CASE 2 : DEUTSCHE BANK : THE COST OF LEGACY SYSTEM

Deutsche Bank AG, didirikan pada tahun 1870, adalah salah satu perusahaan keuangan
top dunia, dengan 2.790 cabang di 70 negara. Menawarkan berbagai produk dan layanan
keuangan, termasuk perbankan ritel dan komersial, valuta asing, dan layanan untuk merger dan
akuisisi. Bank menyediakan produk untuk hipotek, pembiayaan konsumen, kartu kredit, asuransi
jiwa, dan program pensiun perusahaan; pembiayaan untuk perdagangan internasional; dan
layanan manajemen kekayaan yang disesuaikan untuk klien pribadi yang kaya. Deutsche Bank
juga merupakan bank terbesar di Jerman, dengan 1.845 lokasi cabang ritel, dan memainkan peran
sentral dalam kehidupan ekonomi Jerman. Dalam banyak hal, Deutsche Bank adalah perwujudan
dari sistem keuangan global.

Deutsche memiliki portofolio derivatif terbesar di dunia, bernilai sekitar $ 46 triliun.

Derivatif keuangan adalah kontrak antara dua pihak atau lebih yang nilainya tergantung pada
atau berasal dari satu atau lebih aset dasar, seperti saham, obligasi, komoditas, mata uang, dan
suku bunga. Meskipun Deutsche Bank selamat dari krisis perbankan 2008, yang sebagian dipicu
oleh cacat turunannya, Deutsche Bank sekarang berjuang dengan perubahan di industri
perbankan, termasuk perubahan peraturan baru-baru ini dan kekhawatiran akan penurunan
ekonomi global. Bank terpaksa membayar $ 7,2 miliar untuk menyelesaikan keluhan regulator
AS tentang penjualan sekuritas hipotek bermasalah yang berkontribusi terhadap krisis keuangan
2008. Selain itu, Commodity Futures Trading Commission (CTFC) mengeluh bahwa Deutsche
Bank menyerahkan data swap standar kredit yang tidak lengkap dan tidak tepat waktu, gagal
mengawasi karyawan yang bertanggung jawab atas pelaporan data swap, dan tidak memiliki
kesinambungan bisnis yang memadai dan rencana pemulihan bencana. Credit default swap
adalah jenis kontrak asuransi kredit di mana entitas asuransi berjanji untuk memberikan
kompensasi kepada pihak yang diasuransikan (seperti bank) untuk kerugian yang terjadi ketika
debitur (seperti korporasi) default pada hutang dan yang dapat dibeli atau dijual oleh salah satu
pihak di pasar keuangan. Swap default kredit adalah instrumen keuangan yang sangat kompleks.

Deutsche Bank bermasalah dengan regulator A.S. karena ketidakmampuannya untuk

memenuhi persyaratan pelaporan swap berdasarkan Undang-Undang Pertukaran Komoditas dan
Peraturan CFTC. CFTC mengeluh bahwa pada 16 April 2016, sistem pelaporan data swap
Deutsche Bank mengalami pemadaman sistem yang mencegah Deutsche Bank melaporkan data
swap untuk berbagai aset kelas selama sekitar lima hari. Upaya Deutsche Bank selanjutnya untuk
mengakhiri pemadaman sistem berulang kali memperburuk masalah pelaporan yang ada dan
mengarah pada penemuan dan penciptaan masalah pelaporan baru,

Sebagai contoh, data pertukaran Deutsche Bank dilaporkan sebelum dan setelah
pemadaman sistem mengungkapkan masalah yang terus-menerus dengan integritas bidang data
tertentu. , termasuk banyak pengidentifikasi badan hukum yang tidak valid. (Pengenal Badan
Hukum [LEI] adalah kode identifikasi untuk secara unik mengidentifikasi semua badan hukum
yang merupakan pihak dalam transaksi keuangan). Keluhan CFTC menuduh bahwa sejumlah
masalah pelaporan ini masih ada hingga hari ini, memengaruhi data pasar yang disediakan untuk
umum. serta data yang digunakan oleh CFTC untuk mengevaluasi risiko sistemik di seluruh
pasar swap. Keluhan CFTC juga menuduh bahwa pemadaman sistem Deutsche Bank dan
masalah pelaporan berikutnya terjadi sebagian karena Deutsche Bank gagal memiliki
kesinambungan bisnis yang memadai dan rencana pemulihan bencana dan sistem pengawasan
lain yang sesuai.

Selain menimbulkan biaya tinggi yang terkait dengan mengatasi regulator dan membayar
denda, Deutsche Bank adalah bank yang sangat sulit dan mahal untuk beroperasi. Regulator A.S.
telah menunjuk teknologi kuno Deutsche Bank sebagai salah satu alasan mengapa bank tidak
selalu dapat memberikan informasi yang benar untuk menjalankan bisnisnya dengan baik dan
menanggapi regulator. Sistem informasi yang buruk bahkan mungkin berkontribusi pada krisis
keuangan. Bank sering mengalami kesulitan menguraikan produk keuangan kompleks yang telah
mereka beli dan jual untuk menentukan nilai dasarnya.

Bank, termasuk Deutsche Bank, adalah pengguna intensif teknologi informasi dan
mereka mengandalkan teknologi untuk menemukan kesalahan. Jika Deutsche Bank adalah
pemain penting dalam sistem keuangan Jerman dan dunia, mengapa sistemnya tidak sesuai
dengan pekerjaannya?

Ternyata Deutsche Bank, seperti perusahaan keuangan global terkemuka lainnya, telah
mengalami beberapa dekade merger dan ekspansi. Ketika bank-bank ini melakukan merger atau
mengakuisisi perusahaan keuangan lain, mereka sering tidak melakukan perubahan yang
diperlukan (dan seringkali jauh) untuk mengintegrasikan sistem informasi mereka dengan sistem
akuisisi mereka. Upaya dan biaya yang diperlukan untuk integrasi ini, termasuk koordinasi di
banyak tim manajemen, terlalu hebat. Jadi bank meninggalkan banyak sistem lama untuk
menangani beban kerja untuk masing-masing bisnis mereka. Ini menciptakan apa yang oleh para
ahli disebut "bola spageti" dari platform teknologi dan program perangkat lunak yang tumpang
tindih dan seringkali tidak kompatibel. Sistem warisan kuno ini dirancang untuk menangani
sejumlah besar transaksi dan jumlah uang, tetapi tidak cocok untuk mengelola operasi bank
besar. Mereka sering tidak mengizinkan informasi untuk dibagikan dengan mudah di antara
departemen-departemen atau memberikan manajemen senior dengan gambaran umum yang jelas
tentang operasi bank.

Deutsche Bank memiliki lebih dari seratus sistem pemesanan yang berbeda untuk
perdagangan di London saja, dan tidak ada serangkaian kode umum untuk mengidentifikasi klien
di masing-masing sistem ini. Masing-masing sistem ini mungkin menggunakan nomor atau kode
yang berbeda untuk mengidentifikasi klien yang sama, sehingga akan sangat sulit atau tidak
mungkin untuk menunjukkan bagaimana klien yang sama diperlakukan di semua sistem ini.
Masing-masing tim dan pedagang memiliki platform sendiri yang tidak kompatibel. Bank telah
menggunakan strategi yang disengaja untuk mengadu domba tim satu sama lain untuk memacu
mereka, tetapi ini lebih jauh mendorong penggunaan sistem yang berbeda karena para pedagang
dan tim yang bersaing enggan untuk membagikan data mereka. Namun Bank pada akhirnya
harus merekonsiliasi data dari sistem yang berbeda ini, seringkali dengan tangan, sebelum
perdagangan dapat diproses dan dicatat.

Situasi ini sangat sulit bagi bank untuk melakukan proyek teknologi yang ambisius untuk
sistem yang mereka butuhkan saat ini atau untuk memenuhi persyaratan peraturan. Regulator
A.S. mengkritik Deutsche Bank karena ketidakmampuannya untuk memberikan informasi
penting karena teknologinya yang kuno. Regulator menuntut agar lembaga keuangan
meningkatkan cara mereka mengelola risiko. Bank-bank berada di bawah tekanan untuk
membuat sistem komputer mereka yang sudah tua , tetapi infrastruktur IT di banyak lembaga
keuangan tradisional gagal mengimbangi tekanan peraturan ini serta mengubah harapan
konsumen. Deutsche Bank dan rekan-rekannya juga harus beradaptasi dengan pesaing teknologi
inovatif baru seperti Apple yang berotot ke dalam layanan perbankan.
 Pada Juli 2015 John Cryan menjadi CEO Deutsche Bank. Dia telah berusaha
pertumbuhan. Cryan mencatat bahwa basis biaya bank membengkak karena proses bisnis yang
buruk dan tidak efektif, teknologi yang tidak memadai, dan terlalu banyak tugas yang ditangani
secara manual. Dia punya menyerukan standarisasi sistem dan prosedur bank, menghapus
perangkat lunak warisan, menstandarisasi dan meningkatkan data, dan laporan.

Cryan menunjuk spesialis teknologi Kim Hammonds sebagai Chief Operating Officer
untuk mengawasi rekayasa ulang sistem informasi dan operasi bank. Hammonds adalah pemilik
Deutsche Bank Global Chief Information Officer dan, sebelum itu, Chief Information Officer di
Boeing. Hammonds mengamati bahwa sistem informasi Deutsche Bank dioperasikan dengan
coba-coba, seolah-olah mantan majikannya, Boeing, meluncurkan pesawat ke angkasa,
menyaksikannya jatuh, dan kemudian mencoba belajar dari kesalahan.

Pada bulan Februari 2015, Deutsche mengumumkan kesepakatan senilai miliaran dolar
dengan Hewlett-Packard (HP) dengan waktu 10 tahun untuk menstandarisasi dan
menyederhanakan infrastruktur IT, mengurangi biaya, dan menciptakan platform teknologi yang
lebih modern dan gesit untuk meluncurkan produk dan layanan baru. Deutsche Bank bermigrasi
ke infrastruktur komputasi cloud yang dimana ia akan menjalankan sistem informasinya di pusat
data jarak jauh HP. HP akan menyediakan layanan komputasi, hosting, dan
penyimpanan. Deutsche Bank akan tetap bertanggung jawab atas pengembangan aplikasi dan
teknologi keamanan informasi, yang dianggap sebagai hak milik dan penting untuk diferensiasi
kompetitif. Deutsche Bank kemungkinan besar akan membangun aplikasi seluler, Web, dan
lainnya yang disesuaikan dengan preferensi perbankan pelanggannya, serta perangkat lunak
perdagangan berbasis komputer.

Deutsche Bank menarik diri dari hubungan klien yang berisiko tinggi, meningkatkan
kerangka kendali, dan mengotomatiskan rekonsiliasi manual. Untuk memodernisasi infrastruktur
IT-nya, bank akan mengurangi jumlah sistem operasi individualnya yang mengontrol cara
komputer bekerja dari 45 menjadi 4, mengganti sejumlah komputer yang ketinggalan jaman, dan
mengganti aplikasi perangkat lunak kuno. Ribuan aplikasi dan fungsinya akan digeser dari
mainframe Deutsche Bank ke layanan komputasi awan HP. Mengotomatiskan proses manual
akan meningkatkan efisiensi dan kontrol yang lebih baik. Perbaikan ini diharapkan dapat
mengurangi biaya "jalankan bank" sebesar 800 juta Euro. Menghilangkan 6.000 kontraktor akan
menghasilkan penghematan total 1 miliar Euro.

Deutsche Bank bukan satu-satunya bank besar yang terhambat oleh masalah sistem.
Kekurangan TI adalah salah satu alasan unit Banco Santander AS pada 2016 gagal dalam "tes
stres," cadangan tahunan Federal Reserve AS, yang mengukur seberapa besar bank-bank besar
akan mengalami krisis keuangan baru. Menurut Peter Roe, Direktur Riset dengan
TechMarketView LLP di Inggris, bank sekarang menghabiskan sekitar 75 persen dari anggaran
IT mereka untuk mempertahankan sistem dan operasi yang ada, dan hanya 25 persen pada
inovasi.
Laporan konsultan Accenture 2015 menemukan bahwa hanya 6 persen anggota dewan
direksi dan 3 persen CEO di bank terbesar di dunia yang memiliki pengalaman teknologi
profesional. Lebih dari dua per lima (43 persen) dari bank tidak memiliki anggota dewan dengan
pengalaman teknologi profesional. Karena banyak dari tantangan terbesar yang dihadapi
perbankan terkait dengan teknologi, itu berarti bahwa banyak bank kurang memiliki pemahaman
yang memadai tentang teknologi yang diperlukan untuk membuat keputusan teknologi yang
tepat. Inovasi teknologi keuangan, keamanan, ketahanan IT, dan implikasi teknologi dari
perubahan peraturan sekarang semuanya merupakan masalah penting bagi dewan direksi bank,
tetapi banyak yang tidak memiliki keahlian untuk menilai masalah ini dan membuat keputusan
tentang strategi, investasi, dan cara terbaik untuk mengalokasikan sumber daya teknologi. .\
SOAL :

1. Identifikasi masalah yang dijelaskan dalam studi kasus ini. Apakah faktor orang,
organisasi, dan teknologi yang berkontribusi terhadap masalah ini? KAL
2. Apa peran teknologi informasi di Deutsche Bank? Bagaimana IT terkait dengan
efisiensi operasional bank, kapabilitas pengambilan keputusan, dan strategi bisnis?
Untuk meningkatkan keunggulan kompetitif, Deutsche Bank ingin meningkatkan
posisinya dan menangani proses bisnisnya dengan lebih efisien. Itu sebabnya mereka
menggunakan teknologi informasi. Teknologi informasi telah berkontribusi untuk
memperbaiki aspek-aspek yang mengarah pada peningkatan di Deutsche Bank.
Teknologi Informasi Terkait Efisiensi Operasional : Ketika suatu perusahaan
menggunakan teknologi informasi, itu akan membantu untuk meningkatkan efisiensi
 operasional perusahaan. Sehingga dengan menggunakan teknologi informasi, Deutsche
Bank dapat memilih proses yang tepat yang dapat meningkatkan posisi mereka di pasar.
Teknologi Informasi Terkait Kemampuan Pengambilan Keputusan : Dengan
penerapan IT, perusahaan dapat membuat keputusan dengan tepat dan cepat. Peningkatan
teknologi memungkinkan hubungan pemimpin Deutsche Bank dengan karyawan lebih
baik terutama karena komunikasi yang kuat antara karyawan dan bank yang berputar di
sekitar IT.
Teknologi Informasi Terkait Strategi Bisnis : Dengan penggunaan TI yang
baik maka akan membuat perusahaan dapat meningkatkan strategi bisnis mereka. Hal ini
dapat dilihat dari meningkatnya efisiensi operasional dan kapabilitas perusahaan dalam
mengambil keputusan serta memperbaiki hubungan dengan para karyawan. Hal ini
menunjukkan bahwa strategi bisnis perusahaan berhasil.
3. Apakah Deutsche Bank menggunakan teknologi secara efektif untuk mengejar
strategi bisnisnya? Jelaskan jawabanmu.
Pada awalnya sebelum menggunakan teknologi HP (Hawlett-Packard), Deutsche
Bank menggunakan sistem kuno yang dirancang untuk menangani sejumlah besar
transaksi uang dan jumlah uang yang besar, tetapi mereka tidak cocok untuk mengelola
operasi bank besar. Sistem tersebut sering tidak mengizinkan informasi untuk dibagikan
dengan mudah di antara departemen atau memberikan manajemen senior gambaran
umum yang koheren dari operasi bank sehingga dalam manajerialisasi internal dan
layanan bank sangat terbatas dan tidak kompatibel dengan sistem yang berjalan saat ini,
hal itu`menyebabkan banyak masalah dalam kegiatan operasional bank. Sehingga dapat
dikatakan bahwa teknologi dengan sistem kuno yang digunakan oleh Deutsche Bank
tidak efisien. Dengan pengakplikasian HP di harapkan sistem itu bisa memangkas dan
mengotomisasikan hal-hal yang bersifat tidak efisian dan juga kuno, dari segi
operasioanal pun bisa menghemat biaya operasional bank.
4. Solusi apa yang diusulkan untuk Deutsche Bank? Menurut Anda seberapa
efektifkah itu? Jelaskan jawabanmu. KAL