Accounting For Foreign Currency

Transactions &Hedging Foreign

Exchange Risk
Ekspansi badan usaha antara lain :
• Melakukan aktivitas ekspor/impor
• Melakukan aktivitas mendirikan cabang luar negeri
• Melakukan aktivitas investasi prusahaan diluar negeri
Pemecahan Masalah
1. Nilai tukar/kuras ada 2 jenis
 Kurs langsung : jumlah mata uang lokal yang dikorbankan untuk mendapatkan
satu kesatuan mata uang asing ex.1 US$ =Rp 13.661 (Bank Biasanya)
 Kurs tidak langsung: jumlah mata uang lokal yang disetarakan dengan mata
uang asing ex.Rp 1 = 1/13.661 = US$ =0,000073

o Mata uang lokal menguat -> jumlah mata uang lokal mendapatkan MUA
semakin sedikit
o Mata uang melemah -> jumlah mata uang lokal untuk mendapatkan MUA
semakin banyak
2. Permasalahan pencatatan dan pelaporan
• Pengelola kurs oleh suatu negara
-> kurs tetap
-> kurs mengembang (Floating foreign currency)
• Jenis kurs
->kurs spot (untuk transaksi)
->kurs farward (untuk hedging)
Exercises 12-1 ( periodik)
Selco, perusahaan AS, mengimpor dan mengekspor alat, peralatan toko, dan perlengkapan konstruksi industri.
Perusahaan menggunakan sistem persediaan periodik. Selama bulan aprilperusahaan melakukan transaksi berikut. Semua
kutipan harga adalah nilai tukar langsung.
• 3April membeli alat-alat listrik yang dibeli dari pedagang grosir di Jepang secara tunai dengan biaya faktur 1.600.000
yen. Pada tanggal ini exchange rate untuk yen $0,0072
• Dijual perkakas tangan dengan kredit yang diproduksi di AS ke outlet ritel yang berlokasi di Jerman Barat. Harga faktur
adalah $ 2.800. Exchange rate untuk euro adalah $ 1,25
• Dijual bor listrik secara kredit kepengecer di Selandia Baru. Harga faktur adalah 16.800 U.S. Dollars dan exchange rate
untuk Selandia Baru $ 76
• Dibeli mata bor berdasarkan akun daribprodusen yang berlokasi di Belgia. Tagihannya adalah 801,282 euros. Exchange
rate untuk euro adalah $1,26
• Membayar 1.000.000 yen ke pedagang grosir untuk pembelian yang dilakukan pada 3 april. Echange rate pada tanggal
ini adalah $0,0067
• Melunasi hutang dagang kepada pabrik Belgia. Echange rate adalah $1,28
• Menerima pembayaran penuh dari pengecer Selandia Baru. Exchange rate adalah $0,74
• Pembayaran selesai pada pembelian 3 april. Exchange rate untuk yen adalah $0,0078
• Diminta : siapkan jurnal pada buku Selco untuk mencatat transaksi
yang tercantum di atas
Penyelesaian
• 3/04 (D) Purchase 11.520
(C)Account payable 11.520
• 5/04 (D) Account receivable 2.800
(C)Sales 2.800
• 9/04 (D)Account receivable 16.8000
(C)Sales 2.800
• 11/04 (D) Purchase 1.009,615
(C) Account payable 1.009,615
*€ 801.282 x $1,20 = 1.009,615
• 16/04 (D) Account payable 7.200
(C)Cash 6.700
(C)Gain on transaction 500
*1.000.000 x 0.0072 = 7.200
*1.000.000 x 0,0062 = 6.700
• 18/04 (D) Account payable 1.009,615
(D)Loss on transaction 16.026
(C) Cash 1.025,641
*891.282 x 1,26 = 1.009,615
*891.282 x 1128 = 1.025,641
• 22/04 (D) Cash 16.800
(C) Account receivable 16.800
• 30/04 (D) Account payable 4.320
(C) Cash 4.680
(C) Gain on transaction 360
*600.000 x 0,0072
Exercises 12-2
Selama tahun Desember tahun berjalan, Teletex Systems, Inc., sebuah perusahaan yang berbasis do Seattle, Washington, melakukan
transaksi berikut :
• 10/12 Menjual tujuh komputer kantor ke perusahaan yang berlokasi di Colombia dengan harga 8.541.000 pesos. Pada tanggal ini,
spot rate adalah 365 pesos per U.S. Dollar.
• 12/12 Membeli chip komputer dari perusahaan ynag berdomisili di Taiwan. Kontrak dalam denominasi 500.000 taiwans dollar.
Exchange rate pada tgl ini adalah $ 0,0391
Diminta :
a) Mempersiapkan jurnal entries untuk mencatat transaksi di atas pada buku Teletex System, Inc. Perusahaan menggunakan sistem
periodik
b) Mempersiapkan jurnal entries yang diperlukan untuk menyesuaikan akun pda tgl 31 Desember. Asumsikan bahwa pada tanggal
31 Desember exchange rate adalah sebagai berikut :
Colombia peso $0,00268
Taiwan dollar $0,0351
c) Siapkan jurnal entries untuk mencatat penyelesaian kedua kun terbuka pada 10 januari. Asumsikan bahwa exchange rate
langsung pada tgl penyelesaian sebagai berikut :
Colombia peso $0,00320
Taiwan dollar $ 0,0398
a) 10/12 (D) Account receivable( Fc) 23.400 USD
(C) Sales 23.400 USD
12/12 (D) Purchase 19.550 USD
(C)Account payable (FC) 19.550 USD
b) 31/12 (0,00274 – 0,00268) X 8.541.000 =510 Loss
(D) Loss on transaction (Fc) 510
(C) Account receivable 510

(D) Account payable 2.000

(C) Gain on transaction 2.000
*0,0391 – 0, 0351 = 2000 Gain

c) (D) Cash 27.331,2

(C) Account receivable 2.889,88
(C) Gain on transaction 4.441,32
• 8.341.000 x 0,00320 = 27.331,2 *8.341.000 x 0,00268 = 2.889,88

(D)Account payable( Fc) 17.350

(D) Loss on transaction 2.350
(C) Cash 19.900
*300.000 x 0,0351 = 17.350
*300.00 x 0,0398 = 19,900