Learning Objective 1

A. Classification

Inventories adalah barang aset yang dimiliki perusahaan untuk dijual dalam kegiatan usaha sehari-hari,
atau barang yang akan digunakan atau dikonsumsi dalam produksi barang yang akan dijual. Deskripsi
dan pengukuran persediaan memerlukan perhatian yang cermat. Investasi dalam persediaan seringkali
merupakan aset lancar terbesar dalam bisnis perdagangan (ritel) dan manufaktur.

Perusahaan dagang, seperti Carrefour (FRA), biasanya membeli barang dagangannya dalam bentuk siap
untuk dijual. Ini melaporkan biaya yang ditetapkan untuk tidak terjual unit yang tersisa sebagai
persediaan barang dagangan. Hanya satu akun persediaan, yaitu Persediaan, yang muncul dalam laporan
keuangan. Sebaliknya, perusahaan manufaktur memproduksi barang untuk dijual ke perusahaan
dagang. Banyak dari bisnis terbesar adalah produsen, seperti China Petroleum & Chemical Corp.
(CHN), Nissan (JPN), Royal Dutch Shell (NLD), Procter & Gamble (USA), George Weston Ltd.
(BISA), dan Nokia (FIN). Meskipun produk yang mereka hasilkan mungkin berbeda, produsen
biasanya memiliki tiga akun persediaan Bahan Mentah, Barang Dalam Proses, dan Barang Jadi.

Sebuah perusahaan melaporkan biaya yang dibebankan pada barang dan bahan yang ada tetapi belum
dimasukkan ke dalam produksi sebagai persediaan bahan mentah. Bahan bakunya antara lain kayu
untuk membuat tongkat baseball atau baja untuk membuat mobil. Bahan-bahan ini dapat ditelusuri
langsung ke produk akhir.

Pada titik mana pun dalam proses produksi berkelanjutan, beberapa unit hanya diproses sebagian. Biaya
bahan baku untuk unit-unit yang belum selesai ini, ditambah biaya tenaga kerja langsung yang
diterapkan secara khusus untuk bahan tersebut dan bagian rata-rata dari biaya overhead produksi,
merupakan persediaan barang dalam proses.

Perusahaan melaporkan biaya yang diidentifikasi dengan unit yang sudah selesai tetapi belum terjual
pada akhir periode fiskal sebagai persediaan barang jadi.

Gambar di bawah ini merupakan perbandingan penyajian laporan keuangan persediaan Carrefour
(FRA) (perusahaan dagang) dengan persediaan Nissan (JPN) (perusahaan manufaktur).

1
 B. Inventory Cost Flow

Perusahaan yang menjual atau memproduksi barang melaporkan persediaan dan harga pokok penjualan
pada setiap akhir periode akuntansi. Aliran biaya suatu perusahaan adalah sebagai berikut. Persediaan
awal ditambah harga pokok pembelian adalah harga pokok barang tersedia untuk dijual. Saat barang
terjual, barang tersebut dimasukkan ke harga pokok penjualan. Barang-barang yang tidak terjual pada
akhir periode akuntansi merupakan persediaan akhir.

Perusahaan menggunakan salah satu dari dua jenis sistem untuk memelihara catatan persediaan yang
akurat untuk biaya-biaya ini—sistem perpetual atau sistem periodik.

1) Perpetual System

2
Perpetual inventory system terus melacak perubahan dalam akun Inventaris. Artinya, perusahaan
mencatat semua pembelian dan penjualan (penerbitan) barang secara langsung di akun Persediaan pada
saat terjadinya. Sistem persediaan perpetual menyediakan catatan berkelanjutan atas saldo akun
Persediaan dan akun Harga Pokok Penjualan.

2) Periodic System

Dalam sistem persediaan periodik, perusahaan menentukan jumlah persediaan yang ada hanya secara
berkala, sesuai dengan namanya. Ini mencatat semua perolehan persediaan selama periode akuntansi
dengan mendebit akun Pembelian. Perusahaan kemudian menambahkan total akun Pembelian pada
akhir periode akuntansi ke harga pokok persediaan pada awal periode. Jumlah ini menentukan total
harga pokok barang tersedia untuk dijual selama periode tersebut.

Untuk menghitung harga pokok penjualan, perusahaan kemudian mengurangkan persediaan akhir dari
harga pokok barang tersedia untuk dijual. Perhatikan bahwa dalam sistem persediaan periodik, harga
pokok penjualan adalah jumlah sisa yang bergantung pada penghitungan fisik persediaan akhir. Proses
ini disebut sebagai “mengambil inventaris fisik.” Perusahaan yang menggunakan sistem periodik
melakukan inventarisasi fisik minimal setahun sekali.

3) Comparing Perpetual and Periodic Systems

Untuk mengilustrasikan perbedaan antara sistem perpetual dan sistem periodik, asumsikan Perusahaan
Fesmire melakukan transaksi berikut selama tahun berjalan.

Fesmire mencatat transaksi ini selama tahun berjalan seperti yang ditunjukkan pada gambar di bawah
ini

3
 C. Inventory Control

Karena berbagai alasan, manajemen sangat tertarik pada perencanaan dan pengendalian persediaan.
Baik sebuah perusahaan memproduksi atau memperdagangkan barang, diperlukan sistem akuntansi
yang akurat dengan pencatatan yang terkini. Perusahaan mungkin kehilangan penjualan dan pelanggan
jika tidak menyediakan produk dengan gaya, kualitas, dan kuantitas yang diinginkan. Selanjutnya,
perusahaan harus memantau tingkat persediaan dengan hati-hati untuk membatasi biaya pendanaan
untuk membawa persediaan dalam jumlah besar.

Sebagian besar perusahaan memerlukan informasi terkini mengenai tingkat persediaan mereka, untuk
melindungi dari kehabisan stok atau pembelian berlebihan dan untuk membantu persiapan data
keuangan bulanan atau triwulanan. Akibatnya, perusahaanperusahaan ini menggunakan sistem
persediaan perpetual yang dimodifikasi. Sistem ini menyediakan catatan inventaris terperinci mengenai
kenaikan dan penurunan kuantitas saja bukan jumlah mata uang. Ini hanyalah sebuah perangkat
memorandum di luar sistem pencatatan ganda, yang membantu dalam menentukan tingkat persediaan
pada suatu titik waktu.

D. Determining Cost of Goods Sold

Barang yang dijual (atau digunakan) selama suatu periode akuntansi jarang sama persis dengan barang
yang dibeli (atau diproduksi) selama periode tersebut. Akibatnya, persediaan bertambah atau berkurang
selama periode tersebut. Perusahaan kemudian harus mengalokasikan harga pokok seluruh barang yang
tersedia untuk dijual (atau digunakan) antara barang yang dijual atau digunakan dan barang yang masih
tersedia. Harga pokok barang tersedia untuk dijual atau digunakan adalah jumlah dari (1) harga pokok
barang yang tersedia pada awal periode, dan (2) harga pokok barang yang diperoleh atau diproduksi
selama periode tersebut. Harga pokok penjualan adalah selisih antara (1) harga pokok barang tersedia
untuk dijual selama periode tertentu, dan (2) harga pokok barang yang tersedia pada akhir periode.

4
Learning Objective 2

A. Goods Included in Inventory

Perusahaan mengakui persediaan dan hutang pada saat perusahaan mengendalikan aset. Misalnya,
ketika Lee Ltd. membeli jam tangan Apple (AS) untuk dijual kembali, Lee mencatat jam tangan ini
sebagai inventaris pada saat kendali berpindah ke Lee. Oleh karena itu, pengendalian merupakan faktor
kunci dalam menentukan kapan pembelian dan penjualan suatu produk diakui.

1) Goods in Transit

Seringkali, perusahaan seperti LG Electronics (KOR) membeli barang dagangan yang masih dalam
perjalanan belum diterima pada akhir periode fiskal. Akuntansi untuk barang yang dikirim ini
bergantung pada siapa yang mengendalikan barang dagangan tersebut. Dalam situasi ini, perusahaan
umumnya menentukan pengendalian berdasarkan siapa yang memiliki hak sah atas barang dengan
menerapkan aturan “passage of title”. Jika pemasok mengirimkan barang ke titik pengiriman fob LG,
hak milik beralih ke LG ketika pemasok mengirimkan barang ke pengangkut umum, yang bertindak
sebagai agen untuk LG (singkatan fob berarti gratis di kapal). Jika pemasok mengirimkan barang ke
tujuan tertentu, hak milik beralih ke LG hanya ketika LG menerima barang dari pengangkut umum.
“Titik pengiriman” dan “tujuan” sering kali ditentukan berdasarkan lokasi tertentu, misalnya fob Seoul.

2) Consigned Goods

Perusahaan memasarkan produk tertentu melalui konsinyasi. Berdasarkan pengaturan ini, perusahaan
seperti Williams Art Gallery (pengirim) mengirimkan berbagai barang seni ke Sotheby's Holdings (AS)
(penerima barang), yang bertindak sebagai agen Williams dalam menjual barang kiriman tersebut.
Sotheby's setuju untuk menerima barang tersebut tanpa tanggung jawab apa pun, kecuali untuk
melaksanakan kehatihatian dan perlindungan yang wajar dari kehilangan atau kerusakan, hingga
Sotheby's menjual barang tersebut kepada pihak ketiga. Ketika Sotheby's menjual barangnya, ia
mengirimkan pendapatannya, dikurangi komisi penjualan dan biaya yang dikeluarkan untuk
menyelesaikan penjualan, kepada Williams. Penerima barang tidak membuat entri ke akun persediaan
barang yang diterima. Barang-barang tersebut tetap menjadi milik pengirim sampai dijual. Faktanya,
penerima barang harus sangat berhati-hati untuk tidak memasukkan barang apa pun yang dikirim
sebagai bagian dari persediaan. Pembahasan tambahan terkait pengiriman.

3) Special Sales Agreements

Seperti yang kami sebutkan sebelumnya, pengalihan hak milik sah adalah pedoman umum yang
digunakan untuk menentukan apakah suatu perusahaan harus memasukkan suatu barang ke dalam
persediaan. Sayangnya, pengalihan hak milik hukum dan substansi yang mendasari transaksi terkadang

5
tidak sejalan. Misalnya, hak milik sah mungkin telah berpindah ke pembeli, namun penjual barang tetap
memegang kendali atas inventaris.

Dua situasi penjualan khusus diilustrasikan di sini untuk menunjukkan jenis masalah yang dihadapi
perusahaan dalam praktiknya:

 Penjualan dengan perjanjian pembelian kembali.

 Penjualan dengan tingkat pengembalian yang tinggi.

B. Costs Included in Inventory

Salah satu permasalahan terpenting dalam menangani persediaan berkaitan dengan jumlah uang yang
harus digunakan untuk mencatat persediaan dalam rekening. Perusahaan umumnya mencatat perolehan
persediaan, seperti aset lainnya, berdasarkan biaya.

1) Product Costs

Biaya produk adalah biaya yang “melekat” pada persediaan. Akibatnya, perusahaan mencatat biaya
produk di akun Persediaan. Biaya-biaya ini berhubungan langsung dengan membawa barang tersebut
ke tempat usaha pembeli dan mengubah barang tersebut menjadi suatu kondisi yang dapat dijual. Biaya
tersebut umumnya mencakup (1) biaya pembelian, (2) biaya konversi, dan (3) “biaya lain-lain” yang
timbul dalam membawa persediaan ke tempat penjualan dan dalam kondisi dapat dijual. Biaya konversi
untuk perusahaan manufaktur meliputi bahan langsung, tenaga kerja langsung, dan biaya overhead
pabrik. Biaya overhead manufaktur mencakup bahan tidak langsung, tenaga kerja tidak langsung, dan
berbagai biaya, seperti depresiasi, pajak, asuransi, dan utilitas.“Biaya lain-lain” mencakup biaya yang
terjadi untuk membawa persediaan ke lokasi dan kondisinya saat ini, siap untuk dijual, seperti biaya
merancang suatu produk untuk kebutuhan pelanggan tertentu.

2) Period Costs

Biaya periode adalah biaya-biaya yang secara tidak langsung berkaitan dengan perolehan atau produksi
barang. Oleh karena itu, biaya periode seperti beban penjualan dan, dalam keadaan biasa, beban umum
dan administrasi tidak dimasukkan sebagai bagian dari biaya persediaan.

3) Treatment of Purchase Discounts

Diskon pembelian atau perdagangan adalah pengurangan harga jual yang diberikan kepada pelanggan.
Diskon ini dapat digunakan untuk memberikan insentif untuk pembelian pertama kali atau sebagai
hadiah untuk pesanan dalam jumlah besar. Dalam beberapa kasus, insentif diberikan untuk mendorong

6
pembayaran lebih awal. Ada beberapa keragaman dalam praktik mengenai akuntansi untuk diskon ini,
dengan beberapa perusahaan mencatat diskon tersebut sebagai pengurangan persediaan sementara yang
lain memperlakukan diskon tersebut sebagai pendapatan. Namun, IASB mengharuskan diskon ini
dicatat sebagai pengurang biaya persediaan.

Learning Objective 3

A. Specific Identification

Identifikasi khusus memerlukan identifikasi setiap barang yang terjual dan setiap barang dalam
persediaan. Perusahaan memasukkan harga pokok penjualan ke harga pokok penjualan barang tertentu.
Ini termasuk dalam persediaan biaya barang-barang tertentu yang ada. Kebanyakan perusahaan hanya
menggunakan metode ini ketika menangani sejumlah kecil barang yang mahal dan mudah dibedakan.
Dalam perdagangan eceran, ini mencakup beberapa jenis perhiasan, mantel bulu, mobil, dan beberapa
furnitur. Di bidang manufaktur, ini mencakup pesanan khusus dan banyak produk yang diproduksi
berdasarkan sistem biaya pekerjaan.

Contoh metode Specific Identification

B. Average-Cost

Sesuai dengan namanya, metode biaya rata-rata menentukan harga barang-barang dalam persediaan
berdasarkan biaya rata-rata semua barang serupa yang tersedia selama periode tersebut.

Perusahaan sering kali menggunakan metode biaya rata-rata karena alasan praktis dibandingkan alasan
konseptual. Metode-metode ini mudah diterapkan dan objektif. Mereka tidak rentan terhadap
manipulasi pendapatan.

7
Contoh Metode Rata-Rata Tertimbang – Persediaan Periodik

Untuk mengilustrasikan penggunaan metode persediaan periodik (jumlah persediaan dihitung pada
akhir periode), Call-Mart menghitung persediaan akhir dan harga pokok penjualan menggunakan
metode rata-rata tertimbang seperti yang ditunjukkan pada ilustrasi:

Contoh dari Metode Rata-Rata Bergerak – Persediaan Perpetual

Dalam metode ini, Call-Mart menghitung biaya unit rata-rata baru setiap kali melakukan pembelian.
Misalnya, pada tanggal 15 Maret, setelah membeli 6.000 unit seharga €26.400, Call-Mart mempunyai
8.000 unit seharga €34.400 (€8.000 ditambah €26.400). Biaya unit rata-rata adalah €34.400 dibagi
8.000, atau €4,30. Call-Mart menggunakan biaya unit ini dalam menghitung biaya penarikan hingga
melakukan pembelian lagi. Pada saat itu, Call-Mart menghitung biaya unit rata-rata yang baru. Oleh
karena itu, perusahaan menunjukkan harga pokok 4.000 unit yang ditarik pada 19 Maret sebesar €4,30,
dengan total harga pokok penjualan sebesar €17.200. Pada tanggal 30 Maret, setelah pembelian 2.000
unit seharga €9.500, Call-Mart menentukan biaya unit baru sebesar €4,45, untuk persediaan akhir
sebesar €26.700.

Perusahaan menggunakan metode rata-rata bergerak dengan pencatatan persediaan perpetual. Ilustrasi
menunjukkan penerapan metode biaya rata-rata untuk pencatatan perpetual.

8
 C. First In First Out (FIFO)

Metode masuk pertama keluar pertama (FIFO) mengasumsikan bahwa barang pertama yang dibeli
adalah barang yang pertama kali digunakan (dalam perusahaan manufaktur) atau barang yang pertama
kali dijual (dalam perusahaan dagang). Pada saat yang sama, hal ini mencegah manipulasi pendapatan.
Dengan FIFO, perusahaan tidak dapat memilih item biaya tertentu untuk dibebankan ke pengeluaran.

Keuntungan lain dari metode FIFO adalah persediaan akhir mendekati harga perolehan saat ini. Karena
barang pertama yang masuk adalah barang pertama yang keluar, maka jumlah persediaan akhir terdiri
dari pembelian terakhir. Hal ini terutama berlaku pada perputaran persediaan yang cepat. Pendekatan
ini umumnya memperkirakan biaya penggantian pada laporan posisi keuangan ketika perubahan harga
belum terjadi sejak pembelian terakhir.

Contoh Metode FIFO –Persediaan Periodik

Sebagai gambaran, asumsikan Call-Mart menggunakan sistem persediaan periodik. Ini menentukan
biaya persediaan akhir dengan mengambil biaya pembelian terakhir dan menghitungnya kembali hingga
seluruh unit dalam persediaan dapat dihitung. Call-Mart menentukan persediaan akhir dan harga pokok
penjualan seperti yang ditunjukkan dalam ilustrasi

Contoh Metode FIFO – Persediaan Perpetual

Jika Call-Mart menggunakan system persediaan perpetual dalam jumlah dan euro, maka Call-Mart akan
mencantumkan angka biaya untuk setiap penarikan. Kemudian, harga pokok 4.000 unit yang dilepas
pada tanggal 19 Maret terdiri dari harga pokok pembelian barang pada tanggal 2 Maret dan 15 Maret.
Ilustrasi menunjukkan persediaan dengan sistem perpetual berbasis FIFO untuk Call-Mart.

9
 D. Inventory Valuation Methods—Summary Analysis

Berikut ini ringkasan singkat dari dua metode arus biaya persediaan yang umum digunakan untuk
menunjukkan efek dari metode penilaian ini terhadap laporan keuangan. Perbandingan ini
mengasumsikan prosedur persediaan periodik dan data yang dipilih sebagai berikut

Ilustrasi berikut menunjukkan hasil perbandingan laba bersih penggunaan biaya rata-rata dan FIFO.

Perhatikan bahwa laba kotor dan laba bersih lebih tinggi di bawah FIFO dibandingkan dengan biaya
rata-rata karena harga-harga meningkat.

Ilustrasi berikut menunjukkan saldo akhir dari item yang dipilih pada akhir periode.

Metode biaya rata-rata menghasilkan saldo kas yang lebih tinggi pada akhir tahun (karena pajak lebih
rendah).

10
Learning Objective 4

A. Ending Inventory Misstated

Apa yang akan terjadi jika Lenovo (CHN) mencatat inventaris awal dan pembeliannya dengan benar,
namun gagal memasukkan beberapa item ke dalam inventaris akhir? Dalam situasi ini, ilustrasi
menunjukkan efek yang dihasilkan pada laporan keuangan pada akhir periode.

Untuk mengilustrasikan pengaruhnya terhadap laba bersih selama periode dua tahun (2022-2023),
asumsikan bahwa Yei Chen Ltd. mengecilkan persediaan akhir sebesar HK$10.000 (dalam ribuan) pada
tahun 2022; semua item lainnya dinyatakan dengan benar. Efek dari kesalahan ini adalah menurunkan
laba bersih pada tahun 2022 dan meningkatkan laba bersih pada tahun 2023. Kesalahan ini diimbangi
pada tahun 2023 karena persediaan awal kurang disajikan dan laba bersih terlalu tinggi. Seperti yang
ditunjukkan pada ilustrasi di halaman berikutnya, laporan laba rugi salah menyajikan angka laba bersih
untuk tahun 2022 dan 2023, meskipun total untuk kedua tahun tersebut sudah benar.

11
 B. Purchases and Inventory Misstated

Misalkan Perusahaan Bishop tidak mencatat pembelian barang tertentu yang dimilikinya dan tidak
menghitungnya dalam persediaan akhir. Ilustrasi menunjukkan dampaknya terhadap laporan keuangan
(dengan asumsi ini adalah pembelian secara kredit).

Sebagai ilustrasi, asumsikan bahwa Bishop mengecilkan utang usaha dan persediaan akhir sebesar
$40.000. Ilustrasi 8.17 menunjukkan data yang kurang tepat dan benar.

Data yang diremehkan menunjukkan rasio lancar sebesar 3 berbanding 1, sedangkan rasio yang benar
adalah 2 berbanding 1. Jadi, terlalu rendahnya penyajian utang usaha dan persediaan akhir dapat
menyebabkan “window dressing” pada rasio lancar. Artinya, Bishop dapat membuat rasio lancar
tampak lebih baik dari yang sebenarnya.

12
 DAFTAR PUSTAKA

Kieso, Donald E., Jerry J. Weygandt, and Tery D. Warfield (2020). Intermediate Accounting
(IFRS Edition). Volume 4. United Stated of America: Clearance Center, Inc :
Tersedia dari Whatsapp Grup Akuntansi Keuangan Menengah I.

13