Liabilitas

Bagian
2 Jangka
Panjang

MLM 2021
Pokok Bahasan

1 Pencatatan Biaya Penerbitan Bonds

2 Pencatatan Saat Harga Jual Bonds ≠ PV Bonds

3 Wesel Bayar Jangka Panjang (Long-Term Notes Payable)

4 Perolehan Barang & Jasa dengan Wesel Bayar

5 Utang Hipotek (Mortgage Payable)

6 Pelunasan Liabilitas Jangka Panjang

7 Fair Value Option

1. Pencatatan Biaya Penerbitan Bonds
Biaya transaksi/biaya penerbitan dicatat sebagai
FVTPL (nilai wajar melalui laba rugi) beban
Liabilitas Keuangan Biaya transaksi/biaya penerbitan mengurangi CA
Amortized Cost bonds  Menghitung effective interest rate baru

Bonds biasanya diukur pada amortized cost Langkah mencari interest rate baru (x):
Contoh: pada tanggal 1 Januari 2016 PT Semangat 1. Atur dalam mode “D” dan “Math”
Juang menerbitkan obligasi dengan face value 2. Masukkan persamaan (ketik angkanya)
sebesar $100.000, coupon rate 9%, dan tanggal jatuh dengan ketentuan:
tempo 1 Januari 2019. Bunga dibayar setiap tanggal 1 • Untuk tanda = , tekan ALPHA dan CALC
• Untuk huruf x, tekan ALPHA dan )
Januari. Diketahui market rate saat itu 10%. Biaya
3. Setelah selesai ketik persamaan, tekan
transaksi terkait penerbitan obligasi yang dibayar
SHIFT dan CALC
oleh PT Semangat Juang adalah sebesar $2.000. 4. Tunggu sampai keluar hasil

PV bonds (original) = (100.000 x 0,75131) + 95.513 = 100.000 + 9.000 ( (1

(9.000 x 2, 48685) = $97.513
X = 10,8307%  Hasil perhitungan kalkulator
PV bonds (new) = $97.513 - $2.000
(biaya transaksi) = $95.513 Effective Rate
Baru (x) 1 Jan Cash 97.513
2016 Bonds Payable 97.513
Cash Interest Carrying Bonds Payable 2.000
Date Amort.
Paid Expense Amount Cash 2.000
01-Jan-16 X = 10,8307% 95.513
01-Jan-17 9.000 10.345 1.345 96.857 31 Des Interest Expense 10.345
01-Jan-18 9.000 10.491 1.491 98.348 2016 Bonds Payable 1.345
01-Jan-19 9.000 10.652 1.652 100.000 Interest Payable 9.000
2. Pencatatan Saat Harga Jual Bonds ≠ PV Bonds
Harga Jual Normal Harga Jual yang Disepakati
Bonds
Payable
PV bonds at yield ≠ Cash yang Diterima
Harga ini yang
Dipakai
Market Rate Awal Market Rate Baru

Contoh : pada tanggal 1 Januari 2020 PT Top menerbitkan Langkah mencari interest rate baru (x):
obligasi dengan face value sebesar $500.000, coupon rate 1. Atur dalam mode “D” dan “Math”
9%, dan tanggal jatuh tempo 1 Januari 2025. Bunga dibayar 2. Masukkan persamaan (ketik angkanya)
setiap tanggal 1 Januari. Diketahui effective-interest rate dengan ketentuan:
saat itu sebesar 10%. Obligasi tersebut berhasil dijual • Untuk tanda = , tekan ALPHA dan
dengan harga 99. CALC
• Untuk huruf x, tekan ALPHA dan )
3. Setelah selesai ketik persamaan, tekan
PV bonds at 10% ≠ Cash yang Diterima SHIFT dan CALC
4. Tunggu sampai keluar hasil
($500.000 x 0,64227) + ($45,000 x $500.000 x 99% = $495.000
3,86367) = $481.046. Market Rate Baru (x) 495.000 = 500.000 + 45.000 ( (1
X = 9,2588%  Hasil perhitungan kalkulator
Cash Interest CA of
No Date Amort.
Paid Expense Bonds 1 Jan Cash 495.000
01-Jan-20 X = 9,2588% 495.000 2020 Bonds Payable 495.000
1 01-Jan-21 45.000 45.831 831 495.832
2 01-Jan-22 45.000 45.908 908 496.740
3 01-Jan-23 45.000 45.992 992 497.732 31 Des Interest Expense 45.831
4 01-Jan-24 45.000 46.084 1.084 498.816 2020 Bonds Payable 831
5 01-Jan-25 45.000 46.184 1.184 500.000
Interest Payable 45.000
3. Wesel Bayar Jangka Panjang
o Wesel bayar (notes payable) adalah perjanjian pembayaran utang/pinjaman secara tertulis.
Berdasarkan perjanjian ini, peminjam memperoleh sejumlah uang tertentu dari pemberi pinjaman
dan berjanji untuk membayarnya kembali dengan bunga selama jangka waktu yang telah
ditentukan.
o Perbedaan notes payable dan account payable adalah pada account payable, tidak ada perjanjian
tertulis dan tidak ada tingkat bunga yang harus dibayar (meskipun dapat diberlakukan denda jika
pembayaran dilakukan setelah tanggal jatuh tempo yang ditentukan).
o Wesel bayar dapat dibedakan menjadi wesel bayar jangka pendek (short-term notes payable)
dan wesel bayar jangka panjang (long-term notes payable).
o Perbedaan antara wesel bayar jangka pendek dan wesel bayar jangka panjang terletak pada masa
jatuh tempo (maturity date).
o Perlakuan akuntansi untuk wesel bayar sama dengan perlakuan akuntansi untuk obligasi.
o Nilai wesel bayar ditentukan dengan menghitung nilai kini (PV) pokok dan bunga kupon. Jika ada
diskon atau premium, maka akan dilakukan amortisasi selama masa berlakunya wesel bayar.
o Wesel bayar dapat diterbitkan dengan memberikan bunga kupon (interest bearing notes) atau
tanpa memberikan bunga kupon/bunga kupon nol (non interest bearing notes/zero interest
bearing notes).
o Mekanisme pembayaran wesel bayar dapat berbentuk sebagai berikut.
1. Pembayaran bunga dilakukan secara periodik dan pembayaran pokok dilakukan saat jatuh
tempo.
2. Pembayaran bunga dan pokok dilakukan melalui cicilan secara periodic sehingga saat jatuh
tempo, bunga dan pokok utang telah lunas.
 3. Wesel Bayar Jangka Panjang
Interest Bearing Notes At Par • Akuntansi interest bearing
(Coupon = Yield)
notes payable = akuntansi
Interest Bearing bonds payable
Discount
Notes Payable • Harga jual notes = PV Pokok +
(Coupon < Yield)
PVA Kupon
• Amortisasi diskon atau
Premium
premium
(Coupon > Yield)

Carrying Contoh Wesel Bayar dengan

Interest Discount
Date Cash Paid Expense Amortized Amount of Pembayaran Bunga Secara Periodik
Notes
2 Jan. 2017       190.392.675
Contoh: pada tanggal 2 Januari 2017 PT
31 Des. 2017 20.000.000 22.847.121 2.847.121 193.239.796
Sportivitas menerbitkan notes payable
31 Des. 2018 20.000.000 23.188.776 3.188.776 196.428.571
yang mempunyai face value
31 Des. 2019 20.000.000 23.571.429 3.571.429 200.000.000
Rp200.000.000, jangka waktu 3 tahun,
dan bunga 10%. Pembayaran bunga
1 Jan Cash 190.392.675 dilakukan setiap tanggal 31 Desember.
2017 Notes Payable 190.392.675 Tingkat bunga suku pasar adalah sebesar
12%.
31 Des Interest Expense 22.847.121 Harga jual notes = PV pokok + PVA bunga,
2017 Notes Payable 2.847.121 pakai n=3, dan i= 12%
Cash 20.000.000 (200.000.000 x 0,71178) + (20.000.000 x
2,40183) = 190.392.675
3. Wesel Bayar Jangka Panjang
Interest Bearing Notes
Contoh Wesel Bayar dengan Pembayaran Cicilan Tetap Per Periode
Contoh: Pada 31 Desember 2019, PT Grafiti meminjam dana ke bank sebesar Rp500.000.000 dengan menerbitkan
notes payable yang dibayar melalui cicilan tetap selama 10 tahun. Cicilan dibayar setiap 31 Desember dan cicilan
pertama dimulai pada 31 Desember 2020. Diketahui tingkat suku bunga pasar adalah 10%.

Interest Pengurangan Carrying Dalam kasus di atas, cicilan per tahun

Tanggal Cicilan
Expense Pokok Amount
yang dibayar PT Grafiti ke bank dapat
31-Des-19       500.000.000 dihitung dengan membagi pokok
31-Des-20 81.372.697 50.000.000 31.372.697 468.627.303 pinjaman dengan faktor PV annuitas (PV
31-Des-21 81.372.697 46.862.730 34.509.967 434.117.335 ordinary annuity) menggunakan i=10%
31-Des-22 81.372.697 43.411.734 37.960.964 396.156.371 dan n=10 (dapat dicari di tabel atau
31-Des-23 81.372.697 39.615.637 41.757.060 354.399.311 dihitung pakai kalkulator). Dari hasil
31-Des-24 81.372.697 35.439.931 45.932.766 308.466.545 perhitungan, diperoleh hasil
31-Des-25 81.372.697 30.846.654 50.526.043 257.940.502 Rp500.000.000/ 6,1445671 =
31-Des-26 81.372.697 25.794.050 55.578.647 202.361.855
Rp81.372.697.
31-Des-27 81.372.697 20.236.185 61.136.512 141.225.343
31-Des-28 81.372.697 14.122.534 67.250.163 73.975.179
31-Des-29 81.372.697 7.397.518 73.975.179 0
813.726.970 313.726.973 499.999.998
Jurnal Penerbitan Wesel Bayar Jurnal Pembayaran Cicilan Pertama
Interest Expense 50.000.000
31 Des Cash 500.000.000 31 Des
Notes Payable 31.372.697
2019 Notes Payable 500.000.000 2020
Cash 81.372.697
3. Wesel Bayar Jangka Panjang
Interest Bearing Notes
Contoh Wesel Bayar dengan Amortisasi Negatif (Negative Amortization)
Amortisasi negatif adalah amortisasi yang menyebabkan nilai utang/wesel bayar bertambah karena
pembayaran cicilan masih lebih kecil dibanding jumlah beban bunga utang/wesel bayar tersebut.

Contoh: PT Wow Pada tanggal 1 Januari 2019 membeli sebuah

Cash Interest Change Carrying
1 Date
Paid Expense in CA Amount
Nilai kini
mesin seharga $55.000 dengan membayar uang muka sebesar
$5.000 dan sisanya kredit dengan menerbitkan wesel bayar
01-Jan-19 3% x Carrying Amount 50.000
(PV) notes
(notes payable) 2 tahun dengan ketentuan sebagai berikut.
01-Apr-19 1.000 1.500 500 50.500 • Suku bunga pasar yang digunakan adalah 12% per tahun
01-Jul-19 1.000 1.515 515 51.015
atau 3% per kuartal.
01-Oct-19 1.000 1.530 530 51.545 •
Saldo NP per 1 Jan Pembayaran dilakukan secara cicilan selama 2 tahun:
01-Jan-20 1.000 1.546 546 52.092 2020 1) Tahun pertama: besarnya cicilan $1.000 yang dibayar
Amortisasi menyebabkan nilai utang/notes bertambah setiap kuartal (1 April, 1 Juli, 1 Oktober, dan 1 Januari)
2) Tahun kedua: besarnya cicilan tetap sesuai saldo
Cash Interest Change Carrying
2 Date
Paid Expense in CA Amount Cara menghitung
cicilan tetap tahun
pinjaman yang dibayar setiap kuartal (1 April, 1 Juli, 1
Oktober, dan 1 Januari).
01-Jan-20 3% x Carrying Amount 52.092
01-Apr-20 14.014 1.563 12.451 39.640 kedua:
$52.092/3,71710
01-Jul-20 14.014 1.189 12.825 26.816
(PVA n=4, i=3%) =
01-Oct-20 14.014 804 13.210 13.606 1 Apr Interest Expense 1.563
14.014
01-Jan-21 14.014 408 13.606 0 2020 Notes Payable 12..451
Cash 14.014
1 Jan Machine 51.000 31 Des Interest Expense 1.546
2019 Cash 1.000 2019 Interest Payable 1.546 31 Des Interest Expense 408
Notes Payable 50.000 2020 Interest Payable 408

Interest Expense 1.500 Interest Payable 1.546 1 Jan Interest Payable 408
1 Apr 1 Jan
Cash 1.000 Cash 1.000 2021 Notes Payable 13.606
2019 2020
Notes Payable 500 Notes Payable 546 Cash 14.014
 3. Wesel Bayar Jangka Panjang
Zero Interest Notes Payable
• Notes diterbitkan secara diskon (kas yang diterima lebih
Harga Jual Notes kecil daripada nilai pokok/face value
Zero Interest • Bunga 0%
PV pokok at yield • Tidak ada pembayaran bunga secara periodik
Notes Payable • Ada amostisasi diskon pada akhir periode
• Hanya membayar pokok pada saat jatuh tempo

Contoh: Pada tanggal 2 Januari 2020 PT Sportivitas menerbitkan notes payable yang mempunyai face value
Rp200.000.000, jangka waktu 3 tahun, bunga 0%. Suku bunga yang digunakan (implicit rate) untuk menghitung
harga notes payable adalah 8%.
Cash Interest Harga jual notes = PV pokok =
No Date Amort. CA of Notes
Paid Expense (200.000.000 x 0,79383) =
  2-Jan-20       158.766.448 Rp158.766.448
1 31-Des-20 0 12.701.316 12.701.316 171.467.764
2 31-Des-21 0 13.717.421 13.717.421 185.185.185
3 31-Des-22 0 14.814.815 14.814.815 200.000.000
41.233.552 41.233.552

2 Jan Cash 158.766.448 31 Des Interest Expense 13.717.421 2 Jan Notes Payable 200.000.000
2020 Notes Payable 158.766.448 2021 Notes Payable 13.717.421 2023 Cash 200.000.000

31 Des Interest Expense 12.701.316 31 Des Interest Expense 14.814.815

2020 Notes Payable 12.701.316 2022 Notes Payable 14.814.815
4. Perolehan Barang & Jasa dengan Wesel Bayar
Notes Payable
Penerbit Notes Payable Pemilik Barang/Jasa
Barang atau Jasa
Transaksi wajar (arm’s Length)  Nilai PV notes payable = Nilai wajar barang/jasa
Transaksi wajar (arm’s length)  nilai barang atau jasa yang diterima dicatat sesuai
dengan PV notes payable (at market rate)

KECUALI
PV notes Jika perusahaan tidak dapat
1. tidak ada suku bunga yang payable menentukan nilai wajar
dinyatakan (stated rate); diukur barang atau jasa dan notes
2. suku bunga (stated rate) yang payable yang diterbitkan
menggunakan
dinyatakan tidak masuk akal; atau tidak mempunyai harga
3. nilai nominal notes payable nilai wajar pasar, maka PV notes
secara material sangat berbeda (fair value) payable ditentukan
dengan harga tunai instrumen barang atau menggunakan perkiraan
yang sejenis atau dengan nilai jasa yang suku bunga yang sesuai
wajar instumen utang saat ini. ditukarkan (imputed interest rate).
4. Perolehan Barang & Jasa dengan Wesel Bayar
Contoh:
1. Pada tanggal 1 Januari 2020, PT Ava Membeli tanah yang mempunyai nilai wajar $200.000 dengan menerbitkan zero interest bearing
notes, nilai nominal $322.102, tenor 5 tahun. Diketahui tingkat suku bunga pinjaman PT Ava 10%.

1 Jan Land 200.000 Asumsi transaksi wajar, nilai wajar tanah = PV notes (n=5, i=10%) = (322.102
2020 Notes Payable 200.000 x 0,62092) = $200.000

2. Pada tanggal 1 Mei 2020, PT Murah membeli tanah melalui penerbitan notes payable dengan maturity value €400.000, kupon 6%
(bunga dibayarkan setiap tanggal 1 Mei), tenor 8 tahun. Diketahui tingkat suku bunga pinjaman PT Murah 10%.

Harga tanah = PV notes (n=8, i=10%) = (400.000 x 0,46651) + (24.000 x 5,33493) = $314.641

1 Mei Land 314.641 1 Mei Interest Expense*** 10.488

2020 Notes Payable 314.641 2021 Interest Payable 16.000
Notes Payable 2.488
31 Des Interest Expense* 20.976 *10% x 314.641 x 8/12 Cash 24.000
2020 Notes Payable 4.976 **6% x 400.000 x 8/12
Interest Payable** 16.000 ***10% x 314.641 x 4/12

3. Pada tanggal 31 Desember 2020, PT Legenda membeli komputer dengan menerbitkan zero interest bearing notes, nilai nominal
$700.000, tanggal jatuh tempo 31 Desember 2024. Diketahui tingkat suku bunga pinjaman PT Legenda 8%. Komputer tersebut
diharapkan memiliki masa manfaat 5 tahun dan nilai sisa $50.000 (metode penyusutan garis lurus).

Harga komputer = PV notes (n=4, i=8%) = (700.000 x 0,73503) = $514.521

31 Des Equipment 514.521 31 Des Depreciation Expense** 92.904

2020 Notes Payable 514.521 2021 Accumulated Depreciation 92.904

*8% x 514.521 ** (514.521-50.000)/5

31 Des Interest Expense* 41.162
2021 Notes Payable 41.162
5. Utang Hipotek (Mortgage Payable)
• Mortgage payable: salah satu bentuk notes payable yang dijamin dengan properti.
• Pokok utang dapat dibayar pada saat jatuh tempo atau dibayar secara berangsur/cicilan.
• Suku bunga mortgage dapat bersifat tetap (fixed-rate mortgages) atau berubah-ubah (variable-rate
mortgages) sesuai kesepakatan.

Contoh: Pada 1 Januari 2019, PT Siaga menerbitkan mortgage payable untuk memperoleh dana sebesar $400.000.
Mortgage payable tersebut dibayar melalui cicilan tetap selama 10 tahun. Cicilan dibayar setiap 1 Januari dan cicilan
pertama dimulai pada 1 Januari 2020. Diketahui tingkat bunga efektif adalah 9%.
Cash Interest Change Carrying 1 Jan
Date Cash 400.000
Paid Expense in CA Amount 2019 Mortgage Notes Payable 400.000
01-Jan-19 400.000
01-Jan-20 62.328 36.000 26.328 373.672
01-Jan-21 62.328 33.630 28.698 344.974 31 Des Interest Expense 36.000
01-Jan-22 62.328 31.048 31.280 313.694 2019 Interest Payable 36.000
01-Jan-23 62.328 28.232 34.096 279.599
01-Jan-25
Pada laporan posisi keuangan per 31 Desember 2019, posisi liabilitas PT
62.328 25.164 37.164 242.434
Siaga adalah sebagai berikut.
01-Jan-26 62.328 21.819 40.509 201.926
Current Liability
01-Jan-27 62.328 18.173 44.155 157.771 Interest Payable 36.000
01-Jan-28 62.328 14.199 48.129 109.642 Mortgage Notes Payable 26.328
01-Jan-29 62.328 9.868 52.460 57.182 Non Current Liability
01-Jan-30 62.328 5.146 57.182 0 Mortgage Notes Payable 373.672
623.280 223.280 400.000
1 Jan Interest Payable 36.000
Perhitungan cicilan per tahun yang dibayar PT Siaga: 2020 Mortgage Notes Payable 26.328
• Nilai mortgage payable ($400.000) dibagi dengan faktor
Cash 62.328
PV annuitas (PV ordinary annuity) menggunakan i=9%
dan n=10 (dapat dicari di tabel atau dihitung pakai
kalkulator). Dari hasil perhitungan, diperoleh hasil
$400.000/ 6,41766 = $62.328
6. Pelunasan Liabilitas Jangka Panjang
Pelunasan dengan kas sebelum jatuh tempo Sebelum
melunasi
liabilitas jangka
Pelunasan panjang,
Liabilitas Jangka Pelunasan dengan menyerahkan aset tetap/ sekuritas perusahaan
Panjang biasanya
membayar bunga
Modifikasi persyaratan liabilitas jangka panjang yang terutang
(accrued interest)

• CA debt Vs Cash
1 Pelunasan dengan kas sebelum jatuh tempo
• Selisih dicatat gain/loss
on extinguishment
2 Pelunasan dengan menyerahkan aset tetap/ sekuritas
• CA debt Vs FV aset tetap  selisih dicatat gain/loss on • CA debt Vs FV sekuritas
extinguishment • Selisih dicatat gain/loss
• CA aset tetap Vs FV aset tetap  gain/loss on disposal of asset on extinguishment

3 Modifikasi persyaratan liabilitas jangka panjang • Pengurangan bunga kupon

• Perpanjangan waktu jatuh
• CA debt (old) Vs PV debt (new) sesuai modifikasi  selisih tempo
• Pengurangan pokok utang
dicatat gain/loss on extinguishment • Pengurangan bunga terutang
• Mencatat gain dari pengurangan bunga terutang (jika ada) (jika ada)
6. Pelunasan Liabilitas Jangka Panjang
Pelunasan dengan Kas Sebelum Jatuh Tempo
Contoh: pada tanggal 1 Januari 2019 PT Integritas menerbitkan wesel bayar dengan face value Rp200.000.000,
jangka waktu 3 tahun, dan bunga 10%. Pembayaran bunga dilakukan setiap tanggal 31 Desember. Tingkat bunga
suku pasar adalah sebesar 12%. Pada tanggal 31 Desember 2020, PT Integritas melunasi obligasi dengan harga 101
di luar pembayaran bunga.

Date Cash Paid Interest Expense Discount Carrying Amount of

Amortized Note
1 Jan. 2019       190.392.675
31 Des. 2019 20.000.000 22.847.121 2.847.121 193.239.796
31 Des. 2020 20.000.000 23.188.776 3.188.776 196.428.571 CA debt
31 Des. 2021 20.000.000 23.571.429 3.571.429 200.000.000 saat
  60.000.000 69.607.325 9.607.325   pelunasan

31 Des Interest Expense 23.188.776 Jurnal pembayaran bunga +

2020 Notes Payable 3.188.776 amortisasi
Cash 20.000.000
Harga pelunasan obligasi (200.000.000 x 101%) Rp202.000.000
Nilai tercatat obligasi pada saat pelunasan Rp196.428.571
Rugi akibat pelunasan Rp 5.571.429

31 Des Notes Payable 196.428.571

2020 Loss on Extinguishment 5.571.429 Jurnal pelunasan
Cash 202.000.000
6. Pelunasan Liabilitas Jangka Panjang
Pelunasan dengan Aset Tetap/Sekuritas
Contoh 1: PT Optimis mempunyai utang jangka panjang kepada Bank Amanah dalam bentuk notes
payable. Pada saat jatuh tempo, yaitu tanggal 28 Desember 2020, PT Optimis tidak dapat membayar
kewajibannya secara tunai. Saat itu, nilai tercatat notes payable PT Optimis sebesar Rp200.000.000.
Sebagai gantinya, PT Optimis menyerahkan properti real estate yang mempunyai nilai wajar sebesar
Rp190.000.000 untuk melunasi kewajibannya dan Bank Amanah setuju atas transaksi tersebut. Saat
itu properti real estate yang diserahkan PT Optimis mempunya nilai buku sebesar Rp210.000.000.
Asumsi bunga notes payable yang terutang sudah dibayar dan dijurnal

28 Des Notes Payable 200.000.000 *CA aset – FV aset = 210.000.000 –

2020 Loss on Disposal of Assets 20.000.000* 190.000.000 = 20.000.000 loss
Real Estate 210.000.000 **CA debt – FV aset = 200.000.000 –
Gain on Extinguishment 10.00.000** 190.000.000 = 10.000.000 gain
Contoh 2: dari kasus PT Optimis sebelumnya, diasumsikan dalam pelunasan notes payable, PT
Optimis menerbitkan 30.000 lembar saham biasa (nilai par Rp4.000 per lembar) dan
menyerahkannya kepada Bank Amanah. Saat pelunasan, nilai wajar saham adalah sebesar Rp6.000
per lembar.
Asumsi bunga notes payable yang terutang sudah dibayar dan dijurnal
28 Des Notes Payable 200.000.000 *30.000 x Rp4.000 = Rp120.000.000
2020 Share Capital-Ordinary 120.000.000* **30.000 x (Rp6.000 – Rp4.000) = Rp60.000.000
Share Premium-Ordinary 60.000.000** ***200.000.000 – (120.000.000 + 60.000.000)
Gain on Extinguishment 20.000.000***
6. Pelunasan Liabilitas Jangka Panjang
Modifikasi Persyaratan Liabilitas Jangka Panjang
Contoh: pada tanggal 31 Desember 2017, Bank Pahlawan selaku kreditur melakukan modifikasi
notes payable (nilai tercatat Rp150.000.000) milik PT Bintang selaku debitur dengan rincian sebagai
berikut.
 Pengurangan pokok notes dari Rp150.000.000 menjadi Rp130.000.000.
 Perpanjangan tanggal jatuh tempo notes, dari semula tanggal 31 Desember 2017 menjadi
tanggal 31 Desember 2021.
 Pengurangan suku bunga kupon (coupon rate) dari 12% menjadi 8%. Diketahui suku bunga pasar
pinjaman sebesar 15%.
Nilai notes payable setelah modifikasi
Nilai sekarang (present value/PV) pokok notes (Rp130.000.000, n=4, i=15%) Rp74.327.922
Nilai sekarang (present value annuity/PVA) bunga wesel Rp10.400.000, n=4, i=15% 29.691.775
Nilai sekarang (FV) notes Rp104.019.697

Nilai tercatat notes payable (old) Rp150.000.000

Nilai sekarang notes 104.019.697
Gain on Extinguishment of Debt Rp 45.980.303

Asumsi bunga notes payable yang terutang sudah dibayar dan dijurnal
31 Des Notes Payable (old) 150.000.000
2020 Notes Payable (new) 104.019.697
Gain on Extinguishment 45.980.303
6. Pelunasan Liabilitas Jangka Panjang
Pelunasan Sebagian Liabilitas Langkah 1: Hitung CA notes dan accrued interest pada saat pelunasan:
Jangka Panjang CA notes per 1 Juni 2020 = 310.638
Interest payable 1 Juni – 1 Okt 2020 (4/6x6%x300.000) = 12.000
Contoh: pada tanggal 1 Juni 2019 PT Integritas Interest Expense 1 Juni – 1 Okt 2020 (4/6x5%x310.638) = 10.355
menerbitkan wesel bayar dengan face value Amortization 1 Juni – 1 Okt 2020 = 1.645
$300.000, jangka waktu 3 tahun, dan bunga 12%. CA notes per 1 Juni 2020 = 308.993
Pembayaran bunga dilakukan setiap tanggal 1 Karena yang dilunasi adalah 20%, maka semuanya dikalikan 20%
Desember dan 1 Juni. Diketahui yield wesel bayar Interest payable 20% (1 Juni – 1 Okt 2020 (20%x12.000)) = 2.400
tersebut 10%. Pada tanggal 1 Oktober 2020, PT Interest expense 20% (1 Juni – 1 Okt 2020 (20%x10.355)) = 2.071
Integritas melunasi 20% wesel bayar dengan harga Amortization 20% (1 Juni – 1 Okt 2020 (20%x1.645)) = 329
$70.000 (termasuk pembayaran bunga terutang) CA 20% notes per 1 Juni 2020 (20%x308.993) = 61.798
Tabel Amortisasi Awal Langkah 2: Hitung keuntungan/kerugian saat pelunasan:
Cash Interest Carrying CA 20% notes per 1 Juni 2020 = 61.798
Date Amort.
Paid Expense Amount Interest payable 20% = 2.400
01-Jun-19 315.227 Total kewajiban yang harus dibayar 64.198
01-Dec-19 18.000 15.761 2.239 312.988 Kas yang dibayar saat pelunasan 65.000
01-Jun-20 18.000 15.649 2.351 310.638 Loss on distinguishment of debt 802
01-Dec-20 18.000 15.532 2.468 308.170 Langkah 3: Buat jurnal yang diperlukan
01-Jun-21 18.000 15.408 2.592 305.578
01-Dec-21 18.000 15.279 2.721 302.857 1 Okt Interest Expense 2.071 Jurnal pembayaran 20%
01-Jun-22 18.000 15.143 2.857 300.000 2020 Notes Payable 329 bunga terutang dan
108.000 92.773 15.227 Cash 2.400 amortisasi
Tabel Amortisasi Setelah Pelunasan 20% 1 Okt Notes Payable 61.798
Cash Interest Carrying 2020 Loss on distinguishment 802 Jurnal pembayaran 20%
Date
Paid Expense
Amort.
Amount Cash 62.600 wesel bayar
01-Dec-20 14.400 12.426 1.974 246.536
01-Jun-21 14.400 12.327 2.073 244.463 1 Des Interest Expense 12.426 Jurnal pembayaran bunga
01-Dec-21 14.400 12.223 2.177 242.286 2020 Notes Payable 1.974
setelah pelunasan 20%
01-Jun-22 14.400 12.114 2.286 240.000 Cash 14.400
7. Fair Value Option
Amortized Cost a. mengeliminasi atau mengurangi
Non Current secara signifikan inkonsistensi
Liabilities FV Option - FVTPL pengukuran atau pengakuan (kadang
disebut sebagai “accounting
• Bonds Payable mismatch”); atau
• Notes Payable b. sekelompok liabilitas keuangan atau
aset keuangan dan liabilitas keuangan
Amortized Cost Vs Fair Value Debt
dikelola dan kinerjanya dievaluasi
berdasarkan nilai wajar.

Selisih dicatat pada akun Bonds Payable/Notes Payable dengan pasangan akun:
1. Unrealized Holding Gain/Loss – Equity  karena risiko kredit
2. Unrealized Holding Gain/Loss – Income  bukan karena risiko kredit, misalnya karena
perubahan bunga pasar

Contoh: PT Beradab tanggal 1 Januari 2019 menerbitkan obligasi dengan face value
sebesar $100.000, coupon rate 9%, jangka waktu tiga tahun, bunga dibayar setiap tanggal
1 Januari, dan effective-interest rate saat itu 10%. PT Beradab memilih menggunakan fair
value dalam mengukur obligasinya sesuai dengan persyaratan yang telah ditetapkan
standar. Diketahui fair value obligasi per 31 Desember 2019, 31 Desember 2020, dan 31
Desember 2021, berturut-turut adalah $98.364, $99.000, dan $100.000.
7. Fair Value Option
No Date Cash Interest Discount CA of Fair CA of Bonds Selisih FV &
Paid Expense Amortized Bonds Value (New) CA New
  1/1/19       97.513
1 1/1/20 9.000 9.751 751 98.264 98.364 100 loss
2 1/1/21 9.000 9.827 827 99.091 99.000 99.191 191 gain
3 1/1/22 9.000 9.909 909 100.000 100.000 99.909 91 loss

* $98.364 (FV) + 827 = 99.191 ** $99.000 (FV) + 909 = 99.909

Date Jurnal 2019 Jurnal 2020 Jurnal 2021

1 Jan Cash 97.513 Interest Payable 9.000 Interest Payable 9.000

Bonds Payable 97.513 Cash 9.000 Cash 9.000

31 Des Interest Expense 9.751 Interest Expense 9.827 Interest Expense 9.909

Bonds Payable 751 Bonds Payable 827 Bonds Payable 909

Interest Payable 9.000 Interest Payable 9.000 Interest Payable 9.000

31 Des Unrealized HGL-Income 100 Bonds Payable 191 Unrealized HGL-Income 91

Bonds Payable 100 Unrealized HGL-Income 191 Bonds Payable 91