Attained Age Normal

Restu Ananda Putra, S.Si., M.Aktr

Teori Pendanaan Pensiun

Prodi S1 Ilmu Aktuaria
Departemen Matematika, Fakultas MIPA
Universitas Hasanuddin
October 18th, 2022
Kewajiban Aktuaria

Kewajiban aktuaria pada metode ini dapat dibagi menjadi dua macam yaitu metode prospektif dan retrospektif.

Untuk actuarial liability berdasarkan metode prospektif adalah

𝐴𝑙𝑥 = 𝑃𝑉 𝐵𝑒𝑛𝑒𝑓𝑖𝑡 − 𝑃𝑉 𝑁𝐶

(𝜏) 𝜏 𝜏
𝐷𝑟 𝑁𝑥 − 𝑁𝑟
𝐴𝑙𝑥 = (𝜏)
𝐵𝑟 − 𝑇𝑁𝐶 𝜏
𝐷𝑥 𝐷𝑥

2 Attained Age Normal October 25, 2022

Kewajiban Aktuaria

Sedangkan, untuk menghitung actuarial liability menggunakan metode retrospektif adalah

𝐴𝑙𝑥 = 𝑃𝑉 𝐵𝑒𝑛𝑒𝑓𝑖𝑡 − 𝑃𝑉 𝑁𝐶

𝜏 𝜏
𝑁𝑎 − 𝑁𝑥
𝐴𝑙𝑥 = 𝑁𝐶 𝜏
𝐷𝑥

Dibandingkan dengan metode retrospektif, metode prospektif memiliki keunggunlan yang lebih banyak karena

dalam menghitung actuarial liability mempertimbangkan variabel lainnya.

3 Attained Age Normal October 25, 2022

Kewajiban Aktuaria

Perhitungan kewajiban aktuaria bersifat individu, maka kewajiban aktuaria ditentukan berdasarkan penjumlahan

kewajiban aktuaria secara individu untuk masing-masing peserta yang hidup pada saat itu.

𝑇𝐴𝐿𝑡 = ෍ 𝐴𝐿𝑥 𝑖
𝑡=1

Perhatikan bahwa perhitungan total actuarial liability merupakan nilai posisi akhir periode dan iuran normal

merupakan beban tahunan untuk pendanaan pensiun.

4 Attained Age Normal October 25, 2022

Manfaat Pensiun Anuitas
Berdasarkan Masa Kerja
Pada situasi khusus, manfaat pensiun dengan besaran yang ditetapkan tanpa melihat masa kerja dan upah

seseorang maka manfaat pensiun tidak bergantung pada variabel 𝑟. Pada kasus manfaat yang dibayarkan

sekaligus (Lump Sum), seorang pekerja akan pensiun normal menerima manfaat lump sum sebesar 𝛽 rupiah per

satu tahun masa kerja.

(12) (12)
𝛽𝑟 = 𝛽 𝑀𝐾 𝑎ሷ 𝑟 = 𝛽 𝑟 − 𝑒 𝑎ሷ 𝑟

Maka iuran normal yang dihitung menggunakan metode ini adalah

𝜏
12 𝐷𝑟
𝑁𝐶 = 𝛽 𝑟 − 𝑒 𝑎ሷ 𝑟 𝜏 𝜏
𝑁𝑎 − 𝑁𝑟
5 Attained Age Normal October 25, 2022
Manfaat Pensiun Anuitas
Berdasarkan Masa Kerja
Untuk actuarial liability berdasarkan metode prospektif didefinisikan sebagai

(𝜏) 𝜏 𝜏
𝐷𝑟 12 𝑁𝑥 − 𝑁𝑟
𝐴𝑙𝑥 = (𝜏)
𝛽 𝑟−𝑒 𝑎ሷ 𝑟 − 𝑇𝑁𝐶 𝜏
𝐷𝑥 𝐷𝑥

6 Attained Age Normal October 25, 2022

Contoh

Dana pensiun dibentuk pada tanggal 1 Januari 2000. Manfaat pensiun telah ditentukan sebesar Rp2 juta per

bulan untuk setiap masa kerja yang dilaluinya. Jika saat itu terdapat 10 pekerja yang didaftarkan sudah bekerja 5

(12)
tahun (lihat tabel). Tentukan actuarial liability ditahun 2002. Misalkan 𝑎ሷ 𝑟 = 10

Usia Pekerja 𝑫𝒙
(𝝉)
𝑵𝒙
(𝝉)

30 4 orang 6,478.84 68,028.09

31 6 orang 5,874.16 61,549.25
32 - 5,325.66 55,675.09
33 - 4,732.22 50,349.43
56 - 476.39 4,451.00

7 Attained Age Normal October 25, 2022

Manfaat Pensiun Anuitas
Berdasarkan Upah Terakhir
Manfaat pensiun yang ditetapkan berdasarkan masa kerja dan upah. Didefiniskan manfaat pensiun saat seseorang berusia x

tahun sebagai berikut

𝐵𝑟 = 𝑓𝑢𝑛𝑔𝑠𝑖 𝑀𝐾, 𝑈𝑝 = 𝛼 𝑀𝐾 𝑈𝑝

Dimana 𝑀𝐾 = 𝑟 − 𝑒 dan 𝑈𝑝𝑟 adalah upah terakhir pada usia pensiun.

𝐵𝑟 = 𝛼 𝑟 − 𝑒 𝑈𝑝𝑟

Karena dihitung berdasarkan upah bulanan maka manfaat merupakan perkalian 12 dari manfaat bulanan. Pada umumnya

upah akan mengalami perubahan. Jika persamaan tersebut diperumum dengan notasi 𝑈𝑝𝑥 adalah besar upah saat pekerja

berusia 𝑥 tahun dan (𝑥 − 𝑒) adalah masa kerja yang dilalui dari usia masuk 𝑒 tahun sampai usia saat ini 𝑥 tahun.

8 Attained Age Normal October 25, 2022

Manfaat Pensiun Anuitas
Berdasarkan Upah Terakhir
(12)
𝐵𝑟 = 12𝛼 𝑥 − 𝑒 𝑈𝑝𝑟 𝑎ሷ 𝑟

Terkait dengan proyeksi upah saat pekerja mencapai usia pensiun maka diasumsikan kenaikan upah sebesar 𝑠 > 0, maka

proyeksi upah saat pensiun diusia 56 berdasarkan upah peserta yang didaftarkan sebagai peserta dana pensiun adalah

sebagai berikut

𝑟−1 −𝑎
𝑈𝑝𝑟 = 𝑈𝑝𝑎 1 + 𝑠

Sehingga, dapat diperoleh persamaan benefit saat pensiun sebagai berikut

𝑟−1 −𝑎 (12)
𝐵𝑟 = 12𝛼 𝑟 − 𝑒 𝑈𝑝𝑎 1 + 𝑠 𝑎ሷ 𝑟

9 Attained Age Normal October 25, 2022

Manfaat Pensiun Anuitas
Berdasarkan Upah Terakhir
Berdasarkan persamaan diatas, maka iuran normal yang dihitung berdasarkan metode ini adalah

𝜏
𝑟−1 −𝑎 (12)
𝐷𝑟
𝑁𝐶𝑎 = 12𝛼 𝑟 − 𝑒 𝑈𝑝𝑎 1 + 𝑠 𝑎ሷ 𝑟 𝜏 𝜏
𝑁𝑎 − 𝑁𝑟

Untuk menghitung iuran normal bulanan, maka

𝜏
(12) 𝑁𝐶𝑎 𝑟−1 −𝑎 (12)
𝐷𝑟
𝑁𝐶𝑎 = = 𝛼 𝑟 − 𝑒 𝑈𝑝𝑎 1 + 𝑠 𝑎ሷ 𝑟 𝜏 𝜏
12 𝑁𝑎 − 𝑁𝑟

10 Attained Age Normal October 25, 2022

Manfaat Pensiun Anuitas
Berdasarkan Upah Terakhir
Terkait iuran normal yang dihitung berdasarkan presentase upah saat usia x tahun maka persamaan diatas akan dimodifikasi

menggunakan iuran normal bulanan dibagi dengan upah bulanan yang diterima saat usia 𝑎 sehingga iuran normal

berdasarkan presentase upah adalah sebagai berikut

𝜏
(%) 𝑁𝐶𝑎 𝑟−1 −𝑎 (12)
𝐷𝑟
𝑁𝐶𝑎 = =𝛼 𝑟−𝑒 1+𝑠 𝑎ሷ 𝑟 𝜏 𝜏
12 𝑈𝑝𝑎 𝑁𝑎 − 𝑁𝑟

11 Attained Age Normal October 25, 2022

Manfaat Pensiun Anuitas
Berdasarkan Upah Terakhir
Untuk menghitung actuarial liability berdasarkan metode prospektif didefinisikan sebagai berikut

(𝜏) 𝜏 𝜏
𝐷𝑟 𝑟−1 −𝑥 (12)
𝑁𝑥 − 𝑁𝑟
𝐴𝑙𝑥 = 12 𝑎 (𝜏)
𝑟 − 𝑒 𝑈𝑝𝑥 1 + 𝑠 𝑎ሷ 𝑟 − 𝑁𝐶𝑎 𝜏
𝐷𝑥 𝐷𝑥

Sehingga, untuk perhitungan dengan presentasi iuran dari upah adalah

(𝜏) 𝜏 𝜏
𝐷𝑟 𝑟−1 −𝑥 (12) % 𝑁𝑥 − 𝑁𝑟
𝐴𝑙𝑥 = 12 𝑎 (𝜏)
𝑟 − 𝑒 𝑈𝑝𝑥 1 + 𝑠 𝑎ሷ 𝑟 − 𝑁𝐶𝑎 12 𝑈𝑝𝑥 𝜏
𝐷𝑥 𝐷𝑥

12 Attained Age Normal October 25, 2022

Manfaat Pensiun Anuitas
Berdasarkan Upah Terakhir
Sehubungan dengan actuarial liability berupa kewajiban akumulasi sampai dengan tanggal valuasi maka tidak ada nilai

bulanan atau presentasi dari upah saat itu.

Unfunded actuarial liability atau ketidakcukupan kewajiban aktuaria yang terjadi pada akhir tahun ke-t didefiniskan sebagai

selisih antara actuarial liability dikurangi akumulasi dana yang terkumpul.

𝑼𝑨𝑳𝒕 = 𝑻𝑨𝑳𝒕 − 𝑭𝒕

Jika akumulasi dana yang terkumpul lebih kecil dibandingkan kewajiban aktuaria yang dihitung maka UAL akan bernilai

positif. Sebaliknya jika dana akumulasi lebih besar maka UAL bernilai negative.

13 Attained Age Normal October 25, 2022

Soal 1
Dana pension dibentuk pada tanggal 1 Januari 2000 dengan dana awal nihil. Manfaat pension anuitas didefinisikan
sebagai 2% dari gaji terakhir perbulan untuk setiap masa kerja yang dilaluinya. Jika saat itu ada 25 pekerja yang
semua pekerja didaftarkan setelah 2 tahun bekerja. Jika diketahui sampai dengan akhir tahun 2002 tidak ada kenaikan
upah dan pekerja masih sama.

12
Diketahui: kenaikan upah s = 5%, ulang tahun 30 Juni dan 𝑎ሷ 56 = 10

14 Attained Age Normal October 25, 2022

Soal 1
a. Tentukan besarnya total iuran normal dalam rupiah per bulan.

b. Tentukan besarnya total iuran normal dalam presentase upah.

c. Tentukan besarnya kewajiban aktuaria di akhir tahun 2002.

Usia Pekerja Upah (𝜏)
𝐷𝑥
(𝜏)
𝑁𝑥

25 - - 10.571,41 111.906,30
26 - - 9.585,65 101.334,89
27 15 orang Rp. 2 juta 8.691,63 91.746,24
28 10 orang Rp. 3 juta 7.880,92 83.054,61
29 - - 7.145,61 75.173,70
30 - - 6.478,84 68.028,09
31 - - 5.874,16 61.549,25
32 - - 5.325,66 55.675,09
15 Attained Age Normal October 25, 2022 56 - - 445,10 4.451,00
Soal 2
Masalah yang sama dengan Soal 1 tetapi menggunakan Metoda Entry Age Normal.

a. Tentukan besarnya total iuran normal dalam rupiah per bulan.

b. Tentukan besarnya total iuran normal dalam presentase upah.

c. Tentukan besarnya kewajiban aktuaria di akhir tahun 2002.

16 Attained Age Normal October 25, 2022

Soal 3
Gunakan informasi soal 1 dan soal 2, jika diketahui sampai dengan akhir tahun 2002 tidak ada karyawan baru dan
semua karyawan masih aktif bekerja. Tentukan besarnya kewajiban aktuaria dan unfunded actuarial liability 2002.
Jika ada kenaikan upah sebesar 8% di awal tahun 2002.

Tentukan unfunded actuarial liability di akhir tahun 2002 dengan perbandingan dua metoda tersebut.

Kewajiban Realitas Unfunded Actuarial

Metoda
Aktuaria Akumulasi Dana Liability 2002

EAN
Rp. 320.000.000
AAN

17 Attained Age Normal October 25, 2022

Thank you

Restu Ananda Putra, S.Si., M.Aktr