CA REVIEW

PKP Pertemuan 5
PENGGABUNGAN USAHA
 Agenda

1 Penggabungan Usaha

2 Konsolidasi

Investment
3

4 Joint & Arrangement Ventures

5 Pengungkapan

2
PSAK – 22 : Kombinasi Bisnis
IFRS 3- Business Combination
5
 Agenda

1 Pendahuluan

2 Metode Akuisisi

Akuntansi dan Pengukuran setelah

3
Pengakuan Awal

4 Pengungkapan

5 Ketentuan Transisi

4
 PSAK - 22

ISI

Akuntansi dan
Metode Akuisisi Pengukuran setelah Pengungkapan
Pengakuan Awal

Pedoman Aplikasi

 Efektif berlaku 2011

 Menggantikan PSAK 22
1994
5
 Teori konsolidasi
• Entity Theory menganggap entitas konsolidasi sebagai satu entitas
tersendiri yang dimiliki oleh induk dan non pengendali
• Parent Theory menganggap konsolidasi sebagai perpanjangan entitas
induk
Atribut Entity Theory Parent Theory
Perbedaan fair value dari
Diakui penuh, mencerminkan
aset dan liabilitas Hanya diakui sebesar hak
hak untuk induk dan non
terindentifikasi pada saat induk
pengendali.
akuisisi

Penyajian pihak non Tidak sebagai equity atau

Sebagai bagian dari ekuitas
pengendali / NCI utang (sebelum ekuitas)

Goodwill merupakan aset

Goodwill hanya milik
Goodwill entitas yang diakui penuh
induk
pada tanggal akuisis

6
 PSAK – 22 dan IFRS 3R Business Combination

PSAK 22 1994 PSAK 22 2010

• Kecuali
• Kecuali • UCC
• Under common Ruang Lingkup • Ventura bersama

control • Akuisisi aset

• Ventura bersama
• Purchase dan Polling of Metode Pencatatan • Metode Akuisisi
interest
• Komponen harga • Dibebankan periode
Biaya akuisisi
perolehan berjalan
• Panduan tersendiri
untuk nilai wajar Pengukuran aset dan liab • Mengikuti SAK lain

• Diukur dengan nilai • Diukur kembali, selisih

wajar saat perolehan
tidak ada penilaian
kembali
• Berdasarkan nilai
tercatat netto
• Goodwill  parent
• Diamortisasi
• Neg goodwiil diakui
Akuisisi bertahap diakui laba/rugi
• Berdasarkan nilai
Non Pengendali wajar / porsi aset
identifikasi
• Goodwill  entity
Goodwill • impairment
• Neg goodwiil –

7 laba/rugi
Perbedaan dengan PSAK 22 dan IFRS 3

Tanggal effektif

Penerapan dini
dihilangkan
PSAK 22
Ketentuan transisi 2010
• Goodwill
• Negatif goodwill
• Aset tidak berwujud
• Investasi metode ekuitas

8
Prinsip dalam PSAK 22 / IFRS R3

Pendekatan dua kolom

Elemen yang
dikeluarkan

Goodwill
Imbalan diberikan

Kepemilikan yang Aset diidentifikasi

dimiliki sebelumnya dan liabilitas yang
dialihkan (entitas
Kepentingan non yang diakuisisi)
pengenlai
 Tujuan

Meningkatkan
Meningkatkan relevansi,
relevansi, keandalan,
keandalan, daya
daya banding
banding informasi
informasi
mengenai
mengenai kombinasi
kombinasi bisnis
bisnis dan
dan dampaknya
dampaknya

Mengukur
Mengukuraset aset Mangakui
Mangakuidan
dan Menentukan
Menentukan
teridentifikasi,
teridentifikasi, mengukur
mengukurgoodwill
goodwill jenis
jenisinformasi
informasi
liabilitas
liabilitasyang
yang atau keuntungan
atau keuntungan yang
yang
diambil
diambilalih
alihdan
dan dari
daripembelian
pembelian diungkapkan
diungkapkan
kepentingan
kepentingan nonnon
diskon
diskon
pengendali
pengendali

10
 Ruang Lingkup

Diterapkan
Diterapkan untuk
untuk transaksi
transaksi atau
atau peristiwa
peristiwa lain
lain
yang
yang memenuhi
memenuhi definisi
definisi bisnis
bisnis kombinasi,
kombinasi, tidak
tidak diterapkan
diterapkan
untuk
untuk

1 2 3
Pembentukan Akuisi aset atau Kombinasi entitas
ventura bersama kelompok aset yang atau bisnis
bukan merupakan sepengendali (B01-
suatu bisnis B04)

11
 Identifikasi Kombinasi Bisnis

Kombinasi
Kombinasi bisnis
bisnis adalah
adalah suatu
suatu transaksi
transaksi atau
atau
peristiwa
peristiwa lain
lain dimana
dimana pihak
pihak pengakuisisi
pengakuisisi
memperoleh
memperoleh “pengendalian”
“pengendalian” atas
atas satu
satu atau
atau
lebih
lebih bisnis.
bisnis.
“penggabungan
“penggabungan sesungguhnya
sesungguhnya (true
(true merger)”
merger)” atau
atau
“penggabungan
“penggabungan setara
setara (merger
(merger of
of equals)”
equals)”

12
 Bisnis

Bisnis
Bisnis adalah
adalah suatu
suatu rangkaian
rangkaian terpadu
terpadu dari
dari kegiatan
kegiatan dan
dan aset
aset
yang
yang mampu
mampu diadakan
diadakan dan
dan dikelola
dikelola dengan
dengan tujuan
tujuan
memberikan
memberikan hasil
hasil dalam
dalam bentuk
bentuk dividen,
dividen, biaya
biaya yang
yang lebih
lebih
rendah,
rendah, atau
atau manfaat
manfaat ekonomi
ekonomi lainnya
lainnya secara
secara langsung
langsung
kepada
kepada investor
investor atau
atau pemilik,
pemilik, anggota,
anggota, atau
atau peserta
peserta lainnya.
lainnya.

13
 Pengendalian – PSAK 4

• Pengendalian  ketika entitas induk:

– memiliki secara langsung atau tidak langsung
melalui entitas anak lebih dari setengah (>50%)
kekuasaan suara suatu entitas, kecuali
– dapat ditunjukkan secara jelas bahwa
kepemilikan tersebut tidak diikuti dengan
pengendalian.
 Metode Akuisisi
Entitas
Entitas mencatat
mencatat setiap
setiap kombinasi
kombinasi bisnis
bisnis dengan
dengan
menerapkan
menerapkan metode
metode akuisisi.
akuisisi.

a b c d

Pengakuan dan
Pengidentifikasian
pengukuran goodwill
pihak pengakuisisi
atau keuntungan dari
Penentuan tanggal pembelian diskon
akuisisi Pengakuan dan
pengukuran aset
teridentifikasi, liabilitas
yang diambil –alih dan
kepentingan non
pengendali
15
 Pihak pengakuisisi
Untuk
Untuk setiap
setiap kombinasi
kombinasi bisnis,
bisnis, salah
salah satu
satu dari
dari entitas
entitas yang
yang bergabung
bergabung
diidentifikasikan
diidentifikasikan sebagai
sebagai pihak
pihak pengakuisisi
pengakuisisi (06).
(06).
Entitas
Entitas yang
yang memperoleh
memperoleh pengendalian
pengendalian atasatas pihak
pihak yang
yang diakuisisi.
diakuisisi. (tidak
(tidak
jelas
jelas B14-B18)
B14-B18)

1 2 3 4
Entitas yang Ukuran Berinisiatif
Menerbitkan ekuitas.
mengalihkan kas relatifnya Telah ada
“Reverse acqusition” signifikan sebelum
atau aset atau
penerbit = diakuisisi lebih besar kombinasi
menimbulkan
liabilitas

16
 Penentuan Tanggal Akuisisi

Pihak
Pihak pengakuisisi
pengakuisisi mengidentifikasi
mengidentifikasi tanggal
tanggal akuisisi,
akuisisi, yaitu
yaitu
tanggal
tanggal pihak
pihak pengakuisisi
pengakuisisi memperoleh
memperoleh pengendalian
pengendalian atas
atas
pihak
pihak yang
yang diakuisisi.
diakuisisi.

• Tanggal pengakuisisi secara hukum mengalihkan imbalan,

memperoleh aset, dan mengambil-alih liabilitas pihak yang
diakuisisi, yaitu tanggal penutupan.
• Dapat terjadi sebelum atau sesudah tanggal penutupan.
• Harus mempertimbangkan semua fakta dan keadaan

17
Pengakuan - ketentuan Excluded
elements

Consideration Goodwill
transferred
Previously Identifiable
held interest assets and
Non-ontrolling liabilities
Pada
Pada tanggal
tanggal akuisisi,
akuisisi, pihak
pihak pengakuisisi
pengakuisisi mengakui,
mengakui, secara
secara
interest

terpisah
terpisah dari
dari goodwill,
goodwill, aset
aset teridentifikasi
teridentifikasi yang
yang diperoleh,
diperoleh,
liabilitas
liabilitas yang
yang diambil-alih,
diambil-alih, dan
dan kepentingan
kepentingan nonpengendali
nonpengendali
pihak
pihak yang
yang diakuisisi.
diakuisisi. (par
(par 10-11)
10-11)

• Harus memenuhi definisi aset dan kewajiban sesuai dengan

KDPPLK pada tanggal akuisisi.
• Merupakan bagian yang dipertukarkan antara pihak pengakuisisi
dan pihak yang diakuisisi dalam transaksi kombinasi bisnis (par
51-53), bukan hasil transaksi terpisah (SAK terkait).
• Memungkinkan munculnya aset dan liabilitas yang sebelumnya
tidak diakui oleh pihak yang diakuisisi
• Pengecualian 22-28, Sewa operasi B28-B40

18
 Pengakuan - klasifikasi Excluded
elements

Consideration Goodwill
transferred
Previously Identifiable
held interest assets and
Mengklasifikasikan
Mengklasifikasikan atau
atau menentukan
menentukan aset aset
Non-ontrolling
interest
liabilities

teridentifikasi
teridentifikasi yang
yang diperoleh
diperoleh dan
dan liabilitas
liabilitas yang
yang
diambil-alih
diambil-alih sebagaimana
sebagaimana diperlukan
diperlukan untuk
untuk
menerapkan
menerapkan SAKSAK lain.
lain.
Membuat
Membuat klasifikasi
klasifikasi berdasarkan
berdasarkan pada
pada persyaratan
persyaratan
kontraktual,
kontraktual, kondisi
kondisi ekonomi,
ekonomi, kebijakan
kebijakan operasional
operasional
atau
atau akuntansinya,
akuntansinya, dan
dan kondisi
kondisi terkait
terkait lainnya
lainnya yang
yang
ada
ada pada
pada tanggal
tanggal akuisisi.
akuisisi.

• Pengecualian atas kontrak sewa operasi dan kontrak

asuransi, dilihat kondisi kontrak pada tanggal akuisisi

19
 Prinsip Pengukuran Excluded
elements

Consideration Goodwill
transferred
Previously Identifiable
held interest assets and
Non-ontrolling liabilities
Pihak
Pihak pengakuisisi
pengakuisisi mengukur
mengukur aset
aset teridentifikasi
teridentifikasi yang
yang
interest

diperoleh
diperoleh dan
dan liabilitas
liabilitas yang
yang diambil-alih
diambil-alih dengan
dengan nilai
nilai
wajar
wajar pada
pada tanggal
tanggal akuisisi.
akuisisi.

• Pengukuran kepentingan nonpengendali baik pada nilai

wajar atau pada proporsi kepemilikan non pengendali atas
aset neto teridentifikasi dari pihak yang diakuisisi.
• Pengukuran nilai wajar aset teridentifikasi tertentu dan
kepentingan non pengendali (B41-45)
• Pengecualian par 24-31

20
 Pengecualian Pengakuan Pengukuran
Excluded
elements

Consideration Goodwill
• Pengakuan  transferred
Identifiable
Previously
– liabilitas kontijensi (PSAK 57 tidak berlaku) held interest assets and
liabilities
Non-ontrolling
• Pengukuran dan pengakuan  interest

– pajak penghasilan (PSAK 46),

– imbalan kerja (PASK 24),
– aset idemnifikasi (nilai yang dijamin).
• Pengukuran 
– hak yang diperoleh kembali aset tak berwujud (B35-36),
– penghargaan pembayaran berbasis saham (PSAK 53),
– Aset dimiliki untuk dijual (PSAK 58)

21
 Goodwill (32) Excluded
elements

Consideration Goodwill
Pihak pengakuisisi mengakui goodwill pada transferred
Identifiable
tanggal akuisisi yang diukur sebagai selisih Previously
held interest assets and
liabilities
lebih (a) atas (b) : Non-ontrolling
interest
a) nilai agregat dari:
i. Imbalan yang dialihkan  nilai wajar tanggal
akuisisi (37);
ii. Kepentingan nonpengendali pada pihak yang
diakuisisi; dan
iii. untuk kombinasi bisnis yang dilakukan secara
bertahap (41 dan 42), nilai wajar pada tanggal
akuisisi kepentingan ekuitas yang sebelumnya
dimiliki oleh pihak pengakuisisi pada pihak yang
diakuisisi.
b) selisih jumlah dari aset teridentifikasi yang
diperoleh dan liabilitas yang diambil-alih pada
tanggal akuisisi
22
 Goodwill (33)
Excluded
elements

Consideration Goodwill
transferred
Previously Identifiable
 Jika kepentingan ekuitas pihak yang held interest
Non-ontrolling
assets and
liabilities
diakuisisi lebih andal, goodwill ditentukan interest

dengan nilai wajar tanggal akuisisi dari

kepentingan ekuitas yang dialihkan.
 Jika terdapat imbalan yang dialihkan 
nilai wajar kepentingan ekuitas pengakuisisi
ditentukan dengan teknik penilaian (B46-
49)

23
 Pembelian diskon (34-36) Excluded
elements

Consideration Goodwill
transferred
Previously Identifiable
held interest assets and
liabilities
 Jika jumlah b melebihi jumlah a,  pihak Non-ontrolling
interest

pengakuisisi mengakui keuntungan yang

dihasilkan dalam laporan laba rugi pada tanggal
akuisisi.
 Terjadi karena pembelian terpaksa atau karena
pengecualian (22-31)
 Sebelum diakui, pihak pengakuisisi menilai
kembali apakah telah mendidentifikasi dengan
tepat seluruh aset yang diperoleh dan liabilitas
yang dialihkan serta aset/kewajiban lain

24
 Imbalan yang dialihkan Excluded
elements

Consideration Goodwill
transferred
Previously Identifiable
assets and
 Diukur dengan nilai wajar held interest
Non-ontrolling liabilities
interest
 Penjumlahan seluruh aset yang dialihkan
pengakuisisi, liabilitas yang diakui pengakuisisi
dan kepentingan ekuitas yang diterbitkan oleh
pengakuisisi.
 Penghargaan karyawan Par 30.
 Nilai tercatat imbalan yang dialihkan dinilai
dengan nilai wajar  keuntungan dan kerugian
pada tanggal akuisisi, (kecuali tetap berada
dalam entitas tidak boleh diakui).

25
 Imbalan kontijensi

 Imbalan kontijensi timbul karena kesepakatan

 Mengakui imbalan kontijensi pada nilai wajar
pada tanggal akuisisi.
 Diklasifikasikan sebagai liabilitas atau ekuitas
berdasarkan definisi instrumen ekuitas (PSAK 50)
 Pengakuisisi mengklasifikasikan hak atas imbal
hasil yang dari imbalan yang dialihkan
sebelumnya sebagai aset jika memenuhi kondisi
tertentu (58)
 Jika laba perusahaan yang diakuisisi dalam dua tahun pertama
meningkat lebih dari 10%, maka akan diberikan tambahan
pembayaran sebesar 10% dari kenaikan laba di atas 10%.
 Pihak yang diakuisisi diberikan opsi saham yang dengan nilai
tertentu yang dikaitkan dengan kinerja
26
 Kepemilikan sebelumnya – akuisisi bertahap

 Pihak pengakuisisi mengukur kepentingan

ekutitas yang dimiliki sebelumnya pada pihak
yang diakuisisi pada nilai wajar tanggal akuisisi
dan mengakui keuntungan dan kerugian yang
dihasilkan.
 Jumlah yang diakui dalam pendapatan
komprehensif lain diakui dengan dasar yang
sama sebagaimana dipersyaratkan jika
pengakuisisi telah melepas secara langsung
kepentingan ekuitas yang dimiliki sebelumnya.

27
 Kombinasi Bisnis tanpa pengalihan
• Pengendalian dapat diperoleh tanpa adanya
pengalihan imbalan, termasuk:
– Pihak yang yang diakuisisi membeli kembali sahamnya
sehingga pengakuisisi memperoleh pengendalian
– Hilangnya hak veto yang sebelunnya menghalangi
pengakuisisi untuk mengendalikan.
– Pengakuisisi dan yang diakuisisi sepakat untuk
mengkombinasikan bisnisnya dengan kontrak semata.
Contoh penggabungan dua bisnis bersama-sama dalam
satu kesepakatan gabungan (stapling arrangement) atau
pembentukan perusahaan yang tercatat di dua bursa
(dual listed corporation)
Pengakuan sesuai PSAK ini, memunculkan kepentingan
non pengendali yang dominan atau seluruhnya.

28
 Periode Pengukuran

 Jika proses kombinasi bisnis belum selesai pada akhir periode pelaporan 
pihak pengakuisisi melaporkan jumlah sementara untuk pos-pos (items) yang
proses akuntansinya belum selesai.
 Pihak pengakuisisi menyesuaikan secara retrospektif jumlah sementara yang
diakui pada tanggal akuisisi untuk mencerminkan informasi baru yang
diperoleh tentang fakta dan keadaan yang ada pada tanggal akusisi dan
berdampak pada pengukuran yang diakui.
 Pihak pengakuisisi mengakui aset atau liabilitas tambahan jika informasi baru
diperoleh mengenai fakta dan keadaan yang ada pada tanggal akuisisi
 Periode pengukuran berakhir segera setelah pihak pengakuisisi menerima
informasi yang dicari tentang fakta dan keadaan yang ada pada tanggal
akuisisi atau mempelajari bahwa informasi lebih tidak dapat diperoleh.
 Periode pengukuran tidak boleh melebihi satu tahun dari tanggal akuisisi.

29
 Elemen yang dikeluarkan

Excluded
elements
Elemen yang dikeluarkan (51) Consideration Goodwill
transferred
 Hubungan antara pengakuisisi dan diakuisisi sebelum Previously Identifiable
held interest assets and
negosiasi bisnis kombinasi dimulai. Non-ontrolling liabilities
interest
 Harus mengidentifiikasi setiap jumlah yang bukan
bagian yang dipertukarkan.
 Pihak pengakuisisi mengakui hanya atas imbalan yang
dialihkan untuk pihak yang diakuisisi serta aset yang
diperoleh dan liabilitas yang diambil-alih yang
dipertukarkan untuk pihak yang diakuisisi sebagai
bagian dari penerapan metode akuisisi.
 Transaksi terpisah lainnya diperlakukan sesuai dengan
SAK yang relevan.

© 2009 30
 Pendekatan dua kolom

Elemen yang dikeluarkan Excluded

elements
Goodwill
Consideration
Pembayaran yang dilakukan pada saat akuisisi transferred
Identifiable
yang tidak termasuk bagian transaksi kombinasi Previously assets and
held interest liabilities
bisnis. Non-ontrolling
interest
Pertimbangkan alasan, siapa yang menginisiasi
dan waktu transaksi (B50)

Contoh
• Biaya transaksi. [par 53].
• Penyelesaian hubungan yang telah ada. [par 52].  Biaya akuisisi dicatat sebagai
• Remunerasi jasa karyawan di masa mendatang. [par biaya periode berjalan
52]. dengan satu pengecualian.
• Penggantian untuk pihak yang diakuisisi. [par 52].  Biaya penerbitan utang dan
• Biaya penerbitan saham atau utang. [par 53]. ekuitas PSAK 55, mengurangi
• Pembayaran aset idemnification. [par 57]. nilai tambahan modal
disetor
 Aset Indemnifikasi (indemnification)

• Penjual menjamin pihak pengakuisisi atas ketidakpastian

kontijensi atau aset/liabilitas tertentu.(27-28)
• Misal : penjual menjamin liabilitas pengakuisisi tidak akan
melampaui jumlah tertentu.
• Pihak pengakuisisi memperoleh aset indemnifikasi, saat yang
sama dengan saat mengakui hal yang dijamin dan diukur
dengan dasar yang sama.
• Setiap akhir periode pengakuisisi mengukur aset indemnifikasi
dengan dasar yang sama dengan aset/liabilitas yang dijamin.
(57)
• Pengakuan dihentikan jika pengakuisisi mengambil aset,
menjual atau kehilangan hak.
Akuntansi dan Pengukuran setelah Pengakuan Awal

• Secara umum, pihak pengakuisisi mengukur dan mencatat

aset yang diperoleh, liabilitas yang diambil-alih atau
terjadi, dan instrumen ekuitas yang diterbitkan dalam
kombinasi bisnis sesuai dengan SAK terkait untuk pos-pos
(items) tersebut, tergantung dari sifatnya.
• Panduan khusus
– (a) hak yang diperoleh kembali;
– (b) liabilitas kontinjensi yang diakui pada tanggal akuisisi;
– (c) aset indemnifi kasi; dan
– (d) imbalan kontinjensi.
• Paragraf B63 memberikan panduan aplikasi yang terkait.

33
 Akuntansi dan Pengukuran setelah Pengakuan Awal

• hak yang diperoleh kembali;

– Diakui sebagai aset tidak berwujud dan diamortiasasi
selama sisa periode kontraktual yang mendasari kontrak
tersebut.
– Nilai tercatat sebagai dasar untuk menentukan
keuntungan dan kerugian jika dijual.
• liabilitas kontinjensi yang diakui pada tanggal akuisisi;
– Diakui selama belum kadaluwarsa atau dibatalkan
sebesar nilai yang lebih tinggi dari:
• Jumlah yang seharusnya diakui menurut PSAK 57
• Jumlah yang pada awalnya diakui dikurangi dengan
akumulasi amortiasi (PSAK 23)

34
 Akuntansi dan Pengukuran setelah Pengakuan Awal

• Aset indemnification
– Mengukur aset indemnifikasi yang diakui dengan dasar yang sama
dengan liabilitas atau aset yang dijamin, tunduk kepada setiap
pembatasan kontraktual atas jumlahnya.
– Untuk aset indemnifikasi yang setelah pengakuan awalnya tidak diukur
pada nilai wajarnya, subyek dari penilaian manajemen tentang
kolektibilitas aset indemnifikasi tersebut.
– Pihak pengakuisisi menghentikan pengakuan ketika pihak pengakusisi
mengambil aset, menjualnya, atau kehilangan hak atasnya.
• Imbalan kontijensi
– Ekuitas, tidak diukur kembali dan penyelesaiannya diperhitungkan
dalam ekuitas
– Instrumen keuangan (PSAK 55) diukur dengan nilai wajar munculnya
keuntungan/kerugian (P/L atau komprehensif)
– Tidak termasuk instrumen keuangan  PSAK 57
35
 Pengungkapan

• Pihak pengakuisisi mengungkapkan informasi yang

memungkinkan pengguna laporan keuangan dapat
mengevaluasi sifat dan dampak keuangan dari
kombinasi bisnis yang terjadi:
– selama periode pelaporan berjalan; atau
– setelah akhir periode pelaporan tetapi sebelum
tanggalpenyelesaian laporan keuangan.
• Diatur lebih lanjut B64-B66

36
 Pengungkapan

• Pihak pengakuisisi mengungkapkan informasi yang

memungkinkan pengguna laporan keuangan dapat
mengevaluasi dampak keuangan dari penyesuaian yang
diakui pada periode pelaporan berjalan yang
berhubungan dengan kombinasi bisnis yang terjadi pada
periode tersebut atau periode pelaporan sebelumnya.
(B67)
• Jika pengungkapan spesifik yang dipersyaratkan tidak
mencapai tujuan pengungkapan, maka pihak pengakuisisi
mengungkapkan seluruh informasi tambahan yang
diperlukan untuk mencapai tujuan tersebut

37
 Ketentuan Transisi

• Aset dan liabilitas yang berasal dari kombinasi bisnis yang tanggal
akuisisinya sebelum 1 Januari 2011 tidak disesuaikan dengan
berlakunya Pernyataan ini.
• Goodwill yang diakui sebelumnya  prospektif unntuk kombinasi
bisnis sebelum 1/1/2011.
– Menghentikan amortisasi goodwill
– Mengeliminasi jumlah tercatat yang terkait dengan akumulasi
amortisasi sehubungan penurunan goodwill
– Melakukan uji penurunan nilai atas goodwill
• Goodwill negatif yang diakui sebelumnya
– Jumlah tercatat goodwill negatif dihentikan pengakuannya dengan
melakukan penyesuaian terhadap saldo laba awal periode tahun buku
1/1/2011

38
 Ketentuan Transisi

• Investasi yang dicatat dengan metode ekuitas setelah 1/1/2011

Diperoleh setelah 1/1/2011
– Amortisasi goodwill tidak termasuk dalam menentukan bagian
entitas atas laba rugi investee.
– Penghasilan jika muncul goodwill negatif  menentukan bagian
entitas atas laba rugi
Diperoleh sebelum1/1/2011
– Menghentikan amortiasi goodwill
– Menghentikan goodwill negatif
• Pajak Penghasilan
– Pengakuisisi menerapkan PSAK 46 secara prospektif.
– Pengakuisisi mengakui perubahan dalam aset pajak tangguhan
tersebut sebagai penyesuaian laba atau bukan jika disyaratkan
dalam PSAK 46

39
 Ilustrasi Penggabungan Usaha

• PT. Melati membeli 80% saham kepemilikan PT. Kenanga pada 2 Januari 2011,
8000 lembar dengan harga 10/lembar., nilai nominal saham 5/lembar Nilai total
aset bersih PT. Kenanga pada tanggal akuisisi sebesar 80.000. Berdasarkan
informasi apraisal, nilai aset PT. Kenangan dalam rangka akuisisi dinilai kembali
dengan kenaikan sebesar 10.000. Dalam rangka akuisisi tersebut dikeluarkan biaya
konsultan, akuntan sebesar 4.000. Biaya registrasi akuisi saham sebesar 2.000.
• Jurnal akuisisi PT. Kenanga
Investasi dai PT. Kenanga 80.000
Biaya akuisisi 4.000
Modal saham 40.000
Tambahan modal saham 40.000
Kas 4.000
Tambahan modal saham 2.000
Kas 2.000
Nilai investasi 80.000 ;
Nilai buku 80.000 ; nilia wajar = 90.000.
Jumlah yang dibeli 80% = 64.000 dan nilai wajar 72.000 . Goodwill parent = 8.000
Goodwill total = 10.000
 Ilustrasi Penggabungan usaha
• PT. Induk mengakuisi 80% saham PT. Anak. Aset yang diserahkan untuk
akuisisi 1.200.000. Non pengendali 20%. Nilai buku Ekuitas PT. Anak pada
(1/1/20x1): 1.000.000). Dalam akuisisi terdapat perbedaan nilai buku dengan
nilai wajar 300.000  untuk tanah 200.000 dan gedung 100.000 (10thn).
Laba Anak selama tahun tersebut 200.000, dividen yang dibagikan 100.000
Induk Anak Induk Anak
Aset lancar 3.200.000 500.000 Liabilitas 2.200.000 1.000.000
Aset tidak lancar 5.000.000 1.500.000 Ekuitas 6.000.000 1.000.000
8.200.000 2.000.000 8.200.000 2.000.000

Induk Anak Induk Anak

Aset lancar 2.000.000 500.000 Liabilitas 2.200.000 1.000.000

Aset tidak lancar 5.000.000 1.500.000 Ekuitas 6.000.000 1.000.000

Investasi di anak 1.200.000

8.200.000 2.000.000 8.200.000 2.000.000

 Ilustrasi Penggabungan usaha
• Goodwill = Investasi S – (% P’ownership x fair value asset)
• Nilai wajar aset = 1.000.000 + 300.000 = 1.300.000
• Goodwill = 1.200.000 – 80% * 1.300.000 = 160.000  goodwill untuk parent
• Goodwill untuk np = 160.000/80% * 20% = 40.000 Aset
• Jika goodwilll hanya untuk parent = 160.000 menjadi
• Jika untuk parent dan non pengendali = 200.000 lebih besar

• Aset digabungkan sebesar nilai wajar 1.500.000+300.000 = 1.800.000(total)

• PSAK lama yang digabungkan hanya 1.500.000 + 80%*300.000
• PSAK lama non controlling interest = 1.000.000 * 20% = 200.000
• PSAK baru non controlling interest = 1.300.000 * 20% = 260.000

Induk Anak FV Induk Anak FV

Aset lancar 3.200.000 500.000 Liabilitas 2.200.000 1.000.000
Aset tidak lancar 5.000.000 1.800.000 Ekuitas 6.000.000 1.300.000
8.200.000 2.300.000 8.200.000 2.300.000
 Ilustrasi Penggabungan usaha
Induk Anak FV Induk Anak FV
Aset lancar 2.000.000 500.000 Liabilitas 2.200.000 1.000.000
Aset tidak lancar 5.000.000 1.800.000 Ekuitas 6.000.000 1.300.000
Investasi di anak 1.200.000
8.200.000 2.300.000 8.200.000 2.300.000

Konsolidasi Konsolidasi
Aset lancar 2.500.000 Liabilitas 3.200.000 Knsl Knsl
Aset tidak lancar 6.800.000 Ekuitas 6.000.000 AL 2.500 L 3.200
Goodwill 160.000 Non pengendali 260.000 ATL 6.800 E 6.000
9.460.000 9.460.000 GW 200 NP 300
9.500 9.500
Knsl Knsl
AL 2.500 L 3.200 Goowill parent Goowill parent & NCI
ATL 6.740 E 6.000
GW 160 NP 200 Aset menjadi lebih besar:
9.400 9.400
Fakto r: Jml akuisisi,
Perbedaan BV, FV, HP
PSAK LAMA

43
 Ilustrasi Penggabungan Usaha Bertahap

• Entitas A sebelumnya memiliki entitas B sebesar 20% dengan nilai 320 juta.
Nilai buku entitas B total sebesar 1.500 juta.
• Entitas A membeli tambahan saham entitas B sebanyak 60% dengan harga
1.200. Nilai wajar aset B saat akuisisi sebesar 1.800.

• Total kepemilikan baru 20% + 60% = 80%.

• Nilai wajar yang baru  60% = 1.200 maka 100% = 2.000
• Harga wajar dari aset yang dibeli 1.800 sehingga
• goodwill total 2.000-1.800 = 200, maka goodwill untuk minoritas = 40
• Goodwiil parent 1.600 – 80%x1.800 = 1.600 – 1.440 = 160.
• Kepemilikan lama dinilai kembali 20% x 2.000 = 400, sehingga ada
keuntungan 400-320 = 80.
• Investasi yang baru sebesar 80% x 2000 = 1.600
• Jurnal
• Investasi 1.200
• Kas 1.200
• Investasi 80
• Keuntungan investasi 80
 Goodwill tidak diamortisasi

• Goodwill dinilai apakah mengalami penurunan nilai

• Jika mengalami penurunan nilai diturunkan  selanjutnya direview setiap
pelaporan
• Penurunan nilai  apakah nilai tercatat lebih tinggi dibandingkan dengan
nilai dapat diperoleh kembali (recoverable amount)
• Nilai diperoleh kembali, nilai yang lebih tinggi antara :
– Nilai wajar dikurangi biaya penjualan  jika dijual
– Nilai pakai / hasil dari investasi di masa datang  jika dipakai / dipertahankan

Nilai buku
5.000.000
Nilai wajar – penjualan Penurunan Nilai pakai
500.000
4.500.000 nilai 4.000.000

Nilai diperoleh kembali

4.500.000
 Penurunan nilai investasi

Investasi pada PT. A memiliki komponen net aset Peurunan nilai :

berikut ini 1. Pertama dialopkasikan ke
Goodwill 20.000 goodwill
Properti Investasi 40.000 2. Sisanya dialokasikan ke
Aset Tetap 60.000 aset tidak lancar secara
Total 120.000
pro rata
Nilai dapat diperoleh kembali sebesar 90.000

Goodwill Properti Aset Tetap Total

Carrying value 20.000 40.00 60.000 120.000

Impairment loss (20.000) (4.000) (6.000)
(30.000)
Nilai buku stlh penurunan - 36.000 54.000 90.000

46
 PSAK 65
PSAK – 65 Laporan Keuangan Konsolidasian
IFRS 10: Consolidated financial statements
 Agenda

1 Latar Belakang

2 Perubahan Ketentuan

3 Laporan Keuangan Konsolidasian

ina
i
si
(PS
Bis
AK
nis
22) Kombinasi Bisnis
Ent
–
ita
nil
s
ai
Se
wa
pe
jar,
ng
seli
en
sih
dal
nil
aii Laporan
PS
wa Keuangan
AK
jar Konsolidasi
38
de muncul
ng
 didahului
an
nil dengan
im
ai kegiatan
bal
bu kombinasi
an
ku, bisnis
ya
seli
ng
sih
dis
im
era
bal
hk
an
an
ya
dia
ng
kui
dis 49
 PERUBAHAN PSAK 65 TAHUN 2013
Hal PSAK 65 PSAK 4 dan
ISAK 7
Ruang Lingkup Tidak meliputi LK tersendiri Diatur

Definisi Diatur dalam lampiran tersendiri Diatur

Pengendalian Definisi yang umum meliputi: kekuasaan, Diatur

ekposure hak dan kemampuan
menggunakan kekuasaan
Pengendalian tanpa adanya Memberikan panduan penerapan dalam Diatur
hak suara mayoritas menaksir pengendalian tanpa hak suara
Hak suara potensial Ketentuan lebih detail Diatur

Hubungan Keagenan Terdapat pedoman penerapan hubungan Tidak

keagenan Diatur

50
 PERUBAHAN PSAK 65 TAHUN 2013
Hal PSAK 65 PSAK 4 dan
ISAK 7

Persyaratan akuntansi LK konsolidasian disusun dengan Diatur

menggunakan kebijakan yan sama

Kepentingan non Penyajiannya terpisah dari ekuitas pemiliki Diatur

pengendali entitas induk

Penentuan apakah entitas Terdapat definisi Tidak

adalah entitas investasi Diatur

Entitas investasi Tidak dikonsolidasi tetapi mengukur Tidak

pengecualian terhadap investasinya dengan nilai wajar Diatur
konsolidasi

51
 PSAK - 65

ISI

LK Konsolidasian Lampiran
 Tujuan Lingkup  Lampiran A: Definisi
 Pengendalian  Lampiran B: Pedoman
 Persyaratan Akutnansi Penerapan
 Penentuan apakah entitas  Lampiran C: Tanggal Efektif
adalah intitas investasi dan Ketentuan Transisi
 Entitas Investasi –  Contoh Ilustrasi (bukan
Pengecualian terhadap bagian)
Konsolidasi

 Menarik PSAK 4
 Menarik ISAK 7
 LK Konsolidasian – definisi Lampiran A

• Aktivitas relevan.  aktivitas investee yang secara signifikan mempengaruhi imbal

hasil investee.
• Entitas induk  mempunyai satu atau lebih anak
• Entitas anak  yang dikendalikan oleh entias induk
• Kelompok usaha entitas induk dan seluruh entitas anaknya
• Kepentingan non pengendali ekuitas anak yang tidak dapat diatribusikan
(lansung/tidak) pada entitas induk
• Pengendalian kekuasaan untuk mengatur kebijakan keuangan dan operasional
untuk memperoleh manfaat
• Hak pencabutan  hak untuk mencabut kewenangan pengambilan keputusan
yang dimiliki oleh pengambil keputusan.
• Hak protektif  hak yang didesain untuk melindungi kepentingan pihak
pemegang hak protektif tanpa memberikan kekuasaan kepada pihak tersebut atas
entitas dimana hak tersebut terkait.
 LK Konsolidasian – definisi Lampiran A
• Entitas investasi adalah entitas yang:
a) memperoleh dana dari satu atau lebih investor dengan tujuan
memberikan investor tersebut jasa manajemen investasi;
b) menyatakan komitmen kepada investor bahwa tujuan bisnisnya
adalah untuk menginvestasikan dana yang semata-mata untuk
memperoleh imbal hasil dari kenaikan nilai modal, penghasilan
investasi, atau keduanya; dan
c) mengukur dan mengevaluasi kinerja dari seluruh investasinya yang
substansial berdasarkan pada nilai wajar.
 LK Konsolidasian – definisi Lampiran A

• Kekuasaan adalah hak yang ada saat ini yang memberikan kemampuan
kini untuk mengarahkan aktivitas relevan.
• Laporan keuangan konsolidasian adalah laporan keuangan suatu
kelompok usaha yang didalamnya aset, liabilitas, ekuitas, penghasilan,
beban, dan arus kas entitas induk dan entitas anak disajikan sebagai suatu
entitas ekonomi tunggal.
• Pengambil keputusan. Entitas dengan hak pengambilan keputusan
merupakan prinsipal maupun agen untuk pihak lain.
• Pengendalian atas investee. Investor mengendalikan investee ketika
investor terekspos atau memiliki hak atas imbal hasil variabel dari
keterlibatannya dengan investee dan memiliki kemampuan untuk
mempengaruhi imbal hasil tersebut melalui kekuasaannya atas investee.
 Tujuan
• Menetapkan prinsip penyusunan dan penyajian laporan keuangan konsolidasian
ketika entitas mengendalikan satu atau lebih entitas lain.
a. mensyaratkan entitas (entitas induk) yang mengendalikan satu atau lebih
entitas lain (entitas anak) untuk menyajikan laporan keuangan konsolidasian;
b. mendefinisikan prinsip pengendalian dan menetapkan pengendalian sebagai
dasar konsolidasi;
c. (menetapkan bagaimana cara menerapkan prinsip pengendalian untuk
mengidentifikasi apakah investor mengendalikan investee sehingga investor
mengonsolidasi investee;
d. menetapkan persyaratan akuntansi untuk penyusunan laporan keuangan
konsolidasian; dan
e. mendefinisikan entitas investasi dan menetapkan pengecualian untuk
mengonsolidasi entitas anak tertentu dari entitas investasi.
 Ruang Lingkup

• Entitas yang merupakan entitas induk menyajikan laporan keuangan

konsolidasian.
• Pernyataan ini berlaku untuk seluruh entitas, kecuali:
– program imbalan pascakerja atau program imbalan kerja jangka
panjang lain yang diatur dalam PSAK 24: Imbalan Kerja.
– entitas investasi tidak perlu menyajikan laporan keuangan
konsolidasian jika entitas investasi disyaratkan untuk mengukur
seluruh entitas anaknya pada nilai wajar melalui laba rugi sesuai
dengan paragraf 31.
 Pengendalian – PSAK 4 lama par 10

Pengendalian ada ketika memiliki setengah atau kurang, jika terdapat

1 2 3 4

kekuasaan melebihi kekuasaan untuk Kekuasaan menun- kekuasaan untuk

setengah hak suara mengatur juk atau mengganti memberikan suara
sesuai perjanjian kebijakan sebagian besar mayoritas pada
dengan investor keuangan dan dewan direksi atau rapat dewan direksi
lain; operasional entitas organ pengatur atau organ
berdasarkan setara dan mengen- pengatur setara
anggaran dasar dalikan entitas mll dan mengendalikan
atau perjanjian; dewan atau organ entitas mll direksi
tersebut; atau organ
tersebut.
 Pengendalian – PSAK 65
• Investor mengendalikan investee ketika investor terekspos atau
memiliki hak atas imbal hasil variabel dari keterlibatannya dengan
investee dan memiliki kemampuan untuk mempengaruhi imbal hasil
tersebut melalui kekuasaannya atas investee.
• Investor mengendalikan investee jika dan hanya jika investor memiliki
seluruh hal berikut ini:
a. kekuasaan atas investee (lihat paragraf 10–14);
b. eksposur atau hak atas imbal hasil variabel dari keterlibatannya dengan
investee (lihat paragraf 15 dan 16); dan
c. kemampuan untuk menggunakan kekuasaannya atas investee untuk
mempengaruhi

Kekuasa Eksposu Pengen

an re atas dalian
hasil

Kemampuan
 Komponen Pengendalian
• Tergantung pada sifat kegiatan, struktur hukum, dan
pengambilan keputusan
• Hak suara, hak suara potensial, hak kontraktual
Hak • Hak protektif diabaikan
• Mengevaluasi dampak dari berbagai hak dan interaksi
mereka

• Kemampuan praktis untuk melaksanakan hak

• Kemampuan saat ini untuk aktivitas relevan langsung
Substantif • Tidak perlu semua hak dilaksanakan secara aktif
(pemilik mayoritas yang pasti memiliki semua
kekuasaan)

• Aktivitas yang secara signifikan mempengaruhi imbal

hasil investee
• Contoh: pembelian/penjualan, manajemen aset
Aktivitas Relevan keuangan, pembiayaan
• Keputusan dalam aktivitas relevan: anggaran,
perekrutan/kompensasi dari manajemen, keputusan
investasi
 Kekuasaan

• Memiliki kekuasaan kemampuan untuk mengarahkan aktivitas relevan 

aktivitas yang signifikan mempengarui imbal hasil investee.
• Kekuasaan timbul dari hak. Penaksiran kekuasaan mudah ketika berasal dari
instrumen ekuitas. Penaksiran kadang kompleks dan mempertimbangkan
banyak faktor.
• Bukti investor mengarahkan aktivitas relevan dapat membantu menentukan
namun bukti tersebut tidak dengan sendirinya meyakinkan.
• Investor yang paling mempengaruhi imbal hasil investee yang memiliki
kekuasaan.
• Kekuasaan muncul dari hak termasuk:
– Hak suara
– Hak suara potensial
– Hak menunjuk personil manajemen kunci
– Hak pengambilan keputusan dalam kontrak manajemen
– Hak mengganti (kick-out)
 Imbal hasil

• Investor terekspos atas imbal hasil variabel dengan investee, ketika imbal
hasil investor dari keterlibatannya tersebut berpotensi untuk bervariasi
sebagai akibat dari kinerja investee. Imbal hasil investor dapat hanya
positif, hanya negatif atau positif dan negatif.
• Meskipun hanya satu investor yang dapat mengendalikan investee, lebih
dari satu pihak dapat berbagi imbal hasil investee. Sebagai contoh,
pemilik kepentingan nonpengendali dapat berbagi laba atau distribusi
dari investee.
• Contoh:
– Dividen, bunga, dan perubahan nilai investasi
– Renumerasi jasa atas atas investee, fee dan eksposur atas kerugian
pemberian bantuan likuiditas, hak residual atas likuidasi, manfaat pajak, dsb
– Tidak tersedia bagi pihak lain, misal penggabungan aset investor dan
investee untuk meningkatkan nilai aset investor
 Kekuasaan dan Imbal hasil

• Investor mengendalikan investee jika investor tidak hanya memiliki

kekuasaan atas investee dan eksposur atau hak atas imbal hasil variabel
dari keterlibatannya dengan investee, tetapi juga memiliki kemampuan
untuk menggunakan kekuasaannya dalam mempengaruhi imbal hasil
investor dari keterlibatannya dengan investee.
• Investor dengan hak pengambilan keputusan menentukan apakah
investor bertindak sebagai prinsipal atau agen. Investor yang bertindak
sebagai agen, sesuai dengan paragraf PP58-PP72, tidak mengendalikan
investee ketika investor tersebut melaksanakan hak pengambilan
keputusan yang didelegasikan kepada investor tersebut.
 Kekuasaan dan Imbal hasil

• Kekuasaan dapat dilaksanakan sendiri

• Kekuasaan dapat didelegasikan pada pihak lain [wewenang
pengambilan keputusan]–agen dan prinsipal
– Ruang lingkup pengambilan keputusan
– Hak pihak lain (misal hak pencabutan atau membebas-tugaskan
pengambil keputusan tanpa sebab, dan pembatasan diskresi
pengambil keputusan)
– Renumerasi (sepadan dg jasa yg diberikan dan perjanjian renumerasi
persyaratan utk jasa serupa)
– Eksposur variabilitas imbal hasil dari kepentingan/interest lain
(ketika memiliki kepentingan/interest pada investee apakah
eksposurnya berbeda dg investor lain)
 Aktivitas Relevan

• Aktivitas relevan (penentuan kebijakan operasional dan

keuangan)Penjualan dan pembelian barang atau jasa
– Pengelolaan aset keuangan
– Seleksi,akuisisi dan pelepasan aset
– Riset dan pengembangan produk atau proses baru
– Penentuan struktur pendanaan atau perolehan pendanaan
• Keputusan aktivitas relevan
– Keputusan operasional dan permodalan investe (misal anggaran)
– Penunjukan dan pemberian renumerasi personil manajemen kunci
atau penyedia jasa, atau pemutusan hubungan kerja tsb
 Tujuan dan Desain Investee

• TRADITIONAL ENTITIES Hak suara sebagai faktor dominan,

maka pihak pemilik hak suara yg cukup untuk menentukan
kebijakan operasi dan keuangan investee merupakan pihak
yang mengendalikan investee [pemegang hak suara
mayoritas]
• STRUCTURED ENTITIES Hak suara bukan faktor dominan [hak
suara hanya terkait tujuan administratif]
– Hak suara
– Risiko terhadap investor [desain paparan, desain pihak yg terpapar,
dan apakah investor terpapar risiko tsb]

TUJUAN SETIAP INVESTOR, ALASAN KETERLIBATAN INVESTOR

DENGAN INVESTEE, DAN BAGAIMANA KETERLIBATAN TSB
 Hak Saat ini

• INDIKATOR UTAMA
– Hak suara
– Hak menunjuk, memindah-tugaskan, atau mengganti personil
manajemen kunci
– Hak menunjuk atau mengganti entitas lain yg mengarahkan aktivitas
relevan
– Hak mengarahkan investee melakukan atau memveto perubahan
terhadap transaksi untuk kepentingan investor
– Hak lain (misal hak pengambilan keputusan dalam kontrak
manajemen)
 Hak Saat ini

• INDIKATOR TAMBAHAN
– Dapat menunjuk atau menyetujui personil manajemen kunci
– Dapat mengarahkan investee melakukan atau memveto
perubahan terhadap transaksi untuk kepentingan investor
– Dapat mendominasi proses nominasi organ pengatur atau
memperoleh mandat dari pemegang suara lain
– Personil manajemen kunci investee adalah pihak berelasi
dengan investor (misal CEO investee = CEO investor)
– Mayoritas organ pengatur investee adalah pihak berelasi
dengan investor
 Hak Saat ini

• INDIKATOR LAIN
– Personil manajemen kunci investee adalah karyawan atau mantan
karyawan investor
– Kegiatan operasional investee bergantung pada investor
– Porsi signifikan aktivitas investee melibatkan investor atau atas nama
investor
– Eksposur atau hak imbal hasil tidak proporsional lebih besar dari hak
suara
 Hak Saat ini

• HAK SUBSTANTIF
– Kemampuan praktis untuk melaksanakan hak tersebut.
– Terdapat hambatan (ekonomi dan lain)? Misal insentif keuangan
atau penalti, ketentuan hukum atau regulasi,dsb
– Ketika perlu persetujuan pihak lain, terdapat mekanisme untuk
melaksanakan hak secara kolektif?
– Para pihak yg memiliki hak akan memperoleh manfaat dari hak tsb?
• Hak substantif jika dapat dilaksanakan ketika perlu dibuat
keputusan arah aktivitas relevan
• Hak substantif dapat dilaksanakan saat ini (umumnya) atau
tidak saat ini
 Hak Saat ini

• HAK PROTEKTIF
• Melindungi pemilik hak tanpa kekuasaan atas investee
(misal hak kreditur untuk membatasi penggunaan dana
pinjaman dan ambil-alih aset jika debitur gagal bayar)
– Hak veto umumnya merupakan hak protektif
– Waralaba, pewaralaba (franchisee) memberi hak ke pemilik
waralaba (franchisor) untuk melindungi merek waralaba franchisor
memiliki hak protektif[dukungan keuangan franchisor dan paparan
variabilitas imbal hasil dari franchisee]
 Hak Suara

• Hak suara mayoritas kekuasaan

• Hak suara mayoritas tanpa kekuasaan
– Aktivitas relevan diarahkan pihak lain berdasarkan
perjanjiandan pihak lain tsb bukan agen dari investor
– Hak suara tidak substantif [misal aktivitas relevan
diarahkan oleh pemerintah, pengadilan, kurator,
likuidator, dsb]
 Hak Suara

• Hak suara bukan mayoritas kekuasaan (pengendalian de-

facto, kemampuan praktis untuk mengarahkan aktivitas
relevan secara sepihak)
– Ukuran relatif hak suara investor terhadap ukuran dan
sebaranpemegang hak suara lain [besaran hak suara, besaran
hak suara relatif, dan jumlah banyak pihak lain bertindak
bersama]
– Hak suara potensial
– Hak dalam pengaturan kontraktual
– Fakta dan keadaan tambahan
 Hak Saat ini - Contoh

Misal: RUPS menentukan arah aktivitas relevan dan dijadwalkan

dilakukan delapan bulan lagi, pemegang saham indivual atau
kolektif 10% dapat meminta RUPSLB paling cepat 30 hari setelah
pemberitahuan kepada pemegang saham lain
• Investor memiliki hak suara mayoritas investee hak substantif
• Investor memiliki forward contract untuk memperoleh saham
mayoritas investee dengan tanggal penyelesaian dalam 25 hari
hak substantif
• Investor memiliki opsi substantif untuk memperoleh saham
mayoritas investee dalam 25 hari hak substantif
• Investor memiliki forward contract untuk memperoleh saham
mayoritas investee dalam 6 bulan bukan hak substantif
 Hubungan Keagenan
Investor A mempunyai Investor B mempunyai
kemampuan untuk mengarahkan kemampuan untuk mengarahkan

Persetujuan Regulator

Mengambangkan dan Memproduksi dan memasarkan

memasarkan produk produk

• Siapakah yang mempunyai kekuasaan atas investee? Apakah aktivitas relevan investee?
• Berbagai macam faktor perlu dipertimbangkan
• (a)tujuan dan desain investee, b) faktor yang menentukan marjin laba, pendapatan, dan nilai
investee maupun nilai dari produk, c) dampak imbal hasil investee yang dihasilkan dari
wewenang pengambilan keputusan masing-masing investor pada huruf b), d) eksposur
investor atas variabilitas imbal hasil, e) ketidakpastian dan usaha dalam memperoleh
persetujuan regulator, f) investor mana yang mengendalikan produk ketika tahapa
pengembangan telah berhasil.
• Seluruh fakta dan keadaan harus dipertimbangkan-memerlukan pertimbangan (judgement)
• Perlu adanya penilaian kembali jika fakta dan keadaan berubah
 Contoh
• A memiliki 45% hak suara B; sisa 55% hak suara B dimiliki oleh berbagai pihak
yang tersebar secara luas (tidak ada salah satu pihak yang memiliki > 1% hak
suara)
• A memiliki kekuasaan atas B, karena A mempunyai hak suara mayoritas B
(berdasarkan ukuran absolut)

• C memiliki 45% hak suara D; sisa 55% hak suara D dimiliki oleh dua pihak lain
(masing‐masing memiliki 26%) dan 3% dimiliki oleh tiga pihak lain yang
masingmasing memegang 1%.
• C tidak memiliki kekuasaan atas D, karena jika dua pihak yang memiliki masing‐
masing 26% bersamas-ama dapat mencegah pihak C untuk mengambil
keputusan terkait aktivitas relevan.
 Contoh

• E memiliki 45% hak suara F; sisa 55% hak suara F dimiliki secara tersebar oleh 11
pemegang saham yang masing-masing memiliki 5%.
• Ukuran kepemilikan hak suara E dan penyebaran hak suara lain tidak secara
konklusif menentukan apakah E memiliki kekuasaan atas F. Fakta dan keadaan
lain harus dipertimbangkan untuk menentukan apakah E memiliki kekuasaan
atas F

• C memiliki 40% hak suara D; sisa 55% hak suara D dimiliki oleh G sebesar 15%
dana pesiun perusahaan dan lainnya pihak lain yang masingmasing memegang <
1%.
• C memiliki kekuasaan atas D, karena dana pernsiun tidak mungkin memiliki
kepututasn yang berbeda dengan perusahaan, sehingga secara defacto entitas C
mengendalikan D
 Contoh

• AAA memiliki 35% hak suara BBB, tiga pemegang saham lain memiliki
masing-masing 5%, dan 50% pemegang saham lainnya dengan masing-
masing kurang 1%. RUPS terakhir dihadiri oleh 75% AAA tidak memiliki
kekuasaan atas BBB

• AAA memiliki38% hak suara BBB, tiga pemegang saham lain memiliki
masing-masing 4%, dan 50% pemegang saham lainnya dengan masing-
masing kurang 1%. RUPS terakhir dihadiri oleh 75% AAA memiliki
kekuasaan atas BBB?
 Persyaratan Akuntansi

• Entitas induk menyusun laporan keuangan konsolidasian dengan

menggunakan kebijakan akuntansi yang sama untuk transaksi dan
peristiwa lain dalam keadaan yang serupa.
• Konsolidasi atas investee dimulai sejak tanggal investor memperoleh
pengendalian atas investee dan berakhir ketika investorkehilangan
pengendalian atas investee.
• Paragraf PP109–PP116 menetapkan pedoman penyusunan laporan
keuangan konsolidasian.
 Kepentingan nonpengendali

• Entitas induk menyajikan kepentingan nonpengendali di ekuitas dalam

laporan posisi keuangan konsolidasian, terpisah dari ekuitas pemilik
entitas induk.
• Perubahan dalam bagian kepemilikan entitas induk pada entitas anak
yang tidak mengakibatkan hilangnya pengendalian entitas induk pada
entitas anak adalah transaksi ekuitas (yaitu transaksi dengan pemilik
dalam kapasitasnya sebagai pemilik).
• Paragraf PP117–PP119 menetapkan pedoman akuntansi untuk
kepentingan nonpengendali dalam laporan keuangan konsolidasian.
 Kehilangan Pengendalian

• Jika entitas induk kehilangan pengendalian pada entitas anak, maka entitas
induk:
– menghentikan pengakuan aset dan liabilitas entitas anak terdahulu dari
laporan posisi keuangan konsolidasian;
– mengakui sisa investasi apapun pada entitas anak terdahulu pada nilai
wajarnya pada tanggal hilangnya pengendalian dan selanjutnya mencatat sisa
investasi tersebut dan setiap jumlah terutang oleh atau kepada entitas anak
terdahulu sesuai dengan SAK lain yang relevan. Nilai wajar tersebut dianggap
sebagai nilai wajar pada saat pengakuan awal aset keuangan sesuai dengan
PSAK 55: Instrumen Keuangan: Pengakuan dan Pengukuran atau (jika sesuai)
biaya perolehan pada saat pengakuan awal investasi pada entitas asosiasi atau
ventura bersama;
– mengakui keuntungan atau kerugian terkait dengan hilangnya pengendalian
yang dapat diatribusikan pada kepentingan pengendali terdahulu.
 Kehilangan Pengendalian – PP121

• Jika entitas induk kehilangan pengendalian pada entitas anak, maka entitas
induk:
a. menghentikan pengakuan:
i. aset (termasuk setiap goodwill) dan liabilitas entitas anak pada jumlah
tercatatnya ketika pengendalian hilang; dan
ii. jumlah tercatat setiap kepentingan nonpengendali pada entitas anak
terdahulu pada tanggal hilangnya pengendalian (termasuk setiap
komponen penghasilan komprehensif lain
iii. yang diatribusikan pada kepentingan nonpengendali).
b. mengakui:
i. nilai wajar pembayaran yang diterima (jika ada) dari transaksi,peristiwa atau
keadaan yang mengakibatkan hilangnya pengendalian
ii. jika transaksi, peristiwa atau keadaan yang mengakibatkan hilangnya
pengendalian melibatkan distribusi saham entitas anak kepada pemilik dalam
kapasitasnya sebagai pemilik;dan
iii. setiap sisa investasi pada entitas anak terdahulu pada nilai wajarnya pada
tanggal hilangnya pengendalian.
 Kehilangan Pengendalian – PP121

a. reklasifikasi laba rugi, atau mengalihkan secara langsung ke saldo

laba jika disyaratkan oleh SAK lain, jumlah yang diakui dalam
penghasilan komprehensif lain dalam kaitan dengan entitas anak
atas dasar yang dijelaskan dalam paragraf PP122;
b. mengakui perbedaan apapun yang dihasilkan sebagai keuntungan
atau kerugian dalam laba rugi yang diatribusikan kepada entitas
induk.
• Jika mencatat semua jumlah yang diakui sebelumnya dalam
penghasilan komprehensif lain dengan dasar yang sama 
ke laba rugi atau saldo laba.
 Hak suara potensi

• Instrumen yang dapat dikonversi menjadi saham : option, forward,

convertible instrument, dll
• Keberadaan dan dampak dari hak suara potensial yang saat ini
dapat dilaksanakan atau dikonversi, termasuk hak suara potensial
yang dimiliki oleh entitas lain, dipertimbangkan ketika menilai
apakah suatu entitas mempunyai kekuasaan untuk mengatur
kebijakan keuangan dan operasional entitas lain.
• Pertibangan hak suara potensi secara substansi  harga exercise ,
cahs dan pendanaan tersedia, periode exercise
• Dipertimbangkan secara individual maupun kombinasi
• Tidak dikeluarkan  organisasi ventura, reksa dana, unit perwalian
• Aktivitas tidak sama tetap dikonsolidasi  segmen
Kehilangan pengendalian - entitas induk (31)

• Mengakui:
– Nilai wajar pembayaran yang diterima (jika ada) dari transaksi,
peristiwa atau keadaan yang mengakibatkan hilangnya
pengendalian; dan
– Distribusi saham, jika transaksi yang mengakibatkan hilangnya
pengendalian melibatkan distribusi saham entitas anak ke
pemilik dalam kapasitasnya sebagai pemilik;
• Mengakui setiap sisa investasi pada entitas anak
terdahulu pada nilai wajarnya pada tanggal hilangnya
pengendalian;
Kehilangan pengendalian - entitas induk (31)
• Mereklasifikasi ke laporan laba rugi, atau mengalihkan
secara langsung ke saldo laba jika disyaratkan oleh SAK
lain, sejumlah yang diidentifikasi dalam paragraf 32; dan
• Mengakui setiap perbedaan yang dihasilkan sebagai
keuntungan atau kerugian dalam laporan laba rugi yang
dapat diatribusikan pada entitas induk.

Saham / Aset
Nilai investasi diterima (pembayaran)
SELISIH
tercatat Nilai wajar investasi
tersisa

Reklasifikasi ke Keuntungan/ Kerugian

Saldo Laba dlm LR
 Contoh Kehilangan Pengendalian
• Amarta memiliki 100% saham Barata (aset neto Rp500)
• Amarta menjual 85% saham Barata , sisa 15% saham BBB diklasifikasikan
sbg AFS
• Hasil penjualan 85% saham Barata Rp750
• Nilai wajar sisa 15% saham Barata Rp130

Investasi pada Barata (aset keuangan) 130

Kas dan setara kas 750
Investasi pada Barata (entitas anak) 500
Keuntungan 380
Keuntungan =
85%  750 - 85% x 500 = 325
15%  130 – 15%x 500 = 55
Total 380

87
 Contoh tidak Kehilangan Pengendalian

• AAA memiliki 100% saham BBB (aset neto Rp4.000)

• AAA menjual 10% saham BBB seharga Rp500

Kas 500
Investasi pada BBB(4.000 x 10%) 400
Keuntungan (ekuitas) 100

88
 Penggabungan Transaksi

• Disepakati pada waktu sama atau terkait

• Transaksi tunggal secara komersial
• Ketergantungan antar perjanjian
• Secara ekonomi, tidak dapat dijustifikasi secara
individual tetapi dapat dijustifikasi secara
gabungan

89
 Penggabungan Transaksi - Contoh
• AAA memiliki70% saham BBB(aset neto Rp1.100)
• Des2011, AAA menjual 19% saham BBB seharga Rp200
• Feb 2012, AAA menjual 51% saham BBB seharga Rp550
• Kedua transaksi diperlakukan sebagai transaksi tunggal
Hasilpenjualan[200 + 550] 750
Bagian atas aset neto (770)
Kerugian 20

• Pengendalian hilang di Feb 2012, shg harus tetap dikonsolidasi pada 2011
DES Kas 200
Uang muka 200
FEB Kas 550
Uang muka 200
Kerugian 20
Bagianatas aset neto 770

90
 Penggabungan Transaksi - Contoh
• AAA memiliki70% saham BBB(aset neto Rp1.100)
• Des2011, AAA menjual 19% saham BBB seharga Rp200
• Feb 2012, AAA menjual 51% saham BBB seharga Rp550
• Kedua transaksi diperlakukan sebagai transaksi tunggal
Hasilpenjualan[200 + 550] 750
Bagian atas aset neto (770)
Kerugian 20

Pengendalian hilang di Des 2011, shg 2011 tidak dikonsolidasi

DESEMBER 2011
Kas 200
Piutang 550
Kerugian 20
Bagiana tas aset neto 770
FEBRUARI 2012
Kas 550
Piutang 550
91
 Hubungan Keagenan

• manajer investasi/ aset

bertindak sebagai prinsipal –
Haruskah manajer mengkonsolidasi
investasi mengkonsolidasi
reksa dana yang • manajer investasi/ aset
dikelolanya? bertindak sebagai agen –
tidak mengkonsolidasi

Hal- hal yang dipertimbangkan dalam menentukan apakah manajer investasi/aset adalah agen:
a) ruang lingkup wewenang pengambilan keputusannya atas investee.
b) hak yang dimiliki pihak lain.
c) remunerasi yang menjadi haknya sesuai dengan perjanjian remunerasi.
d) eksposur pengambil keputusan terhadap variabilitas imbal hasil yang berasal dari
kepentingan lain yang dimilikinya dalam investee.
Pembobotan berbeda diterapkan untuk setiap faktor berdasarkan fakta dan keadaan tertentu.
 Pengeculian Konsolidasi
• Entitas investasi dikecualikan dari konsolidasi
• Entitas investasi adalah entitas yang:
a) memperoleh dana dengan tujuan jasa manajemen investasi;
b) tujuan bisnisnya untuk menginvestasikan dana yang semata-mata
untuk memperoleh imbal hasil dari kenaikan nilai modal,
penghasilan investasi, atau keduanya; dan
c) mengukur dan mengevaluasi pada nilai wajar.

Karakteristik khusus entitas yang harus dipertimbangkan entitas dalam menaksir apakah
dirinya merupakan entitas investasi atau bukan, yaitu:
a) Memiliki lebih dari satu investasi;
b) Memiliki lebih dari satu investor ;
c) Memiliki investor yang bukan merupakan pihak-pihak berelasi dari entitas; dan
d) Memiliki bagian kepemilikan dalam bentuk ekuitas atau kepentingan serupa.
 Teknik dan Prosedur Konsolidasi

Menggabungkan LK entitas induk dan entitas anak  menjumlahkan pos-pos

sejenis dari aset, kewajiban, ekuitas, penghasilan, dan beban.

1 2 3
Investasi entitas Kepentingan non Saldo transaksi,
induk pada anak pengendali penghasilan dan
dengan porsi entitas diidentifikasi: beban intra
atas ekuitas anak ekuitas (awal dan kelompok usaha
dieliminasi, perubahan, dieliminasi secara
(goodwiil muncul) laba/rugi penuh  belum
direaliasi, dampak
pajak penghasilan
 Eliminasi

• Investasi
– Akun investasi dieliminasi dengan ekuitas entitas anak
– Jika kepemilikan pada entitas anak tidak 100% akan muncul
kepentingan non pengendali.
– Perbedaan nilai wajar dan nilai buku harus diperhitungkan dalam
konsolidasi (nilai wajar yang dikonsolidasi)
– Goodwiil muncul jika nilai perolehan tidak sama dengan nilai wajar
• Akun
– Utang – piutang yang muncul antara anak dan induk harus dihapuskan
• Transaksi
– Transaksi yang boleh diakui adalah transaksi kepada pihak ketiga,
transaksi anak dan induk harus dieliminasi
 Eliminasi transaksi

• Persediaan
– Penjualan dan harga pokok penjualan
– Jika barang belum terjual maka laba yang belum direalisasi harus
dikurangkan dari nilai inventory dan mempengaruhi laba yang telah
diakui.
• Aset tetap
– Pada tahun terjadi transaksi tidak boleh diakui keuntungan/kerugian
dari transaksi tersebut
– Laba yang ada dalam aset tersebut harus dieliminasi
– Nilai penyusutan akan disesuaikan
• Obligasi
– Obligasi hanya boleh diakui sebesar obligasi pada pihak eksternal.
– Pendapatan / beban bunga harus dieliminasi
 Laba yang belum direalisasikan

• Keuntungan dan kerugian hasil dari transaksi intra kelompok

usaha yang diakui dalam aset: persediaan, aset tetap,
obligasi harus dieliminasi.
– Pengaruh ke nilai aset dan kewajiban
– Mempengaruhi laba/rugi periode berjalan  COGS, biaya bunga,
depresiasi
• Penjualan hulu dari entitas induk, semua laba disesuaikan
mempengaruhi bagian laba induk.
• Penjualan hilir dari entitas anak, semua laba disesuaikan
mempengaruhi bagian laba /kepentingan non pengendali,
karena laba ada di anak perusahaan.
 Prosedur – Tanggal

• LK yang digunakan untuk menyusun LK konsolidasian

disusun dengan tanggal yang sama.
• Jika tidak sama menyusun LK dengan tanggal yang sama
kecuali tidak praktis
• Jika tanggal berbeda, penyesuaian dilakukan atas dampak
transaksi / peristiwa yang signifikan (tidak lebih bulan)
• Lama periode pelaporan dan perbedaan antar akhir periode,
sama dari periode ke periode
 Prosedur

• LK konsolidasian menggunakan kebijakan akuntansi yang

sama untuk transaksi dan peristiwa lain dalam keadaan yang
serupa. (jika tidak sama penyesuaian)
• Perubahan dalam bagian kepemilikan entitas induk pada
entitas anak yang tidak mengakibatkan hilangnya
pengendalian dicatat sebagai transaksi ekuitas (dalam hal ini
transaksi dengan pemilik dalam kapasitasnya sebagai
pemilik). kepantingan non pengendali disesuaikan nilainya
jika terpengaruh.
 Pengungkapan – LK Konsolidasian 1

• Sifat hubungan antara entitas induk dan suatu entitas

anak lebih dari setengah kekuasaan
• Alasan mengapa kepemilikan (setengah kekuasaan
suara tidak diikuti dengan pengendalian;
• Akhir periode pelaporan dari laporan keuangan entitas
anak jika LK memiliki tanggal / periode berbeda.
• Sifat dan luas setiap restriksi signifikan dalam
kemampuan entitas anak untuk mentransfer dana ke
entitas induk
 Pengungkapan – LK Konsolidasian 2

• Rincian yang menunjukan dampak setiap perubahan

bagian kepemilikan entitas induk pada entitas anak
yang tidak mengakibatkan hilangnya pengendalian.
• Pengendalian hilang, maka entitas induk
mengungkapkan keuntungan atau kerugian (jika ada)
yang diakui sesuai dengan paragraf 31, dan:
– porsi dari keuntungan atau kerugian yang dapat diatribusikan
pada pengakuan sisa investasi pada entitas anak terdahulu
dengan nilai wajar
– pos keuntungan atau kerugian yang diakui dalam laporan laba
rugi komprehensif jika tdk disajikan terpisah.
 Ketentuan Transisi

• Tanggal efektif 1 Januari 2015.

• Ketentuan transisi
– Menerapkan pernyataan ini secara retrospektif sesuai PSAK 25
– Referensi untuk “Periode Terdekat Sebelumnya””
• PSAK 65 menggantikan PSAK 4 dan PSAK 7
 Ketentuan Transisi

• Jika tidak terjadi perubahan status konsolidasi  tidak

ada penyesuaian.
• Terjadi perubahan status konsolidasi  TIDAK
DIKONSOLIDASI  retrospektif
• Terjadi perubahan status konsolidasi  DIKONSOLIDASI
 Konsolidasi sejak tanggal kendali tanpa goodwill,
penyesuaian di saldo awal ekuitas.
 Pedoman Implementasi – hak suara potensial

• Perbedaan pengaruh signifikan, pengendalian bersama dan

pengendalian.
• Hak suara potensial tidak ada jika tidak punya substansi ekonomi
• Ilustrasi
– Contoh opsi posisi tidak untung (out of the money)
– Kemungkinan pelaksanaan atau konversi
– Hak lainnya yang mempunyai potensi untuk meningkatkan hak suara suatu
entitas atau mengurangi hak suara entitas lain
– Maksud manajemen
– Kemampuan manajemen
 Ilustrasi – hak suara potensial

Issued Percentage of Issued share Potential Total shares Percentage of

ordinary ordinary warrants shares from (issued and total shares
shares shares warrants potential)

Company A $10,000,000 50% $5,000,000 $10,000,000 $20,000,000 62.50%

Other
10,000,000 50% 1,000,000 2,000,000 12,000,000 37.50%
investors

Total $20,000,000 100% $6,000,000 $12,000,000 $32,000,000 100.00%

Although Company A owns only 50% of the total issued ordinary shares, its holding of the
share warrants gives it de facto control over Company B
 Ilustrasi 2

• PT. Angelia membeli seluruh kepemilikan saham di PT. Zafira dengan harga
CU20,000. Pada tanggal tersebut ekuitas PT. Zafira terdiri dari :
– Saham CU5,000
– Saldo laba CU6,000.
• Saham dan saldo laba dielminasi dengan harga perolehan investasi,
selisihnya akan dicatata sebagai goodwill.
Harga perolehan 20,000
Dikurangi :
Net aset PT. Zafira saham 5,000
Saldo Laba 6,000
11,000
Goodwill 9,000

106
 Ilustrasi 3

• PT. P mengakuisisi PT S pada 1/1/2010 dengan

nilai akuisisi 6.000.
• Pada saat akuisisi, nilai PPE 1000 lebih tinggi
dari nilai tercatat.
• PPE didepresiasi 5 tahun.
 Ilustrasi : Konsolidasi 100%
PT. P PT. S Elimination Consolidated
Cash 25.000 2.000 27.000
Securities 30.000 3.000 33.000
Loans 255.000 30.000 285.000
PPE 10.000 4.000 1.000 15.000
Investment in S 6.000 (6.000) -
Goodwiil 1.000 1.000
326.000 39.000 (4.000) 361..000

Time deposit 250.000 32.000 282.000

Liability 11.000 3.000 14.000
Common stock 20.000 1.000 (1.000) 20.000
Retained Earning 45.000 3.000 (3.000) 45.000
326.000 39.000 (4.000) 361.000
 Ilustrasi

• PT. P mengakuisisi 70% kepemilikan PT S pada

1/1/2010 dengan nilai akuisisi 4.000.
• Pada saat akuisisi, nilai PPE 1000 lebih tinggi
dari nilai tercatat.
• PPE didepresiasi 5 tahun.
 Ilustrasi 7 : Konsolidasi – kurang 100%

PT. P PT. S Elimination Consolidated

Cash 26.000 2.000 28.000
Securities 30.000 3.000 33.000
Loans 255.000 30.000 285.000
PPE 10.000 4.000 1.000 15.000
Investment in S 4.000 (4.000) -
Goodwiil 500 500
325.000 39.000 (2.500) 361.500

Time deposit 250.000 32.000 282.000

Liability 10.000 3.000 13.000
Non controlling int 1.500 1.500
Common stock 20.000 1.000 (1.000) 20.000
Retained Earning 45.000 3.000 (3.000) 45.000
325.000 39.000 (2.500) 361.500
 PSAK 15
INVESTASI PADA ENTITAS ASOSIASI DAN
VENTURA BERSAMA
 Perubahan

• PSAK 15 diterapkan oleh seluruh entitas yang merupakan

investor dengan pengendalian bersama atau pengaruh
signifikan atas investee.
• PSAK 58: Aset Tidak Lancar yang Dimiliki untuk Dijual dan
Operasi yang Dihentikan diterapkan untuk sebagian investasi
pada ventura bersama dan entitas asosiasi.
• Pengaturan dalam ISAK 12: Pengendalian Bersama Entitas:
Kontribusi Nonmoneter oleh Venturer dimasukkan dalam PSAK
15 dengan modifikasi tertentu.

112
 Pengaruh signifikan

Pengaruh signifikan adalah kekuasaan untuk berpartisipasi dalam

keputusan kebijakan keuangan dan operasional suatu aktivitas ekonomi,
tetapi tidak mengendalikan atau mengendalikan bersama atas kebijakan
tersebut
• Indikasi kuantitatif • Indikasi kualitatif
– Hak suara ≥20% dianggap – Keterwakilan dalam dewan direksi dan
memiliki pengaruh komisaris atau organ setara
signifikan, kecuali dapat – Partisipasi proses pembuatan kebijakan,
dibuktikan sebaliknya termasuk dividen dan distribusi lain
– Hak suara <20% dianggap – Transaksi material investor dengan investee
tidak memiliki pengaruh – Pertukaran personel manajerial
signifikan, kecuali dapat
– Penyediaan informasi teknis pokok
dibuktikan sebaliknya

Mempertimbangkan hak suara potensial

113
 Metode Ekuitas

• Metode ekuitas adalah metode akuntansi di mana

investasi pada awalnya diakui sebesar biaya
perolehan.
– Ditambah atau dikurangi untuk mengakui bagian laba atau
rugi investee setelah tanggal perolehan.
– Pengakuan atas pendapatan komprehensif investee diakui
sebagai pendapatan komprehensif dan kenaikan investasi
pada pembukuan investor
– Distribusi dari investee mengurangi nilai tercatat investasi.
• Hak suara potensial tidak mempengaruhi bagian
laba investor.
114
 Penerapan Metode Ekuitas
• Entitas dengan pengendalian bersama atau pengaruh
signifikan atas investee mencatat investasinya pada entitas
investasi atau ventura bersama dengan menggunakan metode
ekuitas, kecuali jika investasi tersebut memenuhi syarat
pengecualian penerapan metode ekuitas

• Pengecualian – jika investasi dimilliki atau dimiliki secara tidak langsung

melalui entitas modal ventura, reksa dana, unit perwalian dan entitas
serupa termasuk dana asuransi terkait investasi  dapat memilih
menggunakan nilai wajar PSAK 55
• Jika entitas mau dijual  menerapkan PSAK 58

115
 Penghentian Metode Ekuitas

• Jika entitas menjadi entitas anak  PSAK 65

• Jika sisa kepentingan merupakan aset keuangan  PSAK 55.
Nilai wajar sisa kepentingan diangggap sebagai nilai wajar
pada saat pengakuan awal aset keuangan sesuai PSAK 55,
entitas mengakui selisihnya sebagai laba rugi.
• Ketika metode ekuitas dihentikan, seluruh jumlah yang telah
diakui dalam penghasilan komprehensif lain menggunakan
dasar yang sama jika investee melepas aset dan liabilitas.
• Jika investee menjadi investasi pada ventura bersama atau
sebaliknya, maka entitas melanjutkan penerapan metode
ekuitas dan tidak mengukur kembali kepentingan yang tersisa.

116
 Prosedur Metode Ekuitas
• Penyesuaian atas bagian laba dan penghasilan komprehensif
lain.
• Keuntungan atas transaksi hulu dan hilir harus dieliminasi.
Hulu dieliminasi penuh, hilir dieliminasi sebesar bagiannya.
• Selisih antara harga perolehan dan nilai wajar aset neto 
goodwill
• Selisih lebih harga nilai wajar terhadap biaya perolehan
investasi  penghasilan dalam menentukan bagian entitas
atas laba rugi pada periode investasi diperoleh.
• Penyesuaian nilai entitas atas laba rugi entitas asosiasi atau
ventura bersama setalah perolehan dilakukan untuk untuk
rugi penurunan nilai yang diakui entitas aosiasi
117
 Laporan keuangan investee

• Laporan keuangan perusahaan asosiasi dan ventura bersama

yang tersedia digunakan untuk menerapkan metode ekuitas.
• Jika berbeda maka dibuat LK dengan periode yang sama,
kecuali tidak praktis
• Jika tanggal pelaporan tersebut berbeda, maka penyesuaian
dilakukan terhadap transaksi dan peristiwa yang signifikan
yang terjadi antara lap investee dan investor. Perbedaan tidak
boleh lebih 3 bulan. Panjang periode pelaporan adalah sama.
• Laporan keuangan investor disusun dengan menggunakan
kebijakan akuntansi yang sama untuk transaksi dan peristiwa
dalam keadaan serupa.

118
 Investee merugi

• Jika bagian investor atas kerugian perusahaan asosiasi sama

atau melebihi nilai tercatat dari investasi, maka investasi
dilaporkan nihil
• Kerugian dicadangkan dan kewajiban diakui apabila investor
memiliki kewajiban konstruktif atau hukum untuk melakukan
pembayaran kewajiban perusahaan asosiasi yang dijaminnya
• Jika entitas asosiasi selanjutnya laba, investor akan mengakui
penghasilan apabila setelah bagiannya atas laba menyamai
bagiannya atas kerugian bersih yang belum diakui

119
 Rugi Penurunan Nilai

• Indikasi penurunan nilai menggunakan ketentuan

dalam instrumen keuangan (PSAK 55)
• Penurunan nilai investasi (termasuk didalamnya
goowill) diuji berdasarkan PSAK 48, sebagai aset
tunggal.
– Rugi penurunan adalah selisih nilai tercatat dan nilai yang
dapat dipulihkan.
– Nilai dipulihkan adalah nilai tertinggi antara nilai wajar
dikurangi biaya penjualan dengan nilai pakai).

120
 Contoh
• Pada 1 Januari 2012, PT Aneka membeli 30% saham berhak suara PT
Merapi sebesar Rp4.000 milyar dengan laba rugi untuk tahun 2012 sd 2015

Tahun Laba (rugi) Porsi laba (rugi) utk Nilai tercatat

PT Serbaneka PT. Aneka
2012 (10.00) (3.000) 1.000
2013 (8.000) (2.400) (1.400)
2014 4.000 1.200 (200)
2015 6.000 1.800 1.600
• Nilai tercatat investasi:
– Tahun 2010 Rp 1.000 milyar
– Tahun 2011 Rp 0
– Tahun 2012 Rp 0
– Tahun 2013 Rp 1.600

121
 Metode Ekuitas
Pada 1 Desember dibeli investasi sebesar 500.000 yang merupakan 25%
kepemilikan pada PT. Mutiara. Pada 31 Desember Mutiara melaporkan
adanya laba bersih yang dihasilkan oleh perusahaan sebesar 200,000. dan
penghasilan komprehensif lain 40.000. dan membagikan dividen 150.0000

Jan.1 Investasi jangka panjang 500.000

Kas 500.000
Des.31 Investasi jangka panjang 60.000
Pendapatan Investasi 50.000
Penghasila komprehensif lain 10.000
(pengumuman laba bersih, 200,000 x 0.25)
Des.31 Kas 37.500
Investasi Jangka Panjang 37.500
(pengumuman dividen = 150,000 x 0.25)

122
 Kehilangan Pengaruh Signifikan
Pada 31 Desember 2015 Entitas menjual 20% kepemilikan pada PT. Intan
dengan harga 4.000. Kepemilikan sebelum dilakukan penjualan 30%, saldo
investasi sebelum dilakukan penjualan besar 3.000. Saldo penghasilan
komprehensif terkait dengan investasi ini 500

31 Des Kas 4.000

Investasi jangka panjang 1.000
Keuntungan penjualan investasi 3.000
Penghasilan komprehensif lain 500
Penghasilan dari investasi 500

Jika 20% sama dengan 4.000 maka 10% = 1.000

Investasi tersis akan dicatat sebesar 2.000 (nilai wajar dari 10%)
Keuntungan penjualan investasi:
• Keuntungan dari investasi dijual 4.000 – 2.000 = 2.000
• Keuntungan kenaikan investasi yang tersis 2.000 – 1.000 = 1.000
123
 PSAK 66
PENGATURAN BERSAMA
Jenis dan Klasifikasi Pengaturan Bersama

125
Jenis dan Klasifikasi Pengaturan Bersama

126
 Pengaturan Bersama PSAK 66

 Pengaturan bersama adalah pengaturan yang dua atau lebih pihak

memiliki pengendalian bersama.
 Karakteristik pengaturan bersama:
 Para pihak terikat suatu pengaturan kontraktual
 Pengaturan kontraktual memberikan pengendalian bersama kepada dua atau
lebih pihak dalam pengaturan tersebut
 Pengendalian bersama  persetujuan kontraktual untuk berbagi
pengendalian atas suatu pengaturan, yang ada hanya ketika
keputusan mengenai aktivitas relevan mensyaratkan persetujuan
dengan suara bulat dari seluruh pihak yang berbagi pengendalian
 Jenis pengaturan :
 operasi bersama  mencatat bagian atas aset. Liabilitas, pendapatan, beban
 Ventura bersama  investasi, metode ekuitas

127
 PSAK 67
PENGUNGKAPAN KEPENTINGAN DALAM
ENTITAS LAIN
 Pengungkapan Kepentingan dalam
Entitas Lain PSAK 67
 Entitas mengungkapkan pertimbangan dan asumsi signifikan yang dibuat
dalam menentukan bahwa entitas memiliki pengendalian, pengendalian
bersama, pengaruh signifikan dan jenis pengaturan.
 Entitas mengungkapkan informasi pengguna LK konsolidasian
 Memahami komposisi kelompok usaha dan kepentingan yang dimiliki dalam aktivitas &
arus kas
 Mengevaluasi sifat dan luas pembatasan; sifat dan perubahan risiko; konsekuensi
perubahan kepemilikan; konsekuensi hilangnya pengendalian
 Entitas asosiasi dan pnengaturan bersama sifat, luas dan dampak
keuangan dari kepentingannya; sifat dan perubahan risiko signifikan
 Entitas terstruktur yang tidak dikonsolidasi  sifat dan luas kepentingan; sifat dan
perubahan risiko

129
 Ketentuan PSAK 67

PSAK 67 mensyaratkan entitas untuk mengungkapkan informasi yang memungkinkan para

pengguna laporan keuangan untuk mengevaluasi:
a. sifat dan risiko yang terkait dengan kepentingannya dalam entitas lain; dan
b. dampak dari kepentingan tersebut terhadap posisi keuangan, kinerja keuangan, dan arus kas
entitas
Entitas mengungkapkan:
c. Pertimbangan dan asumsi signifikan yang telah dibuat dalam menentukan:
i. sifat dari kepentingannya dalam entitas lain atau pengaturan;
ii. jenis pengaturan bersama dimana entitas memiliki kepentingan;
iii. bahwa entitas memenuhi definisi entitas investasi, jika dapat diterapkan; dan
b. Informasi mengenai kepentingannya dalam:
iv. entitas anak;
v. pengaturan bersama dan entitas asosiasi; dan
vi. entitas terstruktur yang tidak dikendalikan oleh entitas induk (entitas terstruktur yang
tidak dikonsolidasi).

130
 Soal 1

Dalam transaksi penggabungan usaha, metode yang digunakan

dalam mencatat transaksi tesebut adalah...
A. Metode biaya
B. Metode ekuitas
C. Metode penyatuan kepentingan
D. Metode pembelian / akuisisi

D
 Soal 2

PT Soka membayar Rp 60 milyar untuk mengakuisisi seluruh net

aset PT Timas. PT Timas melaporkan nilai buku aset bersih
sebesar 45 milyar. Berdasarkan hasil penilaian oleh apraisal nilai
wajar aset sebesar Rp 71 milyar dan nilai wajar liabilitas sebesar
Rp 20 milyar pada tanggal akuisisi. PT Soka juga membayar
appraisal fee Rp 4 milyar. Nilai goodwill yang harus dilaporkan PT
Soka pada saat akuisisi adalah…
A. Rp 15 milyar
B. Rp 13 milyar
C. Rp 11 milyar D
D. Rp 9 milyar
 Soal 3
PT Ferina mengakuisisi seluruh saham milik PT Debby dengan
menerbitkan 100.000 saham biasa pada nilai par 2.000. Saham
PT Ferina dijual pada 8.000/saham pada tanggal akuisisi. Biaya
yang dikeluarkan terkait akuisisi 15.000.000 dan biaya
penerbitan saham yang dikeluarkan PT Ferina adalah
20.000.000. Berapakah nilai investasi akan diakui PT Ferina…
A. 765.000.000
B. 780.000.000
C. 785.000.000 D
D. 800.000.000
 Soal 4

PT. Intan membeli 80% kepemilikan PT. Berlian dengan harga

140milyar. Pada saat akuisisi pt. Berlian memiliki nilai buku aset
bersih sebesar 100milyar dan nilai wajar aset bersih sebesar
150milyar. PT. Intan hanya mengakui goodwill untuk kepentingan
pengendali. Nilai kepemilikan non pengendali sebesar...
A. 20 milyar
B. 28 milyar
C. 30 milyar
D. 35 milyar
C
 Soal 5

PT. Cahaya memilik 60% kepemilikan PT. Sinar. Selama tahun 20X3
PT. Cahaya menjual barang kepada PT. Sinar sebanyak 100juta
dengan harga pokok sebesar 80 juta. Barang tersebut 50%nya
telah terjual sedangkan sisanya masih tersisa di persediaan akhir
PT. Sinar.
Pada saat menyusun laporan keuangan konsolidasi penjualan PT.
Cahaya 1.000 juta dan PT. Sinar 800 juta.
Berapakah nilai penjualan dalam laporan keuangan konsolidasi?
A. 1.000
B. 1.800 C
C. 1.700
D. 1.600
 Soal 6

PT. Cahaya memilik 60% kepemilikan PT. Sinar. Selama tahun 20X3
PT. Cahaya menjual barang kepada PT. Sinar sebanyak 100juta
dengan harga pokok sebesar 80 juta. Barang tersebut 50%nya
telah terjual sedangkan sisanya masih tersisa di persediaan akhir
PT. Sinar.
Pada saat menyusun laporan keuangan konsolidasi persediaan PT.
Cahaya 400 juta dan PT. Sinar 200 juta.
Berapakah nilai persediaan dalam laporan keuangan konsolidasi?
A. 490
B. 600 D
C. 500
D. 590
 Soal 37

Dalam laporan posisi keuangan konsolidasian, bagaimana entitas

menyajikan kepentingan non pengendali ?
A. Disajikan sebagai bagian dari liabilitas jangka panjang
B. Disajikan sebagai bagian dari ekuitas
C. Disajikan setelah liabilitas jangka panjang
D. Disajikan sebagai pengurang ekuitas pengendali

B
 Soal 8

PT. Ciremai menggunakan PSAK dalam mencatat investasi pada

perusahaan asosiasi. PT. Ciremai memiliki 40% saham di PT. Pada
saat akuisisi tidak ada goodwill yang diakui. Pengrango dibeli
dengan harga 800milyar pada 1 Januari 20X3. Selama tahun 20X3
PT. Pangrango melaporkan laba sebesar 100 milyar dan
membagikan dividen sebesar 60 milyar. Berapakah nilai investasi
akan disajikan dalam laporan posisi keuangan 31 Desember 20X3
oleh PT. Ciremai?
A. 800
B. 860
D
C. 824
D. 816
 Soal 9

PT. Slamet memiliki 100% investasi di anak perusahaan PT.

Sumbing. Untuk tujuan tender perusahaan menyusun laporan
keuangan tersendiri. Metode apa yang digunakan dalam
mencatat investasi pada Anak Perusahaan dalam laporan
keuangan tersendiri?
A. Metode ekuitas
B. Metode biaya
C. Metode akuisisi
D. Metode konsolidasi
A
 Soal 10

PT. Sindoro memiliki 60% investasi pada joint venture pada

Sindoro-Sumbing JVC. Dalam joint venture tersebut kedudukan
pemilik sama kuat dan membagi laba sesuai dengan kontraktual
yang disepakati. Metode apa yang digunakan dalam mencatat
investasi pada Anak Perusahaan dalam laporan keuangan
tersendiri?
A. Metode ekuitas
B. Metode biaya
C. Metode kosolidasi proporsional
D. Metode konsolidasi A
 Akuntan

Profesi untuk
Mengabdi pada
TERIMA KASIH Negeri
Dwi Martani
081318227080
martani@ui.ac.id atau dwimartani@yahoo.com
http://staff.blog.ui.ac.id/martani/