Chapter

14-1
 Non-Current Liabilities

Chapter
14
Intermediate
Accounting IFRS Edition
Kieso, Weygandt, and Warfield

Chapter DRA. LILIK PURWANTI, M.Si, AK

14-2
 Tujuan Pembelajaran

1. Identifikasi macam-macam penerbitan obligasi.

2. Menggambarkan akuntansi dan penilaian penerbitan
obligasi pada saat penerbitan.
3. Metode amortisasi diskon and premium obligasi.
4. Menggambarkan akuntansi untuk penebusan obligasi.
5. Menjelaskan akuntansi Utang Wesel Jangka Panjang.
6. Menjelaskan pelaporan pengaturan pembiayaan off-
balance-sheet.

Chapter
14-3
 Utang Obligasi dan Utang Wesel Jk Panjang

Utang Wesel
Utang Obligasi Special Issues
Jangka Panjang

Menerbitkan Obligasi Jenis

Notes issued at Extinguishment
dan peringkat
Penilaian Bunga efektif
face value Vair value option
Metode Notes not issued at Off Balance-sheet
face value financing
Special situations Presentation and
Mortgage notes analysis
payable
Chapter
14-4
 Hutang Obligasi

Long-term debt adalah pengorbanan manfaat

ekonomi yang sangat mungkin di masa depan
akibat kewajiban sekarang yang tidak dibayarkan
dalam satu tahun
atau satu siklus operasi perusahaan.

Contoh:
Hutang obligasi Liabilitas pension
Catatan hutang Kewajiban sewa
Hipotek terutang

Chapter
14-5
 Menerbitkan Obligasi

Kontrak obligasi dikenal bond indenture (perjanjian).

Perjanjian meliputi:
(1) Jumlah yang ditetapkan pada tanggal jatuh
tempo, ditambah
(2) Bunga periodik pada tingkat tertentu atas jumlah
jatuh tempo atau nilai nominal
Paper certificate, berisi nilai nominal dan bunga
dibayarkan setiap tengah tahun.
Tujuan peminjaman ketika perusahaan perlu modal
yang terlalu besar untuk disediakan oleh satu orang.
Chapter
14-6
 Jenis Obligasi

Macam-macam Obligasi:
Obligasi dijamin and tanpa jaminan dijamin dengan
saham, obligasi lain
Obligasi Berjangka jatuh tempo satu tanggal, Obligasi
berserijatuh tempo beberapa tanggal, and Callable
bonds (obligasi yang dapat ditebus)ditebus sebelum
jatuh tempo
Convertible bondsObligasi yang dapat dikonversi
dengan surat berharga lain

Chapter
14-7
 Jenis Obligasi

Obligasi yang didukung komoditasobligasi

yang dapat ditebus dengan komoditi: minyak, batu bara
dll
 Obligasi terdaftar (Obligasi Terdaftar atau atas nama
pemilik)jika dijual harus terbitkan obligasi baru and
Obligasi pembawa atau kupon (Obligasi atas unjuk
atau kupon) dapat dipindah tangan karena tidak atas
nama.
 Obligasi pendapatan  tidak membayar bunga kecuali
penerbit obligasi memperoleh laba, and Revenue
bondsmembayar bunga dari sumber pendapatan tertentu
(dikeluarkan oleh bandara, otoritas jalan tol dll.
Chapter
14-8
 Penilaian Obligasi – Diskon dan Premi

Waktu diantara tanggal obligasi dan saat penjualan,

mungkin menimbulkan perbedaan harga yang signifikan
antara nilai nominal obligasi dan harga pasar.
Sehingga menimbulkan diskonto atau premi.

Nilai obligasi pada nilai sekarang dari arus kas masa

depan yang diharapkan, yang terdiri dari (1) bunga dan
(2) pokok (nominal).

Chapter
14-9
 Penilaian Obligasi – Diskon dan Premi

Suku Bunga
Tarif yang dinyatakan, kupon, atau nominal= bunga yang
tertulis pada surat obligasi yang menunjukkan bunga yang
harus dibayar selama obliogasi beredar.

Harga pasar atau hasil efektif= tingkat

pengembalian yang diharapkan diperoleh atas
investasi dengan resiko yang serupa.

Chapter
14-10
 Penilaian Obligasi – Diskon dan Premi

Bunga yang sesungguhnya dibayarkan kepada

pemegang obligasi:

(Tingkat yang dinyatakan x Nilai

Nominal obligasi)

Jumlah bunga yang sesungguhnya

dicatat sebagai beban bunga dengan
menerbitkan utang obligasi:

(Harga pasar x Nilai Tercatat obligasi)

Chapter
14-11
 Penilaian Obligasi – Diskon dan Premi
Asumsikan Tingkat yang Dinyatakan8%
Minat Pasar Obligasi dijual dengan hrg

6% Premium

8% Face Value

10% Discount

Chapter
14-12
 Obligasi yang Diterbitkan pada Par

Ilustrasi Obligasi lima tahun diterbitkan pada nilai nominal

$100.000 pada tanggal 1 Januari 2011, dengan tingkat bunga
sebesar
9%. Bunga dibayarkan setiap tahun pada 1 Januari.
Hitung harga penerbitan obligasi, suku bunga pasar 9%.
Harga Pasar 9% (PV selama 5 periode pada 9%)

Principal $100.000 x 0,64993 = $ 64.993

Interest 9.000 x 3,88965 = 35.007
Present value 100.000
Face value 100.000
Discount $ 0

Chapter
14-13
 Obligasi yang Diterbitkan pada Par
Illustration Three year bonds are issued at face value
of $100,000 on Jan. 1, 2011, a stated interest rate of
9%, and market rate of 9%.

Cash Interest Carrying

Date Paid Expense Amount
1/1/07 #####
12/31/07 $ 9.000 $ 9.000 100.000
12/31/08 9.000 9.000 100.000
12/31/09 9.000 9.000 100.000

Chapter
14-14
 Obligasi yang Diterbitkan pada Par

Illustration Stated rate = 8%. Market rate = 8%.

Tingkat bunga oblgasi = tingkat unga pasar sehingga
tidak ada premi atau diskonto
Journal entries for 2011 dam 2012:

1/1/11 Cash 100,000

Bonds payable 100,000
12/31/11 Interest expense 9.000
Interest payable 9.000

1/1/12 Interest payable 9,000

Cash 9,000
Chapter
14-15
 Obligasi yang Diterbitkan dengan Diskon
Ilustrasi Obligasi tiga tahun diterbitkan dengan nilai nominal $
100.000 pada tanggal 1 Januari 2011, dan dinyatakan
suku bunga 8%. Bunga dibayar setiap 31 Des. Hitung harga
penerbitan obligasi dengan asumsi tingkat bunga pasar 10%.
Harga Pasar 10% (PV untuk 3 periode sebesar 10%)

Principal $100,000 x 0.75132 = $ 75,132

Interest 8,000 x 2.48685 = 19,895
Present value 95,027
Face value 100,000
Discount $
(4,973)
Chapter
14-16
 Obligasi yang Diterbitkan dengan Diskon
Ilustrasi Obligasi tiga tahun diterbitkan dengan nilai
nominal $ 100.000 pada tanggal 1 Januari 2011, tingkat
bunga yang dinyatakan sebesar
8%, dan tingkat pasar 10%.

8% 10%
Cash Interes Discount
Date t Carrying Amortized
Paid Expense
Amount
1/1/11 $ 95.027
12/31/11 $ $ 9.503 $ 1.503 96.530
8.000
12/31/12 8.000 9.653 1.653 98.183
Chapter
14-17
12/31/13 8.000 9.817 * 1.817 100.000
 Obligasi yang Diterbitkan dengan Diskon
Ilustrasi Tarif yang dinyatakan = 8%.
Harga pasar = 10%.
Entri jurnal untuk tahun 2007:
1/1/11 Cash 95,027
Bonds payable

95,027
(Mencatat penerbitan obligasi dengan diskonto)
12/31/11 Interest expense 9,503 Bonds
payable 1,503
Cash 8,000
(Mencatat amortisasi diskonto dan pembayaran bunga)

Chapter
14-18
 Obligasi yang Diterbitkan dengan Harga Premium
Ilustrasi Obligasi tiga tahun diterbitkan dengan nilai nominal $ 100.000
pada tanggal 1 Januari 2007, dan tingkat bunga yang dinyatakan
sebesar 8%. Hitung harga penerbitan obligasi dengan asumsi
suku bunga pasar 6%.

Harga Pasar 6% (PV untuk 3 periode sebesar 6%)

Principal $100,000 x 0.83962 = $ 83,962

Interest 8,000 x 2.67301 = 21,384
Present value 105,346
Face value 100,000
Premium $ 5,346

Chapter
14-19
 Obligasi yang Diterbitkan dengan Harga Premium

Ilustrasi Obligasi tiga tahun diterbitkan dengan nilai nominal $ 100.000

pada tanggal 1 Januari 2011, tingkat bunga yang dinyatakan sebesar
8%, dan tingkat pasar 6%.

8% 6%
Cash Interes Premium Carryin
Date t Amortize g
Paid Expense d Amount
1/1/11 #####
12/31/11 $ 8.000 $ 6.321 $ 1.679 103.667
12/31/12 8.000 6.220 1.780 101.887
12/31/12 8.000 6.113 1.887 100.000
Chapter
14-20
 Obligasi yang Diterbitkan dengan Harga Premium

Ilustrasi Tarif yang dinyatakan = 8%. Harga pasar = 6%.

Journal entries for 2011:

1/1/11 Cash 105,346

Bonds payable

105,346
(Mencatat penerbitan obligasi dengan premi)
12/31/11 Interest expense 6,321
Bonds payable 1,679
Cash 8,000
(Mencatat pembayaran bunga dan amortisasi premi)

Chapter
14-21
 Penilaian Obligasi – Diskon dan Premi

Obligasi yang Diterbitkan di antara

Tanggal Bunga
(Penerbitan obligsi diantara tanggal
pembayaran bunga) bunga berjalan

Pembeli membayar kepada penjual bunga yang

terutang sejak tanggal pembayaran bunga terakhir
s/d tanggal transaksi.

Pada tanggal pembayaran bunga mendatang maka

pembeli akan menerima bunga penuh lihat hal 729.
Chapter
14-22
 i
Penilaian Obligasi – Diskon dan Premi

Klasifikasi Diskon dan Premium Tidak ada

rekening Diskon hutang obligasi di Neraca karena
utang obligasi dicatat sebesar PV atau harga jual (PV
dikurangi biaya penerbitan)
Cash $ 40.000
Inventories
95.000 Plant assets, net
280.000
Total assets
# # # #
Liabilities a n d Equity
B o n d s ppayable
Accounts ayable $1 80.000
40.000

C o m m o n stock, $ 1 par 150.000

Retained earnings
Chapter 60.000 T o t a l liabilities a n d
14-23 eq # # # #
 Biaya penerbitan obligasi

Biaya penerbitan obligasi: biaya percetakan,

biaya notaris, biaya iklan, biaya pialang dll.

1. Biaya penerbitan obligasi diakui sebagai pengurang

langsung kas hasil penjualan obligasi beban yang
ditangguhkan dan tidak ada amortisasi selama
umur obligasi.
2. Perlakuannya sama dengan diskonto yaitu tidak
ada rekening premi atau diskonto tetapi sudah
masuk dalam rekening utang obligasi

Chapter
14-24
 Penghapusan Utang

Penghapusan (penebusan) obligasi sebelumMaturity Date

 bisa timbul Laba atau Rugi
Rugi  Harga perolehan kembali > Jumlah tercatat bersihLaba 

Jumlah tercatat bersih > harga Akuisisi Kembali

Chapter
14-25
 Extinguishment of Debt
Ilustrasi Tiga tahun 8% obligasi sebesar $ 100.000 yang diterbitkan pada
tanggal 1 Januari 2011, ditarik kembali pada 105 pada tanggal 31
Desember 2012.Biaya penarikan kembali adalah $ 2.000.Minat pasar pada
tanggal penerbitan adalah 10%.

8% 10% Diskon
Tunai Diamortisas Jumlah
Biaya
Date Dibay i Tercatat
Bunga
arkan
1/1/11 $ 95.027
12/31/11 $ 8.000 $ 9.503 $ 1.503 96.530
12/31/12 8.000 9.653 1.653 98.183

Saldo Akun pada 31 Desember 2012:

Hutang obligasi= $98,183
Harga akuisisi kembali= $105,000 + 2,000 = $107,000
Chapter 107.000 - 98.183 = $ 8,817  Rugi penebusan
14-26
 Penghapusan Utang
Ilustrasi Tiga tahun 8% obligasi sebesar $ 100.000
yang diterbitkan pada tanggal 1 Januari 2011, ditarik
kembali pada 105 pada tanggal 31 Desember 2012.
Biaya penarikan kembali adalah $ 2.000.Minat pasar
pada tanggal penerbitan adalah 8%.
Entri jurnal pada 31 Desember 2012:

Hutang obligasi 98.183

Kehilangan pemadaman 8,817
Uang 107,000

Chapter
14-27