Ranselku 02 UAS Sem 5

BATCH
_
___
___
___
__
02
_
___
___
AKL
ALK
AKSK
at
St st
i i apan
kaTer
i
ulah
a
lmaK
R
e
ku
nS
kuma
l
Rang
se
an
TERIMA KASIH KEPADA TIM PENYUSUN RANSELKU
Akuntansi Keuangan Lanjutan I

 Helmi Rizkiyanto (5-02)
 Atika Ramadani (5-15)
 Lorienda Alfa Novalelya (5-15)
 Shinta Rahmawati (5-08)
Audit Keuangan Sektor Komersial

 Septian Caesar Anugrah (5-02)
 Ninke Indah Ginting (5-08)
 Shinta Devi Tanjung Sari (5-08)
 Nurul Naura Nadhira (5-29)
Analisis Laporan Keuangan

 Tiya Mardiyani (5-10)
 Andika Fadilla Syuja (5-22)
 Hana Ruth Beatrix (5-24)
 Ndaru Cahya Dewanti (5-25)
Statistika Terapan
 Clarecce Mangatur Sirait (5-07)
 Restiyan Wulandari (5-12)
 Mia Sukmadewi (5-23)
 Nur Azizah Budiantoro (5-23)
AKUNTANSI KEUANGAN LANJUTAN I
PERTEMUAN 9 dan 10
Transaksi Inter Perusahaan – Aset Tetap
Pada materi ini, kita akan menambah jurnal konsolidasi baru mengenai aset tetap. Ada
dua tambahan jurnal yang ada di dalam transaksi ini yaitu jurnal eliminasi unrealized
gain/loss (umum), jurnal eliminasi beban depresiasi (depreciable plant assets), dan
jurnal KK terkait penjualan aset tetap. Berikut ini penjelasannya:
I. Intercompany profits atas nondepreciable plant asets (land)

1. Penjualan hulu – tanah (Downstream sale of land)
a) Cost method
Contoh:
Ihsan membeli 80 % saham Zacky pada awal tahun 2009 senilai $240,000. Ekuitas
Zacky saat itu terdiri dari Common stock $250,000 dan Retained earnings $50,000. Untuk
tahun 2008, Zacky melaporkan net income $50,000 dan tidak membagikan dividend. Pada
tahun 2009, Ihsan menjual tanah ke Zacky seharga $60,000 (cost $50,000).
Ihsan Zacky Adjustments & Consolidtd

($) ($) Eliminations statements
Debit Credit ($)
($) ($)
Income Statements
Sales 400,000 200,000 600,000
Gain on sale of land 10,000 a 10,000
Expenses (including
cost of goods sold) 250,000 150,000 400,000
NCI expense c 10,000
10,000
Net income 160,000 50,000 190,000
Retained Earnings
Retained earnings – 200,000 50,000 b 50,000 200,000
beginning
Add: net income 160,000 50,000 190,000
Retained earnings, 360,000 100,000 390,000
ending
Balance sheet
Other asset 477,000 340,000 817,000
Land 60,000 a 10,000 50,000
Investment in S 240,000 b
RANSELKU TIRAMISU 2020 1

240,000
Total Asets 717,000 400,000 867,000
Liabilities 57,000 50,000 107,000
Common stock 300,000 250,000 b 250,000 300,000
Retained earnings 360,000 100,000 390,000
NCI beginning b 60,000
NCI ending c 70,000
10,000
Total liabilities & 717,000 400,000 867,000
equities
Jurnal Eliminasi :
Date Accounts Ref Dr Cr

Gain on sale of land 10,000
Land 10,000

Retained earnings S , beg 50,000
Common stock S 250,000
Investment in S 240,000
NCI beginning 60,000

NCI expense (0.2*50,000) 10,000
NCI ending 10,000
Untuk tahun-tahun berikutnya, jurnal eliminasi untuk mengeliminasi unrealized profit
yang masih melekat di land adalah:

Retained earnings P, beginning 10,000
Land 10,000
b) Equity method
Notes : Tambahan jurnal yang dibuat (jurnal yang lainnya sama jika menggunakan
cost)
Income from S 30,000
(80% x 50,000) – 10,000 = 30,000
Ihsan Zacky Adjustments & Consolidated
($)
Debit Credit
($) ($)
Income Statements
Sales 400,000 200,000 600,000
Income from S 30,ooo d 30,000
Expenses (including
NCI expense c 10,000 10,000
Net income 190,000 50,000 190,000
Retained Earnings
beginning
Add: net income 190,000 50,000 190,000
ending
Balance sheet
Other asset 477,000 340,000 817,000
Land 60,000 a 10,000 50,000
Investment in S 270,000 b 240,000
d 30,000
Total Asets 747,000 400,000 867,000
Liabilities 57,000 50,000 107,000
Common stock 300,000 250,000 b 250,000 300,000
NCI ending c 10,000 70,000
equities
yang masih melekat di land karena Landnya masih digunakan atau ada di S, adalah:

Land 10,000
2. Penjualan land kepada pihak ketiga di tahun setelah tahun penjualan inter perusahaan -
downstream
a) Cost method
Contoh:

Asumsi soal sebelumnya digunakan lagi. P membeli 80% saham S pada awal tahun
2009 senilai $240,000. Ekuitas S saat itu terdiri dari Common stock $250,000 dan Retained
earnings $50,000. Untuk tahun 2009, S melaporkan net income $50,000 dan tidak
membagikan dividend. Pada tahun 2009, P menjual tanah ke S seharga $60,000 (cost
$50,000). Tahun 2010, S menjual tanah tersebut ke T seharga $70,000.
Dari transaksi ini S akan mengakui laba $10,000 ($70,000 - $60,000), sedangkan
laba secara konsolidasi, adalah laba P sebelumnya yang ditangguhkan ($60,000 - $50,000)
ditambah dengan laba S ($70,000 - $60,000) atau harga jual ke T $70,000 – nilai buku awal
$50,000 = $20,000. Dengan demikian, untuk transaksi ini, P akan membuat jurnal
eliminasi:
(memunculkan gain yang ditangguhkan sebelumnya)

Retained Earnings P, beginning 10,000
P S Adjustments & Consolidated

($) ($) Eliminations statements ($)
Dr Cr
Income Statements
Gain on sale of land 10,000 10,000 20,000
Retained Earnings
Ret earnings – beginning 10,000 -10,000
Bila S menjual tanah ke T $75,000, jurnal eliminasinya tetap sama yaitu

(untuk mencatat realized profit atas land)
Debit Credit ($)
($) ($)
Income Statements
Gain on sale of land 15,000 10,000 25,000
Retained Earnings
Ret Earnings - 10,000 -10,000
beginning
Bagaimana kalau tanahnya longsor dan tidak mempunyai nilai lagi (nilai=0) ?
Di dalam bukunya S akan membuat jurnal

Loss on Land (60,000-0) 60,000
Land 60,000
sedangkan jurnal eliminasinya adalah:

Ret Earning P – beginning 10,000
b) Equity method
Bila P menggunakan metode ekuitas, maka untuk unrealized profit land, di dalam
bukunya sendiri P akan mendebit Income from S dan mengredit Investment in S masing-
masing sebesar $10,000. Dengan demikian, di dalam jurnal eliminasinya yang didebet
adalah Investment in S bukan Retained Earning sebesar $10,000.
3. Penjualan hilir – tanah (Upstream sale of land)
a) Cost method
Contoh:
Roma membeli 80% saham Alfa pada awal tahun 2009 senilai $240,000. Ekuitas
Alfa saat itu terdiri dari Share Capital $250,000 dan Retained earnings $50,000. Untuk
tahun 2009, Alfa melaporkan net income $50,000 dan tidak membagikan dividend. Pada
tahun 2009, Alfa menjual tanah ke Roma seharga $60,000 (cost $50,000).
Jurnal yang dibuat Alfa untuk penjualan tanah ke P adalah:

Cash 60,000
Land 50,000
Dari sudut pandang konsolidasi, tidak ada laba antar perusahaan dan Land dilaporkan
terlalu tinggi $10,000, sehingga P di dalam kertas kerja konsolidasi akan membuat jurnal
eliminasi :
Land 10,000
Jurnal eliminasi selanjutnya adalah:

Retained earnings S , beg 50,000
Share Capital S 250,000

NCI beginning 60,000

NCI expense 8,000
NCI ending 8,000
[untuk memunculkan bagian keuntungan kepentingan non pengendali 20% x (50,000 –
10,000)]
Roma Alfa Adjustments & Consolidtd
($)
Debit Credit
($) ($)
Income Statements
Sales 400,000 200,000 600,000
Expenses (including
Net income 160,000 50,000 192,000
Retained Earnings
beginning
Add: net income 160,000 50,000 192,000
ending
Balance sheet
Other asset 477,000 340,000 817,000
Land 60,000 a 10,000 50,000
Total Asets 717,000 400,000 867,000

Liabilities 57,000 50,000 107,000
Common stock 300,000 250,000 b 250,000 300,000
NCI ending c 8,000 68,000
equities
Jurnal eliminasi yang dibuat pada tahun setelahnya (setelah tahun pembelian aset) untuk
mengeliminasi unrealized profit yang masih melekat pada akun land adalah:


Retained earnings, beginning- P 8,000
NCI 2,000
Land 10,000
b) Equity method
Roma Alfa Adjustments & Consolidtd

($)
Debit Credit
($) ($)
Income Statements
Sales 400,000 200,000 600,000
1
Income from S 32,ooo d 32,000
Expenses (including
Net income 192,000 50,000 192,000
Retained Earnings
beginning
Add: net income 192,000 50,000 192,000
ending
Balance sheet
Other asset 477,000 340,000 817,000
Land 60,000 a 10,000 50,000
2
d 32,000
Total Asets 749,000 400,000 867,000
Liabilities 57,000 50,000 107,000
Common stock 300,000 250,000 b 250,000 300,000
NCI ending c 8,000 3 68,000
equities
1
80% x (50,000 – 10,000) = 32,000; 2 240,000 + 32,000 = 272,000
3
20% x (50,000 – 10,000) = 8,000

jurnal eliminasi yang berbeda dengan metode cost adalah jurnal untuk menghilangkan
income from S:

yang masih melekat di land adalah: (untuk tahun-tahun setelah pembelian aset).

NCI 2,000
Land 10,000
4. Penjualan land kepada pihak ketiga di tahun setelah tahun penjualan antar perusahaan
– upstream
a) Cost method
Contoh:
Asumsi soal sebelumnya digunakan lagi, dan P kemudian menjual tanah ini pada
tahun 2010 kepada pihak ketiga, seharga $70,000. Dari transaksi ini P akan mengakui laba
$10,000 ($70,000 - $60,000), sedangkan laba secara konsolidasi, adalah $70,000 - $50,000
= $20,000. Dengan demikian, untuk transaksi ini, P akan membuat jurnal eliminasi:

NCI 2,000
Dengan jurnal eliminasi ini, laba penjualan tanah dalam laporan konsolidasi, disajikan
sebesar $20,000
b) Equity method
Bila P menggunakan metode ekuitas, jurnal eliminasi untuk merealisir profit atas tanah
yang dijual adalah:

NCI 2,000

II. Intercompany profits atas depreciable plant assets
1. Penjualan aset tetap di akhir tahun - downstream
a) Cost method
Akhir tahun 2009, P menjual bangunan dengan harga $90,000 ke S, anak
perusahaannya yang dimiliki 80% sahamnya. Cost dari bangunan $100,000, akumulasi
penyusutan $50,000.
Jurnal yang akan dibuat oleh P untuk mencatat transaksi tesebut adalah:

Cash 90,000
Accumulated depreciation 50,000
Building 100,000
Gain on sale of building 40,000
Sedangkan S akan menjurnal:

Building 90,000
Cash 90,000
P S Adjustment & Consolidated

Elimination Statements
Debit Credit
Income Statement
Gain on sale of building 40,000 40,000 -
Balance sheet
Building 90,000 40,000 50,000
b) Equity method
Selain jurnal-jurnal yang dibuat pada metode cost di atas, dalam bukunya sendiri P
membuat jurnal untuk menangguhkan laba atas penjualan mesinnya, yaitu:
2. Penjualan aset tetap di awal tahun - downstream

a) Cost method
Awal tahun 2009, P menjual bangunan ke S, anak perusahaannya yang dimiliki 80%
sahamnya seharga $95,000. Cost dari mesin $100,000, akumulasi penyusutan $50,000.
Masa manfaat bangunan 5 tahun.

Jurnal yang akan dibuat oleh P untuk mencatat transaksi tesebut adalah:

Cash 95,000
Building 100,000
(untuk mencatat penjualan bangunan ke S)
Sedangkan S akan menjurnal:

Building 95,000
Cash 95,000
(untuk mencatat pembelian bangunan dari P)

Depreciation expense (95,000/5) 19,000

Debit Credit
Income Statement
Gain on sale of building 45,000 a 45,000 -
Depreciation expense 19,000 b 9,000 10,000
Balance sheet
Building 95,000 a 45,000 50,000
Accumulated 19,000 b 9,000 10,000

depreciation
Jurnal eliminasi yang dibuat oleh P adalah:

Building 45,000

Depreciation expense 9,000


Debit Credit
Income statement 2010
Retained Earnings, xxx a 36,000

beginning
Balance sheet 2010
Building 95,000 a 45,000 50,000
Accumulated depreciation 38,000 a 9,000 20,000

b 9,000


beginning
Balance sheet 2011
Building 95,000 a 45,000 50,000

b 9,000


beginning
Balance sheet 2012
Building 95,000 a 45,000 50,000

b 9,000


beginning
Balance sheet 2013

Building 95,000 a 45,000 50,000

b 9,000
Jurnal eliminasi 2010

Beginning Retained earnings P 36,000
Building 45,000


Building 45,000


Building 45,000


Machinery 45,000


b) Equity method
Debit Credit
Investment in S xxx a 36,000
Balance sheet 2010

Building 95,000 a 45,000 50,000

b 9,000

Balance sheet 2011

Building 95,000 a 45,000 50,000

b 9,000

Balance sheet 2012

Building 95,000 a 45,000 50,000

b 9,000


Balance sheet 2013

Building 95,000 a 45,000 50,000

b 9,000
3. Penjualan aset tetap di awal tahun - upstream
a) Cost method
Awal tahun 2009, P membeli peralatan senilai $21,000 dari S, anak perusahaannya
yang dimiliki 80% sahamnya. Cost dari peralatan $30,000, akumulasi penyusutan $15,000.
Masa manfaat peralatan 3 tahun. Untuk tahun 2009, 2010, dan 2011 S melaporkan net
income masing-masing $60,000
Di dalam bukunya, S akan membuat jurnal:

Cash 21,000
Equipment 30,000
Gain on sale of Equipment 6,000
(untuk mencatat penjualan mesin ke P)
Sedangkan P akan menjurnal:

Equipment 21,000
Cash 21,000
(untuk mencatat pembelian mesin dari S)

Depreciation expense (21,000/3) 7,000

Elimination statements
Debits credits
Gain on sale of Equipment 6,000 a 6,000
Depreciation Expense 7,000 b 2,000 5,000
Non controlling interest 11,200 11,200
expense
Balance sheets 2009

Equipment 21,000 a 6,000 15,000

Accumulated depreciation 7,000 b 2,000 5,000
Jurnal eliminasi 2009:

Gain on sale of Equipment 6,000
Equipment 6,000

Untuk penjualan upstream, perhitungan Non controlling interest expense adalah 20% x
(60,000 – 6,000 + 2,000 ) = 11,200.

Debits credits
expense
Retained earnings, xxx a 3,200
beginning
Balance sheets 2010
Equipment 21,000 a 6,000 15,000
b 2,000
Non controlling interest a 800
Penjelasan jurnal eliminasi:

Non controlling interest 800
Equipment 6,000


(60,000 + 2,000 = 12,400)

Debits Credits
expense
Retained earnings, xxx a 1,600
beginning
Balance sheets 2011
Equipment 21,000 a 6,000 15,000
b 2,000
Non controlling interest a 400
Jurnal eliminasi yang dibuat oleh P adalah:
Equipment 6,000

(60,000 + 2,000 = 12,400)
b) Equity method
Bila perusahaan menggunakan metode ekuitas untuk mencatat investasinya, di dalam
bukunya sendiri, pada akhir tahun 2009 P akan membuat jurnal:
Income from S 4,800
(untuk mencatat unrealized profit 80% X $6,000)
Income from S 1,600
(untuk mencatat realized profit 1/3 X $4,800)
Jurnal eliminasinya 2010 menjadi:

Equipment 6,000

Di dalam bukunya sendiri, P akan membuat jurnal:
Income from S 1,600
(untuk mencatat bagian realisasi profit tahun ke-2)
Jurnal eliminasinya 2011 menjadi:
Equipment 6,000

Dan di dalam bukunya sendiri, P akan membuat jurnal:
Income from S 1,600
(untuk mencatat bagian realisasi profit tahun ke-3)
Hey kamu,,, hey kamu. Kamu orang yang hebat. Belajar,

belajar, jangan lupa berdoa… Selamat dan semangat
menunaikan kegiatan UAS besok.

PERTEMUAN 11 dan 12
TRANSAKSI INTERCOMPANY-BONDS PAYABLE
I. Konsep Dasar
 Transaksi utang-piutang dari dalam perusahaan (direct investment) antara
perusahaan induk dan anak tidak menimbulkan masalah khusus. Perusahaan
induk hanya perlu mengeliminasi akun:
 Payable dan Interest Expense
 Receivable dan Interest Income
Issuing
Pembeli
BONDS
Company
 Masalah utang-piutang timbul ketika satu perusahaan afiliasi membeli

instrumen liabilitas perusahaan afiliasi lainnya dari luar perusahaan (indirect
investment). Dari sudut pandang konsolidasi, transaksi tersebur menimbulkan
adanya Constructive Retirement.
Issuing Pasar
BONDS BONDS Pembeli
Company Modal
 Constructive Retirement berarti suatu obligasi retired dari sudut pandang konsolidasi
karena akun Investment in S akan dieliminasi dengan akun Bond Payable, namun
sebenarnya hutang tersebut masih beredar bagi pihak penerbit obligasi.
 Untuk keperluan konsolidasi:
 Nilai Bonds Payable (sebesar yang dibeli oleh induk/anak) dan Investment in
Bonds harus dieliminasi
 Nilai Interest Expense dan Interest Revenue yang terkait dengan obligasi
tersebut juga harus dieliminasi
 Jika terdapat perbedaan antara Carrying Amount Bonds Payable dengan cost
Investment in Bonds, selisihnya diakui sebagai Contsrtuctive Gain / Loss
 Jika terdapat perbedaan antara Interest Expense dengan Interest Income,
selisihnya juga diakui sebagai Constructive Gain/Loss
 Constructive Gain/Loss on Bonds (Laba dan Rugi Konstruktif) adalah selisih Carrying
Amount Bonds Payable dengan harga beli Investment in S
 Carrying Amount Bonds Payable “>” dari harga beli Investment in S maka
timbul “Gain”
 Apabila Carrying Amount Bonds Payable “<” dari harga beli Investments in S
maka timbul “Loss”
 Terdapat dua bentuk pembelian obligasi antar perusahaan afiliasi:
1. Obligasi Induk dibeli oleh anak perusahaan (Downstream)
2. Obligasi anak dibeli oleh induk perusahaan (Upstream)
II. Obligasi Induk yang Dibeli oleh Anak (Downstream)

Ilustrasi:
• Pada tanggal 1 Januari 2016 PT PANDA menerbitkan obligasi dengan nominal
Rp100.000, 10%, 5 tahun. Suku bunga efektif sebesar 8%. Bunga dibayar setiap
tanggal 31 Desember. Seluruh obligasi dijual di bursa dan dibeli oleh pihak lain.
• Pada tanggal 1 Januari 2017, 10% dari obligasi tersebut dibeli oleh PT Semut.
Saat ini, suku bunga efektif sebesar 12%.
• Buatlah Jurnal Eliminasi 2017 dan 2018!
Pembahasan:
 PV Bonds Payable 1 Januari 2016:
PV nominal bonds = = 68.058
PV bunga bonds = (100.000 x 10%) x = 39.927

BONDS PAYAABLE 1 JANUARI 2016 = 107.985 (jatuh tempo 1 januari 2021)
 Harga Jual Bonds (Investment in Bonds)

 Pembelian 10% Obligasi PT PANDA oleh PT SEMUT dilakukan pada 1 januari 2017
dimana Bonds akan jatuh tempo 4 tahun lagi dan bunga efektif 12%.
PV nominal bonds = 10% x = 6.355
PV bunga bonds = 10% x (100.000 x 10%) x = 3.037

INVESTMENT IN BONDS 1 JANUARI 2017 = Rp.9.392
Bonds Payable Investment in Bond
Coupon Rate 10% 10%
Market Rate 8% 12%
Tanggal Penerbitan 1 Januari 2016 1 Januari 2017
Tanggal Jatuh Tempo 1 Januari 2021 1 Januari 2021
Sisa Periode Hingga Jatuh 5 tahun, n=5 4 tahun n=4

Tempo
Present Value Rp107.985 Rp9.392
PT PANDA

Tanggal Interest Interest Amortization Carrying

Paid Expense Amount
1/1/2016 107.985
31/12/2016 10.000 8.639 1.361 106.624
31/12/2017 10.000 8.530 1.470 105.154
31/12/2018 10.000 8.412 1.588 103.566
PT SEMUT

Received Income Amount
1/1/2017 9.392
31/12/2017 1.000 1.127 127 9.519
31/12/2018 1.000 1.142 142 9.661
 Gain/Loss on Constructive Retirement

Bonds Payable yang dibeli S 1 Januari 2017(10% x 106.624) = 10.662
Investment in Bonds 1 Januari 2017 = 9.392
GAIN ON CONSTRUCTIVE RETIREMENT 2017 = 1.270
JURNAL SELAMA 2016

PT PANDA PT SEMUT
1 Jan Cash 107.985 --
Bonds Payable 107.985
31 Des Interest Expense 8.639 --
Bonds Payable 1.361
Cash 10.000
JURNAL SELAMA 2017
PT PANDA PT SEMUT
__ 1 Jan Investment In Bonds 9.392
Cash 9.392
31 Des Interest Expense 8.530 31 Des Cash 1.000
Bonds Payable 1.470 Investment In Bond 127
Cash 10.000 Interest Income 1.127
JURNAL ELIMINASI 31 DESMEBER 2017

COST METHOD EQUITY METHOD
Bonds Payable 10.515 Bonds Payable 10.515

Gain on CR 996 Gain on CR 996
Investment in Bonds 9.519 Investment in Bonds 9.519
Interest Income 1.127 Interest Income 1.127

Interest Expense 853 Interest Expense 853
Jika ada interest receivable & interest payable berkaitan dengan hutang
obligasi & investasi obligasi, maka kedua akun tersebut akan dielminasi
Pada transaksi down stream, pengakuan gain/loss on constructive

retirement tidak mempengaruhi perhitungan NCI Expense
Untuk tahun-tahun berikutnya jurnal eliminasi tidak lagi mengakui

constructive gain/loss, namun dikreditkan/didebitkan ke akun Retained
Earning.
JURNAL SELAMA 2018

PT PANDA PT SEMUT
31 Des Interest Expense 8.412 31 Des Cash 1.000
Bonds Payable 1.588 Investment In Bond 142
Cash 10.000 Interest Income 1.142
JURNAL ELIMINASI 31 DESEMBER 2018

Retained Earning 697 Investment In S 697

Retained Earning 301 Investment in S 301
Interest Expense 841 Interest Expense 841
III. Obligasi Anak yang Dibeli oleh Induk (Upstream)

Ilustrasi:

PT. P memiliki saham PT.S sebesar 90% kepemilikan. 1 Januari 2011 PT S menerbitkan
Bonds Payable 300.000 dengan bunga kupon 9% dan jatuh tempo 4 tahun. Pada saat
itu bunga pasar diketahui sebesar 8%, bunga dibayarkan tiap tanggal 1 januari dan 1 Juli.
Pada 1 Juli 2011 PT P membeli 1/3 bonds payable milik PT S dari pasar modal dengan
bunga pasar sebesar 8,5%. Buatlah jurnal eliminasi 2011 dan 2012!
Pembahasan:
 PV Bonds Payable 1 Januari 2011:
PV nominal bonds = = 219.207,06
PV bunga bonds = (300.000 x 4,5%) x = 90.892,05

BONDS PAYABLE 1 JANUARI 2011 = Rp310.099 (jatuh tempo 1 januari 2015)
 Harga Jual Bonds (Investment in Bonds)

 Pembelian 1/3 Obligasi PT S oleh PT P dilakukan pada 1 Juli 2011 dimana Bonds
akan jatuh tempo 3,5 tahun lagi dan bunga efektif 8,5%/tahun.
PV nominal bonds = 1/3 x = 74.725
PV bunga bonds = 1/3 x (300.000 x 4,5%) x = 26.761

INVESTMENT IN BONDS 1 JULI 2011 = Rp.101.486
Bonds Payable Investment in Bond
Coupon Rate 4,5% (semester) 4,5% (semester)
Market Rate 4% (semester) 4,25% (semester)
Tanggal Penerbitan 1 Januari 2011 1 Juli 2011
Tanggal Jatuh Tempo 1 Januari 2015 1 Januari 2015
Sisa Periode Hingga Jatuh 4 tahun, n=8 3,5 tahun n=7

Tempo
Present Value Rp310.099 Rp101.486
PT S

Paid Expense Amount
1/1/2011 310.099
1/7/2011 13.500 12.404 1.096 309.003

1/1/2012 13.500 12.360 1.140 307.863
1/7/2012 13.500 12.315 1.185 306.678
1/1/2013 13.500 12.267 1.233 305.445
PT P

Received Income Amount
1/7/2011 101.486
1/1/2012 4.500 4.313 187 101.299
1/7/2012 4.500 4.305 195 101.104
1/1/2013 4.500 4.297 203 100.901
JURNAL SELAMA 2011

PT P PT S
__ 1 Jan Cash 310.099
Bonds Payable 310.099
1 Juli Investment In Bonds 101.486 1 Juli Interest Expense 12.404
Cash 101.486 Bonds Payable 1.096
Cash 13.500
31 Des Interest Receivable 4.500 31 Des Interest Expense 12.360

Investment in Bond 187 Bond Payable 1.140
Interest Income 4.313 Interest Payable 13.500

Gain on CR 1.322 Gain on CR 1.322


Interest Expense 4.120 Interest Expense 4.120
Interest Payable 4.500 Interest Payable 4.500

Interest Receivable 4.500 Interest Receivable 4.500
Untuk tahun-tahun berikutnya jurnal eliminasi tidak lagi mengakui

constructive gain/loss, namun dikreditkan/didebitkan ke akun Retained
Earning.
JURNAL SELAMA 2012

PT P PT S
1 Jan Cash 4.500 1 Jan Interest Payable 4.500
Interest Receivable 4.500 Cash 4.500
1Juli Cash 4.500 1 Juli Interest Expense 12.315

Investment in Bond 195 Bonds Payable 1.185
Interest Income 4.305 Cash 13.500
31 Des Interest Receivable 4.500 31 Des Interest Expense 12.267

Investment in Bond 303 Bond Payable 1.233
Interest Income 4.297 Interest Payable 13.500

RE 823 Investment in S 823
NCI Equity 91 NCI Equity 91

RE 367 Investment in S 367
NCI Equity 41 NCI Equity 41
Interest Expense 8.194 Interest Expense 8.194
Interest Payable 4.500 Interest Payable 4.500

Interest Receivable 4.500 Interest Receivable 4.500

IV. Pengaruh Constructive Gain/Loss terhadap Income From S dan NCI Expense
1. Asumsi : Downstream
a. Constructive Gain/Loss hanya berpengaruh terhadap Income From S dan tidak
berpengaruh terhadap NCI Expense
b. Pada tahun pembelian obligasi Parent oleh Subsidiary, Income From S akan:
i. Dikurangi dengan constructive Loss (atau ditambah dengan
constructive gain)
ii. Ditambah dengan pengakuan sebagian constructive Loss (atau
dikurangi pengakuan sebagian constructive gain)
c. Pada tahun-tahun berikutnya, Income From S akan:
Ditambah dengan pengakuan sebagian constructive Loss (atau dikurangi
pengakuan sebagian constructive gain)
2. Asumsi : Upstream
a. Constructive Gain/Loss berpengaruh baik terhadap Income From S maupun
terhadap NCI Expense
b. Pada tahun pembelian obligasi Subsidiary oleh Parent, Income From S dan NCI
Expense akan
i. Dikurangi dengan constructive Loss (atau ditambah dengan constructive
gain) x % kepemilikan
ii. Ditambah dengan pengakuan sebagian constructive Loss (atau dikurangi
pengakuan sebagian constructive gain) x % kepemilikan
c. Pada tahun-tahun berikutnya, Income From S dan NCI Expense akan
Ditambah dengan pengakuan sebagian constructive Loss (atau dikurangi
pengakuan sebagian constructive gain)
.”
-Anonymous-

PERTEMUAN 13-14
PERUBAHAN KEPEMILIKAN (CHANGES IN OWNERSHIP INTEREST)
III. Akuisisi pada Tahun Berjalan

Bila induk perusahaan membeli saham anak dalam tahun berjalan, beberapa
penyesuaian harus dibuat untuk menghitung laba yang dihasilkan sebelum tanggal
akuisisi (preacquisition ernings) dan terkandung dalam harga pembelian. Hal yang sama
berlaku untuk dividen yang dibayarkan sebelum tanggal akuisisi (preacquisition
dividends).
1. Laba Sebelum Akuisisi (Preacquisition Earnings)
Terdapat dua metode untuk menghilangkan laba sebelum akuisisi, yaitu
dengan:
- Tidak memasukkan pendapatan penjualan dan biaya-biaya anak perusahaan
sebelum saham dimiliki oleh induk.
- Memasukkan seluruh penjualan dan biaya-biaya selama satu tahun penuh,
kemudian dikurangi laba sebelum akuisisi dalam bagian terpisah.
Contoh :
Pop membeli 90% saham Son pada 1 April 2019 senilai $427,500. Laba,
dividen, dan ekuitas S untuk 2019 adalah sbb:
1 Jan – 1 April 1 April – 31 Des 1 Jan – 31 Des
Income:
Sales $50,000 $150,000 $200,000
Cogs & Expenses 25,000 75,000 100,000
Net income $25,000 $75,000 $100,000
Dividends 20,000 30,000 50,000
1 Januari 1 April 31 Desember

Stockholders’equity:
Capital stock $400,000 $400,000 $400,000
Stockholders’equity $470,000 $475,000 $520,000

Laba Son dari tanggal 1 Januari sampai 31 Maret sebesar $25,000 dan
ekuitas per 1 April sebesar $427,500. Jadi, book value Son yang diakuisisi Pop
($475,000 x 90%) sama dengan harga belinya sebesar $427,500 (tidak ada excess).
Dengan cara yang pertama, pengaruh terhadap laba konsolidasi dari data
tersebut dapat dihitung sbb:
Sales (1 April – 31 Desember) $150,000
Cogs & Expenses (1 April – 31 Desember) (75,000)
Noncontrolling interest (1 April – 31 Desember) (7,500)
Effect on consolidated net income 67,500
Sedangkan dengan cara yang kedua, pengaruh terhadap laba konsolidasi

dari data tersebut dapat dihitung sbb:
Sales (full year) $200,000
Cogs & Expenses (full year) (100,000)
Noncontrolling interest (full year) (10,000)
Preacquisition income 3/12 x (200,000 – 100,000 - 10,000) (22,500)
Effect on consolidated net income 67,500
Apabila menggunakan metode equity, maka Pop akan membuat jurnal atas
laba tersebut pada akhir tahun, yaitu:
Investment in Son $67,500
Income from Son $67,500
2. Dividen Sebelum Akuisisi (Preacquisition Dividends)

Dividen yang dibayarkan oleh anak perusahaan sebelum tanggal akuisisi
oleh induk perusahaan akan dieliminasi dalam proses konsolidasi, karena dividen
tersebut bukan merupakan bagian dari ekuitas yang diperoleh. Eliminasi dilakukan
bersamaan dengan eliminasi akun ekuitas anak perusahaan.
Son membayar dividen sebesar %50,000 selama tahun 2019, namun sebesar
$20,000 dibayar sebelum tanggal akusisi. Pop akan mencatat dividen yang
diterima (setelah akuisisi), dengan jurnal:
Apabila menggunakan metode cost

Cash $27,000
Dividen Income $27,000
90% x (50,000-20,000)
Apabila menggunakan metode equity
Cash $27,000
Investment in Son $27,000
Alokasi laba dan dividen Son pada tahun 2019 adalah sebagai berikut:
Controlling Non Preacquisition Total
Interest (Pop) Controlling Eliminations
Interest (10%)
Son’s net Income $67,500 $7,500 $25,000 $100,000
Son’s dividends 27,000 5,000 18,000 50,000
3. Konsolidasi
Contoh: (berlanjut dari contoh soal sebelumnya)
Pop membeli 90% saham Son pada 1 April 2019 senilai $427,500. Tidak ada
excess cost atas nilai wajar aset neto Son pada saat transaksi. Berikut kertas kerja
konsolidasi yang dibuat Pop pada tanggal 31 Desember 2019 menggunakan
metode cost:
Cara 1 : dengan memunculkan preacquisition income
Debits Credits
Income statement
Sales 600,000 200,000 800,000
Expenses (including cogs) 400,000 100,000 500,000
Dividend income 27,000 a 27,000
Non Controlling Interest Expense c 10,000 (10,000)
Preacquisition income b 22,500 (22,500)
Net income 227,000 100,000 267,500
Retained earnings:
Retained earnings, beginning 532,500 70,000 b 70,000 532,500
Net Income 227,000 100,000 227,000
Less: Dividend 200,000 50,000 a 27,000 200,000

b 18,000
c 5,000
Retained earnings, ending 559,500 120,000 600,000
Balance Sheet
Other assets 1,132,000 520,000 1,652,000
Investment in S 427,500 b427,500
Total Assets 1,559,500 520,000 1,652,000
Capital Stock 1,000,00 400,000 B400,00 1,000,000
0 0
Non Controlling Interest b 47,000
c 5,000 52,000
Total equities 1,559,500 520,000 1,652,000
Penjelasan jurnal eliminasi

a Dividend Income $27,000
Dividend-S $27,000
Untuk mengeliminasi dividen yang diterima P dari S 90%x$30,000
b Preacquisition income* $22,500
Retained Earning, beg-S* 70,000
Capital Stock-S 400,000
Dividend-S* $18,000
NCI, beginning 47,000
Untuk mengeliminasi akun respirokal yaitu investment dan ekuitas, preacquisition
earnings, preacquisition dividends, dan untuk memunculkan non controlling
interest awal. Item dengan tanda * merupakan item yang dihasilkan sebelum
tanggal akuisisi. Preacquisition Income = ¼ x (50,000-5,000). Preacquisition
dividend = 90% x 20,000. Nilai NCI awal berasal dari 10% ekuitas per tanggal 1
Januari.
C NCI expense $10,000
Dividend-S $5,000
NCI 5,000

NCI Expense = 10% x $100,000 (termasuk preacquisition income), dividen

termasuk preacquisition dividend.
Alternatif jurnal
Dividend-S* $18,000
Apabila Pop mengakuisisi Son pada awal Januari 2019, maka saldo investmentnya
akan menunjukkan nilai $423,000 (asumsi tidak ada excess). Per 1 April, Son
menghasilkan income sebesar $25,000 dan telah membayar dividend sebesar
$20,000, selisihnya sebesar $5,000 (kepemilikan Pop 90% x $5,000). Apabila
dijumlahkan dengan dengan saldo investasi adalah sebesar $427,500 ($423,000+
4,500).
Cara 2 : tanpa memunculkan preacquisition income

Debits Credits
Income statement
Sales 600,000 200,000 b 25,000 775,000
Expenses (including cogs) 400,000 100,000 b 25,000 475,000
Dividend income 27,000 a 27,000
Net income 227,000 100,000 267,500
Retained earnings:
Net Income 227,000 100,000 227,000
Less: Dividend 200,000 50,000 a 27,000 200,000
b 18,000
c 5,000
Balance Sheet
Other assets 1,132,000 520,000 1,652,000
Investment in S 427,500 b427,500

Total Assets 1,559,500 520,000 1,652,000
Capital Stock 1,000,00 400,000 b400,00 1,000,000
0 0
c 2,500 52,000
Total equities 1,559,500 520,000 1,652,000

a Dividend Income $27,000
Dividend-S $27,000
Untuk mengeliminasi dividen yang diterima P dari S 90%x$30,000
b Sales * $50,000
COGS * $25,000
Dividend-S* 18,000
tanggal akuisisi (lihat pada tabel pada sub subbab 1). Nilai NCI awal berasal dari 10%
ekuitas per tanggal 1 Januari ditambah preacquisition earning
[10%x(400,000+70,000+25,000)].

Dividend-S $5,000
NCI 2,500
NCI Expense = 10% x $75,000 (tidak termasuk preacquisition income, karena telah
dicatat pada jurnal b). Dividen tersebut termasuk Preacquisition dividend.
Berikut kertas kerja konsolidasi yang dibuat Pop pada tanggal 31 Desember
2019 menggunakan metode equity: (perbedaan hanya terletak pada jurnal a)

Cara 1 : dengan memunculkan preacquisition income

Debits Credits
Income statement
Sales 600,000 200,000 800,000
Expenses (including cogs) 400,000 100,000 500,000
Income from S 67,500 a 67,500
Preacquisition income b 22,500 (22,500)
Net income 227,000 100,000 267,500
Retained earnings:
Net Income 227,000 100,000 227,000
Less: Dividend 200,000 50,000 a 27,000 200,000
b 18,000
c 5,000
Balance Sheet
Other assets 1,132,000 520,000 1,652,000
Investment in S 468,000 a 40,500
b427,500
Total Assets 1,559,500 520,000 1,652,000
Capital Stock 1,000,000 400,000 b400,000 1,000,000
c 5,000 52,000
Total equities 1,559,500 520,000 1,652,000

a Income from S $67,500
Dividend-S $27,000
Untuk mengeliminasi income from S dan dividen dari Son


Dividend-S* $18,000
tanggal akuisisi. Preacquisition Income = ¼ x (50,000-5,000). Preacquisition
dividend = 90% x 20,000. Nilai NCI awal berasal dari 10% ekuitas per tanggal 1
Januari.
c NCI expense $10,000
Dividend-S $5,000
NCI 5,000
NCI Expense = 10% x $100,000 (termasuk preacquisition income), dividen
termasuk preacquisition dividen.
Alternatif jurnal
Dividend-S* $18,000
Apabila Pop mengakuisisi Son pada awal Januari 2019, maka saldo investmentnya
akan menunjukkan nilai $423,000 (asumsi tidak ada excess). Per 1 April, Son
menghasilkan income sebesar $25,000 dan telah membayar dividend sebesar
$20,000, selisihnya sebesar $5,000 (kepemilikan Pop 90% x $5,000). Apabila
dijumlahkan dengan dengan saldo investasi adalah sebesar $427,500 ($423,000+
4,500).
Cara 2 : tanpa memunculkan preacquisition income
Debits Credits
Income statement

Sales 600,000 200,000 b 25,000 775,000

Expenses (including cogs) 400,000 100,000 b 25,000 475,000
Income from S 67,500 a 67,500
Net income 227,000 100,000 267,500
Retained earnings:
Net Income 227,000 100,000 227,000
Less: Dividend 200,000 50,000 a 27,000 200,000
b 18,000
c 5,000
Balance Sheet
Other assets 1,132,000 520,000 1,652,000
b427,500
Total Assets 1,559,500 520,000 1,652,000
Capital Stock 1,000,00 400,000 b400,00 1,000,000
0 0
c 2,500 52,000
Total equities 1,559,500 520,000 1,652,000
Dividend-S $27,000
Untuk mengeliminasi income from S dan dividen dari Son
b Sales * $50,000
COGS * $25,000
Dividend-S* 18,000


tanggal akuisisi (lihat pada tabel pada sub subbab 1). Nilai NCI awal berasal dari 10%
ekuitas per tanggal 1 Januari ditambah preacquisition earning
[10%x(400,000+70,000+25,000)].
Dividend-S $5,000
NCI 2,500
NCI Expense = 10% x $75,000 (tidak termasuk preacquisition income, karena telah
dicatat pada jurnal b). Dividen tersebut termasuk Preacquisition dividend.
IV. Kepemilikan Bertahap (Piecemeal Acquisition or Steb by Step Acquisition)

Kombinasi bisnis melalui kepemilikan saham secara bertahap yang memerlukan
perlakuan akuntansi secara khusus, terjadi pada saat pembeli saham memperoleh
pengendalian. Kombinasi bisnis melalui kepemilikan secara bertahap mempunyai
perlakuan berbeda tergantung kepada kepemilikan sebelumnya, apakah saham
diperlakukan sebagai asset keuangan (PSAK 55, PSAK 71), sebagai investasi di
perusahaan asosiasi (PSAK 15), atau investasi di perusahaan ventura Bersama (PSAK 12).
Setelah kendali diperoleh:

- Investasi saham diperlakukan sesuai standar yang relevan
- Pemilik saham harus mengukur ulang investasi awal yang telah dimiliki sebelumnya
pada nilai wajarnya dan mengakui adanya laba/rugi dalam laporan laba rugi
- Nilai wajar aset dan liabilitas entitas yang diperoleh, termasuk goodwill dikukur
- semua kenaikan atau penurunan kepemilikan berikutnya, diperlakukan sebagai
transaksi antar pemegang saham dan dilaporkan dalam ekuitas (tidak ada goodwill
dalam kenaikan % kepemilikan saham dan tidak ada laba/rugi dari penurunan %
kepemilikan saham).
Contoh 1a : Fair Value NCI diketahui
Pada tanggal 2 Januari 2019, Patrick membeli 60% saham Spongebob senilai $180,000.
Sebelumnya Patrick sudah mempunyai 20% saham Spongebob yang dibelinya dengan
harga $50,000. Nilai wajar saham ini pada 2 Januari 2018 adalah $60,000. Fair value Non
Controlling Interest pada 2 Januari 2019 $55,000 dan nilai wajar net aset yang
teridentifikasi $260,000. Karena pada tanggal 2 Januari 2019 total kepemilikan saham

Patrick menjadi 80% dan diasumsikan mempunyai kendali, maka Patrick menghitung
adanya goodwill sebagai berikut:
Pembelian 2 Januari 2018 $ 180,000

Nilai wajar saham yang sudah dimiliki 60,000
sebelumnya
$240,000
NCI 55,000
Total nilai saham perusahaan $295,000
Nilai wajar net aset yang dapat diidentifikasi $260,000
Goodwill $35,000
Perusahaan akan melaporkan gain sebesar $10,000 dari kenaikan nilai saham yang
sudah dimilikinya (dari $40,000 menjadi $50,000)
Investment in S $190,000
Cash $180,000
Gain on increase in value of share 10,000
Dengan jurnal ini, maka akun Investment in S akan menunjukkan saldo $240,000
($50,000+$190,000)
Contoh 1b : FV NCI tidak diketahui
Nilai wajar saham NCI 2 Januari 2019 tidak diketahui, maka goodwill dihitung sebagai
berikut:
Pembelian 2 Januari 2018 $ 180,000
Nilai wajar saham yang sudah dimiliki 60,000
sebelumnya
$240,000
Total nilai saham perusahaan 100/80 x 240,000 $300,000
Nilai wajar net aset yang dapat diidentifikasi $260,000
Goodwill $40,000
Contoh 2

Patrick memiliki kepemilikan 90% saham Spongebob melalui serangkaian pembelian

saham mulai 1 Maret 2019 sampai dengan 1 Juli 2019. Data mengenai pembelian saham
adalah sebagai berikut:
Date Interest Investment Equity S at
Acquired cost acquisition
Maret 1 5% $9,000
Mei 1 10% $15,000
Juli 1 75% $187,500 $200,000
Nilai buku sama dengan nilai wajar

Nilai buku aset neto S sama dengan fair valuenya; setiap selisih antara cost
investment dengan nilai wajar aset neto dialokasikan ke goodwill.
Untuk investasi yang dibeli tanggal 1 Maret dan 1 Mei, P menggunakan cost method
karena ia tidak mempunyai pengaruh yang signifikan, sedangkan mulai 1 Juli, disamping
tetap menggunakan cost method, P harus menyusun laporan konsolidasi. Kepemilikan P
sekarang menjadi 80% dan cost dari investasi menjadi $211,500/90% = $235,000. Dengan
demikian goodwill sebesar $235,000 - $200,000 = $35,000.
Nilai buku tidak sama dengan nilai wajar
Bila nilai wajar saham yang dibeli 1 Maret menjadi $12,500 dan yang dibeli 1 Mei
menjadi $25,000 , maka nilai wajar perusahaan S pada saat P memperoleh kendali berarti
$225,000/90% = $250,000; dan goodwill menjadi $250,000 - $ 200,000 = $50,000. P akan
mencatat gain on revaluation on investment in S sebesar $13,500 ($37,500 - $24,000).
Untuk penyusunan laporan konsolidasi 2018, P hanya memasukkan revenue dan
expenses mulai dari 1 Juli (hanya 6 bulan saja). Informasi tambahan, pada tahun 2018 S
memperoleh laba bersih sebesar $40,000 dan tidak mengumumkan dividen.
Penyusunan laporan konsolidasi menggunakan metode cost untuk tahun 2018:
Jurnal eliminasi
a Sales $75,000
Capital stock-S 120,000
Retained Earning 60,000
Goodwill 50,000
Cost of sales and expense $55,000

Penjelasan : untuk mengiliminasi respirokal akun investasi, ekuitas, laba sebelum akuisisi
(sales – COGS&expense), NCI beginning, dan goodwill. Sales dan COGS&expense
mencerminkan laba sebelum akuisisi yaitu selama 6 bulan (Sales 6/12 x $150,000 dan
COGS&Sales 6/12x$110,000). NCI beginning merupakan saldo per tanggal 1 Juli 2018. NCI
sebesar 10% dari Capital dan Retained Earning pertanggal 1 Januari, ditambah goodwill,
ditambah revenue dan expense sebelum akuisisi. [10% x 120,000+60,000+50,000+20,000].
b NCI Expense $2,000
NCI Equity $2,000
untuk memunculkan bagian keuntungan NCI yaitu 10% dari $20,000 (laba setelah akuisisi)
Adjustments & Consolidated

Eliminations statements
P S
Debits Credits
Income statements
Sales 274,875 150,000 a 75,000 349,875
Expenses (including cogs) (220,000) (110,000) a 55,000 (275,000)
NCI Expense b 2,000 (2,000)
Net income 54,875 40,000 72,875
Retained earnings
statements 221,500 60,000 a 60,000 221,500
Retained earnings, beg
Net income 54,875 40,000 72,875
Balance sheet
Other assets 451,375 300,000 751,375
Goodwill a 50,000 50,000
Total assets 676,375 300,000 801,375

Liabilities 100,000 80,000 180,000

Capital stock 300,000 120,000 a 120,000 300,000
NCI a 25,000 27,000

b 2,000
Total Liabilities & Equities 676,375 300,000 801,375
Penyusunan laporan konsolidasi menggunakan metode ekuitas untuk tahun 2018:

Jurnal eliminasi
Untuk mengeliminasi income from S dan mengembalikan investment in S ke saldo awal
tahun
b Sales $75,000
Capital stock-S 120,000
Goodwill 50,000
Cost of sales and expense $55,000
c NCI Expense $2,000

NCI Equity $2,000
Adjustments & Consolidated

Eliminations statements
P S
Debits Credits
Income statements

Sales 274,875 150,000 b 75,000 349,875

Income from S 18,000 a 18,000 0
Expenses (including cogs) (220,000) (110,000) b 55,000 (275,000)
NCI Expense c 2,000 (2,000)
Net income 54,875 40,000 72,875
Retained earnings
statements 221,500 60,000 b 60,000 221,500
Retained earnings, beg
Net income 54,875 40,000 72,875
Balance sheet
Other assets 451,375 300,000 751,375
Investment in S 243,000 a 8,000 0
a 225,000
Goodwill b 50,000 50,000
Total assets 676,375 300,000 801,375
Liabilities 100,000 80,000 180,000
Capital stock 300,000 120,000 b 120,000 300,000
NCI b 25,000 27,000

c 2,000
Total Liabilities & Equities 676,375 300,000 801,375
V. Perubahan Kepemilikan Saham (Change of Ownership Interest)

Persentase kepemilikan saham dapat berubah antara lain dengan terjadinya
penjualan atau pembelian saham anak perusahaan, penerbitan saham baru oleh anak
perusahaan tetapi perusahaan tidak memanfaatkan preemptive right (deemed
disposal), atau pembelian saham treasury oleh anak perusahaan.
1. Penjualan Kepemilikan Saham (Sale of Ownership Interest)

Bila seorang investor menjual kepemilikan sahamnya, laba atau rugi akibat
penjualan dihitung dari perbedaan antara nilai tercatat investasi dengan nilai
jualnya. Nilai tercatat investasi harusnya mencerminkan metode ekuitas (nilai
investasi berubah akibat income dan dividen) bila kepemilikan saham memiliki
pengaruh yang signifikan. Bila investor memiliki sahamnya melalui beberapa kali
pembelian, maka saham dijual harus dapat diidentifikasi berasal dari pembelian
yang mana. Hal tersebut dapat dilakukan dengan menggunakan metode specific
identification atau FIFO.
Perhitungan laba atau rugi penjualan saham tergantung pada seberapa
banyak investor menjual kepemilikan sahamnya. Apabila penjualan saham
mengakibatkan hilangnya kendali, sehingga induk tidak harus menyusun laporan
konsolidasi lagi, pengaruhnya akan diakui oleh perusahaan induk sebagai laba
atau rugi pelepasan saham. Apabila penjualan saham tidak mengakibatkan
hilangnya kendali akan dicatat sebagai transaksi ekuitas (tidak mengakui adanya
laba/tugi penjualan saham). Selisih antara harga jual dan nilai investasi akan
didebitkan/dikreditkan ke akun Additional Paid-in Capital.
PSAK 65 par 25 menyatakan jika pelepasan saham di perusahaan anak
dimana induk kehilangan kendali, maka sisa investasi pada entitas anak terdahulu
akan dinilai berdasarkan nilai wajarnya pada tanggal hilangnya kendali.
a. Penjualan yang mengakibatkan hilangnya kendali
Contoh a1:
Pada tanggal 2 Januari 2020, Pop menjual kepemilikannya di Son sebesar
90% dengan harga jual $530,000. Carrying value dari Son pada saat penjualan
tersebut sebesar $575,000.
Cash $530,000
Gain on sale of Investment 12,500
Carrying value dari Investment in S per tanggal 2 Januari 2020 adalah 90% x
$575,000 = $517,500, maka Pop akan mengakui gain sebesar $12,500 ($530,000
- $517,500).
Contoh a2:
Pada tanggal 1 Januari 2019 Pop memiliki 30,000 lembar saham (75%) Son
yang diperoleh dengan harga $20/share. Son memperoleh net income tahun
2019 sebesar $120,000 dan tidak membagikan dividen. Pada tanggal 2 Januari
2020, Pop menjual 24,000 lembar saham Son dengan harga $25/share.

Setelah penjualan saham, kepemilikan Pop di Son tinggal 15%

(6,000/40,000) dan Pop tidak memiliki kendali lagi. Oleh karena itu Pop harus
mencatat adanya laba/rugi penjualan saham, dengan perhitungan sebagai
berikut:
Carrying value Son sebelum penjualan $920,000

($800,000+$120,000)
Fair value consideration received (24,000 x $600,000
$25)
Fair value Retained Share (6,000 x 25) $150,000
Carrying value NCI 25% x $920,000 $230,000
$980,000
Gain $60,000
Gain tersebut dibagi menjadi 2 yaitu realize dan unrealize sesuai proporsi
saham yang terjual.
Jurnal yang dibuat P:
Cash $600,000
Gain on sale (realize holding gain)* $48,000
Unrealize Holding Gain** 12,000
*Gain on sale 24,000/30,000 x $60,000
**Unrealized Holding Gain 6,000/30,000 x 60,000
Dengan jurnal tersebut, akun Investment akan menunjukkan saldo
$600,000 + (75% x $120,000) - $540,000 = $150,000 (sesuai dengan fair
valuenya).
Contoh a3:
Pada tanggal 1 Januari 2019 Pop memiliki 30,000 lembar saham (75%) Son
yang diperoleh dengan harga $20/share. Son memperoleh net income tahun
2019 sebesar $120,000 dan tidak membagikan dividen. Pada tanggal 2 Januari
2020, Pop menjual 24,000 lembar saham Son dengan harga $22/share.
Setelah penjualan saham, kepemilikan Pop di Son tinggal 15%
(6,000/40,000) dan Pop tidak memiliki kendali lagi. Oleh karena itu Pop harus
mencatat adanya laba/rugi penjualan saham, dengan perhitungan sebagai
berikut:
Carrying value Son sebelum penjualan $920,000

($800,000+$120,000)
Fair value consideration received (24,000 x $540,000
$22.5)
Fair value Retained Share (6,000 x 22.5) $135,000
Carrying value NCI 25% x $920,000 $230,000
$905,000
Loss $15,000
Loss tersebut dibagi menjadi 2 yaitu realize dan unrealize sesuai proporsi
saham yang terjual.
Jurnal yang dibuat P:
Cash $540,000
Loss on sale (realize holding loss)* 12,000
Unrealize Holding Loss** 3,000
*Gain on sale 24,000/30,000 x $60,000
**Unrealized Holding Gain 6,000/30,000 x 60,000
Dengan jurnal tersebut, akun Investment akan menunjukkan saldo
$600,000 + (75% x $120,000) - $555,000 = $135,000 (sesuai dengan fair
valuenya).
b. Penjualan yang tidak mengakibatkan hilangnya kendali (hanya mempengaruhi
% kepemilikan saham saja)
1) Penjualan di awal tahun/di akhir tahun
Contoh 1a: Fair value NCI diketahui
Pada tanggal 2 Januari 2020, Pop membeli 80% saham Son senilai
$1,040,000 secara kas. Nilai wajar aset neto yang dapat diidentifikasi
adalah $1,150,000. Nilai wajar dari kepentingan non pengendali $210,000.
Dari transaksi ini timbulah goodwill sebesar $100,000 (1,040,000+210,000-
1,150,000). Tanggal 2 Januari 2o21 Pop menjual kepemilikannya sebanyak
10% ke NCI seharga $140,000. Selama tahun 2020 Son mengumumkan laba
sebesar $200,000 dan membayarkan dividen $80,000.
Perhitungan :
Aset neto S 1 Januari 2020 $1,150,000

+ Laba 2020 $200,000

- Dividen 2020 80,000 120,000
Aset neto S 31 Desember 2020 (2 Jan 2021) 1,270,000
Nilai wajar imbalan yang diterima 140,000

Transfer ke NCI (10% x $1,270,000 + $100,000) 137,000
* $100,000 (Unamortized Excess/Goodwill)
Pergerakan positif ekuitas 3,000
Pop telah menjual 10% dari nilai tercatat investasi (termasuk goodwill)
seharga $140,000 tunai, sedangkan nilai saham yang dijual adalah $137,000,
sehingga transaksi ini memberikan keuntungan $3,000 yang akan diakui
dalam ekuitas.
Cash $140,000
Additional Paid-in Capital 3,000
NB : apabila harga wajar saham yang dijual kurang dari nilai tercatat saham,
maka Pop akan mengakui kerugian dengan mendebit Additional PIC atau
Retained Earning (apabila tidak terdapat premium).
Contoh 1b: Fair value NCI tidak diketahui
Pada tanggal 2 Januari 2020, Pop membeli 80% saham Son senilai
$1,040,000 secara kas. Nilai wajar aset neto yang dapat diidentifikasi
adalah $1,150,000. Dari transaksi ini timbulah goodwill sebesar $150,000
(100/80*1,040,000-1,150,000). Tanggal 2 Januari 2o21 Pop menjual
kepemilikannya sebanyak 10% ke NCI seharga $140,000. Selama tahun 2020
Son mengumumkan laba sebesar $200,000 dan membayarkan dividen
$80,000.
Perhitungan :
+ Laba 2020 $200,000
- Dividen 2020 80,000 120,000

Nilai wajar imbalan yang diterima 140,000

Transfer ke NCI (10% x $1,270,000 + $150,000) 142,000
* $100,000 (Unamortized Excess/Goodwill)
Pergerakan negatif ekuitas 3,000
Pop telah menjual 10% dari nilai tercatat investasi (termasuk goodwill)
seharga $140,000 tunai, sedangkan nilai saham yang dijual adalah $142,000,
sehingga transaksi ini menimbulkan kerugian $2,000 yang akan diakui
dalam ekuitas.
Cash $140,000
Additional Paid-in Capital (Retained Earning) 2,000
2) Penjualan di tengah tahun
Contoh:
Pada tanggal 1 Januari 2020, Pop memiliki kepemilikan 90% pada Son senilai
$288,000 (termasuk bagian dari goodwill sebesar 18,000). Ekuitas Son per
tanggal 2 Januari 2020 terdiri dari Capital Stock $200,000 dan Retained
Earning $100,000. Pada tanggal 1 April 2020, Pop menjual sebesar 10%
kepemilikannya kepada NCI seharga $40,000. Diketahui bahwa total
penjualan sampai dengan 1 April 2020 adalah sebesar $20,000 dan expense
(termasuk COGS) sebesar $11,000.
Perhitungan :
Harga jual 10% kepemilikan $40,000
Less : Nilai tercatat investasi yang dijual
Investasi per tanggal 1 Januari 2020 $288,000
Ekuitas pada laba ($20,000-11,000)*90% 8,100
296,100
Bagian kepemilikan yang dijual 10/90 32,900
Jurnal menggunakan metode cost

Cash $40,000

Jurnal menggunakan metode equity
Income from S $8,100
Cash $40,000
Apabila diketahui bahwa total penjualan selama tahun 2020 adalah
$100,000 dan expense (termasuk COGS) $60,000, serta Son telah
membayarkan dividen pada tanggal 1 Juli 2020 sebesar $10,000. Maka,
pada akhir tahun 2020 saldo investasi Pop pada Son adalah sebagai
berikut:
Saldo investasi per tanggal 1 Januari $288,000
Less : Nilai tercatat investasi yang dijual 32,900
$255,100
Add : Laba selama 1 April s.d 31 Desember $31,000
Sales $100,000-$20,000=$80,000; expense
(termasuk COGS) $60,000-$11,000=$49,000
Less : Dividen 1 Juli 10,000
Kenaikan ekuitas $21,000
Bagian kepemilikan P 80% 16,800
Saldo investasi per tanggal 31 Desember 271,900
Perhitungan NCI expense, untuk menghitung NCI expense tahun 2020

dengan cara 10% x $9,000 + 20% x $21,000 yaitu $5,100.
2. Pembelian yang tidak mempengaruhi kendali (hanya berpengaruh pada %
kepemilikan)
Contoh 2a: Fair value NCI diketahui
Pada tanggal 2 Januari 2020, Pop membeli 80% saham Son senilai $1,040,000
secara kas. Nilai wajar aset neto yang dapat diidentifikasi adalah $1,150,000. Nilai
wajar dari kepentingan non pengendali $210,000. Dari transaksi ini timbulah
goodwill sebesar $100,000 (1,040,000+210,000-1,150,000). Tanggal 2 Januari 2o21

Pop membeli tambahan kepemilikan 10% dari NCI seharga $140,000. Selama tahun
2020 Son mengumumkan laba sebesar $200,000 dan membayarkan dividen
$80,000.
Perhitungan :
+ Laba 2020 $200,000
- Dividen 2020 80,000 120,000
Nilai wajar imbalan yang diberikan 140,000

NCI per 2 Januari 2020 $210,000
Kenaikan $120,000 x 20% 24,000
234,000
Dibeli oleh P sebesar 10% (10/20 x $234,00) 117,000
Pergerakan 47negative ekuitas 23,000
Aset neto S naik sebesar $120,000 sehingga NCI naik 20% x $120,000 = $24,000. Pop
telah membeli 10% dari saham NCI seharga $140,000 tunai, tidak ada penyesuaian
goodwill atas perolehan saham berikutnya. Hal ini berarti harga saham NCI lebih
mahal dari nilai tercatatnya, sehingga Pop mendapat kerugian sebesar $23,000
yang akan diakui sebagai ekuitas. Untuk transaksi ini, Pop akan membuat jurnal:
Additional PIC 23,000
Cash 140,000
Contoh 2b: Fair value NCI tidak diketahui
Pada tanggal 2 Januari 2020, Pop membeli 80% saham Son senilai $1,040,000
secara kas. Nilai wajar aset neto yang dapat diidentifikasi adalah $1,150,000. Dari
transaksi ini timbulah goodwill sebesar $150,000 (100/80*1,040,000-1,150,000).
Tanggal 2 Januari 2o21 Pop membeli tambahan kepemilikan 10% dari NCI seharga
$140,000. Selama tahun 2020 Son mengumumkan laba sebesar $200,000 dan
membayarkan dividen $80,000.
Perhitungan :

+ Laba 2020 $200,000

- Dividen 2020 80,000 120,000
Nilai wajar imbalan yang diberikan 140,000

NCI per 2 Januari 2020 (20/80 x 1,040,000) $260,000
Kenaikan $120,000 x 20% 24,000
284,000
Dibeli oleh P sebesar 10% (10/20 x $234,00) 142,000
Untuk transaksi ini, Pop akan membuat jurnal:

Cash $140,000
3. Demmed Disposal
Demmed Disposal adalah hilangnya kendali induk perusahaan atas anak
perusahaan yang terjadi karena anak perusahaan menjual lagi sahamnya ke pihak
luar, si induk tidak memanfaatkan preemptive rightnya ketika anak perusahaan
menerbitkan saham tambahan, atau pemegang surat berharga anak perusahaan
ada yang menggunakan stock warrant atau stock option-nya sehingga %
kepemilikan si induk berkurang.
Contoh 3a:
Pop memiliki 360,000 lembar dari 600,000 lembar saham Son (kepemilikan 60%).
Net aset Son $1,200,000 dan total goodwill saat akuisisi $120,000. Son menerbitkan
300,000 lembar saham kepada investor baru senilai $800,000. Akibatnya,
kepemilikan Pop sekarang menjadi 360,000/900,000 = 40%. Dari transaksi ini, net
aset Son setelah penjualan saham menjadi $1,200,000 + $800,000 = $2,000,000.
Perhitungan
Kepemilikan Pop setelah penerbitan saham $848,000
40% * (2,000,000 + $120,000 goodwill)

Kepemilikan Pop sebelum penerbitan saham 792,000

60% * ($1,200,000 + $120,000)
Laba Demmed disposal 56,000
Gain on Disposal of investment $56,000
Contoh 3b:
Pop memiliki 720,000 lembar dari 1,000,000 lembar saham Son (kepemilikan 72%)
dengan nilai $1,080,000 (termasuk goodwill $108,000). Son menerbitkan 500,000
lembar saham kepada investor baru senilai $800,000. Akibatnya, kepemilikan Pop
sekarang menjadi 720,000/1,500,000 = 48%. Dari transaksi ini, net aset Son setelah
penjualan saham menjadi $1,080,000/72% + $500,000 = $2,000,000.
Yang perlu diperhatikan adalah nilai goodwill disini hanya untuk kepemilikan Pop
yaitu sebesar 72%, sehingga goodwill total adalah sebesar $108,000/72% = $150,000.
Perhitungan
Kepemilikan Pop setelah penerbitan saham $1,032,000
48% * $2,000,000 + 40/60 * $108,000
Kepemilikan Pop sebelum penerbitan saham $1,080,000
Rugi Demmed Disposal 48,000
Loss on Disposal of Investment $48,000
4. Penerbitan saham tidak mengakibatkan hilangnya kendali

Ketika S menerbitkan tambahan saham, terdapat tiga kemungkinan, yaitu
saham dibeli oleh P, saham seluruhnya dibeli oleh P dan S secara protata, dan
saham dibeli oleh NCI seluruhnya.
a. Tambahan saham dibeli seluruhnya oleh P
Contoh a1:
Pada tanggal 2 Januari 2020, Pop membeli 21,000 lembar saham S (70%) par $20
senilai $525,000. Ekuitas Son pada saat itu terdiri dari Capital Stock $600,000,
Additional PIC $40,000 dan Retained Earning $80,000. Kelebihan cost atas fair
value dialokasikan ke goodwill sebesar $30,000 ($525,000/70% - $720,000).

Selama tahun 2020 Son memperoleh net income $70,000 dan mengumumkan
dividen $20,000. Dari keterangan berikut diketahui bahwa saldo investment
per 31 Desember 2020 adalah $525,000 + 70% (70,000-20,000) = $560,000.
Pada tanggal 2 Januari 2021, Son menerbitkan 6,000 lembar saham yang
seluruhnya dibeli oleh Pop dengan harga $25/lembar.
Jurnal yang dibuat untuk mencatat transaksi ini adalah:
Cash $150,000
Akibat transaksi ini, % kepemilikan Pop berubah dari 70% menjadi 75%
(27,000/36,000). Pop akan menghitung penambahan/pengurangan ekuitasnya
sebagai berikut:
Kepemilikan Pop sebelum penerbitan saham (70%) $560,000
Setelah membeli saham 75% x ($750,000+$50,000+$150,000) 712,500
Book value dari tambahan kepemilikan 152,500
Harga yang dibayarkan 150,000
Kenaikan Ekuitas $2,500
Additional PIC $2,500
Apabila harga yang dibayarkan lebih tinggi dari book value saham yang dibeli,
maka Pop akan mengakui adanya pengurangan Additional PIC.
Contoh a2:
Informasi sama dengan contoh a1, kecuali pada tanggal 2 Januari 2021, Son
menerbitkan 6,000 lembar saham yang seluruhnya dibeli oleh Pop dengan
harga $30/lembar.
Cash $180,000
sebagai berikut:

Book value dari tambahan kepemilikan 175,000
Harga yang dibayarkan 180,000
Penurunan Ekuitas $5,000

b. Tambahan saham dibeli seluruhnya oleh NCI
Contoh :
Informasi sama dengan contoh a, kecuali pada tanggal 2 Januari 2021, Son
menerbitkan 5,000 lembar saham yang seluruhnya dibeli oleh NCI langsung
dari S dengan harga $25/lembar.
sebagai berikut:
Penurunan Ekuitas 5,000

5. Transaksi saham treasury oleh anak perusahaan

Perolehan saham treasury dari NCI oleh anak perusahaan menyebabkan
penurunan ekuitas anak dan penurunan saham yang beredar.
- Bila perolehan saham treasuri tersebut dilakukan pada nilai tercatatnya (book
value), maka tidak ada perubahan dalam bagian induk dalam ekuitas anak,
meskipun % kepemilikan induknya mengalami kenaikan.
- Bila perolehan saham treasuri tersebut dilakukan pada nilai di atas atau di bawah
nilai tercatatnya, maka bagian induk pada ekuitas anak akan mengalami kenaikan

atau penurunan dan % kepemilikan induknya mengalami kenaikan. Hal ini

mengharuskan induk untuk membuat jurnal penyesuaian atas investasinya.
Contoh :
Per tanggal 31 Desember 2019, kepemilikan Pop mempunyai 80% kepemilikan pada
10,000 saham Son yang beredar. Pada tanggal 2 Januari 2020, Son membeli
kembali sahamnya yang beredar pada NCI sebanyak 400 lembar. Pengaruh
kepemilikan saham tersebut adalah sebagai berikut:
Sebelum Setelah Setelah Setelah
pembelian T/S pembelian T/S pembelian T/S pembelian T/S
dgn harga $20 dgn harga $30 dgn harga $15
Capital stock $10
par
$100,000 $100,000 $100,000 $100,000
Ret. Earnings 100,000 100,000 100,000 100,000
$200,000 $200,000 $200,000 $200,000
Less: T/S (cost) - 8,000 12,000 6,000
Total Equity $200,000 $192,000 $188,000 $194,000
% kepemilikan P 4/5 *5/6 5/6 5/6
Bagian P atas
ekuitas S
$160,000 $160,000 $156,667 $161,667
*8,000/9,600
a. Apabila Son membeli saham treasurinya dengan harga $20/lembar, maka
tidak ada jurnal yang dibuat Pop, karena bagian Pop atas ekuitas Son tetap
sama.
b. Apabila Son membeli saham treasurinya dengan harga $30/lembar, maka
Pop akan membuat jurnal untuk mencatat penurunan nilai investasi karena
Son membeli kembali sahamnya dengan harga di atas nilai bukunya.
($160,000-$156,667)
c. Apabila Son membeli saham treasurinya dengan harga $15/lembar, maka
Pop akan membuat jurnal untuk mencatat kenaikan nilai investasi karena
Son membeli kembali sahamnya dengan harga di bawah nilai bukunya.

($161,667-$160,000)
6. Stock Dividends and Stock Splits oleh Anak

Stock split oleh anak menyebabkan peningkatan jumlah saham beredar,
tetapi tidak berpengaruh terhadap net aset dari anak ataupun masing-masing
komponen ekuitas. Selain itu, hal tersebut juga tidak merubah persentase
kepemilikan induk dan NCI pada anak.
Apabila anak menerbitkan dividen saham, pengaruh hanya terjadi pada
masing-masing komponen ekuitas, namun tidak berpengaruh tehadap total net
aset secara keseluruhan (hanya reklasifikasi retained earning ke capital stock
dan/atau additional PIC).
Contoh :
Pop membeli 80% kepemilikan Son pada tanggal 2 Januari 2020 seharga
$160,000. Net aset Son per tanggal tersebut adalah capital stock (par $10)
$100,000, additional PIC $20,000, dan retained earning $80,000.
Selama tahun 2020, Son memperoleh net income sebesar $30,000 dan
membayar dividen tunai sebesar $10,000. Investasi Pop pada Son meningkat
akibat adanya efek income tersebut menjadi $176,000 ($160,000 + 80% x ($30,000-
$10,000)).
Jurnal eliminasi apabila menggunakan metode ekuitas, adalah sebagai
berikut:
Dividend – S $8,000
Capital Stock $100,000

NCI Beginning 40,000
Apabila Son juga mengumumkan dan menerbitkan dividen saham 10% pada
tanggal 31 Desember 2020, ketika nilai wajar sahamnya adalah $40/lembar. Maka
Son akan membuat jurnal :

Retained Earning $40,000

Capital Stock, par $10 $10,000
Jurnal eliminasi yang dibuat ketika menyusun laporan konsolidasi apabila
menggunakan metode ekuitas, adalah sebagai berikut:
Dividend – S $8,000
Capital Stock $110,000

NCI Beginning 40,000
Hey kamu,,, selamat telah

menyelesaikan materi AKL, terima kasih
telah memberikan yang terbaik setiap
hari, kamu hebat! Semoga lancar ya UAS
besok. Semangat😊

AUDIT KEUANGAN SEKTOR KOMERSIAL
PERTEMUAN 9 dan 10:

AUDIT SIKLUS PEMBELIAN DAN UTANG
I. Akun dan kelas transaksi dalam siklus pembelian dan pembayaran

utang
Terdapat tiga jenis transaksi yang menjadi bagian dalam siklus pembelian dan
pembayaran utang yaitu:
1. Pembelian barang
2. Retur dan diskon pembelian
3. Pembayaran utang
Akun akun yang terdapat dalam siklus pembelian dan pembayaran utang
ditunjukan di t-account di atas. Dalam gambar tersebut, ditampilkan bahwa
semua transaksi di taruh di debet dan ditaruh di kredit ke akun utang
dagang. Akun akun yang diuji dalam proses ini hanyalah untuk ketiga jenis
transaksiyang berada di dalam siklus pembelian dan pembayaran piutang.
II. Fungsi bisnis dalam siklus serta dokumen dan catatan yang terkait
Ada beberapa fungsi bisnis yang terdapat di dalam siklus pembelian dan
pembayaran utang diantaranya:
1. Memproses pesanan pembelian
Permintaan untuk barang dan jasa menjadi awal dari siklus pembelian dan
pembayaran utang, adapun dokumen yang sering dipakai, adalah sebagai

berikut:
a. Permintaan pembelian (Purchase Requisition)
dipakai dalam permintaan barang dan jasa oleh pihak yang berwenang.
b. Pesanan pembelian (Purchase Order)
Digunakan dalam memesan barang dan jasa kepada vendor yang
terkait. Berisi deskripsi, kuantitas, dan informasi yang terkait tentang
barang dan jasa yang dipesan oleh pemesan. Seringkali dokumen ini
digunakan sebagai bukti otorisasi akuisisi oleh pihak terkait. Perusahaan
seringkali menyerahkan pesanan pembelian secara elektronik kepada
vendor vendor yang telah menggunakan system Electronic Data
Interchange (EDI).
2. Menerima barang dan jasa
Adalah titik terpenting pada siklus ini dikarenakan perusahaan sudah mulai
mengakui pembelian dan kewajiban terkait di dalam pencatatannya. Ketika
barang sudah diterima, akan dilakukan pengecekan apakah sesuai dengan
deskripsi dan bagaimana kondisi barang tersebut. Dokumen yang dilibatkan
pada proses ini adalah laporan penerimaan.
3. Pengakuan kewajiban
Pengakuan kewajiban memerlukan pencatatan secara akurat dan tepat
waktu dikarenakan hasil pencatatan akan berpegaruh terhadap laporan
keuangan dan laporan arus kas. Dokumen yang dipakai didalam proses ini
adalah;
a. Vendor invoice
Dokumen yang diperoleh dari vendor dan menunjukan jumlah yang
terutang terhadap pembelian
b. Debit memo
Menunjukan pegurangan terhadap jumlah hutang dikarenakan diskon
atau retur
c. Voucher
Digunakan untuk pencatatan dan pengendalian pembelian
d. File transaksi akuisisi
Berisi semua pembelian yang terjadi di dalam satu periode

e. Jurnal pembelian atau listing

f. Account payable master file
g. Account payable trial balance
h. Vendor statement
Dokumen dari vendor yang berisi saldo pembelian dari vendor tersebut
4. Mencatat dan memproses pengeluaran kas
Dokumen yang digunakan di dalam proses ini adalah
a. Cek.
Digunakan untuk proses pembayaran pembelian ketika sudah jatuh
tempo
b. File transaksi pengeluaran kas.
Berisi seluruh pengeluaran kas didalam satu periode
c. Jurnal atau listing pengeluaran kas.
Gabungan dari seluruh file transaksi pengeluaran kas sehingga menjadi
satu kesatuan
III. Metodologi dalam merancang TOC dan STOT

Dalam pengujian pengendalian dan pengujian subtantif masih sama seperti bab
sebelumnya yaitu:

1. Memahami pengendalian internal

Auditor harus paham bagaimana pengendalian internal dan pelaksanaan
prosedur pengendalian resiko dilakukan di dalam perusahan tersebut.
Untuk melakukannya bisa dengan cara Tanya jawab, pengujian transaksi
dan cara lainnya.
2. Menilai resiko pengendalian yang direncanakan
Pengecekan terhadap setiap fungsi bisnis yaitu:
a. Otorisasi pembelian.
Memastikan pembelian barang sesuai deskripsi dan tidak terjadi surplus
pembelian barang tersebut.
b. Pemisahan penyimpanan asset dari fungsi lainnya.
Untuk mencegah error dan fraud seperti pencurian atau
penyalahgunaan, pihak yang bertanggungjawab di departemen
penerimaan harus berbeda dari pihak penyimpanan atau gudang.
c. Pencatatan tepat waktu dan review terhadap transaksi.
Bagian utang usaha berkewajiban untuk menilai apakah pembelian
barang sudah layak di beli. Tugas lain dari bagian ini memastikan bahwa
penjumlahan, perkalian sudah sesuai. Agar optimal pihak yang
bertanggungjawab pada bagian ini tidak diperbolehkan mengakses
bagian kas.
d. Otorisasi pembayaran.
Hal penting yang terdapat dibagian ini:
 penandatangan sesuai yag berwenang
 pengecekan dokumen yang sudah ditandatangani serta
dokumen pendukung
 cek harus diberi nomor
3. Merancang TOC dan STOT
Tujuan audit yang berkaitan dengan transaksi pembelian antara lain:
a. Pembelian yang dicatat sesuai dengan kepentingan klien (occurrence)
b. Pembelian telah dicatat dengan benar (completeness)
c. Pembelian dicatat secara akurat (accuracy)
d. Pembelian diklasifikasi secara benar (classification)

4. Merancang TOC dan STOT untuk bagian pengeluaran kas

Proses serta metodologi yang dilakukan dalam prosedur audit di bagian ini
biasanya sama dengan prosedur sebelumnya. Untuk pengujian pembelian
dan pengeluaran kas biasanya auditor melakukannya secara bersamaan.
5. Pengumpulan bukti
Terdapat perbedaan penting untuk siklus pembelian dan pembayaran
disbanding dengan siklus lainnya, yaitu:
a. Terdapat banyak akun yang terlibat yang bisa meningkatkan potensi
salah saji klasifikasi. Sehingga auditor sering kali mengurangi tingkat
pengecualian yang bisa diterima untuk bagian klasifikasi.
b. Banyak transaksi dalam siklus ini memerlukan pertimbangan untuk bisa
mennigkatkan potensi salah saji. Sehingga auditor seringkali
mengurangi tingkat pengecualian yang bisa diterima untuk bagian
akurasi.
c. Jumlah dan nilai setiap transaksi dalam siklus ini berada di rentang yang
cukup luas.
IV. Metodologi dalam merancang TDB utang usaha

Utang usaha adalah kewajiban yang belum dibayar atas barang dan jasa yang
telah diterima di dalam transaksi bisnis. Metodologi yang dilakukan biasanya
sama dengan siklus lainnya. Jika prosedur TOC dan STOT menunjukan bahwa
pengendalian internal berjalan secara efektif dan prosedur analitis
menghasilkan hasil yang baik, ada kemungkinan auditor akan mengurangi TDB.
Tapi dikarenakan utang usaha bersifat material, auditor pasti akan,
melaksanakan TDB. Metodologi dalam merancang TDB yaitu:
1. Identifikasi resiko bisnis klien yang berkaitan dengan utang usaha.
Auditor harus bisa mengidentifikasi apakah resiko bisnis dari klien dan
pengendalian internal manajemen terkait bisa mempengaruhi
kemungkinan salah saji yang bersifat material di bagian utang usaha.
2. Menetapkan materialitas kinerja dan inherent risk
Pada umumnya kebanyakan auditor menetapkan materialitas kinerja yang
tinggi dikarenakan saldo utang usaha relative berjumlah besar. Seringkali

auditor juga menetapkan inherent risk yang bersifat sedang atau tinggi,
dikarenakan auditor merasa hal ini berkaitan dengan tujuan audit serta
saldo pisah batas yang dikarenkan dapat meningkatkan potensi salah saji
saldo akun.
3. Menilai resiko pengendalian dan merancang TOC serta STOT
Setelah proses penetapan materialitas kinerja beserta inherent risk, audito
akan menilai resiko pengendalian berdasarkan pengendalian internal yang
dijalankan oleh klien. STOT yang dilakukan oleh auditor sangat bergantung
kepada keefektifan pengendalian internal terkait dengan utang usaha.
Dikarenakan faktor tersebut maka auditor harus paham secara betul terkait
dengan pengendalian internal yang berkaitan dengan utang usaha.
4. Merancang dan melaksanakan analytical procedure
Prosedur ini bermanfaat untuk pengungkapan di bagian yang dirasa oleh
auditor perlu dilakukan pemeriksaan tambahan. Auditor harus bisa
membandingkan total dari beban tahun berjalan dengan beban dari tahun
sebelumnya agar bisa menemukan salah saji dalam saldo maupun akunnya.
Dikarenakan penggunaan system double entry jika terdapat kesalahan di
bagian beban maka kemungkinan besar juga terdapat kesalahan di akun
utang usaha.
5. Merancang dan melaksanakan TDB
Tujuan audit yang berkaitan dengan utang usaha adalah : eksistensi,
kelengkapan, keakuratan, klasifikasi, pisah batas, hak dan kewajiban. Jika
dimasa depan pengguna laporan keuangan setelah diaudit merasa bagian
ekuitas bersifat salah saji secara material maka terdapat kemungkinan
terjadinya tuntutan hukum terhadap kantor akuntan publik tersebut.
a. Pengujian kewajiban setelah periode.
Hal penting di dalam utang usaha. Untuk luas pengujian utang usaha
belum tercatat sangat bergantung pada penilaian resiko pengendalian
serta materialitas saldo akun.
b. Memeriksa dokumen yang mendasari pengeluaran kas selanjutnya.
Auditor seringkali melakukan pemeriksaan terhadap dokumen
pendukung yang berkaitan dengan pengeluaran kas setelah lewat dari

tanggal neraca agar bisa ditentukan apakah pengeluaran dilakukan

sesuai dengan periode berjalan.jika sudah benar terdapat di periode
berjalan maka auditor akan menelusurinya ke neraca saldo utang untuk
memastikan jika pembayaran tersebut telah benar dilakukan.
c. Memeriksa dokumentasi yang mendasari tagihan yang belum dibayar
beberapa minggu setelah akhir tahun.
Cara dan pelaksanaanya hampir sama seperti tahap sebelumnya,
perbedaanya hal ini dilakuan untuk kewajiban yang belum dibayar
mendekati akhir audit bukan untuk kewajiban yang telah dibayarkan.
d. Menelusuri laporan penerimaan yang dikeluarkan sebelum akhir tahun
ke faktur vendor terkait.
Semua barang yang belum diterima akhir tahun harus dicatat sebagai
utang usaha. Auditor menguji kewajiban yang belum dicatat dengan
cara menelusuri laporan penerimaan yang telah diterbitkan hingga akhir
tahun ke faktur vendor dan memastikan jika laporan yang tertulis
sesuai.
e. Menelusuri laporan vendor yang memperlihatkan saldo yang jatuh
tempo ke neraca saldo utang usaha.
Auditor dapat melakukan pemeriksaan terhadap laporan yang mencatat
saldo jatuh tempo di tanggal neraca dengan laporan vendor yang
disimpan oleh klien yang bertujuan untuk memastikan jika hal tersebut
sudah dicatat sebagai utang usaha.
f. Mengirim konfirmasi ke vendor dengan siapa klien melakukan bisnis.
Auditor biasanya menggunakan konfirmasi terhadap vendor vendor
yang telah dihapus dari daftar utang usaha.
g. Pengujian pisah batas.
Untuk menentukan transaksi yang terjadi sebelum dan sesudah tanggal
neraca dilakukan dengan benar.
h. Hubungan pisah batas dengan pemeriksaan fisik.
Agar dapat mengetahui jika tes pisah batas sudah dilakukan dengan
benar ada baiknya dikordinasikan dengan pemeriksaan fisik persediaan.
i. Persediaan dalam perjalanan.

Dalam penerapannya auditor harus bisa membedakan pembelian

persediaan dengan metode FOB destination atau FOB shipping point.
Bahwa secara individual masing-masing panah ini

dapat dipatahkan dengan mudah tetapi diikat
bersama, dan dengan demikian bergabung, kekuatan
mereka lebih besar sehingga mereka tidak dapat
dipatahkan – Mori Motonari

PERTEMUAN 11
AUDIT SIKLUS PENGGAJIAN DAN PERSONALIA
I. AKUN DAN TRANSAKSI DALAM SIKLUS PENGGAJIAN DAN PERSONALIA

Tujuan keseluruhan dari audit siklus penggajian dan personalia adalah untuk
mengeavaluasi apakah saldo akun yang terpengaruh oleh siklus tersebut telah
dinyatakan secara wajar sesuai dengan standar akuntansi yang berlaku
II. FUNGSI BISNIS DALAM SIKLUS PENGGAJIAN DAN PERSONALIA SERTA

DOKUMEN DAN CATATAN TERKAIT
1. Sumber Daya Manusia

Departemen SDM menyediakan sumber yang independen untuk
mewawancarai dan merekrut personil yang memenuhi kualifikasi.
Departemen ini juga sebagai sumber catatan yang independen bagi verifikasi
internal atas informasi upah.
(a) Catatan SDM
Meliputi data :
1) Tanggal mulai bekerja
2) Investigasi personil
3) Tingkat pembayaran
4) Pengurangan yang diotorisasi
5) Evaluasi kinerja

6) Tanggal berhenti kerja

(b) Formulir otorisasi pengurangan
Digunakan untuk mengotorisasi pengurangan gaji,termasuk jumlah
pembebasan untuk pemotongan pajak penghasilan, 401 (K) dan program
tabungan pension lainnya,obligasi tabungan A.S,serta iuran serikat pekerja.
(c) Formulir otorisasi tingkat pembayaran
2. Pencatatan Waktu dan Persiapan Penggajian
Fungsi ini merupakan hal penting dalam audit penggajian karena
mempengaruhi langsung beban penggajian selama setiap periode.
Dokumen yang diperlukan :
(a) Kartu waktu
Dokumen yang mengindikasikan waktu per jam karyawan mulai dan
berhenti bekerja setiap harinya
(b) Tiket waktu pekerjaan
Formulir yang menunjukkan pekerjaan mana yang dikerjakan karyawan
selama periode waktu tertentu
(c) File transaksi penggajian
File ini mencantumkan semua transaksi penggajian yang diproses oleh
sistem akuntansi selama suatu periode
(d) Jurnal atau daftar penggajian
laporan ini dibuat dari file transaksi penggajian umumnya
mencantumkan nama karyawan,tanggal,jumlah penggajian kotor dan bersih
dan jumlah pemotongan.
(e) File induk penggajian
file komputer yang digunakan untuk mencatat transaksi penggajian bagi
setiap karyawan dan mempertahankan total upah karyawan yang dibayar
selama setahun tersebut hingga saat ini.
3. Pembayaran Penggajian
(a) Rekonsiliasi rekening bank penggajian
4. Penyiapan SPT Pajak Penggajian dan Pembayaran Pajak
(a) Formulir W-2
Formulir yang dikirim ke setiap karyawan yang mengiktisarkan

penghasilan karyawan selama tahun kalender

(b) SPT pajak penggajian
Formulir yang diserahkan ke unit pemerintah untuk menunjukkan
pembayaran pajak yang dipotong dan pajak perusahaan
KELAS AKUN FUNGSI DOKUMEN DAN
TRANSAKSI BISNIS CATATAN
Penggajian  Kas penggajian SDM dan  Catatan SDM
 Semua akun beban gaji kesempatan  Formulir otorisasi
 Semua akun kerja pengurangan
pemotongan pajak gaji  Formulir otorisasi tingkat
 Semua akun gaji akrual pembayaran
Pencatatan  Kartu waktu
waktu dan  Tiket waktu kerja
persiapan  File transaksi penggajian
penggajian  Jurnal atau daftar
penggajian
 File induk penggajian
Pembayaran  Cek atau setoran
gaji langsung gaji
 Rekonsiliasi akun bank
penggajian
Penyusunan  Formulir W-2
SPT pajak gaji  SPT pajak gaji
dan
pembayaran
pajak
III. METODOLOGI UNTUK MERANCANG PENGUJIAN PENGENDALIAN DAN

PENGUJIAN SUBSTANTIF ATAS TRANSAKSI
1. Memahami Pengendalian Internal-Siklus Penggajian dan Personalia
Untuk memahami pengendalian internal siklus penggajian dan personalia,
hal-hal yangharus kita pahami adalah:

a) Pengendalian internal bervariasi antar perusahaan. Oleh karena itu, auditor

harusmengidentifikasi pengendalian, defisiensi signifikan, dan kelemahan
yang material dari perusahaan.
b) Pengendalian yang digunakan oleh auditor untuk mengurangi penilaian risiko
pengendalian harus diuji dengan pengujian pengendalian.
c) Jika klien merupakan perusahaan publik, tingkat pemahaman pengendalian
dan luas pengujian pengendalian harus mencukupi untuk menerbitkan opini
tentang keefektifan pengendalian internal terhadap pelaporan keuangan.
d) Pengujian substantif atas transaksi bervariasi tergantung pada risiko
pengendalian yang dinilai dan pertimbangan audit lainnya, seperti pengaruh
penggajian terhadap persediaan.
e) Pengujian pengendalian dan pengujian substantif akan digabungkan jika
memungkinkan, dan dilaksanakan dengan cara senyaman mungkin, dengan
menggunakan program audit formal kinerja.
Pengendalian kunci bagi siklus penggajian dan personalia untuk menilai risiko
pengendalian:
a) Pemisahan tugas yang memadai
b) Otorisasi yang tepat
c) Dokumen dan Catatan yang memadai
d) Pengendalian Fisik Terhadap Aktiva dan Catatan
e) Pengecekan yang Independen atas Kinerja
f) Penyiapan Formulir Pajak Penggajian
g) Pengujian atas Karyawan yang Tidak Ada
h) Pengujian atas Kecurangan Waktu
Tujuan dari banyak pengendalian internal dan sifat pengujian pengendalian
serta pengujian substantif atas transaksi bagi sebagian besar pengujian
terpampang dari deskripsinya pada tabel berikut :

TUJUAN AUDIT PENGENDALIAN PENGUJIAN PENGUJIAN

YANG BERKAITAN INTERNAL KUNCI PENGENDALIAN UMUM SUBSTANTIF ATAS
DENGAN TRANSAKSI TRANSAKSI UMUM
Pembayaran  Kartu waktu  Memeriksa kartu  Mereview jurnal
penggajian yang disetujui oleh waktu untuk indikasi penggajian, buku
tercatat adalah untuk penyelia persetujuan besar umum, dan
pekerjaan yang  Jam waktu  Memeriksa kartu catatan gaji yang
dilaksanakan oleh digunakan waktu diperoleh
karyawan yang benar- untuk mencatat  Mereview bagan menyangkut
benar ada (keterjadian) waktu organisasi, jumlah yang
 Mempertahank membahasnya besar atau tidak
an file sumber dengan karyawan biasa
daya manusia dan mengamati  Membandingkan
yang memadai tugas yanng sedang cek yang
 Perekrutan dilaksanakan dibatalkan atau
tenaga kerja  Memeriksa printout informasi
diotorisasi transaksi yang setoran langsung
 Ada pemisahan ditolak oleh dengan catatan
tugas diantara komputer karena sumber daya
SDM, pencatat memiliki nomor manusia
waktu dan karyawan yang tidak  Membandingkan
pengeluaran gaji ada cek yang
 Hanya karyawan  Memeriksa catatan dibatalkan
yang ada dalam penggajian dengan jurnal
file data menyangkut indikasi penggajian
komputer yang persetujuan menyangkut
diterima ketika nama, jumlah
mereka dan tanggal
dimasukkan  Memeriksa cek
 Pengeluaran yang dibatalkan
diotorisasi untuk
sebelum endorsement
dikeluarkan yang tepat
Tr Transaksi penggajian  Cek gaji telah  Memperhitungkan  Merekonsiliasi

yang ada telah dicatat dipranomori urutan cek gaji pengeluaran

(kelengkapan) dan  Membahas dengan dalam jurnal

diperhitungkan karyawan dan penggajian
 Rekening bank mengamati dengan
telah rekonsiliasi pengeluaran
direkonsiliasi pada rekening
secara bank penggajian
independen  Membuktikan
rekonsiliasi bank
Transaksi penggajian  Perhitungan  Memeriksa indikasi  Menghitung
yang dicatat adalah dan jumlah verifikasi internal ulang jam yang
untuk jumlah waktu telah  Memeriksa file total digunakan dari
yang benar-benar diverifikasi batch untuk melihat kartu waktu
dikerjakan dan pada secara internal tanda tangan  Membandingkan
tingkat upah sesuai;  Total batch pengendali data tingkat upah
pemotongan pajak dibandingkan  Memeriksa catatan dengan kontrak
telah dihitung dengan dengan laporan penggajian serikat pekerja,
benar (keakuratan) ikhtisar menyangkut laporan persetujuan oleh
komputer iktisar dewan direksi
 Tingkat upah,  Memeriksa catatan atau sumber lain.
gaji, atau penggajian  Menghitung
tingkat komisi menyangkut indikasi ulang
diotorisasi otorisasi pembayaran
 Pemotongan  Memeriksa otorisasi kotor
telah diotorisasi dalam file SDM  Mengecek
pemotongan
dengan mengacu
pada tabel pajak
dan formulir
otorisasi dalam
file SDM.
 Menghitung
ulang
pembayaran
bersih
 Membandingkan

cek yang
dibatalkan atau
setoran langsung
dengan jurnal
penggajian
menyangkut
jumlahnya
Transaksi penggajian  Isi file induk  Memeriksa indikasi  Menguji
telah dimasukkan penggajian telah verifikasi internal keakuratan
dengan benar dalam diverifikasi  Memeriksa laporan klerikal dengan
file induk penggajian secara internal total ikhtisar awal memfooting
dan diikhtisarkan  Total file induk yang menunjukkan jurnal penggajian
dengan benar (posting penggajian telah bahwa perbandingan dan menelusuri
dan pengikhtisarkan) dibandingkan telah dilakukan posting ke buku
dengan total besar umum
buku besar serta file induk
umum penggajian
Transaksi penggajian  Bagan akun yang  Mereview bagan akun  Membandingkan
telah diklasifikasikan memadai telah  Memeriksa indikasi klasifikasi
dengan benar digunakan verifikasi internal dengan bagan
(klasifikasi)  Klasifikasi akun akun atau
telah diverifikasi prosedur manual
secara internal  Mereview kartu
waktu karyawan
departemen dan
tiket pekerjaan
untuk
penugasan
pekerjaan
Transaksi penggajian  Prosedur  Memeriksa prosedur  Membandingkan
telah dicatat pada memerlukan manual dan tanggal
tanggal yang benar pencatatan mengamati kapan pembayaran
(penetapan waktu) transaksi pencatatan dilakukan yang tercatat
sesegera  Memeriksa indikasi dalam jurnal
mungkin setelah verifikasi internal penggajian

penggajian dengan tanggal

dibayarkan pada cek yang
 Tanggal telah dibatalkan dan
diverifikasi kartu waktu
secara internal  Membandingkan
tanggal pada cek
dengan tanggal
cek tersebut
dicairkan bank
IV. METODOLOGI UNTUK MERANCANG PENGUJIAN ATAS RINCIAN SALDO

1. Mengidentifikasi risiko bisnis klien yang mempengaruhi penggajian
2. Menetapkan materialitas kinerja dan menilai risiko inheren
3. Menilai risiko pengendalian dan melaksanakan pengujian yang terkait
4. Melaksanakan prosedur analitis
PROSEDUR ANALITIS SALAH SAJI YANG MUNGKIN
Membandingkan saldo akun beban penggajian Salah saji akun beban penggajian
dengan tahun-tahun sebelumnya (disesuaikan
dengan kenaikan tingkat upah dan kenaikan
volume)
Membandingkan tenaga kerja langsung sebagai Salah saji tenaga kerja langsung dan
persentase dan penjualan dengan tahun-tahun persediaan
sebelumnya
Membandingkan beban komisi sebagai persentase Salah saji beban komisi dan kewajiban
dari penjualan dengan tahun-tahun sebelumnya komisi
Membandingkan beban pajak penggajian sebagai Salah saji beban pajak penggajian dan
persentase dari gaji dan upah dengan tahun-tahun kewajiban pejak penggajian
sebelumnya(disesuaikan dengan tarif pajak)
Membandingkan akun pajak penggajian akrual Salah saji pajak penggajian akrual dan
dengan tahun-tahun sebelumnya beban pajak penggajian
5. Merancang dan melaksanakan pengujian atas rincian saldo untuk akun kewajiban
dan beban
Verifikasi akun kewajiban yang berkaitan dengan penggajian, yang sering kali
disebut sebagai beban penggajian akrual (accrued payroll expenses), biasanya

bersifat langsung jika pengendalian internal telah beroperasi secara efektif. Jika
auditor merasa puas bahwa transaksi penggajian telah dicatat dengan benar dalam
jurnal penggajian dan formulir pajak penggajian terkait telah disiapkan secara
akurat serta pajak dibayar tepat waktu,pengujian atas rincian saldo tidak akan
menghabiskan banyak waktu.
Dua tujuan audit yang berkaitan dengan saldo yang utama dalam menguji
kewajiban penggajian adalah:
1. Akrual dalam neraca saldo telah dinyatakan pada jumlah yang benar
(keakuratan)
2. Transaksi dalam siklus penggajian dan personalia telah dicatat pada periode
yang benar (pisah batas).
Merancang dan melaksanakan pengujian atas rincian slado untuk akun-akun
dalam siklus penggajian dan personalia :
 Jumlah potongan dari gaji karyawan. Pajak penggajian yang dipotong tetapi
belum dibayar kepada pemerintah dapat diuji dengan membandingkan
saldonya dengan jurnal penggajian,formulir pajak penggajian yang dibuat pada
periode selanjutnya, dan pengeluaran kas periode selanjutnya.
 Gaji dan upah akrual. Setelah auditor menentukan kebijakan perusahaan untuk
mengakrualkan upah dan mengetahui bahwa hal tersebut konsisten dengan
tahun sebelumnya,prosedur audit yang tepat untuk menguji pisah batas dan
keakuratan adalah menghitung ulang akrual klien. Salah saji yang paling
mungkin dari setiap signifikan saldo adalah kelalaian untuk memasukkan
jumlah hari yang tepat yang telah dihasilkan tetapi belum dibayar.
 Komisi akrual. Konsep yang sama yang digunakan dalam menverifikasi gaji dan
upah akrual juga dapat diterapkan pada komisi akrual,meskipun akrual ini
umumnya lebih sulit diverifikasikan karena perusahaan sering kali memiliki
beberapa jenis perjanjian yang berbeda denagn wiraniaga dan karyawan
dengan komisi lainnya. Auditor harus membandingkan metode untuk
mengakrualkan komisi dengan tahun-tahun sebelumnya demi tujuan
konsistensi.

 Bonus akrual. Verifikasi atas akrual yang tercatat biasanya dapat dicapai
dengan membandingkannya dengan jumlah yang diotorisasi pada risalah rapat
dewan direksi.
 Pembayaran cuti libur,cuti skait,atau tunjangan akrual lainnya. Kewajiban
perusahaan untuk mencatat kewajiban harus ditentukan pertama kali,baru
kemudian jumlah yang tercatat harus dihitung ulang. Kebijakan perusahaan ini
harus sesuai dengan SFAS 43 mengenai absen yang diberi kompensasi.
 Pajak penggajian akrual. FICA dan pajak pengganguran negara bagian serta
federal,dapat diverifikasikan dengan memeriksa formulir pajak yang disiapkan
pada periode selanjutnya untuk menentukan jumlah yang sudah harus dicatat
sebagai kewajiban pada tanggal neraca.
 Pengujian atas rincian saldo untuk akun beban. Auditor hanya perlu
melakukan pengujian tambahan yang relatif sedikit terhadap akun-akun
laporan laba rugi pada sebagian besar audit selain prosedur analitis,pengujian
pengendalian,pengujian substansif atau transaksi,dan pengujian atas akun
kewajiban terkait yang telah dibahas.
 Kompensasi pejabat. Auditor harus memverifikasikan apakah total
kompensasi pejabat merupakan jumlah yang diotorisasi oleh dewan
direksi,karena gaji dan bonusnya harus dimasukan dalam laporan 10K SEC dan
SPT pajak penghasilan pederal.
 Komisi. Auditor dapat memverifikasikan beban komisi dengan relatif mudah
jika tingkat komisi sama untuk setiap jenis penjualan dan informasi penjualan
yang diperlukan tersedia dalam catatan akuntansi.
 Beban pajak penggajian. Beban pajak penggajian untuk tahun berjalan dapat
diuji dengan mula-mula merekonsiliasi total penggajian disetiap formulir pajak
penggajian dengan total penggajian untuk seluruh tahun.
 Total penggajian. Tujuan dari total penggajian adalah untuk menentukan
apakah transaksi penggajian dibebankan keakun non penggajian atau sama
sekali tidak dicatat dijurnal penggajian. Pengujian pengendalian dan pengujian
substantif atas transaksi merupakan cara yang lebih baik dalam
mengungkapkan kedua jenis salah saji tersebut dalam sebagian besar audit.

 Tenaga kerja kontrak. Banyak organisasi melakukan kontrak dengan

organisasi luar untuk menyediakan staf. Biaya yang dibayarkan ke organisasi
luar diuji dengan membandingkan jumlah dengan kesepakatan kontrak yang
ditandatangani antara perusahaan dan perusahaan jasa luar.
 Tujuan penyajian dan pengungkapan. Pengungkapan diperlukan untuk
transaksi siklus penggajian dan personalia tidaklah mendalam. Auditor
menggabungkan prosedur audit yang berhubungan dengan keempat tujuan
penyajian dan pengungkapan dengan pengujian atas rincian saldo untuk akun
kewajiban dan beban.
Ketika seseorang menghina kamu.

Itu adalah sebuah pujian bahwa
selama ini mereka menghabiskan
banyak waktu memikirkan kamu
bahkan ketika kamu tidak
memikirkan mereka.
-B.J. Habibie

PERTEMUAN 12:
AUDIT SIKLUS PERSEDIAAN DAN PERGUDANGAN
I. Pengertian Siklus Persediaan dan Pergudangan

Siklus persediaan dan pergudangan (inventory and warehousing cycle)
merupakan siklus transaksi yang melibatkan arus fisik barang melalui
organisasi, serta biaya terkait.
Audit terhadap persediaan sering kali merupakan bagian yang paling

kompleks dan paling menghabiskan waktu audit. Faktor-faktor yang
mempengaruhi kompleksitas audit persediaan termasuk:
 Persediaan sering kali merupakan akun terbesar pada neraca. Untuk
bisnis ritel dan grosir, akun terbesarnya adalah barang persediaan
berupa barang dagang.
 Persediaan sering kali berada pada lokasi yang berbeda, yang
membuat pengendalian dan perhitungan fisik menjadi sulit.
 Sering kali sulit bagi auditor untuk mengamati dan menilai item
persediaan yang berbeda seperti perhiasan, bahan kimia, dan suku
cadang elektronik.
 Penilaian persediaan juga sulit apabila estimasi keusangan persediaan
merupakan hal yang penting dan apabila biaya manufaktur harus
dialokasikan ke persediaan.
 Terdapat beberapa metode penilaian persediaan yang dapat diterima
dan beberapa organisasi mungkin ingin menggunakan metode yang
berbeda untuk berbagai bagian persediaan yang dapat diterima
menurut prinsip-prinsip akuntansi yang diterima menurut umum.
II. Fungsi Bisnis dalam Siklus serta Dokumen dan Catatan Terkait
1. Arus Persediaan dan Biaya
Gambar berikut menunjukkan arus fisik serta biaya dalam siklus
persediaan dan pergudangan bagi sebuah perusahaan manufaktur.

Siklus persediaan dan pergudangan dapat dianggap sebagai terdiri dari

dua sistem yang terpisah tetapi berkaitan erat, di mana yang satu
melibatkan arus fisik barang dan yang lainnya dengan biaya terkait.
2. Fungsi dalam Siklus Persediaan dan Pergudangan dan Pengendalian
Internal
Ada 6 fungsi yang membentuk siklus persediaan dan pergudangan:
(a) Memproses pesanan pembelian
(b) Menerima bahan baku
(c) Menyimpan bahan baku
(d) Memproses barang
(e) Menyimpan barang jadi
(f) Mengirimkan barang jadi
Tujuan atas siklus ini adalah untuk menentukan apakah persediaan bahan
baku, barang dalam proses dan barang jadi telah disajikan secara wajar
dalam laporan keuangan.
III. Bagaimana E-commerce Mempengaruhi Manajemen Persediaan

Salah satu penggunaan utama Internet bagi manajemen persediaan adalah
memberikan perusahaan deskripsi yang lebih lengkap tentang persediaannya
atas dasar real time untuk para rekan bisnis kunci, termasuk pemasok
persediaan dan pelanggan. Informasi mengenai kuantitas yang ada di
tangan, lokasi produk, dan data persediaan kunci lainnya yang membantu
pemasok persediaan bekerja sama dengan manajemen untuk memonitor
aliran persediaan. Internet juga membantu manajemen dengan menyediakan
akses ke laporan status persediaan.
Selain kenyamanan yang ditawarkannya, akses ke informasi oleh pelanggan
dan vendor juga dapat meningkatkan risiko bisnis. Sebagai contoh,
penggunaan Internet dan aplikasi e-commerce lainnya dapat menimbulkan
risiko pelaporan keuangan jika akses ke ke database persediaan dan sistem

tidak dikendalikan secara memadai. Maka dari itu, diperlukan penggunaan

pembatasan akses keamanan seperti password, firewall, dan pengendalian
manajemen IT lainnya. Karena hal tersebut penting untuk mengurangi risiko
pihak eksternal mengubah catatan persediaan perusahaan yang digunakan
untuk menyusun laporan keuangan.
IV. Bagian Audit Persediaan

Audit siklus persediaan dan pergudangan dapat dibagi menjadi lima aktivitas
yang berbeda dalam siklus:
1. Mengakuisisi dan mencatat bahan baku, beban tenaga kerja, dan
overhead.
2. Mentransfer secara internal aktiva dan biaya.
3. Mengirimkan barang dan mencatat pendapatan serta biaya.
4. Mengamati persediaan secara fisik; untuk menentukan apakah
persediaan yang tercatat benar-benar ada pada tanggal neraca dan
dihitung oleh klien.
5. Menetapkan harga dan mengkompilasi persediaan.
Harga perolehan digunakan untuk menentukan apakah klien telah
menggunakan suatu metode persediaan yang sesuai dengan prinsip
akuntansi yang berlaku umum dengan benar dan dilaksanakan secara
konsisten; prosedur auditnya disebut pengujian harga (price list). Sedangkan
pengujian kompilasi adalah auditor harus memverifikasi apakah hasil
perhitungan fisik telah diikhtisarkan dengan benar, jumlah persediaan dan
harganya dicatat dan dijumlahkan dengan benar.
Gambar dibawah ini meliputi tiga fungsi pertama pada bagian audit
persediaan. Hal tersebut mencakup pemrosesan pesanan pembelian,
penerimaan bahan baku, dan penyimpanan bahan baku.
Sedangkan gambar berikut mengikhtisarkan lima bagian audit siklus

persediaan dan pergudangan. Karena keterkaitan antara siklus persediaan
dan pergudangan dengan siklus yang lainnya, beberapa bagian audit

persediaan akan lebih efisien jika diuji dengan pengujian audit antar siklus
lainnya.
V. Audit Akuntansi Biaya

Pengendalian akuntansi biaya (cost accounting records) adalah pengendalian
yang berhubungan dengan pemrosesan yang mempengaruhi persediaan fisik
dan penelusuran biaya terkait dari saat bahan baku diminta hingga produk
selesai dibuat dan ditransfer ke penyimpanan.
Dalam mengaudit akuntansi biaya, auditor berkepentingan dengan 4 aspek:
1. Pengendalian fisik atas persediaan
2. Dokumen dan catatan transfer barang
3. Berkas induk persediaan perpetual
4. Harga per unit
VI. Prosedur Analitis

Prosedur analitis merupakan hal yang penting dalam mengaudit persediaan
dan pergudangan, seperti pada semua siklus lainnya. Tabel berikut
menunjukkan beberapa prosedur analitis yang umum dan kemungkinan
salah saji yang dapat ditunjukkan.
Prosedur Analitis Kemungkinan Salah Saji

Membandingkan persentase marjin kotor Lebih saji atau kurang saji persediaan dan HPP.
dengan tahun sebelumnya.
Membandingkan perputaran persediaan (HPP Persediaan yang usang, yang mempengaruhi
dibagi dengan persediaan rata-rata) dengan persediaan dan HPP. Lebih saji atau kurang saji
tahun sebelumnya. persediaan.

Membandingkan biaya per unit persediaan Lebih saji atau kurang saji biaya per unit, yang
dengan tahun sebelumnya. mempengaruhi persediaan dan HPP.
Membandingkan nilai persediaan yang Salah saji dalam kompilasi, biaya per unit, atau
ditambahkan dengan tahun sebelumnya. perkalian, yang mempengaruhi persediaan dan
HPP.
Membandingkan biaya manufaktur tahun Salah saji biaya per unit persediaan, terutama
berjalan dengan tahun sebelumnya (biaya tenaga kerja langsung dan overhead
variable harus disesuaikan dengan perubahan manufaktur, yang mempengaruhi persediaan
dalam volume). dan HPP.
VII. Metodologi untuk Merancang Pengujian atas Rincian Saldo

Metodologi ini pada dasarnya sama dengan yang dibahas untuk piutang
usaha, utang usaha, dan semua akun neraca lainnya. Untuk penjelasan lebih
lanjut, gambar penjelas ada di bab sebelumnya.
VIII. Observasi Fisik Persediaan

1. Tujuan Audit yang Berkaitan dengan Saldo dan Pengujian atas Rincian
Saldo untuk Observasi Persediaan Fisik
Tujuan Audit yang

Prosedur Observasi Persediaan yang
Berkaitan dengan Komentar
Umum
Saldo
Persediaan yang Memilih sampel acak nomor tag dan Tujuannya adalah untuk
dicatat pada tag mengidentifikasi tag dengan nomor mengungkapkan pencantuman
memang ada yang dilampirkan pada persediaan item yang tidak ada sebagai
(Eksistensi). aktual. persediaan.
Mengamati apakah terjadi pergerakan
persediaan selama perhitungan.
Persediaan yang Memeriksa persediaan untuk Perhatian khusus harus

ada dihitung dan memastikan bahwa persediaan telah diarahkan pada penghilangan
diberi tag, dan tag diberi tag. bagian persediaan yang besar
diperhitungkan Mengamati apakah terjadi pergerakan
untuk memastikan persediaan selama perhitungan.
tidak ada yang Menyelidiki persediaan di lokasi lainnya.
hilang
(kelengkapan). Memperhitungkan semua tag yang Pengujian ini harus dilakukan
digunakan dan tidak digunakan untuk pada penyelesaian perhitungan
memastikan tidak ada yang hilang atau fisik.
dihilangkan secara sengaja.

Mencatat nomor tag yang digunakan Pengujian ini harus dilakukan

dan tidak digunakan untuk tindak lanjut pada penyelesaian perhitungan
berikutnya. fisik.
Persediaan Menghitung ulang perhitungan klien Pencatatan perhitungan klien
dihitung secara untuk memastikan perhitungan yang dalam file audit pada lembar
akurat dicatat pada tag sudah akurat (juga perhitungan persediaan
(keakuratan). mengecek deskripsi dan unit dilakukan karena dua alasan:
perhitungan, seperti lusin atau gross). untuk memperoleh dokumentasi
Membandingkan perhitungan fisik bahwa pemeriksaan fisik yang
dengan file induk persediaan perpetual. memadai telah dilakukan, dan
Mencatat perhitungan klien untuk untuk menguji kemungkinan
pengujian selanjutnya. bahwa klien mengubah
perhitungan yang tercatat
setelah auditor meninggalkan
premis.
Persediaan Memeriksa deskripsi persediaan pada Pengujian tersebut akan

diklasisfikasikan tag dan membandingkannya dengan dilakukan sebagai bagian dari
dengan benar persediaan aktual bahan baku, barang prosedur pertama dalam tujuan
pada tag dalam proses, dan barang jadi. keakuratan.
(klasifikasi). Mengevaluasi apakah persentase
penyelesaian yang dicatat pada tag
untuk barang dalam proses sudah layak.
Informasi Mencatat dalam file audit untuk tindak Memperoleh informasi pisah
diperoleh untuk lanjut berikutnya atas nomor dokumen batas yang tepat untuk
memastikan pengiriman terakhir yang digunakan penjualan dan akuisisi
penjualan dan pada akhir tahun. merupakan bagian yang penting
pembelian Memastikan persediaan dan item-item dari observasi persediaan.
persediaan dicatat di atas dikecualikan dari perhitungan
pada periode yang fisik.
benar (pisah Mereview area pengiriman untuk
batas). persediaan yang dipisahkan dari
pengiriman tetapi belum
diperhitungkan.
Mencatat dalam file audit untuk tindak
lanjut berikutnya atas nomor laporan
pengiriman terakhir yang digunakan
pada akhir tahun.
Memastikan persediaan untuk item-item
di atas dilibatkan dalam perhitungan
fisik.
Mereview area penerimaan untuk
persediaan yang harus dilibatkan dalam

perhitungan fisik.
Persediaan yang Menguji persediaan yang usang dengan
usang dan tidak menanyakan karyawan pabrik dan
dapat digunakan manajemen serta mewaspadai item
dikecualikan atau yang rusak, berkarat atau ditutupi debu,
dicatat (nilai atau berlokasi di tempat yang tidak
realisasi). layak.
Klien memiliki hak Menanyakan tentang konsinyasi atau
atas persediaan persediaan pelanggan yang
yang dicatat pada dicantumkan dalam premis klien.
tag (hak). Mewaspadai akan persediaan yang
dipisahkan atau diberi tanda khusus
sebagai indikasi kepemilikan.
IX. Audit Penetapan Harga dan Kompilasi

1. Tujuan Audit yang Berkaitan dengan Saldo dan Pengujian atas Rincian
Saldo untuk Penetapan Harga dan Kompilasi Persediaan
Tujuan Audit yang
Prosedur Penetapan Harga dan Kompilasi
Persediaan yang Umum
Saldo
Persediaan dalam Melaksanakan pengujian kompilasi (lihat Kecuali
skedul listing tujuan eksistensi, kelengkapan, dan pengendaliannya
persediaan sama keakuratan). lemah, pengujian
dengan perhitungan Memfooting skedul listing persediaan untuk footing dan perkalian
persediaan fisik bahan baku, barang dalam proses, dan harus dibatasi.
perkaliannya sudah barang jadi.
benar dan totalnya Menelusuri total ke buku besar umum.
ditambahkan dengan
Mengalikan kuantitas dengan harga item
benar serta sama
terpilih.
dengan buku besar
umum (detail tie-in).
Item persediaan yang Menelusuri persediaan yang tercantum Kelima tujuan
dicatat pada skedul dalam skedul ke tag persediaan dan berikutnya dipengaruhi
listing persediaan perhitungan yang dicatat auditor untuk oleh hasil observasi
memang ada eksistensi dan deskripsi. persediaan fisik. Nomor
(eksistensi). tag dan perhitungan
yang diverifikasi
sebagai bagian dari
observasi persediaan
fisik ditelusuri ke skedul
listing persediaan
sebagai bagian dari
pengujian tersebut.

Item persediaan yang Memperhitungkan nomor tag yang tidak

ada telah dicantumkan digunakan dalam dokumentasi auditor untuk
dalam skedul listing memastikan tidak ada tag yang
persediaan ditambahkan.
(kelengkapan). Menelusuri dari tag persediaan ke skedul
listing persediaan dan memastikan
persediaan pada tag telah dicantumkan.
Memperhitungkan nomor tag untuk
memastikan tidak ada yang dihapus.
Item persediaan dalam Menelusuri persediaan yang ada dalam
skedul listing skedul ke tag persediaan dan perhitungan
persediaan sudan yang dicatat auditor berkenaan dengan
akurat (keakuratan). kuantitas dan deskripsi.
Melakukan pengujian harga persediaan.
Item persediaan dalam Memverifikasi klasifikasi ke dalam bahan
skedul listing baku, barang dalam proses, dan barang jadi
persediaan dengan membandingkan deskripsi pada tag
diklasifikasikan dengan persediaan dan perhitungan pengujian yang
benar (klasifikasi). dicatat auditor dengan skedul listing
persediaan.
Item persediaan dalam Melaksanakan pengujian mana yang
listing persediaan terendah antara harga pokok dan harga
dinyatakan pada nilai pasar, harga jual, dan keusangan.
realisasi (nilai realisasi).
Klien memiliki hak atas Menelusuri tag persediaan yang diidentifikasi
item persediaan dalam sebagai tidak dimiliki selama observasi fisik
skedul listing ke skedul listing persediaan untuk
persediaan (hak). memastikan item tersebut tidak
dicantumkan.
Mereview kontrak dengan vendor dan
pelanggan serta mengajukan pertanyaan
kepada manajemen tentang kemungkinan
pencantuman persediaan yang dikonsinyasi
atau tidak dimiliki lainnya, atau penghilangan
persediaan yang dimiliki.

X. Integrasi Pengujian
1. Pengujian Siklus Akuisisi dan Pembayaran

2. Pengujian Siklus Penggajian dan Personalia
3. Pengujian Siklus Penjualan dan Penagihan
4. Pengujian Akuntansi Biaya
5. Persediaan Fisik, Penetapan Harga, dan Kompilasi
“Work Hard. Do your best. Keep your word. Never get too
big for your britches. Trust in God. Have no fear; and
Never forget a friend.”
-Harry S. Truman-

PERTEMUAN 13:
AUDIT SIKLUS AKUISISI MODAL DAN PEMBAYARAN
KEMBALI
I. Pengertian Siklus Akuisisi Modal dan Pembayaran Kembali

Merupakan siklus yang berkenaan dengan akuisisi sumber daya modal melalui
utang berbunga dan ekuitas pemilik serta pembayaran kembali modal. Siklus
ini juga mencakup pembayaran bunga dan dividen.
Empat karakteristik siklus akuisisi modal dan pembayaran kembali yang akan
mempengaruhi audit atas akun-akun adalah sebagai berikut:
1. Secara relatif hanya ada segelintir transaksi yang mempengaruhi saldo akun,
tetapi setiap transaksi itu sering kali sangat material.
2. Pengecualian atau salah saji satu transaksi dapat bersifat material.
3. Ada hubungan legal antara entitas klien dan pemegang saham, obligasi, atau
dokumen kepemilikan yang serupa.
4. Ada hubungan langsung antara akun dividen dan bunga serta utang dan
ekuitas.
II. Akun-akun dalam Siklus

Siklus ini sering melibatkan akun-akun berikut:
 Wesel bayar
 Utang kontrak
 Utang hipotik
 Utang obligasi
 Beban bunga
 Bungan akrual
 Apropriasi laba ditahan
 Kas di bank
 Modal saham-biasa
 Modal sahan-preferen
 Saham treasuri
 Dividen yang diumumkan
 Agio saham
 Modal sumbangan
 Laba ditahan
 Utang dividen

 Perusahaan perseorangan-akun
 Persekutuan-akun modal
III. Wesel Bayar (Notes Payable)

1. Pengertian wesel bayar
Wesel bayar adalah kewajiban hukum kepada kreditor, yang mungkin dijamin
atau tidak dijamin oleh aktiva, dan mengenakan bunga.
2. Akun-akun terkait
Gambar berikut menunjukkan akun-akun yang digunakan untuk wesel bayar dan
bunga yang terkait.
3. Tujuan audit wesel bayar

Tujuan dari audit atas wesel bayar adalah untuk menetukan apakah:
 Pengendalian internal terhadap wesel bayar sudah memadai
 Transaksi pembayaran pokok dan bungan yang melibatkan wesel bayar
diotorisasi secara layak serta dicatat sesuai dengan enam tujuan audit yang
berkaitan dengan transaksi.
 Kewajiban untuk wesel bayar dan beban bunga terkait serta kewajiban
akrual telah dinyatakan secara layak seperti yang didefinisikan oleh tujuh
dari delapan tujuan audit yang berkaitan dengan saldo. (Nilai realisasi tidak
dapat diterapkan pada akun kewajiban).
4. Pengendalian internal
Terdapat empat pengendalian yang penting bagi wesel bayar:
a. Otorisasi yang tepat atas penerbitan wesel baru.
b. Pengendalian yang memadai terhadap pembayaran kembali pokok dan
bunga.

c. Dokumen dan catatan yang memadai.

d. Verifikasi independen periodik.
5. Pengujian pengendalian dan pengujian substantif atas transaksi
Pengujian atas transaksi wesel bayar melibatkan penerbitan wesel dan
pembayaran kembali pokok serta bunganya. Pengujian audit tersebut
merupakan bagian dari pengujian pengendalian dan pengujian substantif atas
transaksi untuk penerimaan kas dan pengeluaran kas.
Pengujian pengendalian untuk wesel bayar dan bunga terkait harus
menekankan pada pengujian empat pengendalian internal yang baru saja kita
bahas. Selain itu, auditor juga harus memverifikasi pencatatan yang akurat
atas penerimaan dari hasil wesel dan pembayaran pokok beserta bunganya.
6. Prosedur analitis
Prosedur Analitis Kemungkinan Salah Saji
Menghitung ulang beban bungan atas dasar Salah saji beban bunga dan bunga akrual atau
suku bunga rata-rata wesel bayar bulanan penghapusan wesel bayar yang beredar.
secara keseluruhan.
Membandingkan setiap wesel yang beredar Penghapusan atau salah saji wesel bayar.
dengan tahun sebelumnya.
Membandingkan total saldo wesel bayar, Salah saji beban bunga dan bunga akrual atau
beban bunga, dan bunga akrual dengan saldo wesel bayar.
tahun sebelumnya.
7. Pengujian atas rincian saldo
Tujuan Audit yang

Prosedur Pengujian atas Rincian Saldo
yang Umum
Saldo
Wesel bayar dalam Memfoot daftar wesel bayar untuk Hal tersebut sering kali
skedul wesel bayar wesel bayar dan bunga akrual. dilakukan atas dasar 100
sama dengan register Menelusuri totalnya ke buku besar persen karena ukuran
atau file induk wesel umum. populasi yang kecil.
bayar klien, dan
Menelusuri setiap wesel bayar ke file
totalnya dijumlahkan
induk.
dengan benar serta
sama dengan buku
besar umum (detail
tie-in).
Wesel bayar dalam Mengonfirmasi wesel bayar. Tujuan eksistensi tidak

skedul memang ada Memeriksa salinan duplikat wesel untuk sepenting kelengkapan
(eksistensi). melihat otorisasi. atau keakuratan.

Memeriksa notulen perusahaan

menyangkut persetujuan pinjaman.
Wesel bayar yang ada Memeriksa wesel yang dibayar setelah Tujuan ini penting untuk
telah dicantumkan akhir tahun untuk menentukan apakah mengungkapkan baik
dalam skedul wesel hal itu merupakan kewajiban pada kesalahan maupun
bayar (kelengkapan). tanggal neraca. kecurangan. Ketiga
Memperoleh konfirmasi bank standar prosedur tersebut
yang meliputi referensi khusus tentang dilakukan pada sebagian
keberadaan wesel bayar dari semua besar audit. Prosedur
bank di mana klien melakukan bisnis. tambahan untuk mencari
kewajiban yang dihapus
Mereview rekonsiliasi bank menyangkut
mungkin diperlukan jika
wesel baru yang dikredit secara
pengendalian internalnya
langsung ke akun bank oleh bank.
lemah.
Wesel bayar pada Memeriksa salinan duplikat wesel Dalam beberapa kasus,
bunga akrual pada menyangkut pokok dan suku bunga. mungkin perlu
skedul sudah akurat Mengonfirmasi wesel bayar, suku menghitung, dengan
(keakuratan). bunga, dan tanggal terakhir di mana menggunakan teknik nilai
bunga dibayar dengan pemegang wesel. sekarang, suku bunga
yang berlaku atau jumlah
Menghitung kembali bunga akrual.
pokok wesel. Contohnya
adalah ketika peralatan
diperoleh dengan wesel.
Wesel bayar dalam Memeriksa tanggal jatuh tempo pada
skedul telah salinan duplikat wesel untuk
diklasifikasikan menentukan apakah semua bagian
dengan benar wesel merupakan kewajiban tidak
(klasifikasi). lancar.
Mereview wesel untuk menentukan
apakah ada wesel bayar atau utang
usaha dari pihak terkait.
Wesel bayar Memeriksa salinan duplikat wesel untuk Wesel harus dicantumkan
dicantumkan dalam menentukan apakah telah diberi tanggal sebagai kewajiban
periode yang benar pada atau sebelum tanggal neraca. periode berjalan ketika
(pisah batas). diberi tanggal pada atau
sebelum tanggal neraca.
Perusahaan memiliki Memeriksa wesel untuk menentukan
kewajiban untuk apakah perusahaan memiliki kewajiban
membayar wesel untuk membayar.
bayar (kewajiban).

IV. Ekuitas Pemilik

1. Akun-akun terkait
a. Modal dan saham biasa (capital and common stock)

b. Agio saham (paid-in capital in excess of par)
c. Laba ditahan dan dividen yang terkait (retained earnings and
related dividends)
2. Tujuan audit ekuitas pemilik
Tujuan audit atas akun-akun di atas untuk menentukan apakah:
a. Pengendalian internal terhadap modal saham dan dividen terkait
sudah memadai.
b. Transaksi ekuitas pemiliki telah dicatat dengan benar, seperti
didefinisikan oleh enak tujuan audit yang berkaitan dengan
transaksi.
c. Saldo ekuitas pemilik telah dicatat secara layak, seperti
didefinisikan oleh delapan tujuan audit yang berkaitan dengan
saldo, dan disajikan serta diungkapkan secara layak, seperti
didefinisikan oleh empat tujuan audit yang berkaitan dengan
penyajian dan pengungkapan untuk akun ekuitas pemilik
3. Pengendalian internal
a. Otorisasi transaksi yang tepat
Jenis transaksi ekuitas pemilik yang biasanya memerlukan otorisasi
khusus:
 Penerimaan modal saham

 Pembelian kembali modal saham

 Pengumuman dividen
b. Penyimpanan catatan dan pemisahan tugas yang tepat
Pengendalian internal harus memadai untuk memastikan bahwa:
 Pemilik aktual saham diakui dalam catatan perusahaan
 Jumlah dividen yang benar dibayar ke pemegang saham yang
memiliki saham pada tanggal pencatatan dividen
 Potensi misapropriasi aktiva telah diminimalisasi
Sebagai pengendalian terhadap modal saham, sebagian besar
perusahaan menyimpan pembukuan (catatan) sertifikat saham
dan file induk modal saham pemegang saham.
Pengeluaran kas untuk pembayaran dividen harus dikendalikan
dengan cara yang kurang lebih sama seperti pada penyiapan dan
pembayaran gaji. Pengendalian internal yang mempengaruhi
pembayaran dividen dapat mencakup:
 Cek dividen yang disiapkan dari catatan sertifikat modal
saham oleh seseorang yang tidak bertanggung jawab
menyimpan catatan modal saham.
 Setelah cek disiapkan, dilakukan verifikasi independen atas
nama pemegang saham dan jumlah cek serta
merekonsiliasi total jumlah cek dividen dengan total
dividen yang diotorisasi dalam notulen.
 Akun dividen imprest yang terpisah digunakan untuk
mencegah pembayaran jumlah dividen yang lebih besar
dari yang diotorisasi.
c. Panitera independen dan agen transfer saham
Setiap perusahaan yang sahamnya terdaftar di bursa saham
diwajibkan memiliki panitera independen (independent registrar)
sebagai pengendali untuk mencegah penerbitan sertifikat saham
yang tidak tepat. Tanggung jawab panitera independen adalah
memastikan bahwa saham diterbitkan oleh perusahaan sesuai
dengan provisi modal saham dalam akta perusahaan dan otorisasi
dewan direksi. Jika kepemilikan saham berubah, panitera
bertanggung jawab menandatangani semua sertifikat saham yang
baru diterbitkan dan memastikan bahwa sertifikat yang lama
diterima serta dibatalkan sebelum sertifikat pengganti diterbitkan.
4. Audit modal saham dan modal disetor
Auditor sangat memperhatikan empat hal berikut ketika mengaudit modal
saham dan agio saham:

a. Transaksi modal saham yang telah ada dicatat (tujuan yang
berkaitan dengan transaksi-kelengkapan)
b. Transaksi modal saham yang dicatat memang terjadi dan dicatat
secara akurat (tujuan yang berkaitan dengan transaksi-keterjadian
dan keakuratan)
c. Modal saham telah dicatat secara akurat (tujuan yang berkaitan
dengan saldo-keakuratan)
d. Modal saham telah disajikan dan diungkapkan secara layak
(keempat tujuan penyajian dan pengungkapan
Dua perhatian yang pertama melibatkan pengujian pengendalian dan
pengujian substantif atas transaksi, sementara dua yang terakhir
melibatkan pengujian atas rincian saldo
5. Audit dividen
Penekanan dalam audit dividen diberikan pada transaksi dividen dan bukan
pada saldo akhir. Namun jika ada utang dividen, terjadilah pengecualian.
Keenam tujuan audit yang paling penting, termasuk yang berkenaan dengan
utang dividen adalah:
 Dividen yang dicatat memang terjadi (keterjadian).
 Dividen yang ada telah dicatat (kelengkapan).
 Dividen telah dicatat secara akurat (keakuratan).
 Dividen dibayar kepada pemegang saham yang ada (keterjadian).
 Utang dividen telah dicatat (kelengkapan).
 Utang dividen telah dicatat secara akurat (keakuratan).
“Saya benci setiap menit latihan, namun saya berkata

„Jangan menyerah‟. Menderitalah dahulu, lalu jalani hidup
Anda sebagai seorang juara.”
-Muhammad Ali-

PERTEMUAN 14
AUDIT SALDO KAS
I. Type of Cash and Financial Instrument Accounts
 General cash account merupakan kas yang penting bagi sebagian besar
organisasi karen hampir semua penerimaan dan pengeluaran kas
mengalir melalui akun ini. Banyak perusahaan membuat akun penggajian
imperest yang terpisah untuk memperbaiki pengendalian internal
terhadap pengeluaran penggajian. Semua penerimaan disetorkan dalam
akun imperest, dan totalnya ditransfer ke akun umum secara periodik.
Suatu saldo tetap akan dipertahankan dalam akun imperest, dan personil
yang berwenang dapat bebas menggunakan dana tersebut untuk
melakukan pembayaran asalkan konsisten dengan kebijakan perusahaan.
 Untuk perusahaan yang beroperasi di lokasi berbeda, lebih mudah jika
memiliki saldo bank yang terpisah di setiap lokasi. Branch bank account
untuk membangun hubungan perbankan di komunitas lokal dan
memungkinkan sentralisasi operasi pada tingkat cabang.
 Imprest petty cash fund sebagai akun sederhana seperti sejumlah kas
dalam kotak terkunci untuk beban yang tidak terduga, digunakan akuisisi
kas berniali kecil yang lebih cepat dan mudah dengan kas dibanding cek.
 Cash equivalent merupakan investasi perusahaan atas kelebihan kas yang
diakumulasi selama bagian tertentu siklus operasi dan diperlukan dalam
waktu dekat, juga sangat likuid. Contohnya deposito berjangka, sertifikat
deposito, dan dana pasar uang. Dicantumkan dalam LK hanya jika sangat
material sebagai investasi jangka pendek siap dikonversi ke sejumlah kas
tertentu, dan berisiko tidak signifikan akibat perubahan bunga.
 Financial Instruments termasuk investasi marketable securities seperti
debt and equity securities, derivative dan hedging.

II. Kas di Bank dan Siklus Transaksi

Dalam audit kas, auditor harus membedakan antara memverifikasi
rekonsiliasi saldo laporan bank klien dan saldo di ledger, serta memverifikasi
completeness atas saldo tercatat di buku besar dan apakah dicatat dengan
benar. Jika salah saji tersebut akan diungkapkan dalam audit , penemuannya
harus terjadi melalui pengujian pengendalian dan pengujian substantif atas
transaksi seperti sebelumnya.
III. Audit Akun Kas Umum

Karena kas lebih rentan pencurian maka terdapat risiko inheren yang lebih
tinggi untuk eksistensi, kelengkapan, dan keakuratan.
Pengendalian internal saldo kas akhir tahun dalam akun umum dapat dibagi
dalam 2 kategori :
1. Pengendalian terhadap siklus transaksi yang mempengaruhi pencatatan
penerimaan dan pengel;uaran kas
2. Rekonsiliasi bank independen
Rekonsiliasi bank bulanan terhadap akun bank umum atas dasar tepat
waktu oleh orang yang independen mencatat penerimaan serta
pengeluaran kas merupakan pengendalian yang penting terhadal saldo
kas akhir. Karena saldo kas dipengaruhi semua siklus kecuali persediaan
dan pergudangan, ada banyak sekali transaksi mempengaruhi kas.
Langkah awal memverifikasi saldo akun bank umum adalah memperoleh
rekonsiliasi bank dari klien untuk dincantumkan dalam dokumentasi
auditor. Berikut 3 prosedur layak dibahas lebih lanjut :
1. Penerimaan konfirmasi bank
2. Penerimaan laporan pisah batas bank, yang merupakan laporan
bank periode parsial dan cek yang dibatalkan terkait, salinan slip deposit,
dan dokumen lain yang tercantum pada laporan bank, yang dikirim
langsung oleh bank ke KAP.
Banyak auditor memverifikasi laporan bank periode selanjutnya jika
laporan pisah batas tidak dkiterima secara langsung dari bank. Untuk
menguji apakah karyawan klien dengan sengaja mengubah dokumen
yang menyertai laporan.
Auditor melaksananakan verifikasi berikut dalam bulan setelah tanggal
neraca :
 Memfoot daftar semua cek yang dibatalkan, memo debet, setoran,
dan memo kredit
 Memverifikasi bahwa laporan bank dalam keadaan seimbang ketika
total footing digunakan
 Mereview item yang dilibatkan dalam footing untuk memastikan
bahwa hal itu telah dibatalkan oleh bank pada periode yang benar dan
tidak memasukkan penghapusan atau perubahan.
3. Pengujian Rekonsiliasi Bank

Verifikasi atas rekonsiliasi, auditor menggunakan informasi yang ada
dalam laporan pisah batas bank untuk memverifikasi kelayakan item yang
direkonsiliasi, meliputi beberapa prosedur :
 Memverifikasi bahwa rekonsiliasi bank klien akurat secara matematis
 Menelusuri saldo pada konfirmasi bank/awal pada laporan pisah batas
ke saldo per bank pada rekonsiliasi bank untuk memastikan saldo
tersebut sama
 Menelusuri cek ditulis sebelum akhir tahun dan dimasukkan laporan
pisah batas bank ke daftar cek yang beredar pada rekonsiliasi bank dan
ke jurnal pengeluaran kas pada periode itu/sebelum tanggal neraca.
 Menyelidiki semua cek signifikan dalam daftar cek beredar yang belum
dikliring oleh bank pada laporan pisah batas.
 Menelusuri setoran dalam perjalanan ke laporan pisah batas bank.
 Memperhitungkan item yang direkonsiliasi lainnya pada laporan bank
dan rekonsiliasi bank.
Tujuan Audit yang Berkaitan dengan Saldo dan Pengujian atas Rincian Saldo untuk Kas Umum di Bank
Tujuan Audit yang Berkaitan Prosedur Pengujian atas Rincian Komentar
Saldo Saldo yang Umum
detail tie-in Memfoot daftar cek yang beredar Pengujian tersebut dilakukan
dan setoran dalam perjalanan sepenuhnya pada rekonsiliasi
Membuktikan rekonsiliasi bank bank, dengan referensi
sebagai penambahan dan kepada dokumen atau
pengurangan, termasuk semua catatan lain kecuali buku
item rekonsiliasi besar umum.
Menelusuri saldo buku pada
rekonsiliasi ke buku besar umum
Eksistensi Penerimaan dan pengujian : tiga tujuan paling penting
Completeness konfirmasi bank dan laporan untuk kas di bank.
Accuracy pisah batas bank
Pengujian rekonsiliasi bank
Bukti kas
Pengujian untuk kiting
Cut-off Penerimaan Kas : Ketika kas diterima dan dijurnal,

Hitung cash on hand di hari akhir posisi kas lebih baik daripada
tahun dan telusuri deposit in sebenarnya ditunjukkan,
transit dan jurnal disebut “holding open” jurnal
Menelusuri deposit in transit ke penerimaan kas. Holding
laporan bank periode selanjutnya open jurnal pengeluaran kas
(laporan pisah batas bank) mengurangi utang usaha dan
Pengeluaran Kas : biasanya overstates current
Mencatat nomor cek terakhir ratio.
digunakan hari terakhir tahun Prosedur awal pengujian cut-off

dan telusuri outstanding check mengharuskan kehadiran

dan jurnal. auditor di tempat klien pada
Menelusuri outstanding check ke akhir tahun tersebut.
laporan bank periode
selanjutnya.
IV. Prosedur yang Berorientasi Fraud

Prosedur yang dapat mengungkapkan kecurangan dalam bidang penerimaan
kas termasuk :
 Konfirmasi piutang usaha
 Pengujian yang dilaksanakan untuk mendeteksi lapping
 Mereview jurnal buku besar umum dalam akun kas untuk pos-pos tidak
biasa
 Membangingkan pesanan pelanggan dengan penjualan dan penerimaan
kas selanjutnya
 Memeriksa persetujuan dan dokumen pendukung piutang tak tertagih
dan retur penjualan serta pengurangan
Jika auditor yakin bahwa rekonsiliasi bank akhir tahun disalahsajikan dengan
sengaja, maka tepat melaksanakan pengujian lebih lanjut atas rekonsiliasi
bank akhir tahun.
Bukti kas memasukkan 4 tugas rekonsiliasi berikut :
1. Merekonsiliasi saldo di laporan bank dengan saldo buku besar pada awal
periode bukti kas
2. Merekonsiliasi penerimaan kas yang disetorkan per bank dengan
penerimaan yang dicatat dalam jurnal penerimaan kas selama periode
tertentu
3. Merekonsiliasi kliring cek yang dibatalkan oleh bank dengan yang dicatat
di jurnal pengeluaran kas selama periode tertentu
4. Merekonsiliasi saldo pada laporan bank dengan saldo buku besar umum
pada akhir periode bukti kas
Terdapat beberapa hal yang sebaiknya diaudit dalam skedul transfer
antarbank :
 Ketepatan informasi di skedul transfer bank harus diverifikasi
 Transfer antarbank harus dicatat baik dalam laporan bank yang
menerima dan bank yang mengeluarkan.
 Tanggal pencatatan pengeluaran dan penerimaan dari setiap transfer
harus berada dalam tahun fiskal yang sama
 Pengeluaran dalam skedul transfer antarbank harus dimasukkan dalam
atau dikeluarkan dari rekonsiliasi bank akhir tahun dengan benar,
sebagai outstanding check.
 Penerimaan dalam skedul transfer antarbnk harus dimasukkan dalam
atau dikeluarkan dari rekonsiliasi bank akhir tahun dengan benar,
sebagai setoran dalam perjalanan.
V. Audit Akun Finansial Instrumen

Kebanyakan fnansial instrumen dinilai dengan fair value estimate. Auditor
sebaiknya memahami keefektifan internal controls dalam desaign dan operasi
meliputi initiation, otorisasi, proses, penilaian fair value, dan disclosure
aktivitas investasi.
Tujuan Audit Saldo Kas, untuk meyakinkan bahwa :

T
1. Existance dan ownership

2. Completeness
3. Mathematical accuracy
4. Validaty and vuation, kas di bank sesuai rekonsiliasi adalah absah dan benar
5. Cut-off
6. Disclosure
Prosedur Audit Saldo Kas
1. Merencanakan dan merancancang pendekatan audit
a. Mengidentifikasi risiko bisnis klien yang mempengaruhi kas
b. Menetapkan materialitas kinerja dan menilai risiko inheren
c. Menilai resiko pengendalian
2. Melaksanakan prosedur analitis dan pengujian rincian saldo
a) Merancang dan menetapkan prosedur analitis
b) Merancang pengujian atas rincian saldo
1) Menguji ketaatan dan kewajaran saldo dengan menentukan sampel
bukti penerimaan dan pengeluaran kas/bank untuk diperiksa keabsahan
transaksi. Lalu memastikan bukti-bukti bahwa dokumen tersebut
lengkap dan distempel “LUNAS”
Berdasarkan soal buku Praktikum Audit Seri Buku 1 Hal 102-106, maka
penerimaan dan pengeluaran kas dapat diperiksa dengan menggunakan
skedul TOC pada buku 2 Praktikum hal. 74-75). Uji bukti penerimaan di
TOC 2, sedangkan pengeluaran di TOC 4.

Informasi dapat dilihat pada buku 1 praktikum hal 104, sebagai dokumen
pendukung ialah buku bank yang bagian debit menandakan penerimaan kas
klien. Untuk cek poin D dan E tidak dapat diuji karena kurangnya
bukti/dokumen sumber yang diberikan.
Informasi dapat dilihat pada buku 1 praktikum hal 104, sebagai dokumen
pendukung ialah buku bank yang bagian kredit menandakan pengeluaran kas
klien. Untuk cek poin D dan E tidak dapat diuji karena kurangnya
bukti/dokumen sumber yang diberikan
2) Uji Kewajaran
Dengan inspeksi kas secara mendadak untuk semua jenis kas dan setara
kas, dan setelahnya dibuat berita acara pemeriksaan (C1 untuk kas besar
dan C2 untuk kas kecil, buku 2 Praktikum hal 62 & 63)

Saldo uang kas menurut buku kas berasal dari saldo akun kas besar pada neraca
saldo 2012 buku 1 praktikum hal.15, dan rincian uang kas yang ada
berdasarkan informasi buku 1 hal 102.

Saldo sisa uang kas menurut buku kas kas berasal dari saldo akun kas kecil (petty
cah) pada neraca saldo 2012 buku 1 praktikum hal.15 sedangkan lain-lain
(yang belum diperhitungkan) berasal dari informasi Bukti Kas Kecil (BKKcl)
buku 1 hal.102.
3) Meminta konfirmasi akun kas bank ke bank terkait. (buku 2 Praktikum
hal 70-72)
4) Meminta hasil rekonsiliasi bank dari klien dan memeriksa kebenarannya
Data yang diperoleh buku 2 praktikum hal. 64-69 harus dilengkapi dengan
informasi dari buku 1 praktikum hal 103-105.
Indeks C3 dan C3.1 untuk Bank BINI, indeks C4 dan C4.1 untuk bank Mandi,
indeks C5 dan C5.1 untuk bank CAB)

Saldo menurut Rekening Koran dan menurut buku bank (pembukuan) dari
informasi buku 1 hal.10. Dari informasi buku 1 hal. 104-105, dapat dilihat
daftar Buku Bank BINI dan Rekening Koran.
A. Jika melihat dari sisi rekening koran, transaksi yang belum ada di
rekening koran tetapi ada dicatat di buku bank BINI, yakni :
1. (bagian debit) buku bank 75 juta dan 27,5 juta sebagai
penyesuaian “deposit in transit”, karena merupakan deposit
yang sudah dicatat oleh klien di buku bank namun belum sampai
setoran kliringnya ke rekening koran bank BINI klien;
2. (bagian kredit) buku bank 37,5 juta sebagai “outstanding
check”, karena chek tersebut sudah dikeluarkan oleh klien untuk
pembayaran dan dicatat dalam buku bank BINI nya. Namun,
belum dicairkan oleh penerima sehingga belum mengurangi
saldo rekening koran bank BINI klien.
B. Jika melihat dari sisi pembukuan/ buku bank BINI, maka transaksi
belum tercatat di buku namun ada di rekening koran Bank BINI ialah :
1. (bagian kredit) rekening koran ada 52,5 juta, 40 juta, dan 423.500
sebagai penambahan saldo; juga ada perbedaan angka yang
dianggap tepat ialah yang tertera di rekening koran, sehingga
error pencatatan di buku bank 126 juta (rekening koran)- 112,5
juta (buku bank BINI) = (+) 13,5 juta
2. (bagian kredit) rekening koran ada 50.000 jasa giro sebagai
pengurangan saldo tercatat pada buku bank

Merinci saldo menurut pembukuan dan penyesuaian dari rekening

koran yang dirinci pada Kertas Kerja Pemeriksaan C3.1 di atas
Untuk C4.1 akun saldo bank Mandi, yang hanya digunakan sebagai
pembayaran gaji karyawan. Diperoleh dari informasi buku 1 hal. 103
pencatatan buku bank dan rekening saldo nya sudah sama sehingga
dari neraca saldo buku 1 hal. 15 terdapat saldo berdasarkan pembukuan
25.062.625, namun diketahui hanya ada penyesuaian beban administrasi
(-) dan jasa giro (+) saldo menurut pembukuan diatas. Sehingga saldo
rekening koran awal dan akhir disesuaikan dengan saldo akhir
pembukuan.
Merinci saldo menurut pembukuan dan penyesuaian dari rekening koran

yang dirinci pada Kertas Kerja Pemeriksaan C4.1 di atas

Data neraca saldo buku 1 hal. 15 saldo Bank CAB 127,5 juta. Juga diperoleh
dari informasi buku 1 hal. 103 rekonsiliasi terakhir Nov 2012, dan klien
belum melakukan rekonsiliasi bank untuk Des 2012 karena tidak ada
transaksi berkaitan dengan rekening klien selama bulan tersebut. Dari
data rekening koran diketahui ada penyesuaian beban administrasi dan
pendapatan bunga bulan Des 2012 dengan kurs Rp4.800 (diketahui),
sehingga saldo akhir menurut pembukuan diketahui Sin$ 25.115 yang
dikalikan dengan rata-rata kurs jual dengan kurs beli
(5.937,61+5.875,53)/2 = 148.343.50,5 dibulatkan dan juga menjadi saldo
awal dan akhir menurut rekening koran. Selisih saldo akhir menurut
pembukuan dan perhitungan setelah penyesuaian selisihnya menjadi
Laba/Rugi Valuta Asing.
Merinci saldo menurut pembukuan dan penyesuaian dari rekening koran

yang dirinci pada Kertas Kerja Pemeriksaan C5.1 di atas
5) Menyiapkan skedul utama dari investasi jangka pendek
6) Meminta catatan kurs harga pasar pada tanggal neraca untuk investasi
jangka pendek, lalu memeriksa selisih rugi/laba kurs pada tanggal
neraca.

7) Membuat daftar koreksi yang diperlukan dan menyusun skedul utama

kas dan setara kas.
1. Kami telah melakukan cash opname untuk kas besar dan kecil dan
telah dibuatkan Berita Acara Pemeriksaan (Skedul C1 dan C2)
Hasil perhitungan untuk kas kecil yang belum direimburse, dikoreksi :
Beban Perjalan Dinas Kantor 42.500 (bensin, tol, freight-in)
Perlengkapan Kantor 25.000 (perangko dan materai)
Beban yang masih harus dibayar 67.500
2. Kasir kas besar dan kecil digabung, dan mengundang kecurangan
disarankan keduanya dilakukan oleh orang yang berbeda. Selisih cek
fisik kas kecil kekurangan sebesar 1.182.500 juga dijurnal koreksi
dengan:
Piutang lain-lain 182.500
Kas kecil 182.500
3. Perusahaan belum rekonsiliasi bank bulan Des 2012. Setelah
pemeriksaan ke bank dengan membandingkan buku bank dengan

rekening koran maka terdapat koreksi :

(toko Falmingo)
Kas Bank BINI 13,5 juta
Piutang Dagang 13,5 juta
(PT. Manggis)
Kas Bank BINI 40 juta
Piutang Dagang 40 juta
(setoran kliring, admin bank dan jasa giro)
Kas Bank BINI 52,5 juta
Piutang Dagang 52.500
Beban Administrasi 50.000
Kas di bank BINI 50.000
Kas di Bank BINI 423.500
Pendapatan Bunga 423.500
(bank Mandi)
Kas di Bank Mandi 56.775
(bank CAB)
Kas di Bank CAB 552.500
(Laba Valuta Asing)
Kas di Bank CAB 20.291.506
Laba Valuta Asing 20.291.506
4. Deposito berjangka dari deposito Sitibank USD 25.000. Deposito
berjangka 3 bulan dengan suku bunga 3%/ tahun. Berdasarkan
pemeriksaan kami, perusahaan belum mencatat pendapatan bunga :
Piutang lain-lain 738.321 (25.000x3%x5906,57{(kurs jual Sin+beli)/2}x2/12
Perusahaan belum menyesuaikan kurs deposito USD, maka koreksi :
Deposito Berjangka 51,25 juta (25.000x9830{(kurs jualUS+beli)/2}-194,5
juta
Laba Valuta Asing 51,25 juta
Being a subject matter expert on one subject alone will

get you respect, but not a well-rounded perspective of
the world.

PERTEMUAN 15
PENYELESAIAN AUDIT
Melaksanakan pengujian tambahan untuk

penyajian dan pengungkapan
Mereview kewajiban kontijen
Mereview peristiwa selanjutnya
Mengumpulkan bukti akhir
Mengevaluasi hasil
Menerbitkan laporan audit
Berkomunikasi dengan komite audit dan

manajemen
Penemuan fakta kemudian
I. Melaksanakan Pengujian Tambahan untuk Penyajian dan

Pengungkapan
Auditor melakukan pendekatan untuk memperoleh bukti untuk tujuan audit
yang berhubungan dengan penyajian dan pengungkapan, konsisten dengan
bagaimana mereka melakukan pendekatan untuk memperoleh bukti untuk
tujuan audit yang berkaitan dengan transaksi dan saldo
(a) Melaksanakan prosedur untuk memahami pengendalian yang berkaitan
dengan tujuan penyajian dan pengungkapan sebagai bagian dari
prosedur penilaian risiko.
(b) Melakukan uji pengendalian yang berhubungan dengan pengungkapan
ketika penilaian awal atas risiko pengendalian berada di bawah
maksimum
(c) Melaksanakan prosedur substantif untuk memperoleh assurance bahwa
semua tujuan audit dicapai untuk informasi dan jumlah yang disajikan
dan diungkapkan dalam LK.
II. M Mereview Kewajiban Kontijen dan Komitmen

Kewajiban bersyarat adalah kemungkinan potensi di masa mendatang kepada
pihak ketiga untuk jumlah yang tidak diketahui sebagai akibat aktivitas yang
telah terjadi. Tiga kondisi yang menyebabkan adanya kewajiban bersyarat :
1. Terdapat potensi pembayaran di masa depan kepada pihak ketiga akibat
kondisi saat ini.
2. Terdapat ketidakpastian atas jumlah pembayaran di masa mendatang
tersebut.
3. Hasilnya akan ditentukan oleh peristiwa di masa mendatang.
FASB 5 mengungkapkan tiga tingkat kemungkinan ketidakpastian pembayaran
di masa mendatang :
1. Tanya Jawab dengan manajemen mengenai adanya kemungkinan
kewajiban bersyarat yang belum dicatat
2. Telaah surat ketetapan pajak tahun berjalan dan tahun lalu untuk melihat
penyelesaian perselisihan atas pajak penghasilan
3. Telaah notulen rapat direksi dan komisaris serta pemegang saham atas
adanya indikasi tuntutan atau kewajiban lain
4. Analisis beban legal untuk periode yang diaudit dan telaah faktur
pernyataan dari penasihat hukum atas adanya indikasi kewajiban bersyarat,
khususnya tuntutan dan penetapan pajak tertunda
5. Dapatkan konfirmasi dari seluruh pengacara utama yang melaksanakan jasa
pelayanan hukum kepada klien mengenai status pending ligitation atau
kewajiban bersyarat lainnya. Penyelidikan standar terhadap pengacara
klien yang disiapkan di kertas surat berkop perusahaan klien dan di ttd
pejabat perusahaan harus mencantumkan :
(a) Daftar yang mencantumkan : penundaan tuntutan hukum yang
mungkin diajukan dan klaim yang telah dinilai atau belum dinilai atau
penilaian dimana pengacara memiliki keterlibatan yang signifikan
(b) Permintaan di mana pengacara memberi masukan informasi atau
komentar mengenai kemajuan dari setiap item yang terdaftar.
(c) Permintaan biro hukum untuk mengidentifikasi setiap penundaan
yang tidak disebutkan/ tindakan (pernyataan hukum) yang mungkin
diajukan bahwa daftar klien tidak lengkap
(d) Pernyataan yang memberitahukan pengacara mengenai tanggung
jawab pengacara untuk memberitahukan manajemen mengenai
persoalan hukum yang memerlukan pengungkapan dalam laporan
keuangan dan untuk merespons secara langsung kepada auditor.
Sifat penolakan pengacara untuk menyediakan informasi yang lengkap
mengenai kewajiban kontinjensi kepada auditor dalam 2 kategori :
(a) Pengacara menolak merespons karena kurangnya pengetahuan
mengenai persoalan yang melibatkan kewajiban kontinjen
(b) Pengacara menolak mengungkapkan informasi yang mereka anggap
rahasia.
6. Telaah kertas kerja yang ada mengenai informasi yang menunjukkan
potensi kontijensi
7. Dapatkan letter of credit sedekat mungkin dari tanggal neraca dan
dapatkan konfirmasi saldo yang digunakan maupun yang belum digunakan
Komitmen sangat berkaitan dengan kewajiban bersyarat. Dalam komitmen,
karakteristik terpenting adalah kesepakatan untuk mengikat perusahaan
atas sekumpulan kondisi yang tetap di masa mendatang tanpa melihat apa
yang terjadi pada laba dan konsisi ekonomi keseluruhan.
III. Mereview Peristiwa Selanjutnya (Subsequent Events)

Terdapat 2 peristiwa yang memerlukan pertimbangan manajemen dan evaluasi
auditor :

1. Peristiwa yang memiliki dampak langsung terhadap laporan keuangan dan

memerlukan penyesuaian jumlah.
Peristiwa berikut memerlukan penyesuaian saldo akun pada laporan
keuangan tahun ini jika jumlahnya material :
(a) Pernyataan kebangkrutan oleh pelanggan karena kondisi keuangan
memburuk dengan saldo piutang usaha terhadapnya masih outstanding
(b) Penyelesaian tuntutan hukum dengan jumlah yang berbeda dari jumlah
dicatat pembukuan
(c) Pelepasan peralatan yang digunakan dalam operasi dengan harga dibawah
book value
2. Peristiwa yang tidak memiliki dampak langsung terhadap laporan keuangan
tetapi memerlukan pengungkapan
Peristiwa/transaksi di periode selanjutnya yang mungkin memerlukan
pengungkapan bukan penyesuaian di laporan keuangan termasuk :
(a) Penurunan nilai pasar sekuritas investasi sementara atau untuk dijual
kembali
(b) Penerbitan obligasi/sekuritass
(c) Penurunan nilai pasar persediaan sebagai konsekuensi kebijakan
pemerintah yang menghalangi penjualan barang
(d) Kerugian persediaan yang tidak diasuransikan akibat kebakaran
(e) Merger/akuisisi
Terdapat 2 kategori prosedur audit untuk review subsequent events :
1. Prosedur yang biasanya diintegrasikan sebagai bagian dari verifikasi saldo
akun akhir tahun
2. Prosedur yang dilaksanakan terutama untuk tujuan mengungkapkan
peristiwa/transaksi yang harus diakui sebagai subsequent events. Dapat
dilakukan dengan :
(a) Tanya jawab manajemen
(b) Korespondensi dengan pengacara
(c) Menelaah laporan intern yang disiapkan setelah tanggal neraca
(d) Menelaah catatan yang disiapkan setelah tanggal neraca
(e) Mendapatkan surat pernyataan yang dibuat klien (Letter of
Representation)
Auditor memiliki dua pilihan sebanding yang dapat diterima untuk
memperluas pengujian peristiwa kemudian :
1. Memperluas semua pengujian subsequent events hingga ke tanggal
yang baru
2. Membatasi review peristiwa kemudian pada persoalan yang
berhubungan dengan peristiwa lanjutan yang baru. Auditor
menerbitkan laporan audit dengan tanggal ganda, tanggal pekerjaan
lapangan selesai (kecuali : pengecualian tertentu) dan selalu lebih
lamabat (untuk pengecualian)
IV. Mengumpulkan Bukti Akhir

1. Prosedur analitis akhir
Selama penyelesaian audit untuk review akhir salah saji material/masalah
keuangan yang tidak ditemukan selama pengujian lainnya untk membantu
auditor mengambil pandangan objektif akhir terhadap laporan keuangan.

Ketika melaksanakan prosedur audit analitis selama tahap review akhir,

yang diharuskan oleh standar audit, partner pada umumnya membaca LK,
termasuk CALK, dengan mempertimbangkan :
(a) Kecukupan bukti yang dikumpulkan mengenai saldo akun yang tidak
biasa/diharapkan
(b) Saldo akun yang tidak biasa/diharapkan atau hubungan yang sebelumnya
tidak teridentifikasi
2. Evaluasi Asumsi Going Concern
Evaluasi apakah terdapat keraguan substansial mengenai kemampuan klien
menjaga keberlangsungan hidupnya minimal satu tahun setelah tanggal
neraca.
3. Surat Representasi Klien
Mendokumentasikan pernyataan lisan manajemen yang paling penting
selma audit. Tujuannya :
(a) Menekankan tanggung jawab manajemen atas asersi pada LK
(b) Mengingatkan manajemen potensial salah saji/penghapusan dalam LK
(c) Mendokumentasikan respons manajemen untuk mengajukan pertanyaan
berkaitan audit.
SAS 85 menyarankan 4 kategori persoalan khusus tang harus diungkapkan :
1. LK
2. Kelengkapan informasi
3. Pengakuan, pengukuran, dan pengungkapan
4. Subsequent Events
SAS 8 (AU 550) mengharuskan auditor membaca informasi lain yang
dimasukkan dalam laporan tahunan yang berhubungan langsung dengan
laporan keuangan.
V. Mengevaluasi Hasil
Untuk evaluasi akhir menyangkut bukti yang tepat yang mencukupi telah
dikumpulkan, auditor mereview dokumentasi audit untuk menentukan semua
kelas transaksi yang material, akun, dan pengungkapan telah diuji secara
memadai, dengan memeprtimbangkan semua situasi audit. Untuk membantu
memutuskan apakah bukti audit mencukupi, auditor sering kali menggunakan
penyelesaian daftar pemeriksaan audit memeriksa sisa item yang mungkin telah
terabaikan. Jika kurang menentukan LK wajar maka auditor dapat :
mengumpulkan bukti tambahan dan mengeluarkan opini WDP atau TMP.
Ada 3 alasan mengapa anggota KAP yang berpengalaman harus meneliti dengan
seksama review dokumentasi audit pada tahap penyelesaian audit :
1. Mengevaluasi kinerja personil yang belum berpengalaman
2. Memasikan audit memenuhi standar kinerja KAP
3. Mengetahui bias yang sering kali memepengaruhi pertimbangan auditor.
VI. Menerbitkan Laporan Audit
VII. Berkomunikasi dengan Komite Audit dan Manajemen

Tujuannya :
1. Mengomunikasikan tanggung jawab auditor dalam audit atas LK
2. Menyediakan tinjauan mengenai lingkup dan penetapan waktu audit
3. Menyediakan pihak yang berhak signifikan yang diperoleh selama audit

4. Memperoleh informasi yang relevan dengan audit dari pihak yang
berhak/terlibat tata kelola.
Unsur utama yang harus dikomunikasikan kepada komite audit/sejenis lainnya :
1. Tanggung jawab auditor dibawah standar auditing yang berlaku umum
2. Pokok kebijakan akuntansi yang dipilih dan diterapkan kepala LK
3. Penyesuaian LK Signifikan yang ditemukan sepanjang audit dan implikasi
penyesuaian yang dipillih manajemen untuk dicatat serta diusulkan tetapi
tidak dicatat
4. Ketidaksepakatan dengan manajemen ruang lingkup audit, penerapan
prinsip akuntansi dan kalimat LK
5. Kesulitan yang dihadapi dalam melakukan audit
VIII. Penemuan Fakta-Fakta Lebih Lanjut

Mengindikasikan informasi LK yang telah diterbitkan secara material
menyesatkan, dan auditor memastikan penggunanya sudah dibertahu, jika
klien menolak maka diberitahu ke dewan direksi dan komisaris atas fakta ini.
He who studies but does not think is lost; he who thinks

but does not study is dangerous.

ANALISIS LAPORAN KEUANGAN
PERTEMUAN 10
ANALISIS PROSPEKTIF : PERAMALAN
I. Struktur Peramalan Secara Menyeluruh

a. Pendekatan peramalan komprehensif (comprehensive forecasting approach)
adalah peramalan kinerja masa depan yang mencakup peramalan laba, arus
kas, dan laporan posisi keuangan/neraca
b. Pendekatan ini bermanfaat karena meskipun seseorang hanya tertarik pada
kinerja tunggal dapat melindungi analis dari asumsi implisit yang tidak realistis
c. Pendekatan komprehensif melibatkan banyak peramalan namun sebagian
besar berhubungan dengan perilaku pemicu kunci alias key driver.
Pemicunyaakan menjadi bervariasi sesuai dengan tipe bisnis yang diramalkan
namun untuk bisnis di luar sektor jasa keuangan, peramalan penjualan selalu
pada satu pemicu kunci yakni gross profit margin.
1. Kerangka dasar praktik untuk peramalan
(a) Fokus pada proyeksi laporan keuangan “ringkas” (condensed financial
statements), bukan mencoba memproyeksikan secara detail laporan
keuangan yang dilaporkan perusahaan. Alasan untuk melakukan hal-hal
dibawah ini:
a. Pendekatan ini hanya memerlukan sedikit asumsi mengenai masa depan
perusahaan sehingga analis harus lebih berhati-hati dalam mengambil
asumsi
b. Peramalan yang mendetail cenderung membosankan dan analis tidak
memiliki dasar yang cukup kuat untuk membuat asumsi yang diperlukan
untuk peramalan
c. Laporan keuangan yang ringkas lebih banyak diperlukan untuk tujuan
analisis dan pengambilan keputusan
(b) Laporan laba rugi ringkas (condensed financial statements) terdiri dari:
penjualan, NOPAT, biaya bunga neto sesudah pajak, pajak, dan laba neto.
(c) Asumsi yang diperlukan untuk membuat laporan laba rugi ringkas pada
periode peramalan: bergerak dari neraca awal periode peramalan,
menentukan asumsi bagaimana menggunakan neraca ini dan bagaimana
perusahaan menjalankan operasinya, menentukan asumsi tentang
penjualan periode berikutnya, menentukan asumsi tentang margin NOPAT,
tingkat bunga pada awal utang, dan tarif pajak yang diperlukan
(d) Margin NOPAT = margin bruto – SGA expense-other expense – tax expense
(bebas dari bunga perlindungan pajak)
(e) Neraca ringkas terdiri dari: modal kerja operasional neto, aset tidak lancar
neto, dan ekuitas
(f) Asumsi yang diperlukan untuk membuat neraca ringkas akhir periode
peramalan adalah asumsi tentang investasi dalam modal kerja dan aset tidak
lancar dan bagaimana mendanai aset, asumsi rasio modal kerja operasional
terhadap penjualan, asumsi rasio aset tidak lancar operasional neto
terhadap penjualan tahun berikutnya, dan asumsi rasio utang neto terhadap
modal
(g) Laporan laba rugi dan neraca yang ringkas akan memudahkan dalam
meramalkan laporan arus kas yang mencakup arus kas dari operasi sevelum
investasi dalam modal kerja, arus kas bebas yang tersedia untuk utang dan
ekuitas serta arus kas bebas untuk ekuitas.
(h) Arus kas terhadap modal = NOPAT – (kenaikan dalam modal kerja neto +
kenaikan dalam aset tidak lancar neto)
(i) Arus kas terhadap ekuitas = arus kas terhadap modal – bunga bersih
sesudah pajak + kenaikan utang neto
Menurut Penman, dalam melakukan forecasting, pendekatan terbaik adalah

dengan menggunakan compherensive forecasting, 11 langkah yang bisa kita
lakukan ketika akan melakukan forecasting di antaranya:
(a) Forecast sales
Forecasting sales = last year’s years sales x sales growth rate
Dimana sales growth rate biasanya diperoleh dari rata-rata tingkat
pertumbuhan penjualan selama beberapa tahun atau sesuai dengan harapan
pertumbuhan dari Gross Domestic Product (GDP) .
(b) Forecast Asset Turn Over dan menghitung Net Operating Asset
Net Operating Asset = Sales/Asset Turn Over
Catatan: ATO dipengaruhi oleh teknologi. Apabila ada teknologi yang
mengakibatkan aset bisa menjadi lebih efisien, ATO akan terus tinggi. Namun
apabila tidak, ATO akan turun kemudian stabil ketika aset telah mencapai skala
ekonomisnya.
(c) Revise sales forecast
Dilakukan ketika ada informasi yang mengindikasikan bahwa sales forecast
harus direvisi.
(d) Forecast Profit Margin and Calculate NOPAT
NOPAT = Sales x Profit Margin
Catatan:
Profit margin merupakan variabel dari ROE (Ingat DuPont method).
Biasanya industri dengan Asset Turnover yang rendah akan memiliki Profit
Margin yang tinggi
(e) Forecast any other operating income (unusual item)
Misalnya ketika ada operating income dari subsidiary yang jumlahnya sangat
signifikan
(f) Calculate Free Cash Flow
Free Cash Flow = NOPAT- Change in NOA
FCF merupakan sisa dari retained earnings setelah digunakan untuk membeli
aset.
(g) Forecast net dividend payout
Dividen merupakan net transaction dengan shareholders, dimana forecast

dividen sebesar % of NOPAT, biasanya besaran dari dividen payout ratio selalu
stabil sepanjang waktu
(h) Calculate net payment to debt holders
Net Payment to Debt Holders (F) = Free Cash Flow (FCF) – Dividen (d)
(i) Forecast Net After tax cost of debt
Yang pertama, kita harus menghitung Net Financial Expense
Net Financial Expense = Opening Debt x Cost of Debt (after tax)
Kemudian, kita menghitung Closing Net Debt dengan cara:
Closing Net Debt = Oening Debt + Interest Cost - Net Repayment to
Debtholders
atau
Closing Net Debt = Net Financial Expenses + Changes in Net Debt
Jangan lupa mengecek leverage dengan cara memperhatikan peningkatan atas
aset keuangan dan biasanya leverage stabil dari tahun ke tahun
(j) Calculate Compherensive Income = NOPAT – Net Financial Exense
(k) Calculate Equity, cek apakah hasil kedua perhitungan sama.
Closing Equity = Net Operating Asset – Net debt dibandingkan hasilnya dengan
Closing Equity = Opening Equity + Compherensive Income – Dividends
II. Perilaku Kinerja: Titik Awal

Peramalan memiliki tolok ukur awal yang setidaknya tidak implisit untuk
mengetahui bagaimana jumlah tertentu akan berdampak dalam kondisi dimana
tidak ada informasi yang detail. Misalnya untuk meramalkan profit dari suatu
perusahaan, maka manajemen cenderung melakukan analisis hasil pada tahun
tahun sebelumnya lalu disesuaikan dengan tren masa kini. Ada empat perilaku
yang harus diketahui:
1. Perilaku Pertumbuhan Penjualan
Tingkat pertumbuhan penjualan cenderung kembali menuju rata rata.
Perusahaan yang mengalami penjualan diatas rata rata maupun dibawah rata
rataakan kembali ke titik rata rata dalam jangka waktu tiga hingga sepuluh
tahun. Hal ini dikarenakan ada faktor dari kematangan industri, jenuhnya
permintaan, dan kompetisi dalam industri.
2. Perilaku Laba
Angka laba sebelumnya merupakan titik awal yang dapat dipertimbangkan
sebagai potensi laba yang akan datang
3. Perilaku Imbal Hasil Ekuitas
Perilaku ROE dan ukuran imbal hasil ekuitas memiliki sifat yang mirip dengan
pertumbuhan penjualan yaitu perusahaan dengan ROE diatas rata-rata
maupun ROE dibawah rata-rata akan kembali pada titik normal dalam kurun
waktu sepuluh tahun. Namun, ada beberapa perusahaan yang dapat
mempertahankan ROE diatas rata rata maupun dibawah rata rata normal
dalam jangka panjang. Hal ini disebabkan beberapa faktor diantaranya adalah
keunggulan kompetitif yang berkelanjutan, atau merupakan artefak dari

metode akuntansi yang konservatif.
4. Perilaku Komponen ROE
ROE = ROA operasional + (ROA operasional – tingkat bunga neto sesudah
pajak) x leverage keuangan neto
ROE = (margin NOPAT x perputaran aset operasional) + (spread x leverage
keuangan neto)
Jadi, margin laba seperti ROE adalah terpicu dari kompetisi untuk menuju level
normal sepanjang waktu. Sesuatu yang dianggap normal adalah bervariasi
menurut teknologi dalam industri dan strategi yang digunakan manajemen
perusahaan.
III. Hubungan Peramalan Dengan Analisis Lainnya

Awal mula peramalan seharusnya adalah perilaku runtun pada berbagai ukuran
kinerja perusahaan. Analisis sebelum analisis prospektif adalah strategi, akuntansi,
dan kinerja keuangan dapat menjadi informasi yang berguna mengenai kinerja
yang diharapkan perusahaan dalam kurun waktu pendek maupun menengah.
1. Ekonomi Makro dan Faktor Industri
(a) Tingkat pertumbuhan ekonomi mempengaruhi tingkat pertumbuhan
perusahaan. Saat diramalakan bahwa akan ada kenaikan pada pertumbuhan
ekonomi maupun penurunan, maka perusahaan juga akan meramalkan
kenaikan maupun penurunan yang relevan dengan kondisi ekonomi pada
saat itu.
(b) Inovasi teknologi dapat menyebabkan industri tumbuh lebih cepat daripada
rata rata pertumbuhan ekonomi. Tingkat pertumbuhan industri menjadi
lebih tinggi namun tetap berfluktuasi dengan siklus ekonomi.
(c) Pertumbuhan ekonomi secara menyeluruh dan pertumbuhan industri,
kinerja perusahaan akan menjadi lebih sensitif terhadap perubahan tingkat
pertukaran mata uang asing apabila ada transaksi dengan mata uang asing.
2. Pertumbuhan Penjualan
Titik awal untuk mengembangkan peramalan pertumbuhan penjualan jangka
pendek adalah melihat harapan manajemen. Manajemen menyedikan panduan
tentang penjualan dan margin di masa yang akan datang dalam bagian laporan
manajemen di laporan tahunan. Tugas analis adalah mengkritisi asumsi yang
mendasari harapan manajemen dengan memakai informasi tentang ekonomi
makro, industri, dan faktor spesifik perusahaan.
IV. Membuat Peramalan

1. Peramalan Secara Keseluruhan untuk Satu Tahun ke Depan
(a) Membuat laporan posisi keuangan/neraca aktual untuk awal tahun (sudah ada
sehingga tidak perlu diramalkan)
(b) Membuat laporan laba rugi jangka pendek, seperti peramalan satu tahun ke
depan:
a. Membuat asumsi tentang tingkat pertumbuhan penjualan dan
mengecek kewajaran rasio saldo awal aset neto terhadap penjualan atau
membuat asumsi tentang rasio saldo awal aset neto terhadap penjualan
untuk setahun dan mengecek tingkat kewajarannya terhadap tingkat
pertumbuhan penjualan
b. Membuat asumsi mengenai margin NOPAT
c. Membuat asumsi tentang biaya utang setelah pajak
2. Peramalan Keseluruhan untuk Tahun Kedua sampai Sepuluh
(a) Untuk peramalan lebih panjang, analisis perusahaan dan prospeknya
didasarkan pada perilaku runtun waktu berbagai rasio kinerja
(b) Membuat asumsi berapa persen tingkat pertumbuhan penjualan yang
mampu ditingkatkan secara berangsur-angsur dari tahun kedua sampai
kesepuluh. Lalu, pertumbuhan akan berangsur-angsur menurun atau
meningkat
(c) Membuat asumsi tentang pola kenaikan atau penurunan margin NOPAT dari
waktu ke waktu
(d) Dari asumsi pertumbuhan penjualan pada tahun pertama, mencoba untuk
memproyeksikan kenaikan atau penurunan dari rasio awal modal kerja
terhadap penjualan dan menilai apakah rasio tersebut akan bertahan atau
berubah selama horizon peramalan
(e) Membuat asumsi mengenai struktur modal perusahaan apakah tetap
maupun berubah
(f) Membuat asumsi mengenai biaya utang neto
V. Analisis Sensitivitas
Tidak ada batas jumlah kemungkinan dari skenario yang dibuat untuk bahan
pertimbangan. Satu pendekatan sistematis untuk analisis sensitivitas adalah
dengan asumsi kunci yang menjadi dasar peralan dan menguji sensitivitas asumsi
tersebut dalam suatu situasi. Misal, jika perusahaan mengalami berbagai pola laba
bruto di masa lalu, maka penting untuk memproyeksikan dengan memakai margin
tertentu.
1. Peramalan Musiman dan Sementara
(a) Analis melakukan peramalan triwulan dan juga tahunan. Hal ini dikarenakan
ada fenomena musiman yang terkadang menghasilkan laba lebih dari atau
kurang dari perkiraan. Biasanya ada faktor tertentu yang mempengaruhi
ini.
(b) Dalam peramalan triwulan, analis tidak bisa fokus pada kinerja triwulan
terkini saja, namun perlu memberi fokus pada triwulan yang sama pada
tahun sebelumnya.

(c) Penelitian telah menghasilkan model peramalan penjualan, laba, atau EPS
berdasarkan pada observasi triwulan yang lalu. Salah satu model tentang
proses laba yang sesuai untuk berbagai industri adalah model Foster.
Dalam hal ini Qt adalah laba pada triwulan t dan E(Qt) adalah ekspektasi.
Model Foster dapat disajikan sebagai berikut:
E (Qt) = (Qt-4 + σ + φ (Qt-1 - Qt-5)
 Qt-4 = laba untuk triwulan yang sama pada tahun sebelumnya
 σ = tren jk panjang kenaikan laba triwulan tahun ke tahun
 φ = kenaikan laba triwulan dari tahun ke tahun pada triwulan terkini ( Q t-1
– Qt-5 )
Stupidity arise for unwillingness to

study.

PERTEMUAN 11
TEORI DAN KONSEP VALUATION
I. Pengertian Valuation
Valuation adalah proses mengkonfersi forecasting ke dalam estimasi nilai
ekuitas atau asset perusahaan. Di beberapa level keputusan, perusahaan
sangat membutuhkan valuation untuk menentukan keputusan tersebut.
1. Discounted Dividends
Nilai equity perusahaan disajikan berdasarkan nilai present value dari
dividen di masa yang akan datang.
2. Discounted Abnormal Earnings
Nilai equity perusahaan disajikan berdasrkan nilai buku perusahaan
ditambahkan dengan present value dari pendapatan abnormal dimasa yang
akan datang. Abnormal income adl net income dikurangi IRR dikalikan book
value equity.
3. Valuation based on Price Multiples
Nilai equity perusahaan disajikan berdasarkan forecasting perusahaan
dikonversi dengan menggunakan nilai derivikasi yang sesuai berdasarkan
data perusahaan pembanding.
4. Discounted Cash Flow Analysis
Nilai equity perusahaan disajikan berdasarkan present value forecasting
cash flow untuk beberapa tahun ke depan. Forecasting cash flow di
diskontokan berdasarkan nilai estimasi dari cost of capital
II. Jenis Valuation

1. Discounted Dividends
Teori keuangan memberikan penjelasan bahwa nilai dari setiap klaim
keuangan secara simple dinilai berdasarkan present value dari kas yang
dibayarkan ke pemegang saham. Dapat disimpulkan dengan present value dari
dividend. Maka rumus menghitung bisa dibuat seperti di bawah ini :
Equity value = DIV1 + DIV2 + DIV3 + ........
(1+r1) (1+r2)^2 (1+r3)^3
Jika perusahaan memiliki growth dividend rate yang konstan setiap tahun,
maka bisa dirumuskan seperti di bawah ini :
Equity value = DIV1
(r1-Gd)
Contoh perhitungannya seperti di bawah ini :

2. Discounted Abnormal Earnings

Ada kaitan antara dividend dan earning seperti yang ditunjukan di bawah ini :
Normal : BVE1 = NI1 + BVE0 - DIV1
DIV1 = NI1 + BVE0 - BVE1
Dengan mensubtitusi identitas ini untuk dividend ke dalam dividend discount
formula dan mengubah termin maka akan di dapat rumus di bawah ini :
Equity Value = Book value of equity + PV of expected future abnormal

earnings
Abnormal eaning merupakan penyesuaian net income untuk biaya untuk

modal yang diperhitungkan sebagai tingkat bunga cost of capital dikalikan
book value equity pada awal tahun :
Equity Value = BVE0 + NI1- r1*BVE0 + NI2 – r2*BVE1 + NI3 - r3*BVE2 + .......
(1+r1) (1+r2)^2 (1+r3)^3
Dengan demikian, apabila earning adalah sama dengan tingkat required rate of
return dikali book value, maka investor hanya akan menghargai/membeli
saham pada harga bukunya. Namun apabila berbeda, maka investor akan
membeli lebih rendah ataupun lebih tinggi dari harga buku saham.
Deviasi antara harga dan nilai buku ini adalah tergantung pada kemampuan
perusahaan untuk menghasilkan abnormal earning.
Disederhanakan dengan menggunakan asumsi :
1. Abnormal earning diperhitungkan sama setiap tahun
2. Terdapat variabel/konstanta yang mempengaruhi abnormal earning
Equity Value = BVE0 + NI1- r1*BVE0 + NI2 – r2*BVE1 + NI3 - r3*BVE2 + .......
(1+r1) (1+r2)^2 (1+r3)^3
disederhanakan menjadi
Equity Value = BVE0 + β AE0

re + (1 – β)
contoh perhitungannya seperti di bawah ini :

3. Valuation based on Price Multiples

Valuasi mengunakan multiple price sangat luas digunakan oleh seorang analis
keuangan. Alasannya karena metode ini simple. Metode ini tidak seperti
metode valuasi lainnya yang memperhitungkan multiyear forecast yang
membutuhkan parameter groeth, profitability, dan cost of capital.
3 Langkah :
1. Menetapkan variabel kinerja atau nilai (contohnya earning, sales, cash flow,
book equity, book asset) yang menjadi dasar perhitungan kelipatan
2. Hitung kelipatan harga untuk perusahaan pembanding, sebagai contoh
ratio dari nilai pasar dengan nilai atau kinerja yang ditetapkan
3. Gunakan perhitungan kelipatan perusahaan pembanding atas kinerja atau
nilai dari perusahaan yang sedang dianalisa
Notes: Memilih perusahaan yang akan dijadikan pembanding dan bagaimana
apabila terdapat performa perusahaan yang kurang baik
Selecting comparable firms
Idealnya memilih perusahaan untuk dianalisis harus memiliki operasi bisnis dan
keuangan yang mirip.
Multiple for firms with poor performance
Apabila hal yang menjadi dasar perbandingan perusahaan mengalami kondisi
yang buruk maka bagaimana cara membandingkannya? Caranya yaitu fengan
menggunakan large transitory effect dari comparable firm. Apabila
denominator tersebut menurun namun di rata-rata perusahaan sejenis juga
mengalami penurunan dengan tingkat yang hampir sama maka dapat
dikatakan denominator tersebut sangat sensitive terhadap perubahan/shock.
Apabila penurunan itu hanya terjadi pada satu waktu, kita dapat
menghilangkan penurunan tersebut dalam perhitungan karena anggapannya
hal tersebut jarang terjadi.
Equity Value to book ratio = 1 + ROE1 – re + (ROE2 –re)(1+gbve1) + (ROE3 –re)(1+gbve1) (1+gbve1)
(1 + re) (1 + re)2 (1 + re)3
Gbve (growth in book value) = BVEt - BVE t-1
BVEt-1
Contoh perhitungan equity value to book multiple seperti di bawah ini :

Equity Value to earning multiple = Equity value to book multiple / ROE
Shortcut Form Valuation based on Price Multiples

Dengan Asumsi bahwa ROE cenderung tetap atau ke tingkat rata2 ROE,
Equity Value to book ratio =
1 + ROE1 – rc + (ROE2 –rc)(1+gbve1) + (ROE3 –rc)(1+gbve1) (1+gbve1)
(1 + rc) (1 + rc)2 (1 + rc)3
Disederhanakan menjadi
Equity Value to book ratio = 1 + ROE1 – rc
(1 - gbve)
4. Discounted Cash Flow Analysis
Sama seperti abnormal earning, cash flow juga didapat dari dividend discount
model.
Dividend = Operating Cash Flow – Capital Outlays + Net Cash Flow froms
Debt Owners
Net Operating Cash Flow= Net income + depreciation – changes in
working capital accruals
Capital Outlays = Capital expenditure – asset sales
Net Cash flow from debt owner = issues of new debt – retirements – the after tax
cost of interest
Dividends = free cash flows to equity = NI - ∆BVA + ∆BVD
∆ BVA = perubahan pada Book Value of net operating Assets (including changes
in working capital plus capital expenditure less depreciation)
∆ BVD = perubahan pada Book Value Net debt (interest bearing debt less excess
cash)
Equity Value = PV of free cash flows to equity claim holders
Equity Value = NI1 - ∆BVA1 + ∆BVD1 + N2I - ∆BVA2 + ∆BVD2 + ......
(1 + rc) (1 + rc)^2

PERTEMUAN 12
PENERAPAN VALUATION
I. Computing discount rate

Untuk menghitung discount rate, di buku Palepu disarankan adalah
menggunakan weighted average cost of capital (WACC).
Pembebanan dihitung berdasarkan pembagian total capital yang dimiliki

perusahaan. Yang pertama adalah menghitung cost of debt. Cost of debt
dihitung dari interest rate dari debt yang dimiliki. Apabila diprediksi tidak ada
perubahan capital struktur maka kita akan baik menggunakan rate yang ada
saat ini, namun apabila aka nada perubahan maka kita harus mengestimasi lagi
berapa interest rate yang tepat. Cost of debt harus disajikan net of tax karena
kita akan menghitung cash flow yang net of tax.
Yang kedua adalah mencari cost of equity. Agak sulit mencarinya karena
banyaknya diskusi yang harus dibahas untuk menentukan rate ini. Salah satu
cara yang digunakan adalah menggunakan CAPM
II. Other practical issues in valuation

1. Dealing with accounting distortions:
- Menyesuaikan current earning dan book value untuk mengurangi bias
- Menyesuaikan future cash flow
2. Dealing with negative book values :
- Menilai firm’s asset daripada equity
- Undo conservative accounting
- Reverse engineering
3. Dealing with excess cash and excess cash flow:
- Kebijkan dividend tidak mempengaruhi nilai perusahaan
- Akan tetapi kebijakan dividend akan berpengaruh jika manajemen tidak
mengelola idle cash dengan baik.
III. Sensitivity testing
Sensitivity test yang anda lakukan harus dilakukan pada setiap asumsi yang
dilakukan pada valuation yang dibuat: asumsi cost of capital dan asumsi
forecasting.

PERTEMUAN 13
Konsep Analisis Laporan Keuangan Pemerintah Daerah
I. Ruang Lingkup Analisis Laporan Keuangan Daerah

Salah satu fokus analisis lapoan keuangan daerah yaitu kemampuan
keuangan Pemda untuk memenuhi kewajibannya, mengantisipasi kejadian
tak terduga dan mengeksekusi hak keuangannya secara efektif dan efisien.
Dasar: PP NOMOR 56 TAHUN 2018 TENTANG PINJAMAN DAERAH
1. Latar Belakang
(a) Mengapa kita harus membuat utang pemerintah?
(b) Mengapa pemerintah tidak dapat meningkatkan pendapatan pajak?
(c) Mengapa pemerintah tidak semata-mata mengurangi pengeluaran?
(d) Mengapa pemerintah berkomitmen untuk membuat anggaran defisit?
(e) Mengapa kita harus membiayai defisit dengan mengeluarkan
pinjaman?
(f) Mengapa pemerintah daerah masih tergantung pada pemerintah
pusatbahkan setelah mekanisme desentralisasi diterapkanselama
hampir 2 dekade?
2. Keadaan Saat Ini
Analisis laporan keuangan sektor publik (khususnya pemerintah
daerah) masih jarang diterapkan, sehingga secara teori, parameter serta
tata cara penerapannya belum distandardisasi. Namun dalam rangka
pengelolaan keuangan daerah yang transparan, jujur, demokratif, efektif,
efisien, dan akuntabel, analisis atas keuangan daerah (APBD) perlu
dilakukan. Terlebih lagi karena kaidah akuntansi pemerintah berbeda
dengan akuntansi sektor swasta.
Analisis laporan keuangan daerah dilakukan dengan metode analisis
rasio, walaupun karakteristiknya sangat berbeda dengan ALK komesial:
(a) Keterbatasan penyajian lapkeu (financial statement) di pemerintah
daerah yang sifat dan cakupannya berbeda dengan penyajian lapkeu
yang ada di perusahaan komersial
(b) Sebagian penyusunan APBD masih dengan incremental budget
(besarnya masing-masing komponen pendapatan dan pengeluaran
dihitung dengan peningkatan sejumlah persentase tertentu –
biasanya tingkat inflasi dan tidak memerhatikan rasio keuangan
dalam APBD), padahal seharusnya dilakukan penerapan performance
budget.
(c) Penilaian keberhasilan APBD sebagai penilai pertanggungjawaban
pengelolaan keuangan daerah lebih ditekankan pada pencapaian
target sehingga kurang memerhatikan bagaimana perubahan pada

komposisi maupun struktur APBD-nya.
3. Keterbatasan Analisis Laporan Keuangan Pemerintah:

(a) Sifat laporan keuangan adalah historis (menyajikan informasi
transaksi masa lalu, bukan saat ini)
(b) Informasi dalam laporan keuangan bertujuan umum (berdasarkan
SAP) bukan untuk kalangan tertentu
(c) Sifat laporan keuangan yang cenderung subjektif karena penuh
dengan pertimbangan dan asumsi
(d) Hakikat laporan keuangan adalah info kuantitatif (kurangnya info
kualitatif yang relevan untuk mengambil keputusan, seperti opini
auditor, alasan tidak tercapainya pajak daerah, alasan meningkatnya
defisit daerah, dsb). Namun pemerintah pusat telah melakukan
peningkatan dengan adanya nota keuangan APBN.
(e) Laporan keuangan lebih menggambarkan kondisi keuangan, bukan
kinerja, meski APBD disusun berdasarkan pendekatan kinerja (LRA
tidak menggambarkan kinerja, yang justru ada pada laporan kinerja)
II. Tujuan Analisis Laporan Keuangan Pemerintah

1. Secara umum
(a) Meyakini bahwa pemerintah telah melaksanakan anggaran sesuai
ketentuan yang berlaku
(b) Mengukur dan menganalisis kinerja pemerintah
(c) Mengukur potensi pendapatan dan sumber ekonomi pemerintah
(d) Mengetahui kondisi keuangan pemerintah
(e) Mengetahui kemampuan pemerintah dalam memenuhi kewajiban
dan menjalankan kegiatan operasional
2. Pemerintah daerah
(a) Menyediakan tambahan penjelasan atas data dan informasi
keuangan termasuk informasi yang tidak secara eksplisit disajikan
dalam lapkeu
(b) Mengetahui kesalahan dan hal-hal yang bersifat tidak konsisten yang
terkandung dalam laporan keuangan
(c) Mengetahui sifat hubungan antarpos dan antarlaporan, yang dapat
digunakan untuk prediksi, rating, dsb.
(d) Menilai perkembangan dan pencapaian Pemerintah Daerah serta
membuat proyeksi keuangandi masa mendatang
(e) Mengevaluasi kondisi keuangan Pemda di masa lalu, saat ini, dan
perkiraan di masa mendatang
(f) Mengetahui kondisi struktur keuangan Pemda sehingga dapat
meamahami situasi dankondisi keuangan yang dialaminya
(g) Meyakini ketaatan Pemda terhadap peraturan perundang-undangan
(h) Mengetahui kondisi keuangan Pemda beserta perubahannya
(i) Mengetahui kemampuan Pemda dalam memenuhi kewajibannya
(j) Mengetahui kemampuan Pemda dalam menyediakan dana untuk
kegiatannya
(k) Mengevaluasi kinerja Pemerintah Daerah dalam melaksanakan
program-programnya
(l) Mengetahui potensi Pemda dalam menghasilkan sumber daya
III. Manfaat ALK Pemda

Hasil ALK Pemda dapat dipakai untuk tolok ukur dalam:
1. Menilai kemandirian keuangan daerah dalam membiayai
penyelenggaraan otonomidaerah
2. Mengukur efektivitas dan efisiensi daerah dalam merealisasikan
pendapatan daerah
3. Mengukur sampai sejauh mana aktivitas Pemda dalam membelanjakan
pendapatandaerahnya
4. Mengukur kontribusi masing-masing sumber pendapatan dalam
pembentukan daerah
5. Melihat pertumbuhan/perkembangan perolehan pendapatan dan
pengeluaran yangdilakukan selama periode tertentu
IV. Pengguna Hasil Analisis Laporan Keuangan Daerah

1. Pemerintah pusat
2. Pemerintah daerah provinsi dan kabupaten/kota
3. Local Parliament/Legislative(DPR, DPRD, DPD)
4. Publik
5. Investor
6. Kreditor
V. Syarat Analisis Laporan Keuangan Daerah

1. Standar dan kebijakan akuntansi yang digunakan harus

sama
2. Kondisi khusus/kejadian Iuar biasa dieliminasi
3. Penetapan tolok ukur/pembanding harushati-hati
mengingat perbedaan karakteristik antarinstitusi yang
diperbandingkan (internal/eksternal)
4. Dalam menganalisis, pengguna lapkeu harus
mengidentifikasi informasi yang harus dipilih untuk
dianalisis, teknik analisis yang tepat, scope/kedalaman
analisis dengan pertimbangan cermat agar dapat diperoleh
informasi yang diharapkan untuk mendukung putusan yang
diambil.

PERTEMUAN 14 DAN 15
ALAT ANALISIS LAPORAN KEUANGAN DAERAH
DAN INDIKATOR KINERJA KEUANGAN DAERAH
I. Alat Analisis Laporan Keuangan Daerah

- Analisis horizontal dan vertikal
Analisis horizontal dilakukan dengan membandingkan angka pada laporan
keuangan antar institusi atau antar periode akuntansi.
Analisis vertikal dilakukan dengan membandingkan angka antar akun pada

laporan keuangan yang sama.
- Analisis perubahan akun

Membandingkan akun-akun yang sama dalam laporan keuangan yang
berbeda periode, dengan tujuan untuk mengetahui perubahan akun antar
periode akuntansi
Contoh:
a. perbandingan antara pendapatan tahun 2018 dan 2019
b. Perbandingan antara belanja tahun 2018 dan 2019
- Analisis komponen laporan keuangan

Membandingkan nilai suatu akun dengan nilai total kelompok akun dalam
laporan keuangan yang sama, dengan tujuan untuk mengetahui kontribusi
suatu akun terhadap akun kelompoknya.
Contoh :
a. Perbandingan antara belanja pegawai dengan belanja total tahun 2019
b. Perbandingan antara pendapatan pajak dengan pendapatan total tahun
2019
- Analisis tren
Analisis ini meliputi penelaahan perubahan saldo tiap-tiap akun dengan data
keuangan di tahun-tahun lainnya. Perbandingan laporan selama beberapa
periode dapat menunjukkan kecenderungan pergerakan atas suatu akun
dari waktu ke waktu.
Contoh:
a. perbandingan pendapatan tahun 2015 hingga 2019
b. perbandingan belanja tahun 2015 hingga 2019
- Analisis sumber pendanaan

o Mengetahui asal dana dan penggunaannya

o Mengukur kemampuan pemerintah untuk memenuhi kebutuhan

operasionalnya
o Mengetahui asal dana untuk mendapatkan aset
o Mengetahui asal dana untuk menutup defisit anggaran
o Mengetahui tujuan pemakaian surplus anggaran
Sumber pendapatan daerah terdiri atas:
a) Pendapatan Asli Daerah yang selanjutnya disebut PAD, yaitu:
1) hasil pajak daerah;
2) hasil retribusi daerah;
3) hasil pengelolaan kekayaan daerah yang dipisahkan; dan
4) lain-lain PAD yang sah;
b) Dana perimbangan, yang terdiri atas:
a. Dana Bagi Hasil
Bersumber dari pajak (PBB, BPHTB, dan PPh Pasal 21, Pasal 25, dan
Pasal 29 wajib pajak orang pribadi dalam negeri) dan sumber daya
alam (penerimaan kehutanan, pertambangan umum, perikanan,
pertambangan minyak, pertambangan gas alam, pertambangan
panas bumi).
b. Dana Alokasi Umum
Dialokasikan berdasarkan persentase tertentu dari pendapatan
dalam negeri neto yang ditetapkan dalam APBN dan ditetapkan
berdasarkan kriteria tertentu yang menekankan pada aspek
pemerataan dan keadilan.
c. Dana Alokasi Khusus
Dialokasikan dari APBN kepada daerah tertentu dalam rangka
pendanaan pelaksanaan desentralisasi untuk mendanai kegiatan
khusus yang ditentukan Pemerintah atas dasar prioritas nasional
atau mendanai kegiatan khusus yang diusulkan daerah tertentu.
d. Lain-lain pendapatan daerah yang sah.
Merupakan seluruh pendapatan daerah selain PAD dan dana
perimbangan, yang meliputi hibah, dana darurat, dan lain-lain
pendapatan yang ditetapkan Pemerintah.
- Analisis Kepatuhan
Bertujuan untuk mengetahui apakah pemerintah telah memenuhi seluruh
ketentuan dalam rangka pelaksanaan kegiatannya. Hanya dapat dilakukan
oleh orang yang ahli, misalnya oleh auditor (yang akan memberi opini atas
laporan keuangan yang disajikan, dan laporan hasil auditnya akan
menunjukkan adanya kesalahan, penyimpangan, atau kelemahan
Analisis kepatuhan mengevaluasi ketaatan dalam asas pelaksanaan anggaran
negara
o Pendapatan dan belanja diatur UU APBN atau APBN/P

o Asas PREALABEL (anggaran disahkan lebih dulu sebelum

dilaksanakan)
o Asas UNIVERSALITAS (semua pengeluaran harus tercantum pada
anggaran)
o Asas SPESIALITAS (tak boleh terjadi pergeseran anggaran atas
anggaran yang telah ditetapkan sebelumnya untuk tujuan tertentu)
o Asas PERIODISITAS (laporan disusun bekala sesuai aturan)
o Asas BRUTO (tak boleh offsetting pendapatan dengan belanja)
o Anggaran belanja adalah plafond (batas tertinggi)
o Pelaksanaan anggaran sesuai dengan pedoman pelaksanaan
- Analisis Rasio
Membandingkan akun-akun yang berbeda pada laporan keuangan yang
sama, dengan tujuan untuk mengetahui tingkat:
a. likuiditas (kemampuan institusi untuk melunasi kewajiban jangka
pendeknya) = total aset lancar / total utang lancar
b. solvabilitas (kemampuan institusi untuk melunasi seluruh kewajibannya)
= total aset / total utang
c. efisiensi (kemampuan institusi untuk melaksanakan kegiatan-nya dan
mencapai tujuannya secara efisien), biasanya dihitung dari besarnya
varians (selisih anggaran atau standar biaya dengan realisasi biaya)
KEUNGGULAN ANALISIS RASIO :
a.) Rasio merupakan angka angka atau ikhtisar statistik yang lebih mudah
dibaca dan ditafsirkan
b.) Rasio merupakan pengganti (yang lebih sederhana) dari info yang
disajikan dalam laporan keuangan (yang rinci dan rumit)
c.) Standarisasi unit-unit pengukuran komponen keuangan pemerintah
d.) Lebih mudah memperbandingkan kondisi keuangan antar pemda atau
melihat perkembangan pemda secara periodik
e.) Lebih mudah melihat perkembangan pemda serta melakukan prediksi di
masa yang akan datang
KELEMAHAN ANALISIS RASIO
a.) Belum seragam istilah rasio dan kaidah pengukurannya

b.) Belum ada standar rasio untuk menilai baik/buruk aktivitas
c.) Angka rasio hasil perhitungan perbandingan antar pos (akun) pada
laporan keuangan antar pemda belum tentu dapat diperbandingkan
karena teknik perhitungan atau pemilihan metode/prinsip akuntansi yang
berbeda
d.) Validitas angka rasio dipengaruhi secara otomatis oleh validiitas angka
pada laporan keuangan dan kelemahan/kendala inheren laporan
keuangan (historical cost, estimated value, & kebebasan dalam
penerapan kebijakan akuntansi)

Jenis-jenis analisis rasio akan dijelaskan di sub-bab II mengenai indikator

kinerja keuangan daerah.
- Analisis realisasi anggaran (LRA)

o Varians/selisih antara anggaran dan realisasi pendapatan/belanja
a. menentukan kewajarannya
b. mencari penyebab terjadinya
c. menguntungkan/merugikan
o Komposisi pendapatan/belanja
o Pertumbuhan pendapatan/belanja
- Analisis neraca
ANALISIS ASET:
a. LIKUID, ILLIKUID (bisa / tidak bisa membayar utang jangka pendek/saat
jatuh tempo), dan OVERLIKUID (pertumbuhan aset lancar,terutama kas,
jauh lebih besar daripada pertumbuhan aset-aset yang lain)
b. Analisis atas pengelolaan persediaan, aset tetap, dan aset-aset lainnya
ANALISIS UTANG DAN EKUITAS:
a. SOLVABLE & INSOLVABLE (mampu / tidak mampu membayar semua

utangnya)
b. Analisis atas pengaruh kurs atas utang dengan mata uang asing
c. Analisis atas LEVERAGE (komposisi utang dan ekuitas dana, terkait dengan
pembiayaan eksternal dan internal)
II. Indikator Kinerja Keuangan Daerah

Pada dasarnya terdapat 2 hal yang dapat dijadikan sebagai indikator kinerja,
yaitu Kinerja Anggaran dan Anggaran Kinerja. Kinerja Anggaran merupakan
instrumen yang dipakai oleh DPRD untuk mengevaluasi kinerja kepala daerah,
sedangkan Anggaran Kinerja merupakan instrumen yang dipakai oleh kepala
daerah untuk mengevaluasi unit-unit kerja yang ada di bawah kendali daerah
selaku manager eksekutif. Penggunaan indikator kinerja sangat penting untuk
mengetahui apakah suatu program kerja telah dilaksanakan secara efisien dan
efektif (Mardiasmo, 2002:19). Indikator yang digunakan dalam mengukur kinerja
keuangan daerah adalah sebagai berikut:
- Analisis Surplus/Defisit APBD
Analisis ini digunakan untuk memantau kebijakan fiskal dipemerintahan
daerah.

- Derajat Desentralisasi Fiskal (DDF)

DDF antara pemerintah pusat dan pemerintah daerah pada umumnya
ditunjukkan oleh variabel-variabel seperti (i) PAD terhadap total penerimaan
daerah, (ii) Rasio Bagi Hasil Pajak dan Bukan Pajak Daerah (BHPBP) terhadap
Total Penerimaan Daerah (TPD), (iii) Rasio Sumbangan Bantuan Daerah
(SBD) terhadap TPD (Halim, 2004).
- Derajat Otonomi Fiskal (DOF)

Kemandirian Keuangan Daerah adalah menunjukkan kemampuan
Pemerintah Daerah dalam membiayai sendiri kegiatan pemerintahan,
pembangunan dan pelayanan kepada masyarakat yang telah membayar
pajak dan retribusi sebagi sumber pendapatan yang diperlukan
daerah(Halim, 2004).
- Upaya Fiskal/Posisi Fiskal

Usaha pajak dapat diartikan sebagai rasio antar penerimaan pajak dengan
kapasitas membayar disuatu daerah. Salah satu indikator yang dapat
digunakan untuk mengetahui kemampuan membayar pajak masyarakat
adalah PDRB. Jika PDRB meningkat, maka kemampuan daerah dalam
membayar pajak juga meningkat. Hal berarti bahwa administrasi penerimaan
daerah dapat meningkatkan daya pajak (Halim, 2004).
- Indeks Kinerja Pajak dan Retribusi Daerah

Indeks Kinerja Pajak dan Retribusi Daerah digunakan untuk mengetahui jenis
pajak/retribusi daerah termasuk dalam kategori prima, potensial,
berkembang dan terbelakang.
Selain itu juga digunakan analisis rasio keuangan untuk mengukur kinerja
keuangan Pemerintah Daerah. Analisis rasio keuangan pada APBD dilakukan
dengan membandingkan hasil yang dicapai dari satu periode dibandingkan
dengan periode sebelumnya sehingga dapat diketahui bagaimana kecenderungan
yang terjadi. Selain itu dapat pula dilakukan dengan cara membandingkan
dengan rasio keuangan yang dimiliki suatu pemerintah daerah tertentu dengan
daerah lain yang terdekat maupun yang potensi daerahnya relatif sama untuk
dilihat bagaimana rasio keuangan pemerintah daerah tersebut terhadap
pemerintah daerah lainnya.
Adapun rasio keuangan yang sering dipakai dalam mengukur kinerja Pemerintah
Daerah adalah sebagai berikut :
o Rasio kecukupan keuangan (Financial sufficiency ratio)

Menggambarkan kecukupan keuangan pemerintah untuk memenuhi

kebutuhan keuangan daerah baik membiayai kegiatan, membayar pinjaman,
dan kebutuhan lainnya.
o Rasio kemandirian
Digunakan untuk mengukur kemampuan pemda dalam mendanai
aktivitasnya (sebagai indikator tingkat partisipasi masyarakat lokal terhadap
pembangunan daerah, perkembangan ekonomi daerah, dan kesejahteraan
masyarakat)
Rasio kemandirian yang lebih tinggi menunjukkan kemandirian keuangan
pemda yang lebih baik (ketergantungan daerah yang lebih rendah terhadap
pihak lain yang dapat memberikan dana perimbangan dan pinjaman).
RKmd = Realisasi Pendapatan Asli Daerah (PAD)
Bantuan pemerintah pusat atau provinsi + pinjaman daerah
RKmd = Realisasi PAD
Total Pendapatan Daerah
Kemampuan Rasio Kriteria pola hubungan

keuangan kemandirian pusat – daerah dalam
otonomi daerah
Rendah sekali 0%-25% Instruktif

Rendah >25%-50% Konsultatif
Sedang >50%-75% Partisipatif
Tinggi >75% - 100% Delegatif
INSTRUKTIF, peranan pemerintah pusat lebih dominan daripada kemandirian

pemerintah daerah, atau daerah tidak mampu melaksanakan otonomi daerah
secara finansial;
KONSULTATIF, campur tangan pemerintah pusat sudah mulai berkurang dan

lebih banyak pada pemberian konsultasi karena daerah dianggap sedikit lebih
mampu melaksanakan otonomi daerah;
PARTISIPATIF, peranan pemerintah pusat semakin berkurang mengingat

tingkat kemandirian daerah otonom yang bersangkutan mendekati mampu

melaksanakan urusan otonomi (peran pemberian konsultasi beralih ke peran

partisipasi pemerintah pusat)
DELEGATIF, campur tangan pemerintah pusat sudah tidak ada lagi karena
daerah dipandang telah benar-benar mampu dan mandiri dalam melaksanakan
urusan otonomi daerah, artinya pemerintah pusat siap dan dengan keyakinan
penuh mendelegasikan otonomi keuangan kepada pemerintah daerah)
o Rasio ketergantungan keuangan (Financial dependency ratio)

Kebalikan dari Rasio Kemandirian. Rasio ketergantungan yang lebih rendah
menunjukkan kemandirian keuangan pemda yang lebih baik.
RKtg = Realisasi transfer ke daerah
Bantuan pemerintah pusat atau provinsi + pinjaman daerah
RKmd = Realisasi transfer ke daerah
Total Pendapatan Daerah
o Rasio Keefektifan
Digunakan untuk mengukur kemampuan pemda dalam merealisakan PAD
yang direncanakan dibandingkan dengan target yang ditetapkan
berdasarkan potensi riil daerah.
REfk = Realisasi PAD
Target (anggaran) PAD berdasar potensi riil daerah
Efektivitas keuangan daerah otonom & Rasio

kemampuan keuangan efektifitas (%)
Tidak efektif REfk < 100%

Efektif berimbang REfk = 100%
Efektif REfk > 100%
Kriteria efektivitas Rasio efektifitas (%)

Sangat efektif REfk > 100%
Efektif REfk antara 90 % sd
100%
Cukup efektif Refk antara 80 % sd
90%

Kurang efektif Refk antara 60 % sd

80%
Tidak efektif Refk < 60%
o Rasio Efisiensi
Digunakan untuk mengukur efisiensi pemda dalam perolehan PAD
(membandingkan biaya perolehan PAD dengan realisasi PAD)
REfs = Biaya perolehan
Realisasi PAD
Tingkat efisiensi Rasio efisiensi (%)

Tidak efisien REfs > 100%
Efisian berimbang REfs = 100%
Efisien REfs < 100%
Kriteria efisiensi Rasio efisiensi

Tidak efisien REfs > 100%
Kurang efisien REfs antara 90 % sd 100%
Cukup efisien REfs antara 80 % sd 90%
Efisien REfs antara 60 % sd 80%
Sangat efisien REfs < 60%
o Ratio Ekonomis (Economic Ratio)

Digunakan untuk mengukur kemampuan pemda dalam perolehan input (SD)
dengan kualitas dan kuantitas tertentu pada harga terendah)
REko = Target Anggaran x 100%
Anggaran Dana
Kriteria ekonomis Rasio ekonomis (%)

Sangat ekonomis REko > 100%
Ekonomis REko antara 90 % sd 100%
Cukup ekonomis REko antara 80 % sd 90%
Kurang ekonomis REko antara 60 % sd 80%
Tidak ekonomis REko < 60%
o Rasio Ketepatan Pengeluaran (Spending Suitability Ratio)

Digunakan untuk mengukur keserasian realisasi belanja (cara pemda dalam
memprioritaskan alokasi dana belanja), misalnya rasio total belanja tidak
langsung terhadap total belanja langsung
Rasio keserasian yang lebih rendah menunjukkan bahwa anggaran belanja
semakin banyak dialokasikan (diprioritaskan) untuk kegiatan yang
berhubungan langsung dengan program pemda. Semakin kecil rasio ini maka
semakin baik kondisi kapasitas keuangan pemda karena kondisi ideal adalah
jika belanja langsung (terutama yang bermanfaat langsung bagi publik) lebih
besar daripada belanja tidak langsung
Sampai saat ini belum ada pedoman ideal tentang besarnya rasio belanja
terhadap total belanja pada APBD karena sangat dipengaruhi oleh dinamika
pembangunan dan kebutuhan investasi penyediaan sarana prasarana
ekonomi masyarakat yang diperlukan untuk mencapai pertumbuhan yang
ditargetkan
o Rasio pertumbuhan
Menunjukkan pertumbuhan suatu pos (account) antar periode, misal
PAD,belanja, dsb (menunjukkan tren tertentu, makin baik atau makin buruk).
Growth = Realisasi (Xt) – Realisasi (Xt-1) x 100%
Realisasi (Xt-1)
o Rasio Cakupan Utang (Debt Service Coverage Ratio (DSCR))

Menunjukkan kemampuan suatu daerah dalam mendapatkan uang atau
manfaat dari pihak lain yang digunakan untuk mempercepat pertumbuhan
ekonomi serta meningkatkan pelayanan publik. Selain itu juga menunjukkan
kemampuan daerah untuk melunasi pinjaman. Minimal 2,5, artinya pemda
dianggap masih punya dana idle sebesar 1,5 setelah dikurangi pokok
pinjaman, bunga, dan biaya lainnya.
DSCR = [(PAD + BD + DAU) – BW]
(total biaya pinjaman + pokok utang + bunga utang)
PAD = Pendapatan Asli Daerah

BD = Bagian daerah dari penerimaan PBB, BPHTB, penerimaan sumber
daya alam (SDA), dsb
= Dana Bagi Hasil (DBH) – DBH Dana Reboisasi (DBHDR)
DAU = Dana Alokasi Umum
BW = Belanja wajib
o Ruang Fiskal (Fiscal Space)

Digunakan untuk mengukur ketersediaan ruang yang cukup pada anggaran
pemda untuk dapat menyediakan SD tertentu dalam rangka mencapai
tujuannya tanpa mengancam kesinambungan posisi keuangannya (fiscal
solvency), atau besarnya dana pemda dalam 1 TA yang bisa digunakan bebas
oleh pemda sesuai kebutuhannya
RF = Pendapatan daerah (total) – pendapatan yang ditentukan

o penggunaannya (earmarked) – belanja tidak mengikat
RF = Pendapatan daerah (total) – (DAK + pendapatan hibah +

dana darurat + dana penyesuaian (otsus)) – belanja pegawai tidak
langsung
o Rasio Pajak
 Terhadap total pendapatan daerah
Menunjukkan kontribusi pajak daerah terhadap total pendapatan
daerah atau Pendapatan Domestik Regional Bruto (PDRB) daerah)
Pajak daerah : Pendapatan daerah/PDRB
 Terhadap total populasi

Menunjukkan kontribusi tiap penduduk pada PAD (Pendapatan Asli
Daerah)
Pajak daerah : jumlah penduduk daerah
o Rasio Pengeluaran (Spending Ratio)

 Pengeluaran/ Belanja Pegawai
 Terhadap total belanja
 Pengeluaran/ Belanja Modal
 Terhadap total populasi/penduduk
 Pengeluaran/Belanja Bantuan Sosial
 Belanja Langsung
 Total Belanja
o Rasio anggaran lebih (SiLPA)

SILPA = selisih lebih realisasi penerimaan dengan pengeluaran anggaran
pada 1 tahun anggaran, yang menunjukkan dana anggaran yang tak terserap
/ tertunda penggunaannya

o Rasio Surplus/defisit
Analisis ini digunakan untuk memantau kebijakan fiskal dipemerintahan
daerah. Analisis ini disajikan dengan 2 pendekatan menurut (PP 58 Tahun
2005) yaitu: surplus/defisit = pendapatan daerah-belanja daerah, sedangkan
menurut PMK (Peraturan Menteri Keuangan) 72 Tahun 2006 yaitu:
surplus/defisit = (pendapatan-belanja) + SiLPA + pencairan dana cadangan.
o Rasio keseimbangan primer

Menunjukkan kemampuan (likuiditas) daerah dalam rangka menjalankan
program dan kegiatannya setelah dikurangi belanja tidak terkait (belanja
bunga) -> Likuid atau illikuid
Keseimbangan primer = surplus (+) primer atau defisit (-) primer
Keseimbangan primer = pendapatan daerah – (belanja daerah –
belanja bunga)
o Rasio utang terhadap pendapatan

Untuk pedoman penetapan APBD
Defisit maksimal yang dibiayai pinjaman daerah (TA 2017):
a) 5,25% dari perkiraan pendapatan daerah TA 2017 (untuk kategori kapasitas
fiskal sangat tinggi)
b) 4,25% dari perkiraan pendapatan daerah TA 2017 (untuk kategori kapasitas
fiskal tinggi)
c) 3,25% dari perkiraan pendapatan daerah TA 2017 (untuk kategori kapasitas
fiskal sedang)
d) 2,25% dari perkiraan pendapatan daerah TA 2017 (untuk kategori kapasitas
fiskal rendah)
o Rasio dana menganggur

Jumlah dana idle (dana transfer pemerintah pusat yang masih ada di
lembaga perbankan, belum digunakan oleh daerah)
III. Implementasi Manfaat Analisis Laporan Keuangan Daerah

Prestasi pelaksanaan program yang dapat diukur akan mendorong pencapaian
prestasi tersebut. Pengukuran prestasi yang dilakukan secara berkelanjutan
memberikan umpan balik untuk upaya perbaikan secara terus menerus dan
pencapaian tujuan di masa mendatang.
Salah satu alat menganalisis kinerja pemerintah daerah dalam mengelola
keuangan daerahnya adalah dengan melakukan análisis rasio keuangan terhadap
APBD yang telah ditetapkan dan dilaksanakannya.

Menurut Widodo (Halim, 2002 : 126) hasil analisis rasio keuangan ini bertujuan
dan bermanfaat untuk:
1.) Menilai kemandirian keuangan daerah dalam membiayai penyelenggaraan
otonomi daerah.
2.) Mengukur efektivitas dan efisiensi dalam merealisasikan pendapatan daerah.
3.) Mengukur sejauh mana aktivitas pemerintah daerah dalam membelanjakan
pendapatan daerahnya.
4.) Mengukur kontribusi masing-masing sumber pendapatan dalam
pembentukan pendapatan daerah.
5.) Melihat pertumbuhan/perkembangan perolehan pendapatan dan
pengeluaran yang dilakukan selama periode tertentu.

STATISTIKA TERAPAN
PERTEMUAN 9
ESTIMASI DAN UKURAN SAMPEL
I. Estimasi Titik (Point Estimate) dan Proporsi Sampel

Taksiran titik adalah nilai tunggal/titik yang digunakan untuk menaksir suatu
parameter populasi.
Proporsi sampel adalah estimasi titik terbaik dari proporsi populasi p.
II. Interval Keyakinan (Confidence Interval) atau Estimasi Interval

Interval keyakinan adalah suatu rentang nilai yang digunakan untuk menaksir nilai
yang sebenarnya dari parameter populasi.
III. Tingkat Keyakinan (Confidence Level)

Tigkat keyakinan adalah probabilitas 1-α (sering dinyatakan sebagai persentase
ekuivalen), bahwa interval keyakinan sebenarnya mengandung parameter
populasi dengan asumsi bahwa proses estimasi diulangi berkali-kali. Tingkat
keyakinan juga disebut degree of confidence atau confidence coefficient. Nilai
tingkat keyakinan berkisar 1 – 0, dimana apabila nilai mendekati 1 maka akan
semakin baik interval keyakinannya.
Jika C = 0,95 atau 95%, artinya sekitar 95% dari interval yang disusun akan
mengandung parameter yang sama dengan yang diduga. Confidence coefficient
yang paling umum yaitu 90% (α = 10%), 95% (α= 5%), dan 99% (α=1%).
IV. Estimating a Popolation Proportion

1. Sifat Proporsi Populasi
a) Proporsi menunjukkan persentase dari suatu bagian atau unsur
terhadap total unsur.
b) Sampel merupakan simple random sample.
c) Memenuhi syarat distribusi binomial, yaitu banyak percobaan tetap,
saling independen, adanya dua kategori hasil (sukses dan gagal),
dan peluang (sukses) konstan untuk setiap percobaan.
d) Memenuhi np≥5 dan nq ≥5 sehingga memiliki pendekatan distribusi
normal.
Interval keyakinan (CI) untuk p dapat dinyatakan sebagai berikut :
-
2. Nilai Kritis (Critical Value)
Nilai kritis adalah standar z score yang dapat digunakan untuk
membedakan antara statistik sampel yang cenderung terjadi dan yang
tidak mungkin terjadi. Nilai kritis didasarkan pada pengamatan berikut:
a) Dalam kondisi tertentu, distribusi sampling dari proporsi sample
dapat diperkirakan dengan distribusi normal.
STATISTIKA TERAPAN
b) Z-score yang terkait dengan proporsi sampel memiliki kemungkinan

α/2 berada di sisi kiri dan kanan ekor.
Confidence Level α Critical value (Zα/2)

90% 0,10 1,645
95% 0,05 1,96
99% 0,01 2,575
3. Margin of Error (E)
Margin of error adalah perbedaan kemungkinan maksimum (dengan
probabilitas 1-α) antara proporsi yang diamati dan nilai sebenarnya dari
proporsi populasi p.
Keterangan: E = Margin of error

p = population proportion
n = jumlah sample values
Zα/2 = z-score yang memisahkan area α/2 di sisi kanan dari
distribusi normal standar.

4. Menentukan Ukuran Sampel
Apabila kita berencana untuk mengambil data sampel dengan tujuan
menaksir proporsi populasi, cara untuk mengetahui berapa banyak sampel
yang harus diambil adalah sebagai berikut
Apabila :
[ ]
Apabila diketahui:
[ ]
5. Menemukan Estimasi Titik

STATISTIKA TERAPAN
( ) ( )
Margin of Error :
( ) ( )
V. Estimating a Population Mean

1. Jika σ diketahui
Syarat :
 Sampel merupakan simple random sample.
 Nilai standar deviasi populasi (σ) diketahui
 Memenuhi salah satu atau keduanya, yaitu Populasi berdistribusi
normal dan/atau n > 30
Confidence Interval untuk mengestimasi mean populasi (dengan
σ diketahui) dapat dirumuskan sebagai berikut :
̅ ̅
Dimana :
√
Menentukan ukuran sampel :

( )
[ ]
2. Jika σ tidak diketahui

a) Syarat :
 Sampel merupakan simple random sample
 Memenuhi salah satu atau keduanya, yaitu populasi berdistribusi
normal dan/atau n >30
 Menggunakan Distribusi t Student
Distribusi t student adalah distribusi untuk semua sampel ukuran
n dan digunakan untuk menemukan nilai kritis yang ditunjukkan
oleh tα/2. (untuk mencari tα/2 dapat menggunakan table A-3).
̅
b) Degrees of freedom (df)

Jumlah derajat kebebasan untuk pengumpulan data sampel
adalah jumlah nilai sampel yang dapat bervariasi setelah
pembatasan tertentu diberlakukan pada semua nilai data.

STATISTIKA TERAPAN
Degrees of freedom = n-1
c) Margin of Error
d) Confidence interval
̅ ̅
Keterangan:
µ = population mean
x = sample mean
s = sample standard deviation
n = number of sample values
E = margin of error
tα/2 = nilai t kritis yang memisahkan area α/2 di ekor kanan
distribusi t.
VI. Estimating Population Variance

1. Confidence Interval
Syarat :
 Sample merupakan simple random sample
 Populasi harus berdistribusi normal
Confidence interval untuk standar deviasi populasi σ :
( ) ( )
√ √
2. Distribusi Chi-Square
( )
Keterangan :
X2R = Nilai kritis pada ekor sebelah kanan
X2L = Nilai kritis pada ekor sebelah kiri
X2R dan X2L dapat dicari menggunakan tabel A-4 dengan derajat kebebasan
(degrees of freedom) = n – 1
3. Sifat distribusi chi-square
 Distribusi Chi-Square tidak simetris
 Nilai Chi-Square dapat bernilai nol atau positif, tapi tida bisa bernilai
negatif.

STATISTIKA TERAPAN
 Distribusi chi-square berbeda untuk setiap nilai degrees of freedom.

Saat df semakin membesar, distribusi Chi-Square akan mendekati
distribusi normal.
4. Contoh Soal:
PT Polling berspesialisasi dalam jajak pendapat dan survei yang dirancang
untuk memberi informasi kepada para kandiat presiden dan anggota legislatif
tentang posisi mereka dalam pemilu. Dengan menggunakan survei telepon,
pewawancara bertanya kepada pemilih terdaftar tentang siapa yang akan
mereka pilih. Dalam kampanye baru-baru ini, PT Polling menemukan bahwa 220
pemilih terdaftar dari 500 yang dihubungi memilih kandidat tertentu. PT
Polling ingin mengembangkan perkiraan interval kepercayaan 95% untuk
proporsi populasi pemilih terdaftar yang menyukai kandidat tertentu. Misalkan
PT Polling ingin probabilitas 0,99 bahwa proporsi sampel berada dalam + 0,03
dari proporsi populasi, berapa besar ukuran sampel untuk memenuhi presisi
yang dibutuhkan?
Diketahui : CL = 95% (α= 5%)
Zα/2 = 1,96
E = 0,03
Ditanya : n…?
Jawab:
[ ]
n = 42,257
n = 43
Every beginner possesses

a great potential to be an
expert in his or her chosen
field.

STATISTIKA TERAPAN
PERTEMUAN 10
UJI HIPOTESIS AWAL
I. Pengertian Hipotesis dan Uji Hipotesis

Hipotesis adalah suatu pernyataan mengenai suatu parameter populasi yang
dimaksudkan untuk pengujian dan berguna untuk pengambilan keputusan.
Uji Hipotesis atau uji signifikansi adalah prosedur yang didasarkan pada bukti
sampel yang dipakai untuk menentukan apakah hipotesis merupakan suatu
pernyataan yang wajar dan oleh karenanya tidak ditolak, atau hipotesis tersebut
tidak wajar dan oleh karena itu harus ditolak.
II. Dasar dari Pengujian Hipotesis

Aturan kejadian langka untuk statistika inferensial :
Jika berdasarkan asumsi yang diberikan bahwa probabilitas kejadian tertentu
yang diamati sangat kecil, maka dapat disimpulkan bahwa asumsi tersebut
mungkin tidak benar.
III. Prosedur Pengujian Hipotesis

1. Perumusan Hipotesis
a) Null Hypothesis (H0)
H0 adalah suatu pernyatan mengenai nilai parameter populasi, dimana H0
diformulasikan untuk ditolak atau tidak ditolak sesuai pengujian. Apabila
H0 tidak ditolak atau diterima, hal itu menunjukkan bahwa berdasarkan
data sampel, ternyata tidak terdapat cukup bukti untuk menolak H0.
Contoh : Rata-rata investasi reksadana tidak bebeda secara nyata
dengan 26% (H0 : µ = 26%)
b) Alternative Hypothesis (H1)
H1 adalah suatu pernyataan yang diterima jika data sampel memberikan
cukup bukti bahwa hipotesis nol (H0) adalah ditolak. Jadi, H1 adalah
suatu pernyataan yang menyatakan bahwa parameter memiliki nilai yang
berbeda dari hipotesis nol.
Contoh : Rata-rata investasi reksadana tidak sama dengan 26% (H1 : µ ≠
26%)
2. Menentukan Taraf Nyata
Taraf nyata atau nilai kritis atau tingkat risiko adalah probabilitas menolak
hipotesis nol apabila hipotesis nol tersebut adalah benar. Taraf nyata
digunakan sebagai dasar untuk menerima atau menolak hipotesis nol. Taraf
nyata dilambangkan dengan α, dimana α = 1 – tingkat keyakinan. Jika tingkat
keyakinan 0,95 maka α = 0,05.
a) Critical Region atau Rejection Region
Critical region adalah himpunan semua nilai uji statistik yang
menyebabkan kita menolak hipotesis nol.
STATISTIKA TERAPAN
b) Tingkat signifikansi (α)

Tingkat signifikansi adalah probabilitas bahwa uji statistik akan jatuh di
wilayah kritis ketika hipotesis nol sebenarnya benar.
c) Nilai Kritis (Critical value)
Nilai kritis adalah nilai apa pun yang memisahkan wilayah kritis (tempat
kita menolak hipotesis nol) dari nilai uji statistik yang tidak mengarah
pada penolakan hipotesis nol. Nilai kritis dipengaruhi oleh sifat hipotesis
nol, distribusi sampling yang berlaku, dan tingkat signifikansi.
d) Probability Value (p-value)
P-value adalah probabilitas untuk mendapatkan nilai uji statistik yang
setidaknya sama ekstrimnya dengan yang mewakili data sampel, dengan
asumsi bahwa hipotesis nol itu benar. Hipotesis nol ditolak jika P-value
sangat kecil, seperti 0,05 atau kurang.
“If the P is low, the null must go. If the P is high, the null will fly”
3. Menentukan Uji Statistik

Uji statistik adalah suatu nilai yang diperoleh dari sampel dan digunakan
dalam membuat keputusan apakah akan menerima atau menolak hipotesis.
Terdapat beberapa macam uji statistik seperti uji Z, uji t, uji F, dan Uji Chi-
square.
Uji Statistik-Formulas :
a) Test statistic for proportion :

√
̅ ̅
b) Test statistic for mean:
√ √

STATISTIKA TERAPAN
( )
c) Test statistic for standard deviation :
4. Menentukan Daerah Keputusan
Daerah keputusan merupakan pernyataan mengenai kondisi dimana
hipotesis nol diterima atau ditolak. Daerah keputusan didasarkan pada uji
statistik.
Types of Hypothesis Test : Two-tailed, left-tailed, right-tailed
Tails (ekor atau sisi) dalam distribusi adalah wilayah ekstrim yang dibatasi
oleh critical value. Penentuan p-value dan critical values dipengaruhi oleh
apakah critical region ada di two tails, the left tail, atau the right tail.
5. Mengambil Keputusan
Keputusan yang dapat diambil dari uji hipotesis ialah “tolak hipotesis nol”
atau “gagal menolak hipotesis nol”
a) P-value method (melibatkan tingkat signifikansi α)
Jika P-Value < α, maka “reject” H0

Jika P-value > α, maka “fail to reject” H0

STATISTIKA TERAPAN
b) Traditional method
Jika uji statistik termasuk dalam critical
region, maka “reject” H0
Jika uji statistik tidak termasuk dalam critical
region, maka “fail to reject” H0
c) Interval keyakinan
Perkiraan interval keyakinan populasi berisi nilai-nilai kemungkinan dari
parameter itu. Jika interval keyakinan tidak menyertakan nilai yang
diklaim dari parameter populasi, maka klaim tersebut akan ditolak.
IV. Type I and Type II Error

1. Type I Error
Type I Error ialah jenis kesalahan yang terjadi apabila keputusan
menolak H0 padahal seharusnya H0 benar. Probabilitas dari type I
error dilambangkan dengan α.
2. Type II Error
Type II Error ialah jenis kesalahan yang terjadi apabila menerima H0
Padahal H0 sebenarnya salah. Probabilitas dari type II error ini
dilambangkan dengan β.
V. Testing a Claim about a Proportion

1. Syarat :
a) Jenis sampel adalah simple random sample.
b) Memenuhi kondisi binomial distribution
c) Memenuhi kondisi np ≥5 dan nq ≥5 sehingga kondisi distribusi
normal dapat diterapkan, dimana √
2. Basic Method of Testing Claims about a Population Proportion p
√
Keterangan :
n = number of trials
(sample proportion)
p = population proportion
q=1–p

STATISTIKA TERAPAN
3. Exact Method for Testing Claims about a Proportion
It does not matter where

you go and what you
study, what matters most
is what you share with
yourself and the world.

STATISTIKA TERAPAN
PERTEMUAN 11
UJI HIPOTESIS LANJUTAN
VI. Pengujian terhadap klaim suatu rata-rata

1. Menguji Klaim suatu rata-rata ketika s tidak di ketahui
Ketika s tidak diketahui, kita menggunakan “tes t” yang menggabungkan
distribusi t siswa.
Syarat:
(a) Simple Random Sample

(b) n > 30
Rumus:
2. Kebutuhan terhadap normalitas atau n + 30

Tes t ini sangat bertentangan dengan perbedaan dari normalitas, yang
berarti tes akan berjalan dengan baik jika perbedaan dari normalitas tidak
terlalu ekstrim . Verifikasi bahwa tidak ada nilai outlier dan histogram serta
dotplot memiliki bentuk yang tidak terlalu jauh dari distribusi normal ( bell-
shaped ). Jika populasi sebenarnya tidak terdistribusi secara normal, kita
menggunakan kondisi n> 30 untuk menentukan penggunaan dari distribusi
normal, tetapi tidak ada ukuran sampel minimum yang spesifik yang dapat
digunakan untuk semua kasus. Ukuran sampel 15 – 30 cukup jika populasi
berdistribusi yang tidak jauh dari normal. Untuk bagian ini, kita
menggunakan n > 30.
Sifat penting dari distribusi t siswa:
(a) Ukuran sampel yang berbeda menghasilkan distribusi t siswa yang

berbeda juga
(b) Berbentuk lonceng seperti distribusi normal standar. Bentuk yang lebih
lebar mencerminkan variabilitas yang lebih besar dari yang diharapkan
ketika σ yang digunakan adalah σ yang diperkirakan

STATISTIKA TERAPAN
(c) Rata-rata dari t = 0 ( seperti distribusi normal standar yang rata-rata z nya
adalah 0
(d) Standar deviasi beragam ukuran sampel nya dan lebih besar dari 1 ( tidak
seperti distribusi normal standar yang memiliki σ = 1).
(e) Semakin besar ukuran sampel, distribusi t murid semakin menyerupai

distribusi normal.
3. Mencari nilai P dengan distribusi t murid

Dengan tingkat signifikansi 0,05 dan nilai P lebih besar dari 0,05, kita gagal
untuk menolak hipotesis yang tidak sah
Berikut merupakan cara untuk mencari p dengan distribusi t
(a) Gunakan software atau kalkulator TI-83/84 Plus . (STATDISK, Minitab,

XLSTAT, StatCrunch, kalkulator TI-83/84 Plus, SPSS, dan SAS)
(b) Gunakan degree of freedom untuk mencari nilai t yang sesuai dengan
data yang tersedia di tabel A-3.
4. Metode Confidence Interval

Untuk pengujian hipotesis 2 bagian dengan tingkat signifikansi 0,05, maka
kita membuat confidence interval 95%. Namun, untuk pengujian hipotesis
dengan 1 bagian, kita membuat confidence interval 90%.
5. Menguji klaim suatu mean (σ diketahui)

Rumus:
Untuk mencari z score dari p, maupun p dari z score, kita dapat

menggunakan tabel A-2 (distribusi normal standar)
VII. Pengujian terhadap Klaim suatu Standar Deviasi atau Varians

Metode pada bagian ini menggunakan distribusi chi-square

STATISTIKA TERAPAN
Syarat:
1. Simple random sample

2. Populasi berdistribusi normal
Rumus:
Sifat dari distribusi Chi-Square
1. Nilai dari x2 selalu positif, dan distribusi nya tidak simetris
2. Ada perbedaan distribusi x2 untuk setiap angka dari degree of freedom
3. Nilai kritis dapat dicari pada Table A-4 dengan menggunakan:
degrees of freedom = n – 1
Tabel A-2 untuk distribusi normal standar menyediakan area kumulatif dari
kiri, namun tabel A-4 untuk distribusi Chi-Square menggunakan area kumulatif
dari kanan
1. Metode nilai P
Ketika menggunakan tabel A-4, kita tidak dapat menemukan nilai P yang
akurat karena tabel distribusi Chi-Square hanya menyediakan nilai dari
beberapa degree of freedom yang terpilih.
2. Confidence Interval Method

Ketika menguji klaim tentang σ atau σ2 , metode nilai P, metode nilai kritis dan
metode confidence interval akan membawa kita kepada kesimpulan yang
sama
Study hard, for the well is

deep, and our brains are
shallow.

STATISTIKA TERAPAN
PERTEMUAN 12
STATISTIKA INFERENSIAL UNTUK DUA SAMPEL
I. ULASAN
Stastika inferensial melibatkan pembentukan kesimpulan tentang parameter
populasi. Dua aktivitas utama dari statistika inferensial adalah:
1. memperkirakan nilai dari parameter populasi menggunakan confidence

interval
2. menguji klaim yang dibuat tentang parameter populasi.
Tujuan dari bab ini adalah untuk mengembangkan metode untuk

memperkirakan nilai dari parameter populasi dan metode untuk menguji
hipotesis ke situasi yang melibatkan dua populasi.
II. Dua Peluang

Metode ini digunakan untuk
1. menguji sebuah klaim yang dibuat mengenai peluang dari 2 populasi
2. membuat sebuah perkiraan confidence interval dari perbedaan antara

peluang dua populasi.
Syarat:
1. Sampel independen
2. Dari tiap 2 sampel, terdapat setidaknya 5 kesuksesan dan 5 kegagalan
Rumus:

STATISTIKA TERAPAN
Hal yang perlu diperhatikan:
1. Metode nilai p dan metode nilai kritis adalah ekuivalen, tetapi keduanya tidak
ekuivalen dengan metode confidence interval. Jika ingin menguji klaim
tentang peluang dua populasi, gunakan metode nilai P dan metode nilai
kritis. Jika ingin menghitung perbedaan antara peluang kedua populasi,
gunakan metode confidence interval.
2. Tidak perlu menguji persamaan dari peluang dua populasi dengan

menentukan apakah ada tumpang tindih antara dua estimasi confidence
interval dari peluang dua populasi.
III. Dua rata-rata: Sampel independen

Pada bagian ini, kita akan menguji hipotesis dengan menggunakan sampel
independen. Pada bagian 1, standar deviasi tidak diketahui dan tidak
diasumsikan sama. Pada bagian 2, terdapat 2 situasi yang akan dibahas, yaitu
standar deviasi kedua populasi diketahui dan standar deviasi tidak diketahui
namun diasumsikan sama.
1. Sampel independen dengan σ1 dan σ 2 tidak diketahui dan tidak sama

STATISTIKA TERAPAN
Dua sampel dinyatakan independen jika nilai sampel dari populasi A tidak
berhubungan dengan nilai sampel dari populasi lainnya.
Syarat:
(a) σ 1 dan σ 2 tidak diketahui dan tidak sama

(b) Sampel independen
(c) Simple random sample
(d) n1 > 30 dan n 2 > 30
Rumus:
2. Metode Alternatif
(a) σ1 dan σ2 diketahui
Standar deviasi dari dua populasi hampir tidak pernah diketahui,
tetapi apabila diketahui, uji statistik dan confidence interval
didasarkan pada distribusi normal
Syarat:
- σ 1 dan σ 2 diketahui
- Sampel independen
- Simple random sample
- n1 > 30 dan n 2 > 30
Rumus:

STATISTIKA TERAPAN
(b) σ 1 dan σ2 tidak diketahui, S1 = S2

Syarat:
- σ 1 = σ 2, dan tidak diketahui

- Sampel independen
- Simple random sample
- n1 > 30 dan n 2 > 30
Rumus:

STATISTIKA TERAPAN
Ringkasan
IV. Dua sampel dependen (Berpasang-pasangan)

Pada bagian ini, terdapat metode untuk menguji hipotesis dan membuat
confidence interval melibatkan rata-rata dari perbedaan nilai dua populasi
yang mana adalah dependen ( berpasangan) . Pasangan harus dipasangkan
berdasarkan suatu hubungan. Contoh sampel dependen dan independen:
Ketika mendesain sebuah eksperimen atau merencanakan suatu studi

pengamatan, gunakan sampel yang dependen dengan data yang berpasangan
pada umumnya lebih baik daripada menggunakan dua sampel independen.
Syarat:

STATISTIKA TERAPAN
1. Sampel dependen
2. Simple random sample
3. n1 > 30 dan n 2 > 30
Rumus:
Metode pada bagian ini sebenarnya sama dengan metode pada bagian 8-4,
kecuali pada bagian ini, kita menggunakan perbedaannya. Berikut prosedur
untuk kesimpulan dengan sampel dependen:
1. Pastikan bahwa data sampel terdiri atas sampel dependen ( atau

berpasangan) dan syarat-syarat sebelumnya sudah terpenuhi.
2. Cari perbedaan d untuk setiap pasangan dari nilai sampel.
3. Cari rata-rata dari perbedaan (d) dan cari standar deviasi dari perbedaan
(sd).
4. Untuk pengujian hipotesis dan confidence interval, gunakan prosedur uji t

yang sama seperti pada bagian 8-5. Metode Ekuivalen
Pengujian hipotesis dan confidence interval ekuivalen/sama dalam hal

memberikan kesimpulan karena menggunakan distribusi dan standar
kesalahan yang sama. Oleh karena itu, hipotesis yang tidak sah yang ( rata-
rata sama ) dapat diuji dengan menentukan mana yang memiliki confidence
interval termasuk 0.
No pain, no gain

STATISTIKA TERAPAN
PERTEMUAN 13:
KORELASI DAN REGRESI
I. Korelasi
- Korelasi terjadi di antara dua variabel yang nilai salah satu variabelnya berkaitan
(assosiated) dengan nilai variabel lain.
- Koefisien korelasi linear (r) mengukur seberapa besar hubungan linear diantara
sampel kuantitatif di sumbu x dan y
- Contoh :
- Syarat mengukur koefisien korelasi linear

1. Merupakan simple random data
2. Uji visual dalam scatterplot harus menunjukkan perkiraan bahwa pola data
berbentuk straight-line (garis lurus)
3. Menghilangkan outlier
- Rumus :
1.
Keterangan:
n = jumlah data
∑x / ∑ y= jumlah x/y-value
r = koefisien korelasi linear data sampel
2. (rumus alternatif)
Keterangan:
Zx / Zy = Z score untuk nilai x/y
- Sifat koefisien korelasi linear r
1. Nilai r selalu berada di antara -1 dan 1 (–1  r  1)
2. Jika nilai dari variabel x y diubah menjadi satuan lain, nilai dari r tidak berubah
3. Nilai r tidak terpengaruh oleh pilihan x atau y (kalau posisi nilai x dan y dibalik,
nilai r tidak akan berubah)

STATISTIKA TERAPAN
4. r hanya mengukur besaran hubungan linear saja

5. r sangat sensitif terhadap outlier
- contoh kasus
Diketahui data sebagai berikut :
Berapakah nilai r-nya?

a. Hitung komponen-komponen yang digunakan dalam rumus:
b. Masukkan angka dalam rumus
c. Didapat hasil r = 0,591. Tapi bagaimana mengartikannya maknanya?
Jika digunakan significance level 0,05 (5%), apakah ada cukup bukti untuk
mendukung bahwa ada korelasi linear antara panjang sepatu dan tinggi
seseorang?
a. Gunakan tabel A-5 untuk mencari critical value (dengan n=5 dan ssignificance
level 0,05). Didapatkan r=±0,878 (nilainya selalu ±)
b. Gambarkan nilai tersebut
c. Tentukan posisi nilai r yang telah dihitung sebelumnya

STATISTIKA TERAPAN
- Common error dalam menafsirkan hasil korelasi

a. Causation: korelasi berarti sebab-akibat merupakan kesimpulan yang salah
b. Averages: nilai rata-rata menekan variasi-variasi individu sehingga dapat
meningkatkan nilai koefisien korelasi
c. Linearity: mungkin saja ada hubungan antara x dan y meski tidak ada korelasi
linear
- Menghubungkan konsep uji hipotesis
Contoh: dengan menggunakan data panjang sepatu dan tinggi seseorang
sebelumnya, terdapat klaim bahwa koefisien korelasi linear populasi (ρ) tidak
bernilai 0,
a. disusun hipotesis seperti berikut
H0: ρ = 0 (There is no linear correlation.)
H1: ρ ≠ 0 (There is a linear correlation.)
b. Hasil uji statistik diperoleh critical value r=±0,878, sedangkan uji statistik atas
data diperoleh r=0,591. Nilai tersebut berada diantara critical value, sehingga
data tersebut gagal menolak H0.
c. Kesimpulan : tidak ada cukup bukti untuk mendukung klaim bahwa terdapat
korelasi linear antara panjang sepatu dengan tinggi seseorang.
- Cara lain: menghitung dengan P-value dengan t-test
1. Rumus
2. P-value significance level dihitung dengan tabel A-3 dan degree of freedom =
n-2
3. Jika P-value (yang dihitung berdasarkan t test) ≤ significance level, menolak
H0
Jika P-value (yang dihitung berdasarkan t test) > significance level, gagal
menolak H0
- Jika hipotesis berupa one-tailed test (< atau >)
1. Gunakan notasi hipotesis sebagai berikut :
2. Hitung korelasi linear menggunakan metode P-value
II. Regresi
- Regresi menjelaskan bagaimana hubungan antara variabel bebas (explanatory
variable, predictor variable, dinotasikan dengan x) dan variabel terikat (response
variable, dinotasikan dengan ŷ)
- Fungsi regresi

STATISTIKA TERAPAN
bo = intersep (perpotongan) garis dengan sumbu y

b1 = slope/ukuran kemiringan suatu garis
- Regression line : garis yang membentuk fungsi regresi
- Jika parameter berupa populasi, notasi b diubah menjadi β.
- Syarat-syarat:
a. Merupakan simple random data
b. Uji visual dalam scatterplot harus menunjukkan perkiraan bahwa pola data
berbentuk straight-line (garis lurus)
c. Menghilangkan outlier
- Menghitung b1 dan bo
sy
b1  r
sx
Keterangan : s adalah standar deviasi
- Contoh: carilah fungsi regresi atas panjang sepatu (x variable) dan hubungannya
dengan tinggi seseorang (y variabel).
1. Hitung b1 dengan rumus
Dengan penghitungan sebelumnya, diperoleh r = 0.591269
Dengan rumus standar deviasi sampel, hitung standar deviasi x (panjang
sepatu) dan standar deviasi y (tinggi seseorang)
sy = 4.87391
sx = 1.66823
sehingga,
2. Hitung b0
b0 = y - b1x = 177.3 - (1.72745)(30.04) = 125.40740
3. Susun fungsi regresinya dengan b1 = 1,73 dan b0 = 125, sehingga didapatkan
- Marginal change: besarnya perubahan atas variabel yang lain yang terjadi apabila
salah satu variabel diubah nilainya sebesar 1, digambarkan dalam nilai b1.
Contoh : diketahui ŷ = 80,9 + 3,22x. b1 = 3,22. Artinya, setiap perubahan x sebesar
1, maka ŷ akan berubah sebesar 3,22.
- Outlier: nilai yang besarnya jauh dari pusat data yang lain
- Influential points: nilai yang sangat mempengaruhi grafik regression line
- Residual: perbedaan antara nilai sampel yang diamati dari y dan nilai-y yang
diprediksi dengan menggunakan fungsi regresi
residual = observed y – predicted y = y – ŷ
Contoh : diketahui fungsi regresi ŷ = 5 + 4x. sampel yang diteliti memiliki koordinat

STATISTIKA TERAPAN
(5,32). Seharusnya, sampel akan memiliki nilai y sebesar 32, namun, jika kita
masukkan x dalam fungsi regresi, y yang diprediksi bernilai 25. Selisih y - ŷ = 32 –
25 = 7 itulah yang disebut residual.
- Sebuah garis lurus memenuhi least-squares property jika jumlah kuadrat dari
residual menghasilkan nilai sekecil mungkin
- Residual plot adalah sebaran nilai (x, y) setelah masing-masing nilai koordinat y
digantikan oleh nilai residual y - ŷ (ŷ menunjukkan nilai prediksi dari y). Sehingga
koordinat residual plot akan berupa (x, y – ŷ)
Contoh: dengan data fungsi regresi sebelumnya yaitu ŷ=125 + 1.73x, diambil nilai
sampel x 29,7 cm. Dengan nilai x tersebut disubstitusikan dalam fungsi regresi,
dihasilka nilai ŷ=176,4 cm.
1. Jika melihat tabel data pertama, untuk x = 29.7 cm, y = 175.3 cm. Maka nilai
residualnya
y – ŷ = 175.3 – 176.4 = -1.1
2. Residual plot (29.7, -1.1)
- Kriteria untuk menganalisis residual plot :
1. Residual plot seharusnya tidak memiliki pola yang jelas dan bukan pula pola
garis lurus.
2. Residual plot tidak boleh menjadi lebih tebal (atau lebih tipis) jika dilihat dari
kiri ke kanan.
III. Uji korelasi rank

STATISTIKA TERAPAN
- Uji korelasi rank/ uji korelasi Spearman rank adalah uji statistik non parametris
yang digunakan apabila ingin mengetahui kesesuaian antara 2 variabel,
dinotasikan dengan rs.
- Notasi penting
 rs = koefisien korelasi rank untuk data sampel
 ρs = koefisien korelasi rank untuk data populasi
 n = jumlah data
 d = perbedaan rank untuk 2 nilai dalam suatu pasangan data
- Langkah korelasi rank dalam menguji H0 : ρs = 0
Mulai
Konversi data dari sampel pertama ke rank 1

Apakah data Tidak sampai rank n dan kemudian lakukan hal yang
berbentuk
rank? sama untuk sampel kedua.
Ya
Apa variabel Tidak Hitung perbedaan d untuk setiap pasangan

punya ikatan peringkat dengan mengurangi peringkat yang
antar rank? lebih rendah dari peringkat yang lebih tinggi.
Kuadratkan tiap-tiap perbedaan d kemudian

Ya jumlahkan shg menghasilkan ∑(d2)
Hitung rs dengan rumus Hitung rs dengan rumus

6∑𝑑
𝑟𝑠
𝑛(𝑛 )
Tidak Hitung critical value:

n ≤ 30
𝑧
𝑟𝑠 ±
? √(𝑛 )
z=significance level
Ya
Cari nilai ± critical value dari tabel A-6
 Jika rs berada di antara ±critical value, gagal menolak H0: ρs = 0

(tidak ada korelasi).
 Jika rs tidak berada di antara ±critical value, menolak H0: ρs = 0

STATISTIKA TERAPAN
- Kelebihan korelasi rank

a. Tidak memerlukan distribusi norma;
b. Dapat digunakan untuk mendeteksi beberapa hubungan yang sifatnya tidak
linear
- Kekurangan korelasi rank
a. Nilai efisiensi korelasi rank sebesar 0,91. Artinya dengan asumsi semua
keadaan serupa, pendekatan nonparametris dengan korelasi rank
membutuhkan 100 pasang data untuk mendapat hasil yang sama dengan
pendekatan parametris yang hanya membutuhkan 91 pasang data
- Contoh kasus:
Tabel di bawah ini menunjukkan peringkat kualitas dan harga dari LCD TV 37-inch.
Tentukan koefisien korelasi rank dan tentukan apakah ada korelasi antara kualitas
dan harga. (Gunakan significance level 0,5)
1. Susun hipotesis
H0: ρs = 0
H1: ρs ≠ 0
2. Ubah data dalam tabel dalam bentuk rank/peringkat, dan hitung
perbedaannya (d)
3. Karena tidak satupun dari 2 variabel yang memiliki hubungan dengan

peringkat, digunakan rumus
±
√( )
2
Dengan n=7, dan ∑d =32
4. Cari critical value di Tabel A-6 dengan α=0,05 dan n=7, yaitu ±0,786.
5. Karena hasil uji statistik rs = 0,429 berada diantara critical value, maka gagal
menolak H0.
People who are ready to learn

are those who will be the best
to lead.

STATISTIKA TERAPAN
PERTEMUAN 14
CHI-SQUARE AND ANALYSIS OF VARIANCE
I. Goodness Of Fit
1. Definisi
Tes goodness of fit digunakan untuk menguji hipotesis bahwa distribusi frekuensi
yang diamati cocok (atau sesuai dengan) beberapa distribusi yang diklaim.
Syarat:
a. Data telah dipilih secara acak.
b. Data sampel terdiri dari jumlah frekuensi untuk masing-masing kategori yang
berbeda.
c. Untuk setiap kategori, frekuensi yang diharapkan setidaknya 5. (frekuensi yang
diharapkan untuk suatu kategori adalah frekuensi yang akan terjadi jika data
benar-benar memiliki distribusi yang diklaim. Tidak ada persyaratan bahwa
frekuensi yang diamati untuk setiap kategori harus setidaknya 5)
Test statistic
Critical Value
a. Ditemukan pada Tabel A- 4 menggunakan k - 1 derajat kebebasan (df), di mana k
= jumlah kategori.
b. Tes hipotesis Good-of-fit selalu two-tailed.
P – Value
P - value biasanya disediakan oleh perangkat lunak komputer, atau kisaran P - value
dapat ditemukan dari Tabel A-4.
Notasi dalam tes ini:
O mewakili frekuensi yang diamati dari suatu hasil.
E mewakili frekuensi yang diharapkan dari suatu hasil.
k mewakili jumlah kategori atau hasil yang berbeda.
n mewakili jumlah total percobaan.
2. Menentukan Expected Frequencies

Jika semua frekuensi yang diharapkan sama:
Ket: jumlah dari semua frekuensi yang diamati dibagi dengan jumlah kategori
Jika frekuensi yang diharapkan tidak semuanya sama: E = np
Ket: Setiap frekuensi yang diharapkan didapat dengan cara mengalikan jumlah
semua frekuensi yang diamati dengan probabilitas untuk kategori tersebut.
Beberapa hal tentang x2

STATISTIKA TERAPAN
- A closed agreement antara nilai yang diamati dan yang diharapkan akan
mengarah pada nilai x2 yang kecil dan nilai P yang besar.
- A large disagreement antara nilai yang diamati dan yang diharapkan akan
menyebabkan nilai x2 besar dan nilai P kecil.
- Nilai x2 yang sangat besar akan menyebabkan penolakan terhadap hipotesis nol
(tidak ada perbedaan antara yang diamati dan yang diharapkan).
- "Jika P rendah, nol harus hilang." (Jika P - value kecil, tolak hipotesis nol bahwa
distribusi seperti yang diklaim.)
Hubungan antara test statistic, P-value, dan Goodness of fit
Contoh:
Data di samping mencakup bobot dari 40 pria dewasa yang
dipilih secara acak dan 40 wanita dewasa yang dipilih
secara acak. Bobot tersebut diperoleh sebagai bagian dari
Survei Pemeriksaan Kesehatan Nasional.
Ketika orang melaporkan bobot, mereka biasanya
membulatkan ke bilangan bulat, sehingga bobot yang
dilaporkan cenderung memiliki banyak digit terakhir yang
terdiri dari 0. Sebaliknya, jika orang benar-benar ditimbang
dengan skala yang memiliki presisi hingga 0,1 pon terdekat,
bobot tersebut cenderung memiliki digit terakhir yang
didistribusikan secara seragam, dengan 0, 1, 2,…, 9
STATISTIKA TERAPAN
semuanya terjadi dengan frekuensi yang kira-kira sama. Tabel 11-2 menunjukkan
distribusi frekuensi digit terakhir dari 80 bobot yang tercantum.
(Misalnya, berat 201,5 lb memiliki digit terakhir 5, dan ini adalah salah satu nilai
data yang termasuk dalam Tabel 11-2.). Uji klaim bahwa sampel berasal dari
populasi bobot di mana digit terakhir tidak terjadi dengan frekuensi yang sama.
Berdasarkan hasil, apa yang bisa kita simpulkan tentang prosedur yang digunakan
untuk mendapatkan bobot?
Pembahasan:
- Persyaratan terpenuhi: subjek yang dipilih secara acak, jumlah frekuensi,
frekuensi yang diharapkan adalah 8 (> 5)
- Langkah 1: setidaknya satu dari probabilitas p0, p1, ... p9, berbeda dari yang lain
- Langkah 2: setidaknya salah satu probabilitasnya sama:
p0 = p1 = p2 = p3 = p4 = p5 = p6 = p7 = p8 = p9
- Langkah 3: hipotesis nol berisi kesetaraan
H0: p0 = p1 = p2 = p3 = p4 = p5 = p6 = p7 = p8 = p9
H1: Setidaknya satu probabilitas berbeda
- Langkah 4: tidak ada signifikansi yang ditentukan, gunakan ᾳ = 0,05
- Langkah 5: menguji apakah distribusi yang seragam jadi gunakan uji goodness-
of-fit: x2
- Langkah 6: Statistik uji x2 = 11.250, menggunakan ᾳ = 0,05 dan k - 1 = 9 derajat
kebebasan (df), nilai kritisnya adalah x2 = 16,919. Berikut perhitungan x2
- Langkah 7:
Karena uji statistik tidak berada di wilayah kritis, tidak ada cukup bukti untuk
menolak hipotesis nol.

STATISTIKA TERAPAN
- Langkah 8: Tidak ada bukti yang cukup untuk mendukung klaim bahwa digit
terakhir tidak muncul dengan frekuensi relatif yang sama.
- Tes good-of-fit ini menunjukkan bahwa digit terakhir memberikan kesesuaian
yang cukup baik dengan distribusi frekuensi yang kemungkinan sama-sama
diklaim. Alih-alih bertanya kepada subjek berapa beratnya, tampaknya bobot
mereka sebenarnya diukur sebagaimana seharusnya.
II. Contingency Tables

1. Testing For Independence
Tabel kontingensi (atau tabel frekuensi dua arah) adalah tabel yang frekuensinya
sesuai dengan dua variabel (Satu variabel digunakan untuk mengategorikan baris,
dan variabel kedua digunakan untuk mengategorikan kolom.) Tabel kontingensi
memiliki setidaknya dua baris dan setidaknya dua kolom.
Notasi:
O mewakili frekuensi yang diamati dalam sel tabel kontingensi.
E mewakili frekuensi yang diharapkan dalam sel, dengan mengasumsikan bahwa
variabel baris dan kolom independen
r mewakili jumlah baris dalam tabel kontingensi (tidak termasuk label).
c mewakili jumlah kolom dalam tabel kontingensi (tidak termasuk label).
Syarat:
a. Data sampel dipilih secara acak.
b. Data sampel direpresentasikan sebagai jumlah frekuensi dalam tabel dua arah.
c. Untuk setiap sel dalam tabel kontingensi, frekuensi yang diharapkan E
setidaknya 5. (Tidak ada persyaratan bahwa setiap frekuensi yang diamati
harus minimal 5. Juga, tidak ada persyaratan bahwa populasi harus memiliki
distribusi normal atau spesifik lainnya)
d. H0: Variabel baris dan kolom independen.
H1: Variabel baris dan kolom dependent.
Test statistic
Di mana O adalah frekuensi yang diamati dalam sel dan E adalah frekuensi yang
diharapkan ditemukan dengan mengevaluasi:
Critical Value
a. Terdapat pada Tabel A-4 menggunakan derajat kebebasan (df) = (r - 1) (c - 1)
r adalah jumlah baris dan c adalah jumlah kolom
b. Tes Independensi selalu right-tailed

STATISTIKA TERAPAN
Contoh:
Lihat Tabel 11-6 dan temukan frekuensi yang diharapkan untuk sel pertama, di
mana frekuensi yang diamati adalah 88.
Sel pertama terletak di baris pertama (dengan frekuensi total 178) dan kolom
pertama (dengan frekuensi total 103). “Grand total” adalah jumlah semua
frekuensi dalam tabel, yaitu 207. Frekuensi yang diharapkan dari sel pertama
adalah
Sel pertama memiliki frekuensi yang diamati dari O = 88 dan frekuensi yang
diharapkan dari E = 88,570. Kita dapat menginterpretasikan nilai yang diharapkan
dengan menyatakan bahwa jika kita berasumsi bahwa mendapatkan infeksi tidak
tergantung pada perawatan, maka kita berharap menemukan bahwa 88.570 dari
subyek akan diberi plasebo dan akan mendapatkan infeksi. Ada perbedaan antara
O = 88 dan E = 88.570, dan perbedaan tersebut merupakan komponen utama dari
uji statistik.
Flu biasa biasanya disebabkan oleh rhinovirus. Dalam tes efektivitas echinacea,
beberapa subjek uji diobati dengan echinacea diekstraksi dengan 20% etanol,
beberapa diperlakukan dengan echinacea diekstraksi dengan 60% etanol, dan yang
lain diberi plasebo. Semua subjek uji kemudian terkena rhinovirus. Hasilnya
dirangkum dalam Tabel 11-6. Gunakan tingkat signifikansi 0,05 untuk menguji klaim
bahwa mendapatkan infeksi (pilek) tidak tergantung pada kelompok perlakuan.
Apa yang ditunjukkan hasil tentang efektivitas echinacea sebagai pengobatan
untuk pilek?
Pembahasan:
- Persyaratan terpenuhi: distribusi secara acak ke kelompok perlakuan, jumlah
frekuensi, frekuensi yang diharapkan semuanya setidaknya 5
H0: Mendapatkan infeksi tidak tergantung pada perawatan
H1: Mendapatkan infeksi tergantung pada perawatan
- Level signifikansi adalah a = 0,05.
- Tabel kontingensi: gunakan distribusi x2

STATISTIKA TERAPAN
- Nilai kritis x2 = 5.991 didapatkan dari Tabel A-4 dengan ᾳ = 0,05 right-tailed dan
jumlah derajat kebebasan adalah (r - 1) (c - 1) = (2 - 1) (3 - 1) = 2.
- Karena uji statistik tidak termasuk dalam wilayah kritis, maka gagal menolak
hipotesis nol independensi antara mendapatkan infeksi dan pengobatan.
Tampaknya mendapatkan infeksi tidak tergantung pada kelompok pengobatan.
Ini menunjukkan bahwa echinacea bukan pengobatan yang efektif untuk flu.
-
Hubungan antar komponen dalam test of independent
2. Uji Homogenitas dan Uji Exact Fisher

a. Uji Homogenitas
Dalam uji homogenitas yaitu menguji klaim bahwa populasi yang berbeda
memiliki proporsi karakteristik yang sama.

STATISTIKA TERAPAN
Cara Membedakan Antara Tes Homogenitas dan Tes untuk Kemerdekaan:

- Apakah ukuran sampel yang telah ditentukan digunakan untuk populasi yang
berbeda (uji homogenitas), atau
- apakah satu sampel besar diambil, sehingga total baris dan kolom ditentukan
secara acak (uji independensi)?
Contoh:
Apakah gender surveyor berpengaruh pada tanggapan polling? Artikel A&P News &
World Report berpendapat menyatakan: "Pada masalah sensitif, orang cenderung
memberikan jawaban 'dapat diterima' daripada jawaban jujur; jawaban mereka
mungkin tergantung pada jenis kelamin atau ras pewawancara. "Untuk mendukung
klaim itu, disediakan data jajak pendapat Eagleton Institute di mana pria yang
disurvei dan ditanya apakah mereka setuju dengan pernyataan ini:" Aborsi adalah
masalah pribadi yang harus dibiarkan begitu saja kepada wanita untuk memutuskan,
dengan kata lain tanpa intervensi pemerintah. "
Kami akan menganalisis pengaruh gender pada subjek survei pria saja. Tabel 11-8
didasarkan pada respons pria yang disurvei. Asumsikan bahwa survei dirancang
sedemikian rupa sehingga pewawancara pria diperintahkan untuk memperoleh 800
tanggapan dari subjek pria, dan pewawancara wanita diperintahkan untuk
mendapatkan 400 respons dari subjek pria. Dengan menggunakan tingkat
signifikansi 0,05, uji klaim bahwa proporsi tanggapan setuju / tidak setuju adalah
sama untuk hal yang diwawancarai oleh laki-laki dan perempuan.
Pembahasan:
Persyaratan terpenuhi: data acak, jumlah frekuensi dalam tabel dua arah, frekuensi
yang diharapkan semuanya setidaknya 5
Tes homogenitas:
- H0: Proporsi tanggapan setuju / tidak setuju adalah sama untuk subyek yang
diwawancarai oleh laki-laki dan subyek yang diwawancarai oleh perempuan.
- H1: Proporsi berbeda.
- Level signifikansi adalah ᾳ = 0,05.
- Kali ini kita akan menggunakan MINITAB.

STATISTIKA TERAPAN
- Tampilan Minitab menunjukkan frekuensi yang diharapkan dari 578.67, 289.33,

221.33, dan 110.67. Ini juga termasuk uji statistik x2 = 6,529 dan P - value 0,011.
- Dengan menggunakan pendekatan P - value untuk pengujian hipotesis, maka
keputusannya adalah menolak hipotesis nol dengan proporsi yang sama
(homogen) (karena P - value 0,011 kurang dari 0,05). Ada cukup bukti untuk
menjamin penolakan terhadap klaim bahwa proporsinya sama.
- Tampaknya respons dan jenis kelamin pewawancara tergantung. Meskipun
analisis statistik ini tidak dapat digunakan untuk membenarkan pernyataan apa
pun tentang kausalitas, kelihatannya pria dipengaruhi oleh jenis kelamin
pewawancara.
b. Uji Exact Fisher

Prosedur untuk menguji hipotesis dengan tabel kontingensi dengan dua baris
dan dua kolom (2 x 2) memiliki persyaratan bahwa setiap sel harus memiliki
frekuensi yang diharapkan setidaknya 5. Persyaratan ini diperlukan untuk
distribusi x2 untuk menjadi pendekatan yang cocok untuk distribusi uji statistik
yang tepat.
Uji eksak Fisher sering digunakan untuk tabel kontingensi 2 x 2 dengan satu atau
lebih frekuensi yang diharapkan di bawah 5. Uji eksak Fisher memberikan P -
value yang tepat dan tidak memerlukan teknik perkiraan. Karena
perhitungannya cukup rumit, sebaiknya gunakan perangkat lunak komputer saat
menggunakan uji eksak Fisher. STATDISK dan Minitab keduanya memiliki
kemampuan untuk melakukan tes eksak Fisher.
c. Mcnemar’s Test
Uji McNemar menggunakan penghitungan frekuensi dari pasangan data nominal
yang cocok dari dua kategori untuk menguji hipotesis nol bahwa untuk tabel 2 x
2 seperti Tabel 11-9, frekuensi b dan c terjadi dalam proporsi yang sama.
Notasi:

STATISTIKA TERAPAN
a, b, c, dan d mewakili jumlah frekuensi dari tabel 2 x 2 yang terdiri dari jumlah
frekuensi dari pasangan yang cocok. (Jumlah total subjek adalah a + b + c + d.)
Syarat
1) Data sampel telah dipilih secara acak.
2) Data sampel terdiri dari pasangan jumlah frekuensi yang cocok.
3) Data berada pada tingkat pengukuran nominal, dan setiap pengamatan
dapat diklasifikasikan menjadi dua cara: (1) Menurut kategori nilai pembeda
dengan setiap pasangan yang cocok (each matched pair), dan (2) menurut
kategori lain dengan dua nilai yang mungkin (two possible values).
4) Untuk tabel seperti Tabel 11-9, frekuensinya sedemikian rupa sehingga b + c ≥
10.
H0: Proporsi frekuensi b dan c (seperti pada Tabel 11-9) adalah sama.
H1: Proporsi frekuensi b dan c (seperti pada Tabel 11-9) berbeda.
- Uji Statistik (untuk menguji hipotesis nol bahwa untuk tabel seperti Tabel 11-9,
frekuensi b dan c terjadi dalam proporsi yang sama):
- di mana frekuensi b dan c diperoleh dari tabel 2 x 2 dengan format yang mirip
dengan Tabel 11-9.
- Critical value
1) Critical area hanya terletak di right-tailed.
2) Critical value didapat pada Tabel A-4 dengan menggunakan derajat
kebebasan = 1.
- P-value
P - value biasanya disediakan oleh perangkat lunak komputer, atau kisaran P -
value dapat ditemukan dari Tabel A-4.
Contoh:
Sebuah uji coba terkontrol secara acak dirancang untuk menguji efektivitas
pelindung pinggul dalam mencegah patah tulang pinggul pada orang tua.
Penghuni panti jompo masing-masing mengenakan perlindungan di satu
pinggul, tetapi tidak yang lain. Hasilnya diringkas dalam Tabel 11-10.
Dengan menggunakan tingkat signifikansi 0,05, terapkan uji McNemar

untuk menguji hipotesis nol bahwa dua proporsi berikut adalah sama:

STATISTIKA TERAPAN
- Proporsi subjek tanpa fraktur pinggul pada pinggul yang dilindungi dan fraktur
pinggul pada pinggul yang tidak terlindungi.
- Proporsi subjek dengan fraktur pinggul pada pinggul yang dilindungi dan tidak
ada fraktur pinggul pada pinggul yang tidak terlindungi.
Berdasarkan hasil, apakah pelindung pinggul tampaknya efektif dalam
mencegah patah tulang pinggul?
Pembahasan:
- Persyaratan dipenuhi: subjek yang dipilih secara acak; pasangan jumlah frekuensi
yang cocok; tingkat pengukuran nominal, dikategorikan menurut dua variabel,
satu adalah "pelindung pinggul dipakai" atau "tidak", yang lain adalah "patah
tulang pinggul" atau "tidak"; b + c = 10 + 15 = 25, yang setidaknya 10.
- Data berasal dari pasangan yang cocok jadi gunakan uji McNemar: b = 10 dan c =
15
- Tabel A-4 dengan tingkat signifikansi 0,05 dan derajat kebebasan = 1,

tes right-tailed : x2 = 3,841
- Uji Statistik x2 = 0,640 tidak melebihi nilai kritis x2 = 3,841, jadi gagal untuk
menolak hipotesis nol. Perhatikan P - value adalah 0,424, yang lebih besar dari
0,05, jadi tolaklah hipotesis nol.
- Tampaknya proporsi patah tulang pinggul dengan pelindung yang dikenakan
tidak berbeda secara signifikan dari proporsi patah pinggul tanpa pelindung
yang dikenakan. Pelindung pinggul tampaknya tidak efektif dalam mencegah
patah tulang pinggul.
III. Analysis of variance

1. Definisi
One-way analysis of variance (ANOVA) adalah metode pengujian kesetaraan dari
tiga atau lebih populasi dengan cara menganalisis sampel varian. ANOVA digunakan
untuk data berkategori satu faktor, sehingga ada satu karakteristik yang digunakan
untuk memisahkan sampel data ke dalam kategori yang berbeda.
Satu faktor yang dipertimbangkan : membandingkan efek dosis obat yang berbeda
terhadap kesembuhan pasien (ONE WAY). Bukan hanya faktor obat tapi juga
frekuensi pemberian obat untuk kesembuhan pasien (Two Way).
Syarat:
a. Dua populasi independen.
b. Dua sampel merupakan sampel acak sederhana.
c. Dua populasi masing-masing terdistribusi normal.
2. Uji hipotesis dengan 2 varians
Dimana s12 varians yang nilainya lebih besar.
Critical value: Menggunakan Tabel A-5, kita memperoleh nilai kritis
F yang ditentukan oleh tiga nilai berikut:
STATISTIKA TERAPAN
a. Tingkat signifikansi a
b. pembilang derajat kebebasan = n1 – 1
c. derajat Penyebut kebebasan = n2 - 1
Sifat-sifat distribusi F
a. Distribusi F tidak simetris (Varians kedua sampel tidak sama).
b. Nilai-nilai distribusi F tidak boleh negatif.
c. Nilai yang tepat dari distribusi F tergantung pada dua derajat kebebasan yang
berbeda.
Cara menemukan nilai kritis F:
Untuk menemukan nilai kritis F yang sesuai dengan tingkat signifikansi 0,05, lihat
Tabel A-5 dan menggunakan pilihan uji-ekor 0,025 atau 0,05, tergantung pada jenis
tes:
Two-Tail: menggunakan 0.025.

One-tailed: menggunakan 0.05 di right-
tailed.
Jika dua populasi memiliki varians yang
sama, maka F = akan mendekati 1 karena
nilai mendekati/sama dengan nilai
Jika Nilai dari F mendekati 1, hal ini adalah
bukti yang mendukung kesimpulan bahwa .
Contoh:
Data meliputi berat (dalam g) dari kuartal yang dibuat sebelum tahun 1964 dan
berat yang dibuat setelah tahun 1964. Data tercantum pada tabel di bawah. Ketika
merancang mesin penjual koin , kita harus mempertimbangkan standar deviasi dari
berat sebelum tahun 1964 dan setelah tahun 1964. Gunakan tingkat signifikansi 0,05
untuk menguji klaim bahwa berat sebelum 1964 dan berat setelah 1964 berasal dari
populasi dengan deviasi standar yang sama.
Pembahasan:
- Persyaratan terpenuhi: populasi independen; sampel acak sederhana; dari
populasi yang berdistribusi normal

STATISTIKA TERAPAN
- Gunakan varians sampel untuk menguji hipotesis populasi yaitu memiliki varians
yang sama.
- Langkah 1: klaim standar deviasi yang sama setara dengan klaim varian yang
sama
 2
1   2
2
- Langkah 2: jika klaim yang asli salah, maka

 12   22
- Maka
H 0 :  12   22
H 1 :  12   22
- Langkah 3: tingkat signifikansi adalah 0,05
- Langkah 4: melibatkan dua varians populasi, maka digunakan distribusi F.
- Langkah 5: menghitung uji statistik
s12 0.087002
F    1.9729
s22 0.0161942
- Karena menggunakan two-tailed, lihat Tabel A-5 untuk wilayah 0,025 di right-
tailed. Karena kita menetapkan bahwa varians yang lebih besar ditempatkan di
pembilang dari statistik uji F, kita perlu menemukan hanya nilai kritis kanan ekor.
- Dari Tabel A-5 kita melihat bahwa nilai kritis F adalah antara 1,69. Interpolasi
memberikan nilai kritis dari 1,69, tetapi STATDISK, Excel, dan Minitab
memberikan nilai kritis akurat dari 1,8907.
- Langkah 6: Uji statistik F= 1,9729 jatuh dalam wilayah kritis, sehingga kita
menolak hipotesis nol dari varian yang sama.

STATISTIKA TERAPAN
- Ada bukti yang cukup untuk menolak bahwa dua standar deviasi adalah sama.
Variasi antara berat setelah 1964 secara signifikan berbeda dari variasi berat
sebelum 1964.
Jangan pernah menyerah ketika

kamu masih mampu berusaha
lagi. Tidak ada kata berakhir
sampai kamu berhenti
mencoba. (semangat wisuda
2020)

Ranselku 02 UAS Sem 5

Diunggah oleh

Informasi Dokumen

Hak Cipta

Format Tersedia

Bagikan dokumen Ini

Bagikan atau Tanam Dokumen

Opsi Berbagi

Apakah menurut Anda dokumen ini bermanfaat?

Apakah konten ini tidak pantas?

Hak Cipta:

Format Tersedia

Ranselku 02 UAS Sem 5

Diunggah oleh

Hak Cipta:

Format Tersedia

BATCH

Akuntansi Keuangan Lanjutan I

Audit Keuangan Sektor Komersial

Analisis Laporan Keuangan

I. Intercompany profits atas nondepreciable plant asets (land)

Ihsan Zacky Adjustments & Consolidtd

RANSELKU TIRAMISU 2020 1

Date Accounts Ref Dr Cr

Date Accounts Ref Dr Cr

Date Accounts Ref Dr Cr

Date Accounts Ref Dr Cr

Date Accounts Ref Dr Cr

RANSELKU TIRAMISU 2020 3

Date Accounts Ref Dr Cr

P S Adjustments & Consolidated

Bila S menjual tanah ke T $75,000, jurnal eliminasinya tetap sama yaitu

Date Accounts Ref Dr Cr

Di dalam bukunya S akan membuat jurnal

Date Accounts Ref Dr Cr

Date Accounts Ref Dr Cr

Date Accounts Ref Dr Cr

Date Accounts Ref Dr Cr

RANSELKU TIRAMISU 2020 5

NCI beginning 60,000

Date Accounts Ref Dr Cr

Total Asets 717,000 400,000 867,000

RANSELKU TIRAMISU 2020 6

Date Accounts Ref Dr Cr

Roma Alfa Adjustments & Consolidtd

RANSELKU TIRAMISU 2020 7

Date Accounts Ref Dr Cr

Date Accounts Ref Dr Cr

Date Accounts Ref Dr Cr

Date Accounts Ref Dr Cr

RANSELKU TIRAMISU 2020 8

II. Intercompany profits atas depreciable plant assets

1. Penjualan aset tetap di akhir tahun - downstream

Date Accounts Ref Dr Cr

Date Accounts Ref Dr Cr

P S Adjustment & Consolidated

2. Penjualan aset tetap di awal tahun - downstream

RANSELKU TIRAMISU 2020 9

Date Accounts Ref Dr Cr

Date Accounts Ref Dr Cr

Date Accounts Ref Dr Cr

P S Adjustment & Consolidated

Depreciation expense 19,000 b 9,000 10,000

Accumulated 19,000 b 9,000 10,000

Date Accounts Ref Dr Cr

Date Accounts Ref Dr Cr

RANSELKU TIRAMISU 2020 10

P S Adjustment & Consolidated

Retained Earnings, xxx a 36,000

Accumulated depreciation 38,000 a 9,000 20,000

Income statement 2011

Retained Earnings, xxx a 27,000

Accumulated depreciation 57,000 a 18,000 30,000

Income statement 2012

Retained Earnings, xxx a 18,000

Accumulated depreciation 76,000 a 27,000 40,000

Income statement 2013

Retained Earnings, xxx a 9,000

RANSELKU TIRAMISU 2020 11

Building 95,000 a 45,000 50,000