MARET 2020

MANDIRI DYNAMIC FUND PERFORMANCE

MONEY RUPIAH
INVESTMENT OBJECTIVE

Untuk menyediakan keuntungan modal jangka panjang

dengan mengkapitalisasi pertumbuhan pasar saham di
Indonesia.

ASSET ALLOCATION

Pasar Uang 0% - 20%

Saham 80% - 100%

PORTOFOLIO ALLOCATION

Pasar Uang 4.02%

Saham 95.98%
1M 3M 1Y 3Y 5Y YTD Sejak Awal
Dynamic Money -19.47% -29.67% -32.12% -25.54% -28.59% -29.67% 586.36%
Tolok Ukur (LQ45 index) -21.42% -31.87% -32.18% -25.00% -28.15% -31.87% 532.31%
BENCHMARK PORTOFOLIO
FUND MANAGER COMMENTARY
Indeks LQ 45
Dynamic Money Rupiah kembali turun dalam di bulan Maret 2020 sejalan dengan koreksi indeks LQ45 dan IHSG. Indeks Pasar
saham (IHSG) di bulan Maret turun tajam sebesar -16.76% mom diikut oleh Indeks LQ45 -21.42%. Dari awal tahun IHSG telah
terkoreksi sebesar 27.95% begitu pula dengan LQ45 sebesar 31.87%. Penurunan IHSG dan LQ45 ini merupakan penurunan
bulanan terdalam semenjak Oktober 2008 yakni saat krisis finansial global. Sentimen negative bagi pasar saham masih datang
dari dalam negeri seiring dengan makin meningkatnya kasus positif Covid-19 di Indonesia dan mempengaruhi kegiatan
perekonomian secara langsung. Risiko resesi secara global saat ini tidak terhindarkan, terlebih lagi negara seperti Amerika
TOP HOLDINGS (alphabetical order) saat ini mencatatkan kasus positif terbesar di dunia. Pemerintah sendiri telah mengumumkan stimulus moneter dengan
menurunkan suku bunga sebesar 100bps serta stimulus fiscal sebesar IDR 405tn. Selain itu, investor masih mencermati
Bank Central Asia (Saham) 17.61% efektifitas kebijakan pemerintah mengenai pembatasan social berskala besar untuk menghambat penyebaran Covid-19.
Telekomunikasi Indonesia Tbk (Saham) 11.29% Kekhawatiran pada pasar saham membuat investor asing keluar dari pasar saham sebesar 6.09tn di bulan Maret atau sebesar
Bank Rakyat Indonesia Tbk (Saham) 11.84% 11.59tn dari awal tahun. Dari sisi sectoral, penurunan terdalam terdapat pada sektor Aneka Industry sebesar 25.91% MoM
Bank Mandiri Tbk (Saham) 7.85% diikuti Industry Dasar sebesar 23.53%, walaupun seluruh sektor ditutup turun. Sektor Konsumsi menjadi sektor yang paling
defensive dengan penurunan sebesar 4.81%.
Astra Internasional Tbk (Saham) 6.10%

FUND INFORMATION
ABOUT AXA MANDIRI FINANCIAL SERVICES
Sejak Peluncuran : 10 Desember 2003 PT AXA Mandiri Financial Services (AXA Mandiri) merupakan perusahaan patungan antara PT Bank Mandiri (Persero) Tbk dan National Mutual
International Pty. Limited (AXA) yang terdaftar dan diawasi oleh Otoritas Jasa Keuangan (OJK). AXA Mandiri mampu mempertahankan posisinya
Mata Uang : IDR sebagai pemimpin di jalur distribusi bancassurance dengan menguasai 16% pangsa pasar dan telemarketing dengan menguasai 24% pangsa pasar
Jumlah Dana Kelolaan : IDR 10.16 triliun berdasarkan data Asosiasi Asuransi Jiwa Indonesia pada akhir tahun 2018.
Bank Kustodian : Citibank AXA Mandiri yang menjalankan model bisnis bancassurance memiliki jalur distribusi in-branch, telemarketing dan korporasi. Pemasaran produk
dilakukan melalui lebih dari 2.000 Financial Advisor di lebih dari 1.100 cabang Bank Mandiri dan 270 cabang Bank Syariah Mandiri di seluruh
Periode Valuasi : Harian Indonesia, serta didukung lebih dari 500 Sales Officer pada jalur telemarketing dan korporasi. AXA Mandiri juga telah memanfaatkan dunia digital
NAV per Unit: 686.3599 untuk penjualan produk secara online, serta memberikan pelayanan purna jual untuk nasabah.
AXA Mandiri telah meraih sejumlah penghargaan di antaranya PUJK Ter-Responsif dalam melakukan Perlindungan Konsumen Kategori Sektor
Perasuransian oleh Otoritas Jasa Keuangan (OJK), Indonesia Trusted Company tahun 2016 hingga 2018 oleh IICG (The Indonesian Institute for
Corporate Governance) yang bekerja sama dengan Majalah SWA, Branding Campaign of the Year 2018 oleh Markplus.Inc, Contact Center Service
Excellent oleh Majalah Service Excellent Magazine dan Best Sharia Award oleh Majalah Infobank, keduanya selama tiga tahun berturut-turut,
yakni tahun 2016-2018 dan penghargaan-penghargaan lainnya.

Laporan ini dipersiapkan oleh PT AXA Mandiri Financial Services hanya untuk keperluan informasi dan tidak seharusnya digunakan sebagai penawaran penjualan atau permohonan pembelian. Meskipun
laporan ini telah dipersiapkan dengan seksama dari sumber yang dapat dipercaya, PT AXA Mandiri Financial Services tidak menjamin keakuratan, kecukupan atau kelengkapan informasi yang diberikan,
serta tidak bertanggung jawab atas segala konsekuensi apapun yang timbul akibat dari tindakan yang dilakukan atas dasar informasi dalam laporan ini. Investasi pada instrumen pasar modal mengandung
risiko termasuk namun tidak terbatas pada risiko pasar, risiko kredit, risiko perubahan tingkat suku bunga, risiko nilai tukar (khususnya untuk Dana yang memili ki alokasi pada instrumen investasi luar
negeri dalam mata uang yang berbeda dengan mata uang Dana), risiko likuiditas dan risiko lainnya yang dapat menyebabkan fluktuasi kinerja. Oleh karena itu kinerja Dana tidak dijamin, nilai unit penyertaan
dalam Dana dan nilai investasi dapat bertambah atau berkurang yang mana merupakan risiko investasi yang mungkin dihadapi dan kinerja investasi masa lalu tidak mengindikasikan kinerja investasi di
masa depan. Informasi yang ada dapat berubah sewaktu-waktu tanpa pemberitahuan terlebih dahulu.
Internal