BAB IV

Manajemen - Semester VI

Dosen Pengampu : Didit Ari Kushendra SE., MM.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 1

 Perencanaan Keuangan
 Perencanaan keuangan adalah proses merencanakan atau membuat
rancangan keuangan terkait dengan kebutuhan dana, pengadaan dana,
penggunaan dana, dan metode analisis laporan keuangan yang akan
digunakan dalam organisasi.

 Perencanaan keuangan menyangkut juga tentang masalah proyeksi

pendapatan perusahaan dalam satu periode tertentu.

 Dengan melakukan perencanaan keuangan, organisasi bisa mendapat

gambaran tentang kegiatan manajemen keuangan yang akan dilakukan.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 2

 Arus Kas dalam perusahaan
• Laporan arus kas atau cash flow merupakan laporan yang memperlihatkan
secara rinci arus kas yang masuk (penerimaan) dan kas yang keluar
(pengeluaran) dari suatu perusahaan.
• Laporan arus kas umumnya disusun berdasarkan data-data dari laporan laba
rugi selama periode berjalan dan dari data neraca pada periode
sebelumnya.

• Sementara arus kas sendiri dibagi menjadi tiga macam aktivitas, yakni
a. operasional
b. investasi
c. pendanaan

• Laporan cash flow ini bisa digunakan untuk semua kegiatan, mulai dari skala
kecil yaitu rumah tangga hingga perusahaan skala besar.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 3

 Arus Kas dalam perusahaan
• Oleh karena itu, laporan kas seringkali dimanfaatkan untuk mengevaluasi
kinerja perusahaan di masa lalu, serta membuat perencanaan untuk
investasi dan kegiatan pembiayaan di masa yang akan datang.

• Laporan Arus Kas ini sangat berguna untuk mengetahui kas yang ada di
dalam perusahaan untuk keperluan operasional maupun dadakan.

• Salah satu yang membutuhkan cashflow reguler adalah pelaporan dan

pembayaran pajak.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 4

 Arus Kas dalam perusahaan
a. ARUS KAS OPERASIONAL / OPERATIONAL CASH FLOW
• Arus kas operasional yaitu aliran kas yang berkaitan dengan kegiatan
operasional perusahaan selama periode tertentu.
• Umumnya dalam arus kas operasional ini terdapat pendapatan piutang,
pembiayaan gaji karyawan, pembayaran utang, penerimaan bunga, pajak,
dan pengeluaran perusahaan lainnya yang terkait kegiatan operasional.
• Arus kas operasional biasanya berasal dari penerimaan atau penjualan
suatu barang dan jasa, atau bisa juga penerimaan yang didapat dari
pemberi pinjaman.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 5

 Arus Kas dalam perusahaan
contoh

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 6

 Arus Kas dalam perusahaan
b. ARUS KAS INVESTASI / INVESTING CASH FLOW
• Kemudian arus kas investasi ini adalah kegiatan yang berkaitan dengan
penerimaan atau pengeluaran dana yang mempunyai hubungan terhadap
penjualan atau pembelian aktiva tetap atau bisa juga arus kas yang masuk
dan keluar terkait kegiatan investasi perusahaan.
• Aktiva tetap merupakan kekayaan atau aset suatu perusahaan yang punya
manfaat dalam jangka waktu panjang dan tidak diperdagangkan.
Contohnya adalah gedung perkantoran atau gudang yang menjadi sarana
kegiatan  perusahaan.
• Sementara itu kegiatan investasi yang menjadi arus kas masuk berasal
dari penjualan aktiva tetap, misalnya penjualan properti.
• Lalu arus kas keluarnya bersumber dari hasil pengeluaran untuk pembelian
aktiva tetap.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 7

 Arus Kas dalam perusahaan

contoh

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 8

 Arus Kas dalam perusahaan
c. ARUS KAS PENDANAAN / FINANCING CASH FLOW
• Kalau arus kas pendanaan merupakan arus kas yang berasal dari transaksi
pendanaan perusahaan (penambahan dan pengurangan modal) dalam
periode tertentu.
• Perlu diingat bahwa kegiatan pembiayaan ini juga mempunyai aliran
masuk dan keluar.
• Untuk arus kas yang masuk didapat dari penjualan surat berharga ekuitas
perusahaan, seperti saham.
• Selain itu bisa juga dengan penerbitan obligasi atau surat pernyataan
utang.
• Sedangkan arus keluar dari kegiatan pendanaan bersumber dari
pembelian saham, pembayaran deviden secara tunai, dan pembayaran
hutang perusahaan jangka panjang.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 9

 Arus Kas dalam perusahaan

contoh

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 10

 Analisis sumber dan penggunaan dana
• Analisis dan sumber penggunaaan dana atau disebut analisis aliran dana
merupakan alat analisis finansial untuk mengetahui bagaimana dana
digunakan dalam perusahaan dan bagaimana pendanaan atau
pembelanjaannya.
• Laporan sumber penggunaan dana merupakan alat penting bagi manager
keuangan atau kreditur dalam menilai darimana sumber dana dan
digunakan untuk apa saja dana tersebut.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 11

 Analisis sumber dan penggunaan dana
• Pengertian dana dapat berbeda-beda tergantung pada tujuan analisisnya.
• Dalam hal ini pengertian dibagi menjadi 2 kategori yaitu
 dana dalam pengertian kas : dimana sumber penggunaan dana dalam
artian kas yang disebut Laporan Sumber dan Penggunaan Kas
 dana dalam pengertian modal kerja : selanjutnya sumber dan
penggunaan dana dalam artian modal kerja disebut Laporan Sumber dan
Penggunaan Modal Kerja.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 12

 Analisis sumber dan penggunaan dana

• Laporan Sumber dan Penggunaan Kas atau Laporan Perubahan Kas ( cash
flow statement ) disusun untuk menunjukan perubahan kas selama satu
periode dan menunjukan darimana sumber-sumber kas serta
penggunaannya.
• Laporan Sumber dan Penggunaan Kas dapat digunakan juga sebagai dasar
dalam menaksir kebutuhan kas dimasa yang akan datang.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 13

 Analisis sumber dan penggunaan dana

Penyusunan Laporan Sumber dan Penggunaan Kas, diperlukan langkah-langkah

sebagai berikut :
 Membandingkan dua neraca untuk menyusun perubahan pada masing-
masing elemen neraca
 Mengelompokan perubahan-perubahan tersebut dalam kelompok perubahan
yang memperbesar kas dan kelompok yang memperkecil jumlah kas.
 Mengadakan konsolidasi dari semua informasi tersebut ke dalam Laporan
Sumber dan Penggunaan Kas

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 14

 Analisis sumber dan penggunaan dana

Elemen-elemen dari Neraca yang selalu diperhatikan berdasarkan

penggolongan sebagai berikut :
   
 Elemen-elemen aktiva lancar selain kas
 Elemen-elemen aktiva tetap
 Elemen-elemen dari modal sendiri dan modal asing
 Keuntungan perusahaan yang berasal dari koperasi

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 15

 Analisis sumber dan penggunaan dana

Adanya sumber kas dapat ditandai dengan :

 Berkurangnya aktiva lancar selain kas
Misalnya berkurangnya piutang karena adanya pelunasan dan akan
masuk kedalam kas , begitupun dengan berkurangnya surat-surat
berharga lainnya dan hasil penjualan tersebut akan mengakibatkan
bertambahnya kas

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 16

 Analisis sumber dan penggunaan dana

Adanya sumber kas dapat ditandai dengan :

 Berkurangnya aktiva tetap
Terjadi karena adanya transaksi penjualan aktiva tetap dan hasil
penjualannya akan menambah kas begitu juga berkurangnya aktiva
tetap karena depresiasi juga merupakan sumber dana yang
mkenambah kas

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 17

 Analisis sumber dan penggunaan dana

Adanya sumber kas dapat ditandai dengan :

 Bertambahnya hutang-hutang
Bertambahnya hutang jangka pendek maupun hutang jangka panjang
juga merupakan sumber dana yang akan menambah kas.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 18

 Analisis sumber dan penggunaan dana

Adanya sumber kas dapat ditandai dengan :

 Bertambahnya modal
Penambahan modal kedalam perusahaan oleh pemiliknya misalnya
melalui penjualan saham baru ju.ga merupakan sumber dana dan
menambah kas

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 19

 Analisis sumber dan penggunaan dana

Adanya sumber kas dapat ditandai dengan :

 Adanya keuntungan dari operasi perusahaan

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 20

 Analisis sumber dan penggunaan dana

Penggunaan kas

Adapun penggunaan atau pengeluaran kas dapat disebabkan oleh adanya

transaksi-transaksi sebagai berikut:
• Pembelian saham atau obligasi sebagai sebagai investasi jangka panjang
serta pembelian aktiva tetap lainnya.
• Penarikan kembali saham yang beredar maupun adanya pengembalian
kas perusahaan oleh pemilik perusahaan.
• Pelunasan pembayaran angsuran hutang jangka pendek maupun jangka
panjang.
• Pembelian barang secara tunai, adanya pembayaran biaya operasi yang
meliputi upah dan gaji, pembelian supplies kantor, pembayaran sewa,
bunga, premi akuntansi, advertensi, dan adanya persekot-persekot biaya
maupun persekot pembelian.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 21

 Analisis sumber dan penggunaan dana
Neraca

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 22

 Analisis sumber dan penggunaan dana

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 23

 Analisis sumber dan penggunaan dana

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 24

 Perencanaan keuangan dan perencanaan strategis

• Perencanaan keuangan mengacu pada proses pengelolaan dana.

• Rencana keuangan menunjukkan arus masuk dan arus kas keluar dalam
periode tertentu. Rencana keuangan dibuat untuk mencapai tujuan keuangan
organisasi.
• Di sebagian besar organisasi, terdapat departemen keuangan terpisah untuk
merencanakan aktivitas keuangan.
• Departemen keuangan bertanggung jawab untuk menyiapkan laporan
keuangan seperti laporan laba rugi, neraca dan laporan arus kas pada akhir
periode tertentu.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 25

 Perencanaan keuangan dan perencanaan strategis

• Anggaran disiapkan dengan mengacu pada pernyataan ini:

 Penganggaran merupakan bagian integral dari perencanaan keuangan.
 Anggaran dapat disebut sebagai perkiraan yang telah ditentukan
sebelumnya untuk periode mendatang.
Misalnya: Anggaran tunai, anggaran penjualan, anggaran produksi, dll.
 Biasanya anggaran disiapkan dengan dibandingkan dengan kinerja
perusahaan tahun-tahun sebelumnya.
 Penganggaran diperlukan dalam perencanaan proyek masa depan.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 26

 Perencanaan keuangan dan perencanaan strategis

• Dalam lingkungan bisnis modern yang kompetitif, sangatlah penting untuk

membuat rencana strategis untuk kelangsungan hidup organisasi bisnis.
• Tujuan utama dari perencanaan strategis adalah untuk menetapkan arah atau
visi organisasi dan kemudian sumber daya perlu diselaraskan dengan tujuan
perusahaan.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 27

 Perencanaan keuangan dan perencanaan strategis

• Strategi menyediakan,
 peta jalan bagi perusahaan untuk mencapai keunggulan kompetitif.
 rencana permainan untuk menyenangkan pelanggan.
 resep untuk berbisnis.
 formula untuk mencapai kinerja pasar jangka panjang yang menonjol.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 28

 Perencanaan keuangan dan perencanaan strategis
• Apa perbedaan antara Perencanaan Strategis dan Keuangan?

 Rencana strategis memberikan arah untuk mencapai tujuan strategis (visi

perusahaan) sedangkan rencana keuangan menunjukkan arah untuk
mencapai tujuan keuangan.

 Rencana keuangan diperlukan untuk mengelola arus kas dalam perusahaan

sementara rencana strategis diperlukan untuk menyelaraskan sumber daya
sesuai dengan tujuan akhir perusahaan.

 Rencana strategis adalah proses langkah demi langkah yang melibatkan lima
langkah yaitu membuat visi strategis, menetapkan tujuan, menyusun strategi,
melaksanakan dan melaksanakan strategi, memantau keberhasilan strategi
dan merevisi langkah-langkah sesuai dengan perubahan dalam lingkungan
bisnis.

08/03/21 @STIE TRI DHARMA WIDYA 29

 TERIMA KASIH

08/03/21 30