Nama : Muradha Tri Dewi Makmur

NIM : A031201118

Kelas : Akuntansi Keuangan Lanjutan I Kelas C

TUGAS RMK

AKUNTANSI UNTUK DERIVATIF DAN AKTIVITAS HEDGING

FASB mulai secara formal mempertimbangkan akuntansi untuk instrumen derivatif

dan lindung nilai ketika menambahkan topik luas akuntansi untuk instrumen keuangan ke
agendanya pada tahun 1986. Standar akuntansi dan pelaporan keuangan diperlukan untuk
menangani instrumen keuangan yang baru dibuat. FASB juga perlu mengembangkan
seperangkat standar yang luas dan berpikiran maju yang dapat melaporkan dengan tepat
dampak pada posisi keuangan dari inovasi yang berkembang pesat dalam instrumen
keuangan.

Sejak itu, FASB telah mengeluarkan banyak pernyataan yang membahas aspek
akuntansi untuk instrumen keuangan, termasuk yang berikut:

- Pernyataan FASB No. 105, “Pengungkapan Informasi Tentang Instrumen Keuangan

dengan Risiko Off-Balance Sheet dan Instrumen Keuangan dengan Risiko Kredit
Terkonsentrasi” (Maret 1990)
- Pernyataan FASB No. 107, “Pengungkapan Tentang Nilai Wajar Instrumen
Keuangan” (Desember 1991), yang menggantikan dan mengubah Pernyataan No. 105
- Pernyataan FASB No. 115 , “Akuntansi Investasi Tertentu dalam Efek Bersifat Utang
dan Ekuitas” (Mei 1993)
- Pernyataan FASB No. 119, “Pengungkapan Tentang Instrumen Keuangan Derivatif
dan Nilai Wajar Instrumen Keuangan” (Oktober 1994), yang menggantikan
Pernyataan No. 133

Banyak pertimbangan, komentar publik, studi lapangan, dan revisi terjadi antara
pertimbangan awal mengenai instrumen derivatif dan aktivitas lindung nilai pada Januari
1992 dan Juni 1998, ketika versi final dari Pernyataan FASB No. 133, “Akuntansi Instrumen
Derivatif dan Aktivitas Lindung Nilai,” dikeluarkan.
 Perusahaan memiliki banyak pertanyaan implementasi tentang standar yang
menangani topik yang kompleks seperti akuntansi instrumen derivatif. Untuk mengatasi
masalah ini, FASB membentuk Derivatives Implementation Group (DIG) pada tahun 1998,
yang membantu FASB dengan menasihati mereka tentang bagaimana menyelesaikan masalah
praktis yang muncul ketika Pernyataan 133 diterapkan. Fungsi DIG dengan cara yang mirip
dengan Emerging Issues Task Force (EITF) kecuali bahwa DIG tidak secara resmi
memberikan suara pada isu-isu untuk mencapai konsensus. Sebaliknya, resolusi dari
musyawarah kelompok disajikan kepada FASB untuk izin. Anggota DIG termasuk eksekutif
tingkat tinggi dari perusahaan seperti Time Warner, Inc., General Electric, dan J.P. Morgan
Chase, Inc., dan mitra dari perusahaan akuntansi internasional.

AKUNTANSI LINDUNG NILAI

Tujuan dari prinsip akuntansi yang diterima secara umum (GAAP) adalah untuk
menjelaskan instrumen derivatif yang digunakan untuk lindung nilai risiko sehingga laporan
keuangan mencerminkan keefektifannya dalam mengurangi paparan risiko perusahaan. Agar
laporan keuangan mencerminkan efektivitas kontrak derivatif, baik perubahan dalam nilai
wajar item yang dilindung nilai dan nilai wajar instrumen lindung nilai yang dihasilkan dari
perubahan mendasar harus dicatat pada periode yang sama. Investor kemudian dapat dengan
jelas menilai efektivitas strategi.

Istilah akuntansi lindung nilai mengacu pada akuntansi yang dirancang untuk
mencatat perubahan dalam nilai item yang dilindung nilai, dan dalam nilai instrumen lindung
nilai dalam periode akuntansi yang sama.

ASC Topic 815 menetapkan tiga karakteristik yang menentukan untuk turunan:

1. Hal ini memiliki satu atau lebih dasar dan satu atau lebih jumlah nosional atau
ketentuan pembayaran, atau keduanya.
2. Tidak memerlukan investasi neto awal atau investasi neto awal yang lebih kecil dari
yang dibutuhkan untuk jenis kontrak lain yang diharapkan akan memiliki respons
yang sama terhadap perubahan faktor pasar.
3. Syarat-syaratnya mensyaratkan atau mengizinkan penyelesaian bersih, sehingga dapat
dengan mudah diselesaikan bersih dengan cara di luar kontrak, atau menyediakan
pengiriman aset yang menempatkan penerima pada posisi yang tidak jauh berbeda
dari penyelesaian bersih.
Persyaratan spesifik ASC Topic 815 didasarkan pada empat keputusan mendasar yaitu:

- Instrumen derivatif mewakili hak atau kewajiban yang memenuhi definisi aset atau
liabilitas dan harus dilaporkan dalam laporan keuangan. Pada akhir tahun, nilai
kontrak derivatif dicatat pada pembukuan sebagai aset atau liabilitas.
- Nilai wajar merupakan ukuran yang paling relevan untuk instrumen keuangan dan
salah satu ukuran yang relevan untuk instrumen derivatif. Instrumen derivatif harus
diukur pada nilai wajar, dan penyesuaian pada jumlah tercatat dari item yang
dilindung nilai harus mencerminkan perubahan dalam nilai wajarnya (yaitu,
keuntungan atau kerugian) yang disebabkan oleh risiko yang dilindung nilai dan yang
timbul saat lindung nilai berlaku .
- Hanya pos-pos yang merupakan aset atau liabilitas yang harus dilaporkan dalam
laporan keuangan.
- Akuntansi khusus untuk barang-barang yang ditunjuk sebagai lindung nilai harus
disediakan hanya untuk barang-barang yang memenuhi syarat. Salah satu aspek
kualifikasi harus berupa penilaian terhadap ekspektasi perubahan offset yang efektif
dalam nilai wajar atau arus kas selama jangka waktu lindung nilai untuk risiko yang
dilindung nilai.

Untuk item yang dilindung nilai dan instrumen derivatif yang ditunjuk untuk
melakukan lindung nilai agar memenuhi syarat untuk akuntansi lindung nilai, dokumentasi
formal harus disiapkan dengan mendefinisikan:

1. Hubungan antara item yang dilindung nilai dan instrumen derivative.

2. Tujuan manajemen risiko dan strategi yang dicapai perusahaan melalui hubungan
lindung nilai ini, termasuk identifikasi:
 Instrumen lindung nilai
 Item yang dilindung nilai
 Sifat risiko yang dilindung nilai

Untuk lindung nilai arus kas, bagaimana efektivitas instrumen lindung nilai dalam
lindung nilai variabilitas transaksi lindung nilai dalam arus kas yang dikaitkan
dengan risiko lindung nilai akan dinilai.

Untuk memenuhi kualifikasi akuntansi lindung nilai, manajemen harus menunjukkan

bahwa derivatif dianggap sangat efektif dalam memitigasi risiko yang teridentifikasi.
EFEKTIFITAS LINDUNG NILAI

Setelah jenis risiko diidentifikasi yang memenuhi syarat untuk akuntansi lindung
nilai, efektivitas lindung nilai untuk mengimbangi keuntungan atau kerugian dalam item yang
dilindung nilai harus dinilai. Perusahaan melakukan penilaian ini ketika lindung nilai pertama
kali dimasukkan, serta selama masa lindung nilai.

Dalam memenuhi syarat akuntansi lindung nilai, instrument derivative harus dianggap
sangat efektif dalam mengimbangi keuntungan atau kerugian pada item yang dilindung nilai.
ASC Topic 815 memerlukan uji statistik atau numerik lainnya untuk menilai efektivitas
lindung nilai, kecuali ada pengecualian khusus. Perusahaan harus memilih metodologi yang
akan diterapkan untuk menilai efektivitas lindung nilai.

JENIS AKUNTANSI LINDUNG NILAI

Salah satu dari tiga pendekatan harus digunakan untuk menjelaskan derivatif dan item
lindung nilai terkait yang memenuhi syarat sebagai lindung nilai yang sangat efektif:

 Akuntansi lindung nilai atas nilai wajar. Item yang dilindung nilai adalah posisi aset
atau kewajiban yang ada atau komitmen pembelian atau penjualan perusahaan. Dalam
hal ini, item yang dilindung nilai dan derivatif ditandai dengan nilai wajar pada akhir
kuartal atau akhir tahun pada pembukuan. Keuntungan atau kerugian dari barang-
barang ini tercermin langsung dalam pendapatan. Risiko yang dilindung nilai adalah
variabilitas dalam nilai wajar aset atau liabilitas.
 Akuntansi lindung nilai arus kas. Derivatif lindung nilai eksposur terhadap variabilitas
dalam arus kas masa depan yang diharapkan terkait dengan risiko. Eksposur dapat
terkait dengan aset atau liabilitas yang diakui (seperti instrumen keuangan tingkat
variabel) atau dengan transaksi yang diperkirakan seperti perkiraan pembelian atau
penjualan. Derivatif ditandai dengan nilai wajar pada akhir tahun dan dicatat sebagai
aset atau liabilitas. Bagian efektif dari pengakuan keuntungan atau kerugian terkait
ditangguhkan sampai transaksi yang diperkirakan mempengaruhi pendapatan.
 Lindung nilai investasi bersih pada anak perusahaan asing. GAAP memungkinkan
penggunaan akuntansi lindung nilai arus kas untuk jenis lindung nilai tertentu dari
piutang atau hutang dalam mata uang asing yang ada.
DERIVATIF MATA UANG ASING DAN KEGIATAN LINDUNG NILAI

Piutang dan Hutang Mata Uang Asing

Perusahaan sering melakukan lindung nilai terhadap risiko nilai tukar mata uang asing
untuk aset dan kewajiban mata uang asing yang ada dan transaksi mata uang asing yang
diantisipasi. Pada bagian ini, kita akan fokus pada akuntansi lindung nilai ketika transaksi
mata uang asing terlibat. Akuntansi untuk lindung nilai mata uang asing tersebut sedikit
berbeda dari derivatif yang telah dibahas.

FASB ASC Topic 830 mensyaratkan penandaan ke nilai wajar (kurs spot saat ini)
mata uang asing – piutang dan hutang dalam denominasi pada akhir tahun. Keuntungan atau
kerugian yang dihasilkan langsung diakui dalam pendapatan. Berdasarkan FASB ASC Topic
815, perusahaan mungkin dapat memilih untuk memperhitungkan lindung nilai atas piutang
dan hutang tersebut menggunakan model lindung nilai nilai wajar atau model lindung nilai
arus kas. Persyaratan persyaratan kontrak untuk memilih model lindung nilai arus kas sangat
ketat, seperti yang akan kita bahas nanti.

Premi atau diskonto forward adalah selisih antara kurs forward yang dikontrakkan dan
kurs spot yang berlaku pada saat kontrak ditandatangani. Premi atau diskonto ini diamortisasi
menjadi pendapatan selama umur kontrak jika lindung nilai ditetapkan sebagai lindung nilai
arus kas. Metode bunga efektif sudah tepat.

Lindung nilai arus kas Agar kontrak forward memenuhi syarat untuk akuntansi
lindung nilai arus kas, kontrak tersebut harus memiliki karakteristik sebagai berikut:

1. Lindung nilai arus kas dapat digunakan dalam situasi aset dan kewajiban
berdenominasi mata uang asing yang diakui jika variabilitas arus kas sepenuhnya
dihilangkan oleh lindung nilai. Persyaratan ini umumnya dipenuhi jika tanggal
penyelesaian, jenis mata uang, dan jumlah mata uang sesuai dengan tanggal
pembayaran yang diharapkan dan jumlah piutang atau hutang dalam mata uang asing.
Jika salah satu dari persyaratan penting ini tidak cocok antara item lindung nilai dan
instrumen lindung nilai, maka kontrak tersebut ditetapkan sebagai lindung nilai nilai
wajar dengan pengakuan pendapatan saat ini dari perubahan nilai derivatif lindung
nilai dan item yang dilindung nilai. (Ini diilustrasikan nanti.)
2. Menurut GAAP, keuntungan atau kerugian transaksi yang timbul dari pengukuran
kembali aset atau kewajiban dalam mata uang asing diimbangi dengan jumlah terkait
 yang direklasifikasi dari pendapatan komprehensif lain ke pendapatan setiap periode.
Dengan demikian, aset atau liabilitas dalam mata uang asing ditandai ke nilai wajar
pada akhir tahun, dan keuntungan atau kerugiannya diakui dalam pendapatan.
Lindung nilai arus kas juga ditandai ke nilai wajar pada akhir tahun. Seperti lindung
nilai arus kas lainnya, keuntungan atau kerugian termasuk dalam pendapatan
komprehensif lainnya. Pada akhir tahun, sebagian dari keuntungan atau kerugian yang
termasuk dalam pendapatan komprehensif lain kemudian diakui dalam pendapatan
untuk saling hapus keuntungan atau kerugian atas aset atau liabilitas dalam mata uang
asing.
3. Terakhir, premi atau diskonto yang terkait dengan lindung nilai diamortisasi ke
pendapatan dengan menggunakan suku bunga efektif.

Lindung Nilai Wajar dari Komitmen Mata Uang Asing yang Dapat Diidentifikasi

Komitmen mata uang asing adalah kontrak atau perjanjian dalam mata uang asing
yang akan menghasilkan transaksi mata uang asing di kemudian hari. Misalnya, sebuah
perusahaan A.S. dapat mengontrak untuk membeli peralatan dari perusahaan Kanada di masa
mendatang dengan harga faktur dalam mata uang dolar Kanada. Perusahaan A.S. memiliki
eksposur terhadap perubahan nilai tukar karena harga masa depan dalam dolar A.S. dapat
meningkat atau menurun sebelum transaksi dilakukan.

Komitmen mata uang asing yang dapat diidentifikasi berbeda dari posisi aset atau
liabilitas terekspos karena komitmen tidak memenuhi pengujian akuntansi untuk mencatat
aset atau liabilitas terkait dalam akun. Risiko eksposur tersebut masih dapat dihindari dengan
melakukan hedging. Situasi ini khusus karena transaksi yang mendasari yang dilindung nilai
tidak dicatat sebagai aset atau kewajiban. Oleh karena itu, beberapa metode harus ditetapkan
untuk mencatat perubahan nilai dari komitmen yang tidak dicatat yang mendasari untuk
mencatat instrumen derivatif sebagai lindung nilai dari komitmen. Setelah mekanisme ini
dibuat, perubahan dalam instrumen derivatif dan komitmen yang mendasarinya dicatat—
sebagai akibatnya, saling mengimbangi. Karena kontrak forward yang merupakan lindung
nilai dari komitmen pasti didasarkan pada kurs forward, bukan kurs spot, setiap keuntungan
atau kerugian atas kontrak derivatif dan yang mendasari didasarkan pada kurs forward.

Akuntansi kontrak forward dimulai ketika kontrak forward ditetapkan sebagai lindung
nilai dari komitmen mata uang asing.
Spekulasi

Keuntungan atau kerugian kurs atas instrumen derivatif yang berspekulasi dalam
pergerakan harga mata uang asing termasuk dalam pendapatan pada periode di mana kurs
forward berubah. Nilai tukar forward atau future untuk pengiriman 30-, 90-, dan 180-hari
dikutip setiap hari untuk mata uang terkemuka dunia. Derivatif mata uang asing yang
merupakan spekulasi dinilai dengan kurs forward sepanjang umur kontrak (yang merupakan
nilai wajar kontrak pada saat itu).

Persyaratan Pengungkapan Catatan Kaki

Persyaratan pengungkapan berfokus pada bagaimana turunannya sesuai dengan tujuan

dan strategi manajemen risiko perusahaan secara keseluruhan. Perusahaan harus spesifik
tentang jenis risiko yang dilindung nilai dan bagaimana mereka dilindung nilai. Selain itu,
perusahaan harus menjelaskan awalnya bagaimana menentukan efektivitas lindung nilai dan
bagaimana menilai efektivitas lindung nilai berkelanjutan.

Pengungkapan yang terkait dengan lindung nilai nilai wajar mencakup pelaporan
keuntungan atau kerugian bersih yang termasuk dalam pendapatan selama periode dan di
mana dalam laporan keuangan keuntungan atau kerugian tersebut dilaporkan. Keuntungan
atau kerugian ini dipisahkan menjadi bagian yang menunjukkan ketidakefektifan lindung
nilai dan bagian keuntungan atau kerugian dari instrumen lindung nilai yang tidak termasuk
dalam penilaian efektivitas lindung nilai.

Pengungkapan instrumen lindung nilai arus kas mencakup pelaporan jumlah

keuntungan atau kerugian ketidakefektifan lindung nilai dan setiap keuntungan atau kerugian
dari derivatif yang dikecualikan dari penilaian efektivitas lindung nilai. Selain itu, lokasi
keuntungan dan kerugian ini dalam laporan keuangan harus diungkapkan.

STANDAR AKUNTANSI INTERNASIONAL

Standar internasional untuk akuntansi lindung nilai dan derivatif dikendalikan oleh
dua standar pendamping. Standar Akuntansi Internasional No. 32, “Instrumen Keuangan:
Pengungkapan dan Penyajian” [2] (direvisi pada Desember 2003, awalnya diterbitkan pada
Juni 1995), dan Standar Akuntansi Internasional No. 39, “Instrumen Keuangan: Pengakuan
dan Pengukuran” [3] (revisi signifikan pada Desember 2003, tetapi juga direvisi pada Maret
2004; awalnya diterbitkan pada Desember 1998), keduanya terkait dengan ASC Topic 815.
Poin utama IAS No. 32 mencakup klarifikasi kapan instrumen keuangan yang diterbitkan
oleh perusahaan harus diklasifikasikan sebagai liabilitas atau sebagai ekuitas dan memerlukan
berbagai pengungkapan mengenai instrumen keuangan, termasuk nilai wajarnya. Selain itu,
pernyataan tersebut mendefinisikan dan memberikan contoh banyak istilah, seperti aset
keuangan, kewajiban keuangan, instrumen ekuitas, dan nilai wajar.

IAS No. 39 membahas banyak masalah yang sama dengan ASC Topic 815, termasuk
mendefinisikan dan memberikan contoh derivatif serta akuntansi lindung nilai. Faktanya,
kondisi yang harus ada untuk menggunakan akuntansi lindung nilai, seperti secara formal
menetapkan dan mendokumentasikan tujuan dan strategi manajemen risiko perusahaan untuk
melakukan lindung nilai, serta kebutuhan untuk menilai efektivitas lindung nilai pada
awalnya dan selama keberadaan lindung nilai, adalah hampir identik dengan GAAP.
Misalnya, kisaran 80 hingga 125 persen yang disebutkan dalam ASC Topic 815 juga
disebutkan dalam IAS 39 untuk menilai efektivitas.

Definisi lindung nilai nilai wajar dan lindung nilai arus kas dan akuntansi umum
sangat mirip. Namun, satu perbedaan antara IAS dan US GAAP adalah bagaimana komitmen
penjualan atau pembelian yang pasti diperhitungkan. Berdasarkan US GAAP, komitmen
penjualan atau pembelian perusahaan tersebut dicatat sebagai lindung nilai nilai wajar, tetapi
di bawah IFRS [3] mereka dapat dicatat sebagai lindung nilai nilai wajar atau lindung nilai
arus kas. Meskipun ada beberapa perbedaan, standar US GAAP dan IFRS yang berkaitan
dengan derivatif adalah konvergen.