DPNP-2022

Pedoman Uji Coba

Perhitungan Cadangan Kerugian Penurunan Nilai

1. Pendahuluan
Bank Perkreditan Rakyat (BPR) sebagai badan usaha yang menghimpun dan menyalurkan
dana kepada masyarakat memiliki kewajiban untuk melaporkan neraca dan perhitungan laba
rugi beserta penjelasannya, serta laporan berkala lainnya kepada Otoritas Jasa Keuangan (OJK),
dalam waktu dan bentuk yang ditetapkan oleh Otoritas Jasa Keuangan sebagaimana diatur
dalam pasal 34 ayat (1) Undang-Undang Nomor 7 Tahun 1992 tentang Perbankan sebagaimana
telah diubah dengan Undang-Undang Nomor 10 Tahun 1998. Dalam rangka menyajikan laporan
keuangan yang wajar, akurat, dan memberikan manfaat dalam pengambilan keputusan, sesuai
dengan PBI Nomor 15/3/PBI/2013 tentang Transparansi Kondisi Keuangan BPR dan SE BI Nomor
13/37/DKBU/2009, BPR wajib menyusun dan menyajikan laporan keuangan berdasarkan standar
akuntansi yang berlaku. Standar akuntansi keuangan yang berlaku bagi BPR saat ini adalah
Standar Akuntansi Keuangan untuk Entitas Tanpa Akuntabilitas Publik (SAK ETAP). Meskipun BPR
merupakan entitas dengan akuntabilitas publik signifikan, BPR dapat menggunakan SAK ETAP
sepanjang otoritas berwenang membuat regulasi mengizinkan penggunaan SAK ETAP. SAK ETAP
yang saat ini berlaku di Indonesia merupakan adopsi dari Exposure Draft of International
Financial Reporting Standards for Small and Medium-Sized Entities (IFRS for SMEs) tahun 2009
dengan beberapa penyesuaian.
Pada 30 Juni 2021, DSAK IAI telah mengesahkan Standar Akuntansi Keuangan Entitas Privat
(SAK EP) yang merupakan adopsi dari IFRS for SMEs tahun 2015 yang diterbitkan oleh
International Accounting Standards Board (IASB) dengan mempertimbangkan kondisi di
Indonesia. SAK EP akan menggantikan SAK ETAP dan berlaku efektif pada 1 Januari 2025.
Penerapan dini diperkenankan untuk periode tahun buku yang dimulai pada atau setelah 1
Januari 2022.
Sesuai SAK EP yang diterbitkan IAI, terdapat beberapa perbedaan antara SAK ETAP dan SAK
EP yang berdampak signifikan pada industri BPR, yaitu penerapan impairment menggunakan
incurred loss concept atau biasa dikenal dengan konsep cadangan kerugian penurunan nilai
(CKPN). Saat ini perhitungan impairment BPR mengacu pada POJK No. 33/POJK.03/2018 tentang
Kualitas Aset Produktif dan Pembentukan Penyisihan Penghapusan Aset Produktif BPR (POJK KAP
PPAP BPR) yang dihitung sebesar persentase tertentu dari baki debet berdasarkan penggolongan
kualitas aset produktif (regulatory approach).
Secara umum, penerapan impairment dengan menggunakan incurred loss concept sesuai
SAK EP (accounting approach) akan mendukung BPR antara lain untuk memperoleh gambaran
tingkat risiko kredit sesuai dengan kerugian yang dialami. Konsep pencadangan dengan incurred
loss concept memerlukan antara lain ketersediaan data historis yang terstruktur, lengkap, dan
reliable, metode pencatatan dan dokumentasi yang memadai oleh BPR.

2. Dasar Ketentuan Penurunan Nilai Berdasarkan Incurred Loss Concept/CKPN

Sebagaimana dimaksud dalam paragraph 11.2 SAK EP, entitas memilih untuk menerapkan salah
satu dari:
1. Persyaratan untuk Bab 11 dan Bab 12 SAK EP secara penuh, atau
 DPNP-2022

2. Persyaratan pengakuan dan pengukuran dalam PSAK 55 Instrumen Keuangan:

Pengakuan dan Pengukuran, dan persyaratan pengungkapan dalam Bab 11 dan 12
untuk mencatat seluruh instrument keuangannya.

3. Penurunan Nilai Aset Keuangan – SAK EP

(Lihat Bab 11 SAK EP)
11.21. Pada setiap akhir periode pelaporan, entitas menilai apakah terdapat bukti objektif
penurunan nilai aset keuangan yang diukur pada biaya perolehan atau biaya perolehan
diamortisasi. Jika terdapat bukti objektif penurunan nilai, entitas langsung mengakui kerugian
penurunan nilai dalam laba rugi.

11.22. Bukti objektif bahwa aset keuangan atau kelompok aset mengalami penurunan nilai
mencakup data observasian, yang menjadi perhatian pemegang aset, mengenai peristiwa
kerugian berikut:
a) kesulitan keuangan signifikan dari penerbit atau obligor;
b) pelanggaran kontrak, seperti gagal bayar atau keterlambatan dalam pembayaran bunga atau
pokok;
c) kreditor memberikan konsesi kepada debitur, yang tidak akan dipertimbangkan oleh
kreditur jika bukan, karena alasan ekonomik atau legal yang terkait dengan kesulitan
keuangan debitur;
d) terdapat kemungkinan besar debitur akan mengalami kebangkrutan atau melakukan
reorganisasi keuangan lainnya; atau
e) data observasian mengindikasikan adanya penurunan yang dapat diukur dalam estimasi arus
kas masa depan dari kelompok aset keuangan sejak pengakuan awal aset tersebut,
walaupun penurunan belum dapat diidentifikasikan dengan aset keuangan individual dalam
kelompok, seperti kondisi ekonomik nasional atau lokal yang memburuk atau perubahan
yang memburuk dalam kondisi industri.

11.23. Faktor lain dapat juga menjadi bukti penurunan nilai, termasuk perubahan signifikan
dengan dampak merugikan yang terjadi dalam teknologi, pasar, lingkungan ekonomik atau legal
di mana penerbit beroperasi.

11.24. Entitas menilai aset keuangan berikut secara individual untuk penurunan nilainya:
a) seluruh instrumen ekuitas tanpa memperhatikan signifikansinya; dan
b) aset keuangan lainnya yang secara individual signifikan. Entitas menilai aset keuangan lain
untuk aset keuangan baik secara individual atau kelompok berdasarkan karakteristik risiko
kredit serupa.

4. Penurunan Nilai Aset Keuangan – PSAK 55

(Lihat Paragraf 65-74)
65. Pada setiap tanggal pelaporan entitas mengevaluasi apakah terdapat bukti yang objektif
bahwa aset keuangan atau kelompok aset keuangan mengalami penurunan nilai. Jika terdapat
bukti tersebut, maka entitas harus menerapkan paragraf 70 (untuk aset keuangan yang dicatat
pada biaya perolehan yang diamortisasi), paragraf 73 (untuk aset keuangan yang dicatat pada
 DPNP-2022

biaya perolehan), atau paragraf 74 (untuk aset keuangan yang diklasifikasikan dalam kelompok
tersedia untuk dijual) untuk menentukan jumlah kerugian dari penurunan nilai tersebut.

66. Aset keuangan atau kelompok aset keuangan diturunkan nilainya dan kerugian penurunan
nilai telah terjadi, jika dan hanya jika, terdapat bukti yang objektif mengenai penurunan nilai
tersebut sebagai akibat dari satu atau lebih peristiwa yang terjadi setelah pengakuan awal aset
tersebut (peristiwa yang merugikan), dan peristiwa yang merugikan tersebut berdampak pada
estimasi arus kas masa depan atas aset keuangan atau kelompok aset keuangan yang dapat
diestimasi secara andal. Sulit untuk mengidentifikasi satu peristiwa tertentu yang menyebabkan
penurunan nilai. Penurunan nilai pada dasarnya disebabkan oleh dampak kombinasi dari
beberapa peristiwa. Kerugian yang diperkirakan timbul akibat peristiwa di masa depan tidak
dapat diakui, terlepas hal tersebut sangat mungkin terjadi. Bukti objektif bahwa aset keuangan
atau kelompok aset keuangan mengalami penurunan nilai meliputi data yang dapat diobservasi
yang menjadi perhatian dari pemegang aset tersebut mengenai peristiwa-peristiwa yang
merugikan berikut ini:
a) kesulitan keuangan signifikan yang dialami penerbit atau pihak peminjam;
b) pelanggaran kontrak, seperti terjadinya wanprestasi atau tunggakan pembayaran pokok
atau bunga;
c) pihak pemberi pinjaman, dengan alasan ekonomi atau hukum sehubungan dengan kesulitan
keuangan yang dialami pihak peminjam, memberikan keringanan (konsesi) pada pihak
peminjam yang tidak mungkin diberikan jika pihak peminjam tidak mengalami kesulitan
tersebut;
d) terdapat kemungkinan bahwa pihak peminjam akan dinyatakan pailit atau melakukan
reorganisasi keuangan lainnya;
e) hilangnya pasar aktif dari aset keuangan akibat kesulitan keuangan; atau
f) data yang dapat diobservasi mengindikasikan adanya penurunan yang dapat diukur atas
estimasi arus kas masa depan dari kelompok aset keuangan sejak pengakuan awal aset
dimaksud, meskipun penurunannya belum dapat diidentifikasi terhadap aset keuangan
secara individual dalam kelompok aset tersebut, termasuk:
i. memburuknya status pembayaran pihak peminjam dalam kelompok tersebut (misalnya
meningkatnya tunggakan pembayaran atau meningkatnya jumlah pihak peminjam kartu
kredit yang mencapai batas kreditnya dan hanya mampu membayar cicilan bulanan
minimal); atau
ii. kondisi ekonomi nasional atau lokal yang berkorelasi dengan wanprestasi atas aset
dalam kelompok tersebut (misalnya bertambahnya tingkat pengangguran di area
geografis pihak peminjam, turunnya harga properti untuk kredit properti di wilayah yang
relevan, turunnya harga minyak untuk pinjaman yang diberikan kepada produsen
minyak, atau memburuknya kondisi industri yang memengaruhi pihak peminjam dalam
kelompok tersebut).

70. Jika terdapat bukti objektif bahwa kerugian penurunan nilai telah terjadi atas pinjaman yang
diberikan dan piutang atau investasi dalam kelompok dimiliki hingga jatuh tempo yang dicatat
pada biaya perolehan diamortisasi, maka jumlah kerugian tersebut diukur sebagai selisih antara
nilai tercatat aset dengan nilai kini estimasi arus kas masa depan (tidak termasuk kerugian
kredit di masa depan yang belum terjadi) yang didiskonto menggunakan suku bunga efektif
 DPNP-2022

awal dari aset tersebut (yaitu suku bunga efektif yang dihitung pada saat pengakuan awal). Nilai
tercatat aset tersebut dikurangi, baik secara langsung maupun menggunakan pos cadangan.
Jumlah kerugian yang terjadi diakui pada laba rugi.

71. Entitas pertama kali menentukan bahwa terdapat bukti objektif mengenai penurunan nilai
secara individual atas aset keuangan yang signifikan secara individual, dan untuk aset keuangan
yang tidak signifikan secara individual terdapat bukti penurunan nilai secara individual atau
kolektif (lihat paragraf 66). Jika entitas menentukan tidak terdapat bukti objektif mengenai
penurunan nilai atas aset keuangan yang dinilai secara individual, terlepas aset keuangan
tersebut signifikan atau tidak, maka entitas memasukkan aset tersebut ke dalam kelompok aset
keuangan yang memiliki karakteristik risiko kredit yang serupa dan menilai penurunan nilai
kelompok tersebut secara kolektif. Aset yang penurunan nilainya dinilai secara individual, dan
untuk itu kerugian penurunan nilai diakui atau tetap diakui, tidak termasuk dalam penilaian
penurunan nilai secara kolektif.

5. Tujuan Kegiatan
Pelaksanaan uji coba bertujuan agar BPR dapat memperoleh gambaran perhitungan
pencadangan sesuai dengan accounting standard. Melalui uji coba, BPR diharapkan dapat
mengidentifikasi permasalahan yang dihadapi sehingga pada saat efektifnya pemberlakuan
ketentuan, implementasi dapat berjalan dengan baik. Secara teknis, BPR harus:
a) Menghitung CKPN secara individual, kolektif, dan total.
b) Membandingkan CKPN dengan PPAP yang wajib dibentuk sesuai dengan ketentuan.
c) Dampak terhadap kinerja BPR terutama rasio KPMM, ROA, dan BOPO.

6. Evaluasi Penurunan Nilai Kredit

BPR melakukan evaluasi terhadap kredit yang dikategorikan sebagai individual untuk
memastikan ada atau tidaknya bukti obyektif yang dapat menyebabkan terjadinya penurunan
nilai dengan memperhatikan data dan informasi yang mengindikasikan terjadinya penurunan
arus kas masa datang antara lain sebagai berikut:
 Informasi mengenai kinerja debitur: rentabilitas, likuiditas dan solvabilitas
 eksposur risiko usaha dan risiko keuangan pihak debitur
 tingkat atau tren terjadinya tunggakan (delinquencies) untuk aset keuangan serupa
 tren dan kondisi ekonomi nasional dan lokal
 prospek usaha debitur

7. Penetapan Kredit Individual dan Kolektif

a) Penetapan Kredit yang dievaluasi secara individual
 BPR harus menetapkan terlebih dahulu kredit yang akan dievaluasi secara individual
yaitu kredit yang signifikan secara individual dan memenuhi persyaratan penurunan
nilai.
 Penetapan kredit yang signifikan secara individual ditentukan oleh masing-masing BPR
dengan memperhatikan portfolio kredit, eksposur risiko kredit, tingkat konsentrasi
kredit. Contoh kredit yang signifikan secara individual antara lain:
1) 10 debitur terbesar
2) 10% debitur dengan nominal terbesar
 DPNP-2022

3) debitur dengan plafon nominal tertentu (misal: kredit dengan plafon di atas 500
juta, 1 Milyar, dll)
 Kriteria penurunan nilai ditentukan oleh masing-masing BPR dengan memperhatikan
data historis yang ada dan definisi penurunan nilai sesuai SAK EP. Contoh kredit yang
mengalami penurunan nilai antara lain:
1) Kredit dengan tunggakan lebih dari 90 hari
2) Kredit yang direstrukturisasi karena penurunan kapasitas membayar

b) Penetapan Kredit yang dievaluasi secara kolektif

 Kredit yang dievaluasi secara kolektif adalah kredit yang memenuhi kriteria sebagai
berikut:
1) Tidak terdapat bukti obyektif penurunan nilai kredit yang dievaluasi secara
individual, terlepas aset keuangan tersebut signifikan atau tidak
2) Terdapat bukti obyektif penurunan nilai kredit untuk aset keuangan yang tidak
signifikan secara individual.
 BPR mengelompokkan kredit yang akan dinilai secara kolektif berdasarkan kesamaan
karakteristik risiko kredit yang mengindikasikan kemampuan debitur untuk membayar
seluruh kewajiban yang telah jatuh tempo sesuai persyaratan kontrak. Sebagai contoh,
kredit dapat dikelompokkan berdasarkan estimasi probabilitas terjadinya gagal bayar
atau peringkat risiko kredit/hari tunggakan, tipe kredit (pinjaman beragun aset,
pinjaman kartu kredit), lokasi geografis, jenis jaminan, jenis penggunaan (modal kerja,
investasi, konsumtif), sektor ekonomi, atau skala usaha debitur (mikro, kecil, menengah,
dan besar).

8. Teknik Evaluasi Penurunan Nilai

a) Individual
Pada saat kredit yang signifikan terdapat bukti obyektif penurunan nilai, BPR harus
mengevaluasi dan mengestimasi arus kas masa depan dari kredit tersebut. Apabila nilai kini
arus kas lebih rendah dari pada nilai tercatat, maka BPR harus mengakui selisih tersebut
sebagai CKPN. Teknik yang digunakan untuk evaluasi dan pengukuran penurunan nilai kredit
adalah menggunakan discounted cash flow apabila debitur dinilai sanggup membayar kredit
dengan bersumber dari arus kas/hasil usaha. Apabila sumber dari arus kas tidak
memungkinkan lagi, teknik yang digunakan adalah fair value of collateral. Beberapa teknik
evaluasi penurunan nilai secara individual antara lain:
1) Discounted Cash Flow
Kredit yang telah mengalami penurunan nilai dicatat berdasarkan jumlah yang
didiskonto (discounted value) dan bukan berdasarkan nilai buku, karena bank tidak akan
dapat memperoleh kembali seluruh jumlah kredit yang telah diberikan kepada debitur.
Jumlah yang didiskonto (discounted value) diperoleh dengan mengestimasi arus kas
masa datang (mencakup pembayaran pokok dan bunga) yang didiskonto menggunakan
suku bunga efektif awal dari kredit.
Langkah-langkah perhitungan:
 BPR menentukan kredit yang akan dievaluasi secara individual. Data yang
diperlukan: nilai buku kredit, jangka waktu kredit, jumlah provisi dan biaya transaksi,
suku bunga kontraktual, table angsuran pokok dan bunga.
 DPNP-2022

 BPR harus meyakini bahwa kredit yang akan dievaluasi secara individual adalah
kredit yang signifikan secara individual dan memenuhi kriteria penurunan nilai.
 Menghitung suku bunga efektif awal.
 Membuat table angsuran baru berdasarkan kondisi debitur dengan mencantumkan
potensi arus kas yang dapat dikembalikan oleh debitur sampai dengan kredit
tersebut jatuh tempo.
 Estimasi jumlah kerugian kredit didasarkan pada seluruh informasi yang dimiliki
berdasarkan KYC dan experienced credit judgement, antara lain: faktor finansial dan
kemamuan debitur untuk membayar kembali (repayment capacity), sumber
pembayaran, prospek usaha debitur di masa depan, keberadaan jaminan (nilai
agunan, asuransi, dll). Estimasi arus kas harus dilakukan secara andal untuk
menghindari kesalahan perhitungan mengingat faktor estimasi arus kas merupakan
komponen utama dalam Teknik ini.
 Melakukan present value atas arus kas yang telah diestimasi.
 Membandingkan present value atas arus kas dengan nilai tercatat kredit pada posisi
laporan.
 CKPN dibentuk apabila nilai present value atas arus kas lebih rendah dengan nilai
tercatat kredit pada posisi laporan.
 (Lihat Kertas Kerja pada sheet Individual)

2) Fair Value of Collateral

Kredit yang telah mengalami penurunan nilai juga dapat dicatat berdasarkan jumlah
yang dapat diperoleh kembali (recoverable value). Dalam menentukan recoverable
value, entitas dapat memperhitungkan arus kas masa datang dari pengambilalihan
agunan, yaitu jika memenuhi salah satu kondisi sebagai berikut:
 Kredit bersifat collateral dependent, yaitu apabila pelunasan kredit hanya
bersumber dari agunan;
 Sulit untuk menentukan jumlah dan saat penerimaan arus kas masa datang yang
berasal dari pokok kredit dan/atau bunga dengan andal; dan/atau
 Pengambilalihan agunan kemungkinan besar terjadi yang didukung dengan aspek
legal pengikatan agunan.

b) Kolektif
BPR dapat menggunakan beberapa pendekatan dalam menetapkan tingkat kerugian kredit
yang dievaluasi secara kolektif. Untuk kepentingan uji coba, pendekatan yang digunakan
adalah statiscal model analysis. Terdapat 3 komponen utama dalam yang digunakan dalam
perhitungan penurunan nilai secara kolektif.
CKPN= PD * LGD * EAD
1) Probability of Default (PD)
Merupakan tingkat kemungkinan kegagalan Debitur dalam memenuhi kewajibannya
yang dapat diukur dengan beberapa pendekatan yaitu antara lain Migration Analysis,
Roll Rate/Net Flow, atau Vintage Analysis.
Langkah perhitungan Roll Rate/Net Flow
 DPNP-2022

 BPR mengelompokkan kredit berdasarkan kriteria yang telah ditetapkan. Misalnya

kredit yang akan dievaluasi secara kolektif dikelompokkan menjadi 3 yaitu
berdasarkan jenis penggunaan yaitu kredit modal kerja, investasi, dan konsumtif.
 Masing-masing kelompok kredit, kredit dipisahkan berdasarkan jumlah hari
tunggakan (dpd) misal (0 hari, 1-30 hari, dst s.d. kredit dihapus buku).
 Periode data yang diperlukan merupakan data bulanan dengan jangka waktu paling
sedikit 3 tahun.
 Menghitung net flow dengan cara: BD (t+1,dpd+1) dibagi dengan BD (t, dpd).
 Menghitung rata-rata net flow selama periode perhitungan untuk mendapatkan PD.
 (Lihat Kertas Kerja pada sheet Net Flow)

Langkah perhitungan Migration Analysis

 BPR mengelompokkan kredit berdasarkan kriteria yang telah ditetapkan. Misalnya
kredit yang akan dievaluasi secara kolektif dikelompokkan menjadi 3 yaitu
berdasarkan jenis penggunaan yaitu kredit modal kerja, investasi, dan konsumtif.
 Masing-masing kelompok kredit, kredit dipisahkan berdasarkan kualitas kredit
(kualitas 1 s.d. 5).
 BPR memetakan migrasi/perpindahan kredit berdasarkan kualitas kredit selama 1
tahun untuk mendapatkan pergeseran kinerja kualitas kredit secara keseluruhan.
 Menghitung proporsi kredit berdasarkan kualitas pada setiap perpindahan untuk
mendapatkan PD.
 (Lihat Kertas Kerja pada sheet Migration Analysis)

2) Loss Given Default (LGD)

Merupakan besarnya tingkat kerugian yang diakibatkan kegagalan debitur memenuhi
kewajiban, yang dapat diukur berdasarkan pendekatan, antara lain Expected Recoveries
atau Collateral Shortfall.
Langkah Perhitungan Expected Recoveries:
 BPR mengumpulkan daftar hapus buku kredit minimal 6 s.d. 8 tahun terakhir. Data
yang diperlukan: nilai kredit hapus buku, nilai penerimaan atas kredit hapus buku
per individu.
 BPR memetakan pembayaran atas kredit hapus buku sesuai dengan tahun
penerimaan
 Menghitung tingkat penerimaan hapus buku terhadap total hapus buku untuk
mendapatakan recovery rate.
 Menghitung LGD dengan cara = 1- Recovery rate
Langkah Perhitungan Collateral Shortfall:
 BPR mengumpulkan data penjualan realiasasi agunan untuk penyelesaian kredit
minimal 6 s.d. 8 tahun terakhir. Data yang diperlukan: nilai kredit yang diselesaikan
dengan agunan, nilai agunan, nilai realisasi agunan per individu.
 BPR menentukan nilai estimasi agunana untu rencana penyelesaian kredit yang akan
dilakukan dengan penjualan agunan.
 Menghitung tingkat penerimaan agunan untuk mendapatakan recovery rate dengan
cara nilai realisasi agunan dibagi dengan nilai kredit.
 Menghitung LGD dengan cara = 1- Recovery rate
 DPNP-2022

 Lihat Kertas Kerja pada sheet Collateral Shortfall.

3) Exposure at Default (EAD)

Merupakan estimasi besarnya eksposur kredit pada saat terjadi wanprestasi.

9. Kebutuhan Data
Untuk mendukung perhitungan CKPN, paling sedikit diperlukan data sebagai berikut:
 Rincian lengkap kredit
 Rincian hapus buku kredit dan penerimaan hapus buku
 Rincian hasil realisasi penjualan agunan dan ganti rugi asuransi
 Rincian nilai taksiran agunan dalam rangka penyelesaian kredit

10. Periode Data

Periode data yang digunakan dalam pelaksanaan uji coba adalah Juni 2022.