UNIVERSITAS BUDI LUHUR

FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS

PERTEMUAN 5
INVESTASI
AKUNTANSI KE UANGAN ME NE NGAH II
A N I TA WA H Y U I N D R A S TI , S . E , M . A K T
 Investments

Investments in Equity
Debt Investments Other Reporting Issues
Securities

Amortized cost Fair value Impairment of value

Fair value Equity method Transfers between
categories
Fair value option Consolidation
Fair value controversy
Summary of debt
investment accounting Summary
 Accounting for Financial Assets

Aset Finansial
◆ Kas

◆ Investasi ekuitas perusahaan lain (saham biasa atau

saham preferen).

◆ Hak kontraktual untuk menerima kas dari pihak lain

(loans, piutang, dan obligasi).

IASB menghendaki agar perusahaan mengklasifikasi aset

keuangan ke dalam dua kategori pengukuran, yaitu amortized
cost dan fair value tergantung keadaan.
 Accounting for Financial Assets

Dasar Pengukuran
IFRS menghendaki agar perusahaan mengukur aset finansial
berdasarkan dua kriteria:
◆ Model bisnis perusahaan untuk mengelola aset
keuangan; dan
◆ Karakteristik arus kas kontraktual aset keuangan

Hanya investasi utang seperti piutang, pinjaman (loan), dan investasi

obligasi yang memenuhi dua kriteria di atas yang dicatat sebesar
amortized cost. Seluruh investasi utang lainnya dicatat sebesar fair
value.
 Accounting for Financial Assets

Dasar Pengukuran
Investasi Ekuitas umumnya dicatat dan dilaporkan sebesar
fair value.
Ringkasan Pendekatan Akuntansi Investasi
 Debt Investments

Investasi Utang ditandai oleh pembayaran kontraktual

pada tanggal tertentu atas
◆ Pokok utang dan
◆ Bunga atas pokok utang yang outstanding.
Perusahaan mengukur investasi sebesar
◆ amortized cost atau
◆ fair value.
 Debt Investments

Perusahaan mengukur investasi sebesar

◆ amortized cost (Biaya yang Diamortisasi) adalah biaya
perolehan/ akusisi yang disesuaikan untuk
memperhitungkan amortisasi diskonto atau premi, jika
dianggap tepat.
◆ fair value (Nilai Wajar) adalah jumlah yang digunakan/
dibayarkan bila instrumen keuangan (Aset Financial)
dipertukarkan untuk mentransfer kewajiban kepada
debitur baru dalam transaksi berjalan antara pihak-
pihak yang berkeinginan.
 Debt Investments—Amortized Cost

Ilustrasi: Pada tanggal 1 Januari 2011, Robinson Company

membeli obligasi Evermaster Corporation yang memiliki nilai
nominal $100,000 dan tingkat bunga 8%. Robinson membayar
sebesar $92,278. Obligasi ini akan jatuh tempo tanggal 1
Januari 2016 dan menghasilkan pendapatan bunga 10%;
bunga nominal dibayarkan setiap tanggal 1 Juli dan 1 Januari.

1 Januari 2011

Debt Investments 92,278

Cash 92,278
 Debt Investments—Amortized Cost

Perusahaan mengamortisasi premi atau diskonto dengan

menggunakan metode bunga efektif. Metode bunga efektif
diterapkan pada investasi obligasi dengan cara, suku bunga
efektif atau hasil (yield) dihitung pada saat investasi dilakukan
dan dikenakan pada jumlah tercatat awal (nilai buku) atas
setiap periode bungan untuk menghitung pendapatan bunga.
Jumlah tercatat investasi akan bertambah dengan diskonto
yang amortisasi atau berkurang dengan premi yang
diamortisasi setiap periode.
Debt Investments—Amortized Cost
 Debt Investments—Amortized Cost

Ilustrasi: Robinson mencatat penerimaan bunga tengah

tahunan pertama pada tanggal 1 Juli 2011 sebagai berikut:

1 July 2011

Cash 4,000
Debt Investments 614
Interest Revenue 4,614
 Debt Investments—Amortized Cost

31 December 2011: Mencatat piutang bunga

Interest Receivable 4,000

Debt Investments 645
Interest Revenue 4,645
 Debt Investments—Amortized Cost

Pelaporan Investasi Obligasi sebesar Amortized Cost

Illustration 17-3
(lihat tabel amortisasi pada slide 17-13)
Debt Investments—Amortized Cost
 Debt Investments—Amortized Cost

Penjualan sekuritas hutang yang dimiliki sampai jatut tempo

menjelang tanggal jatih temponya, dapat dianggap sebagai
penjualan pada saat jatuh tempo sehingga perubahan suku
bunga tidak akan mempengaruhi nilai wajar sekuritas itu
secara signifikan.
 Debt Investments—Amortized Cost

Ilustrasi: Disumsikan bahwa pada tanggal 1 November 2013,

Robinson menjual investasinya pada kurs 99.75 ditambah
bunga. Robinson mencatat amortisasi diskon sebagai berikut:

1 November 2013

Debt Investments 522

Interest Revenue 522

$522 = 4/6 x $783

 Debt Investments—Amortized Cost

Perhitungan keuntungan atau kerugian realisasi

Illustration 17-4

Cash 102,417
Interest Revenue (4/6 x $4,000) 2,667
Debt Investments 96,193
Gain on Sale of Debt Investments 3,557
 Debt Investments—Fair Value

Debt investments at fair value mengikuti perlakuan

akuntansi yang sama dengan investasi utang held-for-
collection selama periode pelaporan, yaitu dicatat sebesar
amortized cost.

Namun, pada setiap tanggal pelaporan, perusahaan

◆ Menyesuaikan amortized cost ke fair value.

◆ Keuntungan atau kerugian yang belum direalisasi,

dilaporkan sebagai bagian dari net income (fair value
method).
 Debt Investments—Fair Value

Ilustrasi: Pada tanggal 1 Januari 2011, Robinson Company

membeli obligasi Evermaster Corporation yang memiliki nilai
nominal $100,000 dan tingkat bunga 8%. Robinson membayar
sebesar $92,278. Obligasi ini akan jatuh tempo tanggal 1
Januari 2016 dan menghasilkan pendapatan bunga 10%;
bunga nominal dibayarkan setiap tanggal 1 Juli dan 1 Januari.
 Debt Investments—Fair Value

Jurnal yang dibuat sama dengan jurnal pada DI-AC.

 Debt Investments—Fair Value

Illustration: Untuk menerapkan pendekatan fair value,

Robinson menentukan bahwa, karena ada penurunan tingkat
bunga, nilai wajar investasi utang naik menjadi $95,000 pada
tanggal 31 Desember 2011.
Illustration 17-5

Securities Fair Value Adjustment 1,463

Unrealized Holding Gain or Loss—Income 1,463
Debt Investments—Amortized Cost
 Debt Investments—Fair Value

Penyajian Statemen Keuangan

Illustration 17-6
 Debt Investments—Fair Value

Ilustrasi: Pada tanggal 31 Desember 2012, jika nilai wajar

investasi sebesar $94,000.

Unrealized Holding Gain or Loss—Income 2,388

Securities Fair Value Adjustment 2,388
 Debt Investments—Fair Value

Penyajian Laporan Keuangan

 Debt Investments—Fair Value
Illustration 17-7
Ilustrasi: Pada tanggal 1 November 2013, Robinson menjual
investasi pada kurs 99 ¾ plus bunga berjalan.

• Satu-satunya perbedaan terjadi pada tanggal 31 Desember

2013.

• Karena obligasi tidak lagi dimiliki oleh Robinson, rekening

Securities Fair Value Adjustment dilaporkan sebesar NOL.

• Robinson membuat jurnal eliminasi rekening penilaian sbb:

Securities Fair Value Adjustment 925

Unrealized Holding Gain or Loss—Income 925
 Debt Investments—Fair Value

Income Effects on
Debt Investment
(2011-2013)
 Debt Investments—Fair Value

Ilustrasi (Portfolio of Securities): Webb Corporation memiliki

dua investasi utang yang dicatat sebesar fair value. Posisi
investasi per 31 Desember 2011 adalah:
 Debt Investments—Fair Value
Ilustrasi (Portfolio of Securities): Webb membuat jurnal
penyesuaian pada tanggal 31 Desember 2011 untuk mencatat
penurunan nilai dan untuk mencatat rugi sebagai berikut.

Unrealized Holding Gain or Loss-Income 9,537

Securities Fair Value Adjustment 9,537

 Debt Investments—Fair Value

Ilustrasi (Penjualan Investasi): Pada tanggal 1 Juli 2012,

Webb Corporation menjual obligasi dengan harga $90,000 saat
obligasi tersebut memiliki amortized cost sebesar $94,214.

Cash 90,000
Loss on Sale of Debt Investment 4,214
Debt Investment 94,214
 Debt Investments—Fair Value

Penyajian Statemen Keuangan

Illustration 17-13
 Fair Value Option

Perusahaan memiliki opsi untuk melaporkan aset keuangan

pada nilai wajar. Opsinya adalah

◆ Diterapkan berdasarkan instrument-by-instrument basis

dan

◆ Umumnya tersedia hanya ketika perusahaan pertama kali

aset finansial atau menimbulkan kewajiban finansial.

Jika sebuah perusahaan memilih untuk menggunakan opsi

fair value, perusahaan mengukur instrumen ini fair value
sampai perusahaan tidak lagi mempunyai kepemilikan.
 Fair Value Option

Ilustrasi: Hardy Company membeli obligasi yang dikeluarkan

oleh German Central Bank. Hardy merencanakan untuk
memiliki investasi utang tersebut sampai jatuh tempo dalam
lima tahun. Pada tanggal 31 Desember2011, amortized cost
investasi ini adalah €100,000; dan fair value pada tanggal 31
Desember 2011, adalah €113,000. Jika Hardy memilih opsi fair
value, perusahaan membuat jurnal pada tanggal 31 Desember
2011 sebagai berikut:
Debt Investment- German Obligation 4,537
Unrealized Holding Gain or Loss—Income 4,537
Summary of Debt Investment Accounting

Illustration 17-14