Keuntungan dan Kerugian dari Retensi

Teknik retensi risiko memiliki kelebihan dan kekurangan dalam program

manajemen risiko. Keuntungan utama adalah sebagai berikut:
Menghemat uang. perusahaan dapat menghemat uang dalam jangka
panjang jika kerugian yang sebenarnya kurang dari komponen kerugian
dalam premi asuransi swasta.
Biaya yang rendah. Layanan yang diberikan oleh perusahaan asuransi
dapat diberikan oleh perusahaan dengan biaya lebih rendah. Beberapa biaya
dapat dikurangi, termasuk
biaya loss-penyesuaian, biaya administrasi umum, komisi dan biaya broker,
biaya risiko kontrol, pajak dan biaya, dan laba perusahaan asuransi.
Mendorong pencegahan kerugian. Karena Exposure dipertahankan,
mungkin ada insentif yang lebih besar untuk pencegahan kerugian.
Meningkatkan arus kas. Arus kas dapat ditingkatkan karena perusahaan
dapat menggunakan sebagian dana yang biasanya akan dibayarkan kepada
perusahaan asuransi pada awal periode kebijakan.
Teknik retensi, bagaimanapun, memiliki beberapa kelemahan:
Kemungkinan kerugian yang lebih tinggi. Kerugian ditahan oleh
perusahaan mungkin lebih besar dari penyisihan kerugian dalam premi
asuransi yang disimpan dengan tidak membeli asuransi. Juga, dalam jangka
pendek, mungkin ada volatilitas yang besar dalam pengalaman kerugian
perusahaan.
Biaya yang mungkin lebih tinggi. Beban sebenarnya bisa lebih tinggi. ahli
dari luar seperti insinyur keselamatan mungkin harus dipekerjakan.
Penanggung mungkin dapat memberikan pengendalian risiko dan mengklaim
layanan dengan biaya lebih rendah.
Kemungkinan pajak yang lebih tinggi. Pajak penghasilan juga mungkin
lebih tinggi. Premi yang dibayarkan kepada perusahaan asuransi segera
dikurangkan pajak penghasilan. Namun, jika retensi digunakan, hanya
jumlah yang dibayarkan untuk kerugian dikurangkan, dan deduksi yang tidak
dapat diambil sampai kerugian benar-benar dibayar. Kontribusi untuk
cadangan didanai, tidak dapat dikurangkan pajak penghasilan.
Transfer Noninsurance
Transfer Noninsurance adalah teknik risiko pembiayaan lain. Transfer
Noninsurance adalah metode lain dari asuransi dimana risiko murni dan
konsekuensi keuangan potensinya ditransfer ke pihak lain. Contoh transfer
noninsurance termasuk kontrak, sewa, dan perjanjian terus-tidak berbahaya.
Misalnya, kontrak perusahaan dengan perusahaan konstruksi untuk
membangun pabrik baru dapat menentukan bahwa perusahaan konstruksi
bertanggung jawab atas kerusakan tanaman saat itu sedang dibangun.
Sebuah
perusahaan
sewa
komputer
dapat
menentukan
bahwa
pemeliharaan, perbaikan, dan kerugian kerusakan fisik ke komputer adalah
tanggung jawab perusahaan komputer. Sebuah perusahaan dapat

memasukkan klausul terus-berbahaya dalam kontrak, dimana salah satu

pihak menganggap tanggung jawab hukum atas nama pihak lain. Sebagai
contoh, sebuah perusahaan penerbitan dapat menyisipkan klausul terustidak berbahaya dalam kontrak, dimana penulis, tidak penerbit, dibuat
secara hukum bertanggung jawab jika penerbit digugat untuk plagiarisme.
Dalam program manajemen risiko, transfer noninsurance memiliki beberapa
keuntungan:
Manajer risiko dapat mentransfer beberapa potensi kerugian yang tidak
diasuransikan secara komersial.
Transfer Noninsurance sering berbiaya kurang dari asuransi.
Potensi kerugian dapat bergeser ke seseorang yang berada dalam posisi
yang lebih baik untuk melakukan kontrol kehilangan.
Namun, transfer noninsurance memiliki beberapa kelemahan:
Pengalihan potensi kerugian mungkin gagal karena bahasa kontrak
ambigu. Juga, mungkin tidak ada preseden pengadilan untuk interpretasi dari
kontrak yang disesuaikan agar sesuai situasi.
Jika pihak yang ditransfer kerugian potensial tidak mampu membayar
kerugian, perusahaan masih bertanggung jawab untuk klaim.
Penanggung mungkin tidak memberikan kredit untuk transfer, dan biaya
asuransi tidak dapat dikurangi.
Asuransi
Asuransi komersial juga digunakan dalam program manajemen risiko.
Asuransi sesuai untuk kerugian eksposur yang memiliki probabilitas rendah
kerugiannya tetapi tingkat keparahan kerugian tinggi. Jika manajer risiko
menggunakan asuransi untuk mengobati kerugian eksposur tertentu, lima
bidang utama harus ditekankan:
Pemilihan pertanggungan
Pemilihan sebuah perusahaan asuransi
Persyaratan Negosiasi
Penyebaran informasi mengenai jaminan asuransi
pengecekan secara berkala terhadap program asuransi
Pertama, manajer risiko harus memilih pertanggungan yang dibutuhkan.
Nilai pertanggungan yang dipilih harus sesuai untuk mengasuransikan
kerugian eksposur besar yang diidentifikasi pada langkah tertentu. Untuk
menentukan nilai pertanggungan yang dibutuhkan, manajer risiko harus
memiliki pengetahuan khusus dari kontrak aset komersial dan kewajiban
asuransi.
Manajer risiko juga harus menentukan apakah deductible diperlukan dan
ukuran deductible. Sebuah deductible adalah ketentuan dimana jumlah
tertentu dikurangi dari pembayaran kerugian jika tidak dibayarkan kepada
tertanggung. Sebuah deductible digunakan untuk menghilangkan klaim kecil

dan biaya administrasi atas penyesuaikan klaim. Akibatnya, tabungan premi

substansial mungkin terjadi. Pada intinya, deductible adalah bentuk retensi
risiko.
Pendekatan lain adalah untuk membeli kelebihan asuransi - rencana di mana
perusahaan asuransi tidak berpartisipasi dalam kerugian sampai kerugian
aktual melebihi jumlah yang terlah perusahaan putuskan untuk
dipertahankan. Sebuah perusahaan mungkin secara finansial kuat dan
mungkin ingin mempertahankan proporsi yang relatif lebih besar dari
kerugian maksimum yang mungkin. Batas retensi mungkin dapat ditetapkan
pada kerugian maksimum (kemungkinan kerugian tidak maksimal).
Kedua, manajer risiko harus memilih perusahaan asuransi atau beberapa
perusahaan asuransi. Sejumlah faktor penting ikut bermain di sini, termasuk
kekuatan keuangan perusahaan asuransi, jasa manajemen risiko yang
disediakan oleh perusahaan asuransi, dan biaya dan hal perlindungan.
Ketiga, setelah perusahaan asuransi atau perusahaan asuransi yang dipilih,
ketentuan kontrak asuransi harus dinegosiasikan. Jika kebijakan dicetak,
dukungan, dan bentuk-bentuk yang digunakan, manajer risiko dan asuransi
harus setuju pada dokumen yang akan membentuk dasar dari kontrak. Jika
kebijakan naskah yang dibuat khusus ditulis untuk perusahaan, bahasa dan
makna dari ketentuan kontrak harus jelas untuk kedua belah pihak. Dalam
kasus apapun, berbagai layanan manajemen risiko yang akan diberikan
perusahaan asuransi juga harus ditentukan. Akhirnya, premi dapat
dinegosiasikan antara perusahaan dan perusahaan asuransi. Dalam banyak
kasus, agen atau broker akan terlibat dalam negosiasi.
Selain itu, informasi mengenai jaminan asuransi harus disebarluaskan
kepada orang lain di perusahaan. karyawan perusahaan dan manajer harus
diberitahu tentang jaminan asuransi, berbagai catatan yang harus disimpan,
dan jasa manajemen risiko bahwa perusahaan asuransi akan memberikan.
Orang-orang yang bertanggung jawab untuk melaporkan kerugian juga harus
diberitahu tentang proses untuk melaporkan klaim dan informasi kontak
yang sesuai. Perusahaan harus mematuhi ketentuan kebijakan mengenai
bagaimana pemberitahuan klaim harus diberikan dan bagaimana bukti
penting kerugian akan dipaparkan.
Akhirnya, program asuransi harus berkala ditinjau. Tinjauan ini penting ketika
perusahaan memiliki perubahan dalam operasi bisnis atau terlibat dalam
merger atau akuisisi perusahaan lain. Tinjauan ini meliputi analisis hubungan
agen dan broker, pertanggungan yang dibutuhkan, kualitas layanan
pengendalian risiko yang tersedia, apakah klaim dibayar segera, dan
berbagai faktor lainnya. Bahkan keputusan dasar apakah akan membeli
asuransi atau mempertahankan risiko harus ditinjau secara berkala.

Keuntungan dari Asuransi

Penggunaan asuransi komersial dalam program manajemen risiko memiliki
tertentu
keuntungan.
Perusahaan akan diberi ganti rugi setelah kerugian terjadi. perusahaan
dapat terus beroperasi dan penghasilan fluktuasif diminimalkan.
Ketidakpastian berkurang, yang memungkinkan perusahaan untuk
memperpanjang horizon perencanaan. Kekhawatir dan ketakutan berkurang
bagi manajer dan karyawan, yang harus meningkatkan kinerja dan
produktivitas.
Penanggung dapat memberikan jasa manajemen risiko yang berharga,
seperti layanan risiko kontrol, analisis eksposur kerugian, dan klaim
menyesuaikan.
Premi asuransi dikurangkan pajak penghasilan sebagai biaya bisnis.
Kerugian Asuransi
Penggunaan asuransi juga memerlukan kerugian dan biaya tertentu.
Pembayaran premi adalah biaya besar karena premi yang terdiri dari
komponen untuk membayar kerugian, jumlah untuk menutupi biaya
perusahaan asuransi dan uang saku untuk keuntungan dan kontinjensi. Ada
juga biaya kesempatan. Di bawah teknik retensi dibahas sebelumnya, premi
bisa diinvestasikan atau digunakan dalam bisnis sampai dibutuhkan untuk
membayar klaim. Jika asuransi yang digunakan, premi harus dibayar di
muka, dan kesempatan untuk menggunakan dana yang hilang.
Waktu dan usaha yang harus dikeluarkan dalam negosiasi pertanggungan.
Perusahaan asuransi atau perusahaan asuransi harus dipilih, hal kebijakan
dan premi harus dinegosiasikan, dan perusahaan harus bekerja sama
dengan kegiatan risiko kontrol perusahaan asuransi.
Manajer risiko dapat memiliki lebih sedikit insentif untuk menerapkan
langkah-langkah hilangnya kontrol karena perusahaan asuransi akan
membayar klaim jika kerugian terjadi.
Tehnik mana yang harus digunakan?
Eksposur kerugian pertama ditandai dengan kedua frekuensi rendah dan
tingkat keparahan rendah kerugian. Salah satu contoh dari jenis eksposur
akan menjadi pencurian potensi perlengkapan kantor. Jenis eksposur dapat
ditangani oleh retensi karena kerugian jarang terjadi dan, ketika hal itu
terjadi, jarang menyebabkan kerugian keuangan.
Jenis eksposur kedua lebih serius. Kerugian sering terjadi, namun tingkat
keparahan relatif rendah. Contoh dari jenis eksposur termasuk kerugian fisik,
kerusakan mobil, klaim kompensasi pekerja, mengutil, dan pembusukan
makanan. Pencegahan kerugian harus digunakan di sini untuk mengurangi
frekuensi kerugian. Selain itu, karena kerugian terjadi secara teratur dan
dapat diprediksi, teknik retensi juga dapat digunakan. Namun, karena

kerugian kecil dalam agregat dapat mencapai tingkat yang cukup besar
selama periode satu tahun, kelebihan asuransi juga bisa dibeli.
Jenis eksposur ketiga dapat dipenuhi melalui transfer, termasuk asuransi.
Seperti yang dinyatakan sebelumnya, asuransi yang paling cocok untuk
frekuensi rendah, kerugian tinggi tingkat keparahan. keparahan tinggi berarti
bahwa potensi bencana hadir, sementara probabilitas rendah kerugian
menunjukkan bahwa pembelian asuransi ekonomis. Contoh dari jenis
eksposur termasuk kebakaran, ledakan, bencana alam, dan kewajiban
tuntutan hukum. Manajer risiko juga bisa menggunakan kombinasi retensi
dan asuransi komersial untuk menangani eksposur tersebut.
Jenis keempat dan yang paling serius dari eksposur adalah salah satu
ditandai oleh frekuensi tinggi dan tingkat keparahan yang tinggi. Jenis
eksposur terbaik ditangani oleh penghindaran. Sebagai contoh, sebuah
perusahaan farmasi mungkin khawatir tentang efek samping berbahaya dari
obat baru yang sedang berkembang. Eksposur yang timbul dari obat ini
dapat dihindari jika obat ini tidak diproduksi dan dijual.

Kondisi Pasar dan Seleksi Teknik Manajemen Risiko

manajer risiko mungkin harus mengubah pilihan mereka teknik tergantung
pada kondisi pasar di pasar asuransi. Pasar asuransi mengalami sebuah
penjaminan emisi cycle. Dalam pasar "keras", profitabilitas menurun, standar
penjaminan emisi diperketat, premi meningkat, dan asuransi sulit untuk
obtain. Dalam pasar "lunak", profitabilitas membaik, standar yang longgar,
premi penurunan, dan asuransi menjadi lebih mudah untuk mendapatkan.
Mengimplementasikan dan Memonitor Program Manajemen Risiko

Pelaksanaan program manajemen risiko dimulai dengan pernyataan

kebijakan manajemen risiko yang:
Menguraikan tujuan dan kebijakan perusahaan
Mendidik eksekutif tingkat atas
Memberikan wewenang manajer risiko yang lebih besar
Memberikan standar untuk menilai kinerja manajer risiko ini
Sebuah panduan manajemen risiko dapat digunakan untuk:
Jelaskan program manajemen risiko
Melatih karyawan baru
Kerjasama dengan Departemen Lain
Manajer risiko tidak bekerja sendirian. Fungsional departemen lainnya dalam
perusahaan sangat penting dalam mengidentifikasi eksposur kerugian,
metode untuk mengobati eksposur ini, dan cara-cara untuk mengelola
manajemen risiko program. departemen tersebut dapat bekerja sama dalam
proses manajemen risiko dengan cara berikut:
Akuntansi. Kontrol akuntansi internal dapat mengurangi penipuan
karyawan dan pencurian uang tunai. Akuntansi juga dapat memberikan
informasi tentang perlakuan pajak alternatif pembiayaan risiko.
Keuangan. Informasi dapat disediakan menunjukkan efek bahwa kerugian
akan memiliki pada neraca dan laporan laba rugi perusahaan.
Pemasaran. kemasan akurat dan produk-digunakan Informasi dapat
mencegah tuntutan hukum. Prosedur distribusi yang aman dapat mencegah
kecelakaan.
Produksi. Kontrol kualitas dapat mencegah produksi barang yang cacat dan
tuntutan hukum. Program efektif keselamatan di pabrik dapat mengurangi
cedera dan kecelakaan.
Sumber daya manusia. Departemen ini bertanggung jawab untuk program
imbalan kerja, program pensiun, program keselamatan, dan perekrutan
perusahaan ini, promosi jabatan, dan kebijakan pemberhentian.
Manfaat Manajemen Risiko
Memungkinkan perusahaan untuk mencapai sebelum kerugian dan
pasca kerugian tujuannya lebih mudah
Sebuah program manajemen risiko dapat mengurangi biaya risiko
perusahaan.
Pengurangan kerugian eksposur murni memungkinkan perusahaan
untuk memberlakukan program manajemen risiko perusahaan untuk
mengobati kedua kerugian eksposur murni dan spekulatif.
Manfaat masyarakat karena kedua kerugian langsung dan tidak
langsung berkurang.
Manajemen Risiko Pribadi

Manajemen risiko pribadi mengacu pada identifikasi risiko murni yang

dihadapi oleh individu atau keluarga, dan untuk pemilihan teknik yang paling
tepat untuk mengobati risiko tersebut. Prinsip yang sama diterapkan untuk
manajemen risiko perusahaan diterapkan dalam manajemen risiko pribadi.