a.

‘You met with Go-Go’s audit committee, which consists of the corporate
controller, treasurer, financial vice president, and budget director.

Semua anggota komite audit harus menjadi anggota Direksi. Mereka juga harus independen dari
perusahaan - artinya tidak ada komite audit yang dapat menjadi karyawan. Komite audit
bertanggung jawab untuk mengawasi struktur kontrol internal perusahaan, proses pelaporan
keuangannya, dan kepatuhannya terhadap hukum, peraturan, dan standar terkait. Komite bekerja
sama dengan auditor eksternal dan internal perusahaan. SOX mensyaratkan komite audit
bertanggung jawab untuk merekrut, memberi kompensasi, dan mengawasi auditor dan auditor
untuk melaporkan semua kebijakan dan praktik akuntansi penting kepada komite audit
.
b. You recognized the treasurer as a former aide to Ernie Eggers, who was
convicted of fraud several years ago.

SOLUTION: Meskipun Anda mungkin tidak memiliki informasi spesifik yang

menghubungkan bendahara perusahaan dengan penipuan sebelumnya, informasi ini
harus menunjukkan perlunya memeriksa dengan seksama standar sumber daya
manusia dan kebijakan serta praktik personalia berkenaan dengan perekrutan.

c. Management explained its plans to change accounting methods for depreciation

from the accelerated to the straight-line method. Management implied that if
your firm does not concur with this change, Go-Go will employ other auditors.

SOLUTION: Perusahaan harus memiliki alasan yang logis dan dapat dipertahankan
untuk mengubah metode akuntansi, selain hanya untuk meningkatkan laba bersih dan
harga saham. Perusahaan mungkin bersedia berusaha keras untuk "mendapatkan
jalannya sendiri" sehubungan dengan masalah pelaporan keuangan yang penting.
Komitmen terhadap masalah etika melibatkan praktik yang dipertanyakan, keinginan
untuk membuat angka, dll. Jika manajemen tidak memiliki alasan yang baik untuk
perubahan yang diinginkan, komitmen manajemen perusahaan terhadap integritas dan
nilai-nilai etika harus dievaluasi dengan cermat.
d. You learned that the financial vice president manages a staff of five internal
auditors.

SOLUTION: Struktur organisasi dan persyaratan dewan direksi menyatakan bahwa

audit internal harus melapor langsung ke komite audit dewan direksi daripada kepada
wakil presiden keuangan.

e. You noted that all management authority seems to reside with three brothers,
who serve as chief executive officer, president, and financial vice president.

SOLUTION: Penting untuk mengevaluasi dengan cermat situasi ini untuk

menentukan apakah memang ada kelemahan pengendalian internal.

f. You were told that the performance of division and department managers is
evaluated on a subjective basis, because Go-Go’s management believes that
formal performance evaluation procedures are counterproductive.

SOLUTION: Penting untuk mengevaluasi dengan cermat situasi ini untuk

menentukan apakah memang ada kelemahan pengendalian internal.

g. You learned that the company has reported increases in earnings per share for
each of the past 25 quarters; however, earnings during the current quarter have
leveled off and may decline.

SOLUTION: Karena banyak penipuan telah dilakukan untuk menopang pendapatan,

penipuan "bendera merah" yang signifikan ini harus diselidiki.

h. You reviewed the company’s policy and procedures manual, which listed policies
for dealing with customers, vendors, and employees.

SOLUTION: Manual kebijakan dan prosedur harus mengandung lebih dari apa yang
ditunjukkan. Manual harus menjelaskan praktik bisnis yang tepat, menggambarkan
pengetahuan dan pengalaman yang dibutuhkan oleh personel kunci, dan mendaftar
sumber daya yang disediakan untuk melaksanakan tugas tertentu. Ini harus
menjabarkan kebijakan manajemen sehubungan dengan penanganan transaksi dan
dokumen spesifik serta sistem dan prosedur yang digunakan untuk memproses
transaksi tersebut. Ini termasuk bagan akun organisasi dan contoh salinan formulir
dan dokumen. Manual harus menjadi referensi di tempat kerja yang bermanfaat bagi
karyawan dan alat yang berguna dalam melatih karyawan baru.
i. Your preliminary assessment is that the accounting systems are well designed
and that they employ effective internal control procedures.

SOLUTION: Anda tidak dapat mengandalkan prosedur kontrol internal yang efektif
hingga Anda menguji kontrol.

j. Some employees complained that some managers occasionally contradict the

instructions of other managers regarding proper data security procedures.

SOLUTION: Mencapai keamanan dan kontrol yang memadai atas data organisasi
harus menjadi prioritas manajemen puncak. Struktur organisasi perusahaan
menetapkan garis wewenang, tanggung jawab, dan pelaporannya serta menyediakan
kerangka kerja keseluruhan untuk mengendalikan dan memantau operasinya.

k. After a careful review of the budget for data security enhancement projects, you
feel the budget appears to be adequate.

PROBLEM: Item ini tampaknya bukan masalah. Ulasan Anda yang cermat
menunjukkan bahwa perusahaan tampaknya mengalokasikan dolar anggaran yang
cukup untuk mendanai proyek peningkatan keamanan data.

l. The enhanced network firewall project appeared to be on a very aggressive

implementation schedule. The IT manager mentioned that even if he put all of
his personnel on the project for the next five weeks, he still would not complete
the project in time. The manager has mentioned this to company management,
which seems unwilling to modify the schedule.

SOLUTION: Filosofi manajemen dan gaya operasi harus dievaluasi dengan cermat.
Apakah manajemen mengambil risiko bisnis yang tidak semestinya untuk mencapai
tujuannya? Apakah manajemen menekan karyawan untuk mencapai hasil yang
diinginkan terlepas dari metode yang digunakan untuk mencapainya?
m. Several new employees have had trouble completing some of their duties, and
they do not appear to know who to ask for help.

SOLUTION: Standar sumber daya manusia yang baik mensyaratkan bahwa

program pelatihan membiasakan karyawan baru dengan tanggung jawab mereka;
tingkat kinerja dan perilaku yang diharapkan; serta kebijakan dan prosedur, sejarah,
budaya, dan gaya operasi perusahaan. Pelatihan yang sedang berlangsung diperlukan
untuk membantu karyawan mengatasi tantangan baru, tetap terdepan dalam
persaingan, beradaptasi dengan perubahan teknologi, dan menangani secara efektif
dengan lingkungan yang berkembang.

n. Go-Go’s strategy is to achieve consistent growth for its shareholders. It also has
a policy not to invest in any project unless its payback period is no more than 48
months and yields an internal rate of return that exceeds its cost of capital by
3%.

PROBLEM: Selera risiko Go-Go, meskipun agresif, tampaknya didasarkan pada

prinsip-prinsip penganggaran modal yang kuat. Item ini, oleh karena itu, tampaknya
tidak menjadi masalah

o. You observe that company purchasing agents wear clothing and exhibit other
paraphernalia from major vendors. The purchasing department manager
proudly displays a picture of himself holding a big fish on the deck of a luxury
fishing boat that has the logo of a major Go-Go vendor painted on its
wheelhouse.

SOLUTION: Bagian dari filosofi manajemen dan gaya operasi harus menjadi
penciptaan budaya organisasi yang menekankan integritas dan komitmen terhadap
nilai-nilai dan kompetensi etika. Dalam melakukan hal itu, manajemen harus
mengembangkan standar sumber daya manusia yang jelas dan kebijakan yang secara
eksplisit menggambarkan perilaku jujur dan tidak jujur, seringkali dalam bentuk kode
etik tertulis (metode pemberian wewenang dan tanggung jawab), dan
mengomunikasikannya kepada karyawan.