Anda di halaman 1dari 29

Menilai Materialitas

LO 1 Definisikan konsep salah saji material dan diskusikan pentingnya penilaian materialitas dalam konteks
audit.

Auditor diharapkan untuk merancang dan melakukan audit yang memberikan keyakinan memadai bahwa salah
saji material akan terdeteksi. Materialitas adalah konsep yang berkaitan dengan signifikansi atau pentingnya
suatu barang. Auditor dan manajemen terkadang memiliki perbedaan pendapat yang sah tentang signifikansi
atau pentingnya salah saji. Salah saji adalah kesalahan, baik disengaja atau tidak disengaja, yang ada dalam
transaksi atau saldo akun laporan keuangan. Auditor dan manajemen mungkin tidak setuju tentang apakah salah
saji itu material. Selanjutnya, jumlah dolar yang mungkin signifikan bagi satu orang mungkin tidak signifikan bagi
yang lain. Terlepas dari kesulitan pengukuran ini, konsep materialitas meresap dan memandu sifat dan tingkat
proses perumusan opini audit. Oleh karena itu, penting untuk memahami materialitas dalam konteks merancang
dan melakukan audit kualitas. Ada berbagai definisi materialitas; kami menyoroti beberapa di bawah ini yang
menangkap elemen-elemen penting dari konsep ini.

Dalam pernyataan No. 2, Dewan Standar Akuntansi Keuangan (FASB) mendefinisikan materialitas sebagai
“besarnya kelalaian atau salah saji informasi akuntansi , mengingat keadaan di sekitarnya, memungkinkan
penilaian orang yang beralasan mengandalkan pada informasi akan diubah atau dipengaruhi oleh kelalaian atau
salah saji. ”ISA 320, Materialitas dalam Perencanaan dan Melakukan Audit, menyatakan bahwa penilaian auditor
tentang materialitas harus dibuat berdasarkan pertimbangan kebutuhan informasi pengguna secara keseluruhan
kelompok. Mahkamah Agung Amerika Serikat menawarkan definisi yang agak berbeda, yang menyatakan bahwa
"fakta adalah material jika ada kemungkinan besar bahwa…. fakta pasti akan dilihat oleh investor yang wajar
secara signifikan mengubah 'total campuran' informasi yang tersedia ”(Lihat AS 11). Definisi-definisi ini
memperjelas bahwa materialitas mencakup sifat salah saji serta jumlah salah saji dalam dolar dan harus dinilai
sehubungan dengan pentingnya jumlah yang ditempatkan pada jumlah tersebut oleh pengguna laporan
keuangan. Dengan demikian, auditor perlu memahami kebutuhan pengguna laporan keuangan untuk membuat
penilaian materialitas yang sesuai.

pedoman materialitas

Sebagian besar perusahaan audit memberikan panduan tertulis dan alat bantu keputusan khusus untuk
membantu auditor dalam membuat penilaian materialitas yang konsisten. Pedoman biasanya melibatkan
penerapan persentase pada beberapa basis, seperti total aset, total pendapatan, atau laba bersih. Dalam
memilih basis, auditor mempertimbangkan stabilitas basis dari tahun ke tahun, sehingga materialitas tidak
berfluktuasi secara signifikan antara audit tahunan. Penghasilan seringkali lebih fluktuatif daripada total aset
atau pendapatan.

Pedoman sederhana untuk menetapkan materialitas untuk laporan keuangan secara keseluruhan adalah dengan
menggunakan 1% dari total aset atau pendapatan (mana yang lebih tinggi); Pilihan lain adalah menggunakan 5%
dari laba bersih. Beberapa perusahaan audit memiliki pedoman yang lebih rumit yang mungkin didasarkan pada
sifat industri atau gabungan dari keputusan materialitas yang dibuat oleh para ahli di perusahaan. Namun,
pedoman apa pun hanya itu: pedoman. Auditor harus menggunakan pedoman sebagai titik awal dan kemudian
menyesuaikan seperlunya untuk karakteristik kualitatif klien audit tertentu. Sebagai contoh, sebuah perusahaan
mungkin memiliki pembatasan perjanjian utang yang mengharuskan perusahaan untuk mempertahankan rasio
lancar minimal 2: 1, yang akan menyiratkan bahwa aset lancar harus dua kali lebih besar dari kewajiban lancar.
Jika rasio per pembukuan mendekati persyaratan, auditor harus menetapkan materialitas pada tingkat yang lebih
rendah untuk mengaudit aset lancar dan akun liabilitas.
Auditor mempertimbangkan materialitas pada dua tingkatan: (1) materialitas untuk laporan keuangan secara
keseluruhan, dan (2) materialitas kinerja untuk kelas transaksi, saldo akun, atau pengungkapan tertentu. Tingkat
materialitas untuk laporan keuangan secara keseluruhan harus dinyatakan sebagai jumlah moneter tertentu.
Untuk keperluan perencanaan audit, auditor harus mempertimbangkan materialitas secara keseluruhan dalam
hal tingkat kesalahan penyajian terkecil dari salah saji yang dapat menjadi material bagi salah satu laporan
keuangan. Sebagai contoh, jika auditor percaya bahwa salah saji yang berjumlah sekitar $ 100.000 akan menjadi
bahan untuk laporan laba rugi, tetapi salah saji yang menjumlahkan sekitar $ 200.000 akan menjadi bahan untuk
neraca, auditor biasanya menilai materialitas keseluruhan pada $ 100.000 atau kurang (bukan $ 200.000 atau
kurang).

Setelah menetapkan materialitas keseluruhan pada tingkat laporan keuangan, auditor menetapkan materialitas
yang relevan di tingkat transaksi atau saldo akun. Kinerja Materialitas mengacu pada jumlah atau jumlah yang
ditetapkan oleh auditor kurang dari tingkat materialitas untuk laporan keuangan secara keseluruhan atau untuk
kelas-kelas transaksi, saldo akun, atau pengungkapan tertentu. Jika auditor merencanakan audit hanya untuk
mendeteksi salah saji material secara individual, auditor akan mengabaikan fakta bahwa agregat salah saji
material yang tidak material dapat menyebabkan laporan keuangan secara keseluruhan salah saji material.
Kinerja Materialitas digunakan untuk menilai risiko salah saji material dan menentukan sifat, waktu, dan tingkat
prosedur audit yang harus dilakukan selama proses perumusan opini audit. Jika materialitas kinerja ditetapkan
terlalu tinggi, auditor mungkin tidak melakukan prosedur yang memadai untuk mendeteksi salah saji material
dalam laporan keuangan. Jika materialitas kinerja ditetapkan terlalu rendah, auditor mungkin melakukan
prosedur yang lebih substantif daripada yang diperlukan. Kinerja materialitas berbeda , tetapi berkaitan dengan,
konsep salah saji yang dapat ditoleransi. Salah saji yang dapat ditoleransi adalah jumlah salah saji dalam saldo
akun yang dapat ditoleransi oleh auditor dan masih belum menilai saldo akun yang mendasarinya salah saji
secara material. Salah saji yang dapat ditoleransi adalah penerapan materialitas kinerja untuk prosedur
pengambilan sampel tertentu, sehingga selalu kurang dari atau sama dengan kinerja materialitas.

Auditor perlu menggabungkan semua salah saji potensial di tempat di mana tim audit dapat menilai material
salah saji. Akumulasi informasi semacam itu seringkali didasarkan pada apakah salah saji tersebut jelas sepele.
Jumlah yang jelas sepele, menurut AU-C 450, adalah jumlah yang “jelas tidak penting, baik diambil secara
individual atau agregat dan apakah dinilai berdasarkan kriteria ukuran, sifat, atau keadaan”. Istilah yang jelas
sepele seharusnya tidak dijadkan pengganti bukan material. tingkat materialitas untuk item sepele yang jelas
terjadi ketika auditor yakin kesalahan di bawah tingkat itu tidak akan, bahkan ketika diagregasi dengan semua
salah saji lainnya, menjadi material bagi laporan keuangan. Misalnya, jika jumlah pada atau di bawah $ 5.000
dianggap jelas sepele, salah saji yang dideteksi auditor yang berada di bawah jumlah itu pada dasarnya akan
diabaikan untuk tujuan menyarankan koreksi kepada klien sehubungan dengan salah saji yang terdeteksi selama
audit. Auditor telah menggunakan istilah materialitas posting untuk merujuk pada jumlah yang jelas sepele.

SEC dilihat dari materialitas


Komisi Sekuritas dan bursa efek (SEC) telah mengkritisi terhadap profesi audit karena tidak cukup memeriksa
faktor kualitatif dalam membuat keputusan materialitas. Secara khusus, SEC telah mengkritik profesi untuk
tersebut untuk:
 Netting (offsetting) salah saji material. Pendekatan ini tidak melibatkan membuat penyesuaian karena efek
bersih mungkin tidak material terhadap laba bersih. Namun, setiap item akun mungkin telah dipengaruhi oleh
jumlah material.
 Tidak menerapkan konsep materialitas pada perubahan dalam estimasi akuntansi. Misalnya, perkiraan
akuntansi salah saji hanya di bawah jumlah material dalam satu arah satu tahun dan hanya di bawah jumlah
material dalam arah yang berlawanan tahun berikutnya. SEC mengatakan jumlah materialitas harus ditentukan
dengan melihat jumlah total dalam perkiraan selama periode dua tahun, bukan dengan menggunakan estimasi
terbaik setiap tahun.
 Secara konsisten menyampaikan (dengan kata lain, menolak untuk menyesuaikan laporan keuangan untuk
memperbaiki salah saji yang terdeteksi) pada penyesuaian individual yang mungkin tidak dianggap material.
SEC percaya bahwa auditor harus melihat sifat kualitatif dari salah saji dan potensi efek agregat dari salah saji
tersebut. SEC tidak mengerti mengapa klien tidak mau menyesuaikan diri untuk kesalahan yang diketahui —
bahkan jika itu yakin itu tidak penting. SEC sering bertanya, jika itu tidak material, mengapa manajemen
keberatan dengan perubahan saldo akun?

SEC memberikan panduan tentang situasi di mana salah saji kuantitatif yang kecil masih dapat dianggap material
karena alasan kualitatif. Alasan kualitatif ini meliputi:
 Salah saji menyembunyikan kegagalan untuk memenuhi harapan konsensus analis untuk perusahaan.
 Salah saji mengubah kerugian menjadi pendapatan, atau sebaliknya.
 Salah saji tersebut menyangkut segmen atau bagian lain dari bisnis perusahaan yang memainkan peran penting
dalam operasi atau profitabilitas perusahaan.
 Salah saji tersebut memengaruhi kepatuhan perusahaan terhadap persyaratan peraturan.
 Salah saji tersebut memengaruhi kepatuhan perusahaan terhadap perjanjian pinjaman atau persyaratan
kontrak lainnya.
 Salah saji tersebut memiliki efek meningkatkan kompensasi manajemen misalnya, dengan memenuhi
persyaratan untuk pemberian bonus atau bentuk kompensasi insentif lainnya.
 Salah saji tersebut melibatkan penyembunyian transaksi yang melanggar hukum.

Contoh-contoh di atas menyoroti situasi di mana manajemen mungkin berpendapat bahwa suatu jumlah tidak
material secara kuantitatif tidak penting dan karenanya harus dibiarkan tetap tidak dikoreksi dalam laporan
keuangan yang diaudit. Bimbingan dari SEC ini membantu auditor untuk memberikan alasan kepada manajer
tentang mengapa salah saji seperti itu perlu diperbaiki. Selanjutnya, auditor harus mempertimbangkan faktor-
faktor ini ketika menetapkan materialitas perencanaan sehingga audit lebih mungkin untuk mengidentifikasi
salah saji yang mungkin tampak kecil tetapi dapat membuat perbedaan bagi pengguna laporan keuangan.

Perubahan dalam Penilaian Materialitas Sepanjang Proses Perumusan Pendapat Audit


Auditor membuat penilaian tentang materialitas pada tingkat laporan keuangan secara keseluruhan,
materialitas kinerja, salah saji yang dapat ditoleransi, dan jelas sepele selama fase penilaian risiko audit.
Terkadang penilaian ini perlu direvisi setelah lebih banyak fakta tentang klien dan keadaannya yang
diketahui selama audit. Situasi yang mengharuskan perubahan penilaian materialitas meliputi yang
berikut:
 Penilaian materialitas awal didasarkan pada estimasi atau laporan keuangan awal yang ternyata
berbeda dengan jumlah yang diaudit.
 Jumlah laporan keuangan yang digunakan pada awalnya membuat penilaian materialitas telah
berubah secara signifikan. Misalnya, jika selama audit, laporan keuangan disesuaikan secara
signifikan, maka penilaian materialitas awal mungkin perlu disesuaikan.
Jika penilaian materialitas berubah selama audit, maka auditor harus menilai kembali setiap keputusan
yang bergantung pada penilaian ini. Misalnya, jika materialitas kinerja ternyata telah ditetapkan terlalu
tinggi (seperti $ 150.000 padahal seharusnya $ 100.000), maka auditor mungkin perlu melakukan
prosedur audit tambahan yang dirancang untuk mendeteksi salah saji pada tingkat yang lebih rendah
ini. Jika materialitas kinerja ditetapkan terlalu rendah (seperti $ 100.000 padahal seharusnya $
150.000), maka auditor mungkin telah melakukan lebih banyak pekerjaan daripada yang benar-benar
diperlukan, sehingga mengarah pada ketidakefisienan audit.

Pada akhirnya, ketika auditor merencanakan setiap audit, mereka membuat penilaian profesional
tentang ukuran salah saji yang mereka anggap material. Penilaian ini, pada gilirannya, memberikan
dasar untuk:
 Menentukan sifat dan tingkat prosedur penilaian risiko
 Mengidentifikasi dan menilai risiko salah saji material
 Menentukan sifat, waktu, dan tingkat pengujian kontrol dan prosedur audit substantive

Mengidentifikasi dan Menilai Risiko Salah saji Material


LO 2 Identifikasi risiko salah saji material dan jelaskan bagaimana kaitannya dengan risiko audit dan
risiko deteksi.
Menilai dan mengelola risiko merupakan hal mendasar untuk melakukan audit yang berkualitas.
Tampilan 7.1 memberikan gambaran grafis dari hubungan antara risiko salah saji material dan
bagaimana mereka berhubungan dengan risiko audit. Definisi risiko yang digambarkan dalam Tampilan
7.1 adalah sebagai berikut:
 Risiko Inheren — Kerentanan asersi tentang kelas transaksi, saldo akun, atau pengungkapan salah saji
yang material, baik secara individu atau ketika digabungkan dengan salah saji lain, sebelum
mempertimbangkan kontrol yang terkait.
 Mengontrol Risiko — Risiko salah saji yang dapat terjadi dalam pernyataan tentang kelas transaksi,
saldo akun, atau pengungkapan dan yang mungkin material, baik secara individu atau ketika
digabungkan dengan salah saji lain, tidak akan dapat dicegah, terdeteksi, dan diperbaiki tepat waktu
oleh pengendalian internal entitas.
 Risiko Audit — Risiko yang diungkapkan oleh auditor atas opini audit yang tidak tepat ketika laporan
keuangan salah saji material.
 Risiko Deteksi — Risiko prosedur yang dilakukan oleh auditor untuk mengurangi risiko audit ke tingkat
yang dapat diterima tidak akan mendeteksi salah saji yang ada dan yang mungkin material, baik secara
individu atau ketika digabungkan dengan salah saji lain.
Tampilan 7.1 menggambarkan hubungan antara risiko-risiko ini. Risiko salah saji material ada pada
tingkat laporan keuangan secara keseluruhan dan pada tingkat akun dan asersi, dan dalam tingkat ini,
risiko dapat dikategorikan sebagai risiko bawaan dan risiko pengendalian. Risiko-risiko ini berasal dari
klien audit, yang dapat dikendalikan oleh klien audit, dan terkait dengan karakteristik organisasi,
lingkungannya, dan kontrol internalnya. Setelah menilai risiko yang melekat dan mengendalikan,
auditor kemudian menentukan tingkat risiko audit yang sesuai untuk diterima. Ketika risiko salah saji
material lebih tinggi, auditor menerima lebih sedikit risiko audit (serendah 1%); sebaliknya, ketika risiko
salah saji material lebih rendah, auditor menerima lebih banyak risiko audit (seperti 5%). Misalnya,
pertimbangkan klien yang diperdagangkan secara publik, memiliki tim manajemen dengan integritas
yang dipertanyakan (dengan risiko inheren tinggi) yang tidak menempatkan kepentingan tinggi pada
lingkungan pengendalian (dengan risiko kontrol yang tinggi). Dalam hal ini, auditor hanya bisa
menerima risiko audit yang rendah (1%) karena auditor khawatir bahwa ada kemungkinan yang masuk
akal bahwa salah saji material ada. Bandingkan contoh pertama ini dengan klien yang dipegang secara
pribadi, memiliki tim manajemen dengan integritas yang baik (risiko inheren rendah) yang
menempatkan pentingnya pada lingkungan pengendalian (risiko kontrol rendah). Dalam hal ini, auditor
menerima risiko audit yang lebih tinggi (5%) karena salah saji material kemungkinannya lebih kecil.
Setelah menentukan tingkat risiko audit yang dapat diterima, auditor harus menentukan risiko deteksi.
Risiko deteksi berada di bawah kendali auditor, dan tingkat upaya audit yang akan dikeluarkan auditor
untuk perikatan tergantung pada tingkat risiko deteksi. Ketika risiko salah saji material lebih tinggi,
risiko deteksi lebih rendah, untuk mengurangi risiko audit ke tingkat yang dapat diterima. Auditor
mengurangi risiko deteksi melalui sifat, waktu, dan luas prosedur audit substantif. Ketika risiko deteksi
berkurang, bukti yang diperoleh auditor melalui prosedur audit substantif akan meningkat. Ketika risiko
salah saji material lebih rendah, auditor dapat menerima risiko deteksi yang lebih tinggi dan masih
mencapai tingkat risiko audit yang dapat diterima.
Standar audit juga membahas istilah risiko signifikan. Menurut AU-C 315, risiko signifikan adalah risiko
salah saji material yang diidentifikasi dan dinilai yang, dalam penilaian profesional auditor, memerlukan
pertimbangan khusus. Fitur Audit dalam Praktek, “Apa yang Membuat Risiko Signifikan ?,” menguraikan
faktor-faktor yang dipertimbangkan auditor dalam menentukan apakah risiko tertentu yang
diidentifikasi signifikan terhadap pelaksanaan audit.
Menilai Faktor-faktor yang Mempengaruhi Resiko yang Inheren
Risiko Inheren di Tingkat Akun dan Ketaatan
LO 3 Menilai faktor-faktor yang mempengaruhi Risiko yang melekat

Risiko inherent berkaitan dengan kerentanan pernyataan terhadap salah saji, baik karena kesalahan atau
penipuan, sebelum mempertimbangkan kontrol terkait. Ketika risiko inheren pada tingkat akun atau asersi tinggi,
auditor khawatir bahwa saldo akun tertentu relatif lebih cenderung mengandung salah saji material daripada
ketika risiko inheren rendah. Risiko inheren mencerminkan fakta bahwa beberapa asersi dan saldo akun terkait
lebih rentan terhadap salah saji daripada yang lain. Misalnya, uang tunai lebih rentan terhadap pencurian
daripada peralatan industri. Selain itu, akun yang valuasinya berasal dari estimasi akuntansi lebih cenderung
salah saji daripada akun yang valuasinya berasal dari data faktual rutin. Berikut ini adalah daftar faktor yang harus
mengarahkan auditor untuk menilai risiko yang melekat pada tingkat asersi di tingkat yang lebih tinggi:
 Saldo akun merupakan aset yang relatif mudah dicuri, seperti uang tunai.
 Saldo akun terdiri dari transaksi kompleks.
 Saldo akun membutuhkan tingkat penilaian atau estimasi nilai yang tinggi.
 Saldo akun tunduk pada penyesuaian yang tidak dalam rutinitas pemrosesan biasa, seperti penyesuaian akhir
tahun.
 Saldo akun terdiri dari volume tinggi transaksi non-rutin.

AUDIT DALAM PRAKTEK


apa yang membuat risiko menjadi signifikan.
AU-C 315 memberikan panduan kepada auditor dalam hal faktor-faktor yang harus dipertimbangkan
auditor ketika menentukan apakah suatu risiko signifikan. Status standar:
Dalam melakukan penilaian profesional tentang risiko mana yang merupakan risiko signifikan,
auditor harus mempertimbangkan setidaknya:
a. apakah risikonya adalah risiko penipuan;
b. apakah risiko tersebut terkait dengan perkembangan ekonomi, akuntansi, atau lainnya yang
signifikan baru-baru ini dan, oleh karena itu, memerlukan perhatian khusus;
c. kompleksitas transaksi;
d. apakah risiko melibatkan transaksi signifikan dengan pihak terkait;
e. tingkat subjektivitas dalam pengukuran informasi keuangan yang terkait dengan risiko,
terutama pengukuran yang melibatkan berbagai ketidakpastian pengukuran; dan
f. apakah risiko tersebut melibatkan transaksi signifikan yang berada di luar kegiatan bisnis normal
entitas atau yang tampaknya tidak biasa.
Risiko Inheren di Tingkat Laporan Keuangan: Risiko Bisnis
Pada tingkat laporan keuangan, terdapat risiko inheren yang mempengaruhi operasi bisnis dan hasil
potensial dari kegiatan organisasi; ini disebut sebagai risiko bisnis. Ketika risiko bisnis tinggi, auditor
khawatir bahwa organisasi mungkin mengalami kesulitan beroperasi secara efektif atau
menguntungkan. Iklim ekonomi secara keseluruhan — menguntungkan atau tidak menguntungkan —
dapat memiliki efek luar biasa pada kemampuan organisasi untuk beroperasi secara efektif dan
menguntungkan. Kemerosotan ekonomi sering dikaitkan dengan kegagalan organisasi yang sukses.
Perubahan teknologi juga menghadirkan risiko. Misalnya, perusahaan yang sebelumnya tidak ada
dalam bisnis telepon, seperti Google dan Apple, menambahkan produk komunikasi dan sangat
memengaruhi bisnis telepon Motorola dan Nokia. Tindakan pesaing, seperti mendiskontokan harga
atau menambah lini produk baru, juga memengaruhi risiko yang melekat pada tingkat laporan
keuangan. Akhirnya, lokasi geografis pemasok juga memengaruhi risiko yang melekat pada tingkat
laporan keuangan. Misalnya, sumber produk di Cina mungkin menawarkan keunggulan kompetitif,
tetapi juga dapat memaparkan organisasi terhadap risiko bisnis jika menemukan bahwa produknya
mengandung timbal dan tidak dapat dijual. Terserah manajemen untuk mengelola risiko bisnisnya
dengan baik. Semua organisasi memiliki risiko bisnis; reaksi manajemen dapat memperburuknya
(membuatnya lebih mungkin) atau, sebaliknya, manajemen yang baik dapat mengurangi itu.
Setiap organisasi memiliki proses utama yang memberikan keunggulan atau kelemahan kompetitif.
Auditor harus mengumpulkan informasi yang cukup untuk memahami proses-proses ini, faktor-faktor
industri yang memengaruhi proses-proses utama, bagaimana manajemen memantau proses dan
kinerja, dan potensi dampak operasional dan finansial yang terkait dengan proses-proses utama.
Berikut ini adalah daftar faktor yang akan mengarahkan auditor untuk menilai risiko yang melekat
terkait dengan operasi di tingkat yang lebih tinggi:

 Perusahaan tidak memiliki personel atau keahlian untuk menghadapi perubahan dalam industri.
 Penawaran produk dan layanan baru memiliki kemungkinan yang tidak pasti untuk pengenalan dan
penerimaan yang sukses oleh pasar.
 Penggunaan teknologi informasi tidak kompatibel di seluruh sistem dan proses.
 Perluasan bisnis yang permintaan produk atau layanan perusahaan belum diperkirakan secara akurat.
 Strategi bisnis baru diterapkan secara tidak lengkap atau tidak tepat.
 Pendanaan hilang karena ketidakmampuan perusahaan untuk memenuhi persyaratan pembiayaan.
 Persyaratan peraturan baru meningkatkan paparan hukum.
 Produk, layanan, pesaing, atau penyedia alternatif menimbulkan ancaman bagi bisnis saat ini.
 Ada risiko rantai pasokan yang signifikan.
 Proses produksi dan pengiriman rumit.
 Industri ini matang dan menurun.
 Organisasi tidak memiliki kemampuan untuk mengendalikan biaya dengan kemungkinan biaya yang
tidak terduga.
 Organisasi menghasilkan produk yang memiliki banyak pengganti.
Meskipun jenis-jenis risiko ini tidak serta-merta menyebabkan salah saji material dalam laporan
keuangan, risiko-risiko tersebut mewakili masalah-masalah yang mengancam kelangsungan keuangan
fundamental organisasi. Lebih jauh, risiko-risiko ini dapat memberikan insentif kepada manajemen
untuk salah saji dengan banyak akun (misalnya, meningkatkan pendapatan atau mengurangi biaya)
dalam upaya membuat organisasi terlihat lebih sehat secara finansial daripada akurat. Fitur Audit dalam
Praktek, "Pengungkapan Risiko Farmasi Pfizer sebagai Contoh Risiko Inheren pada Tingkat Laporan
Keuangan," menggambarkan jenis risiko yang melekat yang dihadapi perusahaan dalam bersaing dalam
industri yang kompleks, diatur, dan digerakkan oleh penelitian. Auditor perlu menyadari risiko ini,
karena mereka dapat memiliki implikasi salah saji untuk beberapa akun laporan keuangan.
Sumber Informasi untuk Menilai Risiko Bisnis
Auditor memanfaatkan berbagai alat untuk memahami bisnis klien dan risiko terkait. Banyak pekerjaan
yang dilakukan dengan memantau pers keuangan dan pengarsipan SEC dan analisis broker,
mengembangkan sistem manajemen pengetahuan berbasis perusahaan dan industri, dan
memanfaatkan sumber informasi online lainnya tentang perusahaan. Beberapa pendekatan tradisional
terus digunakan, termasuk penyelidikan manajemen, peninjauan dokumentasi manajemen risiko
internal, penyelidikan pengusaha, dan peninjauan proses hukum atau peraturan terhadap perusahaan.
Berikut ini dijelaskan beberapa sumber daya yang dapat digunakan auditor untuk mempelajari lebih
lanjut tentang perusahaan:
 Pertanyaan manajemen — Auditor harus mewawancarai manajemen untuk mengidentifikasi rencana
strategis, analisis tren industri, dampak potensial dari tindakan yang telah diambil atau mungkin
dilakukan, dan gaya manajemennya.
 Meninjau ulang anggaran klien — Anggaran, yang mewakili rencana fiskal manajemen untuk tahun
yang akan datang, memberikan wawasan tentang pendekatan manajemen untuk operasi dan risiko
yang mungkin dihadapi organisasi. Auditor mencari perubahan signifikan dalam rencana dan
penyimpangan dari anggaran, seperti rencana pembuangan lini bisnis, biaya penelitian atau promosi
yang signifikan terkait dengan pengenalan produk baru, pembiayaan baru atau persyaratan modal,
perubahan kompensasi atau biaya produk karena serikat perjanjian, dan penambahan signifikan pada
properti, pabrik, dan peralatan.
 Tur pabrik dan operasi klien — Tur fasilitas produksi dan distribusi klien menawarkan banyak wawasan
tentang masalah audit potensial. Auditor dapat memvisualisasikan pusat biaya serta prosedur
pengiriman dan penerimaan, kontrol persediaan, persediaan yang berpotensi usang, dan
kemungkinan inefisiensi. Tur meningkatkan kesadaran auditor tentang prosedur dan operasi
perusahaan, memberikan pengalaman langsung ke lokasi dan situasi yang sebaliknya hanya ditemui
dalam dokumen perusahaan atau pengamatan personil klien.
 Tinjau peraturan pemerintah yang relevan dan kewajiban hukum klien — Hanya sedikit industri yang
tidak terpengaruh oleh peraturan pemerintah, dan sebagian besar peraturan itu memengaruhi audit.
Sebagai contoh, auditor perlu menentukan liabilitas potensial yang terkait dengan biaya pembersihan
yang ditetapkan oleh Badan Perlindungan Lingkungan. Auditor biasanya mencari informasi tentang
risiko litigasi melalui penyelidikan manajemen, tetapi menindaklanjuti penyelidikan tersebut dengan
analisis litigasi yang disiapkan oleh penasihat hukum klien.
 Sistem manajemen pengetahuan — Perusahaan audit telah mengembangkan sistem ini di sekitar
industri, klien, dan praktik terbaik. Sistem ini juga menangkap informasi tentang persyaratan
akuntansi atau peraturan yang relevan untuk perusahaan dan dapat digunakan untuk
mengembangkan peringatan risiko untuk perusahaan.
 Pencarian online — Perusahaan pencarian internet (seperti Hoover’satwww. Hoovers.com) adalah
sumber informasi yang bagus tentang perusahaan. Pencarian online lainnya dapat dilakukan melalui
portal lain seperti Google. Yahoo memiliki dua sumber informasi yang sangat bagus (1) bagian
keuangan yang menyediakan data tentang sebagian besar perusahaan dan (2) saluran obrolan yang
berisi percakapan terkini tentang perusahaan (banyak di antaranya, tentu saja, mungkin tidak dapat
diandalkan).
 Kaji ulang pengarsipan SEC — Pengarsipan SEC dapat dicari secara online melalui sistem EDGAR.
Pengajuan termasuk laporan tahunan dan triwulanan perusahaan, informasi proksi, dan pernyataan
pendaftaran untuk masalah keamanan baru. Pengajuan ini berisi informasi penting tentang
perusahaan dan afiliasinya, pejabat, dan direkturnya. Informasi ini dapat digunakan untuk
memperoleh pemahaman tentang pengaturan kompensasi manajemen, termasuk kompensasi
insentif yang dapat memberikan informasi penting tentang insentif manajemen dan pengaturan
bonus. Selanjutnya, auditor harus memantau aktivitas perdagangan sekuritas organisasi, bersama
dengan kepemilikan terkait dari manajemen tingkat atas dan / atau anggota dewan.
 Situs Web Perusahaan — Situs Web perusahaan dapat berisi informasi yang berguna dalam
memahami produk dan strateginya. Ketika perusahaan memberikan lebih banyak informasi keuangan
online, auditor harus meninjau informasi tersebut untuk mendapatkan informasi perkembangan.
 Statistik ekonomi — Sebagian besar data industri, termasuk data regional, sekarang dapat ditemukan
online. Auditor dapat membandingkan hasil klien dengan data ekonomi regional. Sebagai contoh,
auditor kemungkinan akan mempertanyakan mengapa perusahaan tumbuh pada tingkat 50%,
sementara industri secara keseluruhan tumbuh pada tingkat yang secara signifikan lebih lambat.
Pertanyaan itu muncul hanya jika auditor memiliki informasi industri.
 Buletin praktik profesional - The American Institute of Certified Public Accountants (AICPA)
menerbitkan Audit Risk Alerts, dan SEC sering mengeluarkan buletin praktik untuk menarik perhatian
profesi terhadap masalah-masalah penting. Baik Dewan Pengawasan Akuntansi Perusahaan Publik
(PCAOB) dan Badan Standar Audit dan Jaminan Internasional (IAASB) juga telah menerbitkan
beberapa Peringatan Praktik Audit Staf yang membahas topik-topik seperti transaksi tidak biasa yang
signifikan, pengukuran nilai wajar, dan lingkungan ekonomi.
 Laporan analis saham -Perusahaan pialang menginvestasikan sumber daya yang signifikan dalam
melakukan penelitian tentang perusahaan, strategi mereka, pesaing, kualitas manajemen, dan
kemungkinan keberhasilan. Banyak analis investasi utama diberikan akses ke manajemen puncak dan
merupakan penerima manfaat dari pertemuan analis yang sering. Laporan ini dapat berisi banyak
informasi bermanfaat tentang klien.
 Panggilan pendapatan perusahaan — Auditor dapat mengamati atau membaca transkrip panggilan
pendapatan manajemen untuk memahami masalah terbaru yang dihadapi organisasi, bersama
dengan rencana manajemen yang diungkapkan secara publik.
AUDIT DALAM PRAKTEK
pengungkapan risiko farmasi pfizer sebagai contoh risiko yang melekat pada tingkat laporan
keuangan.
Pfizer Pharmaceuticals mengungkapkan berbagai risiko. Regulator mendorong perusahaan untuk
membuat jenis pengungkapan ini sehingga investor dapat memperkirakan ketidakpastian yang melekat
dalam organisasi. Contoh risiko inheren yang menarik dari FYE 2011 10-K Pfizer adalah sebagai berikut:

"KAMI. dan peraturan pemerintah asing yang mewajibkan kontrol harga dan pembatasan akses pasien
ke produk kami berdampak pada bisnis kami, dan hasil kami di masa depan dapat dipengaruhi oleh
perubahan regulasi atau kebijakan tersebut. Di A.S., banyak produk biofarmasi kami mengalami
tekanan kenaikan harga. ”

“Obat-obatan khusus adalah obat-obatan yang mengobati kondisi langka atau mengancam jiwa yang
memiliki populasi pasien yang lebih kecil, seperti jenis kanker tertentu dan multiple sclerosis.
Meningkatnya ketersediaan dan penggunaan obat-obatan khusus yang inovatif, dikombinasikan
dengan biayanya yang relatif lebih tinggi dibandingkan dengan jenis produk farmasi lainnya, mulai
menghasilkan minat pembayar yang signifikan dalam mengembangkan strategi pengendalian biaya
yang ditargetkan untuk sektor ini. Sementara dampak pada kami terhadap upaya para pembayar untuk
mengontrol akses dan penetapan harga obat-obatan khusus masih terbatas hingga saat ini, portofolio
produk khusus kami yang berkembang, dikombinasikan dengan meningkatnya penggunaan penilaian
teknologi kesehatan di pasar di seluruh dunia dan memburuknya keuangan pemerintah, dapat
menyebabkan dampak bisnis yang merugikan yang lebih signifikan di masa depan. "

“Risiko dan ketidakpastian berlaku khususnya terkait dengan pernyataan berwawasan ke depan yang
berkaitan dengan produk. Hasil dari proses panjang dan kompleks untuk mengidentifikasi senyawa baru
dan mengembangkan produk baru secara inheren tidak pasti. Penemuan dan pengembangan obat
memakan waktu, mahal dan tidak dapat diprediksi. Proses dari penemuan atau desain awal hingga
pengembangan hingga persetujuan regulator dapat memakan waktu bertahun-tahun. Kandidat
narkoba dapat gagal pada setiap tahap proses. Tidak ada jaminan apakah atau kapan kita akan
menerima persetujuan pengaturan untuk produk baru atau untuk indikasi baru atau bentuk sediaan
untuk produk yang sudah ada. Keputusan oleh otoritas pengawas mengenai pelabelan, bahan-bahan
dan hal-hal lain dapat mempengaruhi ketersediaan atau potensi komersial produk kami. Sebagai
contoh, tidak ada jaminan bahwa produk pipa tahap akhir kami, seperti tofacitinib, bosutinib dan Eliquis
(apixaban) untuk pencegahan stroke pada pasien dengan fibrilasi atrium, akan menerima persetujuan
regulatori dan / atau sukses secara komersial atau produk yang baru saja disetujui, seperti Prevnar 13
/ Prevenar 13 untuk digunakan pada orang dewasa yang berusia 50 tahun ke atas, Xalkori (crizotinib)
dan Inlyta (axitinib) akan disetujui di pasar lain dan / atau sukses secara komersial. Ada juga risiko
bahwa kita mungkin tidak secara memadai menangani temuan lembaga pengatur yang ada mengenai
kecukupan proses dan sistem kepatuhan peraturan kita atau menerapkan proses dan prosedur yang
berkelanjutan untuk mempertahankan kepatuhan terhadap peraturan dan untuk mengatasi temuan
lembaga pengawas di masa depan, jika hal itu terjadi.
risiko yang melekat pada tingkat laporan keuangan:
risiko pelaporan keuangan
Ada juga risiko inheren terkait dengan pencatatan transaksi dan penyajian data keuangan dalam
laporan keuangan organisasi. Ketika risiko inheren terkait dengan pencatatan transaksi dan penyajian
data keuangan tinggi, auditor khawatir bahwa manajemen telah mencatat transaksi atau menyajikan
data keuangan secara tidak akurat. Ketika menilai risiko ini, auditor mempertimbangkan semua item
pada laporan keuangan perusahaan yang subyektif dan berdasarkan penilaian, seperti penurunan nilai
aset, akuntansi mark-to-market, jaminan, pengembalian, pensiun, dan perkiraan mengenai masa
manfaat aset, diantara yang lain. Karena perkiraan ini, risiko yang melekat pada tingkat laporan
keuangan dipengaruhi oleh kompetensi dan integritas manajemen dan potensi insentif untuk salah saji
dalam laporan keuangan.

Sumber Informasi Mengenai Integritas Manajemen Mengevaluasi integritas manajemen sangat


penting dalam menilai risiko yang melekat pada tingkat laporan keuangan. Namun, membuat evaluasi
semacam itu sulit dan subyektif. Untuk melakukan evaluasi ini, auditor mempertimbangkan berbagai
sumber informasi:
 Auditor pendahulu - Informasi yang diperoleh langsung melalui permintaan diperlukan oleh standar
audit profesional. Pendahulu diminta untuk menanggapi auditor kecuali jika data tersebut berada di
bawah perintah pengadilan atau jika klien tidak akan menyetujui untuk mengomunikasikan informasi
rahasia.
 Profesional lain dalam komunitas bisnis — Contohnya termasuk pengacara dan bankir yang biasanya
memiliki hubungan kerja yang baik dengan auditor dan yang darinya auditor membuat pertanyaan
sebagai bagian dari proses mengenal klien.
 Auditor lain dalam perusahaan audit — Auditor lain dalam perusahaan mungkin telah berurusan
dengan manajemen saat ini sehubungan dengan perikatan lain atau dengan klien lain.
 Media berita dan pencarian Web — Informasi tentang perusahaan dan manajemennya mungkin
tersedia di jurnal keuangan, majalah, majalah perdagangan industri, atau di Web.
 Database publik - Database terkomputerisasi dapat dicari untuk dokumen publik yang berhubungan
dengan manajemen atau artikel apa pun di perusahaan. Demikian pula, database publik seperti LEXIS
dapat dicari keberadaan proses hukum terhadap perusahaan atau terhadap anggota kunci
manajemen.
 Wawancara awal dengan manajemen — Wawancara semacam itu dapat membantu dalam
memahami jumlah, luas, dan alasan pergantian posisi. Wawancara pribadi juga dapat membantu
dalam menganalisis kejujuran atau kesederhanaan manajemen dalam menangani masalah-masalah
penting perusahaan yang mempengaruhi audit.
 Anggota komite audit - Anggota komite audit mungkin terlibat dalam perselisihan antara auditor dan
manajemen sebelumnya dan mungkin memiliki wawasan tambahan.
 Pertanyaan dari badan pengatur federal — Meskipun ini bukan sumber informasi utama, auditor
mungkin ingin meminta keterangan dari badan pengatur spesifik mengenai tindakan yang tertunda
terhadap perusahaan atau sejarah tindakan pengaturan yang diambil sehubungan dengan
perusahaan dan manajemennya.
 Perusahaan investigasi swasta — Penggunaan perusahaan seperti itu jarang terjadi, tetapi semakin
banyak dilakukan ketika auditor mengetahui masalah yang perlu diselidiki lebih lanjut tentang
integritas manajemen atau keterlibatan manajemen dalam aktivitas ilegal potensial.

Fitur Audit dalam Praktek, "Penipuan Backdating Opsi Saham sebagai Contoh Risiko Inheren di Tingkat
Laporan Keuangan," memberikan contoh kasus di mana integritas manajemen yang rendah
menyebabkan penipuan.

Berikut ini adalah daftar faktor yang mengarahkan auditor untuk menilai risiko yang melekat terkait
dengan pelaporan keuangan di tingkat yang lebih tinggi:
 Perbedaan dalam catatan akuntansi — misalnya, penyesuaian menit terakhir yang secara signifikan
mempengaruhi hasil keuangan, transaksi yang tidak dicatat secara lengkap atau tepat waktu, dan
saldo atau transaksi yang tidak didukung atau tidak sah
 Hubungan bermasalah atau tidak biasa antara auditor dan manajemen — misalnya, penolakan akses
ke catatan atau fasilitas, tekanan waktu yang tidak semestinya yang dipaksakan oleh manajemen
untuk menyelesaikan masalah yang rumit atau kontroversial, atau keterlambatan yang tidak biasa
oleh manajemen dalam memberikan informasi
 Kurangnya kompetensi manajemen — misalnya, pengetahuan yang tidak tepat terkait dengan
tanggung jawab, wewenang manajemen yang tidak tepat, kinerja masa lalu yang buruk, tidak ada
perencanaan suksesi
 Sejarah perusahaan dengan tepat memenuhi estimasi analis atau ekspektasi pertumbuhan
pendapatan yang tinggi
 Penawaran saham perdana yang akan datang
 Ketidaksepakatan atas pelaporan keuangan dengan auditor sebelumnya
 Pengunduran diri auditor — karena penolakan terhadap auditor pendahulu untuk terus memberikan
layanan kepada organisasi
 Transaksi yang tidak biasa dengan orang luar atau transaksi pihak terkait yang signifikan
 Transaksi yang sebagian atau seluruh pendapatan atau bebannya diakui pada awal transaksi
 Hasil keuangan yang tampaknya terlalu bagus untuk menjadi kenyataan — misalnya, ketika hasil
keuangan secara signifikan lebih baik daripada pesaing, tanpa perbedaan substansial dalam operasi
antara organisasi dan pesaing
 Pengaturan bisnis yang kompleks yang tampaknya tidak banyak berguna
 Keraguan atau kelalaian dari manajemen mengenai pertanyaan tentang laporan keuangan
 Desakan oleh CEO atau CFO untuk hadir di semua pertemuan antara komite audit dan auditor internal
atau eksternal
 Metode akuntansi yang mendukung bentuk ekonomi

Fitur Audit dalam Praktek, "Penerapan Prinsip Akuntansi dan Pengungkapan Terkait," memberikan
panduan untuk dipertimbangkan ketika menilai risiko yang melekat terkait dengan pelaporan
keuangan.
Tampilan 7.2 memberikan contoh pertanyaan untuk ditanyakan oleh auditor ketika menilai risiko yang
melekat terkait dengan pelaporan keuangan.

PAMERAN 7.2
Pertanyaan untuk ditanyakan saat Menilai Pelaporan Keuangan
Kualitas: Kutipan Terpilih dari Komisi Pita Biru NACD tentang Komite Audit
1. Apa bidang penilaian yang signifikan (cadangan, kontinjensi, nilai aset, pengungkapan catatan)
yang memengaruhi laporan keuangan tahun berjalan? Pertimbangan apa yang terlibat dalam
menyelesaikan masalah penilaian ini? Apa kisaran dampak potensial terhadap hasil keuangan yang
dilaporkan di masa depan?
2. isu atau masalah apa yang ada yang dapat mempengaruhi operasi dan / atau kondisi keuangan
perusahaan di masa depan? Apa rencana manajemen untuk menangani risiko-risiko di masa depan
ini?
3. Apa kualitas pelaporan keuangan perusahaan secara keseluruhan, termasuk kesesuaian prinsip
akuntansi penting yang diikuti oleh perusahaan?
4. Berapa kisaran pilihan akuntansi yang dapat diterima yang tersedia bagi perusahaan?
5. Apakah ada perubahan signifikan dalam kebijakan akuntansi, atau dalam penerapan prinsip
akuntansi selama tahun tersebut? Jika ya, mengapa perubahan dilakukan dan apa dampak
perubahan terhadap laba per saham (EPS) atau ukuran keuangan utama lainnya?
6. Apakah ada perubahan signifikan dalam estimasi akuntansi, atau model yang digunakan dalam
membuat estimasi akuntansi selama tahun berjalan? Jika ya, mengapa perubahan dilakukan dan
apa dampak perubahan terhadap laba per saham (EPS) atau ukuran keuangan utama lainnya?
7. Adakah contoh di mana perusahaan dapat dianggap mendorong batas pengakuan pendapatan?
Jika demikian, apa alasan tersebut yang dipilih?
8. Apakah transaksi dan peristiwa serupa diperlakukan secara konsisten di seluruh divisi perusahaan
dan di seluruh negara tempat perusahaan beroperasi? Jika tidak, apa saja pengecualian dan
alasannya?
9. Apakah pilihan akuntansi yang dibuat mencerminkan substansi ekonomi dari transaksi dan
manajemen strategis bisnis? Jika tidak, di mana pengecualiannya dan mengapa itu ada?
10. Sejauh mana pilihan pelaporan keuangan sesuai dengan cara perusahaan mengukur kemajuannya
dalam mencapai misinya secara internal? Jika tidak, apa perbedaannya?
11. Bagaimana prinsip-prinsip akuntansi signifikan yang digunakan oleh perusahaan dibandingkan
dengan perusahaan terkemuka di industri, atau dengan perusahaan lain yang dianggap sebagai
pemimpin dalam pengungkapan keuangan Apa alasan untuk setiap perbedaan?
12. Apakah ada kejadian di mana tujuan pelaporan jangka pendek (mis., Mencapai tujuan laba atau
memenuhi bonus atau persyaratan opsi saham) diizinkan untuk memengaruhi pilihan akuntansi?
Jika ya, pilihan apa yang dibuat dan mengapa?
LO 4 Menilai faktor-faktor yang mempengaruhi risiko pengendalian.
Menilai Faktor-faktor yang Mempengaruhi Risiko Pengendalian
Risiko pengendalian terkait dengan kerentanan salah saji, baik karena kesalahan atau penipuan, tidak
akan dicegah atau dideteksi secara tepat waktu oleh sistem kontrol internal organisasi. Selama
perencanaan audit dan penilaian risiko, auditor membuat penilaian awal risiko pengendalian. Penilaian
risiko kontrol dapat dilakukan pada tingkat laporan keuangan secara keseluruhan. Namun, untuk
memudahkan perencanaan, penilaian ini juga biasanya dilakukan pada tingkat akun atau asersi karena
efektivitas kontrol dapat bervariasi antar akun dan asersi. Ketika risiko pengendalian tinggi, auditor
khawatir bahwa salah saji mungkin tidak dapat dicegah atau bahwa jika salah saji ada dalam laporan
keuangan organisasi sehingga tidak akan terdeteksi dan diperbaiki oleh manajemen. Beberapa tingkat
risiko pengendalian selalu ada karena keterbatasan yang melekat dalam pengendalian internal. Berikut
ini adalah daftar faktor yang mengarahkan auditor untuk menilai risiko kontrol pada tingkat yang lebih
tinggi:
 Kontrol buruk di negara atau lokasi tertentu
 Kesulitan mendapatkan akses ke organisasi atau menentukan individu yang memiliki dan / atau
mengendalikan organisasi
 Sedikit interaksi antara manajemen senior dan staf operasi
 Nada lemah di bagian atas mengarah ke lingkungan kontrol yang buruk
 Staf akuntansi yang tidak memadai, atau staf yang kurang memiliki keahlian yang diperlukan
 Sistem informasi yang tidak memadai
 Pertumbuhan organisasi melebihi infrastruktur sistem akuntansi
 Mengabaikan peraturan atau kontrol yang dirancang untuk mencegah tindakan ilegal
 Tidak ada fungsi audit internal, fungsi audit internal yang lemah, atau kurangnya rasa hormat terhadap
fungsi audit internal oleh manajemen
 Desain, implementasi, dan pemantauan kontrol internal yang lemah
 Kurangnya pengawasan personil akuntansi

Yang terakhir dari faktor-faktor risiko kontrol ini sangat relevan dengan skema penipuan yang dilakukan
oleh pengawas keuangan kota Dixon, Illinois. Kejahatannya dijelaskan dalam fitur Audit dalam Praktik
"Kurangnya Pengawasan sebagai Kelemahan Kontrol yang Mengarah pada Penggelapan."

DALAM PRAKTEK AUDIT


penerapan prinsip akuntansi dan pengungkapan terkait
Satu masalah penting untuk memahami risiko pelaporan keuangan klien meliputi analisis pemilihan
manajemen dan penerapan prinsip akuntansi, termasuk pengungkapan terkait. Auditor perlu
menentukan apakah keputusan manajemen sesuai untuk bisnisnya dan konsisten dengan kerangka
pelaporan keuangan yang berlaku untuk industrinya. Auditor harus mengembangkan harapan tentang
pengungkapan yang sesuai yang diperlukan dan harus membandingkan ekspektasi tersebut dengan
pengungkapan yang dilakukan oleh manajemen dalam menilai risiko yang melekat terkait dengan
pelaporan keuangan.
Misalnya, AS 12 mensyaratkan bahwa auditor memperoleh pemahaman tentang hal-hal berikut yang
relevan untuk memahami penerapan prinsip akuntansi manajemen dan pengungkapan terkait:
 Perubahan signifikan dalam prinsip akuntansi perusahaan, kebijakan pelaporan keuangan, atau
pengungkapan dan alasan untuk perubahan tersebut;
 Kompetensi pelaporan keuangan personel yang terlibat dalam memilih dan menerapkan prinsip-
prinsip akuntansi baru atau kompleks yang signifikan;
 Akun atau pengungkapan yang digunakan pertimbangan dalam penerapan prinsip akuntansi yang
penting, terutama dalam menentukan estimasi dan asumsi manajemen;
 Efek dari prinsip akuntansi yang signifikan di daerah kontroversial atau yang muncul di mana ada
kurangnya bimbingan atau konsensus otoritatif;
 Metode yang digunakan perusahaan untuk memperhitungkan transaksi signifikan dan tidak biasa; dan
 Standar pelaporan keuangan dan undang-undang dan peraturan yang baru bagi perusahaan,
termasuk kapan dan bagaimana perusahaan akan mengadopsi persyaratan tersebut.

Teknik untuk Memahami Manajemen


Penilaian Resiko dan Komponen Kontrol Lainnya
Untuk memiliki tingkat pemahaman yang tepat tentang kontrol internal klien, auditor perlu memahami
proses penilaian risiko manajemen dan manajemen kontrol telah menerapkan untuk mengurangi risiko
salah saji material yang diidentifikasi. Sebagai bagian dari memahami penilaian risiko, auditor biasanya
menggunakan beberapa atau semua teknik berikut:
 Mengembangkan pemahaman tentang proses yang digunakan oleh dewan direksi dan manajemen
untuk mengevaluasi dan mengelola risiko
 Tinjau pendekatan berbasis risiko yang digunakan oleh fungsi audit internal dengan direktur fungsi
audit internal dan dengan komite audit
 Manajemen wawancara tentang pendekatan risiko, preferensi risiko, selera risiko, dan hubungan
analisis risiko dengan perencanaan strategis
 Tinjau ulang laporan di luar peraturan, yang berlaku, yang membahas kebijakan dan prosedur
perusahaan terhadap risiko
 Tinjau kembali kebijakan dan prosedur perusahaan untuk mengatasi risiko
 Dapatkan pengetahuan tentang skema kompensasi perusahaan untuk menentukan apakah mereka
konsisten dengan kebijakan risiko yang diterapkan oleh perusahaan
 Tinjau pekerjaan tahun sebelumnya untuk menentukan apakah tindakan saat ini konsisten dengan
pendekatan risiko yang dibahas dengan manajemen
 Tinjau dokumen manajemen risiko
 Tentukan bagaimana manajemen dan dewan memantau risiko, mengidentifikasi perubahan dalam
risiko, dan bereaksi untuk memitigasi, mengelola, atau mengendalikan risiko

DALAM PRAKTEK AUDIT


kunci pengawasan sebagai kelemahan kontrol menyebabkan penggelapan
Rita Crundwell adalah pengawas keuangan untuk kota Dixon, Illinois dari tahun 1983 hingga awal 2012.
Selama waktu itu, ia dituduh mencuri jutaan dolar dari kota untuk mendanai gaya hidupnya yang
mewah terkait dengan membiakkan dan memperlihatkan seperempat kuda. Sambil mempertahankan
gaya hidup mewah dan mewah ini, Crundwell menerima gaji yang relatif sedikit $ 80.000 per tahun dari
kota. Tampaknya perbedaan antara gajinya dan gaya hidupnya tidak diketahui oleh pengawasnya atau
auditor kota. Crundwell menangani semua keuangan kota, dan tampaknya dia dibiarkan tanpa
pengawasan oleh pengurus kota. Yang paling mengejutkan adalah besarnya pencurian lebih dari $ 50
juta — sehubungan dengan ukuran komunitas. Dixon, sebuah kota kecil sekitar 100 mil barat daya
Chicago, memiliki populasi hanya kurang dari 16.000 orang. Sulit untuk memahami bagaimana
kepemimpinan sebuah kota yang sangat kecil tidak dapat menyadari bahwa sejumlah dana yang besar
hilang.

Penipuan tampaknya telah dimulai pada akhir tahun 1990, ketika Crundwell membuka rekening bank
atas nama bersama kota Dixon dan akronim, RSCDA. Pemegang akun terdaftar sebagai "RSCDA, c / o
Rita Crundwell." RSCDA konon adalah dana pengembangan modal kota. Crundwell mentransfer dana
dari akun pasar uang Dixon ke dana RSCDA, serta ke berbagai rekening bank yang dimiliki kota.
Crundwell kemudian menulis cek dari akun RSCDA untuk membayar pengeluaran pribadinya, termasuk
biaya yang berkaitan dengan bisnis kudanya. Untuk menyembunyikan penipuan, Crundwell membuat
faktur fiktif dari negara bagian Illinois, dibuat agar seolah-olah dana yang dia setorkan secara curang ke
dalam akun RSCDA digunakan untuk tujuan kota yang sah.

Untuk mengetahui besarnya penipuan, Crundwell menagih sekitar $ 2,5 juta ke kartu American Express-
nya antara Januari 2007 dan Maret 2012; ini termasuk biaya $ 339.000 untuk perhiasan saja. Antara
September 2011 dan Maret 2012 dia menulis 19 cek senilai $ 3.558.000 dari akun kota yang dibayarkan
kepada "Bendahara;" dia menyetor cek ini ke akun RSCDA. Dia kemudian mengambil $ 3.311.860 dari
akun RSCDA dengan cek dan penarikan online, hanya menggunakan $ 74.274 untuk operasi aktual kota.
Crundwell menggunakan sisa dana itu untuk pengeluaran pribadi dan bisnis, termasuk sekitar $ 450.000
yang berkaitan dengan operasi peternakan kudanya, $ 600.000 dalam pembayaran kartu kredit online,
dan $ 67.000 untuk membeli truk pickup Chevy Silverado 2012. Setelah penipuan ditemukan, FBI
menyita, di antara barang-barang lainnya, yang berikut dari Crundwell:
311 seperempat kuda
 Rumah mobil Liberty Coach 2009: $ 2,1 juta
 2009 truk traktor Kenworth T800: $ 146.000
 Truk Freightliner 2009: $ 140.000
 Truk pickup Chevrolet Silverado 2009: $ 56.646
 2009 Trailer kuda Featherlite: $ 258.698

Penipuan terungkap ketika Crundwell mengambil liburan 12 minggu yang tidak dibayar selama 2011.
Ketika dia pergi, seorang pegawai kota yang menjabat sebagai penggantinya memperoleh laporan bank
dari semua rekening bank kota. Setelah meninjau pernyataan-pernyataan itu, karyawan itu
menghubungi walikota kota itu, Walikota Burke, untuk mengingatkannya bahwa satu akun tertentu
memiliki transaksi yang tidak biasa di dalamnya. Secara khusus, pernyataan September 2011 untuk
akun itu menunjukkan tiga setoran berjumlah $ 785.000, serta 84 cek cek berjumlah $ 360.493, dan 40
penarikan berjumlah $ 266.605. Burke tidak menyadari bahwa akun itu ada, dan jelas bahwa penarikan
itu tidak memiliki tujuan yang sah terkait dengan bisnis kota. Pada akhir Mei 2012, Crundwell mengaku
tidak bersalah atas tuduhan terhadapnya. Jika dinyatakan bersalah atas dakwaan itu, dia menghadapi
hukuman 20 tahun penjara.
Implikasinya bagi auditor adalah perlunya menyadari kontrol internal yang lemah dan konsekuensi
negatif untuk laporan keuangan klien. Penilaian risiko kontrol yang tinggi berarti bahwa auditor perlu
melakukan prosedur substantif tambahan. Sebaliknya, ketika seorang auditor percaya bahwa kontrol
dirancang dengan baik dan menilai risiko pengendalian serendah, auditor perlu menguji kontrol
tersebut untuk melihat apakah mereka beroperasi secara efektif, dan mungkin perlu memodifikasi
penilaian risiko kontrol (menjadi lebih tinggi) jika mereka tidak beroperasi secara efektif.

LO 5 Gunakan prosedur analitik awal dan curah pendapat untuk mengidentifikasi area-area yang
berisiko tinggi salah saji material.
prosedur analitik dan kegiatan curah pendapat untuk menilai risiko salah saji material
Auditor akan menggunakan prosedur analitik dan kegiatan brainstorming untuk menilai risiko salah saji
material.

prosedur analitik peliminer


Selama perencanaan, auditor harus menerapkan prosedur analitik pendahuluan menggunakan laporan
keuangan klien dan data industri yang tidak diaudit untuk mengidentifikasi risiko salah saji material
dalam saldo akun tertentu. Analisis ini meningkatkan pemahaman auditor tentang bisnis klien dan
mengarahkan perhatian auditor ke area berisiko tinggi. Ini memungkinkan auditor untuk mendapatkan
informasi yang lebih baik ketika merespons risiko dan merencanakan sifat, waktu, dan luas prosedur
untuk menguji saldo akun klien.

Ingatlah dari Bab 6 bahwa premis dasar yang mendasari penerapan prosedur analitis adalah bahwa
hubungan yang masuk akal di antara data dapat diharapkan ada secara wajar dan berlanjut tanpa
adanya kondisi yang diketahui yang bertentangan. Selanjutnya, sebagaimana dijelaskan dalam Bab 6,
proses yang digunakan oleh auditor dalam melakukan prosedur analitis melibatkan empat langkah
utama. Pertama, auditor mengembangkan harapan. Mengembangkan ekspektasi terinformasi, dan
menilai secara kritis kinerja klien dalam hubungannya dengan ekspektasi tersebut, merupakan dasar
audit kualitas. Auditor perlu memahami perkembangan dalam industri klien, faktor ekonomi umum,
dan rencana pengembangan strategis klien untuk menghasilkan harapan informasi tentang hasil klien.
Analisis kritis berdasarkan harapan ini harus membantu auditor mengidentifikasi akun dan asersi
dengan salah saji material yang potensial. Hasil analitis penting dalam menerapkan pendekatan
berbasis risiko untuk audit. Hanya ketika ekspektasi ini dikembangkan dengan baik, auditor dapat
menentukan jumlah risiko residual dalam saldo akun utama.

Kedua, auditor menentukan kapan perbedaan antara harapan auditor dan apa yang dicatat klien akan
dianggap signifikan. Ketiga, auditor menghitung selisih antara harapan auditor dan apa yang telah
dicatat klien. Keempat, auditor menindaklanjuti perbedaan signifikan yang menyoroti area di mana ada
risiko tinggi salah saji material yang memerlukan penyelidikan lebih lanjut oleh auditor. Respons auditor
terhadap risiko yang diidentifikasi dari salah saji material perlu mengatasinya area risiko tinggi. Auditor
merencanakan sifat, waktu, dan luasnya prosedur audit dengan cara yang paling efektif mengatasi
risiko-risiko itu.

Jenis Teknik Analisis Dua teknik analitik yang paling sering digunakan selama penilaian risiko termasuk
analisis tren dan analisis rasio. Paling umum, auditor mengimpor data klien yang tidak diaudit ke dalam
lembar kerja atau program perangkat lunak untuk menghitung tren dan rasio dan membantu
menentukan area untuk penyelidikan lebih lanjut. Tren dan rasio ini dibandingkan dengan harapan
auditor yang dikembangkan dari pengetahuan yang diperoleh pada tahun-tahun sebelumnya, tren
industri, dan perkembangan ekonomi saat ini di area geografis yang dilayani oleh klien.

Analisis tren mencakup perbandingan saldo akun tahun-ke-tahun yang sederhana, presentasi grafik,
dan analisis data keuangan, histogram rasio, dan proyeksi saldo akun berdasarkan riwayat perubahan
dalam akun. Sangat penting bagi auditor untuk mengembangkan harapan dan menetapkan aturan
keputusan, atau ambang batas, terlebih dahulu untuk mengidentifikasi hasil yang tidak terduga untuk
penyelidikan tambahan. Salah satu aturan keputusan potensial, misalnya, adalah bahwa varian dolar
yang melebihi sepertiga atau seperempat material perencanaan harus diselidiki. Aturan keputusan lain,
atau ambang batas, adalah untuk menyelidiki setiap perubahan yang melebihi persentase yang
ditentukan. Auditor sering menggunakan analisis tren selama beberapa tahun untuk akun utama,
seperti yang ditunjukkan dalam contoh berikut dalam perencanaan audit 2013 (data 2013 tidak
diaudit).
Keterangan 2013 2012 2011 2010 2009
Penjualan kotor ($ 000) $29,500 $24.900 $24.369 $21.700 $17.600
Pengembalian penjualan ($ 000) 600 400 300 250 200
Margin kotor ($ 000) 8.093 6.700 6.869 6.450 5.000
Persen tahun sebelumnya:
Penjualan 118.5% 102.2% 112.3% 123.3% 105.2%
Pengembalian penjualan 150.0% 133.3% 120.0% 125.0% 104.6%
Margin kotor 132.8% 97.5% 106.5% 129.0% 100.0%
Penjualan sebagai persentase dari penjualan 167.6% 141.5% 138.5% 123.3% 100.0%
tahun 2009

Dalam contoh ini, harapan auditor mungkin bahwa persentase margin kotor dan persentase penjualan
akan meningkat pada tingkat yang sama. Lebih lanjut, auditor mungkin memiliki ekspektasi bahwa
pengembalian penjualan akan relatif stabil dibandingkan dengan tahun sebelumnya. Setelah
menetapkan ambang batas dan membandingkan ekspektasi dengan data klien, auditor dalam contoh
ini dapat menyimpulkan bahwa perubahan dalam margin kotor dan pengembalian penjualan
memerlukan penyelidikan lebih lanjut. Auditor harus mendapatkan pemahaman tentang mengapa
margin kotor meningkat lebih cepat daripada penjualan dan mengapa pengembalian penjualan
meningkat. Lebih penting lagi, auditor harus mengembangkan hipotesis potensial mengapa ada
peningkatan margin kotor bersamaan dengan peningkatan substansial dalam penjualan. Kemudian,
setelah hipotesis dikembangkan, auditor harus menentukan set hipotesis mana yang paling mungkin
dan kemudian menggunakannya untuk memprioritaskan pekerjaan audit. Hipotesis potensial untuk
peningkatan margin kotor meliputi:
 Perusahaan telah memperkenalkan produk baru yang merupakan keberhasilan pasar yang sangat
besar (misalnya, pengenalan iPad oleh Apple).
 Perusahaan telah mengubah bauran produknya.
 Perusahaan telah meningkatkan efisiensi operasionalnya.
 Perusahaan memiliki penjualan fiktif (dan akibatnya tidak ada biaya barang yang terkait dengan
penjualan tersebut).

Setelah dianalisis, dua hipotesis di atas akan menjelaskan perubahan penjualan dan margin kotor yang
tidak diaudit untuk tahun 2013: (a) pengenalan produk baru yang signifikan yang memungkinkan
margin yang lebih tinggi atau (b) penjualan fiktif. Dengan analisis ini, auditor dapat memprioritaskan
hipotesis mana yang akan diselidiki terlebih dahulu dan dengan demikian mencapai efisiensi audit.
Misalnya, jika perusahaan belum memperkenalkan produk baru dan pertumbuhan penjualan dan
margin kotor perusahaan secara signifikan lebih tinggi daripada pesaing, maka kemungkinan hipotesis
penjualan fiktif adalah yang paling mungkin. Melewati proses prosedur analitik pendahuluan ini
membantu auditor mengidentifikasi area-area di mana risiko salah saji material tinggi dan kemudian
memungkinkan auditor untuk merencanakan prosedur yang tepat untuk mengatasi risiko-risiko
tersebut. Yang penting, auditor harus menentukan hipotesis potensial daripada hanya menanyakan
manajemen tentang alasan perubahan. Penelitian perilaku menunjukkan bahwa begitu seorang
individu diberikan penjelasan potensial, akan lebih sulit untuk mengidentifikasi penjelasan alternatif.

Seperti yang disarankan di atas, analisis tren dapat menggabungkan analisis rasio, yang memanfaatkan
hubungan ekonomi antara dua atau lebih akun. Ini banyak digunakan karena kekuatannya untuk
mengidentifikasi perubahan yang tidak biasa atau tidak terduga dalam hubungan. Analisis rasio
berguna dalam mengidentifikasi perbedaan signifikan antara hasil klien dan norma (seperti rasio
industri) atau antara harapan auditor dan hasil aktual. Ini juga berguna dalam mengidentifikasi masalah
audit potensial ketika rasio berubah antara tahun (seperti perputaran persediaan).

Membandingkan data rasio dari waktu ke waktu untuk klien dan industrinya dapat menghasilkan
wawasan yang bermanfaat. Auditor dapat mengandalkan data industri untuk mengembangkan harapan
untuk analitik pendahuluan. Misalnya, jika rasio industri tertentu meningkat seiring waktu, auditor
harus berharap bahwa rasio klien juga akan meningkat seiring waktu. Dalam contoh berikut, persentase
pengembalian penjualan dan tunjangan terhadap penjualan bersih untuk klien tidak berbeda secara
signifikan dari rata-rata industri untuk periode saat ini, tetapi membandingkan tren dari waktu ke waktu
menghasilkan hasil yang tidak terduga.
Pengembalian Penjualan sebagai% dari Penjualan Bersih
ket 2013 2012 2011 2010 2009
Klien 2.1% 2.6% 2.5% 2.7% 2.5%
industri 2.3% 2.1% 2.2% 2.1% 2.0%

Perbandingan ini menunjukkan bahwa meskipun persentase pengembalian penjualan untuk 2013 dekat
dengan rata-rata industri, persentase klien menurun secara signifikan dari 2012, sementara persentase
industri meningkat. Selain itu, kecuali untuk tahun berjalan, persentase klien melebihi rata-rata industri.
Hasilnya berbeda dari harapan auditor bahwa persentase akan meningkat dari periode sebelumnya -
kemungkinan melebihi ambang batas auditor, dan dengan demikian auditor harus menyelidiki
penyebab potensial. Beberapa penjelasan yang mungkin untuk perbedaan meliputi:
 Klien telah meningkatkan kontrol kualitasnya.
 Penjualan fiktif telah dicatat pada tahun 2013.
 Klien tidak mencatat pengembalian penjualan dengan benar pada tahun 2013.

Auditor harus merancang prosedur audit untuk mengidentifikasi penyebab perbedaan ini untuk
menentukan apakah ada salah saji material.

Tampilan 7.3 menunjukkan beberapa rasio keuangan yang umum digunakan. Tiga rasio pertama
memberikan informasi tentang masalah likuiditas potensial. Rasio turnover dan margin kotor sangat
membantu dalam mengidentifikasi aktivitas penipuan atau barang yang direkam lebih dari satu kali,
seperti penjualan fiktif atau inventaris. Rasio leverage dan turnover modal membantu dalam
mengevaluasi masalah yang sedang terjadi atau kepatuhan terhadap perjanjian utang. Meskipun
auditor memilih rasio yang dianggap paling berguna untuk klien, banyak auditor secara rutin
menghitung dan menganalisis rasio yang tercantum dalam Tampilan 7.3 berdasarkan tren dari waktu
ke waktu. Rasio lain dirancang untuk industri tertentu. Dalam industri perbankan, misalnya, auditor
menghitung rasio persentase pinjaman bermasalah, margin operasi, dan suku bunga rata-rata
berdasarkan kategori pinjaman. Rasio dan analisis tren umumnya dilakukan melalui perbandingan data
klien dengan harapan:
 Berdasarkan data industri
 Berdasarkan data periode sebelumnya yang serupa
 Dikembangkan dari tren industri, anggaran klien, saldo akun lainnya, atau dasar harapan lainnya

PAMERAN 7.3 Rasio yang Biasa Digunakan


Perbandingan Rumus
Rasio likuiditas jangka pendek:
Rasio saat ini Aktiva Lancar / Kewajiban Lancar
Rasio cepat (Kas + Setara Kas + Piutang Bersih)/ Kewajiban
saat ini
Rasio utang terhadap aset saat ini Kewajiban saat ini/ Total aset
Rasio yang dapat diterima:
Rasio piutang Kredit Penjualan / Piutang Usaha
Hari penjualan dalam piutang 365 / Omset
Rasio persediaan:
Perputaran persediaan Biaya Penjualan / Persediaan Akhir
hari penjualan dalam persediaan 365 / Omset
Ukuran profitabilitas:
Margin laba bersih Laba Bersih / Penjualan Bersih
Pengembalian ekuitas Laba bersih / Ekuitas Pemegang Saham
rasio leverage keuangan
Rasio hutang terhadap ekuitas Total Kewajiban / Ekuitas Pemegang Saham
Kewajiban atas asset Total Kewajiban / Total Aset
Rasio perputaran modal:
Likuiditas asset Aktiva Lancar / Total Aktiva
Penjualan terhadap asset Penjualan Bersih / Total Aset
Nilai bersih untuk penjualan Ekuitas Pemegang Saham / Penjualan Bersih

Perbandingan dengan Data Industri Perbandingan data klien dengan data industri dapat
mengidentifikasi masalah potensial. Misalnya, jika periode pengumpulan rata-rata untuk piutang dalam
suatu industri adalah 43 hari, tetapi periode pengumpulan rata-rata klien adalah 65 hari, ini mungkin
mengindikasikan masalah dengan kualitas produk atau risiko kredit. Atau, sebagai contoh lain,
konsentrasi pinjaman bank dalam industri tertentu dapat mengindikasikan masalah yang lebih besar
jika industri tersebut mengalami masalah ekonomi. Salah satu batasan potensial untuk menggunakan
data industri adalah bahwa data tersebut mungkin tidak secara langsung dapat dibandingkan dengan
klien. Perusahaan mungkin sangat berbeda, tetapi masih diklasifikasikan dalam satu industri besar.
Juga, perusahaan lain di industri ini dapat menggunakan prinsip akuntansi yang berbeda dari klien
(misalnya, LIFO versus IFO).

Perbandingan dengan Data Tahun Sebelumnya Analisis rasio sederhana membandingkan data saat ini
dan masa lalu yang disiapkan sebagai bagian rutin dari perencanaan audit dapat menyoroti risiko salah
saji. Auditor sering mengembangkan rasio perputaran aset, likuiditas, dan profitabilitas lini produk
untuk mencari sinyal risiko potensial. Misalnya, rasio perputaran persediaan mungkin menunjukkan
bahwa lini produk tertentu memiliki omset empat kali selama tiga tahun terakhir, tetapi hanya tiga kali
tahun ini. Perubahan dapat menunjukkan potensi masalah keusangan atau kesalahan dalam catatan
akuntansi. Bahkan ketika melakukan analisis rasio sederhana, penting bahwa auditor menjalani setiap
langkah dalam proses, dimulai dengan pengembangan harapan.

teknik brainstorming
Brainstorming adalah diskusi kelompok yang dirancang untuk mendorong auditor untuk menilai risiko
klien secara kreatif, terutama yang relevan dengan kemungkinan adanya kecurangan dalam organisasi.
Sesi brainstorming terjadi terutama selama fase perencanaan awal audit, tetapi kadang-kadang sesi ini
diulangi jika kecurangan aktual terdeteksi atau di akhir audit untuk memastikan bahwa semua ide yang
dihasilkan selama brainstorming telah ditangani selama proses perumusan opini audit. Sesi curah
pendapat dihadiri oleh seluruh tim perikatan dan harus dipimpin oleh mitra audit atau manajer. Sesi ini
dipandang oleh perusahaan audit sebagai cara untuk mentransfer pengetahuan dari auditor tingkat
atas ke anggota tim audit yang kurang senior melalui dialog kelompok yang interaktif dan konstruktif
serta pertukaran ide.

Untuk mendorong dialog kelompok dan pertukaran ide yang interaktif dan konstruktif, pedoman
berikut biasanya diikuti selama sesi curah pendapat:
 Penangguhan kritik - Peserta diminta untuk tidak mengkritik atau membuat penilaian nilai selama sesi.
 Kebebasan Berekspresi-Peserta didorong untuk mencoba mengatasi hambatan mereka dalam
mengekspresikan ide-ide kreatif, dan setiap ide dicatat dan diterima sebagai suatu kemungkinan.
 Jumlah generasi ide-Peserta didorong untuk memberikan lebih banyak ide daripada lebih sedikit,
dengan maksud untuk menghasilkan berbagai kemungkinan skenario penilaian risiko yang kemudian
dapat dieksplorasi selama pelaksanaan audit.
 Komunikasi yang terhormat - Peserta didorong untuk bertukar ide, mengembangkan ide lebih lanjut
selama sesi, dan untuk menghormati pendapat orang lain.

Sesi curah pendapat biasanya mencakup langkah-langkah berikut:


1. Tinjau informasi klien tahun sebelumnya.
2. Pertimbangkan informasi klien, khususnya yang berkaitan dengan segitiga penipuan (insentif,
peluang, dan rasionalisasi).
3. Integrasikan informasi dari Langkah 1 dan 2 ke dalam penilaian kemungkinan kecurangan dalam
perikatan.
4. Identifikasi respons audit terhadap risiko kecurangan.

Penelitian akademis mengungkapkan bahwa selama proses ini, sebagian besar perusahaan audit
mendorong peserta dalam sesi curah pendapat untuk secara eksplisit mempertimbangkan skeptisisme
profesional. Misalnya, perusahaan audit mendorong kelompok brainstorming untuk menjawab
pertanyaan seperti, "Bagaimana seseorang dapat melakukan penipuan pada klien ini?" Auditor
diberitahu untuk bersikap skeptis tentang jaminan yang diberikan oleh personel klien, untuk
memastikan bahwa mereka memverifikasi keaslian dokumentasi, dan untuk memilih prosedur audit
yang baru dan berbeda setiap tahun walaupun hasil brainstorming pada tahun berjalan sama dengan
yang ada pada tahun-tahun sebelumnya. Sesi curah pendapat biasanya berlangsung hingga satu jam,
tetapi kadang-kadang dapat berlangsung hingga dua jam atau lebih, tergantung pada kompleksitas dan
profil risiko klien.

Menanggapi Risiko Identifikasi Salah saji material yang Diidentifikasi


LO 6 Jelaskan bagaimana auditor membuat keputusan tentang risiko deteksi dan risiko audit.
Dalam menanggapi risiko salah saji material yang teridentifikasi, auditor membuat keputusan tentang
risiko deteksi dan risiko audit, yang kemudian akan berimplikasi pada pekerjaan audit yang pada
akhirnya dilakukan.

Menentukan Risiko Deteksi dan Risiko Audit


Auditor menilai risiko salah saji material pada tingkat laporan keuangan dan tingkat akun dan asersi, yang
mencakup risiko kontrol dan risiko inheren, untuk masing-masing komponen signifikan dari laporan keuangan
organisasi. Dari penilaian ini, dan dengan pertimbangan tingkat risiko audit yang diinginkan, auditor menentukan
tingkat risiko deteksi. Risiko deteksi dipengaruhi oleh keefektifan prosedur audit substantif yang dilakukan
auditor dan sejauh mana prosedur itu dilakukan dengan perhatian profesional yang wajar. Penentuan risiko
deteksi auditor mempengaruhi sifat, jumlah, dan waktu prosedur audit substantif untuk memastikan bahwa
audit mencapai risiko audit yang diinginkan.

Tingkat risiko deteksi yang tinggi berarti bahwa perusahaan audit bersedia mengambil risiko yang lebih tinggi
untuk tidak mendeteksi salah saji material. Tingkat risiko deteksi yang rendah berarti bahwa perusahaan audit
tidak bersedia mengambil risiko sebanyak tidak mendeteksi salah saji material. Jika risiko deteksi berada pada
level tinggi, maka risiko audit juga lebih tinggi, karena ada kemungkinan lebih besar untuk mengeluarkan opini
audit bahwa laporan keuangan disajikan secara wajar ketika salah saji material. Jika risiko deteksi berada pada
level rendah, maka risiko audit juga lebih rendah, karena ada kemungkinan lebih rendah untuk mengeluarkan
opini audit bahwa laporan keuangan disajikan ketika salah saji material. Risiko audit biasanya ditetapkan antara
1% (risiko audit rendah) dan 5% (risiko audit tinggi). Berdasarkan tingkat risiko audit yang ditetapkan dan tingkat
risiko salah saji material yang dinilai (risiko inheren dan risiko pengendalian), risiko deteksi akan berkisar dari 1%
(risiko deteksi rendah) hingga 100% (risiko deteksi tinggi), meskipun itu akan menjadi tidak biasa memiliki tingkat
risiko deteksi yang sangat tinggi. Risiko salah saji material dapat berkisar dari 0% (tidak mungkin) hingga 100%
(sangat mungkin). Tampilan 7.4 menunjukkan hubungan terarah di antara berbagai risiko, bersama dengan
interpretasi maknanya.

PAMERAN 7.4 Risiko dan Dampaknya pada Pekerjaan Audit


Risiko salah Interpretasi Hubungan Interpretasi Efek pada Interpretasi Efek pada
saji material dengan Risiko Pekerjaan
Risiko Audit Deteksi Audit
Risiko
inherent:
Tinggi kemungkinan menetapkan auditor Risiko deteksi Auditor Lebih banyak
(100%) transaksi risiko audit hanya harus hanya pekerjaan
dicatat sebagai pada level bersedia berada di bersedia atau lebih
kesalahan rendah (1%) mengambil level rendah mengambil banyak
peluang 1% (1%). peluang 1% pekerjaan
untuk bahwa yang dapat
menyatakan prosedur diandalkan
pendapat audit atau lebih
audit bahwa substantif banyak
laporan tidak akan pekerjaan
keuangan mendeteksi yang
disajikan salah saji relevan.
secara wajar material
ketika salah
saji material
Rendah tidak mungkin menetapkan auditor Risiko Auditor Kurang
(30%) bahwa risiko audit bersedia Deteksi bersedia bekerja atau
transaksi pada level mengambil Dapat Berada mengambil kurang bisa
dicatat sebagai tinggi (5%) risiko 5% di Tingkat risiko 17% diandalkan
kesalahan untuk Tinggi (17%), bahwa atau kurang
menyatakan dengan prosedur relevan.
pendapat asumsi risiko audit
audit bahwa pengendalian substantif
laporan adalah 100%. tidak akan
keuangan mendeteksi
disajikan salah saji
secara wajar material
ketika salah
saji material
Risiko kontrol tidak atur risiko auditor Risiko deteksi Auditor Lebih banyak
kontrol efektif audit pada hanya harus hanya pekerjaan
bersedia bersedia atau lebih
Tinggi level rendah mengambil berada di mengambil banyak
(100%) (1%) peluang 1% level rendah peluang 1% pekerjaan
untuk (1%). bahwa yang dapat
menyatakan prosedur diandalkan
pendapat audit atau lebih
audit bahwa substantif banyak
laporan tidak akan pekerjaan
keuangan mendeteksi yang
disajikan salah saji relevan.
secara wajar material
ketika salah
saji material
Rendah kontrol efektif atur risiko auditor Risiko Auditor Kurang
(30%) (perhatikan audit pada bersedia Deteksi bersedia bekerja atau
bahwa auditor level tinggi mengambil Dapat Berada mengambil kurang bisa
perlu menguji (5%) risiko 5% di Tingkat risiko 17% diandalkan
kontrol untuk untuk Tinggi (17%), bahwa atau kurang
mengonfirmasi menyatakan dengan prosedur relevan.
penilaian ini) pendapat asumsi risiko audit
audit bahwa inherent substantif
laporan adalah 100%. tidak akan
keuangan mendeteksi
disajikan salah saji
secara wajar material
ketika salah
saji material

contoh kuantitatif dari model risiko audit


Kami memberikan contoh model risiko audit untuk situasi yang melibatkan risiko salah saji material yang tinggi
dan rendah.

Risiko Tinggi Salah saji Material Asumsikan akun dengan banyak transaksi kompleks dan kontrol internal yang
lemah. Auditor menilai risiko inheren dan risiko kontrol maksimum (100%), yang menyiratkan bahwa klien tidak
memiliki kontrol internal yang efektif terkait dengan akun ini dan ada risiko tinggi bahwa transaksi yang diposting
ke akun ini akan dicatat secara tidak benar. Juga asumsikan bahwa auditor telah menetapkan risiko audit pada
level rendah (1%). Ini menyiratkan bahwa auditor hanya bersedia mengambil peluang 1% untuk menyatakan
pendapat audit bahwa laporan keuangan disajikan secara wajar ketika salah saji material. Penggambaran
numerik hubungan antara risiko inheren, risiko kontrol, risiko deteksi, dan risiko audit sering disebut model risiko
audit, dan dihitung sebagai berikut:

Risiko Audit = risiko inherent x risiko pengendalian x risiko deteksi

0.01 = 1.00 x 1.00 x risiko deteksi

karena itu

risiko deteksi = 0.01 / (1.0 x 1.0) = 1%


Dalam contoh ini, risiko deteksi dan risiko audit adalah sama karena auditor tidak dapat mengandalkan kontrol
internal untuk mencegah atau mendeteksi salah saji. Ilustrasi menghasilkan hasil yang intuitif: kemungkinan
salah saji material yang tinggi menyebabkan pekerjaan audit yang diperpanjang untuk mempertahankan risiko
audit pada tingkat yang dapat diterima.

Risiko Rendah Salah saji material Asumsikan akun dengan transaksi sederhana, personil akuntansi yang terlatih
mencatat transaksi tersebut, tidak ada insentif untuk salah saji dalam laporan keuangan, dan kontrol internal
yang efektif atas akun. Pengalaman auditor sebelumnya dengan klien dan pemahaman tentang kontrol internal
klien menunjukkan risiko rendah salah saji material yang ada dalam catatan akuntansi. Auditor menilai risiko
inheren dan risiko kontrol serendah-rendahnya (masing-masing 50% dan 20%). Risiko audit telah ditetapkan
sebesar 5%. Penentuan risiko deteksi auditor untuk perikatan ini akan dihitung sebagai berikut:

Risiko Audit = risiko inherent x risiko pengendalian x risiko deteksi

0.05 = 0.50 x 0.20 x risiko deteksi

karena itu

risiko deteksi = 0.05 / (5.0 x 2.0) = 50%

Dengan kata lain, auditor dapat merancang tes dari catatan akuntansi dengan risiko deteksi yang lebih tinggi —
dalam hal ini 50%. Dengan demikian, tes substantif minimal saldo akun diperlukan untuk memberikan bukti yang
menguatkan pada harapan bahwa akun tidak salah saji secara material. Karena risiko inheren dan pengendalian
relatif rendah, auditor bersedia menerima risiko yang lebih besar bahwa prosedur audit substantif tidak akan
mendeteksi salah saji material. Namun, karena auditor berencana untuk mengandalkan kontrol, auditor perlu
menguji efektivitas operasi kontrol untuk melihat apakah penilaian risiko kontrol yang lebih rendah diperlukan.
Seperti pada ilustrasi sebelumnya, ilustrasi ini menghasilkan hasil yang intuitif: kemungkinan salah saji yang kecil
menyebabkan pekerjaan audit yang kurang luas untuk mempertahankan risiko audit pada tingkat yang dapat
diterima.

Fitur Audit dalam Praktek, "Versi yang Diperluas dari Model Risiko Audit," memberikan informasi tentang
bagaimana auditor dapat membagi risiko deteksi menjadi subkomponen yang berkaitan dengan jenis pengujian.

AUDIT DALAM PRAKTEK


versi yang diperluas dari model risiko audit

Auditor dapat memilih untuk memikirkan model risiko audit dalam versi yang diperluas yang membagi risiko
deteksi (DR) menjadi dua subkomponen. Subkomponen ini adalah (1) tes risiko perincian (TD), dan (2) risiko
prosedur analitik substantif (AP).

Model yang diperluas ini dapat direpresentasikan sebagai:


AR = IR x CR x AP x TD

Saat menggunakan model yang diperluas ini, auditor ingin menentukan TD sebagai berikut:
TD = AR/(IRxCRxAP)

Asumsikan sebuah situasi di mana:


AR = 5%
IR = 50%
CR = 30%
AP = 60%

Dalam pengaturan ini, auditor akan menentukan TD sebagai:


TD = 5%/(50% X 30% X 60%)
TD = 55:5%
Model yang diperluas ini mengakui bahwa risiko deteksi menggabungkan kedua jenis prosedur substantif -
prosedur analitik substantif dan pengujian detail. Dalam audit di mana kedua jenis prosedur akan digunakan,
model yang diperluas ini mungkin merupakan cara yang lebih tepat untuk memikirkan risiko dan respons auditor
terhadap risiko tersebut.

merencanakan prosedur audit untuk menanggapi risiko salah saji material yang dinilai
LO 7 Menanggapi risiko yang dinilai salah saji material dan merencanakan sifat prosedur yang akan dilakukan
pada perikatan audit.

Ingatlah dari Bab 5 bahwa untuk audit laporan keuangan di mana auditor ingin mengandalkan kontrol sebagai
bagian dari dasar opini audit, auditor harus merancang audit ketergantungan kontrol — audit yang mencakup
pengujian kontrol dan prosedur substantif. Untuk beberapa audit, auditor mungkin menentukan bahwa tidak
efisien atau efektif untuk mengandalkan kontrol klien dalam membentuk opini audit. Dalam audit tersebut,
auditor merancang audit substantif — audit yang mencakup prosedur substantif dan tidak termasuk tes kontrol.

Ketika mempertimbangkan respons risiko, auditor harus melakukan hal berikut:


1. Mengevaluasi alasan untuk risiko salah saji material yang dinilai.
2. Perkirakan kemungkinan salah saji material karena risiko yang melekat pada klien.
3. Pertimbangkan peran kontrol internal, dan tentukan apakah risiko kontrol relatif tinggi atau rendah, dengan
demikian menentukan apakah auditor harus mengandalkan kontrol (dengan demikian memerlukan tes
kontrol) atau apakah auditor perlu melakukan audit yang lebih substantif.
4. Dapatkan bukti audit yang lebih relevan dan andal seiring penilaian auditor terhadap risiko salah saji material
meningkat.

Analogi praktis untuk membuat konsep langkah-langkah ini adalah membandingkan payung dalam hujan badai
dengan kontrol internal yang efektif. Risiko dapat menyebabkan salah saji material (hujan); manajemen
bertanggung jawab untuk menjaga laporan keuangan bebas dari salah saji material (kering). Tujuan auditor
adalah untuk mengumpulkan informasi yang cukup untuk menilai secara objektif seberapa baik kinerja
manajemen dalam menjaga laporan keuangan bebas dari salah saji material (kering). Tampilan 7.5 menunjukkan
bahwa Klien A memiliki kontrol internal yang efektif (payung tanpa lubang) yang mencegah salah saji material
(hujan) masuk ke dalam catatan akuntansi. Namun, kita tahu bahwa payung tidak selalu sempurna, mereka dapat
bocor jika tidak diharapkan, atau salah satu lengan pendukung bisa gagal, membiarkan hujan turun di satu sisi.
Auditor harus menguji payung (kontrol) untuk melihat apakah ia berfungsi, tetapi harus melakukan pengujian
substantif yang cukup terhadap saldo akun untuk menentukan bahwa kebocoran (salah saji) tidak terjadi dalam
jumlah yang akan terlihat (salah saji material). Payung Klien B memiliki lubang di dalamnya (kontrol internal yang
lemah), menghasilkan catatan akuntansi yang basah (mereka kemungkinan mengandung salah saji material).
Karena kontrol yang lemah, auditor tidak mungkin melakukan pengujian kontrol apa pun, dan penggunaan
prosedur analitik substantif mungkin akan terbatas. Dengan demikian, auditor harus melakukan tes langsung
yang ekstensif terhadap saldo akun untuk mengidentifikasi salah saji.
PAMERAN 7.5 Pengaruh Penilaian Risiko terhadap Respon Risiko

Risiko Klien yang Dapat


Klien A Klien B
Membuat Kesalahan
Pernyataan (Hujan)

Efektivitas Kontrol
Internal (Payung)

Kuat Lemah

Risiko Sisa Salah saji


material yang Mengalir
ke Laporan Keuangan
(Karena Catatan
Akuntansi Basah)

Bukti Kurang Relevan Alam Bukti yang Lebih Relevan


/ bukti yang Andal / Andal

Pengujian sementara Pengaturan waktu Pengujian Akhir Tahun

Minimal Luas Bukti yang Luas


Diperlukan untuk
Menguji Saldo Akun

Alam, Waktu, dan Luasnya Prosedur Respon Resiko


Sifat, waktu, dan tingkat respons risiko auditor tergantung pada penilaian auditor terhadap risiko salah saji
material. Sifat respons risiko mengacu pada jenis prosedur audit yang akan dilakukan, dengan fokus pada
kesesuaian (relevansi dan keandalan) dari prosedur tersebut. Misalnya, prosedur audit tertentu mungkin lebih
sesuai untuk beberapa asersi daripada yang lain. Menilai keberadaan inventaris paling efektif diselesaikan
dengan memeriksa inventaris, sedangkan penilaian valuasi inventori paling efektif diselesaikan dengan
melibatkan seorang spesialis. Selain itu, sifat respons risiko dapat terjadi pada tingkat keterlibatan yang lebih
global, dan dapat mencakup pembentukan tim audit yang memiliki auditor yang lebih berpengalaman, auditor
dengan keterampilan khusus, atau termasuk dalam tim audit spesialis di luar untuk mengatasi risiko yang dinilai.
Akhirnya, cara tingkat keterlibatan lain untuk menangani risiko yang dinilai mungkin dengan memberikan
penekanan yang meningkat pada skeptisisme profesional atau untuk melakukan tingkat ulasan yang lebih rinci
terkait dengan risiko yang dinilai.

Waktu respon risiko mengacu pada ketika prosedur audit dilakukan dan apakah prosedur tersebut dilakukan
pada waktu yang diumumkan atau dapat diprediksi. Ketika risiko salah saji material meningkat, auditor
melakukan prosedur audit lebih dekat ke akhir tahun, secara mendadak, dan memasukkan beberapa elemen
ketidakpastian dalam timing. Beberapa cara untuk memperkenalkan ketidakpastian meliputi:
 Melakukan beberapa prosedur audit pada akun, pengungkapan, dan asersi yang seharusnya tidak menerima
pengawasan karena dianggap berisiko rendah.
 Ubah waktu prosedur audit dari tahun ke tahun
 Pilih item untuk pengujian yang di luar batas normal untuk pengujian yang lebih rendah dari materialitas
tahun sebelumnya
 Lakukan prosedur audit berdasarkan kejutan atau tanpa pemberitahuan
 Variasikan lokasi atau prosedur dari tahun ke tahun untuk audit multilokasi

Selanjutnya, prosedur tertentu dapat diselesaikan hanya pada atau setelah periode berakhir. Ini termasuk yang
berikut:
 Bandingkan laporan keuangan dengan catatan akuntansi
 Mengevaluasi jurnal penyesuaian yang dibuat oleh manajemen dalam mempersiapkan laporan keuangan
 Melakukan prosedur untuk menanggapi risiko yang mungkin telah terjadi dalam transaksi yang tidak tepat
oleh manajemen pada akhir periode

Tingkat respons risiko mengacu pada kecukupan bukti yang diperlukan mengingat risiko, materialitas, dan
tingkat risiko audit yang dapat diterima klien. Ketika risiko salah saji material meningkat, auditor meningkatkan
tingkat prosedur audit dan menuntut lebih banyak bukti. Sebagai contoh peningkatan tingkat respons risiko,
salah satu respons tersebut adalah meningkatkan jumlah lokasi untuk dimasukkan dalam ruang lingkup audit
(misalnya, mengawasi jumlah inventaris di sejumlah besar lokasi gudang).

Fitur Audit dalam Praktek, Kota Dixon, Illinois Menuntut Auditornya sebesar $ 50 Juta Terkait dengan
Penggelapan Rita Crundwell, ”memberikan pengingat dingin kepada para auditor tentang kewajiban mereka
untuk secara akurat menilai risiko pada tingkat laporan keuangan keseluruhan dan meresponsnya dengan sesuai.

AUDIT DALAM PRAKTEK


kota dixon, illinois menggugat auditornya sebesar $ 50 juta terkait dengan penggelapan rita crundwell

Ingat dari bab sebelumnya bahwa Rita Crundwell menggelapkan sekitar $ 50 juta dari kota Dixon, Illinois. Pada 8
Juni 2012, kota tersebut menuntut akuntan yang telah melakukan audit kota selama lima tahun terakhir: Samuel
Card CPA dan Janis Card Company LLC. Selain itu, gugatan tersebut menunjuk mantan auditor Dixon, Clifton
Larson Allen, sebagai responden dalam penemuan, yang memungkinkan kota untuk meminta dokumen untuk
menentukan apakah atau tidak juga menuntut mantan auditor. Gugatan tersebut menuduh kelalaian profesional
dan keliru penyajian, dan menuduh kekurangan tertentu dalam cara auditor melakukan audit, termasuk:
 Gagal mengidentifikasi ketidakakuratan dalam laporan keuangan kota dan dokumen keuangan lainnya
 Gagal melaksanakan audit dan layanan keuangan lainnya dengan benar
 Gagal melakukan layanan profesional dan menerbitkan audit sesuai dengan standar yang diakui secara nasional
dan kebijakan serta prosedur internalnya sendiri
 Gagal menerapkan kebijakan dan prosedur yang tepat untuk melakukan audit kota
 Gagal melatih auditor dan staf audit dengan tepat untuk mengidentifikasi penipuan, penggelapan, dan tindak
pidana

Waktu akan memberi tahu bagaimana proses hukum akan menyelesaikan situasi ini. Tetapi jelas bahwa kota
Dixon dan pembayar pajaknya akan berusaha untuk menunjukkan bahwa auditor gagal melakukan tugas
profesional mereka, sehingga mengakibatkan kerugian keuangan yang sangat besar. Pesannya jelas: ketika
auditor gagal menilai dan merespons dengan tepat risiko salah saji material, ada konsekuensi berat bagi semua
pihak yang terlibat.