of Chemical Information and Modeling 53(9): 1689–99.
Pulungan & Febriaty. 2018. “Pengaruh Gaya Hidup Dan Literasi Keuangan Terhadap Perilaku
Konsumtif Mahasiswa.” Jurnal Riset Sains Manajemen 2(3): 103–10.
Rita & Persudo. 2014. “Apakah Mahasiswa Sudah Melek Keuangan?” Dinamika Akuntansi,
Keuangan dan Perbankan 3(1): 58–65.
Salinan Peraturan Otoritas Jasa Keuangan (SAL-POJK) Nomor 76/POJK.07/2016
Syuliswati, A. 2020. “Pendidikan Pengelolaan Keuangan Keluarga, Gaya Hidup, Pembelajaran Serta
Pengaruhnya Terhadap Literasi Keuangan.” Akutansi Bisnis & Manajemen ( ABM ) 27(1).
UU No. 40 Tahun 2014 tentang Perasuransian
Warsono. 2010. “Prinsip-Prinsip Dan Praktik Keuangan Pribadi.” Jurnal Ekonomi dan Bisnis 13(2):
137–52.
Yushita, A.N. 2017. “Pentingnya Literasi Keuangan Bagi Pengelolaan Keuangan Pribadi.” Nominal,
Barometer Riset Akuntansi Dan Manajemen 6(1).
11