“Economics Model”
Model ekonomi yang digunakan saat ini tidak berpura-pura menjadi teori tentang segala
sesuatu yang bersifat ekonomi; pretensi semacam itu akan segera digagalkan oleh
ketidaklayakan komputasi dan ketidaklengkapan atau kurangnya teori untuk berbagai jenis
perilaku ekonomi. Oleh karena itu, kesimpulan yang diambil dari model akan menjadi
representasi perkiraan dari fakta ekonomi. Namun, model yang dibangun dengan benar
dapat menghilangkan informasi yang tidak relevan dan mengisolasi perkiraan yang berguna
dari hubungan kunci. Dengan cara ini lebih banyak yang dapat dipahami tentang hubungan
yang dimaksud daripada dengan mencoba memahami keseluruhan proses ekonomi.
Rincian konstruksi model bervariasi dengan jenis model dan aplikasinya, tetapi proses
umum dapat diidentifikasi. Umumnya, setiap proses pemodelan memiliki dua langkah:
membuat model, kemudian memeriksa keakuratan model (terkadang disebut diagnostik).
Langkah diagnostik penting karena model hanya berguna sejauh model tersebut secara
akurat mencerminkan hubungan yang dimaksudkan untuk dideskripsikan. Membuat dan
mendiagnosis model sering kali merupakan proses berulang di mana model dimodifikasi
(dan diharapkan dapat ditingkatkan) dengan setiap iterasi diagnosis dan spesifikasi ulang.
Setelah model yang memuaskan ditemukan, model tersebut harus diperiksa dua kali dengan
menerapkannya ke kumpulan data yang berbeda.
Berdasarkan apakah semua variabel model bersifat deterministik, model ekonomi dapat
diklasifikasikan sebagai model stokastik atau non-stokastik; menurut apakah semua variabel
bersifat kuantitatif, model ekonomi diklasifikasikan sebagai model pilihan diskrit atau
kontinu; sesuai dengan tujuan / fungsi model, model dapat diklasifikasikan sebagai
kuantitatif atau kualitatif; menurut ambit model, ia dapat diklasifikasikan sebagai model
ekuilibrium umum, model ekuilibrium parsial, atau bahkan model non-ekuilibrium; Menurut
karakteristik agen ekonomi, model dapat diklasifikasikan sebagai model agen rasional,
model agen perwakilan, dll.
Model stokastik diformulasikan menggunakan proses stokastik. Mereka
memodelkan nilai-nilai yang dapat diamati secara ekonomi dari waktu ke waktu.
Sebagian besar ekonometrik didasarkan pada statistik untuk merumuskan dan
menguji hipotesis tentang proses ini atau memperkirakan parameter untuk
mereka. Kelas tawar-menawar yang banyak digunakan dari model ekonometrik
sederhana yang dipopulerkan oleh Tinbergen dan kemudian Wold adalah model
autoregresif, di mana proses stokastik memenuhi beberapa hubungan antara nilai
saat ini dan masa lalu. Contohnya adalah model rata-rata bergerak autoregresif
dan yang terkait seperti model heteroskedastisitas bersyarat autoregresif (ARCH)
dan GARCH untuk pemodelan heteroskedastisitas.
Model optimalitas dan pengoptimalan terbatas - Contoh lain dari model kuantitatif
didasarkan pada prinsip-prinsip seperti keuntungan atau maksimisasi utilitas.
Contoh model seperti itu diberikan oleh statika komparatif perpajakan pada
perusahaan yang memaksimalkan keuntungan. Keuntungan perusahaan diberikan
oleh
π ( x , t ) =xp ( x )−C ( x )−tx
Dimana p ( x ) adalah adalah harga yang diperintahkan suatu produk di
pasar jika dipasok dengan tarifnya x . xp ( x ) adalah pendapatan yang diperoleh dari
penjualan produk, C (x) adalah biaya untuk memasarkan produk dengan tarif x ,
dan t adalah pajak bahwa perusahaan harus membayar per unit produk yang
dijual.
Asumsi maksimalisasi laba menyatakan bahwa perusahaan akan
berproduksi pada tingkat keluaran x jika tingkat tersebut memaksimalkan laba
perusahaan. Dengan menggunakan kalkulus diferensial kita dapat memperoleh
kondisi pada x yang berlaku. Kondisi maksimalisasi orde pertama untuk x adalah
∂ π (x , t) ∂( xp ( x )−C ( x ) )
= −t=0
∂x ∂x
Mengenai x sebagai fungsit yang didefinisikan secara implisit oleh
persamaan ini (lihat teorema fungsi implisit), orang menyimpulkan bahwa turunan
dari x terhadapt memiliki tanda yang sama dengan
2 2
∂ ( xp ( x )−C ( x )) ∂ π (x , t )
2
= 2
∂ x ∂x
Yang mana negatif jika kondisi urutan kedua untuk maksimum lokal
terpenuhi.
Dengan demikian model maksimisasi laba memprediksi sesuatu tentang
pengaruh perpajakan terhadap output, yaitu output menurun dengan
meningkatnya perpajakan. Jika prediksi model gagal, kami menyimpulkan bahwa
hipotesis maksimisasi laba salah; ini harus mengarah pada teori alternatif
perusahaan, misalnya berdasarkan rasionalitas terbatas.
Meminjam gagasan yang tampaknya pertama kali digunakan dalam ilmu
ekonomi oleh Paul Samuelson, model perpajakan ini dan prediksi ketergantungan
output pada tarif pajak, menggambarkan teorema yang bermakna secara
operasional; itu adalah salah satu yang membutuhkan beberapa asumsi yang
bermakna secara ekonomi yang dapat dipalsukan dalam kondisi tertentu.
Model agregat.
Makroekonomi perlu berurusan dengan jumlah agregat seperti output, tingkat
harga, tingkat bunga, dan sebagainya. Sekarang output riil sebenarnya adalah
vektor barang dan jasa, seperti mobil, pesawat penumpang, komputer, makanan,
layanan kesekretariatan, layanan perbaikan rumah, dll. Demikian pula harga
adalah vektor harga individu barang dan jasa. Model di mana sifat vektor
kuantitas dipertahankan digunakan dalam praktik, misalnya model input-output
Leontief adalah jenis ini. Namun, sebagian besar, model ini secara komputasi jauh
lebih sulit untuk ditangani dan lebih sulit digunakan sebagai alat untuk analisis
kualitatif. Untuk alasan ini, model ekonomi makro biasanya menggabungkan
variabel yang berbeda menjadi satu kuantitas seperti output atau harga. Selain itu,
hubungan kuantitatif antara variabel agregat ini sering menjadi bagian dari teori
ekonomi makro yang penting. Proses agregasi dan ketergantungan fungsional
antara berbagai agregat biasanya diinterpretasikan secara statistik dan divalidasi
oleh ekonometrik. Misalnya, salah satu unsur dari model Keynesian adalah
hubungan fungsional antara konsumsi dan pendapatan nasional: C = C (Y).
Hubungan ini memainkan peran penting dalam analisis Keynesian.