SHELLINA AZ ZAHRA

042111333100

PBR 2- M

AUDIT OF THE REVENUE CYCLE (2)

# Design tests of control for the revenue cycle

DESIGN TESTS OF CONTROLS

Dalam merencanakan pengendalian utama untuk mengurangi risiko pengendalian, auditor harus
merancang satu atau lebih pengujian pengendalian untuk memverifikasi keefektifannya.

➢ Designing Tests of Controls for Sales Transactions

Tabel tersebut berisi control transaksi penjualan utama yang untuk mengurangi resiko karena
penipuan atau kesalahan karena transaksi penjualan dan contoh pengendalian yang mungkin diuji.

Beberapa pengujian pengendalian dapat dilakukan dengan menggunakan:

(1) Data pengujian.

Saat pengendalian internal mencegah transaksi fiktif dilakukan dengan memastikan bahwa
hanya informasi (nomor) yang disetujui yang dimasukkan kedalam file induk pelanggan
sehingga nomor yang tidak tercatat akan tertolak.

(2) Tes lain menggunakan ADA.

Auditor dapat menguji celah kontinuitas faktur penjualan (yang menguji asersi kelengkapan
dan keterjadian) dengan memindai seluruh file Riwayat transaksi dan mengidentifikasi setiap
celah dalam urutan numerik (juga mencari duplikat)

➢ Designing Tests of Controls for Cash Receipts

Dua kelompok transaksi utama dalam siklus pendapatan adalah penjualan dan penerimaan kas.
Asersi penerimaan kas yang paling berisiko adalah completeness/ kelengkapan. Tanggung jawab
auditor dalam dalam mengaudit penerimaan kas adalah mengidentifikasi kelemahan kontrol yang
memungkinkan penipuan karena perhatian utama di bidang ini adalah pencurian uang tunai.

Berikut adalah pengujian program audit pengendalian untuk Penjualan dan Penerimaan Kas:
Tes kontrol untuk menguji asersi “occurrence” dapat mengungkap pencurian uang tunai dari
penagihan piutang yang ditutupi oleh retur atau potongan penjualan fiktif. Namun, sehubungan
dengan risiko pelaporan keuangan, asersi “completeness” adalah asersi yang paling relevan karena
risiko utamanya adalah pengembalian material dapat terjadi setelah akhir tahun dan klien belum
memperhitungkan hal ini.

Klien menetapkan beberapa pengendalian untuk mengurangi kemungkinan piutang tak tertagih,
seperti berikut ini:

• Persetujuan kredit oleh orang yang tepat,

• Penyusunan neraca saldo piutang usaha secara berkala untuk ditinjau dan ditindaklanjuti oleh
personel manajemen yang tepat, dan

• Kebijakan untuk menghapus jumlah yang tidak dapat ditagih ketika kemungkinan besar tidak dapat
ditagih lagi

Resiko jika pengendalian lemah, dalam penghapusan piutang tak tertagih, maka penghapusan
dapat digunakan untuk menyembunyikan pencurian kas. Pengendalian utama untuk mencegah
jenis salah saji ini adalah otorisasi yang tepat atas penghapusan piutang tak tertagih oleh tingkat
manajemen

➢ Evaluate Results of Tests of Controls

Bagian audit yang paling terpengaruh oleh pengujian pengendalian untuk siklus pendapatan
adalah saldo piutang, kas, beban piutang tak tertagih, dan penyisihan piutang tak tertagih. Hal ini
karena piutang dan kas adalah akun yang signifikan, auditor akan melakukan beberapa pengujian
substantif atas saldo ini terlepas dari keefektifan pengendalian internal.

Jika hasil control pengujian tidak memuaskan, perlu dilakukan pengujian substantif tambahan
untuk penjualan, retur dan potongan penjualan, penghapusan piutang tak tertagih, dan pemrosesan
penerimaan kas.

#Design substantive tests, including audit data analytics, to address the various assertions in the
revenue cycle.

DESIGN SUBSTANTIVE PROCEDURES

Tes ini melibatkan pengembangan prosedur substantif untuk pernyataan yang relevan terkait
dengan kelas transaksi, saldo akun, dan pengungkapan dalam siklus pendapatan.

Jika risiko kontrol rendah dan tes kontrol mendukung penilaian itu >> auditor dapat mengandalkan
Prosedur analitik yang lebih substantif dan melakukan lebih sedikit tes perincian substantif.

➢ Substantive Analytical Procedures (SAP)

Prosedur analitik substantif adalah tes substantif dan kemungkinan akan menggunakan data
terpilah, seperti penjualan berdasarkan bulan dan produk berdasarkan data untuk setahun penuh
di bawah audit.
Audit Data Analytics as Substantive Analytical Procedures

ADA dapat menjadi SAPs yang efektif. Pendapatan dianggap sebagai risiko yang signifikan, prosedur
analitik substantif saja tidak cukup. Oleh karena itu, tes detail substantif selalu diperlukan dalam
siklus pendapatan.

➢ Substantive Tests of Details for Revenue Transactions

Tes ini melibatkan pemeriksaan dokumentasi klien. Pengujian cenderung fokus pada asersi
kejadian dan penilaian. Namun, semua asersi akan diuji.

➢ Direction of Tests for Completeness and Occurrence

Saat melacak dari dokumen pengiriman ke jurnal, tujuan tes adalah untuk memastikan transaksi
tercatat lengkap (completeness).

Saat melacak dari Jurnal penjualan kembali ke dokumen pendukung, tujuannya adalah untuk
menguji keterjadian transaksi (occurence).

• Revenue: Occurrence Assertion

Apakah transaksi yang dicatat benar-benar terjadi
Saat merancang tes untuk occurence, ada potensi salah saji berikut:
• Penjualan masuk dalam jurnal sedangkan tidak ada pengiriman yang dilakukan
• Penjualan dicatat lebih dari sekali (duplikat)
• Pengiriman yang dilakukan untuk pelanggan yang tidak ada dan dicatat sebagai penjualan
(penjualan fiktif)

CAS 540 mengharuskan auditor untuk mendapatkan pemahaman tentang bagaimana

manajemen mengembangkan perkiraan dan harus menggunakan kombinasi dari pendekatan
berikut:
• Tinjau dan uji proses yang digunakan oleh manajemen untuk mengembangkan perkiraan,
• Mengembangkan ekspektasi independen dari perkiraan untuk menguatkan kewajaran
estimasi manajemen, dan
• Tinjau peristiwa atau transaksi selanjutnya untuk menguatkan kewajaran estimasi.
 • Revenue: Completeness Assertion
Seluruh transaksi yang harus dicatat telah dicatat
• Revenue: Accuracy Assertion
Perhitungan dan pencatatan yang dilakukan , dilakukan dengan akurat
• Revenue: Cutoff Assertion
Cutoff assertion bertujuan untuk memastikan bahwa transaksi yang dekat dengan tanggal
neraca telah dicatat dalam periode yang tepat.
• Revenue: Classification Assertion
Transaksi / peristiwa yang terjadi telah diklasifikasikan dengan benar ( dalam akun yg
benar )

➢ Substantive Tests of Details for Account Balances (BAGIAN 3)

Sumber utama informasi adalah aged accounts receivable trial balance (daftar saldo dalam file
master pelanggan piutang di neraca).

aged accounts receivable trial balance: daftar saldo di akun file master piutang pada tanggal
tertentu (seperti Tanggal neraca), dipecah sesuai dengan jumlah waktu yang berlalu antara tanggal
penjualan dan tanggal efektif laporan.

aged accounts receivable trial balance digunakan untuk melakukan hal berikut:

• Setuju keakuratan total dan kesepakatan antara Subledger dan Ledger Umum, termasuk alokasi
untuk memperbaiki akun.

• Pilih sampel untuk konfirmasi.

• Identifikasi transaksi yang tidak biasa menggunakan kriteria auditor. Misalnya, saldo yang melebihi
batas kredit mereka, atau transaksi beredar pada ukuran tertentu, atau transaksi yang sangat tua
dapat terdaftar. Ini dapat digunakan untuk membantu menilai kewajaran dari tunjangan untuk akun
yang diragukan.

• Mengevaluasi klasifikasi piutang akun dengan meninjau saldo percobaan yang sudah tua untuk
piutang material dari afiliasi, petugas, direktur, atau pihak terkait lainnya.

• Identifikasi saldo kredit, yang jika signifikan harus direklasifikasi sebagai hutang.

Untuk mengidentifikasi akun yang tidak biasa atau transaksi pihak terkait, auditor juga dapat
menjalankan tes pengecualian menggunakan GAS terhadap file master pelanggan di Tanggal Neraca
untuk menentukan akun mana yang harus diselidiki lebih lanjut.

• Accounts Receivable Confirmations

Salah satu prosedur audit yang paling penting adalah konfirmasi eksternal piutang.
Konfirmasi, yang dapat dalam berbagai bentuk (kertas atau elektronik), digunakan untuk
memenuhi asersi existence, accuracy, and allocation (cutoff aspect).
CAS 505 menunjukkan bahwa konfirmasi mungkin lebih relevan terhadap asersi tertentu
(seperti occurence), dan meninggalkan penggunaan konfirmasi hingga auditor.
Secara umum, auditor akan mengirim konfirmasi kecuali yang berikut ini benar:
• Piutang Akun tidak material. Ini umum bagi perusahaan seperti toko ritel dengan
penjualan uang tunai atau kartu kredit terutama.
• Auditor mempertimbangkan konfirmasi bukti yang tidak efektif karena tingkat respons
kemungkinan tidak memadai atau tidak dapat diandalkan. Di industri tertentu, seperti
rumah sakit, tingkat respons terhadap konfirmasi sangat rendah.
• Tingkat gabungan risiko bawaan dan risiko kontrol rendah, dan bukti substantive lainnya
dapat diakumulasikan untuk memberikan bukti yang cukup. Jika klien memiliki kontrol
internal yang efektif dan risiko bawaan yang rendah untuk siklus pendapatan, auditor harus
dapat memenuhi persyaratan bukti dengan tes kontrol, tes substansial transaksi, dan
prosedur analitik.

Type konfirmasi ada 3:

➢ Positive (accounts receivable) confirmation
➢ Blank confirmation form
➢ Negative confirmation

CAS 505 menyatakan bahwa konfirmasi negatif harus digunakan hanya ketika risiko salah
saji material rendah dan ketika berikut ini benar:

• Barang -barang yang akan dikonfirmasi homogen (yaitu, serupa) dan terdiri dari saldo
akun kecil.

• Tidak ada atau sedikit pengecualian.

• Ada harapan bahwa konfirmasi negatif akan dibaca dan dipertimbangkan.

Timing: Bukti yang paling dapat diandalkan dari konfirmasi diperoleh ketika mereka dikirim
sedekat mungkin dengan tanggal neraca, sebagai lawan dari mengkonfirmasi akun beberapa
bulan sebelum akhir tahun.

Sample Size: Pertimbangan utama yang mempengaruhi jumlah konfirmasi yang akan dikirim
termasuk yang berikut:

• materialitas kinerja;

• risiko yang melekat dan risiko salah saji material (ukuran relatif dari total piutang, jumlah
akun, hasil tahun sebelumnya, dan salah saji yang diharapkan);

• menilai risiko kontrol;

• mencapai risiko deteksi dari tes substantif lainnya (luas dan hasil prosedur analyti sebagai
tes substantif dan tes detail lainnya); Dan

• Jenis konfirmasi (negatif biasanya membutuhkan ukuran sampel yang lebih besar)

Sample Selection of the Items for Testing: Beberapa jenis stratifikasi diinginkan dengan
sebagian besar konfirmasi. Pendekatan khas untuk stratifikasi adalah untuk
mempertimbangkan ukuran saldo yang belum dibayar dan lamanya waktu akun telah
beredar sebagai dasar untuk memilih saldo untuk konfirmasi.

Refusal to Permit Confirmation: Manajemen dapat menolak izin auditor untuk mengirim
konfirmasi tertentu, karena ada perselisihan tentang akun tersebut.

CAS 505 mengharuskan auditor untuk menguatkan pernyataan manajemen dan untuk
melakukan prosedur audit alternatif
 Maintaining Control: Setelah item untuk konfirmasi telah dipilih, auditor harus
mempertahankan kendali atas konfirmasi sampai dikembalikan dari debitur.

Follow-Up on Nonresponses: Nonresponse (konfirmasi positif) dan konfirmasi negative tidak

bisa menjadi bukti audit. Namun, konfirmasi negative memberikan bukti tentang asersi
“existence”.

Jika auditor tidak kunjung menerima konfirmasi posistif, auditor dapat melakukan prosedur
alternatif dan memperlakukan nonresponse sebagai kesalahan yang akan diproyeksikan
dari sampel ke populasi untuk menilai materialitasnya. Alternative procedures—Untuk
konfirmasi, tindak lanjut dari konfirmasi positif yang tidak dikembalikan oleh debitur dengan
Penggunaan bukti dokumentasi untuk menentukan apakah ada piutang yang dicatat. (cara
lain selain konfirmasi)

Analysis of Differences: Ketika permintaan konfirmasi dikembalikan oleh pelanggan, perlu

untuk menentukan alasan perbedaan yang dilaporkan. Dalam berbagai kasus, mereka
disebabkan oleh perbedaan waktu antara klien dan pelanggan catatan. Penting untuk
membedakan antara ini dan pengecualian, yang mewakili salah saji dari saldo piutang. Yang
paling umum dilaporkan. Timing difference—Dalam konfirmasi piutang dari debitur,
perbedaan yang dilaporkan yang ditentukan sebagai perbedaan waktu antara catatan klien
dan debitur dan karena itu bukan salah saji

Jenis Perbedaan Konfirmasi:

• Pembayaran telah dilakukan,

• Barang belum diterima,
• Barang telah dikembalikan,
• Kesalahan klerikal dan jumlah yang disengketakan,

• Accounts Receivable: Valuation

Meskipun tes substantif pendapatan akan memberikan jaminan untuk keakuratan piutang
akun. Namun, tidak berguna dalam memberikan jaminan apakah klien akan mengumpulkan
piutang yang luar biasa (nilai realisasi bersih).

• Accounts Receivable: Rights and Obligation

Untuk perusahaan -perusahaan yang menjual piutang mereka dengan atau tanpa bantuan
atau telah menjanjikan piutang sebagai jaminan, rincian perlu diungkapkan dalam catatan
atas laporan keuangan.
• Presentation: Revenue and Accounts Receivable
Prosedur yang dapat dilakukan auditor untuk menentukan bahwa informasi tentang siklus
pendapatan disajikan dan diungkapkan secara adil dalam laporan keuangan.

#Design fraud procedures for the revenue cycle.

DESIGN FRAUD PROCEDURES FOR REVENUE

Jika ada faktor risiko penipuan spesifik, auditor akan melakukan prosedur substantif terkait
penipuan. Berikut ini adalah contoh prosedur terkait penipuan yang dapat dilakukan:
• Wawancarai personel klien mengenai pengetahuan tentang transaksi penjualan yang tidak biasa.

• Untuk menguji pelanggan fiktif, dan ADA dapat dirancang untuk dapat mengidentifikasi alamat
kotak pos, alamat yang digandakan, atau alamat yang sama dengan karyawan.

• Untuk menguji hubungan atau transaksi pendapatan yang tidak biasa atau tidak terduga, prosedur
analitik substansial dan teknik audit yang dibantu komputer mungkin berguna. Prosedur analitik
potensial meliputi yang berikut: Bandingkan memo kredit dan aktivitas penghapusan ke periode
sebelumnya; Bandingkan jumlah minggu inventaris di saluran distribusi ke tahun -tahun sebelumnya
(jika isian saluran dicurigai).

• Untuk menguji terjadinya pendapatan, konfirmasi dengan pelanggan persyaratan kontrak tertentu
yang relevan dan tidak adanya perjanjian sampingan. Ketentuan kontrak dapat mencakup kriteria
penerimaan, persyaratan pengiriman dan pembayaran, tidak adanya kewajiban vendor di masa
depan, hak vendor, hak untuk mengembalikan produk, jumlah dijual kembali, dan pembatalan atau
pengembalian dana.

• Jika auditor khawatir tentang cutoff, ia harus mempertimbangkan untuk secara fisik hadir di satu
atau lebih lokasi pada periode akhir untuk mengamati barang makhluk

dikirim atau disiapkan untuk pengiriman (atau pengembalian menunggu pemrosesan).

• Tinjau estimasi akuntansi (seperti tunjangan untuk akun yang diragukan atau pengembalian
tunjangan) untuk bias dan mengevaluasi apakah bias, jika ada, merupakan risiko salah saji material
karena penipuan.

Jika risiko penipuan tinggi untuk pencurian uang tunai, prosedur audit yang berguna untuk menguji
apakah semua penerimaan uang tunai yang dicatat telah disimpan di rekening bank adalah bukti
penerimaan tunai.

Dalam pengujian ini, total tanda terima tunai yang dicatat dalam file data penerimaan tunai untuk
periode tertentu, seperti sebulan, direkonsiliasi dengan setoran aktual yang dibuat ke bank selama
periode yang sama. Mungkin ada perbedaan dalam keduanya karena deposit dalam transit dan item
lainnya, tetapi jumlahnya dapat direkonsiliasi dan dibandingkan.

Prosedur tidak dapat mendeteksi tanda terima tunai yang belum dicatat dalam jurnal atau jeda
waktu dalam membuat setoran, tetapi dapat membantu mengungkap penerimaan tunai yang belum
disimpan, deposito yang tidak tercatat, pinjaman yang tidak tercatat, pinjaman bank yang disimpan
langsung ke rekening bank, dan kesalahan atau salah saji serupa.