Riya Gusti Pratami

PENGARUH PERENCANAAN PAJAK (TAX PLANNING)DAN BEBAN PAJAK TANGGUHAN

TERHADAP MANAJEMEN LABA PADA BANK BUSN YANG TERDAFTAR
DI BURSA EFEK INDONESIA PADA TAHUN 2014-2018

Riya Gusti Pratami1), Monang Situmorang2), Haqi Fadillah3)

1,2,3
Program Studi Akuntansi Fakultas Ekonomi Universitas Pakuan
E-mail : riya.gusti@gmail.com

ABSTRACT
Tax planning and deferred tax expense are needed by companies in practicing earnings management.
By doing earnings management, the company’s goals can be achieved, the goals were to attract
investors to invest their funds in the company. The purpose of this study were (1) to study the effect of
tax planning on earnings management. (2) to study the effect of deferred tax expense on earnings
management. (3) to study the effect of tax planning and deferred tax expense on earnings
management. The samples in this study were 5 busn banks listed on the Indonesian Stock Exchange, in
this study using regression data panel to analysis techniques. The results of the study show that (1) tax
planning had effect on earnings management, (2) deferred tax expense doesn’t have effect on earnings
management, and (3)tax planning and deferred tax expense have effect on earnings management.

Keywords: Tax Planning, Deferred Tax Expense, and Earning Management

ABSTRAK
Perencanaan pajak dan beban pajak tangguhan dibutuhkan oleh perusahaan dalam melakukan praktik
manajemen laba. Dengan melakukan manajemen laba tersebut maka tujuan perusahaan dapat
tercapai, tujuan tersebut yaitu menarik investor untuk menginvestasikan dananya kepada perusahaan.
Tujuan dari penelitian ini adalah (1) untuk mengetahui pengaruh perencanaan pajak terhadap
manajemen laba pada bank busn. (2) untuk mengetahui beban pajak tangguhan terhadap manajemen
laba pada bank busn. (3) untuk mengetahui pengaruh perencanaan pajak dan beban pajak tangguhan
terhadap manajemen laba pada bank busn. Sampel pada penelitian ini sebanyak 5 bank busn yang
terdaftar di Bursa Efek Indonesia menggunakan teknik analisis regresi data panel. Hasil penelitian
menunjukan bahwa (1) perencanaan pajak berpengaruh terhadap manajemen laba, (2) beban pajak
tangguhan tidak berpengaruh terhadap manajemen laba, dan (3) perencanaan pajak dan beban pajak
tangguhan berpengaruh terhadap manajemen laba pada bank busn.

Kata Kunci : Perencanaan Pajak, Beban Pajak Tangguhan, dan Manajemen Laba

PENDAHULUAN memberikan informasi mengenai kondisi

keuangan perbankan, terutama laba
Kartika (2015) menyatakan bahwa
perbankan. Pentingnya informasi mengenai
peran bank umum tidak hanya menyediakan
laba inilah membuat manajemen melakukan
berbagai jasa perbankan dan sebagai pusat
tindakan yang bertujuan untuk
perekonomian, tetapi juga sebagai pelaksana
menguntungkan diri mereka dan akhirnya
kebijakan moneter yang dibuat oleh
merugikan perusahaan. Tindakan ini mencakup
pemerintah. Selain dituntut untuk bisa
pemilihan kebijakan akuntansi sehingga bisa
menjalankan peranannya dengan baik, bank
mengatur naik, turun maupun ratanya laba
juga harus bisa menjaga kepercayaan
perusahaan yang dihasilkan, perilaku ini
masyarakat terutama nasabahnya. Hal
dikenal dengan manajemen laba (earnings
tersebut dilakukan agar nasabah terus
management) (Kartika, 2015).
menginvestasikan dananya kepada suatu bank.
Menurut Tundjung (2015), manajemen
Pada umumnya bank menjaga
laba merupakan tindakan manajemen untuk
kepercayaan nasabah mereka dengan cara
memilih kebijakan akuntansi dari suatu standar

1
Riya Gusti Pratami
tertentu untuk memengaruhi laba yang akan
terjadi menjadi seperti yang mereka inginkan
melalui pengelolaan faktor internal yang
dimiliki atau digunakan perusahaan.
Sedangkan Herdawati (2015) mendefinisikan
manajemen laba sebagai tindakan yang
dilakukan melalui pilihan kebijakan akuntansi
untuk memperoleh tujuan tertentu, misalnya
untuk memenuhi kepentingan sendiri atau
meningkatkan nilai pasar perusahaan.
Fenomena adanya indikasi perbankan
melakukan manajemen laba terjadi, seperti
dalam kasus Bank Bukopin. Bank Bukopin
dalam laporan konsolidasian untuk tahun buku
2016 yang dilaporkan ke BEI per Maret 2018
mengalami perbedaan dengan laporan
keuangan sebelumnya. Perbedaan mencolok
terlihat dari laba operasioanal yang tercatat
hanya sebesar Rp 476,57 miliar per akhir 2016.
Padahal pada laporan keuangan sebelumnya,
laba Bank Bukopin sempat menjulang ke angka
Rp 1,38 triliun. Selisih ini cukup tinggi mencapai
65,46% saat sebelum dan sesudah revisi. Bukan
hanya pada laba operasional, pada laba tahun
berjalan Bank Bukopin berubah drastis menjadi
hanya Rp 176,49 miliar di laporan
konsolidasian tahun 2016 yang berbanding
terbalik dengan angka sebelum terjadinya
revisi yaitu menembus Rp 1,09 triliun.
Berdasarkan data tersebut dapat disimpulkan
bahwa Bank Bukopin diduga melakukan
manajemen laba pada saat merevisi laba tahun
2016 dengan cara menurunkan laba pada
tahun 2016 (Kontan.co.id, 4/18).
Salah satu motivasi perusahaan
melakukan manajemen laba karena adanya
motivasi perpajakan. Dengan adanya motivasi
perpajakan tersebut, perusahaan berupaya
mencari cara untuk meminimalkan
pembayaran pajak perusahaan. Pada
umumnya perusahaan melakukan
penghematan pajak dengan cara melakukan
perencanaan pajak. Manajemen
meminimalkan pembayaran pajak dengan
menekan dan membuat beban pajak sekecil
mungkin. Upaya untuk meminimalkan beban
pajak secara eufimisme ini sering disebut
dengan perencanaan pajak (tax planning)
(Ningsih, 2017).
Santana dan Wirakusuma (2016)
menyatakan bahwa perencanaan pajak adalah
suatu upaya agar pajak yang dibayarkan oleh
perusahaan benar-benar efisien. Tujuan utama
perencanaan pajak adalah mencari berbagai
celah yang dapat ditempuh dalam koridor
peraturan perpajakan, agar perusahaan dapat
membayar pajak dalam jumlah minimal.
Perencanaan pajak dapat diukur
dengan menggunakan rumus TRR (Tax
Retention Rate) atau (tingkat retensi pajak),
yang menganalisis suatu ukuran dari efektivitas
manajemen pajak pada laporan keuangan
perusahaan (Wild et al., 2004 dalam
Herdawati, 2015). TRR mengukur efektivitas
dari perencanaan pajak, yang berarti semakin
tinggi nilai TRR maka semakin tinggi pula
efektivitas dari upaya perencanaan pajak yang
dilakukan. Besaran tarif PPh Badan di Indonesia
yaitu 25% atau 0,25 sehingga TRR dikatakan
efektif dalam melakukan upaya perencanaan
pajak jika memiliki nilai lebih dari 25% atau
0,25 (Reilly, 2011).
Selain perencanaan pajak, terdapat
motivasi perpajakan lainnya yang dilakukan
perusahaan yaitu dengan melakukan
penghematan atau penundaan pajak
perusahaan. Alasan penghematan atau
penundaan pajak (pajak tangguhan) melalui
kecenderungan perusahaan untuk mengurangi
laba yang dilaporkan. Salah satu penghematan
pajak yang dilakukan perusahaan yaitu dengan
cara meminimalkan beban pajak yang akan
dibayarkan oleh perusahaan tersebut juga
akan kecil sehingga dapat menguntungkan
perusahaan yang melakukan manajemen laba
(Setyawan dan Harnovinsah, 2016).
Tundjung (2015) mengemukakan
bahwa beban pajak tangguhan dapat
digunakan untuk memprediksi praktik
manajemen laba oleh manajemen dengan dua
tujuan yaitu untuk menghindari penurunan
laba dan menghindari kerugian. Beban pajak
tangguhan dapat diukur dengan menggunakan
rumus BPT (Beban Pajak Tangguhan) yang
membandingkan antara beban pajak
tangguhan pada tahun ini dengan total aset
yang dimiliki perusahaan pada tahun
sebelumnya.
Dengan adanya fenomena tersebut
maka peneliti ingin mengetahui apakah pada
bank BUSN melakukan tindakan manajemen
laba dengan beberapa pola yang telah
disebutkan. Peneliti memilih Bank BUSN
karena Bank BUSN sebagai salah satu bank
2
Riya Gusti Pratami
yang dapat menjaga kestabilan perekonomian
di Indonesia. Adanya perbankan yang baik
maka dapat mengindikasikan kondisi
perekonomian suatu negara tersebut dalam
kondisi yang baik karena salah satu peran bank
ialah sebagai pelaksana kebijakan moneter
yang telah dibuat oleh pemerintah.
Terdapat lima bank BUSN yang akan
dijadikan sampel dalam penelitian ini. Dari lima
bank BUSN yang terdaftar di Bursa Efek
Indonesia (BEI) pada periode 2014-2018 maka
diperoleh grafik rata-rata dari manajemen laba
yang dihitung dengan model Scaled Earning
Changes (SEC), rata-rata beban pajak
tangguhan yang dihitung dengan BPT, dan rata-
rata perencanaan pajak yang dihitung dengan
TRR.
Gambar 1. Rata-rata TRR, BPT, & SEC Bank
BUSN yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia
Pada Tahun 2014-2018
Berdasarkan Gambar 1. maka
diperoleh data dari variabel perencanaan pajak
(TRR) Bank BUSN berada dalam kondisi yang
tidak stabil. Pada tahun 2014-2018 mengalami
kenaikan dan penurunan dari tahun ke
tahunnya, pada tahun 2015 mengalami
kenaikan dari tahun sebelumnya dari 0,730224
menjadi 0,789097 dan tahun 2016 mengalami
penurunan menjadi 0,697228, kemudian tahun
2017 mengalami kenaikan menjadi 0,840188,
dan pada tahun 2018 kembali mengalami
penurunan menjadi 0,778501. Pada variabel
beban pajak tangguhan (BPT) selama periode
2014-2018 mengalami kondisi yang tidak
stabil. Pada tahun 2015 beban pajak tangguhan
(BPT) mengalami kenaikan yang sebelumnya
pada 2014 sebesar 0,000197 menjadi 0,000360
pada tahun 2015 kemudian mengalami
kenaikan pada tahun 2016 menjadi 0,000647,
dan mengalami penurunan pada tahun 2017
menjadi 0,000419 dan pada tahun 2018
kembali mengalami penurunan menjadi
0,000215. Pada variabel manajemen laba
terindikasi bahwa pada Bank BUSN selama
periode 2014-2018 melakukan manajemen
laba dengan beberapa pola. Pada tahun 2014,
2016, 2017 dan 2018 Bank BUSN terindikasi
melakukan manajemen laba dengan
menggunakan income maximization. Hal
tersebut dapat dilihat dari adanya perolehan
nilai positif pada manajemen laba tahun 2014,
2016, 2017 dan 2018. Pada tahun 2015 Bank
BUSN terindikasi melakukan manajemen laba
dengan menggunakan pola minimization
income. Hal tersebut dapat diketahui karena
pada tahun 2015 rata-rata manajemen laba
memperoleh nilai negatif. Selama periode
2014-2018 pada Bank BUSN nilai TRR selalu
diatas batas yang telah ditentukan yaitu 0,25
sehingga dapat dilihat bahwa Bank BUSN telah
efektif dalam melakukan upaya perencanaan
pajak. Dari data tersebut pada Bank BUSN tidak
ada yang terindikasi melakukan manajemen
laba dengan menggunakan pola perataan laba.
Dari uraian tersebut dapat diambil
kesimpulan bahwa pada tahun 2014, 2015,
2016 dan 2017 setiap kenaikan perencanaan
pajak dapat menyebabkan turunnya
manajemen laba Bank BUSN begitu pula
sebaliknya setiap penurunan perencanaan
pajak dapat menyebabkan kenaikan
manajemen laba Bank BUSN, dengan kata lain
pada tahun tersebut perencanaan pajak diduga
dapat berpengaruh negatif terhadap
manajemen laba. Berbanding terbalik dengan
tahun-tahun sebelumnya, pada tahun 2018
terjadi penurunan pada perencanaan pajak
dan menyebabkan manajemen laba
mengalami penurunan. Hal tersebut
mengindikasi bahwa perencanaan pajak pada
tahun 2018 diduga dapat berpengaruh positif
terhadap manajemen laba.
Pada tahun 2014, 2015, dan 2016
setiap kenaikan pada beban pajak tangguhan
dapat menyebabkan turunnya manajemen
laba Bank BUSN begitu pula sebaliknya setiap
penurunan beban pajak tangguhan dapat
menyebabkan kenaikan manajemen laba Bank
BUSN, artinya beban pajak tangguhan diduga
dapat berpengaruh negatif terhadap
manajemen laba. Akan tetapi, pada tahun 2017
dan 2018 setiap kenaikan beban pajak
3
Riya Gusti Pratami
tangguhan dapat menyebabkan kenaikan pada
manajemen laba Bank BUSN begitu pula
sebaliknya setiap penurunan beban pajak
tangguhan dapat menyebabkan penurunan
pada manajemen laba Bank BUSN. Hal tersebut
mengindikasi bahwa beban pajak tangguhan
pada tahun 2017 dan 2018 dapat berpengaruh
positif terhadap manajemen laba.
Berbagai penelitian mengenai
pengaruh perencanaan pajak dan beban pajak
tangguhan terhadap manajemen laba telah
dilakukan, diantaranya penelitian yang
dilakukan oleh Fitriany (2016), Santana dan
Wirakusuma (2016) yang menyatakan bahwa
Perencanaan pajak terbukti berpengaruh
positif terhadap manajemen laba karena
semakin bagus perencanaan pajaknya maka
semakin besar perusahaan melakukan
manajemen laba. Sedangkan, menurut
Setyawan dan Harnovinsah (2016),
perencanaan pajak tidak memiliki pengaruh
yang signifikan terhadap manajemen laba.
Penelitian Herdawati (2015), Negara
dan Suputra (2017) menyatakan bahwa beban
pajak tangguhan memiliki pengaruh positif
terhadap manajemen laba. Semakin besar
beban pajak tangguhan perusahan maka
semakin besar probabilitas perusahaan
melakukan manajemen laba. Sedangkan,
Setyawan (2016) menyatakan bahwa beban
pajak tangguhan tidak memiliki pengaruh yang
signifikan terhadap manajemen laba.
Dari uraian diatas maka akan dilakukan
penelitian pada perbankan BUSN yang
terdaftar di Bursa Efek Indonesia selama
periode 2014-2018. Perbankan yang akan
dipilih yaitu dengan mempertimbangkan
kecukupan data yang memiliki kesamaan
karakteristik dengan penulis yang akan
gunakan dalam mengukur pengaruh beban
pajak tangguhan dan ukuran perusahaan bagi
manajemen laba perbankan.
Berdasarkan latar belakang diatas
dapat disimpulkan bahwa beban pajak
tangguhan dan perencanaan pajak (tax
planning) diduga dapat berpengaruh positif
terhadap manajemen laba perusahaan. Selain
itu, perbankan BUSN melakukan manajemen
laba dikarenakan perusahaan tersebut ingin
menunjukkan kepada para pemegang saham
dan investor bahwa kinerja perbankan
tersebut baik yang dibuktikan dengan adanya
laba yang maksimal dan tercapainya target-
target yang ditentukan sebelumnya. Oleh
karena itu penulis tertarik untuk meneliti dan
mengambil judul “Pengaruh Perencanaan
Pajak (Tax Planning) dan Beban Pajak
Tangguhan Terhadap Manajemen Laba Pada
Bank BUSN Yang Terdaftar Di Bursa Efek
Indonesia Pada Tahun 2014-2018’’.
KAJIAN LITERATUR
Pengertian Manajemen Laba
Manajemen laba adalah suatu upaya
untuk mengubah, menyembunyikan, dan
memanipulasi angka-angka kepada pihak
eksternal dengan tujuan untuk keuntungan
bagi dirinya sendiri dengan cara mengubah
atau mengabaikan standar akuntansi yang
telah ditetapkan, sehingga menyajikan
informasi yang tidak sebenarnya (Fitriany,
2016). Menurut Indriyanti (2018), manajemen
laba merupakan upaya manajer perusahaan
untuk mengintervensi atau mempengaruhi
informasi-informasi dalam laporan keuangan
dengan tujuan untuk mengelabuhi stakeholder
yang ingin mengetahui kinerja dan kondisi
perusahaan.
Istilah lain dari manajemen laba adalah
creative accounting, dalam bahasa Indonesia
istilah tersebut disebut juga dengan akuntansi
kreatif. Pada dasarnya aktivitas manajemen
laba atau creative accounting merupakan alat
atau teknis dalam praktik akuntansi. Sampai
saat ini belum ada kesepakatan mengenai
batasan dan definisi dari manajemen laba.
Perbedaan inilah yang menyebabkan setiap
pihak yang concern pada masalah aktivitas
rekayasa manajerial ini mencoba untuk
mendefinisikannya, baik dari pemahaman
positif maupun negatif (Frans, 2015).
Sari dan Astuti (2015) menyatakan
bahwa manajemen laba sebagai pengelola
bank memiliki informasi yang lebih banyak
dibandingkan pemilik, perbedaan kepentingan
diantara kedudukannya menimbulkan adanya
konflik kepemilikan. Menurut Putri dan Titik
(2014) alasan mengapa manajer mengatur laba
karena laba telah dijadikan sebagai suatu
target dalam proses penilaian prestasi
perusahaan dan juga merupakan alat untuk
mengurangi biaya keagenan.
4
Riya Gusti Pratami
Pola Manajemen Laba
Frans (2015) menyatakan bahwa
manajemen laba dapat dilakukan dengan
beberapa pola diantaranya adalah sebagai
berikut:
1. Taking a bath
Pola ini terjadi saat reorganisasi
termasuk pengangkatan CEO baru dengan
melaporkan kerugian dalam jumlah besar.
Tindakan ini diharapkan dapat
meningkatkan laba di masa datang.
2. Income maximization
Manajer perusahaan melaporkan net
income yang tinggi untuk tujuan
mendapatkan bonus. Income maximization
dilakukan saat perusahaan mengalami
penurunan laba.
3. Income smoothing
Income smoothing merupakan salah
satu pola manajemen laba yang dilakukan
dengan cara meratakan perolehan laba
yang perusahaan sehingga laba yang
diperoleh tidak terlalu berfluktuasi.
4. Income minimization
Dilakukan pada saat perusahaan
mengalami tingkat profitabilitas yang tinggi
sehingga jika laba periode mendatang
diperkirakan turun drastis dapat diatasi
dengan mengambil laba periode
sebelumnya.
Teknik Manajemen Laba
Herdawati (2015) menyatakan ada
beberapa teknik-teknik umum yang digunakan
dalam manajemen laba, diantaranya adalah:
1. Penentuan waktu transaksi yang tepat,
yaitu dilakukan dengan mengatur
transaksi yang akan dilakukan dengan
tujuan untuk memastikan bahwa transaksi
dilakukan pada periode yang tepat atau
paling menguntungkan. Pada teknik ini,
ketika terjadi kerugian yang besar atas
suatu trasaksi, maka dengan sengaja
manajer akan mempercepat transaksi
lainnya yang dapat memberikan
keuntungan untuk menutup kerugian atas
transaksi sebelumnya pada periode yang
sama. Sebaliknya, apabila terdapat
keuntungan yang besar atas suatu
transaksi, maka dengan sengaja manajer
akan mempercepat transaksi yang
berpotensi merugikan.
2. Perubahan dalam metode atau estimasi
akuntansi, yaitu dilakukan dengan
memanfaatkan fleksibilitas standar
akuntansi yang tidak secara tegas
menyatakan metode atau estimasi yang
harus diterapkan atau tidak boleh
diterapkan.
3. Akuntansi tidak sesuai standar, yaitu
teknik manajemen laba dengan
melakukan penyimpangan secara sengaja
terhadap standar akuntansi. Teknik ini
dapat dikategorikan sebagai kecurangan
dalam pelaporan keuangan.
4. Transaksi fiktif, yaitu teknik manajemen
laba yang memanipulasi dengan mengakui
transaksi yang sebenarnya tidak terjadi
ataupun tidak mengakui transaksi yang
telah terjadi. Hal ini juga dapat
dikategorikan sebagai kecurangan.
Pengukuran Manajemen Laba
Terdapat beberapa cara yang dapat
digunakan untuk mengukur manajemen laba
diantaranya adalah :
1. Model berbasis Aggregate Accruals
Model berbasis aggregate
accruals yaitu model yang digunakan
untuk mendeteksi aktivitas rekayasa
dengan menggunakan discretionary
accruals sebagai proksi manajemen
laba.
a) The Haley Model (1985)
Model Haley 1985, merupakan
model yang relatif sederhana karena
menggunakan total akrual sebagai
proksi manajemen laba. Alasan
penggunaan total akrual adalah
sebagai berikut:
 Total akrual memiliki potensi
untuk mengungkap cara-cara
manajemen laba baik itu
menaikkan maupun menurunkan
laba.
 Total akrual mencerminkan
keputusan manajemen yaitu
untuk menghapus aset pengakuan
atau menunda pendapatan dan
menganggap biaya atau modal
suatu pengeluaran.
5
Riya Gusti Pratami
b) The De Angelo Model (1986)
Model ini untuk mendeteksi
manajemen laba dikembangkan oleh
De Angelo pada tahun 1986. Secara
umum model ini juga menghitung total
akrual (TAC) sebagai selisih antara laba
akuntansi yang diperoleh suatu
perusahaan selama satu periode
bersangkutan atau dirumuskan
sebagai berikut:
Model De Angelo mengukur
atau memproksikan manajemen laba
dengan non discretionary accrual
(NDA) yang dihitung dengan
menggunakan total akrual akhir
periode yang di skala dengan total aset
periode sebelumnya.
c) Jones Model (1991)
Model ini tidak lagi
menggunakan asumsi bahwa
nondiscretionary accruals adalah
konstan. Namun, model ini
menggunakan dua asumsi sebagai
dasar pengembangan yaitu, akrual
periode berjalan (current accruals) dan
gross property, plant, and equipment.
Secara implisit model Jones
mengasumsikan bahwa pendapatan
merupakan nondiscretionary. Apabila
laba dikelola dengan menggunakan
pendapatan discretionary accruals,
maka model ini akan menghapus
bagian laba yang dikelola untuk proksi
discretionary accruals.
d) Jones Modification Model
(Dechow, Sloan dan Sweeney, 1995)
Modifikasi dari model Jones
yang didesain untuk mengeliminasi
kecendrungan untuk menggunakan
perkiraan yang bisa salah dari model
Jones untuk menentukan discretionary
accruals sebagai proksi manajemen
laba. Kelebihannya, model ini
memecah total akrual menjadi empat
komponen utama akrual, yaitu
discretionary current accruals,
discretionary long term accruals dan
nondiscretionary long term accruals.
Discretionary current accruals dan
nondicretionary current accruals
merupakan akrual yang berasal dari
aset lancar. Sedangkan discretionary
long term accruals dan
nondiscretionary long term accruals
merupakan akrual dari aset tidak
lancar.
2. Model berbasis Specific Accruals
Model yang berbasis akrual (specific
accruals) yaitu pendekatan yang menghitung
akrual sebagai proksi manajemen laba dengan
menggunakan item atau komponen keuangan
tertentu dari industri tertentu atau cadangan
kerugian piutang industri asuransi.
3. Model berbasis Distribution of
Earnings After Management
Model Distribution of Earnings After
Management dikembangkan oleh Burgtahler
dan Dichev, Degeorge, Patel, dan Zachauser,
serta Myers dan Skinner. Pendekatan ini
dikembangkan dengan melakukan pengujian
secara statistik terhadap komponen komponen
laba untuk mendeteksi pada pergerakan laba di
sekitar benchmark yang dipakai, misalkan laba
kuartal sebelumnya, untuk menguji apakah
incidence jumlah yang berada di atas maupun
di bawah benchmark telah didistribusikan
secara merata, atau merefleksikan ketidak
berlanjutan kewajiban untuk menjalankan
kebijakan yang telah dibuat.
4. Model Scaled Earning Changes (SEC)
Pada model ini lebih memfokuskan
kepada elemen laba perusahaan. Pada model
ini meneliti bagaimana perubahan laba suatu
perusahaan yang dibandingkan dengan nilai
pasar ekuitas perusahaan tersebut.
Pajak Penghasilan
Resmi menyatakan bahwa pajak
penghasilan (PPh) adalah pajak yang dikenakan
terhadap subjek pajak penghasilan yang
diterima atau diperolehnya dalam suatu tahun
pajak. Peraturan perundangan yang mengatur
Pajak Penghasilan di Indonesia adalah UU No.
7 Tahun 1983 yang telah disempurnakan
dengan UU No. 36 Tahun 2008, Peraturan
Pemerintah, Keputusan Presiden, Keputusan
Menteri Keuangan, Keputusan Direktur
Jenderal Pajak dan Surat Edaran Direktur
Jenderal Pajak.
Subjek pajak penghasilan berdasarkan
Pasal 2 ayat (1) No. 36 Tahun 2008
dikelompokkan menjadi beberapa kelompok,
diantaranya adalah subjek pajak orang pribadi,
6
Riya Gusti Pratami

subjek pajak warisan yang belum terbagi (after tax return) karena pajak merupakan
sebagai satu kesatuan, menggantikan yang unsur pengurangan laba yang tersedia baik
berhak, subjek badan, dan subjek Bentuk untuk dibagikan kepada pemegang saham
Usaha Tetap (BUT). maupun untuk diinvestasikan kembali.
Perencanaan perpajakan umumnya selalu
Perencanaan Pajak dimulai dengan meyakinkan apakah suatu
transaksi atau fenomena terkena pajak, jika
Perencanaan pajak adalah proses
transaksi tersebut terkena pajak, apakah dapat
mengorganisasi usaha wajib pajak orang
diupayakan untuk dikecualikan atau dikurangi
pribadi maupun badan usaha sedemikian rupa
jumlah pajaknya, selanjutnya apakah
dengan memanfaatkan berbagai celah
pembayaran pajak dimaksud dapat ditunda
kemungkinan yang dapat ditempuh oleh
pembayarannya (Herdawati, 2015).
perusahaan dalam koridor ketentuan
peraturan perpajakan, agar perusahaan dapat
Pengukuran Perencanaan Pajak
membayar pajak dalam jumlah minimum
(Pohan, 2013). Sedangkan menurut Aditama Herawati dan Ekawati (2016)
dan Purwaningsih (2016), perencanaan pajak mengemukakan terdapat beberapa cara dalam
merupakan bagian manajemen pajak dan mengukur perencanaan pajak, diantaranya
merupakan langkah awal di dalam melakukan adalah;
manajemen pajak. a. Cash Effective Tax Rate (CASH ETR)
Cash Effective Tax Rate (CETR)
Jenis-jenis Perencanaan Pajak digunakan sebagai salah satu alat ukur
perencanaan pajak yang bersifat jangka
Setyawan dan Harnovinsah (2016)
pendek. Cash Effective Tax Rate (CETR)
menyatakan bahwa terdapat tiga macam cara
baik digunakan untuk menggambarkan
yang dapat dilakukan perusahaan untuk
kegiatan penghindaran pajak oleh
menekan jumlah pajaknya, yaitu:
perusahaan karena Cash ETR tidak
1. Tax Avoidance
terpengaruh dengan adanya perubahan
Tax avoidance yaitu strategi dan teknik
estimasi seperti penyisihan penilaian
penghindaran pajak yang dilakukan secara
atau perlindungan pajak.
legal dan aman bagi wajib pajak karena tidak
b. Long-run Cash Effective Tax Rate (long-
bertentangan dengan ketentuan perpajakan,
run CASH ETR)
yaitu dengan memanfaatkan kelemahan yang
Long-run Cash Effective Tax Rate (long-
terdapat dalam undang-undang dan peraturan
run CASH ETR) adalah pengukuran
perpajakan itu sendiri.
penghindaran pajak dalam jangka
2. Tax Evasion
panjang, yang merupakan
Tax Evasion yaitu strategi dn teknik
pengembangan dari pengukuran dengan
penghindaran pajak yang dilakukan secara
CASH ETR. Pengukuran ini dilakukan
legal dan tidak aman bagi wajib pajak. Hal ini
dalam jangka waktu yang lebih panjang,
dilakukan dengan cara melakukan
misalnya sepuluh tahun. Cara yang
penghindaran pajak yang bertentangan
digunakan adalah dengan
dengan ketentuan perpajakan, karena tidak
menjumlahkan pembayaran atas pajak
berada dalam koridor undang-undang dan
(total cash tax paid) dalam suatu jangka
peraturan perpajakan yang berlaku.
waktu dibagi dengan total laba sebelum
3. Tax Saving
pajak (pre tax income) dalam jangka
Tax saving yaitu tindakan
waktu yang sama, dengan demikian
penghematan pajak dengan cara yang legal dan
pengukuran tersebut dapat
aman karena tidak bertentangan dengan
menggambarkan kondisi ETR yang lebih
undang-undang dan peraturan perpajakan.
mendekati biaya pajak perusahaan
Perencanaan pajak sama dengan
dalam jangka panjang.
halnya tax avoidance karena secara hakikat
c. Book Tax Difference
ekonomis keduanya berusaha untuk
memaksimalkan penghasilan setelah pajak

7
Riya Gusti Pratami
Book Tax Difference merupakan
perbedaan jumlah laba yang dihitung
berdasarkan akuntansi dengan laba yang
dihitung sesuai dengan peraturan
perpajakab. Dalam konteks akuntansi
perpajakan perbedaan tersebut
menimbulkan dua jenis beda yaitu beda
tetap dan beda waktu. Perhitungan book
tax difference sebagai perbedaan antara
penghasilan kena pajak dan laba bersih
dengan skala total asset.
d. Tax Retention Rate (TRR)
Tax Retention Rate (TRR) adalah model
pengukuran perencanaan pajak yang
menganalisis suatu ukuran dari
efektivitas manajemen pajak pada
laporan keuangan perusahaan tahun
berjalan (Wild et al., 2004).
Laba Akuntansi dan Laba Fiskal
PSAK 46 Tahun 2019 mendefinisikan
laba akuntansi sebagai laba atau rugi selama
satu periode sebelum dikurangi beban pajak.
Laba akuntansi adalah perbedaan antara
pendapatan yang direalisasikan dari transaksi
yang terjadi selama satu periode dengan biaya
yang berkaitan dengan pendapatan tersebut
(Widaryanti, 2009).
Laba fiskal adalah laba atau rugi selama
satu periode yang dihitung berdasarkan
peraturan perpajakan dan yang menjadi dasar
perhitungan pajak penghasilan. Laba fiskal
dihitung dengan cara laba akuntansi
dikurangi/ditambah dengan koreksi fiskal
(Wibowo, 2019).
Perbedaan Temporer dan Perbedaan
Permanen
Waluyo (2016) menyatakan bahwa
perbedaan temporer dimaksudkan sebagai
perbedaan antara dasar pengenaan pajak dari
suatu aset dan liabilitas dengan nilai tercatat
pada asset atau liabilitas yang berakibat pada
perubahan laba fiskal periode mendatang.
Terjadinya perubahan tersebut dapat
bertambah atau berkurang pada saat aset
dipulihkan atau liabilitas dibayar/dilunasi.
Perbedaan temporer ini berakibat harus
diakuinya aset dan liabilitas pajak tangguhan.
Hal ini dapat terjadi pada saat kondisi tertentu,
kondisi tertentu tersebut diantaranya adalah:
1. penghasilan atau beban yang harus diakui
untuk menghitung laba fiskal atau laba
komersial dalam periode berbeda;
2. goodwill atau goodwill negatif yang terjadi
saat konsolidasi;
3. perbedaan nilai tercatat dengan tax base
dari suatu aset atau liabilitas pada saat
pengakuan awal;
4. bagian dari biaya perolehan saat
penggabungan usaha yang bermakna akuisisi
dialokasikan ke aset atau liabilitas tertentu atas
dasar nilai wajar, perlakuan akuntansi
demikian tidak diperkenankan oleh Undang-
Undang Pajak.
Setyawan dan Harnovinsah
menyatakan Perbedaan Permanen adalah
perbedaan yang sifatnya tetap, yang tidak akan
hilang sejalan dengan waktu. Perbedaan
Permanen timbul sebagai akibat adanya
perbedaan pengakuan beban dan pendapatan
antara pelaporan komersial dan pajak/fiskal.
Akibat dari perbedaan ini berakibat juga pada
laba komersial dan laba fiskal sebagai dasar
menghitung pajak yang terutang.
Beban Pajak Tangguhan
Indriyanti (2018) mendefinisikan
beban pajak tangguhan sebagai beban yang
timbul akibat perbedaan temporer antara laba
akuntansi (laba dalam laporan keuangan untuk
pihak eksternal) dengan laba fiskal (laba yang
digunakan sebagai dasar perhitungan pajak).
Perbedaan yang terjadi yaitu laba akuntansi
lebih besar dibandingkan laba fiskal.
Pengakuan pajak tangguhan berdampak
terhadap berkurangnya laba atau rugi bersih
sebagai akibat adanya kemungkinan
pengakuan beban pajak tangguhan dan
manfaat pajak tangguhan.
Hakim (2015) menyatakan bahwa beda
waktu terjadi adanya perbedaan pengakuan
besarnya waktu secara akuntansi komersial
dibandingkan dengan secara fiskal dan selisih
dari perbedaan pengakuan antara laba
akuntansi komersial dan laba akuntansi fiskal
yang akan menghasilkan koreksi positif dan
koreksi negative. Koreksi positif akan
menghasilkan aktiva pajak tangguhan
sedangkan koreksi negatif akan menghasilkan
beban pajak tangguhan.
8
Riya Gusti Pratami
Beban pajak tangguhan terjadi karena
adanya perbedaan temporer antara laba fiskal
dan laba akuntansi. Semakin besar perbedaan
antara laba fiskal dengan laba akuntansi
menun.jukkan semakin besarnya diskresi
manajemen. Besarnya diskresi manajemen
tersebut akan terefleksikan dalam beban pajak
tangguhan dan mampu digunakan untuk
mendeteksi praktik manajemen laba pa.da
perusahaan. Perbedaan yang timbul antara
akuntansi pajak dan komersial dapat
menye.diakan informasi tambahan bagi
pengguna laporan keuangan untuk menilai
kualitas current earnings (Negara dan Suputra,
2017). Alasannya, karena peraturan
perpajakan lebih membatasi keleluasaan
penggunaan diskresi dalam menghitung
penghasilan kena pajak, itulah yang
menyebabkan selisih laba komersial dan laba
fiskal (book-tax gap) dapat menginformasikan
tentang diskresi manajemen dalam proses
akrual.
PENGEMBANGAN HIPOTESIS
Perencanaan pajak diduga dapat
berpengaruh terhadap manajemen laba
karena semakin bagus perencanaan pajak
suatu perusahaan maka akan semakin besar
manajemen laba yang akan dilakukan oleh
suatu perusahaan. Perusahaan melakukan
perencanaan pajak karena setiap perusahaan
pada dasarnya menginginkan laba yang
maksimal dan pajak yang minimal. Jika suatu
perusahaan memiliki laba yang tinggi maka
pastinya perusahaan tersebut memiliki pajak
yang tinggi pula sehingga perusahaan
melakukan perencanaan pajak sebagai
tindakan untuk mengupayakan meminimalisir
pajak yang akan dibayarkan perusahaan
tersebut. Hal ini didukung oleh penelitian dari
Herdawati (2015), Fitriany (2016) dan Santana
dan Wirakusuma (2016) yang menyatakan
bahwa perencanaan pajak berpengaruh
signifikan dan positif terhadap manajemen
laba. Maka dapat ditarik kesimpulan sebagai
berikut :
H1 : Perencanaan pajak berpengaruh
terhadap manajemen laba
Beban pajak timbul karena adanya
perbedaan temporer antara laba akuntansi dan
laba fiskal pada suatu perusahaan dimana laba
akuntansi lebih besar dibandingkan dengan
laba fiskal. Beban pajak tangguhan diduga
dapat mempengaruhi manajemen laba karena
jika suatu perusahaan memiliki laba yang tinggi
maka perusahaan tersebut pasti memiliki
beban pajak yang tinggi pula sehingga
perusahaan tersebut terdorong untuk
melakukan praktik manajemen laba.
Berdasarkan uraian tersebut maka dapat
disimpulkan bahwa semakin besar beban pajak
tangguhan suatu perusahaan maka semakin
tinggi peluang perusahaan tersebut melakukan
manajemen laba. Hal tersebut didukung oleh
penelitian dari Negara dan Saputra (2017),
Simsek (2015), Tundjung (2015), dan Setyawan
(2016) yang menyatakan bahwa pajak
tangguhan berpengaruh terhadap manajemen
laba yang artinya beban pajak tangguhan dapat
mempengaruhi manajemen laba. Maka dapat
ditarik kesimpulan sebagai berikut :
H2 : Beban pajak tangguhan berpengaruh
terhadap manajemen laba
Perencanaan Pajak dan Beban Pajak
Tangguhan diduga dapat berpengaruh secara
bersamaan terhadap manajemen laba. Hal ini
didukung oleh penelitian Negara dan Suputra
(2017) dan Herdawati (2015) yang menyatakan
bahwa beban pajak tangguhan dan
perencanaan pajak dapat berpengaruh secara
bersama-sama terhadap manajemen laba.
Maka dapat ditarik kesimpulan sebagai berikut
:
H3 : Perencanaan pajak dan beban pajak
tangguhan secara bersama-sama
berpengaruh terhadap manajemen laba.
METODELOGI PENELITIAN
Pada penelitian ini menggunakan jenis
penelitian verifikatif mengenai pengaruh
perencanaan pajak dan beban pajak tangguhan
terhadap manajemen laba. Metode
explonatory survey merupakan metode
penelitian yang dilakukan besar maupun kecil,
tetapi data yang dipelajari adalah data yang
diambil dari sampel dari populasi tersebut,
sehingga ditemukan deskripsi dan hubungan-
hubungan antar variabel. Penelitian ini
bertujuan untuk mengetahui pengaruh
perencanaan pajak dan beban pajak tangguhan
sebagai variabel independen yang dikaitkan
dengan manajemen laba sebagai variabel
9
Riya Gusti Pratami

dependen yang dilakukan bank BUSN. Sampel memfokuskan diri dalam menghimpun data.
penelitian ini diperoleh dari laporan keuangan Lokasi dalam penelitian ini adalah perbankan
dan laporan tahunan perbankan BUSN yang BUSN yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia
terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI) tahun (BEI) selama periode 2014-2018 yang dapat
2014-2018. Untuk memenuhi data yang diunduh melalui situs www.idx.co.id dan
penulis butuhkan, maka penulis melakukan informasi saham yang dapat diperoleh melalui
penelitian pada perbankan BUSN yang situs www.duniainvestasi.com.
terdaftar di Bursa Efek Indonesia periode 2014- Pada penelitian ini menggunakan
2018. Penelitian ini menggunakan unit analisis perencanaan laba dan beban pajak tangguhan
berupa organization yaitu laporan keuangan sebagai variabel independen dan manajemen
perbankan BUSN yang terdaftar di Bursa Efek laba sebagai variabel dependennya. Berikut ini
Indonesia periode 2014-2018. Lokasi penelitian adalah operasionalisasi variabel pada
adalah tempat dimana para peneliti penelitian ini :
Tabel 1. Operasional Variabel
Pengaruh Perencanaan Pajak (Tax Planning) dan Beban Pajak Tangguhan terhadap Manajemen Laba
Perbankan BUSN Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia (BEI) pada tahun 2014-2018
Variabel Indikator Ukuran Skala
Perencanaan 1. Net Income Rasio
Pajak 2. Pretax Income 𝑁𝑒𝑡 𝐼𝑛𝑐𝑜𝑚𝑒 𝑖𝑡
𝑇𝑅𝑅𝑖𝑡 =
(X1) 𝑃𝑟𝑒𝑡𝑎𝑥 𝐼𝑛𝑐𝑜𝑚𝑒 (𝐸𝐵𝐼𝑇) 𝑖𝑡

Beban Pajak 1. Beban pajak Rasio

Tangguhan tangguhan Beban Pajak Tangguhan t
BPT =
(X2) 2. Total aset tahun Total Aset (t − 1)
sebelumnya
Manajemen 1. Net Income it Rasio
Laba 2. Net Income (t-1)
(Y) 3. Market Value of
Equity tahun 𝑆𝐸𝐶
sebelumnya 𝑁𝑒𝑡 𝐼𝑛𝑐𝑜𝑚𝑒 𝑖𝑡 − 𝑁𝑒𝑡 𝐼𝑛𝑐𝑜𝑚𝑒 (𝑡 − 1)
=
𝑀𝑉𝐸 (𝑡 − 1)

Sumber: diolah oleh penulis (2019)

Pada penelitian ini menggunakan
metode pengambilan sampel dengan cara
purposive sampling. Purposive sampling adalah
pengambilan sampel dengan menggunakan
kriteria-kriteria dalam memilih sampel. Berikut
ini adalah kriteria yang digunakan dalam
penelitian ini :
1. Bank BUSN yang terdaftar di Bursa Efek
Indonesia (BEI), dan tidak keluar
(delisting) selama periode 2014-2018.
2. Bank BUSN yang menyajikan laporan
keuangan yang telah diaudit oleh
auditor independen selama periode
2014-2018.
3. Bank BUSN yang melaporkan laba
secara berturut-turut selama periode
2014-2018.
4. Bank BUSN yang melaporkan laba
sebelum pajak secara berturut-turut
selama periode 2014-2018.
5. Bank BUSN yang melaporkan beban
pajak tangguhan secara berturut-turut
selama periode 2014-2018.
6. Bank BUSN tidak mengalami data
outlier.
Metode analisis yang digunakan dalam
penelitian ini adalah analisis statistika
inferensial, yaitu regresi dan kolerasi dengan
menggunakan software yaitu eviews versi 10.
Eviews versi 10 merupakan software atau
program yang menyediakan analisis data,
regresi, alat peramalan yang komputer
berbasis windows. Selanjutnya dilakukan
analisis data yaitu uji asumsi klasik dan uji
hipotesis dengan menggunakan regresi data

10
Riya Gusti Pratami
panel yang sebelumnya data melalui proses
transformasi data. Berikut ini adalah rumus
lnYit = β0 + β1lnX1it + β2lnX2it + eit
Dimana :
Y = Manajemen Laba
X1 = Perencanaan Pajak
X2 = Beban Pajak Tangguhan
i = Jenis Perusahaan
t = Waktu
HASIL DAN PEMBAHASAN
Penentuan Model Data
Uji Chow
Dari uji chow yang telah dilakukan oleh
peneliti, diperoleh hasil bahwa nilai
probabilitas cross-section F < alpha 0,05, yaitu
0,0498 < 0,05 maka tolak H0 dan terima H1. Dari
hasil tersebut maka dapat disimpulkan bahwa
model penelitian yang lebih tepat yaitu
menggunakan model Fixed Effect (FE).
Uji Hausman
Berdasarkan hasil uji hausman
menunjukkan bahwa nilai probabilitas > alpha
0,05, yaitu 0,6086 > 0,05 maka terima H0 dan
tolak H1. Dari hasil uji tersebut maka dapat
disimpulkan bahwa model penelitian yang
lebih tepat yaitu menggunakan model Random
Effect (RE).
Uji Lagrange Multiplier
Berdasarkan uji langrange multiplier diperoleh
nilai Breusch-Pagan < alpha 0,05, yaitu 0,0143
< 0,05 maka terima H1 dan tolak H0. Dari hasil
uji tersebut maka dapat disimpulkan bahwa
model yang lebih tepat untuk penelitian ini
adalah model Random Effect (RE).
Uji Asumsi Klasik
Transformasi Data
Transformasi data adalah upaya yang
dilakukan dengan tujuan utama untuk
mengubah skala pengukuran data asli menjadi
bentuk lain sehingga data dapat memenuhi
asumsi-asumsi yang mendasari analisis ragam.
Pada penelitian ini menggunakan transformasi
data jenis transformasi logaritma.
Transformasi data pada penelitian ini
dari data panel yang digunakan dalam
penelitian ini :
bertujuan untuk memenuhi uji asumsi klasik
yaitu uji normalitas. Hal tersebut dilakukan
karena terdapat banyaknya data ekstrim yang
membuat data menjadi tidak normal.
Transformasi logaritma dilakukan dengan cara
menglogaritmakan variabel perencanaan pajak
dan beban pajak tangguhan sebagai variabel
independen dan variabel manajemen laba
sebagai variabel dependen.
Uji Normalitas
Dari uji normalitas yang terlah
dilakukan diperoleh bahwa nilai probabilitas
dari data yang digunakan oleh peneliti sebesar
0,241473, artinya nilai probabilitas JB lebih
besar dibandingkan alpha yang telah
ditentukan sebelumnya yaitu 0,05.
Berdasarkan nilai tersebut maka dapat
disimpulkan bahwa data yang digunakan dalam
penelitian ini berdistribusi normal.
Uji Multikolinieritas
Dari uji multikolinieritas diperoleh hasil
bahwa matriks dari masing-masing variabel
independen kurang dari 0,80, sehingga dapat
disimpulkan bahwa tidak terjadi masalah
multikolinieritas dalam penelitian ini.
Uji Heteroskedastisitas
Dari pengujian yang telah dilakukan
diperoleh nilai probabilitas pada masing-
masing variabel independen lebih dari alpha
yang telah ditentukan sebelumnya yaitu 0,05.
Dari nilai probabilitas tersebut dapat
disimpulkan bahwa pada penelitian ini tidak
terdapat masalah heteroskedastisitas.
Uji Autokorelasi
Dari pengujian autokorelasi diperoleh
nilai d sebesar 3,403386. Jumlah sampel atau n
yang digunakan pada penelitian ini berjumlah
25 dan jumlah variabel bebas atau k pada
penelitian ini berjumlah dua variabel, maka
dapat diperoleh nilai dL sebesar 1,2063 dan 4-
dL sebesar 2,7937. Berdasarkan hasil tersebut
maka dapat ditarik kesimpulan 2,7937 <
3,403386 < 4, artinya pada penelitian ini nilai 4-
11
Riya Gusti Pratami
dL< d < 4 sehingga dalam penelitian ini
terdapat autokorelasi negatif.
Pengujian Hipotesis
Uji t
Dari pengujian secara parsial diperoleh
nilai probabilitas pada variabel perencanaan
pajak sebesar 0,0100 dan pada beban pajak
tangguhan sebesar 0,9702. Hal ini
menunjukkan bahwa pada variabel
perencanaan pajak berpengaruh terhadap
manajemen laba karena pada perencanaan
pajak memiliki nilai probabilitas lebih kecil
dibandingkan dengan alpha yang telah
ditentukan yaitu 0,05, sedangkan beban pajak
tangguhan tidak berpengaruh terhadap
manajemen laba karena beban pajak
tangguhan memiliki nilai probabilitas lebih
besar dibandingkan dengan alpha yang telah
ditentukan yaitu 0,05.
Berdasarkan uraian tersebut maka
dapat disimpulkan bahwa variabel
perencanaan pajak dapat mempengaruhi
manajemen laba, sedangkan variabel beban
pajak tangguhan tidak dapat mempengaruhi
manajemen laba. Maka dari hasil tersebut
terima hipotesis H1 dan tolak hipotesis H2, hal
ini karena perencanaan pajak secara parsial
dapat mempengaruhi manajemen laba,
sedangkan beban pajak tangguhan secara
parsial dapat mempengaruhi manajemen laba
pada perbankan BUSN.
Uji F
Berdasarkan pengujian secara
simultan diperoleh hasil nilai dari prob (F-
statistic) lebih kecil dibandingkan dengan alpha
yang telah ditentukan yaitu 0,006345 < 0,05.
Dari hasil tersebut maka dapat disimpulkan
bahwa perencanaan pajak dan beban pajak
tangguhan secara simultan berpengaruh
terhadap manajemen laba, maka terima
hipotesis H3.
Pengujian Determinan (R2)
Berdasarkan uji determinan yang telah
dilakukan diperoleh nilai Adjusted R-squared
sebesar 0,108250 menunjukkan bahwa
proporsi pengaruh perencanaan pajak dan
beban pajak tangguhan terhadap manajemen
laba yaitu sebesar 10,82%. Maka dapat
disimpulkan bahwa 10,82% variabel Y
(Manajemen Laba) dipengaruhi oleh variabel X
(Perencanaan Pajak dan Beban Pajak
Tangguhan), sedangkan sisanya 89,18%
variabel Y dipengaruhi oleh faktor lain yang
dalam penelitian ini tidak dibahas. Dari nilai
10,82% dapat dikatakan kedua variabel
independen yang digunakan dalam penelitian
ini memiliki pengaruh yang sangat lemah
terhadap manajemen laba selama periode
pengamatan. Angka 89,18% menunjukkan
bahwa terdapat faktor lain selain perencanaan
pajak dan beban pajak tangguhan yang
mempengaruhi manajemen laba yang tidak
diteliti dalam penelitian ini.
Pembahasan
Pengaruh perencanaan pajak terhadap
manajemen laba
Berdasarkan hasil uji yang telah
dilakukan oleh peneliti dengan menggunakan
regresi data panel maka diperoleh bahwa
secara parsial perencanaan pajak yang
diproksikan dengan TRR sebagai variabel
independen (X1) berpengaruh positif terhadap
manajemen laba sebagai variabel dependen
(Y). Perencanaan pajak dapat berpengaruh
apabila memiliki nilai probabilitas lebih kecil
dibandingkan dengan alpha yang telah
ditentukan yaitu 0,05. Dari hasil uji secara
parsial dapat terlihat bahwa perencanaan
pajak memiliki nilai probabilitas lebih kecil
dibandingkan dengan alpha, yaitu 0,0100 <
0,05 dengan nilai koefisien sebesar 18.11269
yang artinya perencanaan pajak memiliki
pengaruh positif terhadap manajemen laba.
Hal tersebut menunjukkan bahwa semakin
tinggi perencanaan pajak yang dilakukan Bank
BUSN maka semakin tinggi juga kesempatan
Bank BUSN dalam melakukan praktik
manajemen laba.
Pengaruh beban pajak tangguhan terhadap
manajemen laba
Berdasarkan hasil uji yang telah
dilakukan oleh peneliti dengan menggunakan
12
Riya Gusti Pratami
regresi data panel maka diperoleh bahwa
secara parsial beban pajak tangguhan yang
diproksikan dengan BPT sebagai variabel
independen (X2) tidak berpengaruh terhadap
manajemen laba sebagai variabel dependen
(Y). Beban pajak tangguhan dapat berpengaruh
apabila memiliki nilai probabilitas lebih kecil
dibandingkan dengan alpha yang telah
ditentukan yaitu 0,05. Dari hasil uji secara
parsial dapat terlihat bahwa beban pajak
tangguhan memiliki nilai probabilitas lebih
besar dibandingkan dengan alpha, yaitu 0,9702
< 0,05 yang artinya beban pajak tangguhan
tidak berpengaruh terhadap manajemen laba.
Pengaruh perencanaan pajak dan beban pajak
tangguhan terhadap manajemen laba
Dari hasil uji yang dilakukan oleh
peneliti, secara simultan menunjukkan bahwa
perencanaan pajak yang diproksikan dengan
menggunakan TRR dan beban pajak tangguhan
yang diproksikan dengan menggunakan BPT
dinyatakan berpengaruh terhadap manajemen
laba Bank BUSN. Tingkat pengaruh antara
perencanaan pajak dan beban pajak tangguhan
terhadap manajemen laba dapat ditentukan
jika nilai prob (F-statistic) lebih kecil dari alpha
yang telah ditentukan yaitu 0,05. Dari hasil uji
secara simultan dapat terlihat bahwa
perencanaan pajak dan beban pajak tangguhan
memiliki nilai prob (F-statistic) lebih kecil
dibandingkan dengan alpha, yaitu 0.006345 <
0,05, artinya jika perencanaan pajak dan beban
pajak tangguhan secara bersama-sama diuji
pengaruhnya terhadap manajemen laba maka
hasilnya adalah kedua variabel tersebut
berpengaruh terhadap manajemen laba,
sehingga H3 pada penelitian ini dapat diterima.
PENUTUP
Kesimpulan
Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui
pengaruh perencanaan pajak dan beban pajak
tangguhan terhadap manajemen laba pada
Bank BUSN yang terdaftar di Bursa Efek
Indonesia (BEI) pada tahun 2014-2018.
Berdasarkan hasil pengujian pengaruh variabel
independen terhadap variabel dependen yang
dilakukan oleh penulis, maka dapat
disimpulkan sebagai berikut:
1. Perencanaan pajak berpengaruh terhadap
manajemen laba pada Bank BUSN yang
terdaftar di Bursa Efek Indonesia pada
tahun 2014-2018. Hal ini terlihat dari nilai
probabilitas pada perencanaan pajak,
dimana pada saat pengujian perencanaan
pajak memperoleh nilai probabilitas lebih
kecil dibandingkan dengan alpha. Hasil
tersebut menunjukkan bahwa
perencanaan pajak berpengaruh terhadap
manajemen laba. Berpengaruhnya
perencanaan pajak terhadap manajemen
laba disebabkan oleh adanya komponen
laba yang digunakan untuk menentukan
besar atau kecilnya pajak Bank BUSN,
sehingga jika komponen laba tersebut
dapat dimanfaatkan dengan baik maka
dapat mengurangi beban pajak yang akan
dibayarkan oleh Bank BUSN.
2. Beban pajak tangguhan tidak
berpengaruh terhadap manajemen laba
pada Bank BUSN. Hal ini dapat terlihat dari
nilai probabilitas pada beban pajak
tangguhan dimana pada saat pengujian
beban pajak tangguhan memperoleh nilai
probabilitas lebih besar dibandingkan
dengan alpha. Hasil tersebut
menunjukkan bahwa manajemen laba
tidak dipengaruhi oleh beban pajak
tangguhan dalam penelitian ini. Tidak
berpengaruhnya variabel beban pajak
tangguhan terhadap manajemen laba
karena beban pajak tangguhan kurang
dimanfaatkan dengan baik oleh Bank
BUSN sehingga tidak dapat digunakan
sebagai pengurang laba Bank BUSN pada
saat laba perusahaan mengalami
kenaikan.
3. Perencanaan pajak dan beban pajak
tangguhan secara bersama-sama dapat
mempengaruhi manajemen laba pada
Bank BUSN. Hal ini dapat terlihat dari nilai
prob F-statistic pada saat pengujian
perencanaan pajak dan beban pajak
tangguhan memperoleh nilai lebih kecil
dibandingkan dengan alpha. Hasil
tersebut menunjukkan bahwa
manajemen laba secara simultan dapat
dipengaruhi oleh perencanaan pajak dan
beban pajak tangguhan pada penelitian
ini. Akan tetapi, dengan adanya kedua
variabel tersebut bukan berarti menjadi
13
Riya Gusti Pratami

patokan bahwa kedua variabel Sektor Perbankan Indonesia. Jawa

independen tersebut untuk Timur: STIE Mandala.
mempengaruhi manajemen laba. Mauliridiyah dan Titik, F. 2014. Pengaruh
Kepemilikan Manajerial, Leverage dan
DAFTAR PUSTAKA Ukuran Perusahaan Terhadap
Manajemen Laba Pada Perusahaan
Aditama, F. dan Anna Purwaningsih. 2016.
Food And Baverage. Jakarta: Universitas
Pengaruh Perencanaan Pajak terhadap
Telkom.
Manajemen Laba pada Perusahaan
Negara dan Suputra. 2017. Pengaruh
Nonmanufaktur yang Terdaftar di Bursa
Perencanaan Pajak dan Pajak
Efek Indonesia. MODUS. Vol. 26 (I): 33-
Tangguhan Terhadap Manajemen Laba.
50.
Bali: Universitas Udayana.
Astuti, A.A. 2015. Faktor Yang Mempengaruhi
Ningsih, F, C. 2017. Pengaruh Aset Pajak
Manajemen Laba Pada Sektor
Tangguhan, Beban Pajak Tangguhan,
Perbankan Indonesia. December.2015.
dan Perencanaan Pajak Terhadap
Frans, Dody. 2015. Pengaruh Profitabilitas,
Manajemen Laba. Jawa Tengah:
Corporate Governance, Ukuran
Universitas Muhammadiyah Surakarta.
Perusahaan Dan Leverage Terhadap
Pohan, Chairil. A. 2013. Manajemen
Praktik Manajemen Laba. Jakarta:
Perpajakan. Jakarta: PT. Gramedia
Universitas Islam Negeri Syarif
Pustaka Utama.
Hidayatullah.
PSAK No. 46 tentang Akuntansi Pajak
Fitriany, L.C. 2016. Pengaruh Aset Pajak
Penghasilan
Tangguhan, Beban Pajak Tangguhan dan
Reilly, Frank, K dan Brown, Keith, C. 2011.
Perencanaan Pajak Terhadap
Investment Analysis and Portofolio
Manajemen Laba (Studi Empiris Pada
Management. South Western Cengage
Perusahaan Manufaktur Yang Terdaftar
Learning, USA.
Di BEI Tahun 2011-2013. JOM Fekon,
Resmi, Siti. 2017. Perpajakan Teori dan Kasus.
Vol.3, No.1 (Februari) 2016.
Jakarta: Salemba Empat.
Hakim, A.R. 2015. Pengaruh Aktiva Pajak
Santana, Dewa,K, W, dan Wirakusuma, Made,
Tangguhan dan Beban Pajak Tangguhan
G. 2016. Pengaruh Perencanaan Pajak,
Terhadap Manajemen Laba. Jawa Timur:
Kepemilikan Manajerial dan Ukuran
STIESIA Surabaya.
Perusahaan Terhadap Manajemen Laba.
Herawati, H dan Ekawati, D. 2016. Pengaruh
Bali: Universitas Udayana.
Perencanaan Pajak Terhadap Nilai
Setyawan, B dan Harnovinsah. 2016. Pengaruh
Perusahaan. Jawa Barat: Universitas
Beban Pajak Tangguhan, Profitabilitas,
Pendidikan Indonesia.
dan Perencanaan Pajak Terhadap
Herdawati. 2015. Analisis Pengaruh
Manajemen Laba.
Perencanaan Pajak dan Beban Pajak
Simsek, Haldun. 2015. Deferred Tax and
Tangguhan Terhadap Manajemen Laba.
Earning Management. Erasmus
Makassar: Universitas Hasanuddin.
University Rotterdam.
Hery. 2016. Analisis Laporan Keuangan.
Sumbramayam, K.R. 2018. Analisis Laporan
Jakarta: Grasindo.
Keuangan. Jakarta Selatan: Salemba
Ikatan Bankir Indonesia. 2016. Manajemen
Empat.
Risiko 2. Jakarta: PT Gramedia Pustaka
Sulistyanto, H.S. 2014. Earning Management,
Utama.
Theory amd Empirical Models. Jakarta:
Indriyanti, I,. 2018. Pengaruh Beban Pajak
Grasindo.
Tangguhan dan Profitabilitas Terhadap
Tundjung, G.M. 2015. Pengaruh Beban Pajak
Manajemen Laba. Bogor: Universitas
Tangguhan Terhadap Manajemen Laba
Pakuan.
(Studi Empiris Pada Perusahaan
Kartika, Nurhadrina. 2015. Faktor Yang
Manufaktur Yang Terdaftar Di Bursa
Mempengaruhi Manajemen Laba Pada
Efek Indonesia). Semarang: Universitas
Diponegoro.

14
Riya Gusti Pratami

Undang-undang N0.16 Tahun 2006 tentang

perubahan keempat atas Undang-
undang No. 6 Tahun 1983 tentang
Ketentuan Umum dan Tata Cara
Perpajakan.
Waluyo. 2016. Akuntansi Pajak Edisi 6. Jakarta:
Salemba Empat.
Widarjono, A. 2016. Ekonometrika: Pengantar
dan Aplikasinya Disertai Panduan
Eviews. Yogyakarta: UPP STIM YKPN.
Widarjono, A. 2018. Ekonometrika: Pengantar
dan Aplikasinya Disertai Panduan
Eviews. Yogyakarta: UPP STIM YKPN
Widaryanti. 2009. Analisis Perataan Laba dan
Faktor-Faktor Yang Mempengaruhi
Pada Perusahaan Manufaktur Di Bursa
Efek Indonesia. Fokus Ekonomi, Vol. 4,
No.Fokus Ekonomi, Vol. 4, No.,
Desember, Hal : 60-77.
Winarno, Wing Wahyu. 2015. Analisis
Ekonometrika dan Statistik dengan
Eviews. Yogyakarta: UPP STIM YKPN.

https://www.wibowopajak.com/2012/05/pen
gertian-penghasilan-kena-pajak-
atau.html?m=1 [Diakses Agustus 2019]
https://www.google.com/amp/amp.kontan.co
.id/new/bukopin-revisi-laba-di-laporan
keuangan-ini-tanggapan-bei [Diakses 27 April
2018]
http://www/idx.co.id.
www.duniainvestasi.

15