Nama : Naga Chiputra (43219210008)

a. laporan arus kas tahun 2010 OROZCO CORPORATION

OROZCO CORPORATION
LAPORAN ARUS KAS
TAHUN AKHIR 31 DEC 2010
Arus kas aktifitas operasi
Laba neto $ 105.000
Penyesuaian untuk merekonsiliasi laba neto menjadi kas neto yang
diperoleh dari aktifitas operasi
Beban penyusutan $ 27.000
Penurunan persediaan $ 9.000
Peningkatan piutang usaha ($ 16.000)
Penurunan utang usaha ($ 13.000)
Total kas neto dari aktifitas operasi $ 112.000

Arus kas dari aktifitas investasi

Penjualan tanah $ 39.000
Pembelian peralatan ($ 70.000)
Total kas neto yang digunakan aktifitas investasi ($ 31.000)

Arus kas dari aktifitas pendanaan

Pembayaran dividen secara tunai ($ 40.000)
Total kas neto yang digunakan aktivitas pendanaan ($ 40.000)

Kenaikan bersih kas $ 41.000

Kas pada awal tahun $ 22.000
Kas pada akhir tahun $ 63.000
Catatan arus kas
Aktivitas investasi dan pendanaan non kas adalah pelunasan utang obligasi sebesar $ 50.000
melalui penerbitan saham biasa
b)
 rasio cakupan kas terhadap utang lancar, rasio cakupan kas terhadap utang dan arus kas
bebas, serta komentar tentang kondisi fleksibilitas dan likuiditas keuangan
current cash debt coverage ratio (rasio untuk menghitung kemampouan perusahaan dalam
membayar hutang lancarnya)
current cash debt coverage ratio = laba operasi : rata rata utang lancar
current cash debt coverage ratio = $112.000 : (($ 34.000 + $ 47.000) : 2))
current cash debt coverage ratio = 2,76
menghitung rata rata utang lancar adalah penggabungan dari hutang usaha dari tahun
2009 dan 2010 lalu dibagi jumlah periode nya
dari hasil tersebut dinyatakan bahwa perusahaan sangat sangat mampu membayarkan
utang lancarnya karna melebihi angka 1
 cash debt coverage ratio (rasio untuk menghitung kemampuan perusahaan dalam
membayar utang nya)
cash debt coverage ratio = laba operasi : total rata rata utang
cash debt coverage ratio = $112.000 : (($184.000 + $247.000) : 2))
cash debt coverage ratio = 0,51
manghitung total rata rata hutang adalah penggabungan dari hutang obligasi dan hutang
usaha dari tahun 2009 dan 2010 lalu dibagi jumlah periode nya.
dari hasil tersebut dinyatakan bahwa perusahaan setengah mampu membayarkan hutang
nya namun angka tersebut cukup normal karna kecil kemungkinan perusahaan dapat
melunasi total hutangnya dengan laba operasi saja.
 arus kas bebas
Total kas neto dari aktifitas operasi $ 112.000
Dikurangi
Pembelian peralatan $ 70.000
Dividen $ 40.000
Arus kas bebas $ 2.000

 OROZCO CORPORATION memiliki likuiditas dan fleksibilitas yang cukup baik

fleksibilitas finansialnya bagus dan likuiditasnya masih dapat diterima menurut saya
kondiasi perusahaan nya cukup baik
2. advice saya untuk ORZOCO CORPORATION menurut saya kondisi perusahaan masih
baik baik saja namun sebaiknya orzoco corporation cepat cepat melunasi hutang obligasi nya
karna hutang tersebut cukup membebankan bila tidak segera dilunasi.