PT PP London Sumatra Indonesia Tbk

PUBLIC EXPOSE
2018
Jakarta, 27 Agustus 2018
Agenda Presentasi

1 Ulasan Bisnis

2 Ikhtisar Operasional & Keuangan

Public Expose 27 Agustus 2018 2

Agenda 1

1 Ulasan Bisnis

Public Expose 27 Agustus 2018 3

 Struktur Kepemilikan

Tercatat di Hkex

50,1% 1

Tercatat di BEI

62,8% 2

Tercatat di SGX

73,5%
6,7%
Tercatat di BEI

Publik
59,5%
0,1%
Tercatat di BEI
40,4%
Nilai Kapitalisasi Pasar: Rp9,04 triliun

Catatan:
1) Melalui CAB Holdings Limited
2) Kepemilikan efektif melalui Indofood Singapore Pte Ltd, termasuk 2,8% kepemilikan langsung Indofood terhadap IndoAgri.

 Kepemilikan per tanggal 30 Juni 2018, berdasarkan jumlah saham yang ditempatkan setelah dikurangi saham tresuri sejumlah 2.900.000
 Nilai kapitalisasi pasar per tanggal 15 Agustus 2018

Public Expose 27 Agustus 2018 4

Aspek Bisnis

Lonsum merupakan salah satu perusahaan perkebunan yang tertua di Indonesia,

Sejarah sekarang menjadi bagian dari Grup Indofood melalui SIMP dan IndoAgri.

Salah satu perusahaan perkebunan publik terkemuka di Indonesia

dengan total area tertanam lebih dari 115 ribu hektar dimana
Area sebagian besar merupakan komoditas kelapa sawit. Komoditas
Lonsum lainnya terutama karet, kakao dan teh.

Produk sawit, karet, benih bibit sawit serta produk

Produk lainnya terutama kakao dan teh.

Sumatra Bioscience (SumBio) adalah divisi teknologi hayati dan merupakan lembaga
R&D di Bah Lias, Sumatera Utara, menghasilkan benih bibit kelapa sawit unggul.
R&D Aktivitas R&D juga mencakup bidang pemuliaan tanaman, agronomi, dan
perlindungan tanaman serta analisis data manajemen.

CSR & Memproduksi sekitar 240.000 ton CPO yang bersertifikasi

RSPO dan 262.000 ton CPO bersertifikasi ISPO.
Lingkungan
5

Public Expose 27 Agustus 2018 5

Jejak Langkah
Menerima sertifikasi ISPO di Kalimantan Timur yang menambah produksi CPO
2018
yang bersertifikasi ISPO menjadi sekitar 262.000 ton per tahun
Menerima sertifikasi ISPO di Sumatera Selatan yang menambah produksi CPO
2017 yang bersertifikasi ISPO menjadi sekitar 233.000 ton per tahun
Menerima sertifikasi ISPO di Sumatera Selatan yang menambah produksi CPO
2016 yang bersertifikasi ISPO menjadi sekitar 217.000 ton per tahun
Sertifikasi RSPO dan ISPO di Sumatera Selatan dan Sumatera Utara yang menambah
2015 produksi CPO yang bersertifikasi RSPO dan ISPO masing-masing mencapai 240.000
ton dan 180.000 ton per tahun
2013-Sep Sertifikasi ISPO di Sumatera Utara

2012-Jul Implementasi SAP secara serentak di seluruh unit usaha

2011-Okt Sertifikasi RSPO di Sumatera Selatan yang menambah total produksi CPO bersertifikasi
RSPO menjadi sekitar 195.000 ton per tahun

2011-Feb Efektif per tanggal 25 Feb 2011 – pemecahan nilai nominal saham (stock split) dengan rasio 1:5

2010-Des Kepemilikan SIMP menjadi 59,5% dan publik naik menjadi 40,5%

2009-Apr Sertifikasi RSPO untuk seluruh perkebunan dan pabrik di Sumatera Utara dengan produksi
CPO bersertifikasi RSPO menjadi sekitar 170.000 ton per tahun.

2007 Bergabung dalam Grup Indofood melalui SIMP dan IndoAgri yang mengambil alih 64,4%
saham Lonsum

1996-Jul Lonsum tercatat di Bursa Efek Jakarta dan Surabaya

1995 Lonsum mulai melakukan pengembangan perkebunan kelapa sawit di Sumatera Selatan

1906 PT. Perusahaan Perkebunan London Sumatra Indonesia (Lonsum) didirikan

Public Expose 27 Agustus 2018 6

 Manajemen yang Berpengalaman

Dewan Komisaris Direksi

Presiden Komisaris : Moleonoto Presiden Direktur : Benny (Benny Tjoeng)

(Paulus Moleonoto)
Komisaris : Axton Salim Wakil Presiden Direktur I : Tan Agustinus Dermawan

Komisaris : Hendra Widjaja Wakil Presiden Direktur II : Johnny Ponto

Komisaris : Alamsyah Direktur : Mark Julian Wakeford

Komisaris Independen : Edy Sugito Direktur : Joefly Joesoef Bahroeny

Komisaris Independen : Timotius

Public Expose 27 Agustus 2018 7

Peta Lokasi

95.434 ha 12 2,5 jt
Area Kelapa Sawit Pabrik Ton TBS per
Inti Kelapa Sawit Tahun
Public Expose 27 Agustus 2018 8
Pabrik Kelapa Sawit di Sumatera Selatan

Kapasitas
Pabrik
30
Ton TBS/jam

Public Expose 27 Agustus 2018 9

 Lembaga Riset & Pengembangan Terkemuka

Aktivitas Utama Riset dan Pengembangan

Agronomi
Pemuliaan benih Pengelolaan tanaman
Pengembangan benih perkebunan yang
bibit tanaman yang optimal termasuk
unggul pemupukan

Analisis Data
Proteksi Tanaman Database dan analisa
Perlindungan tanaman data untuk pengambilan
terhadap hama dan keputusan yang efektif
penyakit

 Fokus pada efisiensi biaya yang didukung oleh

riset dan pengembangan yang baik
 SumBio merupakan salah satu lembaga riset  Meningkatkan produktivitas tanaman dalam 10
terkemuka di Indonesia jangka panjang
 Menjamin pasokan benih bibit kelapa sawit unggul
untuk penanaman baru dan penanaman kembali  Manajemen perkebunan yang handal dan
kelapa sawit berpengalaman

Public Expose 27 Agustus 2018 10

 Praktik Sustainability

i ii iii iv v vi

Pertumbuhan Perkebunan Produk yang Pekerjaan dan

yang dan Produk Aman dan Hidup di
Bertanggung Berkelanjutan Terlacak Petani Lingkungan Solidaritas
Jawab (Sustainable (Safe and Perkebunan (Solidarity)
(Smallholders)
(Growing Agriculture and Traceable (Work and
Responsibly) Products) Products) Estate Living)

Beberapa Petani Swadaya Kami yang Menerima Perkebunan Kelapa Sawit dengan Sempadan Sungai
Sertifikat RSPO di Sumatera Selatan

Public Expose 27 Agustus 2018 11

Agenda 2

2 Ikhtisar Operasional & Keuangan

Public Expose 27 Agustus 2018 12

 Area Tertanam

 83% dari total area tertanam inti adalah kelapa sawit

 Lonsum memiliki tanaman muda dengan umur dibawah 7 tahun dengan luas mencapai 12 ribu hektar
untuk mendukung pertumbuhan di masa depan

Hektar 31 Des 17 30 Jun 18 Profil Umur Area Inti Kelapa Sawit

Area Tertanam Inti 115.695 115.409 13% di bawah umur 7 tahun
Kelapa Sawit 95.622 95.434
Tanaman Menghasilkan (TM) 85.717 87.112 TBM 04 - 06 tahun
Tanaman Belum Menghasilkan (TBM) 9.905 8.322
Karet 16.235 16.095 9% 4%

Tanaman Menghasilkan (TM) 13.339 13.781

Tanaman Belum Menghasilkan (TBM) 2.896 2.314 30 Jun 2018
Tanaman Lainnya* 3.838 3.880 Area Tertanam:
48 %
39% 95.434 ha
Umur rata-rata:
16,1 tahun
Area Tertanam Plasma – Kelapa Sawit dan Karet 34.701 34.729
* Terutama Ka ka o da n Teh > 20 tahun
07 - 20 tahun

Public Expose 27 Agustus 2018 13

 Ikhtisar Perkebunan Kelapa Sawit & Karet

TBS yang Dipanen - Inti Produksi CPO Produksi Inti Sawit

+9% +4% +1%
('000 ton) ('000 ton) ('000 ton)

636,5 180,5 186,8

585,6 49,7 50,1

1H 2017 1H 2018 1H 2017 1H 2018 1H 2017 1H 2018

Karet - Inti
('000 ton) -10%
Produktivitas Rendemen Rendemen
5,1 TBS Inti 1H18 CPO 1H18 PK 1H18
4,6

7,3 23,1% 6,2%

Ton/ha
1H 2017 1H 2018

Public Expose 27 Agustus 2018 14

 Volume Penjualan
Volume Penjualan CPO Volume Penjualan PK Related
('000 ton)
Products
-20% ('000 ton) -20%
213,4 53,5

171,0 42,6

1H 2018 Komposisi Penjualan

Rp1.763,3 miliar

1H 2017 1H 2018 1H 2017 1H 2018

Karet, 4,6%
Produk Sawit,
Volume Penjualan Karet Volume Penjualan Benih Bibit 91,0% Benih Bibit, 2,1%
('000 ton) Sawit Lainnya, 2,3%
-35% (mn seeds) +25%
5,7
4,9
3,7 3,9

1H 2017 1H 2018 1H 2017 1H 2018

Public Expose 27 Agustus 2018 15

Ikhtisar Laporan Laba Rugi
Penjualan Laba Usaha
(Rp miliar) -29% (Rp miliar) 21,4% -52%
600.0
528,3 20.0%
2.467,6 500.0
14,4%
15.0%
400.0
1.763,3
300.0 253,9 10.0%

200.0
5.0%
100.0

0.0 0.0%
1H 2017 1H 2018 1H 2017** 1H 2018
Penjualan Laba Usaha Margin

Laba Bersih* EBITDA

(Rp miliar) 17,4% -48% -37%
500.0 (Rp miliar)
12,8% 15.0% 29,0%
450.0 428.1 800.0
715,5 25,7%
400.0 10.0% 700.0 25.0%
350.0 600.0
5.0%
300.0 20.0%
0.0% 500.0 453,3
250.0 224.9 15.0%
400.0
200.0 -5.0%
300.0 10.0%
150.0
-10.0%
100.0 200.0
-15.0% 5.0%
50.0 100.0
0.0 -20.0% 0.0 0.0%
1H 2017** 1H 2018 1H 2017** 1H 2018
*Laba yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk Margin EBITDA Margin
**1H17 disajikan kembali
Public Expose 27 Agustus 2018 16
 Ikhtisar Laporan Posisi Keuangan

1
1H 2018
(Rp miliar)
10.427,6
10.427,6
8.167,5

Aset Ekuitas*

*Ekuitas termasuk kepentingan Nonpengendali

 Kas dan setara kas meningkat sebesar Rp 219,0 miliar menjadi Rp1,88 triliun yang sebagian besar
berasal dari kas neto yang diperoleh dari aktivitas operasi.
 Lonsum mempertahankan posisi keuangan yang sehat dengan posisi kas neto dan tanpa funded
debt di 1H 2018.

Public Expose 27 Agustus 2018 17

 www.londonsumatra.com
investor.relations@londonsumatra.com

TERIMA KASIH

DISCLAIMER:
Presentasi ini dipersiapkan semata-mata dan secara eksklusif hanya untuk pihak-pihak yang diundang untuk keperluan diskusi. Baik presentasi ini maupun isinya
tidak diperkenankan untuk diperbanyak. diungkapkan atau dipergunakan tanpa sebelumnya memperoleh persetujuan tertulis dari PT PP London Sumatra Tbk.
“Perseroan” tidak bertanggung jawab atas semua keputusan apapun yang dibuat oleh para investor atau analis berdasarkan informasi yang disajikan dalam
presentasi ini.

Public Expose 27 Agustus 2018 18