Teori Akuntansi Godfrey

Edisi 7 Bab 7
Assets
Definisi
IASB:
Aset merupakan sumberdaya yang
dikendalikan oleh suatu badan
sebagai hasil dari transaksi
yang lalu dan diharapkan
memberikan manfaat ekonomis
dimasa yang akan datang yang
mengalir pada badan usaha

2
Manfaat ekonomik dimasa yang
akan datang
Aktivitas yang menghasilkan laba
Mempunyai potensi dalam memberikan
kontribusi baik secara langsung maupun
tidak langsung, dalam memberikan arus
kas atau yang ekuivalen dengan kas
pada badan usaha. Melalui peningkatan
pendapatan maupun penghematan
biaya.
Sumberdaya ekonomik tersebut harus
mempunyai utilitas dan mempunyai
keterbatsan (scarcity). 3
Dikendalikan Badan Usaha

Hak untuk memanfaatkan aset tersebut,

dan tidak harus mempunyai bukti
kepemilikan aset.
Kepemilikan biasanya sesuai dengan
pengendalian, tetapi ini bukan
merupakan karakteristik aset yang
penting. Sebagai contoh adanya agen
yang mempunyai kewajiban menjual
barang milik prinsipal. Barang tersebut
bukan aset dari agen tetapi aset
prinsipal. 4
Kejadian Dimasa Lalu
Aset tidak termasuk aset yang masih direncanakan.
Sudah ada kemampuan untuk memanfaatkan

Dapat dipertukarkan
Elemen tersebut dapat dipisahkan dari
badan usaha sehingga dapat diperjual
belikan.

5
Dasar Pengakuan

Sesuai dengan ketentuan legal

Dapat ditetapkan substansi ekonomiknya
Menggunakan konsep conservatism

6
Pengukuran Aset Berwujud

US GAAP Historical Cost, merefleksikan

conservatism, objective dan bukti yang
dapat diverifikasi.
Standar IASB , memungkinkan dilakukan
penilaian kembali aset berwujud. Standar
ini memungkinkan tetapi tidak
mengharuskan menggunakan
pengukuran current value.

7
Pengukuran aset Tak
berwujud
IAS 38 para 24: Cost pada saat
terjadi kepemilikan
IAS 38 para 75: memunkinkan
adanya penilaian kembali aset tak
berwujud
IAS 16: fair value ditentukan oleh
pasar yang aktive

8
Pengukuran aset finansial

Derivative harus diukur berdasarkan fair value

Fair value adalah nilai pertukaran aset yang
diperpleh dari kedua pihak yang melakukan
transaksi tanpa adanya batasan apapun (arms
length transaction)
Jenis aset Metode Pengukuran
Finansial
Utang Dan piutang Kos yang diamortisasi
Investasi yang Kos yang diamortisasi
dimiliki sampai
jatuh tempo
Sekuritas yang Fair value, gain & loss diakui
tersedia untuk pada elemen ekuitas
dijual 9
Tantangan bagi penyusun Standar

Disarankan penyusun standar untuk

mempertimbangkan beberapa model
pengukuran.
IASB memperkenalkan penggunaan
pengukuran fair value, meskipun Cairns
tidak mengakuinya.
IFRS memperkenalkan pengukuran fair
value untuk derivative dan beberapa aset
dan liabilitas keuangan

10
Pengukuran Fair Value

Market Approach
Menggunakan harga dan informasi dari transaksi
yang sesungguhnya untuk aset dan liabilitas yang
sejenis dan diperbandingkan
Income Approach
Konversi dari diskonto uang yang diterima dimasa
yang akan datang
Cost Approach
Sejumlah uang yang digunakan untuk
memperoleh kapasitas yang sama (current
replacement cost)
11
Issue bagi Auditor

Auditor perlu memahami berbagai model

penilaian dan proses manajemen untuk
menentukan input yang digunakan untuk
pengukuran yang digunakan.
Untuk mengembangkan pendekatan audit yang
efektif, auditor perlu memahami proses dan
pengendalian penentuan fair value, dan
melakukan judgment apakah metode
pengukuran yang digunakan klien sudah
memadai untuk menghasilakan pengukuran
fair value yang reasonable.
12
Questions
Question 2
The Framework defines assets, liabilities and equity by reference to economic
benefits.
a) What are the economic benefits that would be assets for AlexCorp, a
government business enterprise that constructs the physical infrastructure
(roads, bridges, etc.) for the city of Huntersville?
b) Must economic benefits be revenue-generating, or can parks, roads or
statues provide economic benefits?
a. Manfaat ekonomi bersifat 'langka' dan memiliki 'utilitas'. Utilitas berkaitan dengan
manfaat atau layanan ekonomi masa depan. Karena sumber daya langka dan memiliki
manfaat di masa depan, manfaat ekonomi memiliki nilai ekonomis dalam
menghasilkan arus kas masa depan (termasuk mengurangi arus kas keluar di masa
depan). AlexCorp - badan usaha pemerintah yang membangun infrastruktur fisik untuk
kota Huntersville - akan memiliki aset yang terdiri dari sumber daya produktivitas
untuk membangun infrastruktur (yaitu peralatan) dan klaim untuk menerima uang
yang terkait dengan kontrak dan uang. Jika AlexCorp mempertahankan kepemilikan
aset infrastruktur dan menyewakannya ke kota Huntersville, aset infrastruktur
memberikan sumber daya ekonomi kepada AlexCorp (yaitu, tanda terima sewa) dan
merupakan aset.
b. Contoh manfaat ekonomi meliputi:
1. Arus kas masuk dari penjualan produk yang dihasilkan oleh entitas yang
menggunakan sumber daya seperti bahan baku, peralatan, hak paten, atau hak
kontraktual untuk penggunaan sumber daya entitas lain.
2. Uang
3. Klaim untuk menerima uang
Question 4
According to the Framework, assets do not exist unless they
result from past transactions or events. Determining
whether a past transaction or event has occurred to give
rise to an asset is not always straightforward. Explain the
past transaction or event that triggers the existence of the
following assets:
a) accounts receivable
b) prepaid insurance
c) inventory of work-in-process
d) inventory of raw materials
e) finance lease of manufacturing plant
f) goodwill (internally generated or purchased).
a. piutang dagang - penjualan produk atau jasa
b. Prepaid insurance - pembelian polis asuransi
c. inventarisasi WIP aktivitas produksi
d. inventarisasi bahan baku - pembelian inventaris
e. sewa pembiayaan peralatan pabrik - penandatanganan
Question 6
Under some market-based systems of accounting, asset definitions require that
to be defined as an asset, an economic benefit must be both severable and
saleable, sometimes described as exchangeability. Is that a requirement in the
Framework definition of assets? Why or why not? Do you think that severability
is necessary to a definition of assets? Why or why not?
Those who favour exchangeability believe an asset should be separable, and have value
of its own. They argue that the entity should be able to sell it, and an asset should be
capable of separate identification in order that it can be measured (valued). Such a
condition would exclude certain intangible assets (such as goodwill) and deferred charges
(such as deferred income taxes) from assets. Using this approach, the purpose of financial
accounting and of the statement of financial position is to report the value (cost) of a firms
assets, not to report the value of the business as a whole. To value a business involves
predicting its future earnings (or net cash flows) and is a function of the combination of
resources rather than individual items.
Mereka yang menentang pertukaran sebagai fitur aset yang penting percaya bahwa ini
terlalu menekankan satu cara (pertukaran) untuk mendapatkan keuntungan dari aset, dan
bergantung pada pandangan yang salah tentang 'nilai ekonomi'. Mereka berpendapat
bahwa nilai didapatkan hanya melalui penggunaannya daripada pertukaran. Aset
digunakan bersama-sama, dan karena itu dalam kebanyakan kasus manfaatnya tidak
dapat diidentifikasi secara tepat. Tidak ada alasan untuk percaya bahwa kontribusi aset tak
berwujud tertentu secara proporsional kurang dari aset berwujud, atau kurang karena tidak
ada pasar untuk menjualnya secara terpisah. Karena manfaat yang diterima dari
penggunaan sumber daya tidak terpengaruh oleh apakah aset tersebut dapat ditukar atau
tidak, kondisi pertukaran tidak relevan dalam menentukan apakah suatu barang
merupakan aset. Nilai ekonomi bergantung pada kelangkaan dan utilitas, bukan nilai tukar.
Memasukkan sebagai aset barang tak berwujud tertentu, seperti goodwill, bukan usaha