MAKALAH

ANALISIS SUMBER DAN PENGGUNAAN DANA

Tugas ini disusun untuk memenuhi mata kuliah Audit Manajemen

Dosen Pengampu: Dr. Mulyanto, SE, SH, M.Si, MM.

Disusun oleh:
Aris Setyawan (2013 12 153)

PROGRAM STUDI AKUNTANSI

FAKULTAS EKONOMI
UNIVERSITAS MURIA KUDUS
2017
 PT. INDOSAT Tbk

1. Profil Perusahaan
Indosat Ooredoo (lengkapnya PT Indosat Tbk., sebelumnya
bernama Indosat) adalah salah satu perusahaan penyedia jasa telekomunikasi dan
jaringan telekomunikasi di Indonesia. Perusahaan ini menawarkan saluran
komunikasi untuk pengguna telepon genggam dengan pilihan pra-bayar maupun
pascabayar dengan merek jual Matrix Ooredoo, Mentari Ooredoo dan IM3
Ooredo,jasa lainnya yang disediakan adalah saluran komunikasi via suara untuk
telepon tetap (fixed) termasuk sambungan langsung internasional IDD
(International Direct Dialing). Indosat Ooredoo juga menyediakan layanan
multimedia, internet dan komunikasi data (MIDI= Multimedia, Internet & Data
Communication Services)

2. Analisis Sumber dan Penggunaan Dana Kerja PT. INDOSAT

Tbk Tahun 2011 – 2012

PT. INDOSAT Tbk

LAPORAN PERUBAHAN NERACA
Periode 31 Desember 2011 – 31 Desember 2012
(Disajikan dalam Jutaan Rupiah, kecuali nilai data saham)

TAHUN PERUBAHAN
KETERANGAN
2011 2012 DEBET KREDIT
AKTIVA
Aktiva lancar
Kas dan setara kas 2.224.206 3.917.236 1.693.030
Piutang usaha
- Pihak-pihak berelasi – setelah dikurangi 318.243 574.650 256.407
cadangan penurunan nilai.
- Pihak ketiga – setelah dikurangi 1.181.853 1.464.069 282.216
cadangan penurunan nilai
Piutang lain-lain – setelah dikurangi 5.660 22.441 16.781
 cadangan penurunan nilai.
Persediaan – setelah dikurangi 75.890 52.556 23.334
penyisihan keusangan
Aset derivatif 159.349 69.654 89.695
Uang muka 40.485 36.057 4.428
Pajak dibayar dimuka 30.695 294.343 263.648
Biaya frekuensi dan perijinan dibayar 1.353.819 1.528.215 174.396
dimuka
Beban dibayar dimuka - lainnya 351.833 335.815 16.018
Aset keuangan lancar lainnya - bersih 24.790 13.382 11.408
Aset lancar lainnya 742 392 350
Jumlah aktiva lancar 5.767.565 8.308.810
Aktiva tidak lancar
Piutang pihak-pihak berelasi 10.654 10.358 296
Aset pajak tangguhan - bersih 113.812 100.693 13.119
Aset tetap – bersih 43.505.698 41.964.793 1.540.905
Goodwill dan Aset tak berwujud 1.366.853 1.373.707 6.854
lainnya - bersih
Sewa dibayar dimuka jangka panjang 766.349 755.237 11.112
Izin dibayar dimuka jangka panjang 331.868 266.027 65.841
Uang muka jangka panjang 161.649 40.994 120.655
Pensiun dibayar dimuka jangka 103.181 88.845 14.336
panjang
Piutang jangka panjang 20.677 17.959 2.718
Aset keuangan tidak lancar lainnya – 212.270 1.543.140 1.330.870
bersih
Aset tidak lancar lainnya - bersih 872.436 754.498 117.938
Jumlah aktiva tidak lancar 47.465.447 46.916.251
JUMLAH AKTIVA 53.233.012 55.225.061
KEWAJIBAN
Hutang lancar
Hutang jangka pendek 1.499.256 299.529 1.199.727
Hutang usaha
-   Pihak pihak berelasi 23.581 22.650 931
-   Pihak ketiga 295.477 209.087 86.390
Hutang pengadaan 3.475.862 2.737.850 738.012
Hutang pajak 91.206 95.599 4.393
Akrual 1.895.613 1.961.285 65.672
Pendapatan diterima dimuka 1.032.415 1.073.088 40.673
Uang muka pelanggan 37.265 43.825 6.560
Liabilitas derivatif 138.189 81.241 56.948
Bagian jangka pendek dari :
Hutang jangka panjang 3.300.537 2.669.218 631.319
Hutang obligasi 41.989 1.329.175 1.287.186
Liabilitas keuangan jangka pendek 71.828 289.164 217.336
lainnya
Liabilitas jangka pendek lainnya 64.849 204.040 139.191
Jumlah hutang lancar 11.968.067 11.015.751
Hutang jangka panjang
Hutang pihak – pihak berelasi 15.480 42.789 27.309
Kewajiban sewa pembiayaan 770.081 3.101.910 2.331.829
Liabilitas pajak tangguhan 1.956.352 1.684.270 272.082
Hutang jangka panjang – pihak ketiga 6.425.779 3.703.822 2.721.957
Hutang obligasi 12.138.353 13.986.507 1.848.154
Kewajiban imbalan kerja 787.313 926.224 138.911
Liabilitas keuangan jangka panjang 107.433 69.273 38.160
lainnya
Liabilitas jangka panjang lainnya 95.054 1.299.131 1.204.077
Jumlah hutang jangka panjang 22.295.845 24.813.926
Jumlah kewajiban 34.263.912 35.829.677
EKUITAS
Modal saham – nilai nominal 543.393 543.393
Agio saham 1.546.587 1.546.587
Saldo laba
Telah ditentukan penggunaan 134.446 134.446
Belum ditentukan penggunaan 15.889.104 15.846.721 42.383
Selisih transaksi perubahan ekuitas 404.104 404.104
entitas anak
Selisih kurs karena penjabaran laporan (2.326) (3600) (1.274)
keuangan
Perubahan nilai wajar atas investasi - 389.718 389.718
tersedia untuk dijual
Total ekuitas yang dapat diatribusikan
kepada :
Pemilikan perusahaan 18.515.308 18.861.396
Kepemilikan nonpengendalian 453.792 534.015 80.223
JUMLAH EKUITAS 18.969.100 19.395.384
JUMLAH KEWAJIBAN DAN 53.233.012 55.225.061 9.812.111 9.812.111
EKUITAS

A. Dana Dalam Arti Modal Kerja

 Dalam kenyataannya selain membuat laporan sumber dan penggunaan
dana atas dasar kas, perusahaan juga membuat laporan sumber dan penggunaan
dana atas dasar modal kerja (statements of sources and uses of working capital).
Modal kerja dapat diartikan beberapa Modal kerja adalah kelebihan aktiva lancar
diatas hutang lancar. Dalam laporan sumber dan penggunaan modal kerja tidak
dicantumkan penggunaan dana yang berasal dari modal sendiri karena tidak akan
mengakibatkan perubahan modal kerja (netto).

PT. INDOSAT Tbk.

LAPORAN PERUBAHAN MODAL KERJA
Per 31 Desember 2011-2012
(Disajikan dalam Jutaan Rupiah, kecuali nilai nominal saham)

TAHUN
KETERANGAN
2011 2012
AKTIVA
Aktiva lancar
Kas dan setara kas 2.224.206 3.917.236
Piutang usaha
- Pihak-pihak berelasi – setelah dikurangi cadangan penurunan 318.243 574.650
nilai.
- Pihak ketiga – setelah dikurangi cadangan penurunan nilai 1.181.853 1.464.069
Piutang lain-lain – setelah dikurangi cadangan penurunan nilai. 5.660 22.441
Persediaan – setelah dikurangi penyisihan keusangan 75.890 52.556
Aset derivatif 159.349 69.654
Uang muka 40.485 36.057
Pajak dibayar dimuka 30.695 294.343
Biaya frekuensi dan perijinan dibayar dimuka 1.353.819 1.528.215
Beban dibayar dimuka - lainnya 351.833 335.815
Aset keuangan lancar lainnya - bersih 24.790 13.382
Aset lancar lainnya 742 392
Jumlah aktiva lancar 5.767.565 8.308.810
KEWAJIBAN
Hutang lancar
Hutang jangka pendek 1.499.256 299.529
Hutang usaha
-   Pihak pihak berelasi 23.581 22.650
-   Pihak ketiga 295.477 209.087
Hutang pengadaan 3.475.862 2.737.850
Hutang pajak 91.206 95.599
Akrual 1.895.613 1.961.285
Pendapatan diterima dimuka 1.032.415 1.073.088
Uang muka pelanggan 37.265 43.825
Liabilitas derivatif 138.189 81.241
Bagian jangka pendek dari :
Hutang jangka panjang 3.300.537 2.669.218
Hutang obligasi 41.989 1.329.175
Liabilitas keuangan jangka pendek lainnya 71.828 289.164
Liabilitas jangka pendek lainnya 64.849 204.040
Jumlah hutang lancar 11.968.067 11.015.751
MODAL KERJA (6.200.502) (2.706.941)
PERUBAHAN MODAL KERJA 3.493.561

Dari laporan perubahan modal kerja terlihat bahwa Jumlah modal kerja
tahun 2011 sebesar (Rp 6.200.502.000), jumlah tersebut merupakan selisih total
Aktiva Lancar dan Kewajiban Lancar tahun 2011 ( Rp 5.767.565.000 –
Rp11.968.067.000) = (6.200.502.000). Jumlah modal kerja tahun 2012
(Rp.2.706.941.000,) jumlah tersebut merupakan selisih total Aktiva Lancar dan
Kewajiban Lancar tahun 2012 (Rp 8.308.810.000 – Rp.11.015.751.000) =
(Rp5.081.011.000). Maka selisih dari total modal kerja tahun 2011 dan tahun
2012 dapat diketahui terjadinya Kenaikan Modal Kerja sebesar Rp3.493.561.000
((6.200.502.000) – (Rp 2.706.941000)) = Rp 3.493.561

PT. INDOSAT Tbk.

LAPORAN SUMBER DAN PENGGUNAAN DANA DALAM ARTIAN
MODAL KERJA
Per 31 DESEMBER 2011-2012
(Disajikan dalam Jutaan Rupiah, kecuali nilai dana saham)

SUMBER JUMLAH PENGGUNAAN JUMLAH

 Piutang pihak-pihak berelasi 296   Goodwill dan Aset tak 6.854
berwujud lainnya
Aset pajak tangguhan - bersih 13.119  Aset keuangan tidak lancar 1.330.870
lainnya
Aset tetap – bersih 1.540.905  Liabilitas pajak tangguhan 272.082
Sewa dibayar dimuka jangka 11.112  2.721.957
panjang Hutang jangka panjang
Izin dibayar dimuka jangka 65.841 Liabilitas keuangan 38.160
panjang jangka       panjang
  Uang muka jangka panjang 120.655 Belum ditentukan 42.383
penggunaan
Pensiun dibayar dimuka 14.336   Perubahan modal 3.493.561
jangka panjang
Piutang jangka panjang 2.718
Hutang pihak – pihak berelasi 27.309
Kewajiban sewa pembiayaan 2.331.829
Hutang obligasi 1.848.154
-      Kewajiban imbalan kerja 138.911
-      Liabilitas jangka panjang 1.204.077
lainnya
Selisih kurs karena -1.274
penjabaran laporan keuangan
Perubahan nilai wajar atas 389.718
investasi tersedia untuk dijual
-      Kepemilikan non pengendali 80.223
Aset tidak lancar lainnya 117.938
TOTAL SUMBER 7.905.867 TOTAL PENGGUNAAN 7.905.867

B. Analisa Sumber dan Pengguanaan Modal Kerja Pada Tahun 2011-2012

1. Sumber-sumber Modal Kerja
a) Berkurangnya piutang pihak- pihak yang berelasi
Berkurangnya piutang pihak- pihak yang berelasi sebesar
Rp.296.000 karena adanya pengurangan piutang pihak- pihak yang
berelasi sehingga menyebabkan aktiva lancar dan modal ikut
berkurang.
b) Berkurangnya aset pajak tangguhan
Berkurangnya aset pajak tangguhan sebesar Rp.13.119.000
karena berkurangnya aset pajak tangguhan sehingga menyebabkan
aktiva lancar berkurang dan diimbangi dengan modal yang berkurang.
c) Berkurangnya aset tetap
Berkurangnya aset tetap sebesar Rp 1.540.905.000 karena
adanya pengurangan aset tetap sehingga menyebabkan berkurangnya
aktiva lancar dan mengurang modal kerja.
d) Berkurangnya sewa dibayar dimuka jangka panjang
Berkurangnya sewa dibayar dimuka jangka panjang sebesar
Rp11.112.000 karena adanya pengurangan sewa dibayar dimuka
jangka panjang sehingga menyebabkan berkurangnya aktiva lancar dan
mengurang modal kerja.
e) Bertambahnya izin dibayar dimuka jangka panjang
Bertambahnya izin dibayar dimuka jangka panjang tangguhan
sebesar Rp.65.841.000 karena Bertambahnya izin dibayar dimuka
jangka panjang sehingga menyebabkan bertambahnya aktiva lancar
dan menambah modal kerja.

f) Bertambahnya uang muka jangka panjang

Bertambahnya uang muka jangka panjang sebesar
Rp.120.655.000 karena bertambahnya uang muka jangka panjang
menyebabkan bertambahnya aktiva lancar dan menambah modal kerja.
g) Bertambahnya pensiun dibayar dimuka jangka panjang
Bertambahnya pensiun dibayar dimuka jangka panjang sebesar
Rp.14.336.000 karena adanya penambahan pensiun dibayar dimuka
jangka panjang sehingga menyebabkan bertambahnya aktiva lancar
dan menambah modal.
h) Bertambahnya piutang jangka panjang
 Bertambahnya piutang jangka panjang sebesar Rp.2.718.000
karena adanya penambahan piutang jangka panjang sehingga
menyebabkan bertambahnya aktiva lancar dan menambah modal.
i) Bertambahnya hutang pihak-pihak berelasi
Bertambahnya hutang pihak-pihak berelasi sebesar
Rp.27.309.000 karena adanya penambahan hutang pihak-pihak
berelasi sehingga menyebabkan bertambahnya aktiva lancar dan
menambah modal.
j) Bertambahnya kewajiban sewa pembiayaan
Bertambahnya kewajiban sewa pembiayaan sebesar
Rp.2.331.829.000 karena adanya penambahan kewajiban sewa
pembiayaan sehingga menyebabkan bertambahnya aktiva lancar dan
menambah modal.
k) Bertambahnya hutang obligasi
Bertambahnya hutang obligasi sebesar Rp.1.848.154.000
karena adanya penambahan hutang obligasi sehingga menyebabkan
bertambahnya aktiva lancar dan menambah modal.
l) Bertambahnya kewajiban imbalan kerja
Bertambahnya kewajiban imbalan kerja sebesar
Rp.139.911.000 karena adanya penambahan kewajiban imbalan kerja
sehingga menyebabkan bertambahnya aktiva lancar dan menambah
modal.
m) Bertambahnya liabilitas jangka panjang lainnya
Bertambahnya liabilitas jangka panjang lainnya sebesar
Rp.1.204.077.000 karena adanya penambahan liabilitas jangka panjang
lainnya sehingga menyebabkan bertambahnya aktiva lancar dan
menambah modal.
n) Bertambahnya selisih kurs
Bertambahnya selisih kurs sebesar (Rp.1.274.000) karena
adanya penambahan selisih kurs sehingga menyebabkan bertambahnya
aktiva lancar dan menambah modal.
 o) Bertambahnya perubahan nilai wajar atas investasi
Bertambahnya perubahan nilai wajar atas investasi sebesar
Rp.389.718.000 karena adanya penambahan perubahan nilai wajar atas
investasi sehingga menyebabkan bertambahnya aktiva lancar dan
menambah modal.
2. Pengunaan modal kerja
a) Bertambahnya goodwill dan aktiva tidak berwujud lainnya
Bertambahnya goodwill dan aktiva tidak berwujud lainnya
sebesar Rp.6.854.000 karena bertambahnya adanya pertambahan
goodwill dan aktiva tidak berwujud lainnya sehingga menyebabkan
berkurangnya aktiva lancar dan memperkecil modal kerja.
b) Bertambahnya aset keuangan tidak lancar lainnya
Bertambahnya aset keuangan tidak lancar lainnya sebesar
Rp.1.330.870.000 karena bertambahnya aset keuangan tidak lancar
lainnya sehingga menyebabkan berkurangnya aktiva lancar dan
memperkecil modal kerja.
c) Berkurangnya liabilitas pajak tangguhan
Berkurangnya liabilitas pajak tangguhan sebesar
Rp.272.082.000 dikarenakan pengurangan liabilitas pajak tangguhan
sehingga menyebabkan bertambahnya aktiva lancar atau berkurangnya
hutang lancar dan memperbesar laba dan memperbesar modal kerja.
d) Berkurangnya hutang jangka panjang
Berkurangnya hutang jangka panjang sebesar
Rp.2.721.957.000 dikarenakan adanya Berkurangnya hutang jangka
panjang yang menyebabkan berkurangnya aktiva lancar atau
bertambahnya hutang lancar sehingga hal ini memperkecil modal
kerja.
e) Berkurangnya liabilitas keuangan jangka panjang
Berkurangnya liabilitas keuangan jangka panjang sebesar Rp.
38.160.000 dikarenakan adanya pengurangan liabilitas keuangan
 jangka panjang yang menyebabkan berkurangnya hutang jangka
panjang diimbangi berkurangnya aktiva lancar
f) Berkurangnya saldo laba yang belum ditentukan penggunaan
Berkurangnya saldo laba yang belum ditentukan penggunaan
sebesar Rp.42.383.000 dikarenakan adanya pengurangan saldo laba
yang belum ditentukan penggunaan yang menyebabkan berkurangnya
aktiva lancar atau bertambahnya hutang lancar sehingga hal ini
memperkecil modal kerja.
g) Kenaikan modal kerja
Kenaikan modal kerja sebesar Rp. 3.493.561.000 karena
adanya pembelian aktiva lancar dan bertambahnya kewajiban lancar
yang menyebabkan bertambahnya modal kerja.