INTERNATIONAL ACCOUNTING

SESI 1 Worldwide Accounting Diversity

Sifat keragaman dalam akuntansi

 Format
 Terminologi
 Aturan pengakuan
 Aturan pengukuran

Reasons

Legal Systems ( Sistem hukum)

 Hukum adat ( Common Law )

o Lebih sedikit statuta — lebih banyak interpretasi pengadilan
o Pembuatan preseden atau hukum kasus
o Inggris Raya dan negara-negara berbahasa Inggris lainnya
o Hukum akuntansi bersifat rinci dan spesifik
o Sumber adalah organisasi non-legislatif
 Hukum kode ( Code Law )
o Lebih banyak statuta
o Negara-negara yang tidak berbahasa Inggris
o Aturan akuntansi yang dilegitimasi
o Hukum akuntansi bersifat umum
o Dibutuhkan panduan lain

Dasar perpajakan

Laporan keuangan yang dipublikasikan

 Jerman — penghasilan kena pajak dan pendapatan buku yang sama

Laporan keuangan disesuaikan untuk keperluan pajak

 A.S. — berbagai penghasilan kena pajak dan pendapatan buku

 Perbedaan antara pajak dan penghasilan akuntansi menimbulkan pajak penghasilan tangguhan

Penyedia pembiayaan

 Akuntansi dan pengungkapan kurang penting di mana sumber utama adalah keluarga, bank, dan
pemerintah
 Akuntansi dan pengungkapan lebih penting di mana sumber utama adalah pemegang saham
yang beragam

Inflasi

 Beberapa negara secara historis memiliki tingkat inflasi yang tinggi

 o Membutuhkan penyesuaian untuk mengimbangi inflasi
 Umum di negara-negara Amerika Latin

Ikatan politik dan ekonomi mempengaruhi bagaimana aturan akuntansi disampaikan

Korelasi faktor

 Negara common law memiliki perusahaan terdaftar dalam negeri yang mengandalkan ekuitas
untuk modal.
 Kode negara hukum cenderung menghubungkan perpajakan dengan laporan akuntansi dan
kurang bergantung pada pembiayaan yang diberikan oleh pemegang saham

Problems caused by Accounting Diversity

 Penyusunan laporan keuangan konsolidasi

 Akses ke pasar modal asing
 Dapat diperbandingkan laporan keuangan
 Kurangnya informasi akuntansi berkualitas tinggi

Preparation of Consolidated Financial Statements

Masalah karena:

 Peraturan lokal
 Buku dalam mata uang lokal
 Prinsip akuntansi lokal

Membutuhkan:

 Upaya yang cukup besar

 Biaya tambahan
 Keahlian dalam standar akuntansi negara yang berbeda

Access to Foreign Capital Markets

 Membutuhkan laporan keuangan sesuai standar akuntansi lokal

 Upaya dan biaya yang cukup besar

Comparability of Financial Statements

Kurangnya komparabilitas antara laporan keuangan dari berbagai negara

Ini berdampak buruk:

 Keputusan investasi
  Keputusan peminjaman
 Analisis kinerja
 Keputusan akuisisi asing

Lack of High-Quality Accounting Information

 Kurangnya standar akuntansi berkualitas tinggi

 Penilaian risiko yang tidak memadai
 Kurangnya persyaratan pengungkapan yang sesuai
 Defisiensi pengungkapan:
 Transaksi dengan pihak terkait dan pembiayaan di luar neraca
 Eksposur yang tinggi terhadap risiko valuta asing
 Investasi dalam aset yang sangat spekulatif
 Liabilitas kontinjensi yang menjamin pinjaman dalam mata uang asing
 Ketentuan kerugian pinjaman

Accounting Clusters

Model akuntansi

 The Presentation Fair / Full Disclosure Model (model Anglo-Saxon atau Anglo-Amerika)
o Berorientasi pada kebutuhan keputusan sejumlah besar investor dan kreditor
o Digunakan di negara-negara berbahasa Inggris yang dipengaruhi oleh Inggris atau
Amerika Serikat
 Model Kepatuhan Hukum (model Eropa Kontinental)
o Legalistik
o Digunakan untuk memberikan informasi untuk perpajakan dan perencanaan pemerintah
o Digunakan di negara-negara Eropa, Jepang, dan kode hukum
 Model Inflasi-Disesuaikan
o Menyerupai model Eropa Kontinental
o Membutuhkan penggunaan penyesuaian yang ekstensif untuk inflasi

Judgmental Classification of Financial Reporting Systems

 Dikembangkan oleh Nobes

 Berbasis mikro — model Anglo-Saxon
 Seragam makro — model Eropa Kontinental

Micro-based accounting systems

Sub-kelas pertama dipengaruhi oleh

  Ekonomi Bisnis
 Teori akuntansi
 Contoh: Belanda

Sub-kelas kedua dipengaruhi oleh

 Praktek bisnis
 Pragmatis
 Contoh: Asal Inggris
 Kerajaan Inggris dan Amerika Serikat mendominasi

Macro-uniform accounting systems

Sub-kelas pertama:

 Selaras dengan kebijakan ekonomi nasional

 Contoh: Swedia

Sub-kelas kedua:

 Benua: pemerintah, pajak, hukum

 Contoh: Negara-negara Eropa Kontinental
 Keluarga berbasis hukum: Jerman, Jepang
 Keluarga berbasis pajak: Negara-negara Eropa Selatan

Nobes’s Judgmental Classification

Influence of Culture on Financial Reporting

  Dimensi budaya Hofstede
 Nilai akuntansi Gray
 Agama dan Akuntansi

Hofstede’s cultural dimensions

Empat dimensi budaya

1. Individualisme (vs. kolektivisme)

Preferensi untuk jalinan sosial yang longgar
2. Jarak kekuasaan (Power distance)
Penerimaan hierarki dan distribusi daya yang tidak merata
3. Penghindaran ketidakpastian (Uncertainty avoidance)
Tingkat kenyamanan dengan ketidakpastian dan ambiguitas
4. Kejantanan (Masculinity)
Penekanan pada nilai-nilai maskulin vs nilai-nilai feminin
5. Orientasi jangka panjang (Long-term orientation)
Fokus pada menumbuhkan kebajikan yang berorientasi pada imbalan di masa depan

Gray’s Accounting Values

Empat nilai akuntansi yang diakui secara luas untuk menggambarkan subkultur akuntansi suatu negara

 Profesionalisme vs. Kontrol Wajib

 Keseragaman vs Fleksibilitas
 Konservatisme vs Optimisme
 Kerahasiaan vs. Transparansi

Percaya bahwa nilai budaya nasional memengaruhi nilai akuntansi

Nilai akuntansi konservatisme dan kerahasiaan memiliki relevansi terbesar

Gray memperluas model Hofstede untuk memahami bagaimana budaya memengaruhi sistem pelaporan
perusahaan

Framework for Accounting Systems Development

Religion and Accounting

 Agama mendefinisikan
Budaya nasional di banyak bagian dunia
 Ini berpengaruh signifikan pada praktik bisnis
Contoh: Perusahaan perbankan di bawah Syariah, hukum Islam tentang perilaku manusia
berasal dari Alquran

A Simplified Model to Explain Financial Reporting International Differences

Model Nobes berpendapat bahwa perbedaan pelaporan internasional disebabkan oleh tujuan yang
berbeda

Sistem pembiayaan negara dianggap sebagai faktor yang paling relevan untuk menentukan tujuan
pelaporan keuangan

Nobes membagi sistem pelaporan ke dalam dua kelas — A dan B

Kelas A

 Sistem ekuitas-orang luar yang kuat

 Kurang konservatif
 Pengungkapan Luas
 Praktik akuntansi berbeda dari aturan pajak

Kelas B

 Pembiayaan pemegang saham ekuitas-luar yang lemah

  Lebih konservatif
 Pengungkapan tidak luas
 Praktik akuntansi mengikuti aturan pajak

Further Evidence of Accounting Diversity

Kategori berdasarkan perbedaan akuntansi

 Laporan keuangan disertakan

 Format laporan keuangan
 Tingkat perincian dalam laporan keuangan
 Terminologi
 Penyingkapan
 Pengakuan dan pengukuran

SESI 2 International Convergence of Financial Reporting

International Accounting Standard-setting

Evolusi IASC dan IASB menunjukkan penetapan standar akuntansi internasional di sektor swasta:

Dengan dukungan dari badan akuntansi, pembuat standar, regulator pasar modal,
otoritas pemerintah, dan penyusun laporan keuangan

Harmonisasi memungkinkan negara untuk memiliki standar yang berbeda selama mereka tidak
mengalami konflik

Harmonisasi akuntansi dipertimbangkan dalam dua cara:

1. Harmonisasi peraturan atau standar akuntansi

2. Harmonisasi praktik akuntansi

Faktor-faktor lain yang menyebabkan angka akuntansi tidak dapat dibandingkan meskipun standar
akuntansi yang sama:

 Kualitas audit
 Mekanisme penegakan
 Budaya
 persyaratan resmi
 Sistem sosial ekonomi dan politik

Konvergensi internasional standar akuntansi mengacu pada tujuan dan proses yang diadopsi untuk
mencapainya

Harmonization and Convergence

Harmonisasi: Pengurangan alternatif sambil mempertahankan tingkat fleksibilitas yang tinggi dalam
praktik akuntansi

Konvergensi: Penegakan seperangkat standar yang diterima oleh beberapa badan pengawas

Harmonization

Dapat dipertimbangkan dalam dua cara:

1. Harmonisasi peraturan dan standar akuntansi

2. Harmonisasi praktik akuntansi
Tujuan akhir dari upaya harmonisasi internasional

Harmonisasi standar mungkin atau mungkin tidak menghasilkan harmonisasi praktik

Berbeda dengan standardisasi:

 Standardisasi melibatkan penggunaan standar yang sama di berbagai negara

 Memungkinkan untuk berbagai standar di berbagai negara selama mereka tidak bertentangan

Arguments for Convergence

 Memfasilitasi komparabilitas laporan keuangan yang lebih baik

Evaluasi perusahaan yang lebih mudah
 Memfasilitasi merger dan akuisisi internasional
 Mengurangi biaya pelaporan keuangan
Daftar biaya akan memungkinkan akses ke modal yang lebih murah
 Mengurangi ketidakpastian investor dan biaya modal
 Mengurangi biaya penyusunan laporan keuangan konsolidasi dunia
Sederhanakan audit
 Transfer staf akuntansi yang mudah secara internasional
 Naikkan tingkat kualitas praktik akuntansi internasional
1. Meningkatkan kredibilitas informasi keuangan
2. Memungkinkan negara berkembang untuk mengadopsi serangkaian standar berkualitas
tinggi yang siap pakai dengan biaya dan usaha minimum

Arguments against Convergence (argumen yang menentang konvergensi)

 Perbedaan signifikan dalam standar yang ada

Biaya politik yang sangat besar untuk menghilangkan perbedaan
 Nasionalisme dan tradisi
Sulit mencapai prinsip yang diterima secara universal
 Kebutuhan akan standar bersama tidak diterima secara universal
Pasar modal global yang berkembang dengan baik sudah ada
  Dapat menyebabkan kelebihan standar
 Perbedaan dalam akuntansi antar negara mungkin diperlukan

Harmonization Efforts (upaya harmonisasi)

Beberapa organisasi terlibat di tingkat global dan regional:

1. Organisasi Internasional Komisi Sekuritas (IOSCO)

2. Federasi Akuntan Internasional (IFAC)
3. Uni Eropa (UE)
4. Forum Internasional tentang Pengembangan Akuntansi (IFAD)
5. Komite Standar Akuntansi Internasional (IASC)
6. Dewan Standar Akuntansi Internasional (IASB)

International Organization of Securities Commissions (IOSCO)

 Didirikan pada tahun 1974

Awalnya keanggotaannya terbatas pada badan pengatur di Amerika.
Membuka keanggotaan untuk agen di bagian lain dunia pada tahun 1986.
 Bertujuan untuk memastikan regulasi pasar yang lebih baik di tingkat domestik dan
internasional
 Bekerja untuk memfasilitasi penawaran dan pencatatan efek lintas batas oleh emiten
multinasional
Mengadvokasi adopsi serangkaian standar akuntansi berkualitas tinggi

International Federation of Accountants (IFAC)

 Didirikan pada Oktober1977 di Kongres Akuntan Dunia ke-11 di Munich

 Mempromosikan kepatuhan terhadap standar profesional audit, etika, pendidikan, dan
pelatihan berkualitas tinggi
 Meluncurkan Forum Internasional tentang Pengembangan Akuntansi (IFAD) ke
Tingkatkan profesi akuntansi di negara-negara berkembang.
Mempromosikan pelaporan keuangan yang transparan.
 Mendirikan Forum Perusahaan dengan tujuan
Melindungi kepentingan investor lintas batas.
Mempromosikan aliran modal internasional.

European Union (EU)

 Didirikan pada Maret 1957 dengan penandatanganan Perjanjian Roma oleh enam negara Eropa
 Menerbitkan dua arahan yang bertujuan untuk menyelaraskan akuntansi
 Arahan Keempat: Ditangani dengan aturan penilaian, persyaratan pengungkapan, dan format
laporan keuangan
1. Menetapkan prinsip pandangan yang benar dan adil
2. Memberikan fleksibilitas yang cukup besar
 Negara yang diizinkan memilih dari antara alternatif yang dapat diterima
 Membuka pintu untuk ketidakcocokan dalam laporan keuangan
Petunjuk Ketujuh: Ditangani dengan laporan keuangan konsolidasian
 Arahan membantu mengurangi perbedaan dalam laporan keuangan
Komparabilitas lengkap tidak tercapai
 Komisi Eropa memutuskan untuk tidak mengeluarkan arahan akuntansi tambahan
Terkait dengan upaya yang dilakukan oleh IASC menuju harmonisasi standar akuntansi
internasional yang lebih luas

International Forum on Accountancy Development (IFAD)

 Misi adalah untuk meningkatkan keamanan pasar dan transparansi, dan stabilitas keuangan
secara global
 Membantu mendefinisikan harapan dari profesi akuntansi
 Mendorong pemerintah untuk fokus pada kebutuhan ekonomi berkembang dalam transisi
 Memanfaatkan dana dan keahlian untuk membangun kapasitas akunting dan audit di negara-
negara berkembang

International Accounting Standards Committee (IASC)

 Didirikan pada tahun 1973 oleh badan akuntansi profesional terkemuka di 10 negara
 Tujuan luas merumuskan standar akuntansi internasional
 Upaya harmonisasi berkembang dalam tiga fase surat
Pendekatan terendah-umum-denominator
 Penerbitan 26 Standar Akuntansi Internasional generik
Proyek komparatif
 Publikasi Kerangka Kerja untuk Persiapan dan Penyajian Laporan Keuangan
 Keterbandingan Proyek Laporan Keuangan
Perjanjian IOSCO

International Accounting Standards Board (IASB)

 Menggantikan IASC pada tahun 2001

 Yayasan IFRS menunjuk dewan yang beranggotakan 16 orang
13 penuh dan 3 paruh waktu.
Dewan menyetujui standar, konsep paparan, dan interpretasi.
 Pergeseran dalam penekanan dari harmonisasi ke penetapan standar global atau konvergensi
  Tujuan utamanya adalah untuk mengembangkan serangkaian standar pelaporan keuangan
berkualitas tinggi untuk penggunaan global

EXHIBIT 3.2—The Structure of the IASB

Principles-Based Approach to International

Financial Reporting Standards

IASB mengikuti pendekatan berbasis prinsip untuk pengaturan standar vs pendekatan berbasis aturan

 Standar menetapkan prinsip umum untuk pengakuan, pengukuran, dan persyaratan pelaporan
untuk transaksi
 Membatasi bimbingan dan mendorong penilaian profesional dalam menerapkan prinsip umum
pada entitas atau industri

IASB Framework

 Diciptakan untuk mengembangkan standar akuntansi secara sistematis

 Kerangka Kerja untuk Persiapan dan Penyajian Laporan Keuangan yang diadopsi oleh IASB pada
tahun 2001 dari IASC
 Lingkup Kerangka
1. Tujuan laporan keuangan dan asumsi yang mendasarinya
2. Karakteristik kualitatif yang mempengaruhi kegunaan laporan keuangan
3. Definisi, pengakuan, dan pengukuran unsur-unsur laporan keuangan
4. Konsep modal dan pemeliharaan modal
Qualitative Characteristics of Financial Statements

 Dapat dimengerti (Understandability): Dapat dimengerti oleh orang-orang dengan pengetahuan

keuangan yang wajar
 Relevansi (Relevance): Berguna untuk membuat prediksi dan mengonfirmasi harapan yang ada
Dipengaruhi oleh sifat dan materialitas informasi
 Keandalan (Reliability): Netral dan mewakili dengan setia apa yang dimaksudkan
Mencerminkan barang berdasarkan substansi ekonomi dan bukan pada bentuk hukumnya
 Kesesuaian (Comparabilty)

Proposed Changes to existing frameworks by IASB and FASB

IASB dan FASB akan bekerja pada kerangka kerja yang ada untuk memberikan dasar bagi pengembangan
standar masa depan oleh dewan

Tahapan proyek:

1. Tujuan dan karakteristik kualitatif

2. Elemen dan pengakuan
3. Pengukuran
4. Entitas pelaporan
5. Presentasi dan pengungkapan
6. Tujuan dan status
7. Aplikasi untuk nirlaba
8. Finalisasi

Elements of Financial Statements

 Definisi (Definition): Aset, liabilitas, dan elemen laporan keuangan lainnya didefinisikan
 Pengakuan (Recognition): Pedoman kapan harus mengakui pendapatan dan pengeluaran
 Pengukuran (Measurement): Berbagai pangkalan diperbolehkan: biaya historis, biaya saat ini,
nilai yang dapat direalisasi, dan nilai sekarang

The Norwalk Agreement

Usulan Perubahan sesuai makalah diskusi yang diterbitkan bersama oleh dua dewan:

1. Sasaran yang berguna untuk mengambil keputusan yang mencakup informasi yang relevan
dengan penilaian penatalayanan
2. Pendekatan pemangku kepentingan (vs. Kerangka kerja pendekatan pemegang saham A.S.) -
pengguna selain penyedia modal diakui secara eksplisit
3. Aset suatu entitas akan menjadi sumber daya ekonomi saat ini, yang melalui hak yang dapat
ditegakkan atau cara lain, entitas memiliki akses atau dapat membatasi akses orang lain
 4. Penekanan pada pengembangan prinsip dan panduan untuk pengukuran nilai wajar di IFRS —
harga keluar sebagai basis pengukuran, atau, jika tidak — mengembangkan panduan tambahan

Presentation of Financial Statements (IAS 1)

Standar tunggal memberikan pedoman untuk penyajian laporan keuangan

Area panduan:

1. Tujuan laporan keuangan

2. Komponen laporan keuangan
3. Prinsip utama dari presentasi yang adil
Membutuhkan representasi yang setia dari efek transaksi dan peristiwa
4. Kebijakan akuntansi
 Harus konsisten dengan semua standar IASB
 Ketika pedoman spesifik kurang, gunakan standar pada masalah yang sama, dan definisi
elemen laporan keuangan
5. Asas dan asumsi dasar
Menambah panduan yang disediakan dalam Kerangka ini
 Barang-barang tidak penting harus dikumpulkan
 Aset dan liabilitas, serta pendapatan dan pengeluaran tidak boleh diimbangi
6. Struktur dan isi laporan keuangan
 Saat ini / tidak lancar
 Hal-hal yang harus dimasukkan pada wajah laporan keuangan
 Item yang akan diungkapkan dalam catatan

First Time Adoptions of IFRS (IFRS 1)

 Memberikan panduan kepada perusahaan yang mengadopsi IFRS untuk pertama kalinya
 Membutuhkan kepatuhan dengan semua IFRS yang efektif pada tanggal pelaporan laporan
keuangan IFRS pertama suatu entitas
Mengizinkan pengecualian ketika biaya lebih besar daripada manfaat

Use of IFRS

Bukti dukungan untuk IFRS

 Adopsi oleh UE - perusahaan publik di UE diminta untuk mulai menggunakan IFRS pada 2005
 IOSCO telah menyetujui IFRS untuk daftar silang
 KTT akuntansi IFAC G20 pada Juli 2009 mengeluarkan mandat baru untuk adopsi standar
akuntansi global
 Survei Kepemimpinan Global IFAC Terbaru — menekankan bahwa investor dan konsumen layak
mendapatkan informasi yang lebih sederhana dan lebih berguna
  Adopsi IFRS pada 2011: Jepang, Kanada, India, Brasil dan Korea

International Convergence Issues

 Sifat rumit dari standar seperti instrumen keuangan dan akuntansi nilai wajar
 Sifat yang didorong pajak dari rezim akuntansi nasional
 Ketidaksepakatan dengan IFRS yang signifikan, seperti laporan keuangan dan akuntansi nilai
wajar
 Kurangnya panduan tentang aplikasi IFRS pertama kali
 Pasar modal yang terbatas kurang menguntungkan
 Kepuasan investor dengan standar akuntansi nasional
 IFRS kesulitan dalam terjemahan bahasa

IASB/FASB Convergence

Perjanjian Norwalk dicapai pada tahun 2002 antara IASB dan FASB yang dijanjikan

 Untuk standar pelaporan keuangan yang kompatibel

 Koordinasi program kerja yang tepat untuk menjaga kompatibilitas

Inisiatif utama IASB dan FASB dalam Perjanjian Norwalk

 Proyek bersama - dewan bekerja bersama untuk mengatasi masalah (mis., Pengakuan
pendapatan)
 Konvergensi jangka pendek - hapus perbedaan antara IFRS dan GAAP AS untuk masalah di mana
konvergensi dianggap paling mungkin
 IASB penghubung - anggota IASB tinggal di FASB
 Pemantauan proyek IASB - FASB memantau proyek-proyek IASB yang paling menarik
 Proyek penelitian konvergensi - identifikasi semua perbedaan utama antara IFRS dan GAAP A.S.
 Potensi konvergensi - FASB menilai item agenda untuk kemungkinan kerjasama dengan IASB

Setelah krisis keuangan global kedua kelompok membentuk Financial Crisis Advisory Group (FCAG)

Juli 2009 alamat laporan FCAG:

 Pelaporan keuangan yang efektif

 Keterbatasan pelaporan keuangan
 Konvergensi standar akuntansi
 Independensi dan akuntabilitas penetapan standar

Anglo-Saxon Accounting

Sistem akuntansi lazim di negara-negara berbahasa Inggris termasuk A.S., A.K., Kanada, Australia dan
Selandia Baru
Fitur mendasar:

1. Orientasi mikro (tingkat perusahaan) dengan penekanan pada aturan profesional dan
pengaturan diri
2. Orientasi investor
 Tujuan utama adalah operasi pasar modal yang efisien
 Sangat transparan
3. Kurang menekankan pada kehati-hatian dan pengukuran pendapatan kena pajak atau
pendapatan yang dapat didistribusikan
 Substansi melebihi bentuk

SESI 3 COMPARATIVE ACCOUNTING

Bab 6: Akuntansi Komparatif

PEOPLE’S REPUBLIC OF CHINA (PRC) / REPUBLIK ORANG CHINA

Latar Belakang

 Negara terbesar di dunia dengan jumlah penduduk 1,34 miliar (2008)

 Republik Rakyat Tiongkok (RRC) didirikan pada tahun 1949
 Secara politis:
Komunis, negara satu partai
 Secara ekonomis:
Sampai tahun 1980-an, semua perusahaan milik negara
 Saat ini dalam transformasi ke ekonomi pasar sosialis
 Ekonomi terbesar kedua di dunia (dalam hal PDB) dan pertumbuhan tercepat di antara negara-
negara besar, dan merupakan penerima FDI terbesar
 Peraturan sekuritas pertama diadopsi pada tahun 1984
 Dua bursa efek utama:
Shanghai dan Shenzhen didirikan in1990 and1991
 Pemerintah mengendalikan pasar modal melalui:
Komisi Pengaturan Keamanan China (CSRC) mirip dengan SEC
 Perusahaan dalam negeri mencantumkan empat jenis saham:
A, B, C, H
 Pasar dicirikan oleh spekulasi, omset saham yang tinggi

Profesi Akuntansi

 Profesi kurang bergengsi daripada di AS / Inggris

 Akuntansi dan audit telah dikembangkan secara terpisah
Chinese Institute of Certified Public Accountants (CICPA) dan Chinese Association of Certified
Practicing Auditors (CACPA) bergabung (merger) pada tahun 1998
  Reformasi ekonomi dan sejumlah besar usaha patungan dengan perusahaan asing telah
menyebabkan munculnya profesi audit
 Pada Oktober 2007, ICAEW di Inggris dan CICPA membentuk proyek bersama untuk kerja sama
antara profesi akuntansi di kedua negara
 Sebagian besar kantor akuntan domestik Tiongkok “terhubung” dengan badan yang disponsori
pemerintah, meskipun pemerintah telah mendorong independensi
 "Guanxi" atau jaringan yang erat dan erat
Cara berbisnis yang umum, tetapi mungkin berbenturan secara etis untuk akuntan

Peraturan Akuntansi

 Pemerintah terus bertindak sebagai regulator akuntansi

 Kegiatan terbaru difokuskan pada menyelaraskan berbagai sistem dalam negeri yang bervariasi
menurut industri
 Berkomitmen untuk konvergensi dengan IFRS, didorong oleh keanggotaan yang diinginkan
dalam Organisasi Perdagangan Dunia (WTO)
 Audit laporan keuangan sangat diperlukan
 Hukuman mati dalam kasus penipuan akuntansi menunjukkan bahwa hukuman itu ditanggapi
dengan sangat serius
 Kementerian Keuangan (Kemenkeu) dalam peran yang sama dengan FASB
 Kemenkeu telah mengeluarkan beberapa pernyataan untuk mencapai harmoni

Prinsip dan Praktek Akuntansi

 Perhitungan penghasilan kena pajak adalah yang terpenting

 Konservatisme dikritik sebagai metode di mana pemilik dapat mengecilkan pendapatan dan
membenarkan upah rendah
 Kurangnya konservatisme masih merupakan perbedaan utama dengan IFRS
 Kurangnya infrastruktur akuntansi berkontribusi terhadap kesenjangan antara prinsip dan
praktik akuntansi
 Accounting System for Business Enterprises (ASBE) diikuti oleh lebih dari 500.000 perusahaan,
termasuk semua perusahaan yang terdaftar

Perbedaan dengan IFRS

 Property, plant, and equipment:

Biaya historis (historcal cost), sedangkan IAS16 memungkinkan penilaian kembali
 Penurunan nilai aset (Asset impairments):
Standar Cina diam, sedangkan IAS 36 membutuhkan uji penurunan nilai dan pengakuan
kehilangan
 Biaya pra-operasi ditangguhkan, kemudian dibebankan saat operasi dimulai, sedangkan, di
bawah IAS 38, biaya segera
 Kombinasi bisnis:
Tidak ada aturan khusus, sedangkan IAS 22 secara khusus membahas akuntansi untuk kombinasi
bisnis
Germany (Jerman)

Latar Belakang

 Negara terbesar Uni Eropa, populasi 82,2 juta

 Jerman Barat dan Jerman Timur didirikan pada tahun 1949, dipersatukan kembali pada tahun
1990
 Secara historis, bank telah menjadi sumber utama keuangan melalui pinjaman dan ekuitas
 Sejak penyatuan kembali, ekonomi telah dipengaruhi oleh internasionalisasi
 Perusahaan-perusahaan Jerman semakin banyak terdaftar di bursa luar negeri, misalnya Bursa
Efek New York
 Bentuk bisnis yang paling umum adalah Aktiengesellschaft (AG) dan Gesellschaft mit
beschrankter Haftung (GMBH)
 AG diperdagangkan secara publik / GMBH tidak diperdagangkan untuk umum
 Secara historis memiliki pengaruh signifikan pada sistem akuntansi di sejumlah negara lain
 Kode komersial Jepang dimodelkan pada kode komersial Jerman

Profesi Akuntansi

 Profesi secara tradisional kurang berpengaruh dibandingkan di AS / Inggris

 Audit adalah bagian dominan dari profesi dan gelar auditor bersertifikat dari Wirtschaftsprufer
(WP) dibuat pada tahun 1931
 Institut der Wirtschaftsprufer mirip dengan AICPA
 Memperoleh gelar WP sangat ketat
 Wirtschaftspruferkammer (WPK) adalah grup yang disponsori negara yang mengawasi profesi
audit

Peraturan Akuntansi

 Kode komersial dan undang-undang pajak adalah sumber utama aturan akuntansi
 Secara tradisional belum menggunakan sistem pengawasan kelembagaan yang independen
 Aturan pertukaran saham memiliki pengaruh yang lebih kecil daripada di AS
 Prudence (konservatisme) adalah fundamental:
o Pengakuan pendapatan hanya ketika direalisasikan
o kerugian ketika mereka muncul mungkin
 Mulai berubah dari orientasi kreditor pada 1960-an menuju orientasi pemegang saham
 Pada 2009 Dewan Standar Akuntansi Jerman (GASB) bekerja pada proyek IASB yang berkaitan
dengan krisis keuangan

Prinsip dan Praktek Akuntansi

 Atribut biaya historis untuk mengukur aset berwujud sangat dipatuhi

 Fokus tradisional pada perlindungan kreditor bertentangan dengan konsep pandangan yang
benar dan adil
 Pentingnya undang-undang perpajakan menyebabkan prinsip otoritatif terbalik
Membutuhkan biaya yang akan dikurangkan dari pendapatan akuntansi jika mereka dapat
dikurangkan dari pajak
  Perbedaan antara akuntansi dan pendapatan pajak minimal, sehingga mengurangi kebutuhan
pajak tangguhan
 Berbeda dengan Cina, konservatisme telah digunakan untuk menolak tuntutan upah buruh
 Standar memungkinkan perataan laba, seringkali dilakukan melalui pengakuan awal atas
kerugian
 Arahan keempat UE membutuhkan pandangan yang benar dan adil, tetapi Jerman memiliki
interpretasi yang unik tentang konsep tersebut
 Komitmen terhadap globalisasi tercermin dalam aturan yang memungkinkan perusahaan publik
untuk menggunakan IFRS untuk laporan konsolidasi
 Tujuan utama dari Undang-Undang Modernisasi UU Akuntansi Jerman adalah kesesuaian
dengan IFRS
 Pada Agustus 2010, hanya sekitar 10 perusahaan Jerman yang terdaftar di NYSE karena regulasi
NYSE yang berlebihan

Perbedaan dengan IFRS

 Goodwill:
Segera dikurangkan terhadap ekuitas, sedangkan, berdasarkan IFRS 3, dicatat sebagai aset tak
berwujud seumur hidup
 Intangible yang dihasilkan secara internal:
Tidak diakui, sedangkan, berdasarkan IAS 38, diakui sebagai aset dalam beberapa kondisi
 Leases:
Akuntansi menggunakan aturan pajak, dengan kapitalisasi yang jarang, sedangkan kriteria IAS17
menghasilkan kapitalisasi yang lebih sering
 Accounting for subsidiaries:
Izinkan pengecualian anak perusahaan yang berbeda, yang dikonsolidasikan dalam IAS 27

Jepang

Latar Belakang

 Populasi 127,2 juta, ekonomi terbesar ketiga di dunia

 Bank adalah sumber utama keuangan melalui pinjaman dan ekuitas, dan kepemilikan lintas-
perusahaan juga biasa
 Keiretsu (dan pendahulu Zaibatsu) menekankan ikatan bisnis yang erat dan mencerminkan nilai
kolektivisme budaya
 Resesi 1990-an menyebabkan peningkatan upaya perusahaan Jepang untuk mendapatkan
modal secara internasional

Profesi Akuntansi

 Hukum Akuntan Publik Bersertifikat (1948) menetapkan profesi

 JICPA adalah salah satu dari sembilan anggota pendiri IASC
 Profesi secara signifikan kurang berpengaruh daripada di AS / Inggris dan juga jauh lebih kecil
jumlahnya daripada AS
  Memperoleh gelar CPA sangat ketat, seperti di Jerman
 Status rendah dalam masyarakat Jepang vs. insinyur dan ilmuwan
 Kolektivisme menyebabkan kurangnya kepercayaan auditor
 Saran pajak jauh lebih besar, terpisah, profesi

Peraturan Akuntansi

 Pemerintah memengaruhi akuntansi melalui:

Kode Komersial, Hukum Pajak Penghasilan Perusahaan dan Hukum Efek dan Pertukaran
 Mirip dengan Jerman, orientasi kreditor yang kuat dan aturan akuntansi terkait erat dengan
aturan pajak
 Reformasi keuangan "Big Bang" mengarah pada harmonisasi dengan standar internasional
Reformasi ini mencakup persyaratan untuk konsolidasi dan akuntansi nilai wajar untuk sekuritas
yang dapat diperdagangkan
 Prinsip Akuntansi Bisnis yang dikeluarkan oleh Departemen Keuangan terdiri dari 7 pedoman
(setara dengan kerangka kerja konseptual)
 Pada bulan Desember 2009, Badan Layanan Keuangan Jepang (FSA) mengizinkan penggunaan
IFRS dalam negeri dan menetapkan kerangka kerja untuk adopsi IFRS secara sukarela yang
dimulai dengan tahun fiskal yang berakhir pada atau setelah 31 Maret 2010

Prinsip dan Praktek Akuntansi

 Berbeda dengan AS, laba bersih lebih merupakan ukuran kinerja dan lebih dilihat sebagai dana
yang tersedia untuk dividen
 Karena penyedia pembiayaan cenderung dekat dengan perusahaan, secara historis ada sedikit
tekanan untuk pengungkapan
 Kurangnya pengungkapan terlihat dalam pelaporan segmen
 Tujuan Perjanjian Tokyo 2007 untuk menghilangkan semua perbedaan GAAP dan IFRS Jepang
pada Juni 2011 (kecuali IFRS baru yang dikembangkan setelah 2011

Perbedaan dengan IFRS

 Revaluation of land:
Diizinkan, tetapi pembaruan tidak diperlukan, sedangkan, di bawah IFRS16, revaluasi
memerlukan pembaruan rutin
 Pre-operating cost:
Kapitalisasi diperbolehkan, sedangkan, di bawah IAS 38, dibebankan segera
 Construction contracts:
Metode kontrak yang lengkap diperbolehkan, sedangkan IAS11 pada dasarnya membutuhkan
persentase penyelesaian
 Provisions:
Mengizinkan provisi sebelum kewajiban aktual, sedangkan IAS 37 hanya memungkinkan untuk
kewajiban kini berdasarkan transaksi masa lalu

Meksiko
Latar Belakang

 Sejarah inflasi yang signifikan:

Kontrol pemerintah atas bisnis sebagian disalahkan
 Perubahan signifikan pada tahun 1990-an, termasuk privatisasi perusahaan milik negara dan
NAFTA
 Secara historis, sebagian besar bisnis milik keluarga - bahkan yang sangat besar:
Lebih suka menambah modal melalui hutang vs. ekuitas
o Berubah secara bertahap
 Satu bursa efek Meksiko, Bolsa Mexicana de Valores, adalah milik pribadi
 Merupakan salah satu mitra dagang AS terbesar (tiga perempat dari impor Meksiko, lebih dari
80% ekspornya, dan 60% dari semua FDI)

Profesi Akuntansi

 Asociacion de Contadores Publicos, organisasi akuntan profesional pertama, didirikan pada

tahun 1917
Kelompok ini digantikan oleh Institut Akuntan Publik Meksiko (MIPA) pada tahun 1964
 MIPA menetapkan prinsip akuntansi dan audit
 Untuk mempraktikkan akuntansi publik di Meksiko, seseorang perlu “diploma profesional”
 Contador Publico Certificado (CPC) setara dengan CPA AS:
Dapat memiliki hak timbal balik di AS dan Kanada berdasarkan kelulusan ujian tertentu

Peraturan Akuntansi

 Undang-undang Sekuritas Meksiko (1975), diamandemen pada tahun 1993 untuk memenuhi
masalah NAFTA
 Standar akuntansi, didasarkan pada kerangka kerja konseptual:
Memiliki empat kelas Bulletin, A, B, C, dan D, dan, dengan beberapa pengecualian, mirip dengan
US GAAP
 Berorientasi keadilan vs kepatuhan hukum
 Peraturan pajak perusahaan mengharuskan laporan sesuai dengan GAAP Meksiko yang diaudit
sesuai dengan GAAS Meksiko
 Mekanisme penegakan (misalnya untuk perdagangan orang dalam) tidak efektif

Prinsip dan Praktek Akuntansi

 GAAP Meksiko sangat dipengaruhi oleh US GAAP

Karena NAFTA, kedekatan geografis, dan kelengkapan US GAAP
 Meskipun pengaruh internasional, Buletin B-10 Meksiko tentang akuntansi inflasi menunjukkan
bagaimana akuntansi yang diselaraskan mungkin tidak sesuai untuk semua keadaan
 Pada bulan November 2008, Komisi Sekuritas dan Bursa Meksiko mengumumkan bahwa semua
perusahaan yang terdaftar di Bursa Efek Meksiko akan diminta untuk menggunakan IFRS pada
2012
 Buletin B-10, Pengakuan Dampak Inflasi, mencerminkan perbedaan utama pada US GAAP
 Aset dan kewajiban nonmoneter disajikan kembali untuk perubahan daya beli peso
Persediaan dapat disajikan kembali dengan menggunakan biaya penggantian saat ini
  Pengakuan dalam pendapatan (umumnya) dari keuntungan atau kerugian dari posisi moneter
bersih, aset atau kewajiban
 Sejalan dengan IAS 29, Meksiko telah menyerah pada akuntansi inflasi baru-baru ini, karena
tingkat inflasi yang rendah

Perbedaan dengan IFRS

 Statement of cash flows:

Diperlukan laporan perubahan posisi keuangan, sedangkan IAS 7 mensyaratkan laporan arus kas
 Inflation Accounting:
Membutuhkan penyesuaian inflasi terlepas dari tingkat inflasi, sedangkan IAS 29 hanya
diperlukan untuk negara-negara hiperinflasi
 Goodwill Negatif:
Dicatat sebagai kredit yang ditangguhkan dan diamortisasi selama periode hingga lima tahun,
sedangkan IFRS 3 membutuhkan pengakuan segera atas laba

Britania Raya

Latar Belakang

 Populasi sekitar 62 juta, terdiri dari Inggris, Irlandia Utara, Skotlandia, dan Wales
 Di antara lima negara dalam bab ini, struktur keuangannya paling dekat dengan AS
 15.000 Perusahaan Terbatas Swasta (PLC) dengan sekitar 2.500 di antaranya terdaftar di London
Stock Exchange

Profesi Akuntansi

 Asosiasi akuntan profesional pertama di dunia:

Perhimpunan Akuntan di Edinburgh, didirikan pada 1853
 Enam badan charter profesional dikoordinasikan melalui Consultative Committee of
Accountancy Bodies (CCAB)
 Profesi berkembang sebagai respons terhadap kebutuhan industri dan telah memengaruhi
perkembangan profesi di sejumlah negara lain
 Dibandingkan dengan AS, persyaratan sertifikasi lebih fokus pada pengalaman kerja dan lebih
sedikit pada pendidikan universitas

Peraturan Akuntansi

 Undang-undang Perusahaan, pernyataan akuntansi, dan peraturan bursa efek terdiri dari
peraturan akuntansi
 Serupa dengan AS, dan tidak seperti Jerman dan Jepang, aturan pajak tidak secara signifikan
mempengaruhi pelaporan keuangan
 Penentu standar secara historis mengambil pendekatan berbasis prinsip menggunakan
pernyataan prinsip sebagai kerangka kerja konseptual
 Secara historis tidak memiliki agensi tipe SEC yang kuat, tetapi skandal baru-baru ini telah
menyebabkan peningkatan regulasi
  Laporan tahunan Financial Reporting Council (FRC) untuk tahun 2008 / 2009-- tema-tema utama
untuk tahun 2009/2010 adalah untuk mempengaruhi:
o Pelaku pasar dengan standar pelaporan dan tata kelola yang tinggi
o Legislator dan pembuat standar untuk mendorong pendekatan proporsional dan
berbasis prinsip dalam memajukan tujuan pertama
o Otoritas pengatur internasional untuk mendorong kerja sama yang efektif

Prinsip dan Praktek Akuntansi

 Tujuan utama akuntansi adalah untuk mendukung pasar modal yang efektif
 Prinsip pandangan yang benar dan adil adalah yang terpenting
 Override view yang benar dan adil mengharuskan perusahaan tidak mematuhi standar yang
akan menghasilkan laporan keuangan yang menyesatkan
 Penilaian profesional merupakan komponen tambahan penting untuk pandangan yang benar
dan adil
 Laporan Tahunan Panel Tinjauan Pelaporan Keuangan 2010 mengatakan telah terjadi
peningkatan berkelanjutan dalam kualitas umum pelaporan keuangan IFRS

Perbedaan dengan IFRS

 Goodwill:
Amortisasi diperbolehkan, sedangkan IFRS 3 melarang amortisasi dan memerlukan uji
penurunan nilai tahunan
 Related party disclosures:
Membutuhkan pengungkapan nama-nama pihak terkait, sedangkan IAS 24 membutuhkan
pengungkapan berdasarkan jenis, bukan nama, pihak terkait
 Revaluation gains/losses:
Umumnya tidak dibawa ke laporan laba rugi, sedangkan IAS 40 membutuhkan laba rugi untuk
mempengaruhi laba bersih

SESI 4 International Financial Reporting Standards: Part I

Types of Differences Between IFRS and U.S. GAAP

 Perbedaan definisi
 Perbedaan pengakuan
 Perbedaan pengukuran
 Alternatif
 Kurangnya persyaratan atau panduan
 Perbedaan presentasi
 Perbedaan pengungkapan

IFRS and U.S. GAAP

 IFRS lebih fleksibel dalam banyak kasus

 Pilihan antara perawatan alternatif dalam akuntansi
 IFRS umumnya memiliki pedoman garis yang kurang cerah
Diperlukan lebih banyak penilaian dalam menerapkan IFRS
 IFRS adalah sistem akuntansi berbasis prinsip:
sedangkan US GAAP adalah sistem berbasis aturan

IAS 2, Inventories (persediaan)

 Memberikan panduan yang lebih luas daripada US GAAP

 Biaya persediaan meliputi:
1. Biaya pembelian
2. Biaya konversi
3. Biaya lainnya
desain, menarik jika membutuhkan waktu untuk membawa ke kondisi laku
 Biaya persediaan tidak termasuk:
1. Limbah tidak normal
2. Penyimpanan kecuali diperlukan untuk proses produksi
3. Overhead administrasi
4. Biaya penjualan
 Pilihan terbatas sehubungan dengan formula biaya
1. Tidak mengizinkan LIFO
2. Metode biaya standar dan metode ritel hanya dapat diterima jika perkiraan biaya sesuai
IAS 2
3. Biaya persediaan yang biasanya tidak dapat dipertukarkan dan diproduksi serta
dipisahkan untuk proyek tertentu harus menggunakan identifikasi khusus
4. Entitas harus menggunakan rumus biaya yang sama untuk item inventaris serupa
 IAS 2 mensyaratkan inventaris untuk dilaporkan pada biaya yang lebih rendah atau nilai realisasi
bersih
1. Biasanya diterapkan berdasarkan item per item, tetapi pengelompokan diperbolehkan
untuk item inventaris yang berkaitan dengan lini produk yang sama
2. Penghapusan terbalik ketika harga jual naik

IAS 16, Property, Plant, and Equipment (Properti, Pabrik, dan Peralatan)

1. Pengakuan biaya awal

 Kemungkinan manfaat di masa depan
 Dapat diukur
2. Pengakuan biaya selanjutnya
 Harus mengikuti aturan pengakuan awal
 Jumlah tercatat dari komponen yang diganti harus tidak diakui
3. Pengukuran saat pengakuan awal
  Beli harga + biaya untuk melakukan sebagaimana yang diharapkan + biaya
pembongkaran dan pemindahan aset
4. Pengukuran setelah pengakuan awal
 Dapat menggunakan model biaya atau model revaluasi
5. Penyusutan (depreciation)
 Tinjau taksiran umur, nilai residu, dan metode setiap tahun
 Perlakukan setiap perubahan secara prospektif
 Ketika terdiri dari bagian-bagian penting, gunakan penyusutan komponen
6. Penghentian pengakuan (derecognition)
 Hentikan pengakuan jumlah aset tetap
Ketika aset dibuang
Ketika tidak ada manfaat ekonomi masa depan yang diharapkan
 Keuntungan atau kerugian termasuk dalam laba bersih

IAS 40, Investment Property (Properti Investasi)

1. Tanah atau bangunan untuk sewa, apresiasi modal, atau keduanya

2. Prinsip umum yang sama sesuai IAS 16: pilihan model biaya atau revaluasi:
 Perubahan nilai wajar diakui pada pendapatan saat ini dan bukan surplus revaluasi
 US GAAP umumnya mengharuskan penggunaan mode biaya
3. Mengungkapkan nilai wajar dalam catatan saat menggunakan model biaya

IAS 36, Impairment of Assets (Penurunan Nilai Aset)

1. Harus menguji setiap tahun untuk penurunan nilai pada pabrik, properti dan peralatan; aset
tidak berwujud; niat baik; investasi pada anak perusahaan; rekanan, dan usaha patungan
 Tidak berlaku untuk inventaris, aset dalam penyelesaian, aset pajak tangguhan, aset
imbalan kerja, atau aset keuangan (mis .: piutang dan wesel tagih)
2. Penurunan nilai berdasarkan IAS 36 = jumlah tercatat> jumlah terpulihkan
 Jumlah terpulihkan adalah lebih besar dari harga jual neto dan nilai kini dari arus kas
bersih masa depan
3. Penurunan nilai lebih mungkin di bawah IFRS karena arus kas yang didiskontokan digunakan
 US GAAP menggunakan arus kas masa depan yang tidak didiskontokan
4. Membalikkan kerugian penurunan nilai ketika jumlah terpulihkan melebihi jumlah tercatat baru:
 jika perubahan dalam estimasi digunakan untuk menentukan kerugian penurunan nilai
awal atau perubahan dalam cara jumlah yang dapat dipulihkan ditentukan
5. Pembalikan hanya hingga jumlah tercatat awal
6. Kenali pembalikan dalam pendapatan dengan segera
7. US GAAP tidak memungkinkan pembalikan

IAS 38, Intangible Assets (Aset Tidak Berwujud)

 1. Berlaku untuk intangible yang dibeli, intangible yang diperoleh dari kombinasi bisnis, intangible
yang dihasilkan secara internal
 Goodwill dicakup secara terpisah di bawah IFRS 3
2. Aset tidak berwujud dapat diidentifikasi, aset nonmoneter tanpa substansi fisik:
 Dimiliki untuk produksi barang atau jasa, sewa kepada orang lain, atau untuk keperluan
administrasi
 Dikendalikan oleh perusahaan sebagai hasil dari peristiwa masa lalu dari mana manfaat
ekonomi masa depan diharapkan dapat direalisasikan
3. Harus menjadi pengeluaran segera jika tidak memenuhi definisi
 Kecuali bila diperoleh dalam kombinasi bisnis
4. Intangible yang dibeli diukur dengan biaya
 Kehidupan yang bermanfaat dapat dinilai sebagai terbatas atau tidak terbatas
Perbedaan antara tidak berwujud dengan kehidupan terbatas dan kehidupan
tidak terbatas dibuat dalam IAS 38

Intangibles Acquired in Business Combination (Intangibles Diakuisisi dalam Kombinasi Bisnis)

1. Paten, merek dagang, dan daftar pelanggan yang diakui sebagai aset yang diukur pada nilai
wajar
2. Bahkan jika sebelumnya tidak dikenali oleh target
3. Harus memiliki kehidupan yang terbatas atau tidak terbatas
4. Perawatan khusus untuk penelitian dan pengembangan dalam proses
 Gunakan huruf besar ketika kriteria tertentu dipenuhi
 Kalau tidak termasuk dalam niat baik

Internally Generated Intangibles (Intangible yang Dihasilkan Secara Internal)

Perbedaan utama dengan US GAAP

 IFRS memungkinkan beberapa biaya pengembangan dikapitalisasi

 US GAAP mengeluarkan semua riset dan hampir semua pengembangan

Kriteria kapitalisasi biaya pengembangan:

 Kelayakan teknis penyelesaian

 Niat untuk menyelesaikan aset untuk digunakan atau dijual
 Kemampuan untuk menggunakan atau menjual aset
 Bagaimana kemungkinan manfaat ekonomi di masa depan akan dihasilkan
Penggunaan pasar atau internal
 Tersedia sumber daya teknis, finansial, dan lainnya yang memadai untuk melengkapi aset untuk
digunakan atau dijual
 Kemampuan untuk secara andal mengukur pengeluaran yang dikaitkan dengan pembangunan

Masalah lain:
  Model revaluasi diizinkan dengan benda tak berwujud yang terbatas
Jika ada harga di pasar aktif
 Kerusakan intangible
Jika nilai tercatat tidak dapat dipulihkan pada aset yang terbatas - perlu melihat perubahan
dalam peristiwa atau keadaan.
Untuk hal-hal tak berwujud dan niat baik yang dijalani tanpa batas waktu.
Tes setiap tahun
Dalam keadaan khusus dapat membalikkan sesuai IAS 36.

IFRS 3, Business Combinations (Kombinasi Bisnis)

Akui goodwill hanya dalam kombinasi bisnis.

Perbedaan antara:

 Pertimbangan dibayar oleh pengakuisisi ditambah bunga tidak terkendali

 Nilai wajar aset bersih yang diperoleh

Goodwill negatif harus diakui sebagai pendapatan.

Goodwill tergantung pada opsi yang dipilih untuk mengukur minat yang tidak terkontrol.

Diukur pada keduanya:

 Bagian proporsional dari nilai wajar aset bersih perusahaan yang diakuisisi tidak termasuk
goodwill
 Nilai wajar, termasuk bagian goodwill dari kepentingan kepentingan yang tidak terkendali

Tidak diamortisasi karena merupakan aset tidak berwujud yang berumur tidak terbatas.

Kerusakan goodwill harus diuji setiap tahun.

Penurunan nilai diuji pada tingkat unit penghasil kas (CGU).

 Bandingkan nilai tercatat CGU, termasuk goodwill, dengan jumlah terpulihkan

 US GAAP diuji pada tingkat unit pelaporan yang dapat berbeda dan biasanya lebih besar dari
CGU

US GAAP hanya membutuhkan tes bottom-up.

IAS 23, Borrowing Costs (Biaya Pinjaman)

 Direvisi pada tahun 2007 menjadi mirip dengan US GAAP sebagai bagian dari proyek
konvergensi
 Memanfaatkan semua biaya pinjaman sejauh hal itu disebabkan oleh perolehan, konstruksi,
atau produksi aset yang memenuhi syarat
 Biaya semua biaya pinjaman lainnya
  Biaya pinjaman termasuk bunga dan biaya lainnya yang terjadi sehubungan dengan pinjaman
 IAS 23 mencakup pertukaran mata uang asing sejauh hal itu terkait dengan biaya bunga
 Di bawah IAS 23, persediaan memenuhi syarat jika mereka membutuhkan periode besar untuk
memproduksi
 Memanfaatkan bunga yang seharusnya bisa dihindari jika tidak ada pengeluaran untuk aset yang
memenuhi syarat.
 Jumlah dikapitalisasi dengan mengalikan akumulasi pengeluaran rata-rata tertimbang dengan
tingkat bunga yang sesuai.
Dapat menggunakan tingkat bunga aktual jika dapat mengaitkan pinjaman tertentu
sebagai kurang dari total pengeluaran

IAS 17, Leases (Sewa)

1. Bedakan antara sewa pembiayaan (kapital) dan sewa operasi

2. Memberikan aturan untuk transaksi sale-leaseback
3. Secara konseptual mirip dengan US GAAP tetapi memberikan panduan yang kurang spesifik
4. Sewa pembiayaan mengalihkan secara substansial semua risiko dan manfaat kepemilikan
kepada lessee
5. Situasi yang biasanya mengarah pada kapitalisasi, secara individu atau dalam kombinasi
 Sewa mengalihkan kepemilikan kepada lessee pada akhir masa sewa
 Lessee memiliki opsi untuk membeli dengan harga kurang dari FMV
 Masa sewa adalah bagian utama dari kehidupan ekonomi aset.
US GAAP mengatakan 75%
 Nilai kini dari pembayaran sewa minimum pada awal sewa adalah sama dengan secara
substansial seluruh nilai wajar aset sewaan.
US GAAP mengatakan 90%
 Aset sewaan khusus bahwa hanya penyewa yang dapat menggunakannya tanpa modifikasi
besar.
Tidak ada dalam US GAAP
6. Indikator lain yang mengarah ke kapitalisasi, secara individu atau dalam kombinasi:
 Penyewa menanggung kerugian atas pembatalan sewa
 Lessee menyerap keuntungan atau kerugian dari fluktuasi nilai pasar dari nilai aset residual
 Lessee dapat memperpanjang sewa untuk periode tambahan jauh di bawah harga pasar
7. Pertimbangan sewa pembiayaan lainnya
 Memanfaatkan biaya perolehan sewa
 Aturan penurunan nilai IAS 36 berlaku
 Penyusutan lebih pendek dari masa manfaat atau masa sewa
 Sewa pembiayaan harus diklasifikasikan sebagai lessor dan lessee
8. Sale-Leaseback — Sewa Keuangan:
 Harus menangguhkan setiap keuntungan yang dijual dan mengakuinya dalam pendapatan
selama masa sewa
 Aturan US GAAP umumnya serupa
  Jika nilai wajar kurang dari nilai tercatat, IAS 17 mengakui kerugian hanya jika rugi karena
penurunan nilai
9. Sale-Leaseback — Sewa Operasi:
 IAS 17 langsung mengakui pendapatan
 US GAAP mengamortisasi keuntungan selama masa sewa
10. Pengungkapan:
Lessees harus mengungkapkan pembayaran minimum di masa depan terkait dengan sewa
pembiayaan dan sewa operasi secara terpisah sebagai berikut:
 Jumlah yang harus dibayarkan pada Tahun 1
 Jumlah yang harus dibayarkan dalam Tahun 2-5 sebagai jumlah tunggal
 Jumlah yang harus dibayarkan pada Tahun 6 dan seterusnya sebagai jumlah tunggal
 Nilai sekarang dari pembayaran minimum di masa depan dalam sewa pembiayaan
11. US GAAP mensyaratkan pembayaran pengungkapan untuk masing-masing tahun 1–5 secara
terpisah berdasarkan tahun dan kemudian mengelompokkan sisa tahun sebagai jumlah tunggal
12. Proyek Konvergensi IASB / FASB:
 Draft pemaparan yang dikeluarkan pada bulan Agustus 2010 untuk mengusulkan
standar baru tentang akuntansi untuk sewa
 Draf sewa yang direvisi pada tahun 2013
 Perubahan signifikan yang diusulkan untuk lessor dan lessee.
Lessee akan mengakui aset dan liabilitas “hak pakai” untuk melakukan
pembayaran sewa untuk semua sewa
 Tidak ada lagi perbedaan keuangan dan sewa operasi
 Semua sewa akan menjadi sewa keuangan
 Ambil istilah yang paling jauh
 Pada sale-leaseback, penjual akan mengakui sebagai penjualan atau pinjaman
tergantung pada kondisi tertentu

Disclosure and Presentation Standards (Standar Pengungkapan dan Presentasi)

IAS 7, Laporan Arus Kas:

1. Diklasifikasikan sebagai operasi, investasi, atau pembiayaan (operating, investing or financing)

2. Arus kas operasi (operating cash flows) dapat menggunakan metode langsung atau tidak
langsung (direct or indirect)
3. Bunga, dividen, dan pajak penghasilan harus dilaporkan secara terpisah
4. Bunga (interest) dan dividen yang dibayarkan dapat diklasifikasikan sebagai operasi atau
pembiayaan
5. Bunga dan dividen yang diterima dapat diklasifikasikan sebagai operasi atau investasi
6. Pajak penghasilan beroperasi kecuali secara khusus diidentifikasi dengan kegiatan investasi atau
pendanaan
7. Hanya dapat mengungkapkan aktivitas investasi dan pendanaan non-kas di luar pernyataan ini

Perbedaan IFRS / US GAAP dalam laporan arus kas:

 1. Bunga dibayar dan diterima dan dividen menerima semua arus kas operasi
2. Dividen yang dibayarkan adalah pembiayaan arus kas
3. Metode tidak langsung
Rekonsiliasi (reconciliation) harus dimulai dengan pendapatan bersih (net income)
4. Metode langsung
Harus mencocokkan arus kas operasi dengan laba bersih (reconcile operating cash flows
to net income)

IAS 10, Acara Setelah Periode Pelaporan:

1. Dikenal di bawah US GAAP sebagai "acara selanjutnya"

2. Meliputi peristiwa antara tanggal neraca dan tanggal resmi penerbitan laporan keuangan
 US GAAP — hingga tanggal penerbitan
 Jenis peristiwa setelah periode pelaporan
- Menyesuaikan acara (adjusting events)
- Acara yang tidak menyesuaikan (non-adjusting events)

IAS 8, Kebijakan Akuntansi, Perubahan Estimasi Akuntansi, dan Kesalahan:

1. Hirarki pernyataan otoritatif

 Standar IASB atau interpretasi khusus untuk peristiwa atau transaksi
 Standar IASB atau Interpretasi berurusan dengan masalah yang sama dan terkait
 Definisi, kriteria pengakuan, dan konsep pengukuran dalam Kerangka IASB
 Pernyataan terbaru dari badan pengaturan standar lainnya yang menggunakan kerangka
kerja yang sama (seperti FASB)
2. Perubahan kebijakan akuntansi hanya jika perubahan:
 Diperlukan oleh IFRS
 Menghasilkan informasi yang lebih relevan dan andal

IAS 8, Kebijakan Akuntansi, Perubahan Estimasi Akuntansi, dan Kesalahan:

1. Perubahan estimasi karena perkembangan baru dan informasi baru diperhitungkan pada
periode saat ini atau di masa mendatang
2. Koreksi kesalahan materi, kesalahan periode sebelumnya harus diperbaiki secara retrospektif.
Ketika tidak praktis untuk menentukan efek periode-spesifik dari suatu kesalahan,
entitas secara retrospektif menyatakan kembali saldo awal untuk periode paling awal yang
dapat dilakukan.

Pengungkapan pihak terkait (Related party disclosures) harus diungkapkan dalam catatan atas laporan
keuangan (notes to financial statements)

IAS 33, Penghasilan per Saham:

1. EPS dasar dan terdilusi harus sesuai dengan laporan laba rugi
2. US GAAP memiliki panduan lebih rinci tentang EPS terdilusi:
Tetapi aplikasi tampak konsisten dengan IAS 33

IAS 34, Pelaporan Keuangan Interim:

 1. Tidak ada panduan tentang siapa yang harus mempersiapkan, seberapa sering, atau seberapa
cepat setelah akhir periode
2. Memperlakukan periode sementara sebagai periode pelaporan yang terpisah.
US GAAP memperlakukan pelaporan sementara sebagai bagian integral dari tahun
penuh
3. Menjelaskan konten minimum dan prinsip akuntansi yang diterapkan

Aset tidak lancar yang dimiliki untuk dijual dilaporkan secara terpisah pada neraca dengan nilai tercatat
lebih rendah atau nilai wajar dikurangi biaya untuk menjual (Noncurrent assets held for sale reported
separately on balance sheet at lower of carrying value or fair value less costs to sell)

1. Aset ini tidak dapat disusutkan

2. Mirip dengan US GAAP

Laba / laba atau rugi setelah pajak untuk pelepasan operasi yang dihentikan harus dilaporkan sebagai
jumlah tunggal (After-tax profit/gain or loss on disposal of discontinued operation must be reported as a
single amount).

Rincian harus diungkapkan dalam catatan atau pada laporan laba rugi

IFRS 8, Segmen Operasi, diterbitkan pada tahun 2006

1. Diganti IAS 14, Pelaporan Segmen (segment reporting)

2. Membutuhkan pengungkapan yang luas untuk setiap segmen operasi yang terpisah
3. Pengungkapan yang mirip dengan US GAAP kecuali yang terakhir tidak memerlukan
pengungkapan kewajiban (liabilities)

SESI 5 International Financial Reporting Standards: Part II

Bab 5: Standar Pelaporan Keuangan Internasional: Bagian II

Current Liabilities/Kewajiban saat ini

IAS 1, Penyajian Laporan Keuangan, membutuhkan klasifikasi liabilitas

 Kewajiban lancar/Current liabilities

 Liabilitas tidak lancar/Current liabilities

Kewajiban lancar/Current liabilities

 Diharapkan menetap dalam siklus operasi normal

 Dimiliki untuk tujuan perdagangan
 Diselesaikan dalam 12 bulan dari tanggal neraca
 Tidak ditangguhkan sampai 12 bulan setelah tanggal neraca
Differences in IFRS and U.S. GAAP: Current Liabilities/Perbedaan dalam IFRS dan US GAAP: Kewajiban
Saat Ini

Utang jangka pendek yang dibiayai kembali (Refinanced short-term debt)

 IFRS: Jangka panjang, jika dibiayai kembali sebelum tanggal neraca

 US GAAP: Jangka panjang, jika refinancing disepakati sebelum neraca

Hutang yang dibayar atas permintaan karena pelanggaran perjanjian utang

 IFRS: Saat ini, kecuali pemberi pinjaman mengeluarkan pengabaian 12 bulan pada tanggal
neraca
 US GAAP: Saat ini, kecuali pemberi pinjaman mengeluarkan pengabaian yang diperoleh pada
tanggal penerbitan laporan tahunan

Cerukan bank (Bank overdrafts)

 IFRS: Jangka panjang, jika bagian integral dari manajemen kas terjaring terhadap uang tunai
 US GAAP: Selalu diperlakukan sebagai kewajiban lancar

Provisions, Contingent Liabilities, and Contingent Assets/Provisi, Kewajiban Kontinjensi, dan Aset
Kontinjensi

IAS 37, Ketentuan, Kewajiban Kontinjensi dan Aset Kontinjensi, memberikan panduan untuk:

 Melaporkan kewajiban dan aset dengan waktu, jumlah, atau keberadaan yang tidak pasti
 Biaya penonaktifan lingkungan dan nuklir

Contingent Liability / Kewajiban Kontinjensi

Diakui dalam IFRS, ketika:

 Ada kewajiban sekarang dari peristiwa masa lalu

 Kemungkinan besar akan ada aliran keluar sumber daya
 Perkiraan kewajiban yang dapat diandalkan dapat dibuat

Constructive obligation/Kewajiban konstruktif: timbul dari tindakan masa lalu atau pernyataan saat ini
yang menunjukkan bahwa perusahaan akan menerima tanggung jawab tertentu

 Tidak ada konsep kewajiban konstruktif dalam US GAAP

Seperti yang didefinisikan oleh IAS 37

 Kemungkinan kewajiban dikonfirmasi oleh kejadian atau tidak terulangnya peristiwa di masa
depan
 Kewajiban saat ini tidak diakui karena:
1. Tidak ada kemungkinan sumber daya keluar
2. Jumlah tidak dapat diukur dengan andal
Diakui berdasarkan US GAAP saat kemungkinan keluar

 Hanya diungkapkan jika arus keluar mungkin, dan tidak mungkin

Provisions / Ketentuan

IAS 37

 Perkiraan terbaik dari pengeluaran yang dibutuhkan untuk menyelesaikan kewajiban saat ini
1. Nilai harapan tertimbang probabilitas (Probability-weighted expected value)
2. Diskon ke nilai sekarang (Discounted to present value)

Diakui berdasarkan US GAAP pada batas bawah kisaran jumlah yang memungkinkan

Provisi dibalik ketika outflow sumber daya tidak memungkinkan

Onerous Contract/Kontrak yang berat

Biaya kewajiban yang tidak dapat dihindari melebihi manfaat ekonomi yang akan diterima

Kenali provisi untuk lebih rendah dari

 Biaya pemenuhan
 Hukuman dari tidak dipenuhi

Jika berat dari tindakan entitas sendiri, tidak ada pengakuan sampai tindakan itu terjadi

Restructuring/Restrukturisasi

Program yang direncanakan dan dikendalikan oleh manajemen yang berubah:

 Lingkup bisnis
 Cara menjalankan bisnis

Berdasarkan IAS 37, provisi restrukturisasi diakui ketika:

 Ada rencana restrukturisasi formal

 Ada harapan yang sah dari restrukturisasi

US GAAP tidak mengizinkan pengakuan sampai timbul kewajiban

Employee Benefits/Keuntungan karyawan

IAS 19, Imbalan Kerja, mencakup semua bentuk kompensasi dan imbalan kerja

 Tidak termasuk kompensasi berbasis saham

Empat jenis tunjangan karyawan

 Manfaat jangka pendek (absensi dan bonus kompensasi)

 Pascakerja (pensiun dan tunjangan kesehatan)
 Manfaat jangka panjang lainnya (kompensasi ditangguhkan dan cacat)
 Pesangon pemutusan kontrak kerja (pesangon dan pensiun dini)

Employee Benefits/Keuntungan karyawan

Manfaat jangka pendek mengakui beban dan kewajiban pada saat karyawan memberikan layanan

 Jumlah yang diakui tidak didiskon

 Absen yang dikompensasi (untuk pembayaran sakit / liburan) bertambah ketika layanan
diberikan hanya jika:
1. Absen yang terkompensasi menumpuk dari waktu ke waktu
2. Mereka dapat dibawa ke masa depan
o Untuk saldo kompensasi yang tidak terakumulasi, beban dan liabilitas diakui
o Pembagian keuntungan dan paket bonus
1. Biaya dan liabilitas timbul jika:
a) Ada kewajiban hukum atau konstruktif saat ini untuk melakukan pembayaran semacam itu
b) Jumlahnya dapat diukur secara wajar

Imbalan pasca-kerja

 IAS 19 membedakan antara program kontribusi pasti dan program imbalan pasti
 Rencana kontribusi pasti
1. Manfaat bertambah ketika layanan diberikan
2. Tanggung jawab berkurang ketika kontribusi diberikan
 Paket manfaat pasti
Dua masalah utama
1. Perhitungan liabilitas imbalan pasti neto (atau aset)
2. Perhitungan biaya manfaat pasti

Post-employment benefits/Imbalan pasca-kerja

Kewajiban (aset) imbalan pasti neto

Jumlah neraca dihitung sebagai:

+ Nilai sekarang dari kewajiban imbalan pasti (PVDBO)

- Nilai wajar aset program (FVPA)

Aset yang diakui terbatas pada yang lebih besar dari

 Kelebihan (Surplus)
 Langit-langit aset (Asset ceiling)
 Tidak ada batas atas aset berdasarkan US GAAP

Biaya manfaat pasti dilaporkan dalam pendapatan

Komponen termasuk:

 Biaya layanan saat ini Net income

 Biaya layanan lalu dan keuntungan dan kerugian pada pemukiman
 Bunga bersih atas liabilitas (aset) imbalan pasti neto
 Pengukuran kembali liabilitas (aset) imbalan pasti neto

Other comprehensive income

Other post-employment benefits/Imbalan pasca-kerja lainnya

IAS 19 tidak memberikan panduan terpisah untuk manfaat pasca-kerja lainnya

US GAAP menyediakan lebih banyak panduan untuk pengukuran tunjangan kesehatan pasca-kerja

Share-based Payment/Pembayaran Berbasis Saham

IFRS 2, Pembayaran Berbasis Saham, menetapkan prinsip pengukuran dan persyaratan khusus untuk tiga
jenis transaksi pembayaran berbasis saham

 Pembayaran berbasis saham yang diselesaikan dengan ekuitas (Equity-settled share-based

payment)
 Pembayaran berbasis saham yang diselesaikan secara tunai (Cash-settled share-based payment)
 Pembayaran berbasis saham pilihan-penyelesaian (Choice-of-settlement share-based payment)

IFRS 2 dan US GAAP secara substansial serupa

Equity-Settled Share-Based Payment / Pembayaran Berbasis Saham yang Diselesaikan Ekuitas

Pembayaran kepada non-karyawan untuk barang dan jasa

Pengukuran IFRS

 Nilai wajar barang atau jasa, jika ditentukan

 Nilai wajar instrumen ekuitas

Pengukuran US GAAP

 Nilai wajar (fair value) instrumen pada awal tahun

1. Komitmen untuk kinerja
2. Ketika kinerja selesai

Pembayaran kepada karyawan

  Diukur pada nilai wajar instrumen ekuitas
 Pertimbangkan kondisi vesting
 Total biaya kompensasi
Diakui sebagai beban kompensasi
 Perkiraan opsi yang diberikan akan direvisi selama periode vesting
 Pengakuan biaya kompensasi terkait
1. Garis lurus selama periode layanan untuk vesting tebing
2. Amortisasi setiap angsuran (tranche) selama periode vesting mereka untuk vesting
Bertingkat
3. US GAAP memungkinkan pilihan pengenalan yang dipercepat atau garis lurus

Modification of Stock Option Plans / Modifikasi Rencana Opsi Saham

Jenis modifikasi

 Panjangnya
 Kondisi vesting

Hasil perubahan nilai wajar

 Peningkatan nilai wajar

Tambah biaya kompensasi dengan jumlah yang sama
 Penurunan nilai wajar
Tidak ada perubahan dalam biaya kompensasi yang dikurangkan

US GAAP

 Nilai wajar menentukan biaya kompensasi

 Tidak ada kompensasi minimum seperti dalam IFRS

Cash-Settled Share-Based Payment / Pembayaran Berbasis Saham

 Pembayaran tunai atas kenaikan harga saham di atas tingkat yang telah ditentukan
 Mengakui nilai wajar sebagai kewajiban menggunakan model penetapan harga opsi
 Ukur pada setiap tanggal neraca
 Berdasarkan US GAAP, mengklasifikasikan pembayaran tunai tertentu yang diselesaikan sebagai
ekuitas
 Di bawah IFRS, klasifikasikan sebagai kewajiban

Choice-of-settlement Share-based Payment / Pembayaran Berbasis Saham Pilihan-penyelesaian

Izinkan entitas untuk memilih penyelesaian ekuitas atau penyelesaian tunai

 Jika ada kewajiban untuk membayar tunai, perlakukan sebagai pembayaran tunai
  Jika kewajiban diselesaikan dalam ekuitas, perlakukan sebagai ekuitas yang diselesaikan

Perlakukan sebagai instrumen keuangan majemuk ketika entitas penerima memilih penyelesaian ekuitas
atau penyelesaian tunai

 Nilai wajar dibagi menjadi komponen utang dan ekuitas yang terpisah
 Komponen hutang pengukuran kembali harus diukur kembali pada tanggal neraca nilai wajar

Terapkan penyelesaian tunai terhadap komponen utang

Transfer penyelesaian ekuitas ke ekuitas

Income Taxes / Pajak penghasilan

IAS 12, Pajak Penghasilan, mirip dengan US GAAP

Pendekatan aset dan liabilitas

Aktiva dan kewajiban pajak tangguhan

1. Untuk perbedaan sementara

2. Untuk kerugian pajak operasi, kredit dibawa ke depan
3. Di bawah IFRS, langkah berdasarkan undang-undang dan tarif pajak diberlakukan atau
diberlakukan secara substantif
4. Di bawah US GAAP, ukuran berdasarkan undang-undang dan tarif pajak yang
sebenarnya diberlakukan
5. Akun untuk efek perpajakan ganda dan perbedaan tarif

Pengakuan Aset Pajak Tangguhan

 Di bawah IFRS, kenali jika kemungkinan realisasi di masa depan

IAS 12 memberikan ambang batas yang lebih ketat
 US GAAP, kenali jika realisasinya lebih mungkin daripada tidak

Pengungkapan/disclosures

IFRS membutuhkan

 Pengungkapan yang ekstensif atas biaya pajak

 Penjelasan biaya hipotetis berdasarkan dua pendekatan
1. Bandingkan biaya pajak menurut undang-undang di negara asal dan biaya pajak yang efektif
2. Bandingkan tarif pajak rata-rata tertimbang menurut hukum di seluruh yurisdiksi dan biaya
pajak berdasarkan tarif pajak efektif

IFRS vs US GAAP

 Aplikasi IFRS dapat menyebabkan perbedaan sementara

Penyajian Laporan Keuangan

US GAAP

Aktiva dan kewajiban pajak tangguhan

 current
 Tidak lancar/non-current
 Berdasarkan aset atau liabilitas yang mendasarinya

Kehilangan pajak/tax loss atau kredit yang dibawa ke depan

 Waktu realisasi yang diharapkan

IAS 1

Aktiva dan kewajiban pajak tangguhan

Hanya tidak lancar (noncurrent)

Revenue recognition/Pengakuan pendapatan

IAS 18, Pendapatan mencakup pendapatan dari

 Penjualan barang, render layanan

 Bunga, royalti
 Dividen

US GAAP

 200 pernyataan resmi

Prinsip Pengukuran Umum

 Nilai wajar dari imbalan yang diterima atau

 Piutang

Transaksi beberapa elemen

 Membagi transaksi menjadi beberapa elemen atau

 Gabungkan beberapa transaksi menjadi satu

Penjualan Barang — 5 Kriteria

 Transfer risiko dan imbalan signifikan kepada pembeli

 Tidak ada kontrol efektif yang dipertahankan atau keterlibatan manajemen
 Dapat mengukur pendapatan dengan andal
 Kemungkinan manfaat ekonomi masa depan mengalir ke penjual
 Biaya penjualan dapat diukur dengan andal

Rendering of Service

 Pendapatan diakui secara proporsional dengan tingkat layanan yang diberikan

  US GAAP
Persentase penyelesaian untuk kontrak layanan tidak diizinkan

Bunga, Royalti, dan Dividen

 Bunga
Diakui atas dasar hasil efektif
 Royalti
Diakui atas dasar akrual
Berdasarkan perjanjian yang relevan
 Dividen
Diakui saat hak pemegang saham atas pembayaran ditetapkan

Pertukaran Barang atau Jasa

 Jika serupa — tidak ada untung atau rugi

 Jika berbeda — kenalilah nilai wajar dari apa yang diterima disesuaikan dengan uang tunai yang
dibayarkan atau diterima

Kontrak konstruksi

Penghasilan dan beban diakui dengan menggunakan metode persentase penyelesaian

Dua jenis:

 Kontrak harga tetap

 Kontrak biaya-plus

Kontrak biaya-plus

 Manfaat ekonomi mengalir ke entitas

 Biaya kontrak
Diidentifikasi dengan jelas
Diukur dengan terukur <nomor>

Kontrak harga tetap

 Pendapatan terukur
 Biaya dan tahap penyelesaian dapat diukur

IAS 18, Revenue/IAS 18, Pendapatan

Proyek Pengakuan Pendapatan IASB-FASB

 Kedua dewan bekerja sejak 2002

 Juni 2010 — Konsep Eksposur bersama “Pendapatan dari Kontrak dengan Pelanggan”
 5 langkah:
1. Identifikasi kontrak
2. Identifikasi kewajiban kinerja terpisah dalam kontrak
 3. Tentukan harga transaksi
4. Alokasikan harga transaksi untuk kewajiban kinerja yang terpisah
5. Mengenali pendapatan yang dialokasikan untuk setiap kewajiban kinerja ketika entitas
memenuhi setiap kewajiban kinerja

Financial Instruments/Instrumen Keuangan

Standar

 IAS 32, Instrumen Keuangan: Presentasi

 IAS 39, Instrumen Keuangan: Pengakuan dan Pengukuran
 IFRS 7, Instrumen Keuangan: Pengungkapan
 IFRS 9, Instrumen Keuangan — dikeluarkan pada November 2009 untuk menggantikan IAS 39 —
efektif 2015

Definisi

IAS 32 — instrumen keuangan adalah setiap kontrak yang menimbulkan aset keuangan dari satu entitas
dan liabilitas keuangan atau instrumen ekuitas dari entitas lain

Definisi

IAS 32 — instrumen keuangan memunculkan

 Aset keuangan satu entitas

 Liabilitas keuangan atau instrumen ekuitas entitas lain

Aset finansial

 Tunai
 Hak kontraktual untuk:
Terima uang tunai atau aset keuangan lainnya
Tukarkan aset keuangan atau liabilitas keuangan
dalam kondisi yang berpotensi menguntungkan
 Instrumen ekuitas entitas lain
 Kontrak yang akan atau dapat diselesaikan dalam instrumen ekuitas entitas sendiri

Kewajiban keuangan

 Kewajiban kontraktual untuk

Kirim uang tunai atau aset keuangan lainnya
Tukarkan aset keuangan atau liabilitas keuangan
Dalam kondisi yang berpotensi tidak menguntungkan
 Kontrak yang akan atau dapat diselesaikan dalam instrumen ekuitas sendiri

Kewajiban atau Ekuitas

 IAS 32
 Instrumen keuangan harus diklasifikasikan
1. Sebagai kewajiban keuangan atau
2. Ekuitas atau keduanya

Instrumen Keuangan majemuk

 Baik elemen kewajiban dan ekuitas (mis. Obligasi konversi)

 Akuntansi terpisah
 Dengan dan tanpa metode

Klasifikasi Aset dan Liabilitas Keuangan

Klasifikasi aset keuangan:

 Nilai wajar melalui laba rugi (FVPL)

 Investasi yang dimiliki hingga jatuh tempo
 Pinjaman dan piutang
 Aset keuangan tersedia untuk dijual

Kewajiban keuangan:

 Nilai wajar melalui laba rugi (FVPL)

 Diukur dengan biaya perolehan diamortisasi

Pengukuran Instrumen Keuangan

 Initial/Awal — nilai wajar (biasanya = jumlah yang dibayarkan atau diterima)

 Subsequent/Selanjutnya — biaya, biaya diamortisasi, atau nilai wajar

Aset Keuangan Tersedia untuk Dijual dalam Mata Uang Asing

Dua komponen:

1. Perubahan nilai wajar dalam mata uang asing

2. Keuntungan atau kerugian selisih kurs
Dari perubahan nilai tukar

Impairment/Kerusakan

IAS 39 mensyaratkan penilaian penurunan nilai

Derecognition/Penghentian pengakuan

Sesuai jika:
 Hak kontraktual atas arus kas telah kedaluwarsa
 Aset keuangan telah ditransfer

Derivatif

Instrumen keuangan swap

 Nilai yang berubah dengan perubahan

  Suku bunga tertentu, harga instrumen keuangan,
 Harga komoditas, nilai tukar mata uang asing,
 Indeks, peringkat kredit, atau variabel lainnya.

IFRS 39

 Derivatif diukur pada nilai wajar

Receivables/Piutang

Terukur

 Awalnya dengan nilai wajar

 Selanjutnya, pada biaya perolehan diamortisasi menggunakan metode bunga efektif

SESI 6: Additional Financial Reporting Issues

Bab 9: Masalah Pelaporan Keuangan Tambahan

Inflation Accounting – Impact on financial statements / Akuntansi Inflasi - Dampak terhadap laporan
keuangan

Dampak inflasi pada laporan keuangan

 Nilai aset yang dipahami

 Penghasilan berlebihan dan lebih bayar pajak
 Perbedaan tingkat inflasi
 Perbedaan dampak antar perusahaan
 Kurangnya keterbandingan

Purchasing Power Gains and Losses / Keuntungan dan Kerugian Daya Beli

Historical cost / Biaya historis mengabaikan

Keuntungan dan kerugian daya beli

Selama inflasi

 Memegang uang tunai dan piutang/Holding cash and receivables

o Kerugian daya beli/Purchasing power losses
 Memegang kewajiban moneter/Holding cash and receivables
o Keuntungan daya beli/Purchasing power gains

Dua pendekatan untuk akuntansi inflasi

 General purchasing power accounting / Akuntansi daya beli umum

 Current cost accounting / Akuntansi biaya saat ini

Approaches to inflation accounting / Pendekatan akuntansi inflasi

Daya beli umum

 Menyesuaikan biaya historis aset

 Memperbarui perubahan daya beli mata uang
 Disebut sebagai
Akuntansi biaya-tingkat-disesuaikan umum harga historis (GPLAHC)/General price-level-
adjusted historical cost (GPLAHC) accounting
 Keuntungan dan kerugian daya beli termasuk dalam laba bersih

Akuntansi biaya saat ini

 Akun perubahan harga khusus

 Memperbarui nilai aset
Dari biaya historis hingga biaya saat ini
 Disebut sebagai
Akuntansi Biaya Penggantian Saat Ini/ Current Replacement Cost Accounting (CRC)
 Aset nonmoneter disajikan kembali
o Untuk biaya penggantian saat ini
o Item pengeluaran berdasarkan biaya yang disajikan kembali
 Memegang keuntungan dan kerugian termasuk dalam ekuitas

Inflation Accounting Internationally / Akuntansi Inflasi Internasional

Amerika Serikat / United states

 Pada 1979, (FASB)

o PSAK 33, Pelaporan Keuangan dan Perubahan Harga
o Diperlukan perusahaan AS yang besar
o Berikan pengungkapan akuntansi GPP dan CC
 Pada 1984, (FASB)
Informasi GPP tambahan yang dihentikan
 Dua tahun kemudian
o Informasi adalah opsional (PSAK 89)
o Beberapa perusahaan menyediakan
 Sejak 1980-an
o Tingkat inflasi yang rendah dan berpengalaman
o Akuntansi inflasi terangkat

United Kingdom

 Diperkenalkan pada tahun 1980

 Pernyataan Praktik Akuntansi Standar (SSAP) 16
o Diperlukan informasi biaya saat ini
o Dicabut
  Sejak 1980-an
o Tingkat inflasi yang rendah dan berpengalaman
o Akuntansi inflasi terangkat

Amerika Latin

Sejarah inflasi yang panjang

Brazil, Chile, dan Meksiko

 Standar canggih
 Brasil ditinggalkan

Meksiko - Buletin B-10

 Penyajian kembali aset dan liabilitas nonmoneter

Indeks tingkat harga umum bank sentral
 Pengecualian
o Opsi untuk menggunakan biaya penggantian
o Untuk inventaris dan harga pokok penjualan terkait
o Mesin dan peralatan yang diimpor
Kombinasi dari
 Indeks harga negara asal
 Nilai tukar antara Meksiko dan negara asal

Buletin B-10 ditinggalkan pada 2007

Netherlands/Belanda - Akuntansi Biaya Penggantian/ Replacement Cost Accounting

 Perusahaan yang diizinkan untuk menggunakan akuntansi biaya penggantian

 Pada 2005, IFRS diperkenalkan di Eropa

International Financial Reporting Standards

 IAS 15, Informasi yang Mencerminkan Efek dari Perubahan Harga

 Dikeluarkan pada tahun 1981
 Standar ditarik
Kurang dukungan

Standar yang relevan sekarang

 IAS 29, Pelaporan Keuangan dalam Ekonomi Hiperinflasi

 IAS 29 diperlukan oleh perusahaan
o Terletak di lingkungan yang sangat inflasi
o IAS 21, Dampak Perubahan Nilai Tukar Mata Uang Asing
 Membutuhkan penyajian kembali operasi asing
 Terletak di lingkungan yang sangat inflasi

International Financial Reporting Standards

  IAS 29 - menentukan lingkungan
 Penyajian kembali menggunakan indeks harga umum
o Aset nonmoneter
o Kewajiban nonmoneter
o Ekuitas pemegang saham
o Laporan laba rugi item dari saat transaksi
 Keuntungan dan kerugian daya beli
Termasuk dalam laba bersih
 Informasi Komparatif
o Informasi periode sebelumnya yang disajikan kembali
o Disesuaikan untuk perubahan indeks harga umum

Business Combinations and Consolidated Financial Statements / Kombinasi Bisnis dan Laporan Keuangan
Konsolidasi

Kombinasi Bisnis adalah

 Akuisisi satu bisnis dengan yang lain

 Disebut sebagai
Aktivitas merger dan akuisisi
 Mekanisme ekspansi utama MNC

Cara yang berbeda

 Perusahaan yang diakuisisi

o Tidak ada lagi
o Digabung menjadi perusahaan yang mengakuisisi
 Menggabungkan perusahaan
o Secara hukum bubar
o Perusahaan baru terbentuk

Akuntansi grup

Akuntansi untuk

 Orang tua/parent
 Satu atau lebih anak perusahaan/subsidiaries

Penentuan kontrol/determination control

 Kontrol hukum
o Kepemilikan lebih dari 50 persen
Bagikan dan hak suara
o Kontrak
 Dua perusahaan
 Kontrol hukum satu oleh perusahaan lain
 Kontrol yang efektif
 o Kepemilikan saham terdistribusi luas
o Representasi di dewan direksi

Lingkup Konsolidasi

IAS 27, Laporan Keuangan Konsolidasian dan Terpisah

 Membutuhkan konsolidasi
 Induk dan anak perusahaan

Tidak ada konsolidasi

 Anak perusahaan bermaksud untuk dijual dalam 12 bulan

 Manajemen mencari pembeli
 Anak perusahaan tidak aktif
 Operasi tidak signifikan

US GAAP

Pengecualian anak perusahaan tidak diizinkan

Meskipun anak perusahaan diadakan untuk dijual

Konsolidasi penuh

 Laporan keuangan anak perusahaan

 Agregasi baris demi baris
 100% elemen

Minority interest / Bunga minoritas

 Item terpisah
 Anak perusahaan tidak dimiliki 100 persen
 Bagian yang tidak dimiliki

Metode

 Metode pembelian atau

 Metode penyatuan kepentingan

IFRS 3, diterbitkan pada tahun 2004,

Hanya metode pembelian

Pengumpulan kepentingan tidak lagi dapat diterima di bawah IFRS, atau di AS, Kanada, Brasil atau
Meksiko

Konsolidasi Penuh - Metode Pembelian

 Akuisisi mayoritas saham suara

 Aset dan liabilitas dinilai kembali
 Fair value/Nilai wajar digunakan untuk penilaian kembali
 Goodwill
 o Harga pembelian dikurangi nilai wajar
o IFRS 3, Kombinasi Bisnis
Metode pembelian disebut sebagai metode akuisisi

Konsolidasi Penuh - Goodwill

Akuntansi untuk goodwill

Variasi yang signifikan secara internasional

AS, IFRS, dan sebagian besar negara lain

 Goodwill dikapitalisasi
 Amortisasi
Lebih dari lima hingga 40 tahun

IFRS 3

 Melarang amortisasi selama masa manfaat

 Membutuhkan tes penurunan nilai tahunan

Jepang memungkinkan pengeluaran niat baik secara langsung

Proyek untuk Konvergensi US GAAP dan IFRS

 IFRS 3, Kombinasi Bisnis

 PSAK 141 (R), Kombinasi Bisnis
 Menyatukan akuntansi M&A di seluruh pasar modal
 Penghapusan dari IFRS
o Akuntansi langkah dan akuisisi parsial
o Goodwill diukur sebagai
 Pada tanggal akuisisi
 Perbedaan dalam
 Nilai investasi yang dimiliki ditambah pertimbangan
 Aset bersih diperoleh

Akuntansi Grup - Metode Ekuitas

Metode ekuitas digunakan oleh investor itu

 Tidak mengontrol
 Memiliki pengaruh signifikan terhadap investee
20% atau lebih kepemilikan saham suara

Konsolidasi satu baris

Standar yang relevan

 IAS 28, Investasi pada Perusahaan Asosiasi dan Perusahaan Patungan

 IFRS 11, Pengaturan Bersama
Segment Reporting / Pelaporan Segmen

Memfasilitasi

 Analisis
 Evaluasi laporan keuangan

Pada November 2006

 IASB mengeluarkan IFRS 8, Segmen Operasi

 Menggabungkan IFRS dengan US GAAP

IASB diadopsi

 Pendekatan manajemen
 Segmen ditentukan oleh
o Bidang usaha
o Area geografis

Segmen operasi

 Menghasilkan pendapatan dan mengeluarkan biaya

 Hasil operasi ditinjau untuk
o Performa
o Alokasi sumber daya
 Informasi keuangan terpisah tersedia

Signifikan jika

 Memenuhi tes pendapatan

 Memenuhi tes untung dan rugi
 Memenuhi tes aset

Perbedaan antara IFRS 8 dan US GAAP

 US GAAP– tidak ada pengungkapan kewajiban segmen

 IFRS 8 – intangible termasuk dalam
o Aset berumur panjang
o Untuk pengungkapan area geografis
 Dasar segmen operasi
o IFRS 8 memungkinkan
 Produk atau layanan atau area geografis
o US GAAP memungkinkan
 Basis produk atau layanan

Segment Reporting—Disclosures / Pelaporan Segmen — Pengungkapan

Informasi Umum

Laba atau rugi segmen dan item baris berikut:

 Pendapatan dari pelanggan eksternal

 Pendapatan Intersegment
 Pendapatan dan beban bunga
 Depresiasi, deplesi dan amortisasi
 Item non-kas yang signifikan dalam laba rugi segmen
 Item yang tidak biasa (mis. Operasi yang dihentikan dan item yang luar biasa)
 Beban atau manfaat pajak penghasilan

Total aset segmen (dan kewajiban untuk IFRS)

 Investasi dalam afiliasi metode ekuitas

 Pengeluaran untuk penambahan
o Aset berumur panjang (US GAAP)
o Aset tidak lancar (IFRS 8)

Entity Reporting—IFRS and U.S. GAAP / Pelaporan Entitas — IFRS dan US GAAP

IFRS dan US GAAP membutuhkan

 Pengungkapan Lebar Entitas tentang

o Produk dan layanan
o Pelanggan utama (jika 10% atau lebih dari total pendapatan entitas)
o Area geografis

SESI 7: Foreign Currency Transactions and Hedging Foreign Exchange Risk

Bab 7: Transaksi Mata Uang Asing dan Risiko Lindung Nilai Mata Uang Asing

Foreign Exchange Markets / Pasar Valuta Asing

 Nilai tukar mata uang asing

Harga pembelian mata uang asing
 1945 –1973
Nilai tukar ditetapkan dalam dolar AS
Dolar AS ditetapkan dalam bentuk emas
Dolar AS ditetapkan menjadi emas pada $ 35 per ons
 Defisit Neraca Pembayaran 1960-an di AS
 Maret 1973 sebagian besar mata uang mengambang nilainya
 Mekanisme Nilai Tukar
o Independent float / Mengapung independen
  Nilai mata uang diizinkan untuk bergerak bebas
 Intervensi pemerintah kecil
o Dipatok ke mata uang lain
 Nilai mata uang ditetapkan dalam mata uang asing
 Misalnya, dolar AS
 Bank sentral mempertahankan nilai tukar
 Sistem Moneter Eropa (Euro)
Dua belas negara menggunakan mata uang tunggal,
o Mengapung terhadap mata uang lainnya
o Misalnya, dolar AS
 Nilai Tukar Mata Uang Asing
o Suku bunga antar bank
o Harga grosir
o Bank saling membebankan biaya
o Pertukaran mata uang
 Diterbitkan di internet dan di surat kabar
 Tercermin
o Kutipan langsung (setara dengan US $)
o Kutipan tidak langsung (mata uang per US $)
o Kutipan langsung kebalikan dari kutipan tidak langsung
o Kebalikan kutipan tidak langsung dari kutipan langsung
 Tarif spot
Harga hari ini untuk membeli atau menjual mata uang asing
 Tingkat forward
o Harga hari ini untuk membeli atau menjual mata uang asing
o Untuk beberapa tanggal mendatang
 Premium
Forward rate lebih besar dari kurs spot
 Diskon
Forward rate kurang dari kurs spot
 Kontrak opsi/Option contracts
o Opsi mata uang asing/Foreign currency option
 Memberi hak, tidak ada kewajiban
 Perdagangkan mata uang asing
 Berdaganglah di masa depan
o Ambil pilihan/Put option
 Opsi untuk menjual mata uang asing
o Pilihan panggilan/Call option
 Opsi untuk membeli mata uang asing
o Harga pemogokan/Strike price
 Nilai tukar di mana mata uang akan ditukar ketika opsi dieksekusi
  Kontrak opsi
o Premium opsi
 Biaya pembelian opsi
 Fungsi nilai intrinsik opsi dan nilai waktu
o Nilai intrinsik
 Latihan langsung dari opsi
 Mendapatkan
 Nilai waktu
 Nilai turunan
 Nilai mata uang meningkat
Selama sisa periode opsi

Foreign Currency Transactions / Transaksi Mata Uang Asing

 Eksposur transaksi
o Eksposur terhadap risiko valuta asing
o Penjualan ekspor
 Dijual ke pelanggan asing
 Pembayaran kemudian
 Dalam mata uang pelanggan
o Impor pembelian
 Pembelian dari pemasok asing
 Pembayaran dalam mata uang pemasok
o Risiko nilai tukar mata uang asing
Perubahan nilai tukar menghasilkan
 Eksportir akan menerima lebih sedikit
 Importir akan membayar lebih dari yang diantisipasi

Contoh

 Joe Inc., perusahaan AS, membuat penjualan dan mengirimkan barang ke Jose, SA, pelanggan
Meksiko
 Harga jualnya $ 100.000 (AS) dan Joe memungkinkan Jose membayar peso dalam 30 hari
 Nilai tukar saat ini adalah $ 0,10 per 1 peso
 Joe berencana menerima 1.000.000 peso ($ 100.000 / $ 0,10)
 Joe memiliki eksposur risiko valuta asing karena ia dapat menerima kurang dari $ 100.000.
 Misalkan peso berkurang sehingga dalam 30 hari nilai tukar adalah $ 0,09 per 1 peso.
 Joe akan menerima 1.000.000 peso yang akan bernilai $ 90.000 (1.000.000 x $ 0,09) dan Joe
menerima $ 10.000 lebih sedikit karena fluktuasi nilai tukar.

Accounting for Foreign Currency Transactions / Akuntansi untuk Transaksi Mata Uang Asing
  One transaction perspective / Satu perspektif transaksi
o Memperlakukan penjualan dan pengumpulan sebagai satu transaksi
o Transaksi selesai ketika
 Mata uang asing diterima dan dikonversi
 Penjualan diukur pada jumlah yang dikonversi
o Tidak diizinkan berdasarkan IAS atau US GAAP
 Two transaction perspective / Dua perspektif transaksi
o Dua transaksi
 Penjualan
 Koleksi
o Dijual berdasarkan nilai tukar saat ini
 Perubahan nilai tukar
 Koleksi untuk jumlah yang berbeda
 Perbedaan dipertimbangkan
 Keuntungan kurs mata uang asing
 Kerugian kurs mata uang asing
o Konsep identik untuk transaksi pembelian
o (IAS) 21 dan FASB ASC 830 membutuhkan perspektif dua transaksi
 Jenis transaksi, jenis paparan dan keuntungan atau kerugian - penjualan ekspor
 Penjualan ekspor exposure paparan aset - jika mata uang asing menghargai appreci keuntungan
selisih kurs
 Penjualan ekspor exposure eksposur aset - jika mata uang asing terdepresiasi exchange rugi kurs
mata uang asing
 Jenis transaksi, jenis eksposur dan untung atau rugi - pembelian impor
 Pembelian impor exposure eksposur kewajiban - jika mata uang asing menghargai kerugian
selisih kurs
 Pembelian impor exposure paparan kewajiban - jika mata uang asing terdepresiasi gain
keuntungan selisih kurs

Penjualan ekspor - contoh 1

 1 Februari 2012, Joe Inc., sebuah perusahaan AS, melakukan penjualan dan mengirimkan barang
ke Jose, SA, pelanggan Meksiko.
 Harga jual adalah $ 100.000 (AS).
 Jose setuju untuk membayar dalam peso pada 2 Maret 2012.
 Asumsikan kurs spot per 1 Februari 2011 adalah $ 0,10 per peso.

Joe, Inc. mencatat penjualan (dalam US $) pada 1 Februari 2011 sebagai berikut:
 Penjualan ekspor - contoh 1
 Pada 2 Maret 2011, kurs spot adalah $ 0,09 per peso.
 Joe Inc. akan menerima 1.000.000 peso, yang sekarang bernilai $ 90.000. Joe membuat entri
jurnal berikut:
o Cash 90.000
o Foreign Exchange Loss 10.000
o Accounts Receivable 100.000

Penjualan ekspor - contoh 2

Asumsikan fakta berikut ditambahkan atau diubah:
 Joe Inc., melakukan penjualan dan mengirimkan barang pada tanggal 1 Desember 2010 dan
bukannya 1 Februari 2011.
 Kurs spot pada tanggal 1 Desember 2010 adalah $ 0,11 per peso.
 Kurs spot pada tanggal 31 Desember 2010 adalah $ 0,105 per peso.
 Joe Inc. memiliki akhir 31 Desember.

Penjualan ekspor - contoh 2

 Joe, Inc. mencatat penjualan (dalam US $) pada tanggal 1 Desember 2010 dan kerugian selisih
kurs pada tanggal 31 Desember 2010 sebagai berikut:
o Accounts Receivable 110,000
o Sales 110,000
o Foreign Exchange Loss 5,000
o Accounts Receivable 5,000

Penjualan ekspor - contoh 2

 Joe, Inc. mencatat pengumpulan piutang dan kerugian selisih kurs tambahan pada 2 Maret
2011:
 Cash 90,000
 Foreign Exchange Loss 15,000
 Accounts Receivable 105,000

Hedging Foreign Exchange Risk / Lindung Nilai Risiko Nilai Tukar

Hedging

 Melindungi dari fluktuasi nilai tukar

 Kontrak forward valuta asing
 Opsi mata uang asing

Foreign currency forward contract / Kontrak forward valuta asing

 Beli atau jual mata uang asing

  Tanggal di masa depan

Foreign currency option / Opsi mata uang asing

 Hak untuk membeli atau menjual mata uang asing

 Untuk beberapa waktu

Derivative / Turunan

Akuntansi lindung nilai sesuai jika derivatif

o Digunakan untuk melakukan lindung nilai terhadap eksposur
o Sangat efektif dalam mengimbangi perubahan pada
 Nilai wajar (Fair value)
 Arus kas terkait dengan item yang dilindung nilai (Cash flows related to the
hedged item)
o Didokumentasikan dengan baik sebagai lindung nilai

Risiko lindung nilai atas penjualan ekspor - contoh 1

 Sebelumnya, Joe Inc. kehilangan $ 20.000 tanpa melakukan lindung nilai karena peso turun dari
$ 0,11 menjadi $ 0,09.
 Kerugiannya adalah ($ 0,11 - $ 0,09) x 1.000.000 peso.
 Joe dapat membeli kontrak berjangka mata uang asing pada 1 Desember 2010.
 Lindung Nilai Risiko Nilai Tukar

Risiko lindung nilai atas penjualan ekspor - contoh 1

 Di bawah kontrak, Joe akan setuju untuk menjual 1.000.000 peso untuk $ 0,105 pada 2 Maret
2011.
 Dalam hal ini, Joe akan mengumpulkan $ 105.000 daripada $ 90.000.
 Alih-alih kerugian mata uang asing $ 20.000, Joe akan membayar premi $ 5.000 pada kontrak
berjangka.
 Lindung Nilai Risiko Nilai Tukar

Risiko lindung nilai atas penjualan ekspor - contoh 2

 Sebelumnya, Joe Inc. kehilangan $ 20.000 tanpa melakukan lindung nilai karena peso turun dari
$ 0,11 menjadi $ 0,09.
 Kerugiannya adalah ($ 0,11 - $ 0,09) x 1.000.000 peso.
 Joe bisa membeli opsi mata uang asing pada 1 Desember 2010.
 Premium opsi adalah $ 4.000.

Risiko lindung nilai atas penjualan ekspor - contoh 2

 Joe sekarang memiliki opsi untuk menjual 1.000.000 peso untuk $ 0,11 pada tanggal 2 Maret
2011.
 Dalam hal ini Joe akan mengumpulkan $ 110.000 daripada $ 90.000.
 Alih-alih kerugian mata uang asing $ 20.000, Joe akan membayar $ 4.000 untuk opsi.
Cash Flow Hedges, Fair Value Hedges, and Hedge Accounting / Lindung Nilai Arus Kas, Lindung Nilai Nilai
Wajar, dan Akuntansi Lindung Nilai

 Akuntansi lindung nilai (hedge accounting)

o Mengimbangi untung atau rugi
o Diakui dalam laba bersih
o Dalam periode yang sama dengan
o Keuntungan atau kerugian dari item yang dilindung nilai
 Lindung nilai arus kas (cash flow hedge)
o Penunjukan akuntansi untuk lindung nilai
o Variabilitas offset dalam arus kas
 Lindung nilai wajar (fair value hedge)
o Penunjukan akuntansi untuk lindung nilai
o Variabilitas offset dalam nilai wajar aset dan liabilitas yang dilindung nilai

Hedge Accounting / Akuntansi Lindung Nilai

Contoh akuntansi lindung nilai

 Aset FC / kontrak berjangka / lindung nilai arus kas

 Aset FC / kontrak berjangka / lindung nilai atas nilai wajar
 Lindung Nilai aset / opsi / arus kas
 Komitmen tegas FC / kontrak ke depan / lindung nilai atas nilai wajar
 Komitmen FC / opsi / lindung nilai atas nilai wajar
 Transaksi / opsi / lindung nilai arus kas FC yang diperkirakan

Asumsi untuk contoh 1 dan 2

 1 Desember 2010, Joe Inc., sebuah perusahaan AS, melakukan penjualan dan mengirimkan
barang ke Jose, SA, pelanggan Meksiko.
 Harga jual adalah $ 110.000 (AS).
 Jose setuju untuk membayar 1.000.000 peso pada 2 Maret 2011.
 Kurs spot per peso adalah: 1 Desember 2010, $ 0,11, 31 Desember 2010, $ 0,10, dan 2 Maret
2011, $ 0,095.
 Tingkat bunga tahunan adalah 6% (0,5% per bulan).

 Joe memasuki kontrak berjangka mata uang asing pada 1 Desember 2010.
 Kontrak tersebut meminta Joe untuk menjual 1.000.000 peso dengan nilai tukar $ 0,105, pada 2
Maret 2011.
 Forward rate pada 31 Desember 2010 untuk pengiriman 2 Maret 2011 adalah $ 0,096.

Contoh 1, lindung nilai aset / forward / arus kas FC

(beban diskon diamortisasi menggunakan metode garis lurus)
Contoh 2, FC asset/forward/fair value hedge