ANSWER

Kepada,
Samantha

Ketika obligasi diterbitkan pada nilai nominal, beban bunga tahunan dan pembayaran
bunga sama dengan nilai nominal obligasi dikalikan tingkat bunga dinyatakan dimuka.
Namun, jika obligasi diterbitkan untuk menghasilkan lebih tinggi atau lebih rendah
tingkat bunga dari apa yang dinyatakan di muka, beban bunga dan pembayaran bunga
yang sebenarnya akan berbeda. Dilabeli sebagai diskon atau premium masing-masing,
perbedaan bunga ini harus dikaitkan secara sistematis dengan periode bunga yang terjadi
selama umur obligasi melalui proses yang disebut amortisasi.

Asumsikan premi : teori dibalik metode bunga efektif adalah seiring berjalannya waktu,
perbedaan antara nilai nominal obligasi dan nilai tercatat menjadi lebih kecil, menghasilkan
beban bunga yang lebih rendah setiap periode. (Jumlah tercatat sama dengan nilai nominal
obligasi ditambah bagian premi yang belum diamortisasi). Karena jumlah tercatat dari
obligasi menjadi lebih kecil dari waktu ke waktu. Sejak tingkat bunga yang dinyatakan tetap
konstan, perbedaan yang dihasilkan antara pembayaran bunga aktual dan beban bunga yang
diakui harus tercermin ketika beban bunga dicatat untuk periode tersebut.

Untuk mengamortisasi premi yang menerapkan metode ini pada data yang diberikan,
anda harus mengetahui jumlah nominal obligasi, tingkat bunga yang dinyatakan, efektifnya
tingkat bunga, dan nilai tercatatnya.

1. Tarif yang disebutkan dikalikan jumlah nominal. Sebagai pembayaran bunga.

2. Kalikan nilai obligasi dengan tingkat efektif yang memberikan
anda biaya bunga yang sebenarnya.
3. Kurangi jumlah yang dihitung. Sebagai jumlah yang diamortisasi untuk periode tersebut.
4. kurangi selisih yang dihitung dari jumlah yang tercatat.

Proses dimulai dari awal ketika anda menerapkan tarif efektif untuk jumlah tercatat pada
periode berikutnya. Jadwal dibawah ini menggambarkan perhitungan. Nilai nominal
($2.000.000) dikalikan dengan tarif yang ditetapkan sebesar 11 persen, sedangkan nilai
tercatatnya ($2.171.600) dikalikan dengan tarif efektif 10%. Karena ini obligasi membayar
bunga setiap semester, anda juga harus mengalikan jumlah ini dengan 6/12. Hasilnya adalah
pembayaran bunga sebesar $110.000 dan beban bunga sebesar $108.580. Selisihnya ($1.420)
diamortisasi, menurunkan nilai tercatat sebesar obligasi menjadi $2.170.180. Untuk periode
berikutnya, jumlah tercatat baru ini akan dikalikan dengan tarif efektif dikalikan 6/12 dan
dikurangi dari konstan $110.000. Jelas kali ini beban bunga akan lebih rendah daripada
periode terakhir, menghasilkan jumlah amortisasi yang lebih besar dalam periode
berikutnya. Ikuti langkah-langkah ini dan anda tidak akan mengalami kesulitan
mengamortisasi premi dan diskon selama umur obligasi.

Lampiran
HOBART COMPANY
Interest Discount Amortization Schedule
11% Bond Issued to Yield 10%

Date Cash Paid (11%) Interest Exp (10%) Premium Amortisasi

6/30/10
12/31/10 $110.000 $108.580 $1.420
6/30/11 $110.000 $108.509 $1.491
12/31/11 $110.000 $108.434 $1.566
6/30/12 $110.000 $108.356 $1.644
an pembayaran
yatakan dimuka.
lebih rendah
bayaran bunga
masing-masing,
bunga yang terjadi

erjalannya waktu,
kecil, menghasilkan
engan nilai nominal
lah tercatat dari
yang dinyatakan tetap
an beban bunga yang

ang diberikan,
nyatakan, efektifnya
tuk periode tersebut.

mlah tercatat pada

Nilai nominal
sedangkan nilai
obligasi membayar
6/12. Hasilnya adalah
0. Selisihnya ($1.420)
0.180. Untuk periode
dikalikan 6/12 dan
rendah daripada

hedule
%
Carrying Amount of
Bond
$2.171.600
$2.170.180
$2.168.689
$2.167.123
$2.165.479
 ANSWER

a. 12/31/18 Machinery 182,485.20

Cash
Notes Payable
*($40.000 x 3.312.13 = 132.485.20)
*(132.485.20 + 50.000 = 182.485.20)

b. 12/31/19 Notes Payable 40,000

Cash

Interest Expense 10,598.82

Notes Payable

Schedule of Note Discount Amortization

Date Cash Paid Interest Exp Amortisasi
12/31/09 - - -
12/31/10 $40.000 $10.598,82 $29.401,18
12/31/11 $40.000 8,246.72 31,753.28
12/31/12 $40.000 5,706.46 34,293.54
12/31/13 $40.000 2,962.80 37,037.20
*$132.485,20 - $29.401,18 = $103.084,02
**$0.18 Adjustment due to rounding.

c. 12/31/20 Notes Payable 40,000.00

Cash

Interest Expense 8,246.72

Notes Payable

d. 12/31/21 Notes Payable 40,000.00

Cash
d. 12/31/21

Interest Expense 5,706.46

Notes Payable

e. 12/31/22 Notes Payable 40,000.00

Cash

Interest Expense 2,962.80

Notes Payable
 50,000
132,485.20

40,000

10,598.82

Carrying Amount of Note

$132.485,20
103,084.02
71,330.74
37,037.20
-

40,000.00

8,246.72

40,000.00
 5,706.46

40,000.00

2,962.80
 ANSWER

1. Stanford Co
1/3/2010 Cash 472,090
Bonds Payable 472,090
*present value $500.000 due in 7 periods at 6%
($500.000x66506 = $332.530)
present value of interest payable semianually
($25.000x558,238 = $139.560)
Hasil penjualan obligasi
($332.530+139.560 = $472.090)

1/9/2010 Interest expense 28,325

Bonds Payable 3,325
Cash 25,000

12/31/10 Interest Expense 19,017

Bonds Payable 2,350
($3.525x4/6)
Interest Payable 16,667
($25.000x4/6)

1/3/2011 Interest Expense 9,508

Interest Payable 16,667
Bonds Payable 1,175
*($3.525x2/6)
Cash 25,000

1/9/2011 Interest Expense 28,736

 1/9/2011
Bonds Payable 3,736
Cash 25,000

12/31/11 Interest Expense 19,308

Bonds Payable 2,641
*($3.961x4/6)
Interest Payable 16,667

Schedule of Bond Discount Amortization

Effective-Interest Method
10% Bonds Sold to Yield 12%
Date Cash Paid Interest Exp Discount Amortisasi
1/3/2010
1/9/2010 $25.000 $28.325 $3.325
1/3/2011 $25.000 $28.525 $3.525
1/9/2011 $25.000 $28.736 $3.736
1/3/2012 $25.000 $28.961 $3.961
1/9/2012 $25.000 $28.198 $4.198
1/3/2013 $25.000 $28.450 $4.450
1/9/2013 $25.000 $28.715 $4.715

2. Titania Co
1/6/2010 Cash 425,853
Bonds Payable 425,853
*Present value of $400.000 due in 8 periods at 5%
($400.000 x 67684 = $270.736)
Present value of interest payable semiannually
($24.000 x 6,46321 = $155.117)
Hasil penjualan obligasi
($270.736 + $155.117 = $425.853)

1/12/2010 Interest Expense 21,293

Bonds Payable 2,707
Cash 24,000
*($400.000 x 0,12 x 6/12 = 24.000)

12/31/10 Interest Expense 3,526

Bonds Payable 474
Interest Payable 4,000
*($21.157 x 1/6 = 3.526)
**($2.843 x 1/6 = 474)
***($24.000 x 1/6 = 4.000)

1/6/2011 Interest Expense 17,631

1/6/2011
Interest Payable 4,000
Bonds Payable 2,369
Cash 24,000
*($21.157 x 5/6 = 17.763)
***($2.843 x 5/6 = 2.369)

1/10/2011 Interest Expense 125,494

Bonds Payable 4,294
Cash 121,200
*Reacquisition price
($126.000 - ($120.000 x 12% x 4/12) = $121.200)
Net carrying amount of bonds redeemed:
(($420.303 x 0,30) - $597 = 125.494))
Gain on extinguishment
($121.200 - 125.494 = 4.294)

1/12/2011 Interest Expense 14,711

Bonds Payable 2,089
Cash 16,800
(($400.000 - $120.000) / $400.000 = 0,7)
*($21.015 x 0,7 = 14.711)
**($2985 x 0,7 = 2.089)
***($24.000 x 0,7 = 16.800)

12/31/11 Interest Expense 2,434

Bonds Payable 366
Interest Payable 2,800
*($20.866 x 0,7 x 1/6 = 2.434)
**($3.134 x 0,7 x 1/6 = 366)
***($24.000 x 0,7 x 1/6 = 2.800)

1/6/2012 Interest Expense 12,172

Interest Payable 2,800
Bonds Payable 1,828
Cash 16,800
*($20.866 x 0,7 x 5/6 = 12.172)
***($3.134 x 0,7 x 5/6 = 1.828)
****($24.000 x 0,7 = 16.800)

1/12/2012 Interest Expense 14,496

Bonds Payable 2,304
Cash 16,800
*($20.709 x 0,7 = 14.469)
**($3.291 x 0,7 = 2.304)
***($24.000 x 0,7 = 16.800)
 Date Cash Paid Interest Exp Premium Amortisasi
1/6/2010
1/12/2010 $24.000 $21.293 $2.707
1/6/2011 $24.000 $21.157 $2.843
1/12/2011 $24.000 $21.015 $2.985
1/6/2012 $24.000 $20.866 $3.134
1/12/2012 $24.000 $20.709 $3.291
1/6/2013 $24.000 $20.545 $3.455
1/12/2013 $24.000 $20.372 $3.628
1/6/2014 $24.000 $20.190 $3.810
ion

Carrying Amount of Bonds

$472.090
$475.415
$478.940
$482.676
$486.637
$490.835
$495.285
$500.000
Carrying Amount of Bonds
$425.853
$423.146
$420.303
$417.318
$414.184
$410.893
$407.438
$403.810
$400.000