SOAL KUIS TEORI PORTOFOLIO DAN ANALISA INVESTASI

1. Bapak Asep mulai menabung Rp.4.500.000,00 per tahun pada usia 36 tahun. Bapak Asep
pensiun 15 tahun kemudian pada usia 51 tahun. Jika diasumsikan tingkat bunga 16% per tahun
untuk mahasiswa ber NPM ganjil dan 18% per tahun untuk mahasiswa ber NPM genap,
hitunglah berapa besarnya nilai mendatang investasi Bapak Asep tersebut.
2. Sekuritas “XYZ” memiliki skenario kondisi ekonomi seperti terlihat pada tabel di bawah ini:
Distribusi Probabilitas Sekuritas “XYZ”
Kondisi Ekonomi Probabilitas Return
Ekonomi Sangat Kuat 0,15 0,50
Ekonomi Kuat 0,20 0,45
Ekonomi Sedang 0,40 0,30
Ekonomi Lemah 0,15 0,15
Ekonomi Sangat Lemah 0,10 0,5
Berdasarkan data distribusi probabilitas sekuritas “XYZ” di atas, hitunglah return yang
diharapkan.
3. Aset “BCD” selama 7 tahun memberikan return berturut-turut sebagai berikut:
Tahun Return (%) Berdasarkan data di samping, hitunglah estimasi return yang
2010 13,50 diharapkan dengan menggunakan:
2011 11,75 A. Metode arithmetic mean;
2012 -10.25 B. Metode geometric mean.
2013 17,75
2014 15,40
2015 -15,30
2016 18,25
4. Berikut ini adalah data return saham “BCD”:
Tahun Return Probabilitas Berdasarkan data di samping, hitunglah estimasi
2011 0,02 0,1 risiko yang mungkin terjadi dengan menggunakan
2012 0,08 0,2 rumus:
2013 0,10 0,2 A. Varians return;
2014 0,15 0,2 B. Deviasi standar;
2015 0,13 0,2 C. Koefisien variasi.
2016 0,09 0,1
5. Dalam manajemen portofolio dikenal adanya konsep pengurangan risiko sebagai akibat
penambahan sekuritas kedalam portofolio. Jika diketahui risiko setiap sekuritas sebesar 0,35,
jumlah sekuritas yang dimasukkan dalam portofolio sebesar 55 saham. Hitunglah berapa risiko
portofolio tersebut.
6. Sebuah portofolio yang terdiri dari 3 jenis saham ABC, DEF dan GHI menawarkan return
yang diharapkan masing-masing sebesar 17%, 25% dan 28%. Persentase dana yang
diinvestasikan pada saham ABC sebesar 35%, saham DEF 40% dan saham GHI 25%. Dari
data tersebut, Anda diminta untuk menghitung return yang diharapkan dari portofolio tersebut.
7. Portofolio yang terdiri dari saham A dan B masing-masing menawarkan return sebesar 16%
dan 27%; serta standar deviasi masing-masing sebesar 0,45% dan 0,50%. Alokasi dana
investor pada kedua aset tersebut masing-masing sebesar 35% untuk aset A dan 65% untuk
aset B. Hitunglah standar deviasi portofolio dan varian portofolionya jika kedua saham
tersebut mempunyai nilai korelasi sebesar 1,0; 0,8; 0,4; 0,2; 0; -0,2; -0,4; -0,8; -1,0.