Nama : Yuliani Nur Aziah

NIM : 042390095

Mapel : Manajemen Keuangan Bisnis 2

Tugas 1

1. Apa peran utama seorang manajer keuangan dalam sebuah perusahaan? Jelaskan dengan
singkat bagaimana tugas-tugas utama mereka berkontribusi terhadap kesehatan keuangan
perusahaan.

2. Dalam laporan tahunan 2022, Moi Corporation melaporkan bahwa mereka memiliki
pendapatan Rp18,1 miliar, harga pokok penjualan Rp15,2 miliar, piutang usaha Rp2,0 miliar,
dan persediaan Rp2,4 miliar. Dari informasi ini (dan dengan asumsi untuk penyederhanaan
bahwa harga pokok penjualan sama dengan pembelian), kita dapat menentukan bahwa rata-
rata umur persediaan perusahaan adalah 58 hari, rata-rata periode pengumpulannya adalah 40
hari, dan rata-rata periode pembayarannya adalah 89 hari. Hitunglah:
 Cash Conversion Cycle
 Kebutuhan modal kerja

3. PT Orang Baik merupakan salah satu produsen pakaian yang sedang Menyusun anggaran
periode Juli – Desember 2022 dengan data penjualan berikut:

Bulan Penjualan (Rp)

Juli 1.000.000

Agustus 1.200.000

September 1.400.000

Oktober 1.200.000

November 1.400.000

Desember 1.000.000

Dengan pola penjualan sebagai berikut:

Penjualan tunai sebesar 60% dan sisanya adalah penjualan kredit. Penagihan piutang akan
dilakukan dengan: 50% diterima di bulan penjualan, 30% pada satu bulan setelahnya, dan
20% pada dua bulan setelahnya. Sebesar 10% dari penjualan kredit dicadangkan sebagai bad
debt. Dari informasi tersebut susunlah anggaran penerimaan kas!

Jawaban :

1. Peran utama seorang manajer keuangan dalam sebuah perusahaan

 Mencari sumber-sumber pendanaan (Financing)
Seorang manajer keuangan harus mencari berbagai alternative sumber dana yang akan
digunakan dalam perusahaan. Beberapa alternatif pendanaan dapat digunakan diantaranya
sumber dana yang berasal dari luar perusahaan(external financing).
 Mengalokasikan dana dalam perusahaan (Investment)
Tugas pokok kedua dari manajer keuangan adalah mengalokasikan dana yang telah di
himpun ke dalam berbagai pos alokasi dana.Kegiatan ini dikenal dengan kegiatan
investasi.Melalui kegiatan ini manajer keuangan diharuskan melakukan alokasi dana ke
berbagai pos yang ada, diantaranya alokasi ke aktiva lancer (current assets), dan aktiba
tetap (fixed assets).
 Membagikan hasil keuntungan (Dividend)
Dari hasil operasi perusahaan, diharapkan perusahaan akan menghasilkan keuntungan
(profit).Dari keuntungan yang diperoleh, manajer keuangan harus memproyeksikan berapa
bagian dari laba tersebut yang akan dibagikan ke pemegang saham.

Jelaskan dengan singkat bagaimana tugas-tugas utama mereka berkontribusi terhadap

kesehatan keuangan perusahaan.

 Mengontrol dan Membuat Keputusan

Manajer keuangan memikul tanggung jawab utama untuk membuat keputusan dan
mengendalikan keuangan. Melalui berbagai teknik, mereka bersiap menghadapi potensi
ancaman.

 Merencanakan Keuangan

Pengambilan keputusan juga mencakup perencanaan kegiatan dan sumber daya keuangan.
Manajer dapat menggunakan informasi yang tersedia untuk mengukur prioritas dan
kebutuhan usaha. Mereka juga menganalisis situasi ekonomi secara keseluruhan untuk
merencanakan anggaran dan membuat keputusan yang sesuai.

 Mengalokasikan Sumber Daya

Manajer perlu memastikan bahwa semua sumber daya keuangan digunakan dengan cara
yang tepat. Mereka juga perlu mengawasi investasi bisnis berlangsung dengan efektif dan
efisien. Alokasi yang tepat dari sumber daya keuangan mengarah pada profitabilitas jangka
panjang.

 Mengelola Arus Kas

Manajer memiliki tanggung jawab untuk memastikan pengelolaan kas. Dengan kata lain,
mereka perlu memastikan bahwa organisasi mampu memenuhi biaya operasional dan
keadaan darurat. Ini dilakukan dengan memeriksa apakah bisnis memiliki modal kerja dan
arus kas yang cukup.

 Mengakuisisi dan Melakukan Merger

Sebuah perusahaan dapat mengambil giliran strategis kritis untuk mempertahankan
relevansi di pasar yang kompetitif. Bisnis dapat berkembang dengan mengakuisisi bisnis
baru atau melalui merger, ketika mereka masuk ke bisnis baru. Keputusan semacam itu
berkaitan dengan penilaian sekuritas yang kompleks, dan manajer keuangan adalah orang
yang mengawasi proses tersebut.
 Penganggaran Modal
Penganggaran modal mengacu pada keputusan yang melibatkan investasi dalam saham
atau obligasi, antara lain membangun pabrik baru dan membeli peralatan baru. Manajer
keuangan perlu mengidentifikasi peluang dan tantangan sebelum perusahaan memutuskan
untuk menginvestasikan sejumlah besar modal.
2. Untuk menghitung Cash Conversion Cycle (CCC) dan
Kebutuhan Modal Kerja, kita dapat menggunakan rumus-
rumus berikut:
Cash Conversion Cycle (CCC):

 CCC = Periode Perkumpulan (DIO) + Periode Penagihan

(DSO) - Periode Pembayaran (DPO)

Kebutuhan Modal Kerja:

 Kebutuhan Modal Kerja = Persediaan (Inventory) +

Piutang Usaha (Accounts Receivable) - Utang Usaha
(Accounts Payable)

Mari kita hitung masing-masing komponen:

a. Periode Perkumpulan (Days Inventory Outstanding - DIO):

 DIO = (Persediaan / Harga Pokok Penjualan) x Jumlah

Hari per Tahun
 DIO = (Rp2,4 miliar / Rp15,2 miliar) x 365
 DIO = 58 hari

b. Periode Penagihan (Days Sales Outstanding - DSO):

 DSO = (Piutang Usaha / Pendapatan) x Jumlah Hari per

Tahun
 DSO = (Rp2,0 miliar / Rp18,1 miliar) x 365
 DSO = 40 hari

c. Periode Pembayaran (Days Payable Outstanding - DPO):

 DPO = (Persediaan / Harga Pokok Penjualan) x Jumlah

Hari per Tahun
 DPO = (Rp2,4 miliar / Rp15,2 miliar) x 365
 DPO = 58 hari

d. Kebutuhan Modal Kerja:

 Kebutuhan Modal Kerja = Persediaan + Piutang Usaha -

Utang Usaha
 Kebutuhan Modal Kerja = (Rp2,4 miliar) + (Rp2,0 miliar) -
(Rp15,2 miliar)
 Kebutuhan Modal Kerja = Rp-10,8 miliar (Negatif)
 e. Cash Conversion Cycle (CCC):

 CCC = DIO + DSO - DPO

 CCC = 58 hari + 40 hari - 58 hari
 CCC = 40 hari

Jadi, Cash Conversion Cycle (CCC) adalah 40 hari, dan

Kebutuhan Modal Kerja adalah Rp-10,8 miliar (negatif). Nilai
Kebutuhan Modal Kerja yang negatif menunjukkan bahwa
perusahaan mungkin memiliki lebih banyak sumber dana dari
pada yang dibutuhkan untuk operasinya.

3.