Perakaunan

Alam Sekitar
, 1752'8 & 7,21
Perakaunan memainkan peranan yang penting dalam kehidupan seharian kita tanpa
kita sedari.
Perakaunan adalah sistem maklumat nancial yang membantu kita membuat ekonomi
yang lebih baik
keputusan.
Kita mungkin menganggap bahawa perakaunan adalah hanya penting untuk
perniagaan atau
akauntan. Malah, kita juga perlu perakaunan dalam kehidupan seharian kita. Kita
perlu nancial
maklumat untuk membuat keputusan ekonomi. Sebagai contoh, apabila membuat
keputusan
untuk membeli sebuah kereta baru, kita perlu tahu jumlah hasil bersih dalam sebulan
(kasar
pendapatan tolak semua perbelanjaan) untuk mengetahui sama ada kita mampu untuk
membeli kereta. Kami
juga perlu untuk menganggarkan kos-kos lain yang mungkin terlibat dalam
mempunyai sebuah kereta.
Ini adalah contoh sahaja keputusan di peringkat individu. Untuk entiti perniagaan, ia
mungkin perlu untuk membuat keputusan sama ada untuk membeli sebuah bangunan
baru atau hanya menyewa
untuk tujuan operasi. Walaupun ia adalah satu keputusan peringkat yang lebih tinggi,
keputusan
pembuat masih memerlukan maklumat nancial yang diperlukan.
/ ($ 51,1 * 287 & 20 (6
% \ WKH HQG RI WKLV WRSLF \ RX VKRXOG EH DEOH WR
1. Terangkan makna, peranan dan kepentingan perakaunan;
2. Kenal pasti pengguna dan cawangan perakaunan;
3. Terangkan fungsi utama badan perakaunan profesional dalam
Malaysia;
4. Menilai ciri-ciri kualitatif
maklumat nancial,
andaian, prinsip dan kekangan dalam bidang perakaunan;
5. Memohon persamaan perakaunan;
6. Menganalisa transaksi yang berdasarkan persamaan perakaunan.
Page 2

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

Dalam topik ini, anda akan diperkenalkan kepada asas-asas perakaunan. Antara
mereka
adalah denition dan cawangan perakaunan, pengguna maklumat perakaunan,
badan-badan profesional perakaunan di Malaysia serta konsep-konsep asas
dalam perakaunan.
, 1752'8 & 7,21 72 $ && 2817,1 *
'HILQLWLRQ RI $ FFRXQWLQJ
Perakaunan adalah satu sistem maklumat yang menyediakan laporan ke atas ekonomi
aktiviti entiti bagi pengguna untuk membantu mereka membuat keputusan yang lebih
baik. More
tepat:
Perakaunan adalah satu proses untuk mengenal pasti, mengukur, rekod dan
membentangkan
maklumat ekonomi sesebuah entiti kepada pengguna dalam usaha untuk membantu
mereka membuat
penilaian atau keputusan ekonomi.
Maklumat ekonomi adalah maklumat yang berkaitan dengan aktiviti ekonomi;
manakala satu
entiti merujuk kepada unit perniagaan.
8VHUV RI $ FFRXQWLQJ, QIRUPDWLRQ
Pengguna maklumat perakaunan adalah pihak yang menggunakan maklumat
perakaunan
untuk tujuan specic. Maklumat yang diperlukan oleh pengguna mungkin berbeza
antara
satu kumpulan dan lain. Pengguna maklumat perakaunan boleh dibahagikan kepada
dua
kumpulan - pengguna dalaman dan pengguna luaran.
Pengguna dalaman adalah pihak yang mempunyai akses langsung kepada sumber
sesuatu
entiti dan biasanya terlibat dalam pengurusan entiti, sebagai contoh
pengurusan syarikat.
Pengguna luar akan menjadi pihak yang tidak mempunyai akses langsung kepada
sumber syarikat itu dan tidak terlibat dalam pengurusan
syarikat.
Page 3

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

Perbezaan lain di antara kedua-dua kumpulan ini diringkaskan dalam Jadual 1.1.
Jadual 1.1: Perbezaan antara Pengguna Dalaman dan Pengguna Luar
Pengguna Dalaman
Pengguna Luar

Jenis-jenis maklumat
diperlukan
Maklumat yang boleh membantu
mereka membuat perancangan dan
melaksanakan kawalan ke atas
entiti.
Maklumat yang diperlukan adalah
berbeza bergantung kepada
jenis keputusan yang dibuat.
Contoh:
Pelabur:
Menghendaki maklumat mengenai
protabilitysyarikat sebelum membuat
keputusan untuk melabur.
Pinjaman pembekal:
Menghendaki maklumat mengenai
kestabilan dan kecairan
syarikat sebelum
membuat keputusan mengenai memberi
keluar kredit.
Bagaimana maklumat
telah diperolehi
Menggunakan status atau
kedudukan dalam syarikat.
Terhad kepada apa yang dibuat
disediakan oleh syarikat.
Contoh
Laporan tahunan yang diterbitkan
oleh syarikat itu.
% UDQFKHV RI $ FFRXQWLQJ
Perakaunan dibahagikan kepada beberapa cawangan yang berbeza atau lain-lain elds
khusus.
Antaranya ialah:
(I) Perakaunan Kewangan;
(Ii) Pengurusan Perakaunan;
(Iii) Cukai;
(Iv) Pengauditan.
Cawangan ini tidak statik kerana ia berkembang dalam masa dan keperluan. Ini
kursus perakaunan nancial akan menggabungkan dua yang paling asas dan penting
perakaunan cawangan; yang perakaunan nancial dan perakaunan pengurusan.

Oleh itu, adalah penting untuk anda tahu beberapa perbezaan antara keduadua cawangan. Mari kita lihat di Rajah 1.2.
Page 4

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

Jadual 1.2: Perbezaan antara Perakaunan Kewangan dan Perakaunan Pengurusan
Perakaunan Kewangan
Perakaunan Pengurusan
Penyediaan laporan
Penyediaan
nancial
laporan entiti untuk
pengguna luaran dan dalaman
tetapi tumpuan diberikan kepada
pengguna luaran.
Penyediaan
nancial
dan
bukan nancial
maklumat
bahawa
adalah
diperlukan oleh pihak-pihak dalam
syarikat untuk merancang,
menilai dan mengawal
tujuan operasi
sesebuah entiti.
Standard atau Format
Laporan kewangan yang dihasilkan
secara berkala dan
mengikut specied
piawaian atau format.
Laporan dihasilkan di mana-mana
masa berdasarkan keperluan
dan tidak tertakluk kepada sebarang
piawaian atau format.
3URIHVVLRQDO $ FFRXQWLQJ% RGLHV LQ 0DOD \ VLD
Kita juga perlu membiasakan diri dengan organisasi yang terlibat dalam
profesion perakaunan di Malaysia. Organisasi:
(A) Institut Akauntan Malaysia (MIA)
MIA telah ditubuhkan di bawah Akta Akauntan 1967 sebagai utama

badan perakaunan di negara ini. Secara keseluruhan, ia berfungsi sebagai badan teras
dalam
mengawal selia profesion perakaunan. Lain-lain fungsi utama MIA sebagai
dibincangkan dalam Akta Akauntan 1967 adalah:
(I) untuk menetapkan qualication yang diperlukan untuk menjadi ahli;
(Ii) untuk menyediakan latihan dan pendidikan bagi pengamal-pengamal atau mereka
yang
berminat untuk menjadi pengamal perakaunan;
(Iii) untuk mengawal amalan perakaunan di Malaysia;
(Iv) untuk melindungi kepentingan perakaunan di Malaysia.
(B) Institut Akauntan Awam Certied Malaysia (MICPA)
MICPA, secara rasmi dikenali sebagai "Malayan Persatuan Awam Certied
Akauntan ", ditubuhkan pada tahun 1958 di bawah Ordinan Syarikat.
Pada 6 Julai 1964 nama itu ditukar kepada "Persatuan Malaysia
Certi ed Akauntan Awam "kepada reect perubahan nama dari Malaya
Malaysia. Sejak Februari 2002, ia dikenali sebagai "The Malaysian Institute
Certi ed Akauntan Awam ". Antara objektif dan fungsi utama
MICPA:
(I) untuk memajukan teori dan amalan perakaunan dalam semua aspek;
Page 5

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

(Ii) untuk melatih dan menilai ahli-ahli yang berwibawa;
(Iii) untuk memastikan kebebasan akauntan profesional;
(Iv) untuk menyelia dan amalan profesional menjalankan ahlinya.
(C) Lembaga Piawaian Perakaunan Malaysia (MASB)
MASB telah ditubuhkan di bawah Akta Laporan Kewangan 1997. Antara
fungsi utama MASB:
(I) untuk menetapkan dan meluluskan piawaian perakaunan baru;
(Ii) untuk mengkaji semula atau menerima penggunaan piawaian yang sedia ada
sebagaimana yang diluluskan
piawaian perakaunan;
(Iii) untuk membangunkan rangka kerja perakaunan konsep.
(D) Yayasan Laporan Kewangan (FRF)
FRF telah ditubuhkan di bawah Akta Laporan Kewangan 1997 bersama-sama dengan
MASB. Antara fungsi utama FRF adalah:
(I) untuk memberikan pendapat kepada MASB mengenai perkara-perkara yang akan
dilaksanakan;
(Ii) untuk menilai prestasi MASB;
(Iii) untuk bertanggungjawab bagi pembiayaan keseluruhan operasi MASB,
termasuk untuk meluluskan bajet.

((5 & 6 (
((5 & 6 (
1. Berikan contoh keputusan biasa yang dibuat oleh kedua-dua dalaman dan
pengguna luaran.
2. Bagaimana Perakaunan Kewangan dan Perakaunan Pengurusan membantu
pengguna dalam membuat keputusan?
Maklumat lanjut mengenai badan-badan perakaunan profesional di
Malaysia boleh diperolehi dari laman web berikut:
Malaysian Institute of Accountants (MIA) www.mia.org.my
Institut Akauntan Awam Certied Malaysia (MICPA)
www.micpa.com.my
Lembaga Piawaian Perakaunan Malaysia (MASB) www.masb.org.my
Yayasan Laporan Kewangan (FRF) www.masb.org.my
: (% 6,7 (
Page 6

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

) 81 '$ 0 (17 $ / $ && 2817,1 * & 21 & (376
4XDOLWDWLYH & KDUDFWHULVWLFV RI $ FFRXQWLQJ
, QIRUPDWLRQ
Dalam seksyen ini, anda akan didedahkan kepada ciri-ciri kualitatif perakaunan
maklumat.
Ciri kualitatif maklumat perakaunan merujuk kepada
ciri-ciri yang mesti hadir dalam maklumat perakaunan untuk membuat
ia berguna.
Ciri-ciri ini dibahagikan kepada dua kategori; rendah dan menengah
kualiti. Ciri-ciri utama maklumat perakaunan adalah relevan dan
kebolehpercayaan, manakala kualiti menengah kebolehbandingan dan keseragaman.
Secara ringkasnya, maklumat perakaunan hanya berguna jika ia mempunyai relevan,
kebolehpercayaan,
kebolehbandingan dan kualiti yang konsisten.
Rajah 1.1 menunjukkan ringkasan untuk ciri-ciri kualitatif perakaunan
maklumat.
Rajah 1.1: ciri-ciri kualitatif maklumat perakaunan
(A) Relevan
Dari segi setiap hari, kita mungkin menggambarkan relevan sebagai penting atau yang
berkaitan.
Dalam bidang perakaunan, yang berkaitan digambarkan sebagai sesuatu yang
membuat perbezaan
tiba di keputusan. Dalam erti kata lain, sesuatu yang dikatakan berkaitan jika
ia inuences atau mempengaruhi keputusan yang dibuat.

Page 7

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

Sejauh mana maklumat dianggap relevan bergantung ke atas
kepentingan dalam membuat keputusan dan mungkin berbeza antara satu pembuat
keputusan
kepada yang lain. Maklumat yang berkaitan dengan anda mungkin tidak relevan
kepada
orang lain dan sebaliknya.
Sebagai contoh, andaikan anda adalah pelabur dan anda bercadang untuk membeli
saham
syarikat tersenarai awam. Apakah jenis maklumat yang mungkin relevan kepada
keperluan anda? Anda mungkin mahu tahu protability dan prestasi
syarikat tersebut untuk tahun yang telah lalu, termasuk projek-projek baru atau produk
bagi syarikat yang akan protable pada masa depan. Maklumat ini adalah
relevan kerana ia akan inuence keputusan anda. Katakan maklumat yang anda
diperolehi menunjukkan bahawa syarikat itu mengalami kerugian yang berterusan
untuk
tahun telah lalu dan ia tidak mempunyai apa-apa projek baru. Adakah anda masih
meneruskan
dengan cadangan untuk melabur dalam syarikat itu? Mungkin tidak.
Rajah 1.2 menunjukkan satu contoh maklumat prestasi syarikat dalam
memerintahkan untuk membantu pelabur dalam membuat keputusan.
Rajah 1.2: Prestasi maklumat syarikat untuk membantu pelabur dalam membuat
keputusan.
Selepas mengetahui makna yang relevan, anda juga mesti tahu bagaimana tertentu
maklumat yang dikatakan relevan. Untuk menjadi relevan, maklumat
mesti mempunyai tiga ciri, iaitu maklum balas nilai, nilai ramalan dan
ketepatan masa.
(I) Nilai balas
Maklumat yang relevan mesti berupaya untuk membantu pengguna untuk menyokong
atau
membetulkan jangkaan awal perkara-perkara yang di tangan.
(Ii) Nilai Ramalan
Maklumat yang relevan mestilah dapat membantu pengguna dalam ramalan.
Page 8

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

(Iii) Ketepatan masa
Maklumat berkenaan perlu diperolehi sebelum ia menjadi usang atau
tidak boleh digunakan.
(B) Kebolehpercayaan

Kebolehpercayaan bermakna bahawa pengguna boleh bergantung atau

bergantung pada maklumat tersebut
membuat keputusan yang baik. Ciri-ciri ini adalah penting kerana pengguna
mungkin
tidak mempunyai masa atau kepakaran untuk menilai beberapa maklumat. Secara
umumnya,
pengguna hanya bergantung kepada maklumat yang dibentangkan oleh entiti berkaitan
dan
menganggap ia adalah benar. Maklumat ini kemudian digunakan dalam membuat
keputusan.
Kebolehpercayaan tidak bermakna bahawa maklumat tersebut mestilah tepat. Ini
adalah
kerana dalam perakaunan terdapat banyak maklumat yang melibatkan anggaran
dan penghampiran yang mungkin tidak tepat. Apa yang penting ialah bahawa
anggaran dan penghampiran yang dibuat mestilah boleh dipercayai.
Maklumat yang boleh dipercayai mesti mempunyai ciri-ciri berikut:
(I) Veriable
Ini bermakna bahawa maklumat perakaunan boleh veried
objektif oleh orang lain dengan menggunakan kaedah yang sama.
(Ii) Objektif
Objektif dalam kes ini bermakna bahawa maklumat itu tidak berat sebelah.
Maklumat yang terkandung dalam penyata nancial mesti dapat penuh
keperluan pelbagai pengguna dan tidak memberi tumpuan kepada tertentu
kumpulan sahaja.
(Iii) Amanah
Maklumat yang dibentangkan berdasarkan hasil sebenar ekonomi
aktiviti menggunakan kaedah specied.
(C) kebolehbandingan
Kebolehbandingan bermakna bahawa maklumat itu boleh dibandingkan sama ada di
kalangan
syarikat, industri atau tempoh yang berbeza. Ini akan membolehkan pengguna untuk
mengenal pasti
persamaan atau perbezaan yang mungkin wujud dalam kata maklumat. Ini
ciri-ciri adalah penting kerana maklumat yang boleh dibandingkan
lebih berguna.
Mari kita lihat pada contoh. Andaikan bahawa anda diberitahu bahawa Prot bersih
perniagaan pada tahun 2009 adalah RM5 juta. Adakah maklumat ini berguna? Ini
maklumat hanya akan bermakna jika anda boleh membandingkan ia dengan bersih
Prot perniagaan dalam tahun 2008 atau Prot bersih perniagaan yang lain
dalam industri yang sama seperti yang ditunjukkan dalam Rajah 1.3. Oleh itu, penyata
nancial

yang terkandung di dalam Laporan Tahunan juga termasuk maklumat sebelumnya

tahun di samping tahun semasa untuk tujuan perbandingan.
Page 9

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

(D) Ketekalan
Ketekalan bermaksud bahawa entiti mesti menggunakan prosedur perakaunan yang
sama
dalam setiap tempoh. Ia adalah untuk tujuan membolehkan perbandingan dibuat
dengan lebih berkesan. Dalam erti kata lain, sebuah syarikat tidak boleh menukar
perakaunan mereka
prosedur setiap tahun. Ini tidak bermakna bahawa syarikat itu tidak boleh menukar
prosedur perakaunan di semua. Perubahan masih boleh dibuat, tetapi syarikat itu
mesti membuat pendedahan lengkap dalam penyata nancial untuk menjelaskan kepada
pengguna mengapa mereka membuat perubahan dan kesan perubahan
ke arah penyata nancial.
Rajah 1.3: Protability perbandingan
((5 & 6 (
1. Nyatakan ciri-ciri kualitatif maklumat perakaunan.
2. Terangkan makna perbandingan menyediakan contoh untuk
menunjukkan peranan dalam membuat maklumat perakaunan berguna.
6 (/) & + (&.
Apakah ciri-ciri penting kualitatif perakaunan
maklumat?
$ & 7,9,7 <
Pada pendapat anda, apakah yang akan berlaku kepada entiti perniagaan jika ia hanya
membentangkan ciri-ciri kualitatif maklumat perakaunan utama
dalam laporan tahunan?
Page 10

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

$ FFRXQWLQJ $ VVXPSWLRQV
Dalam seksyen ini, anda akan didedahkan kepada andaian perakaunan. Terdapat
empat
andaian perakaunan diwujudkan untuk membantu entiti pelapor dan pengguna, yang
mana
yang diterima umum. Mereka ialah:
(A) Andaian Entiti Berasingan
Bagi tujuan perakaunan, entiti dianggap sebagai berasingan daripada yang
pemilik dan juga entiti lain. Satu entiti perakaunan adalah sebuah entiti ekonomi
dalam hak sendiri yang mengawal sumber yang melibatkan aktiviti ekonomi.
Semua aktiviti yang berkaitan dengan entiti perakaunan mesti dipisahkan dari

pemilik aktiviti atau aktiviti entiti perakaunan lain '. Contoh-contoh

bawah perlu menjelaskan konsep ini dengan jelas.
Contoh 1:
Andaikan bahawa anda memiliki perniagaan, aktiviti ekonomi peribadi anda mesti
hendaklah disimpan berasingan daripada aktiviti ekonomi perniagaan '. Jika anda
mahu
membeli produk untuk kegunaan peribadi, anda tidak boleh mengambil wang
perniagaan 'dan
menganggap bahawa sebagai sebahagian daripada aktiviti perniagaan. Sebaliknya,
anda mesti mencatat ia sebagai
lukisan. Akaun Lukisan menunjukkan wang atau produk dari
perniagaan yang diambil oleh pemilik untuk kegunaan peribadi.
Contoh 2:
Katakan anda telah hanya menubuhkan sebuah perniagaan yang menawarkan
pembaikan komputer
perkhidmatan. Kerana ia adalah perniagaan kecil dan anda adalah pemilik tunggal,
tunai perniagaan 'didepositkan ke dalam akaun peribadi anda. Andaikan bahawa pada
31
Disember 2008, baki bank akaun anda adalah RM5, 000. Berdasarkan
rekod anda, RM1, 000 adalah wang dari perniagaan anda dan baki
RM4, 000 adalah dana untuk pengajian anda.
Jika anda tidak mematuhi andaian entiti berasingan dan menganggap
RM5, 000 adalah wang dari perniagaan anda, anda mungkin membuat tidak tepat
keputusan perniagaan. Anda mungkin merasakan bahawa perniagaan anda
mempunyai dana yang mencukupi
manakala pada hakikatnya hanya RM1, 000 tunai perniagaan '. Walaupun semua wang
kepunyaan anda, dari perspektif perakaunan, RM1, 000 adalah untuk
dana perniagaan dan baki sebanyak RM4, 000 adalah wang untuk pendidikan anda
tujuan.
Pengasingan akan membolehkan anda untuk menilai status nancial perniagaan
yang lebih baik dan untuk membuat keputusan yang tepat untuk meningkatkan
prestasi
perniagaan. Jika pemilik mempunyai lebih daripada satu entiti perniagaan, setiap entiti
mesti dianggap sebagai entiti berasingan dari yang lain.
Page 11

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

Mari kita melihat contoh
Mengandaikan bahawa Encik Ali memiliki tiga perniagaan yang berbeza, ketiga-tiga
dianggap dipisahkan dari perspektif perakaunan. Rekod perakaunan
mesti dikekalkan berasingan; aset dan liabiliti bagi setiap perniagaan

tidak boleh dicampurkan bersama-sama. Pengasingan akan membolehkan pemilik

untuk mengetahui
prestasi bagi setiap perniagaan.
Sebagai contoh yang mudah, andaikan bahawa perniagaan Encik Ali menunjukkan
perkara-perkara berikut
mengakibatkan pada 31 Disember 2008:
Jadual 1.3: Perniagaan Encik Ali
Perniagaan
Transaksi
(RM)
Perniagaan 1
Prot
6000
Perniagaan 2
Kehilangan
8000
Perniagaan 3
Prot
12000
Jika andaian entiti berasingan tidak dipatuhi dan semua entiti
dianggap sebagai salah satu, Encik Ali akan mempunyai Prot perniagaan keseluruhan
sebanyak RM10, 000
[RM6, 000 + (-8.000) + RM12, 000]. Berdasarkan keputusan ini, Encik Ali mungkin
satised dan mungkin tidak mengambil apa-apa langkah untuk penambahbaikan.
Walau bagaimanapun, dengan menyediakan akaun berasingan, Encik Ali akan tahu
bahawa Perniagaan
2 adalah menghadapi masalah kerana ia mengalami kerugian sebanyak RM8, 000,
manakala Perniagaan 3
melaksanakan sangat baik dengan Prot sebanyak RM12, 000.
(B) Andaian Prihatin Melangkah
Menurut andaian ini, entiti diandaikan untuk terus wujud dan
dalam operasi di masa hadapan. Andaian ini adalah penting kerana ia membolehkan
prinsip kos sejarah akan digunakan. Menurut kos sejarah
prinsip, semua aset dan liabiliti hendaklah direkodkan pada harga belian
(Kos asal). Bagi aset yang paling, kos ini akan disusutnilai sepanjang
jangka hayat aset untuk menggambarkan penggunaannya. Walau bagaimanapun, aset
harta
tidak akan disusutnilai kerana nilainya akan sentiasa menghargai.
Sebagai contoh, mesin dengan jangka hayat 25 tahun akan disusutnilai bagi
25 tahun berdasarkan andaian usaha berterusan. Dengan andaian ini,
entiti akan terus wujud untuk tempoh lebih daripada 25 tahun. Jika kita

menganggap bahawa entiti akan wujud hanya selama 10 tahun lagi dalam ketiadaan
andaian ini, kami jelas tidak boleh menggunakan 25 tahun sebagai asas untuk
mengira susut nilai.
Page 12

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

Andaian juga membolehkan pengguna untuk membuat keputusan tanpa sebarang
keraguan
atau kebimbangan. Katakan anda berminat untuk melabur dalam sebuah syarikat yang
mempunyai
konsisten mencapai Prots yang tinggi dalam beberapa tahun kebelakangan ini. Walau
bagaimanapun, anda
dimaklumkan bahawa syarikat itu hanya akan wujud lagi tahun telah. Adakah
anda masih meneruskan dengan pelan anda untuk melabur dalam syarikat
tersebut? Secara umumnya,
kita hanya akan melabur apabila kita percaya syarikat itu akan terus wujud di
masa hadapan.
(C) Andaian Unit Monetari
Menurut andaian ini, semua aktiviti ekonomi diukur dan
bernilai dalam unit mata wang. Di Malaysia, unit mata wang yang digunakan
Malaysia
Ringgit (RM). Transaksi sahaja yang boleh dinyatakan dalam unit mata wang akan
direkodkan bagi tujuan perakaunan. Unit matawang membolehkan urus niaga
diringkaskan, dilaporkan dan dibandingkan. Sebelum kewujudan mata wang,
transaksi dijalankan dengan cara bertukar-tukar barang (barter sistem).
Kewujudan bukan-unit mata wang telah mencipta kerumitan DIF dalam menentukan
nilai urus niaga. Dengan unit mata wang standard sesebuah negara, kita
akan dapat menghargai setiap produk.
Walau bagaimanapun, anggapan ini mempunyai dua kelemahan, yang:
(I) Ia menghadkan skop perakaunan. Urus niaga sahaja yang boleh
diukur dari segi kewangan akan diambil kira, mengabaikan
faktor-faktor lain yang mempunyai kesan ke atas perniagaan.
(Ii) Ia mengandaikan bahawa nilai matawang adalah sentiasa stabil, sedangkan kita
tahu bahawa nilai mata wang sentiasa berubah-ubah.
(D) Andaian Tempoh Perakaunan
Dalam andaian usaha berterusan, kita mengandaikan bahawa entiti akan
terus beroperasi bagi tempoh yang tidak terhad. Walau bagaimanapun, pengguna
(sama ada
pengurus, pemegang saham, pembekal pinjaman atau pihak lain) menghendaki
berkala
ukuran untuk membantu mereka membuat keputusan. Dengan andaian ini,

hayat entiti dibahagikan kepada tempoh tertentu bagi maksud

melaporkan aktiviti ekonomi. Biasanya tempoh yang dipilih ialah satu tahun.
Laporan kewangan mesti dihasilkan setiap tahun perakaunan.
Tempoh perakaunan yang dipilih boleh bermula dari 1 Januari dan berakhir pada 31
Disember, atau bermula dari 1 Julai dan berakhir pada 30 Jun tahun berikutnya,
dan sebagainya bergantung kepada operasi syarikat. Sebagai contoh, jika
entiti yang ditubuhkan pada 1 Mac, ia mungkin memilih tempoh perakaunan yang
bermula dari 1 Mac dan berakhir pada 28 Februari tahun berikutnya. Ini
tempoh perakaunan boleh berubah jika entiti merasakan bahawa terdapat keperluan
untuk melakukan
demikian.
Page 13

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

Terdapat juga syarikat-syarikat yang mengeluarkan laporan dalam tempoh kurang
daripada satu
tahun, contohnya bulanan, suku tahunan atau setengah tahun. Laporan ini dikenali
sebagai
laporan interim. Laporan Interim biasanya dihasilkan untuk l ful keperluan
pengguna yang mungkin perlu lebih up-to-tarikh laporan.
Tarikh Mula
Berakhir Tarikh
1 Januari 2008
31 Disember 2008
1 Julai 2008
30 JUN 2009
1 mac 2008
28 Februari 2009
Rajah 1.4 menunjukkan contoh tempoh perakaunan.
Rajah 1.4: Contoh tempoh perakaunan
$ & 7,9,7 <
Terdapat sebuah syarikat yang telah mendapat Prots tinggi secara konsisten bagi
lepas 5 tahun dan akan wujud untuk tempoh 10 tahun lagi. Adakah
anda melabur dalam syarikat itu? Terangkan keputusan anda.
% DVLF 3ULQFLSOHV RI $ FFRXQWLQJ
Selepas memahami ciri-ciri kualitatif maklumat dan perakaunan
andaian, anda akan didedahkan kepada prinsip asas perakaunan, yang
adalah prinsip-prinsip yang digunakan dalam proses untuk mengenal pasti, mengukur,
menilai dan melaporkan
maklumat nancial. Terdapat empat prinsip asas yang anda mesti tahu:
(A) Prinsip Kos Sejarah

Menurut prinsip ini, semua sumber perniagaan akan direkodkan berdasarkan

pada kos sejarah, yang merupakan kos asal pada masa pembelian. Walaupun
nilai sumber mungkin berubah pada masa depan, tiada pelarasan akan
dibuat untuk mengiktiraf perubahan dalam nilai.
Sebagai contoh, anda ingin membeli sebidang tanah untuk tapak perniagaan anda. The
penjual menetapkan harga RM80, 000. Anda tidak bersetuju dengan harga dan
meminta
penjual untuk menjual RM70, 000. Selepas rundingan, penjual bersetuju dengan
harga RM72, 000. Dalam kes ini, tanah akan direkodkan pada nilai
Page 14

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

sebanyak RM72, 000 dalam penyata nancial anda. Lima tahun kemudian, anda ingin
menilai semula tanah. Penilai memaklumkan anda bahawa nilai tanah itu telah
meningkat kepada RM120, 000. Walaupun terdapat penghargaan yang tinggi nilai,
anda masih perlu merakam pada nilai sebanyak RM72, 000, yang merupakan kos asal
tanah semasa pembelian.
Prinsip kos sejarah justied oleh kebolehpercayaan yang tinggi. Nilai
dicatatkan dalam penyata nancial berdasarkan kos asal pada masa itu
pembelian disokong oleh dokumentasi. Kelebihan ini adalah juga kelemahan
bagi pihak-pihak tertentu. Pihak-pihak mengkritik kegagalan prinsip untuk
mengiktiraf sebarang kemungkinan perubahan dalam nilai aset. Apapun, prinsip ini
masih diguna pakai.
(B) Prinsip Pengiktirafan Pendapatan
Prinsip pengiktirafan pendapatan menyediakan panduan mengenai bila dan bagaimana
untuk mengiktiraf pendapatan. Tiga syarat yang mesti dipatuhi sebelum
pendapatan diiktiraf:
penjual telah melakukan tindakan yang perlu untuk mendapatkan pendapatan (untuk
Contohnya, menyediakan barangan untuk perdagangan atau perkhidmatan rendering);
jumlah pendapatan boleh diukur secara objektif;
Pendapatan boleh dikumpul.
Biasanya, pendapatan diiktiraf pada titik jualan. Titik jualan merujuk
kepada keadaan di mana pemilikan telah dipindahkan daripada penjual kepada
pembeli, walau apa pun sama ada tunai telah diterima atau tidak. Untuk
satu entiti yang menawarkan perkhidmatan, titik jualan adalah apabila perkhidmatan
telah
diberikan kepada pelanggan.
Walau bagaimanapun, dalam kes-kes tertentu, titik kaedah jualan adalah tidak
sesuai. Terdapat
adalah beberapa kaedah yang berbeza yang boleh digunakan, misalnya peratusan
kaedah asas siap dan wang tunai.

(I) Peratus Kaedah Siap biasanya digunakan oleh syarikat-syarikat

yang terlibat dalam industri pembinaan yang mengambil masa yang lama untuk
selesai. Sebagai contoh, projek perumahan mungkin mengambil masa tiga tahun untuk
selesai. Ia akan menjadi sesuai untuk mengiktiraf hasil hanya selepas
projek itu selesai. Ini adalah kerana hasil dan perbelanjaan terakru
sepanjang tempoh projek yang boleh ditentukan
berkala berdasarkan tahap penyiapan. Kaedah ini adalah lebih
sesuai kerana ia mematuhi prinsip tempoh perakaunan
dan memberikan gambaran sebenar projek pembangunan.
Page 15

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

(Ii) Kaedah Asas Tunai mematuhi dasar perakaunan tunai.
Menurut kaedah ini, pendapatan hanya akan diiktiraf apabila tunai
diterima. Kaedah ini digunakan dalam urus niaga kredit apabila wang tunai
resit tidak memberi jaminan.
(C) Prinsip Pemadanan
Prinsip ini sepadan dengan perbelanjaan (usaha) dengan pendapatan (Bent
diperolehi daripada usaha). Pemadanan hasil dengan perbelanjaan akan
perlu dilakukan apabila urusniaga telah selesai. Mematuhi prinsip ini,
dua langkah-langkah yang akan terlibat, iaitu:
(I) Langkah Pertama
Pengiktirafan hasil bagi tempoh specic.
(Ii) Langkah Kedua
Pengiktirafan semua perbelanjaan yang terlibat dalam menentukan hasil.
Sebagai contoh, apabila kami menyediakan perkhidmatan kepada pelanggan, kita
akan mengiktiraf
hasil mengikut kepada prinsip pengiktirafan pendapatan. Kemudian, kita akan
mengiktiraf semua perbelanjaan yang terlibat dalam menjana pendapatan dan
perlawanan
mereka dengan hasil. Perbezaan di antara hasil dan perbelanjaan
akan sama ada Prot atau kerugian. Jika pendapatan adalah lebih daripada
perbelanjaan, perbezaan
akan menjadi Prot bersih. Walau bagaimanapun, jika pendapatan adalah kurang
daripada perbelanjaan,
perbezaan akan diiktiraf sebagai kerugian bersih. Rajah 1.5 meringkaskan konsep
Prot dan kehilangan.
Rajah 1.5: Hubungan antara pendapatan dan perbelanjaan
, QFRPH ([SHQVHV 3URILW RU / RVV
, QFRPH! ([SHQVHV 1HW 3URILW
, QFRPH ([SHQVHV 1HW / RVV

(D) Prinsip Pendedahan Penuh

Prinsip menekankan untuk pendedahan penuh semua maklumat yang relevan dan
bahan dalam penyata nancial sama ada dalam penyata itu sendiri atau dalam
nota kepada akaun. Ini adalah untuk memastikan bahawa pengguna boleh membuat
yang betul
keputusan. Pendedahan penyata nancial akan diterangkan secara terperinci
4 Topik.
Page 16

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

$ FFRXQWLQJ & RQVWUDLQWV
Kita telah melihat prinsip-prinsip yang mesti dipatuhi dalam perakaunan. Walau
bagaimanapun,
terdapat kekangan atau halangan yang mungkin menyebabkan prinsip ini tidak
dipatuhi. Kekangan utama dalam perakaunan adalah:
(A) Kos-Bent Hubungan
Sebelum membuat keputusan mengenai mendapatkan maklumat specic, sebuah
syarikat yang
biasanya menganalisis kos yang terlibat dan Bent yang boleh mendapat
daripada maklumat. Jika kos mendapatkan maklumat adalah sangat tinggi
tetapi dijana Bent tidak begitu banyak, syarikat itu mungkin tidak mendedahkan
maklumat walaupun semua maklumat mestilah benar-benar dinyatakan dalam
selaras dengan prinsip penzahiran penuh.
(B) materialiti
Materialiti merujuk kepada kesan item ke arah operasi keseluruhan
entiti. Sesuatu item itu dianggap tidak penting jika ia tidak menjejaskan keputusan
yang akan dibuat. Materialiti sering diukur berdasarkan saiz. Transaksi A
yang melibatkan jumlah yang besar biasanya dianggap sebagai bahan. Bahan A
transaksi mesti didedahkan secara terperinci, manakala urus niaga material
kadang-kadang digabungkan atau tidak didedahkan secara terperinci.
Sebagai contoh, sejumlah kecil perbelanjaan seperti pembelian setem dan
tambang digabungkan ke dalam satu akaun yang dikenali sebagai perbelanjaan
runcit. Satu lagi
contoh akan menjadi amalan penghampiran. Anda boleh melihat contoh-contoh dalam
laporan tahunan yang diterbitkan oleh syarikat-syarikat. Secara umumnya, syarikatsyarikat tidak akan
merekodkan nilai sen, tetapi sebaliknya akan pusingan gures sehingga yang terdekat
ringgit (contoh: RM471.20 direkodkan sebagai RM471). Bagi syarikat-syarikat yang
lebih besar,
ia mungkin membuat penghampiran kepada ringgit terdekat ratus (contoh:
RM525, 795 dicatatkan sebagai 525800).

$ & 7,9,7 <

1. Terangkan kelemahan yang wujud dalam andaian unit monetari.
2. Jelaskan tiga syarat yang mesti fullled sebelum hasil
boleh diiktiraf.
Page 17

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

$ && 2817,1 * (48 $ 7,21
Persamaan perakaunan adalah asas perakaunan yang sentiasa akan digunakan setiap
kali
kami merekodkan transaksi. Ia terdiri daripada tiga komponen atau elemen asas, yang
aset, liabiliti dan ekuiti pemilik.
Apakah aset? Aset adalah sumber-sumber yang boleh membawa ekonomi Bent, yang
dimiliki oleh
entiti. Sebagai contoh, wang tunai, bangunan dan ttings.
Bagi setiap sumber, mesti ada tuntutan atau hak ke atasnya. Satu contoh mudah, jika
anda
memiliki sedikit wang, wang kepunyaan anda. Jika anda membeli kenderaan dengan
pinjaman bank,
pemilikan kenderaan dituntut oleh bank sehingga anda telah menetap
pinjaman. Dalam erti kata lain, kenderaan tidak dimiliki oleh anda (tetapi dimiliki
oleh bank)
sehingga anda telah diselesaikan pinjaman keseluruhan anda.
Ia adalah sama dalam perniagaan. Setiap aset yang dimiliki oleh perniagaan boleh
dituntut
sama ada oleh pemilik itu sendiri, atau pembekal pinjaman. Hak atau tuntutan yang
dibuat oleh pinjaman
pembekal dikenali sebagai liabiliti, sedangkan hak atau tuntutan yang dibuat oleh
pemilik sendiri dikenali sebagai ekuiti.
Pembekal pinjaman mempunyai keutamaan ke atas hak-hak kepada aset
perniagaan. Jika entiti
menghadapi masalah, ia rst mesti menyelesaikan pinjaman. Pemilik hanya boleh
menuntut haknya
jika terdapat aset kiri. Oleh itu, liabiliti diletakkan hadapan ekuiti pemilik dalam
perakaunan persamaan seperti yang ditunjukkan di bawah:
ASET = LIABILITI + EKUITI PEMILIK'S
6 (/) & + (&.
Sebuah perniagaan mempunyai aset sebanyak RM120, 000. RM50, 000 adalah modal
pemilik
dan baki pinjaman bank. Apakah persamaan perakaunan?
Page 18

723, & $ && 2817,1 * (19,5210 (17

$ QDO \ VLV RI 7UDQVDFWLRQ
Anda mesti sentiasa ingat bahawa persamaan perakaunan adalah sentiasa sama
tanpa mengira transaksi yang telah berlaku. Semua urus niaga boleh dinyatakan oleh
perubahan di tiga komponen persamaan perakaunan. Sekarang kita akan melihat
beberapa transaksi biasa dan menganalisis keputusan pada persamaan perakaunan.
Kami akan menggunakan contoh perniagaan tuan punya tunggal yang dimiliki oleh
reen. Reen, yang
mahir komputer di waktu tua, telah menubuhkan syarikat sendiri pada 1 November
2008. Sebagai permulaan, perniagaan (reen Cyber Service) menawarkan
perkhidmatan dalam komputer
perundingan. Jika berjaya, reen bercadang untuk mengembangkan perniagaan beliau
untuk menjual
komputer. Berikut adalah senarai transaksi yang ditanggung oleh reen Servis Cyber
sepanjang bulan November 2008:
Jadual 1.3: Senarai Transaksi untuk reen Cyber Service, November 2008
No
Tarikh (Nov)
Urusniaga
1
1
Reen melabur wang tunai sebanyak RM30, 000 ke dalam Perkhidmatan Siber reen.
2
2
Membeli sebidang tanah bernilai RM20, 000. Perniagaan
tunai yang dibayar RM5, 000 dan baki nanced oleh pinjaman bank.
3
4
Dibeli ce bekalan yang bernilai RM2, 700 secara kredit.
4
15
Pendapatan yang diterima daripada perkhidmatan perundingan yang diberikan kepada
pelanggan. Pelanggan yang dibayar RM15, 000 tunai.
5
30
Dibayar gaji kakitangan perbelanjaan RM4, 250, perbelanjaan sewa RM1, 600;
RM900 perbelanjaan utiliti dan perbelanjaan lain RM550.
6
30
Made pembayaran untuk akaun dibayar sebanyak RM1, 900.
7

30
Tidak digunakan ce bekalan bernilai RM1, 100.
8
30
Reen menarik balik wang dari perniagaan berjumlah
RM4, 000 untuk kegunaan peribadi beliau.
Semua urusniaga di atas adalah berkaitan dengan Perkhidmatan Cyber reen. Peribadi
transaksi pemilik (reen) tidak akan diambil kira jika ia tidak
melibatkan perniagaan. Sekarang kita perlu menganalisis setiap transaksi untuk
melihat kesan mereka
persamaan perakaunan.
Transaksi 1:
Reen melabur wang tunai sebanyak RM30, 000 ke dalam Perkhidmatan Siber
reen. Sekali lagi, ia perlu
menekankan bahawa kami hanya berminat dalam urusniaga melibatkan reen Siber
Perkhidmatan, dan bukan transaksi peribadi reen. Oleh itu, walaupun tunai
dimiliki oleh reen telah dikurangkan sebanyak RM30, 000, wang tunai yang dimiliki
oleh reen Siber
Perkhidmatan telah meningkat sebanyak RM30, 000. Modal ini disumbangkan oleh
reen.
Therefore, owner's equity will increase by RM30,000.
Page 19

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

Transaction
ASSET
=
LIABILITY
+
OWNER'S EQUITY
Cash
Capital, Reen
1
30000
=
30000
Transaction 2 :
The business entity purchased a piece of land valued at RM20,000, paying
RM5,000 by cash and the balance of RM15,000 being nanced by bank loan.
From this transaction, the business will have a new asset (land) valued at
RM20,000. The business' cash is reduced by RM5,000 while a new liability of

RM15,000 is created. Bank loan is always represented by the account Notes

Payable (NP). Note that the equation still holds true. The asset section increased
by RM15,000 and the liability section also increased by RM15,000 .
Balance shows the nal balance for each item after every transaction.
Transaction
ASSET
= LIABILITY +
OWNER'S
EQUITY
Cash
+
Land
NP
Capital, Reen
Balance
30000
=
30000
2
(-5,000) + 20,000
=
15000
Balance
25000
20000
=
15000
30000
Transaction 3 :
Purchased of ce supplies valued at RM2,700 on credit. The asset will increase
by RM2,700. The purchase by credit will create a new liability, which is Account
Payable (AP).
Transaction
ASSET
=
LIABILITY
+
OWNER'S
EQUITY
Cash
+ Land + Supplies

NP
+
AP
Capital,
Reen
Balance
25,000 + 20,000
= 15,000
+
30000
3
2,700
=
2,700
Balance
25000
20000
2,700
= 15,000
2,700
30000
Page 20

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

Normally, of ce supplies bought are not only used in the current accounting
tempoh. The purchase of of ce supplies are prepaid expenses. The usage of
of ce supplies for the specic period is recorded by using the account Supplies
Expenses.
Transaction 4 :
Received revenue from consultancy services provided to customer. The customer
paid RM15,000 cash.
Transaction
ASSET
=
LIABILITY
+
OWNER'S
EQUITY
Cash
+ Land + Supplies
NP

+
AP
Capital,
Reen
Balance
25000
+ 20,000 +
2,700
= 15,000 + 2,700 +
30000
4
15000
=
15000
perkhidmatan
hasil
Balance
40000
20000
2,700
= 15,000
2,700
45000
Service revenue is one of the components in owner's equity. Yang lain
components are expenses and drawings. Revenue will increase the owners
equity while expenses and drawings will reduce it.
Figure 1.6 shows the effect of revenue, capital, expenses and drawings on owners
equity.
Transaction 5 :
Paid salary expense RM4,250; rental expense RM1,600; utility expense RM900
and other expenses RM550.
Revenue
2ZQHUV HTXLW\
Capital
G
=
G
Owner's equity
Expenses
G
=

G
Owner's equity
Drawings
G
=
G
Owner's equity
Figure 1.6 : Analysis of transaction
Page 21

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

Transaction
ASSET
=
LIABILITY
+
OWNER'S
EQUITY
Cash
+ Land + Supplies
NP
+
AP
Capital,
Reen
Balance
40000
+ 20,000 +
2,700
= 15,000 + 2,700 +
45000
5
(-4,250)
=
(-4,250)
paid salary
(-1,600)
(1,600)
paid rental
-900
(-900)

paid utility
-550
(-550)
paid
sundry
Balance
32,700
+ 20,000 +
2,700
= 15,000 + 2,700 +
37,700
In this transaction, all the expenses were paid by cash. Therefore, cash will
decrease according to the amount involved. Each expense item has to be recorded
separately and cannot be combined. As explained in transaction 4, expenses will
reduce owner's equity.
Transaction 6 :
Made payment for account payable of RM1,900. When the business paid
RM1,900, cash will decrease by RM1,900 and liability will also decrease by
RM1,900.
Transaction
ASSET
=
LIABILITY
+
OWNER'S
EQUITY
Cash
+ Land
+ Supplies
NP
+ AP
Capital,
Reen
Balance
32,700
+ 20,000 + 2,700
= 15,000 + 2,700 +
37,700
6
(-1,900)
=

-1,900
Balance
30,800
+ 20,000 + 2,700
= 15,000 + 800
+
37,700
Page 22

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

Transaction 7:
At the end of the month, the unused of ce supplies were valued at RM1,100. The
of ce supplies was originally bought for RM2,700. The value of of ce supplies
used up during the period is RM1,600 (RM2,700 RM1,100)
Transaction
ASSET
=
LIABILITY
+
OWNER'S
EQUITY
Cash +
Land + Supplies
NP
+
AP
Capital,
Reen
Balance
30,800 + 20,000 +
2,700
= 15,000 +
800
+
37,700
7
-1,600
=
-1,600
Supplies
expenses

Balance
30,800 + 20,000 +
1,100
= 15,000 +
800
+
36,100
Transaction 8:
Reen withdrew money from the business amounting to RM4,000 for her personal
use.
Transaction
ASSET
=
LIABILITY
+
OWNER'S
EQUITY
Cash
+ Land + Supplies
NP
+
AP
Capital,
Reen
Balance
30,800 + 20,000 +
1,100
= 15,000 + 800
+
36,100
8
(-4,000)
=
(-4,000)
cash
drawings
Balance
26,800 + 20,000 +
1,100
= 15,000 + 800
+

32,100
Drawings is the reverse of capital investment. Capital investment will increase
the capital (example in the form of cash) of the business. Drawings will reduce the
capital. At the end of the accounting period, the drawings account will be closed
and the balance will be transferred to the capital account. Therefore, drawings
will be recorded as a reduction in capital account. Although both drawings and
expenses reduced capital, there is a clear difference between these two types of
accounts. Drawings are not for the purpose of generating revenue, but for the
owner's personal use.
Page 23

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

6XPPDU\ RI $QDO\VLV
Some important items that we must be aware of during the analysis of
transaction:
(a) Each transaction will affect, either as an increase or decrease, one or more
components in the accounting equation. However, each transaction will
denitely involve more than one item in the nancial statements;
(b) The accounting equation explained at the earlier stage will always be equal.
You can examine this yourself by looking into the Balance section after
every transaction analysis; and
(c) Owner's equity will increase with investment from the owner and revenue,
while drawings by the owner and expenses will reduce owner's equity.
Table 1.4 is a summary of analysis for all the transactions of Reen Cyber Service.
After all the transactions have been recorded, we will discover that the accounting
equation will still be equal.
Page 24

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

Table 1.4 : Analysis of Transaction for Reen Cyber Service, November 2008
Transaction
ASSET
=
LIABILITY
+
OWNER
EQUITY
Cash
+
Land
+
Supplies

NP
+
AP
Capital,
Reen
1
30000
=
30000
investment
by Reen
Balance
30000
=
30000
2
-5,000
20000
=
15000
Balance
25000
20000
=
15000
+
30000
3
+
2,700
=
2,700
Balance
25000
+ 20,000
+
2,700
=
15000
+
2,700

+
30000
4
15000
=
15000
perkhidmatan
hasil
Balance
40000
+ 20,000
+
2,700
=
15000
+
2,700
+
45000
5
(-4,250)
=
(-4,250)
paid salary
(-1,600)
(-1,600)
paid rental
(-900)
(-900)
paid utility
(-550)
(-550)
paid sundry
Balance
32,700
+ 20,000
+
2,700
=
15000
+

2,700
+
37,700
6
(-1,900)
=
-1,900
Balance
30,800
+ 20,000
+
2,700
=
15000
+
800
+
37,700
7
-1,600
=
(-1,600 )
expenses
supplies
Balance
30,800
+ 20,000
+
1,100
=
15000
+
800
+
36,100
8
(-4,000)
=
(-4,000) cash
drawings
Balance

26,800
+ 20,000
+
1,100
=
15000
+
800
+
32,100
ASSET = LIABILITY
+ OWNER'S EQUITY
47,900 = 15,800
+ 32,100
47,900 = 47,900
Page 25

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

7<3(6 $1' 2%-(&7,9(6 2) ),1$1&,$/
67$7(0(17
After the transactions have been identied, analysed and recorded, we need to
prepare a report for the users. This report is the nal product of the accounting
process and is known as nancial statement. There are four types of nancial
statement that you need to know:
(a) Income Statement;
(b) Statement of Changes in Owner's Equity;
(c) Balance Sheet; and
(d) Cash Flow Statement.
These statements are interconnected with one another. The title for each statement
must contain the reporting entity's name, type of statement and the reporting
period covered. In this section, we will see in summary, the format for each of the
four statements based on the transactions for Reen Cyber Service. We will learn
about the preparation of each statement in detail in Topic 3.
Figure 1.7 : Types of business
Let us take a look at Figure 1.7. Generally, businesses are divided into three types,
which are sole proprietorship, partnership and company. Sole proprietorship is
owned by a single owner while partnership is owned by 2 to 20 owners. Kewangan
statements for these two types of business are not subject to the standards
released by MASB. Therefore, there might be several formats used by these two
types of business.
Page 26

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

Companies are divided into private limited and public listed companies. Private
limited companies can be owned by 2 to 50 owners. However, there are unlimited
number of owners for public listed companies. The preparation of nancial
statements for companies is subject to the standards released by MASB, whether
in the form of accounting method, disclosure and reporting format.
,QFRPH 6WDWHPHQW
This statement is also known as Prot and Loss statement which lists all
the revenues and expenses incurred by the entity for a specic period . The
difference between the revenue and expense will result in either net prot or
net loss. Excess of revenue over expense will give us net prot, while expense in
excess of revenue will give us net loss. Figure 1.8 shows the income statement for
Reen Cyber Service for the month ended 30 November 2008.
Reen Cyber Service
Penyata Pendapatan
for the month ended 30 November 2008
RM
RM
Service revenue
Expenses:
Salary expenses
Rental expenses
Utility expenses
Supplies expenses
Sundry expenses
4,250
1,600
900
1,600
550
15000
(8,900)
Net prot
6,100
Figure 1.8 : Income statement
6WDWHPHQW RI &KDQJHV LQ 2ZQHUV (TXLW\
This statement shows the changes in owner's equity for a specic accounting
tempoh. Owner's equity will increase when the owner makes a capital investment
or when the entity gains net prot. Owner's equity will decrease when the
owner makes drawings or when the entity incurs net loss. Figure 1.9 shows the
statement of changes in owner's equity for Reen Cyber Services.

Page 27

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

Reen Cyber Service
Statement of Changes in Owner's Equity
for the month ended 30 November 2008
Opening Capital 1 November
(+) Net prot
(-) Drawings
Closing Capital 30 November
RM
30000
6,100
36,100
(4,000)
32,100
Figure 1.9 : Statement of changes in owner's equity
%DODQFH 6KHHW
This statement is also known as the nancial position statement, listing all the
assets, liabilities and owner's equity of the entity on a specic date. The purpose
of this statement is to show the nancial status of the entity on a specic date.
There are two formats normally used, which are the statement format and
accounts format. The accounts format places the asset on the left side with
liability and owner's equity on the right side (refer to Figure 1.10 and Figure 1.11)
Reen Cyber Service
Balance Sheet as at 30 November 2008
ASSETS
RM
LIABILITIES AND OWNER'S EQUITY
RM
Current Assets:
Liabilities:
Cash
26,800 Current Liability:
Supplies
1,100
Account payable
800
27,900 Non-current liability:
Non-current
Assets:

Notes payable
15000
Land
20,000 Total liabilities
15,800
Owner Equity:
Modal
32,100
TOTAL LIABILITIES AND
TOTAL ASSETS
47,900 OWNER'S EQUITY
47,900
Figure 1.10 : Balance Sheet in accounts format
Page 28

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

In the statement format, the asset, liability and owner's equity are listed
vertically.
Reen Cyber Service
Balance Sheet
as at 30 November 2008
RM
RM
Non-current Assets:
Land
20000
Current Assets:
Cash
26,800
Supplies
1,100
27,900
Less: Current liability:
Account payable
Net current assets
(800)
27,100
47,100
Financed by:
Owner's equity:
Capital, Reen

32,100
Non-current liability:
Notes payable
15000
47,100
Figure 1.11 : Balance Sheet in statement format
&DVK )ORZ 6WDWHPHQW
This statement reports all the cash receipts and payments of the entity in a specic
tempoh. Through this statement, the users will know the sources of cash received
and why cash is paid. The difference between cash inows and outows will
provide the nal cash account balance of the entity. This balance will be the same
as the cash amount shown in the Balance Sheet. In the cash ow statement, cash
transactions are divided according to the type of activities, which are operating,
investing and nancing activities. Figure 1.12 shows the cash ow statement for
Reen Cyber Services.
Page 29

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

Reen Cyber Services
Cash Flow Statement
for the month ended 30 November 2008
RM
RM
RM
Cash from operating activities:
Cash received from customers
15000
() Expenditure paid
7,300
Payment to supplier
1,900
(9,200)
Net cash ow from operating activities
5,800
Cash from investing activities:
Payment for purchase of land
(5,000)
Net cash ow from investing activities
(5,000)
Cash ow from nancing activities:
Investment by owner

30000
() Drawings by owner
(4,000)
Net cash ow from nancing activities
26,000
Net cash ow for entity and cash account balance as at
30 November
26,800
Figure 1.12 : Cash ow statement
$&7,9,7<
Discuss the issues that might arise if a business entity did not disclose
the relevant information in its nancial statement. Present in your
tutorial.
Page 30

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

(;(5&,6(
Fill the blanks with the most accurate answer:
(a) Financial statement prepared on a yearly basis complies with the
assumption of ______________.
(b) The principle that requires the economic resources of the entity to be
recorded at the original cost at time of purchase is the principle of
___________.
(c) _____________ information must have feedback value, forecast value
and is presented on a timely basis.
(d) The professional body responsible for setting the accounting
standards in Malaysia is ______________.
(e) The qualitative characteristic that enables users to depend or rely on
the information presented is _____________.
(f) The principle that matches the revenue with the expenses in the
specic accounting period is ___________________.
(g) Not all accounting information can be disclosed in detail due to
constraints of ___________________ and __________________.
(h) The branch of accounting that prepares specialised information
for internal users and not subject to specied standard or format is
______________.
(i) According to the assumption of _____________, the entity is
assumed to continue to exist and in operation in the future.
(j) Revenue is normally recognised when ________________.
(k) The statement that shows the cash ow of an entity for a specic
period is _______________.

(l) ____________________ lists all the assets, liabilities and owners

equity of an entity in a specic period.
Page 31

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

(;(5&,6(
1. If revenue = RM12,000; expense = RM8,400 and drawings by owner
= RM2,000; how much is the net prot or net loss for that period?
A. Net prot RM5,600
B. Net loss RM3,600
C. Net prot RM1,600
D. Net prot RM3,600
2. Which of these is NOT a qualitative characteristic of accounting
information?
A. Materiality
B. Reliability
C. Relevant
D. Comparability
3. One example of internal user is:
A. Inland Revenue Board
B. Investor
C. Creditors
D. Management
4. If the total assets increased by RM15,000 and the total liabilities
decreased by RM10,000; owner's equity had:
A. increased by RM5,000
B. decreased by RM5,000
C. increased by RM25,000
D. decreased by RM25,000
5. For the purpose of simplifying accounting, the business owner and
business entity are assumed as the same.
True
False
6. The accounting period for all businesses must start from 1 January
and ends at 31 December each year.
True
False
7. Income statement shows the net prot or loss of a business entity at
a specic date.
True
False

Page 32

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

(;(5&,6(
Answers the questions below.
1. Determine the appropriate amount in the spaces marked ?
ASSET
=
LIABILITY
+
OWNER'S EQUITY
(A)
84,000
=
?
+
38,000
(B)
?
=
72,000
+
28,000
(c)
125,000
=
50,000
+
?
2. State the effects of the following transactions on the asset, liability
and owner's equity. An example is shown in transaction (a):
Transaction
Kesan
(a) Paid debts to supplier.
Asset decreased, Liability
menurun.
(b) Purchased of ce equipment
by cash.
(c) Owner took cash from the
business for personal use.
(d) Paid staff salary for the
current period.

(e) Received cash from customer

kepada
settle
his
account
receivable.
(f) Owner contributed of ce
equipment for business use.
3. Mr. Ashwin established a tour agency on 1 June 2007. The
transactions for the month are as follows:
(a) Deposited cash into the business account totalling RM20,000.
(b) Purchased supplies on credit for RM800.
(c) Made payment to supplier for RM620.
(d) Received cash on the services provided for RM4,200.
(e) Paid staff salary of RM1,000.
(f) Paid transportation of RM700 and sundry expenses of RM150.
(g) Paid of ce rental of RM1,200.
(h) Charged customer RM2,500 for services provided.
Page 33

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

(i) Supplies unused at the end of the period is valued at RM250.
(j) Mr. Ashwin took cash from the business totalling RM750 for his
personal use.
Dikehendaki:
(a) State the effect of each transaction and the balance after each
transaction using the accounting equation format that you have
learned.
(b) Create the accounting equation for Mr. Ashwin business after
the last transaction for that month.
4. Below are the assets and liabilities accounts balances for Seri
Consultation Services as at 31 December 2008 including the revenue
and expense incurred throughout the year 2008. On 1 January 2008,
the capital of Miss Seri Devi (the owner) is RM22,200. Throughout
the year, she made a cash drawings of RM6,000 but no records of it
has been made.
Account
Amaun (RM)
Akaun yang perlu dibayar
1,200
Akaun belum terima

18,755
Supplies
8,480
Supplies expenses
6,300
Tax expenses
4,200
Salary expenses
18,000
Sundry expenses
1,265
Rental expenses
14,400
Utility expenses
7,350
Service income
78,750
Cash
23,300
Dikehendaki:
Based on the information given, prepare:
(a) Income statement for the year ended 31 December 2008.
(b) Statement of Changes in Owner's Equity for the year ended 31
December 2008.
(c) Balance Sheet as at 31 December 2008.
Page 34

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

6800$5<
In this topic, you have learned and discovered:

The users of accounting information consist of internal users and external

pengguna.

The difference between nancial accounting and management accounting

adalah seperti berikut:
Financial accounting prepares the nancial report for external users
while management accounting prepares the monetary and non-nancial
information for internal users.
The nancial reports in nancial accounting is produced periodically and
subject to specied format while the report for management accounting

is produced according to specic needs and not subject to specied

standards.

The professional bodies involved in the accounting profession are Malaysian

Institute of Accountants (MIA), The Malaysian Institute of Certied Public
Accountants (MICPA), Malaysian Accounting Standards Board (MASB) and
Financial Reporting Foundation (FRF).

The assumptions and fundamental principles of accounting consist of:

assumption of separate entity;
assumption of going concern;
assumption of monetary unit;
assumption of accounting period;
principle of historical cost;
principle of income recognition;
principle of matching; and
principle of full disclosure.

The accounting equation is fundamental in accounting and it consists of

three components, namely asset, liability and owner's equity.

Financial statement is the nal product of the accounting process and it

consists of Income Statement, Statement of Changes in Owner's Equity,
Balance Sheet and Cash Flow Statement.
Page 35

723,& $&&2817,1* (19,5210(17

Perakaunan
Pengauditan
External Users
Perakaunan Kewangan
Internal Users
Management Accounting
Monetary Unit
Qualitative Characteristics
Taxation