Hukum dan Etika

Perilaku dan Etika WPPE

The Indonesia Capital Market Institute

 1 Pengantar Etika Umum

Perizinan Wakil Perantara Pedagang Efek

2
POJK No. 20/POJK.04/2018

Contents 3
Segmentasi Wakil Perantara Pedagang Efek
POJK No. 22/POJK.04/2016

Agen Perantara Pedagang Efek

4 POJK No. 24/POJK.04/2016

Analysis
5 Marketing data and our estimation

The Indonesia Capital Market Institute 2

 Etika
Ajaran atau ilmu tentang adat kebiasaan
yang berkenan dengan kebiasaan baik
atau buruk yang diterima umum

1. Pengantar mengenai sikap, perbuatan, kewajiban

dan lain-lain

Etika Umum Etika dan Hukum

Hukum adalah refleksi minimum
norma sosial dan standar dari sifat
bisnis

The Indonesia Capital Market Institute 3

 Konsep etika yang
ditetapkan atau
disepakati pada
Profesi tatanan profesi atau Prinsip Etika Profesi
lingkup kerja
tertentu

Pekerjaan yang 1. Sikap baik

dilakukan yang 2. Tanggung jawab
berupa kegiatan Etika Profesi 3. Kejujuran
pokok yang 4. Keadilan
mengandalkan suatu 5. Hormat pada diri
keahlian dan sendiri
keterampilan 6. Kesetiaan
tertentu sebagai
mata pencaharian

The Indonesia Capital Market Institute 4

 PERILAKU PPE

DO DONT’S
MENGETAHUI LATAR BELAKANG, KEADAAN KEUANGAN DAN TUJUAN PENGARUH/TEKANAN KEPADA NASABAH
INVESTASI AGAR BISA MEMBERI REKOMENDASI SESUAI DENGAN
KONDISI NASABAH

MENDAHULUKAN TRANSAKSI NASABAH VS PERUSAHAAN EFEK MENGUNGKAPKAN NAMA/KEGIATAN NASABAH KECUALI PADA
PIHAK-PIHAK TERTENTU

MENGIRIM TRADE CONFIRMATION DAN TANDA TERIMA DANA/EFEK MENGGUNAKAN DANA/EFEK NASABAH SEBAGAI JAMINAN UNTUK
DARI PESANAN NASABAH PINJAMAN PE

MEMBERIKAN KETERANGAN MENGENAI EFEK KEPADA NASABAH

MENERIMA BAGIAN LABA DARI NASABAH BAIK SECARA LANGSUNG/TIDAK
JIKA DIMINTA
LANGSUNG

MELAKUKAN TRANSAKSI UNTUK KEPENTINGAN PE YANG TIDAK

TERCATAT DALAM PEMBUKUAN

INFORMASI TRANSAKSI PE/AFILIASI

MELAKUKAN TRANSAKSI ATAS NAMA NASABAH TANPA/TIDAK SESUAI
PERINTAH NASABAH

The Indonesia Capital Market Institute 5

 Pihak-pihak yang diperbolehkan oleh peraturan perundang-undangan yang berlaku
(Pasal 47 ayat (2) UUPM)

No Pihak Keterangan

Pihak yang ditunjuk secara tertulis oleh pemegang

1 Asas kepemilikan
rekening atau ahli waris pemegang Rekening

2 Polisi, Jaksa, atau Hakim Untuk kepentingan peradilan perkara pidana

Untuk kepentingan peradilan perkara perdata atas

3 Pengadilan permintaan Pihak-Pihak
yang berperkara

4 Pejabat Pajak Untuk perpajakan

OJK, Bursa Efek, LKP, Emiten, Biro Administrasi Efek atau

5 Dalam rangka pelaksanaan fungsinya masing-masing
Kustodian lain

Pihak yang memberikan jasa kepada Kustodian,

6 Pelaksanaan tugas
termasuk konsultan, Konsultan Hukum, dan Akuntan

The Indonesia Capital Market Institute 6

 2. POJK No.
20/POJK.04/2018 tentang
Perizinan Wakil Penjamin
Emisi Efek (WPEE) dan
Wakil Perantara Pedagang
Efek (WPPE)

The Indonesia Capital Market Institute 7

Wakil Perantara Pedagang Efek (WPPE)
adalah orang perseorangan yang
bertindak mewakili kepentingan
Perusahaan Efek yang melakukan
kegiatan usaha sebagai Perantara
Pedagang Efek (PPE)

Wakil Penjamin Emisi Efek (WPEE)

Adalah orang perseorangan yang
bertindak mewakili kepentingan
Perusahaan Efek yang melakukan
kegiatan usaha sebagai Penjamin Emisi
Efek (PEE)

(Pasal 1)

The Indonesia Capital Market Institute 8

Wakil Perantara Pedagang Efek (WPPE)
wajib memiliki Izin Wakil Perantara
Pedagang Efek dari Otoritas Jasa
Keuangan.

Wakil Penjamin Emisi Efek (WPEE) wajib

memiliki Izin Wakil Penjamin Emisi Efek
dari Otoritas Jasa Keuangan

(Pasal 2)

The Indonesia Capital Market Institute 9

 Orang perseorangan yang diwajibkan
memiliki izin WPPE
(pasal 3)

Pegawai yang
Direktur yang melakukan kegiatan
bertanggung jawab sebagai pejabat yang
atas kegiatan Pegawai yang membawahkan
keperantaraan melakukan kegiatan fungsi analisis/riset
perdagangan Efek manajemen risiko perdagangan Efek

Pegawai yang Pegawai yang

melakukan kegiatan melakukan kegiatan
pemasaran sebagai pejabat yang
membawahkan
fungsi kepatuhan

The Indonesia Capital Market Institute 10

 01 Persyaratan Integritas

02 Persyaratan Kompetensi

Persyaratan
(pasal 4) Bekerja pada lembaga jasa
03 keuangan di Indonesia, khusus
bagi WNA

Tidak bekerja pada lebih dari

04 satu Perusahaan Efek dan/atau
lembaga jasa keuangan lainnya

The Indonesia Capital Market Institute 11

Sertifikat keahlian dapat digunakan untuk
pengajuan permohonan Izin, sepanjang
berumur tidak lebih dari 2 (dua) tahun
terhitung sejak tanggal diterbitkan sampai
dengan saat pengajuan Izin
(pasal 5)

The Indonesia Capital Market Institute 12

 Tata Cara Pengajuan Izin
http://sprint.ojk.go.id/sprint/
(pasal 6-8)

Lulus Ujian Sertifikasi - Permohonan Izin ke OJK

Permohonan Izin HARUS harus disertai 10 jenis
diajukan oleh PEMOHON 01 02
secara elektronik melalui dokumen
sistem perizinan OJK
Izin dikeluarkan OJK, atau OJK
mengeluarkan surat
Waktu tunggu 21 hari pemberitahuan kepada pemohon
yang menyatakan bahwa :
kerja sejak diterimanya a. Permohonan belum
permohonan Izin yang 03 04 memenuhi persyaratan, atau
MEMENUHI SYARAT b. Permohonan ditolak karena
tidak memenuhi persyaratan
Dokumen untuk Pengajuan Lisensi :
- Fotokopi Ijazah Pendidikan formal terakhir
- Fotokopi KTP/Paspor yang masih berlaku Biaya Perizinan dan Pendaftaran Izin WPPE Rp500.000,-
- Fotokopi Sertifikat WPPE (sesuai dengan PP No. 11 tahun 2014 tentang Pungutan
- Fotokopi surat keterangan kerja (khusus WNA) oleh Otoritas Jasa Keuangan)
- Pasfoto berwarna terbaru
- Surat pernyataan 7 jenis
- Surat referensi dan/atau rekomendasi dari perusahaan tempat pemohon bekerja (jika ada)
- Fotokopi izin memperkerjakan tenaga asing yang diteritkan oleh instansi berwenang (khusus WNA)
- Bukti pembayaran biaya perizinan
- Surat keterangan perbedaan nama dari pejabat atau instansi berwenang (jika terdapat perbedaan nama Thepemohon dengan
Indonesia Capital Market Institute 13
dokumen yang dilampirkan)
 Perpanjangan Izin
(pasal 11)

Permohonan perpanjangan Izin

WPPE TIDAK DAPAT dilakukan
setelah masa berlaku Izin berakhir

Permohonan Perpanjangan
Izin WPPE HARUS diajukan
oleh PEMOHON secara
elektronik paling cepat 90
hari sebelum masa berlaku
Izin berakhir

The Indonesia Capital Market Institute 14

 Dokumen untuk
perpanjangan Izin
(pasal 11)

Fotokopi izin
Fotokopi KTP/Paspor mempekerjakan tenaga
yang masih berlaku asing yang diterbitkan oleh
1 2
instansi berwenang (khusus
WNA)

Surat keterangan kerja Fotokopi kartu anggota yang

dari perusahaan yang 3 4 masih berlaku dari asosiasi
melakukan kegiatan PEE yang mewadahi WPEE atau
atau PPE (jika ada) WPPE yang TELAH
MENDAPATKAN PENGAKUAN
dari OJK
5. Fotokopi dokumen Pendidikan berkelanjutan yang dilaksanakan
antara tanggal berlaku hingga tanggal berakhirnya Izin

The Indonesia Capital Market Institute 15

 Laporan mulai bekerja, berhenti
bekerja, atau pindah bekerja pada
Perusahaan Efek atau Lembaga jasa
keuangan lainnya wajib disampaikan
paling lambat 14 (empat belas) hari
terhitung sejak yang bersangkutan
mulai bekerja, berhenti bekerja, atau
Pelaporan! pindah bekerja
(pasal 20)

Laporan ini disampaikan paling

lambat pada 1 (satu) hari kerja
berikutnya
3. Segmentasi WPPE

The Indonesia Capital Market Institute

Kewenangan yang Dimiliki

The Indonesia Capital Market Institute 18

4. Agen Perantara
Pedagang Efek

The Indonesia Capital Market Institute

 Definisi dan Jenis APPE

Agen Perantara
Pedagang Efek (APPE)
Pihak yang
mereferensikan calon APPE Kelembagaan APPE Perseorangan
nasabah kepada PPE
untuk menjadi nasabah
PPE dengan mendapat
komisi berdasarkan
kontrak kerja sama

The Indonesia Capital Market Institute 20

Ruang Lingkup Kegiatan APPE

APPE Orang Perseorangan

1 • Penawaran kepada calon nasabah
untuk menjadi nasabah PPE

APPE Kelembagaan (Pelaku Usaha Jasa Keuangan)

2 • Penawaran kepada calon nasabah untuk menjadi
nasabah PPE dan,
• Kegiatan lain yang diatur oleh OJK

Harus memiliki :
1. Pejabat penanggung jawab
2. Pegawai Kegiatan APPE

The Indonesia Capital Market Institute 21

 APPE ORANG
 Dapat dilakukan oleh orang perseorangan yang
PERSEORANGAN memiliki izin sebagai WPEE, WPPE, WPPE
Pemasaran, dan/atau WPPE Pemasaran Terbatas
tanpa perlu terlebih dahulu mengajukan
permohonan pendaftaran kepada OJK.
 Hanya dapat melakukan kegiatan sebagai APPE
orang perseorangan apabila tidak bekerja pada
Perusahaan Efek dan Pelaku Usaha Jasa Keuangan.

The Indonesia Capital Market Institute 22

 APPE Kelembagaan
Pegawai dan pejabat penanggung
jawab APPE wajib :
Memiliki izin paling rendah izin
sebagai Wakil Perantara
Pedagang Efek Pemasaran
Terbatas
Mendapat penugasan khusus
secara tertulis dari APPE
kelembagaan
Persyaratan :
Memiliki pegawai yang melakukan
kegiatan APPE di setiap lokasi yang
melakukan kegiatan APPE
01
Memiliki pejabat penanggung jawab
kegiatan APPE
02
03 Memiliki sistem pengendalian internal yang
memadai, yang wajib dituangkan secara tertulis
dengan ketentuan paling sedikit memuat :
 Pemberian wewenang tanggung jawab
yang dapat menghindari timbulnya
benturan kepentingan
 Prosedur operasi standar pelaksanaan
kegiatan APPE dan,
 Upaya dan tindakan yang dilakukan untuk
memperbaiki penyimpangan yang terjadi
The Indonesia Capital Market Institute 23
 LOKASI KEGIATAN APPE KELEMBAGAAN

1
PUJK mengajukan pendaftaran kegiatan APPE di
Kantor Pusat kantor pusat ke OJK

APPE yang melakukan kegiatan APPE di kantor

Kantor Lain selain lain selain kantor pusat dan/atau lokasi lain
Kantor Pusat 2 wajib melaporkan kepada OJK paling lambat 7
hari kerja setelah dimulainya kegiatan APPE

Lokasi lain
(>3 bulan)
 APPE dapat membuka gerai melalui kerja
sama dengan pihak lain
3  Kegiatan APPE di gerai wajib dilakukan oleh
Gerai orang perseorangan yang memiliki izin
(<3 bulan) paling rendah sebagai WPPE Pemasaran
Terbatas

The Indonesia Capital Market Institute 24

 KONTRAK KERJASAMA

Paling kurang memuat :

APPE wajib
menyampaikan laporan Identitas yang Jangka waktu
setiap dimulainya 1 terlibat dalam 4 kontrak
dan/atau berakhirnya kontrak
Penunjukkan lemga
kerja sama. Laporan aperadilan atau lembaga
dimulainya kontrak Hak dan kewajiban lainnya sebagai lembaga
2 5
para pihak untuk menyelesaikan
kerja sama wajib perselisihan dan sengketa
disertai dengan perdata antar para pihak

dokumen kontrak kerja 3

Komisi yang
6
Ketentuan pengakhiran
diterima oleh kontrak
sama dan dokumen APPE dan
kelayakan uji tuntas menjadi beban
dengan PPE APPE

The Indonesia Capital Market Institute 25

 Kewajiban PPE Yang Melakukan Kerjasama
Dengan APPE
Memiliki kontrak kerja sama secara tertulis
01
dengan APPE

06
Bertanggung jawab atas perjanjian kerja sama
Bertanggung jawab atas perbuatan dan 02
antara PPE dan APPE
tindakan APPE yang termasuk dalam cakupan
layanan APPE sesuai dengan yang
dicantumkan dalam perjanjian kerja sama Bertanggung jawab atas perilaku APPE orang
03
perseorangan

07
Meneliti pemenuhan persyaratan yang
Memantau dan mengawasi kegiatan APPE 04 ditentukan dan proses uji tuntas terhadap
secara langsung, baik secara berkala maupun calon APPE
insidentil
Memastikan APPE kelembagaan memiliki
05 pejabat yang bertanggung jawab atas kegiatan
APPE

The Indonesia Capital Market Institute 26

 PELAPORAN BAGI APPE KELEMBAGAAN

Perubahan alamat kantor pusat,

kantor lain selain kantor pusat,
01
dan/atau lokasi lain

APPE Kelembagaan
wajib melaporkan 02 Perubahan pejabat penanggung
jawab dan pegawai yang
kepada OJK jika melakukan kegiatan APPE
terdapat :

03
Penutupan kantor lain selain
kantor pusat dan/atau lokasi lain

Paling lambat 7 hari kerja sejak terjadinya peristiwa

dimaksud

The Indonesia Capital Market Institute 27

 PELAPORAN BAGI PPE
PPE wajib
melaporkan
kepada OJK setiap
penambahan dan
pemutusan kerja
sama dengan APPE
paling lambat 7
(tujuh) hari kerja
sejak penambahan
dan pemutusan
kerja sama
tersebut

PPE wajib melaporkan kepada OJK Laporan Perkembangan

Penyelenggaraan Kegiatan Agen Perantara Pedagang Efek
yang paling kurang memuat :
 Jumlah kerja sama dengan Agen Pemasaran Efek yg
ada
 Jumlah calon nasabah yang diajukan Agen Pemasaran
Efek ke Perantara Pedagang Efek
 Jumlah calon nasabah yang disetujui untuk menjadi
nasabah
 Nilai transaksi
Secara triwulanan untuk posisi bulan Maret, Juni,
September, dan Desember, dan paling lambat setiap hari
kerja ke-15 (lima belas) setelah akhir bulan laporan

The Indonesia Capital Market Institute 28

BERAKHIRNYA
KEGIATAN
APPE

The Indonesia Capital Market Institute 29

SANKSI

30

The Indonesia Capital Market Institute

 THANK YOU!
DISCLAIMER
The facts and opinions stated or expressed in this publication are for information purposes only and are not necessarily and must not be relied
upon as being those of the publisher or of the institutions for which the contributing authors work. Although every care has been taken to ensure
the accuracy of the information contained within the publication, it should not be by any person relied upon as the basis for taking any action or
making any decision. The Indonesia Stock Exchange cannot be held liable or otherwise responsible in anyway for any advice, action taken or
decision made on the basis of the facts and opinions stated or expressed or stated within this publication

The Indonesia Capital Market Institute