Kesulitan perpanjangan
Risiko gagal bayar Risiko likuiditas
pinjaman
(Default risk) (Liquidity ris) (Difficulty to roll-over the debts)
NERACA PERUSAHAAN PEMBIAYAAN
Ekuitas 11%
Total Aset 100% Total kewajiban 100%
Aset
Aset utama perusahaan pembiayaan adalah pinjaman konsumtif (consumer loans), bisnis (business loans),
dan perumahan (real estate loans), dengan porsi terbesar pinjaman ke sektor bisnis. Karena pinjaman
konsumen memiliki risiko default tinggi, perusahaan pembiayaan menyediakan cadangan yang disebut
reserve for loan losses dengan jumlah yang cukup besar (7%) dibandingkan yang disediakan oleh bank
(tercatat dalam modal bank, dengan minimum CAR sebesar 4%).
Kewajiban
Sumber dana utama perusahaan pembiayaan adalah CP dengan bunga lebih murah dibandingkan meminjam
ke bank dan sumber pendanaan lainnya. Captive Finance Company memiliki kesempatan untuk meminjam
dana dari perusahaan induknya. Rasio modal terhadap aset sebesar 11%, lebih besar dibandingkan rasio yang
dimiliki bank, sebesar 9% sampai 10%.
Financial Conglomerates
Financial conglomerate adalah perusahaan keuangan yang memiliki/mengelola
beberapa lembaga keuangan sehingga dapat memenuhi kebutuhan konsumen yang
bervariasi.
Sebagai contoh, dengan satu sistem komputer atau manajemen yang sama, perusahaan
dapat melayani berbagai jasa keuangan, sehingga dapat menekan biaya operasi (skala
ekonomis).
Karakteristik Bisnis Perum Pegadaian
Eksekusi Agunan Bank relative selektif dan melalui Pegadaian akan melelang
proses yang Panjang untuk agunan nasabah yang tidak
mengeksekusi agunan dapat melunasi pinjaman pada
waktu jatuh tempo.
PENAKSIRAN HARTA
1) Jasa Taksiran 4) Kredit produksi