BAB 5 : LABA ATAS TRANSAKSI ANTAR PERUSAHAAN

PERSEDIAAN

Laporan konsolidasi dibuat untuk menunjukkan posisi keuangan dan

hasil operasi dari dua atau lebih perusahaan afiliasi seolah-olah sebagai satu

perusahaan. Maka dari itu, pengaruh transaksi di antara perusahaan afiliasi

tersebut ( yang disebut sebagai transaksi antar perusahaan) harus dieliminasi dari

laporan keuangan konsolidasi.

Transaksi antar perusahaan dapat menghasilkan saldo akun resiprokal pada

pembukuan perusahaan afiliasi tersebut. Sebagai contoh, transaksi penjualan antar

perusahaan akan menghasilkan saldo resiprokal penjualan dan pembelian serta

saldo resiprokal untuk piutang usaha dan utang usaha. Transaksi pinjaman antar

perusahaan akan menghasilkan saldo wesel tagih dan wesel bayar resiprokal serta

saldo laba bunga dan beban bunga resiprokal. Transaksi antar perusahaan tersebut

adalah transaksi intra perusahaan dari sudut pandang entitas konsolidasi karena itu

pengaruhnya harus dieliminasi dalam proses konsolidasi.

TRANSAKSI PERSEDIAAN ANTARPERUSAHAAN

Perusahaan mengakui pendapatan ketika pendapatan tersebut direalisasi,

yaitu ketika diperoleh. Dari sudut pandang entitas konsolidasi, pendapatan yang

diperoleh harus berasal dari penjualan kepada entitas luar. Pendapatan atas
penjualan antara perusahaan perusahaan afiliasi tidak dapat diakui sampai

barang dagang dijual keluar dari entitas konsolidasi. Tidak ada laba konsolidasi

yang dihasilkan dari transfer antara perusahaan perusahaan afiliasi. Penjualan

item-item persediaan oleh satu perusahaan kepada perusahaan afiliasi

menghasilkan akun penjualan dan pembelian resiprokal jika entitas pembeli

mempunyai system persediaan periodic.

Pada eliminasi pembelian dan penjualan antar perusahaan, akan

dieliminasi dalam proses konsolidasi untuk melaporkan penjualan dan pembelian

( harga pokok penjualan) konsolidasi pada jumlah pembelian dari dan penjualan

kepada entitas luar. Eliminasi kertas kerja menurut system perpetual adalah

mendebet penjualan dan mengkredit harga pokok penjualan. Sebab, system

persediaan perpetual memasukkan pembelian antar perusahaan dalam akun harga

pokok penjualan yang terpisah pada pembukuan perusahaan afiliasi pembeli.

Eliminasi kertas kerja tidak mempengaruhi laba bersih konsolidasi karena jumlah

penjualan dan harga pokok penjualan yang sama dieliminasi, dan laba kotor

gabungan sama dengan laba kotor konsolidasi.

Penjualan dan pembelian persediaan antar perusahaan menghasilkan

jumlah penjualan dan harga pokok penjualan resiprokal yang tidak merefleksikan

aktivitas perdagangan entitas konsolidasi. Transaksi antar perusahaan tersebut

juga meningkatkan laba antar perusahaan yang belum direalisasi. Entitas

konsolidasi menangguhkan pengakuan laba tersebut sampai dapat direalisasi

melalui penjualan kepada pihak di luar entitas konsolidasi.

 Kecuali bagi perusahaan konsolidasi dengan kepemilikan pada perusahaan

anak sebesar 100%, arah penjualan antar perusahaan merupakan hal yang penting.

Seluruh jumlah laba antarperusahaan yang belum direalisasi dari penjualan

downstream dibebankan ke laba bersih perusahaan induk dan laba bersih

konsolidasi. Tetapi dalam kasus penjualan upstream, laba yang belum direalisasi

dibebankan ke laba bersih konsolidasi dan pendapatan hak minoritas berdasarkan

kepemilikan mayoritas dan minoritas. Laba antar perusahaan yang ditangguhkan

dalam satu periode akan diakui kemudian pada periode dimana persediaan yang

berhubungan dijual kepada entitas nonafiliasi.

ILUSTRASI

1. Consolidated income statement with downstream sales

The separate incomes (which do not include investment income) of Pic
Corporation and Sil Corporation, its 80 percentowned subsidiary, for 2011 were
determined as follows (in thousands):
Pic Sil
Sales $800 $200
Less: Cost of sales 400 80
Gross profit 400 120
Other expenses 200 60
Separate incomes $200 $60
During 2011, Pic sold merchandise that cost $40,000 to Sil for $80,000, and at
December 31, 2011, half of these inventory items remained unsold by Sil.
REQUIRED: Prepare a consolidated income statement for Pic Corporation and
Subsidiary for the year
ended December 31, 2011.

Pic Corporation and Subsidiary

Consolidated Income Statement
for the year ended December 31, 2011
(in thousands)

Sales ($800 + $200 - $80 intercompany sales) $ 920

 Cost of sales ($480 - $80 intercompany
purchases + $20 unrealized profit in ending inventory) (420)
Gross profit 500
Other expenses ($200 + $60) (260)
Cnsolidated net income 240
Less: Noncontrolling interest share ($60 x 20%) (12)
Controlling share of consolidated net income $ 228

2. Consolidated income and retained earnings (upstream sales,noncontrolling

interest)
Por Corporation acquired its 90 percent interest in Sam Corporation at its
book value of $1,800,000 on January 1, 2011, when Sam had capital stock of
$1,500,000 and retained earnings of $500,000.
The December 31, 2011 and 2012, inventories of Por included
merchandise acquired from Sam of $150,000 and $200,000, respectively. Sam
realizes a gross profit of 40 percent on all merchandise sold. During 2011 and
2012, sales by Sam to Por were $300,000 and $400,000, respectively. Summary
adjusted trial balances for Por and Sam at December 31, 2012, follow (in
thousands):

Por Sam
Cash $ 500 $ 100
Receivablesnet 1,000 250
Inventories 1,200 500
Plant assetsnet 1,250 2,400
Investment in Sam90% 2,178
Cost of sales 4,000 1,950
Other expenses 1,700 800
Dividends 500 250
$12,328 $6,250

Por Sam
Accounts payable $ 750 $ 450
Other liabilities 300 300
Capital stock, $10 par 2,500 1,500
Retained earnings 1,846 750
Sales 6,500 3,250
Income from Sam 432 =
$12,328 $6,250

REQUIRED:Prepare a combined consolidated income and retained earnings

statement for Por Corporation and Subsidiary for the year ended December 31,
2012.
ANSWER

Por Corporation and Subsidiary

Consolidated Statement of Income and Retained Earnings
for the year ended December 31, 2012

Sales ($6,500,000 + $3,250,000 - $400,000 intercompany sales) $9,350,000

Less: Cost of sales ($4,000,000 + $1,950,000 - $400,000 inter-
company purchases - $60,000 unrealized profit in beginning
inventory + $80,000 unrealized profit in ending inventory) (5,570,000)
Gross profit 3,780,000
Other expenses ($1,700,000 + $800,000) (2,500,000)
Consolidated net income 1,280,000
Noncontrolling interest share($500,000+$60,000 - $80,000) X 10% (48,000)
Controlling share of consolidated net income 1,232,000
Add: Beginning consolidated retained earnings 1,846,000
Less: Dividends for the year (500,000)
Consolidated retained earnings December 31 $2,578,000